Helt siden renten ble kuttet for å unngå en depresjon i kjølvannet av finanskrisen i 2008, har sparerne lidd av tynn avkastning på ISAer i kontanter. Fjoråret var det verste på rekorden, med en gjennomsnittlig avkastning på et historisk lavpunkt på 0.93 prosent, ifølge Moneyfacts.
Nå som rentene går oppover, vil ISA-kontanter sikkert øke, ikke sant?
Dessverre virker det ikke sannsynlig. For en start, med fortsatt vekst, er det ikke en stor økning i basisrentene fra dagens nivå på 0.5%. Det er også tekniske hindringer i sparemarkedet for høyere ISA-avkastning. En viktig faktor er innføringen av personlig sparepenger, som lar skattebetalere til grunnrente få sine første £ 1000 i renteinntekt uten skatt. Skattebetalere med høyere satser har en lavere godtgjørelse på £ 500.
Med renten på noen skattepliktige sparekontoer som allerede overstiger renten på kontante ISAer, har skattebruddet blitt mindre attraktivt. Akkurat nå kan sparere som betaler grunnrenteskatt sette £ 100,000 på en skattepliktig konto som tilbyr 1 prosent rente og ikke trenger å betale noen skatt. La oss innse det, hvor mange grunnrentesatser har den mengden ekstra penger å sette til side? De fleste vil ha mye mindre, så hvorfor ville de bry seg med en kontant ISA når skattepliktige kontoer gir dem tilsvarende eller bedre skattefrie avkastninger?
En annen faktor som veide avkastning fra ISAer i kontanter, har vært tilgjengeligheten av billige penger for banker fra regjeringen gjennom Funding for Lending Scheme. Ordningen er utformet for å oppmuntre finansinstitusjoner til å videreføre fordelene med ultra lave renter til låntakere i stedet for å skaffe kontanter for å styrke balansen, og har hatt den bivirkningen at den svekker insentivet til å tilby konkurransedyktige besparelser for å tiltrekke seg penger fra sparere. .
Gitt alle ulempene med kontante ISA-er, er det ikke overraskende at noen sparere i stedet har blitt aksjemarkedsinvestorer. Imidlertid, for de som foretrekker litt mer sikkerhet, kan de vurdere en Innovative Finance ISA (IF ISA), som har en tendens til å tilby høyere avkastning enn en ISA i kontanter, men med mindre volatilitet enn Aksjer og aksjer ISA.
Lansert av regjeringen i april 2016 for å gjenspeile den økende populariteten til alternative finansieringsplattformer, HVIS ISA-er har vært sakte å ta av, men sannsynligvis vil få mer oppmerksomhet i år ettersom flere alternative finansieringsplattformer kommer inn i markedet. I løpet av de siste 12 månedene har de tre største nå blitt autorisert av den britiske regulatoren, og vil sannsynligvis begynne å markedsføre sine tilbud snart, noe som resulterer i mye mer synlighet. Med mange valgmuligheter for investorer, en oppgang i inflasjonen og £ 600 milliarder som slapper av i kontanter ISAer, er muligheten for IF for ISAer 2018 enorm.
"2018 kommer til å bli det største året ennå for IFISA," sier Andy Davis, en tidligere Financial Times-journalist som har forsket på markedet for AltFi, det alternative finansnettstedet. "Det er massiv uvitenhet der ute om IFISA ... Det er utrolig mye utdannelse som fortsatt skal gå."
HVIS ISA-er kan tilby attraktiv avkastning, men de er ikke risikofrie. I motsetning til flertallet av FCA-autoriserte sparekontoer for banker og bygningssamfunn og Cash ISA-kontoer, er ikke avkastningen fra Innovative Finance ISA (og Peer-to-Peer-utlånsaktiviteter generelt) ikke beskyttet av Financial Services Compensation Scheme. Imidlertid, selv om de kan føle seg tryggere, er heller ikke kontantsparekontoer helt risikofrie. Med inflasjon på 3%, og gjennomsnittlig rente på kontant ISAer under 1%, er realavkastning negativ. Sparere betaler effektivt bankene for å ta vare på pengene sine. I stedet for å motta det de oppfatter som en risikofri avkastning, er det sparerne faktisk får avkastningsfri risiko. Risikoen er en jevn reduksjon i kjøpekraften til de hardt opptjente besparelsene.
Derimot, selv om ISAer i verste fall kan bety et permanent tap av kapital, forvaltes nøye og profesjonelt, kan de levere attraktiv avkastning som langt oppveier de tilgjengelige i kontant ISAer. Obligasjonsinvesteringer på Property Crowd er ISA-kvalifiserte, og avtaler som har gått i full syklus og er innløst har i gjennomsnitt gitt 12.77%. Og som alle som har sjekket saldoen i aksjene sine og aksjer ISAer siden den siste store utsalget, kan vitne, vil den ha levert en mye jevnere avkastningsprofil.
Innlegget Innovative finans ISAer skal ta fart i 2018 dukket først på Eiendom Crowd.
- 000
- 12 måneder
- 2016
- a
- Om oss
- Logg inn
- Aktiviteter
- Alle
- allerede
- alternativ
- beløp
- noen
- April
- oppmerksomhet
- tilgjengelighet
- tilgjengelig
- gjennomsnittlig
- Bank
- Banker
- bli
- være
- under
- Fordeler
- Biggest
- Bit
- obligasjon
- Bygning
- hovedstad
- Kort
- Kontanter
- valg
- Kompensasjon
- konkurranse
- Vurder
- krise
- mengde
- Gjeldende
- Tilbud
- levert
- depresjon
- designet
- ikke
- ulemper
- Kunnskap
- effekt
- effektivt
- kvalifisert
- oppmuntre
- enorm
- Enter
- Face
- finansiere
- finansiell
- finanskrise
- Finansinstitusjoner
- finansielle tjenester
- Financial Times
- Først
- For investorer
- Gratis
- fra
- fullt
- finansiering
- generelt
- få
- skal
- Regjeringen
- Økende
- Vekst
- høyere
- historisk
- Hvordan
- Men
- HTTPS
- forbedre
- Inntekt
- inflasjon
- innovative
- institusjoner
- interesse
- Renter
- Investeringer
- Investorer
- IT
- journalist
- største
- utlån
- Nivå
- Sannsynlig
- Se
- Flertall
- fikk til
- marked
- massive
- kunne
- penger
- måneder
- mer
- mest
- negativ
- nyheter
- tilby
- tilby
- tilbud
- Opportunity
- rekkefølge
- Betale
- Likemann til likemann
- permanent
- personlig
- Plattformer
- Plenty
- popularitet
- makt
- Profil
- eiendom
- beskyttet
- innkjøp
- priser
- motta
- nylig
- rekord
- reflektere
- gjenværende
- forskning
- resulterende
- retur
- avkastning
- Risiko
- sikrere
- ordningen
- sikkerhet
- Tjenester
- sett
- Aksjer
- signifikant
- siden
- nettstedet
- So
- Samfunnet
- noen
- Begynn
- Still
- lager
- aksjemarked
- aksjer
- skatt
- Teknisk
- De
- tre
- Gjennom
- ganger
- Uk
- oppover
- synlighet
- Volatilitet
- Hva
- mens
- HVEM
- ville
- år