هذه المقالة عن العقود الآجلة مقابل الفوركس هو رأي أوبتيموس فيوتشرز.
أسواق الفوركس هي الأكثر سيولة في العالم.
من المعروف أن جورج سوروس حقق مليار دولار في يوم واحد من المراهنة ضد الجنيه البريطاني في عام 1. (أداء غريب بكل المقاييس)
ومع ذلك، فإن العديد من تجار التجزئة والمستثمرين يتجاهلون هذا السوق بالكامل لعدة أسباب بما في ذلك:
- الوسطاء الذين قد يتاجرون ضد عملائهم
- بعض الولايات القضائية ذات البيئة التنظيمية "المريحة".
- طبيعة السوق خارج البورصة
- فروق واسعة
- هوامش أولية عالية
العقود الآجلة للفوركس تحل العديد من هذه المشاكل.
ومع ذلك، فهي ببساطة لا توفر مرونة كافية لمتداول التجزئة العادي.
ولهذا السبب كانت العقود الآجلة للفوركس الصغيرة بمثابة تغيير في قواعد اللعبة.
ويتمتع تجار التجزئة والمستثمرون الآن بنفس الشيء كفاءة رأس المال والتنويع كعقود آجلة قياسية مع المرونة الإضافية للعقود الأصغر.
في هذه المقالة، سنستكشف عالم العقود الآجلة والعقود الآجلة الصغيرة، ونقارن ذلك بأسواق الفوركس، وسنساعدك على فهم أوجه التشابه والاختلاف والفوائد بين هذه المنتجات.
العقود الآجلة – مقدمة موجزة
تعتبر المنتجات الآجلة آلية مشتقة فريدة يمكن للمتداولين والمستثمرين استخدامها للمضاربة والتحوط. إنهم يستخدمون النفوذ للسيطرة على أصول أكثر مما تستطيع.
يعود تاريخها إلى بورصة دوجيما للأرز في عام 1730، حيث تحدد العقود الآجلة سعرًا محددًا لمنتج أو مؤشر أو سلة سلع في تاريخ ما في المستقبل.
العقود الآجلة للعملات هي عقد مشتق يتبع زوج عملات محدد حيث يكون الدولار الأمريكي واحدًا.
على عكس عقود الخيارات حيث يحق للمشتري تنفيذ العقد، تأتي العقود الآجلة مع التزام.
وهذا يعني أن الأصول المادية مثل النفط تتطلب من المشتري استلام المنتج، في حين تتم تسوية العقود الآجلة للمؤشر نقدًا.
تتم تسوية العقود الآجلة للعملات فعليًا، مما يعني أن أي شخص يحتفظ بهذه المنتجات عند انتهاء الصلاحية سيُطلب منه استلام منتج العملة نفسه.
يتم تداول المنتجات الآجلة بشكل مستمر من الساعة 6:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة يوم الأحد حتى الساعة 5:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة يوم الجمعة مع استراحة لمدة ساعة واحدة من الساعة 5:00 مساءً إلى 6:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة كل يوم.
أحجام العقود الآجلة الصغيرة
تأتي العقود الآجلة في ثلاثة أنواع: العادية، والصغيرة، والميكرو.
العلاقة بين هؤلاء الثلاثة هي كما يلي:
- عادي = 1
- ميني = 1/2
- مايكرو = 1/10
العقود الآجلة المصغرة هي الأكثر شيوعًا للتداول على المؤشرات، مثل S&P 500 أو Nasdaq 100. ومع ذلك، أصبحت العقود الآجلة الصغيرة ذات شعبية متزايدة عبر جميع فئات الأصول بما في ذلك العملات.
عادة، تتحكم العقود الآجلة في كمية هائلة من العملة الافتراضية. على سبيل المثال، يتحكم عقد واحد على زوج الدولار الأمريكي والجنيه الإسترليني في 62,500 جنيه.
تتحكم العقود الآجلة للعملات الصغيرة في 1/10 من مبلغ العقود العادية، مما يسمح بمزيد من المرونة والتحكم مع الحفاظ على نفس كفاءة رأس المال.
بشكل عام، يمكنك العثور على العقود الآجلة الصغيرة على مجموعة واسعة من فئات الأصول تعتبر مؤشرات سوق الأسهم من أكثر المؤشرات شعبية.
مع التوسع في العقود الآجلة الصغيرة إلى عملات، يمكن للمتداولين إنشاء استراتيجيات مضاربة وتحوط أكثر شمولاً عبر فئات أصول متعددة ذات ارتباطات مختلفة.
منتجات الفوركس الآجلة الصغيرة
حاليًا، تتوفر منتجات العقود الآجلة الصغيرة للفوركس في 7 أزواج عملات رئيسية مقابل الدولار الأمريكي:
من المهم ملاحظة أن كل علامة تختلف اعتمادًا على العقد الذي تختاره.
على سبيل المثال، تبلغ قيمة كل علامة في العقود الآجلة الصغيرة للدولار الأسترالي 1 دولارًا أمريكيًا، بينما يتم تسعير العقود الآجلة الصغيرة للدولار الكندي بالدولار الكندي.
فيما يلي مثال على ما قد تجده في سلم الأسعار للعقود الآجلة الصغيرة للدولار الأسترالي:
وبالنظر إلى أنه في يوم بطيء قد يتم تداول العقود الآجلة للدولار الأسترالي في نطاق 50 علامة، فإن التأرجح بمقدار 50 دولارًا لكل عقد صغير يكون أكثر قابلية للإدارة من 500 دولار لكل عقد عادي، خاصة بالنسبة للحسابات الأصغر.
ما هو تداول الفوركس وكيف يعمل؟
يهدف تداول العملات الأجنبية (AKA Forex) إلى الاستفادة من الفروقات بين عملتي البلدين والتي تسمى أزواج العملات. ويتم تداولها في أسواق الفوركس حيث يقوم التمويل العالمي بتبادل عملة بأخرى من أجل تسهيل التجارة عبر الحدود.
يقوم المتداولون بشراء أو المراهنة على زوج واحد مقابل آخر مثل الجنيه البريطاني مقابل الدولار الأمريكي. مع تغير قيمة عملة واحدة مقارنة بعملة أخرى، يقوم المتداول بتجميع الأرباح أو الخسائر. يقومون بإغلاق مركزهم عن طريق عكس الصفقة.
وبالعودة إلى المثال السابق مع جورج سوروس، راهن المستثمر الملياردير على أن قيمة الجنيه البريطاني ستنخفض مقارنة بعملة أخرى. وباستخدام النفوذ، أخذ مليارات الجنيهات الاسترلينية وقام باستبدالها بعملات أخرى.
وعندما انخفضت قيمة الجنيه البريطاني مقارنة بتلك العملات، قام بعد ذلك بإعادة شراء الجنيه البريطاني بسعر أقل وأغلق الصفقة لتحقيق ربح هائل. (الأداء السابق لا يشير إلى النتائج المستقبلية)
العقود الآجلة مقابل تداول العملات الأجنبية – الاختلافات الرئيسية
يهدف كل من تداول العملات الأجنبية وتداول العقود الآجلة للفوركس إلى الاستفادة من التغير في قيمة عملة مقابل أخرى، وهو ما يعرف بزوج العملات. بالإضافة إلى ذلك، يستخدم كلاهما الرافعة المالية للحصول على الأرباح من التحركات الصغيرة في أسعار الصرف
ومع ذلك، هناك بعض الاختلافات الرئيسية التي يجب أن تكون على دراية بها.
البورصات المركزية مقابل أسواق OTC | مخاطر الطرف المضاد
يتم تداول الفوركس فيما يعرف بالأسواق خارج البورصة (OTC). هذه هي الأسواق اللامركزية حيث يتم توجيه طلباتك وتصفيتها من خلال كيانات متعددة في جميع أنحاء العالم.
من ناحية أخرى، يتم تداول العقود الآجلة للفوركس بشكل واضح من خلال بورصة مركزية واحدة مثل جميع العقود الآجلة الأخرى.
لماذا هذا الموضوع؟
توفر البورصات المركزية مثل بورصة شيكاغو التجارية (CME) مستوى من الخدمة من حيث العقود وتنفيذ الأوامر والأمن. بالإضافة إلى ذلك، فإن CME قادر على حساب المزيد من المراكز المقابلة بما في ذلك خيارات العقود الآجلة لتزويدك بهوامش أفضل.
تترك الأسواق اللامركزية المتداولين عرضة لما يعرف بمخاطر الطرف المقابل، أو المخاطر المرتبطة بالكيان الذي ينفذ أوامرك ويحتفظ بها. على الرغم من أنها ليست شائعة، إلا أن مخاطر الطرف المقابل لها انتشار أعلى في أسواق OTC مقارنة بالبورصات المركزية. في حالة فشل الطرف المقابل، يمكن أن تتعرض لخسائر فادحة والتزامات مالية.
إلى جانب مخاطر الطرف المقابل، باعتبارك متداولًا، فإنك تخضع للبيانات وموجزات الأوامر التي يقدمها الوسيط الخاص بك. بدون مركز مركزي أو "مصدر للحقيقة"، قد تواجه عمليات تعبئة أوامر تختلف بشكل كبير عن أفضل سعر متاح في ذلك الوقت.
قد يواجه متداولو سوق الفوركس أيضًا مشكلات تتعلق بسرعة تنفيذ الأوامر والتي تسمى "مطبات السرعة".
العقود الآجلة للعملات مقابل الفوركس الفوري
العقود الآجلة للعملات هي عقود ملزمة قانونًا تلزم المشترين والبائعين بتنفيذ تداول سعر صرف محدد مسبقًا في تاريخ التسوية. ومع ذلك، لا يتم تبادل أي عملة حتى تاريخ التسوية.
تداول العملات الأجنبية الفوري هو التبادل الفعلي لعملة مقابل أخرى. عادةً ما يتم تسليم العملة خلال يومين.
لا يمكن للوسيط الخاص بك التداول ضدك في العقود الآجلة
في أسواق الفوركس، هناك نوعان من الوسطاء: A-book (المعروف أيضًا باسم AKA مباشرة من خلال المعالج) وB-book.
يتقاضى وسطاء الكتب A عمولة أو ينتشرون ويمررون الأمر إلى مؤسسة مالية لتكون بمثابة الطرف المقابل.
يمكن لوسطاء الكتب B، وهم الأكثر شيوعًا، أن يكونوا في كثير من الأحيان بمثابة الطرف المقابل بأنفسهم. وهذا يعني أنهم يأخذون الجانب الآخر من التجارة من عملائهم، وهو ما يعتبره الكثيرون تضاربًا في المصالح.
نظرًا لأن تداول العقود الآجلة للفوركس من خلال بورصة مركزية ومنظمة، فلا يمكن لوسيط العقود الآجلة الخاص بك أن يعمل كطرف مقابل. وبالتالي، ليس لديهم أي حافز للعمل ضدك.
مزيد من التنويع في العقود الآجلة
يمكنك العثور على العقود الآجلة الصغيرة على مجموعة واسعة من الأصول بما في ذلك المؤشرات والعملات وسندات الخزانة والطاقات والعملات المشفرة والمعادن.
إن الوصول إلى مجموعة واسعة من فئات الأصول يسمح لمتداولي التجزئة ببناء استراتيجيات شاملة للمضاربة والتحوط، والتي لم يكن من الممكن الوصول إليها في السابق إلا من قبل أولئك الذين لديهم حسابات أكبر.
بالإضافة إلى ذلك، يمكنك العثور على مشتقات إضافية للعمل بها مثل خيارات على العقود الآجلة التي لا تتوفر من خلال تداول العملات الأجنبية التقليدية.
العقود الآجلة مقابل اعتبارات تكلفة تداول العملات الأجنبية
هناك نوعان من الاعتبارات الرئيسية المتعلقة بالتكلفة فيما يتعلق بعقود الفوركس الآجلة والفوركس.
أولا، هي التكاليف المباشرة المرتبطة بالمعاملات. تتمتع عقود الفوركس الآجلة بتسعير واضح ومقدم لا يتغير. يمكن أن يكون لتداول العملات الأجنبية عمولات أو يستخدم فروق الأسعار.
فروق الأسعار هي الفرق بين العرض (السعر الذي يمكنك بيعه) والعرض (السعر الذي يمكنك شراؤه). فروق الأسعار الأوسع تعني أنك تحصل على سعر أسوأ بكثير من السعر الفوري. يتم قياسها غالبًا بـ "النقاط" أو 1/100 من 1%.
غالبًا ما يستخدم وسطاء الفوركس فروق أسعار متفاوتة مما يعني أنه يمكنهم التوسع أو التعاقد ضمن نطاق ما، مما يجعل من الصعب معرفة التكاليف الحقيقية.
الاعتبار الثاني للتكلفة هو ما يعرف بالتكلفة التي يجب تحملها.
يمكنك التفكير في الأمر على أنه تكلفة الملكية لشغل هذا المنصب، مثل استئجار وحدة تخزين لتخزين المخزون.
في أسواق الفوركس، يمكن أن تنطوي تكلفة الحمل على تغييرات في أسعار الفائدة أو رسوم التمويل لليلة واحدة.
لا تحمل المنتجات الآجلة أي تكلفة مباشرة. أنت تخضع فقط لمتطلبات الحد الأدنى لصيانة الهامش،
ابدأ تداول العقود الآجلة الصغيرة اليوم
توفر العقود الآجلة الصغيرة فرصة مذهلة لتوسيع محفظتك وتنويع ممتلكاتك.
تداول العقود الآجلة الصغيرة في Optimus Futures واحصل على إمكانية الوصول إلى منصات مجانية وتنبيهات إخبارية في الوقت الفعلي ومجلة تداول، وكلها مدمجة مع هوامش منخفضة وعمولات مخفضة.
ينطوي تداول العقود الآجلة والخيارات على مخاطر كبيرة للخسارة وليست مناسبة لجميع المستثمرين. الأداء في الماضي ليست بالضرورة مؤشرا على النتائج المستقبلية.
المصدر: https://optimusfutures.com/tradeblog/archives/futures-vs-forex-trading/%20
- 100
- 7
- الوصول
- حسابي
- إضافي
- الكل
- السماح
- البند
- الأصول
- ممتلكات
- أفضل
- رهان
- مليار
- بريطاني
- وسيط
- وسطاء
- يشترى
- الكندية
- الموارد
- التبادل المركزي
- تغيير
- تهمة
- اسعارنا محددة من قبل وزارة العمل
- شيكاغو
- بورصة شيكاغو التجارية (CME)
- عميل
- صندوق توظيف برأس مال محدود
- تمديد سم
- تجارة
- عمولة
- مشترك
- صراع
- عقد
- عقود
- التكاليف
- المقابل
- دولة
- عبر الحدود
- العملات الرقمية
- العملات القوية الاخرى
- العملة
- البيانات
- يوم
- اللامركزية
- التوصيل
- المشتقات
- تنويع
- دولار
- دولار
- كفاءة
- تبادل
- الاستبدال
- وسع
- توسع
- الخبره في مجال الغطس
- تمويل
- مالي
- مرونة
- تقويم الفوركس
- تداول الفوركس
- مجانًا
- الجمعة
- التمويل
- مستقبل
- العقود الآجلة
- لعبة
- العلاجات العامة
- جورج
- العالمية
- بضائع
- كيفية
- HTTPS
- بما فيه
- مؤشر
- مؤسسة
- مصلحة
- أسعار الفائدة
- المخزون
- مستثمر
- المستثمرين
- مسائل
- IT
- القفل
- الرافعة المالية
- سائل
- رائد
- القيام ب
- تجارة
- الأسواق
- الاكثر شهره
- ناسداك
- أخبار
- عرض
- زيت
- جاكيت
- مراجعة
- الفرصة
- مزيد من الخيارات
- طلب
- الطلبات
- OTC
- أخرى
- أداء
- مادي
- منصات التداول
- الرائج
- محفظة
- جنيه
- السعر
- التسعير
- المنتج
- المنتجات
- الربح
- شراء
- نطاق
- الأجور
- في الوقت الحقيقي
- الأسباب
- المتطلبات الأساسية
- النتائج
- بيع بالتجزئة
- المخاطرة
- S&P 500
- أمن
- بيع
- الباعة
- طقم
- مستوطنة
- صغير
- حل
- سرعة
- بقعة
- انتشار
- تخزين
- متجر
- المستقبل
- الوقت
- تجارة
- .
- التجار
- الصفقات
- تجارة
- صفقة
- المعاملات
- لنا
- us
- قيمنا
- مقابل
- من الذى
- في غضون
- للعمل
- العالم
- قيمة