Odkąd stopy procentowe zostały obniżone, aby uniknąć depresji w następstwie kryzysu finansowego z 2008 r., oszczędzający cierpią z powodu niskich zysków z gotówkowych programów ISA. Ostatni rok był najgorszy w historii, ze średnimi zwrotami na historycznie najniższym poziomie 0.93 procent, według Moneyfacts.
Teraz, gdy stopy procentowe idą w górę, gotówkowe stopy ISA na pewno się poprawią, czyż nie?
Niestety nie wydaje się to prawdopodobne. Na początek, przy powolnym wzroście, duży wzrost stóp bazowych z obecnego poziomu 0.5% nie wchodzi w grę. Na rynku oszczędnościowym istnieją również przeszkody techniczne dla wyższych zwrotów z gotówkowych programów ISA. Jednym z istotnych czynników jest wprowadzenie ulgi od oszczędności osobistych, która umożliwia podatnikom opodatkowanym stawkę podstawową otrzymanie pierwszych 1000 funtów dochodu z odsetek bez podatku. Podatnicy o wyższej stawce mają niższą ulgę w wysokości 500 funtów.
Ponieważ stopy procentowe na niektórych kontach oszczędnościowych podlegających opodatkowaniu już przekraczają te na gotówkowych ISA, ulga podatkowa stała się mniej atrakcyjna. Obecnie oszczędzający, którzy płacą podstawową stawkę podatku, mogą umieścić 100,000 1 funtów na koncie podlegającym opodatkowaniu, oferując XNUMX% odsetek i nie będą musieli płacić żadnego podatku. Spójrzmy prawdzie w oczy, ilu podatników stawki podstawowej ma taką ilość wolnej gotówki do odłożenia? Większość z nich będzie miała dużo mniej, więc po co mieliby zawracać sobie głowę gotówkowym ISA, skoro rachunki podlegające opodatkowaniu oferują im równoważne lub lepsze zwroty wolne od podatku?
Innym czynnikiem wpływającym na zwroty z gotówkowych programów ISA była dostępność tanich pieniędzy dla banków od rządu za pośrednictwem programu finansowania pożyczek (Funding for Lending Scheme). Zaprojektowany, aby zachęcić instytucje finansowe do przenoszenia korzyści płynących z bardzo niskich stóp procentowych na kredytobiorców zamiast gromadzenia gotówki w celu wzmocnienia ich bilansów, program miał efekt uboczny polegający na osłabieniu zachęty do oferowania konkurencyjnych stóp oszczędności w celu przyciągnięcia pieniędzy od oszczędzających .
Biorąc pod uwagę wszystkie wady gotówkowych programów ISA, nie dziwi fakt, że niektórzy oszczędzający zostali inwestorami giełdowymi. Jednak ci, którzy wolą nieco większe bezpieczeństwo, mogą chcieć rozważyć MSRF na innowacyjne finanse (IF MS), który zazwyczaj oferuje wyższe stopy zwrotu niż MSRF gotówkowe, ale z mniejszą zmiennością niż MSRF na akcje i akcje.
Wprowadzone przez rząd w kwietniu 2016 r., aby odzwierciedlić rosnącą popularność alternatywnych platform finansowych, IF ISA powoli się rozwijały, ale prawdopodobnie zdobędą więcej uwagi w tym roku, ponieważ na rynek wejdzie więcej alternatywnych platform finansowych. W ciągu ostatnich 12 miesięcy trzy największe zostały zatwierdzone przez brytyjski organ regulacyjny i prawdopodobnie wkrótce zaczną promować swoje oferty, co spowoduje znacznie większą widoczność. Mając duży wybór dla inwestorów, wzrost inflacji i 600 miliardów funtów w gotówce ISA, szansa na IF ISA w 2018 roku jest ogromna.
„2018 będzie największym rokiem dla IFISA” – mówi Andy Davis, były dziennikarz Financial Times, który przeprowadził badanie rynku AltFi, alternatywnego serwisu informacyjnego o finansach. „Wszędzie panuje ogromna ignorancja na temat IFISA… Jest jeszcze piekielnie dużo edukacji do zrobienia”.
IF ISA mogą oferować atrakcyjne zwroty, ale nie są wolne od ryzyka. W przeciwieństwie do większości zatwierdzonych przez FCA rachunków oszczędnościowych w bankach i towarzystwach budowlanych oraz rachunków Cash ISA, zwroty z Innovative Finance ISA (i ogólnie z działalnością pożyczkową typu Peer-to-Peer) nie są chronione przez System Rekompensat Usług Finansowych. Konta oszczędnościowe, choć mogą czuć się bezpieczniej, również nie są całkowicie wolne od ryzyka. Przy inflacji na poziomie 3% i średnim oprocentowaniu gotówkowych ISA poniżej 1%, realne zwroty są ujemne. Oszczędzający skutecznie płacą bankom za opiekę nad ich pieniędzmi. Zamiast otrzymywać to, co postrzegają jako zwrot wolny od ryzyka, oszczędzający faktycznie dostają ryzyko bez zwrotu, a ryzyko polega na stałym zmniejszaniu siły nabywczej ich ciężko zarobionych oszczędności.
Z drugiej strony, chociaż ISA IF mogą w najgorszym przypadku oznaczać trwałą utratę kapitału, zarządzanego ostrożnie i profesjonalnie, mogą one zapewnić atrakcyjne zwroty, które znacznie przewyższają te dostępne w ISA w gotówce. Inwestycje w obligacje na Property Crowd kwalifikują się do ISA, a transakcje, które przeszły pełny cykl i zostały umorzone, przyniosły średnio 12.77% zwrotu. I, jak może zaświadczyć każdy, kto sprawdził saldo swoich akcji i akcji ISA od ostatniej dużej wyprzedaży, zapewni to znacznie bardziej płynny profil zwrotu.
Post Innowacyjne programy finansowe, które mają wystartować w 2018 r pojawiła się najpierw na Tłum nieruchomości.
- 000
- Miesiąc 12
- 2016
- a
- O nas
- Konto
- zajęcia
- Wszystkie kategorie
- już
- alternatywny
- ilość
- ktoś
- kwiecień
- Uwaga
- dostępność
- dostępny
- średni
- Bank
- Banki
- stają się
- jest
- poniżej
- Korzyści
- Najwyższa
- Bit
- obligacja
- Budowanie
- kapitał
- Kartki okolicznosciowe
- Gotówka
- wybór
- Odszkodowanie
- konkurencyjny
- Rozważać
- kryzys
- tłum
- Aktualny
- Promocje
- dostarczona
- Depresja
- zaprojektowany
- Nie
- wady
- Edukacja
- efekt
- faktycznie
- kwalifikowalne
- zachęcać
- ogromny
- Wchodzę
- Twarz
- finansować
- budżetowy
- kryzys finansowy
- Instytucje finansowe
- usługi finansowe
- Financial Times
- i terminów, a
- Dla inwestorów
- Darmowy
- od
- pełny
- Finansowanie
- ogólnie
- miejsce
- będzie
- Rząd
- Rozwój
- Wzrost
- wyższy
- historyczny
- W jaki sposób
- Jednak
- HTTPS
- podnieść
- Dochód
- inflacja
- Innowacyjny
- instytucje
- odsetki
- Stopy procentowe
- Inwestycje
- Inwestorzy
- IT
- dziennikarz
- największym
- pożyczanie
- poziom
- Prawdopodobnie
- Popatrz
- Większość
- zarządzane
- rynek
- masywny
- może
- pieniądze
- miesięcy
- jeszcze
- większość
- ujemny
- aktualności
- oferta
- oferuje
- Oferty
- Okazja
- zamówienie
- Zapłacić
- peer to peer
- stały
- osobisty
- Platformy
- Volcano Plenty Vaporizer Storz & Bickel
- popularność
- power
- Profil
- własność
- chroniony
- nabywczy
- ceny
- otrzymać
- niedawny
- rekord
- odzwierciedlić
- pozostały
- Badania naukowe
- wynikły
- powrót
- powraca
- Ryzyko
- bezpieczniej
- schemat
- bezpieczeństwo
- Usługi
- zestaw
- Akcje
- znaczący
- ponieważ
- witryna internetowa
- So
- Społeczeństwo
- kilka
- początek
- Nadal
- stany magazynowe
- Giełda Papierów Wartościowych
- Akcje
- podatek
- Techniczny
- Połączenia
- trzy
- Przez
- czasy
- Uk
- w górę
- widoczność
- Zmienność
- Co
- Podczas
- KIM
- by
- rok