Quản lý tài sản ở Anh – Phần I

Quản lý tài sản ở Anh – Phần I

Dấu thời gian: Ngày 7 tháng 2023 năm 6 29:XNUMX sáng
Nút nguồn: 2997988

Giới thiệu chung

Vương quốc Anh được công nhận là một trong những thị trường Quản lý Tài sản lớn nhất trên toàn cầu. Các ước tính cho thấy vượt quá 3 triệu bảng, với 2 triệu bảng tài sản tài chính có thể đầu tư thanh khoản cá nhân do các cá nhân nắm giữ và 1.9 triệu bảng nữa nằm trong các khoản nợ lương hưu phúc lợi được xác định.
(Nguồn: LEK UK Wealth Management: Spotlight on Value Creation), nhưng nó cũng bị phân mảnh một cách đáng kinh ngạc – không có nhà cung cấp duy nhất nào chiếm đa số thị phần. Nhu cầu của khách hàng được phục vụ thông qua các loại nhà cung cấp dịch vụ tài chính khác nhau
và Người quản lý tài sản, bao gồm:

  • Các ngân hàng đa năng lớn cung cấp dịch vụ ngân hàng tư nhân và quản lý tài sản
  • Ngân hàng tư nhân nhỏ và người quản lý tài sản
  • Môi giới chứng khoán truyền thống
  • Cố vấn robot D2C
  • Nhà môi giới giao dịch / thực thi D2C
  • Cố vấn tài chính độc lập
  • Văn phòng đơn/đa gia đình
  • Nền tảng tin cậy và phương tiện có mục đích đặc biệt
  • Trung tâm nước ngoài

Ngược lại với cấu trúc thị trường này, Vương quốc Anh được định vị là một Trung tâm Fintech, trong đó London được công nhận là một trong những trung tâm lớn nhất toàn cầu, cùng với San Francisco (Mỹ), New York (Mỹ), Sao Paolo (Brazil) và Tel Aviv ( Israel), đưa Vương quốc Anh lên hàng đầu
về điểm giao nhau nơi quản lý tài sản truyền thống và ngân hàng tư nhân đối đầu với lực lượng dân chủ hóa của công nghệ đột phá.

Điều này càng được củng cố bởi cách tiếp cận quy định đối với các dịch vụ tài chính ở Anh. Chúng tôi hiện đang trong quá trình chuyển đổi từ cách tiếp cận quy định mang tính quy định sang cách tiếp cận mang tính nguyên tắc hơn. Đáng chú ý nhất, điều này có thể được nhìn thấy trong chương trình nghị sự hậu Brexit,
với mục tiêu rõ ràng của Chính phủ là đưa Vương quốc Anh trở thành trung tâm tài chính toàn cầu cạnh tranh và sáng tạo nhất thế giới. “Cải cách ở Edinburgh” được công bố gần đây nhằm mục đích bãi bỏ luật pháp được giữ lại của EU để ủng hộ một chế độ cụ thể của Vương quốc Anh, được củng cố bởi
chuyển sang kết quả của khách hàng theo Nghĩa vụ của Người tiêu dùng và các đề xuất từ ​​Vương quốc Anh về cách quản lý tài sản kỹ thuật số và công nghệ AI đều nên được coi là cơ hội chuyển đổi cho ngành Quản lý Tài sản, chứ không phải là “gánh nặng vệ sinh” quy định của
duy trì sự tuân thủ quy định.

Việc kết hợp cấu trúc thị trường và khung pháp lý ở trên với các xu hướng và phân tích nhân khẩu học chỉ làm tăng thêm nhu cầu cấp thiết đối với các Nhà quản lý tài sản trong việc chuyển đổi khả năng của họ để nắm bắt các cơ hội sẵn có. Những dự báo cho thấy sự hiện thực hóa
của một trong những cuộc chuyển giao tài sản thế hệ lớn nhất trong lịch sử, vì thế hệ baby boomers (sinh 1944-1964) dự kiến ​​sẽ chuyển 5.5 nghìn tỷ bảng Anh tài sản (Nguồn: Kings Court Trust: Chuyển bảng Anh 01.05.19.pdf) trong năm tới 30 năm.

Quá trình chuyển đổi Tài sản này tiềm ẩn rủi ro cố hữu đối với các Nhà quản lý Tài sản truyền thống - làm thế nào để họ tương tác với NextGen trước khi chuyển giao Tài sản thực sự, đặc biệt là khi họ có thể chỉ có mối quan hệ với những người nắm giữ Tài sản hiện tại?

Hầu hết trong ngành Quản lý tài sản đều nhận ra rằng có một cơ hội kinh doanh to lớn cho những Người quản lý tài sản nắm bắt các giải pháp và khả năng nhắm đến nhóm nhà đầu tư rộng hơn, hỗ trợ các khách hàng hiện tại, đặc biệt là những khách hàng đang
tiếp cận các giai đoạn suy giảm và chuyển tiếp của chúng; những khách hàng mới có quyền kế thừa Sự giàu có hoặc tạo ra Sự giàu có mới; và các phân khúc khách hàng không được phục vụ/không được tư vấn khác.

Xu hướng chính

Vậy những xu hướng chính đang được quan sát trong ngành ngày nay là gì và làm thế nào các Nhà quản lý tài sản có thể xác định các đề xuất gia tăng giá trị khi họ nhìn về phía trước trong 3-5 năm tới? Điều này phù hợp với cả các nhà cung cấp truyền thống và những nhà cung cấp đột phá FinTech. 
Cơ hội được các nhà cung cấp Dịch vụ Tài chính truyền thống công nhận rộng rãi, trong đó nhiều nhà cung cấp đang tìm cách bảo vệ các AUM và doanh thu hiện có cũng như mở rộng sang các phân khúc thị trường khác.

Ví dụ: khi bối cảnh lương hưu tiếp tục phát triển, chuyển từ bảo mật các Quyền lợi Xác định sang cách tiếp cận tự tài trợ của Đóng góp Xác định, các nhà môi giới lương hưu truyền thống, với lượng khách hàng lớn, đang khám phá các cơ hội để
tích hợp một nhóm dịch vụ rộng hơn ngoài “môi giới lương hưu” và tham gia vào lĩnh vực Tư vấn Quản lý Tài sản. Đây chỉ là một ví dụ về những người tham gia trong ngành hiện đang xem xét cách họ có thể giành được phần lớn hơn trong chiếc bánh Quản lý tài sản.

Phân tích của chúng tôi đã xác định được một số chủ đề trong toàn ngành. Những chủ đề này sẽ được khám phá chi tiết hơn trong những tuần tới trong một loạt blog. Ba chủ đề sẽ là nền tảng cho các blog đầu tiên của loạt bài này:

  1. Hành trình của khách hàng kỹ thuật số kết hợp
  2. Các tổ chức điều khiển dữ liệu
  3. Dân chủ hóa các sản phẩm tài chính

Kỹ thuật số lai – Niết bàn của quản lý tài sản

Sự nổi bật của năng lực kỹ thuật số đã được ghi nhận và biết đến rõ ràng, đồng thời đối với nhiều khía cạnh của Dịch vụ Tài chính, hành trình số hóa đã phá vỡ thành công các kênh truyền thống. Người ta chỉ cần nhìn vào tất cả các tiêu đề của các ngân hàng lớn trên đường phố
đóng cửa thêm nhiều chi nhánh, đặc biệt là sau hàng loạt đợt đóng cửa gần đây. Ngay cả trong Chi nhánh, nhân viên chi nhánh cũng có cảm giác Hỗ trợ CNTT nhiều hơn, khuyến khích khách hàng tận dụng các khả năng tự phục vụ sẵn có.

Tuy nhiên, vẫn có sự xung đột mạnh mẽ giữa khả năng kỹ thuật số tự phục vụ và Mô hình mối quan hệ truyền thống, nơi cung cấp lời khuyên F2F và thực sự có vai trò then chốt đối với mối quan hệ giàu có. Điều này có thể hiểu được vì sự phức tạp của
bối cảnh đầu tư và thực tế là hầu hết mọi người không quen thuộc với các sản phẩm đầu tư, tạo ra sự lo lắng khi hoàn thành các giao dịch tự định hướng bằng kỹ thuật số.

Việc cung cấp một mô hình mối quan hệ đầy đủ đi kèm với chi phí phục vụ rất cao. Do đó, ngoài nhu cầu ngày càng tăng của khách hàng về khả năng kỹ thuật số, cơ hội cung cấp các dịch vụ giá trị gia tăng cho khách hàng được quản lý mối quan hệ với chi phí phục vụ thấp
là một mệnh lệnh mang tính chiến lược. Hiệu quả hoạt động và tự động hóa sẽ rất quan trọng, cũng như các mô hình tương tác với cả khách hàng và đồng nghiệp, vì Người quản lý tài sản cố gắng hỗ trợ khách hàng và nhân viên của họ thông qua khả năng kỹ thuật số.

  • Sản phẩm xuất sắc – trong khi các kênh kỹ thuật số, cần phải được tiêu chuẩn hóa, thì việc phát triển các khả năng điều chỉnh kết quả cho từng khách hàng, mang lại cho họ cảm giác về dịch vụ “đặt riêng” sẽ là điều cần thiết. Lập chỉ mục trực tiếp là một sản phẩm
    lĩnh vực được dự báo sẽ ngày càng quan trọng, cho phép khách hàng lựa chọn hiệu quả thành phần quỹ / danh mục đầu tư của mình, trong giới hạn Phân bổ tài sản chiến lược / Phân bổ tài sản chiến thuật có thể được áp dụng trên tất cả các sản phẩm “đặt riêng”
    danh mục khách hàng, cho phép nâng cao hiệu quả quy mô ở phía sau để giúp duy trì chi phí phục vụ ở mức thấp nhất có thể.
  • Sự phổ biến ngày càng tăng của tư vấn Robo. Hay nói chung hơn là các dịch vụ tư vấn kỹ thuật số, giúp giảm chi phí phục vụ của các mô hình tư vấn truyền thống và mở rộng đối tượng mục tiêu cho các dịch vụ tư vấn để bao gồm cơ sở khách hàng đại chúng giàu có. Như là
    khả năng này là kịp thời, vì thế hệ Baby Boomer hiện đang ở độ tuổi nghỉ hưu, được tiếp cận với khoản tiết kiệm lương hưu, có thể chưa bao giờ nhận được bất kỳ lời khuyên tài chính nào. Mặc dù nó có thể được coi là một hành trình kỹ thuật số thuần túy, nhưng khả năng này cần được xem như một phần
    về việc cung cấp dịch vụ rộng hơn trong phạm vi liên tục của khách hàng, tránh bất kỳ sự ngắt kết nối nào trong trải nghiệm của khách hàng và nhân viên khi khách hàng áp dụng nhiều dịch vụ truyền thống hơn bên cạnh giải pháp chỉ dành cho kỹ thuật số.

Đối với điều này, dữ liệu, nâng cao hiểu biết về tài chính và dân chủ hóa các sản phẩm đầu tư là rất quan trọng để hỗ trợ Nhà quản lý tài sản đạt được kết quả tốt cho khách hàng, theo yêu cầu của chế độ quản lý mới và trao quyền cho khách hàng tương lai tối ưu hóa các cơ hội.
để quản lý và tối ưu hóa tài sản.

Các bài viết tiếp theo sẽ khám phá những chủ đề này sâu hơn, trong bối cảnh môi trường pháp lý đang thay đổi và những tiến bộ công nghệ.

Dấu thời gian:

Thêm từ tài chính