How To Stay Objective With Your Trading Strategy In The Era Of Meme Stocks

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ऑब्जेक्टिव ट्रेडिंग स्ट्रैटेजी और मेम स्टॉक्स पर यह लेख ऑप्टिमस फ्यूचर्स की राय है।

मेम स्टॉक खुदरा व्यापार में नवीनतम "सनक" प्रतीत होता है - और यही बात इसे उन लोगों के लिए इतना खतरनाक बनाती है जो नहीं जानते कि वे क्या कर रहे हैं।
मेम स्टॉक का व्यापार करते समय, व्यापार के पीछे के वास्तविक उद्देश्य को समझने से आपको अपने जोखिमों को बेहतर ढंग से प्रबंधित करने और अपने लाभ लक्ष्य निर्धारित करने में मदद मिल सकती है।
मेम स्टॉक में ट्रेडिंग करते समय गट इंस्टिंक्ट या FOMO पर ट्रेडिंग शायद सबसे खराब चीज है जो आप कर सकते हैं।

पिछले जनवरी में, आपने गेमस्टॉप (जीएमई) पर ऑनलाइन बातचीत सुनना शुरू किया था, जो अपेक्षाकृत अस्पष्ट सबरेडिट फ़ीड से उत्पन्न हुई थी, जिसे "वालस्ट्रीटबेट्स।” इसका हेज फंडों को अल्प निचोड़ परिदृश्य में मजबूर करने के प्रयास से कुछ लेना-देना था।

फिर आपने इसे प्रकट होते देखा। 39.23 जनवरी को $21 की शुरुआती कीमत से, GME पांच दिन बाद $483 के उच्चतम स्तर पर पहुंच गया। यह 1,131% का आश्चर्यजनक कदम था! आप इसे एक अजीब नहीं तो दुर्लभ घटना मानकर टाल देते हैं, जिसे आप दुर्भाग्य से चूक गए।

लेकिन फिर कई शेयरों में ऐसा कई बार हुआ:

एएमसी एंटरटेनमेंट (एएमसी) 431 मई से 24 जून तक 2% की वृद्धि हुई

ब्लैकबेरी (बीबी) 114 मई से 26 जून तक 4% की वृद्धि हुई

वर्कहोरसे (WKHS) 128 मई से 26 जून तक 9% का उछाल आया

तिपतिया घास स्वास्थ्य निवेश (सीएलओवी) 270 जून से 2 जून तक वापस आने से पहले 9% तक बढ़ गया

सुंदर उत्पादकों (SNDL) 94 मई से 26 जून तक 3% तक बढ़ गया और फिर उसी दिन वापस आ गया

FOMO-या "खो जाने का डर"-इन रिटर्न को देखने के बाद आपको बुरी तरह प्रभावित करता है। ऐसा प्रतीत होता है कि आप उन सभी अवसरों से चूक रहे हैं जिनमें लोगों को अत्यधिक लाभ हुआ था; हालाँकि दूसरों को विनाशकारी नुकसान का अनुभव हो सकता है।

सचमुच, जब आपके आस-पास हर कोई पैसा कमा रहा हो - और यह बातचीत लगभग कहीं भी सुनी जा सकती है, समाचारों से लेकर ब्लॉगों तक और यहां तक कि आपके स्थानीय कैफे तक - तो अपना सिर रखना मुश्किल हो जाता है। भीड़ में कूदने और उसका अनुसरण करने के प्रलोभन का विरोध करना कठिन है।

लेकिन क्या ऐसा करना बुद्धिमानी है? इससे भी बेहतर, क्या इन जोखिम भरे "मेम स्टॉक" का लाभ उठाने का कोई स्मार्ट तरीका है? शायद वहाँ है. और यही हम इस लेख में तलाशने जा रहे हैं।

"मेम" स्टॉक क्या हैं?

यह समझने के लिए कि मेम स्टॉक क्या है, आपको सबसे पहले यह जानना होगा कि "मेम" क्या है। ए मेम डिजिटल सामग्री का कोई भी रूप है - एक छवि, वीडियो, पाठ, आदि - जिसे कॉपी किया जाता है और सोशल मीडिया पर फैलाया जाता है। मीम अक्सर हास्यप्रद होते हैं लेकिन वे गंभीर प्रकृति के संदेश भी फैला सकते हैं, जैसा कि राजनीतिक या सामाजिक मीम के मामले में होता है।

A मेम स्टॉकदूसरी ओर, यह एक स्टॉक है जिसका प्रचार सोशल मीडिया पर - अक्सर मीम के माध्यम से - "वायरल" हो गया है, जिससे इसमें अत्यधिक ट्रेडिंग वॉल्यूम का अनुभव होता है।

हालाँकि व्यापारियों के बीच ऑनलाइन मैसेजिंग ट्रेडिंग चैट रूम की शुरुआत से ही मौजूद है, मेम स्टॉक की एक अलग विशेषता होती है: उनकी उत्पत्ति अक्सर एक विशेष "फ़ीड" या चैनल (जैसे वॉलस्ट्रीटबेट्स) से होती है, उन्हें बड़े पैमाने पर व्यापारियों द्वारा समर्थित किया जाता है। बाज़ार को स्थानांतरित करने के लिए पर्याप्त है, और वे अक्सर, हालांकि हमेशा नहीं, सामाजिक, राजनीतिक या वैचारिक प्रेरणाओं के साथ होते हैं जो शुद्ध अटकलों से अधिक होते हैं।

उदाहरण के लिए, जीएमई का लघु निचोड़ वस्तुतः "आदमी से चिपकाने" का एक प्रयास था - इस मामले में, "आदमी" अनाकार वॉल स्ट्रीट "कुलीन" है, जो वॉलस्ट्रीटबेट्स के कई अनुयायियों को लगा कि वे स्टॉक में "हेराफेरी" कर रहे हैं बाज़ार। कुछ के लिए, इसने अच्छा काम किया। दूसरों के लिए, यह एक आपदा हो सकती थी।

बुनियादी बातों या FOMO उन्माद से प्रेरित?

यदि आपने देखा है कि सफल मीम स्टॉक झुंड क्या कर सकते हैं, तो आप कल्पना कर सकते हैं कि उन्माद में फंस जाना कितना आसान है। हालाँकि, इसमें कूदने के प्रलोभन के बीच, यह भूलना भी आसान है कि व्यापार कितना अस्थिर और कठिन हो सकता है।

इसलिए, यदि आप इसमें शामिल होना चाह रहे हैं, तो बेहतर होगा कि आपके पास एक अच्छा विचार हो कि आपके जोखिम सहनशीलता के आधार पर आपको कितनी बड़ी स्थिति रखनी चाहिए, और निश्चित रूप से बाहर निकलने की एक योजना होनी चाहिए यदि व्यापार आपके खिलाफ जाता है।

GME उन्माद एक आदर्श उदाहरण प्रदान करता है। आइए व्यापार का विश्लेषण करें।

यदि आपने यहां [1], लगभग 140 डॉलर प्रति शेयर पर खरीदा होता, तो आपने देखा होता कि आपकी स्थिति एक दिन में अपना लगभग आधा मूल्य खो देती है, क्योंकि दिन के अंत में यह $76.79 पर समाप्त होती है। आउच.

लेकिन फिर, यदि आपने इसे $76.79 पर बेचा, तो आप बॉक्स में बाजार मूल्य की सभी गतिविधियों से चूक गए होंगे [2] जिसने जीएमई को $483 प्रति शेयर के उच्चतम स्तर तक पहुंचाया और दो सप्ताह से भी कम समय के बाद $51 पर वापस आ गया।

अभी, GME लगभग $300 पर कारोबार कर रहा है। लेकिन आइए एक पल के लिए रुकें और सोचें: कोई भी पहली बार में GME क्यों खरीदना चाहेगा?

GME एक मॉल या स्ट्रिपमॉल आधारित गेमिंग स्टोर है जो कोविड महामारी के दौरान काफी हद तक बंद था। लॉकडाउन के दौरान मॉल बंद थे. इसके परिणामस्वरूप लगातार दो तिमाहियों में राजस्व और कमाई प्रभावित हुई, और उस समय फिर से खोलने की संभावनाएं अज्ञात थीं, क्योंकि टीकाकरण का काम अभी शुरू ही हो रहा था।

यकीनन, वहाँ था मौलिक रूप से कुछ भी सम्मोहक नहीं GME की संभावनाओं के बारे में।

वॉलस्ट्रीटबेट्स की भीड़ ने GME को खरीद लिया क्योंकि उद्योग में किसी ने यह जानकारी लीक कर दी थी कि कुछ हेज फंडों में GME की भारी कमी थी। रणनीति इन हेज फंडों को आगामी मूल्य वृद्धि से लाभ कमाने के लिए मजबूर करने की थी क्योंकि हेज फंडों को अपनी स्थिति को कवर करने के लिए मजबूर किया गया था।

यह कॉल एक वास्तविक जुआ था, क्योंकि इसमें GME की कीमत को ऊपर की ओर बढ़ाने के लिए व्यापारियों के एक महत्वपूर्ण समूह की आवश्यकता थी। लेकिन जैसा कि आपने देखा, व्यापारियों की भीड़ उमड़ पड़ी और यह काम कर गया।

सबसे महत्वपूर्ण बात यह है कि GME व्यापार कभी भी कंपनी की अंतर्निहित ताकत के बारे में नहीं था। यह हेज फंडों की छोटी स्थिति में संदिग्ध भेद्यता का फायदा उठाने के बारे में था।

क्या यह एक बुद्धिमान व्यापार था? यह आपके उद्देश्यों, जोखिम सहनशीलता और पूंजी संसाधनों पर निर्भर करता है।

एक उद्देश्यपूर्ण ट्रेडिंग रणनीति (या, मेम स्टॉक्स के साथ अपना सिर कैसे न खोएं)

अधिकांश व्यापारियों के लिए, मेम स्टॉक बहुत ही कम समय में 100% रिटर्न से अधिक मुनाफा कमाने की क्षमता का प्रतिनिधित्व करते हैं। वह आकर्षक है. हालाँकि ऐसा परिणाम वास्तव में संभव है, ध्यान रखें कि ऐसा रिटर्न मानक से काफी परे है... और संभावित जोखिम भी हैं।

तो, यहां कुछ युक्तियां दी गई हैं जिनकी मदद से आप मीम स्टॉक ट्रेड में अपना ध्यान बनाए रख सकते हैं।

युक्ति #1: व्यापार की प्रकृति को समझें

क्या मेम स्टॉक का वास्तव में कम मूल्यांकन किया गया है, या यह किसी अन्य उद्देश्य को पूरा करने के लिए एक द्वितीयक माध्यम है, जैसे कि हेज फंड की छोटी स्थिति पर छापा मारना। यदि यह दोनों है (जैसा कि चांदी निचोड़ने का प्रयास था), तो उचित जोखिम प्रबंधन को देखते हुए यह एक अनुकूल व्यापार हो सकता है।

युक्ति #2: बुनियादी बातों का त्वरित सर्वेक्षण करें

कंपनी की पिछली तिमाही आय के इतिहास की जाँच करें, पता करें कि राजस्व और प्रति शेयर आय दोनों के लिए आम सहमति की उम्मीदें क्या हैं, अनुसंधान कंपनी मार्गदर्शन (जो कि पिछली तिमाही के सीएनबीसी मार्गदर्शन रिपोर्टिंग में पाया जा सकता है), और यदि आप कर सकते हैं, तो यह महसूस करें कि कंपनी क्या कर रही है। कंपनी पिछली तिमाही की आय कॉन्फ्रेंस कॉल ट्रांसक्रिप्ट को पढ़कर मौजूदा तिमाही में उपलब्धि हासिल करने की कोशिश कर रही है।

यदि आप उपरोक्त सभी काम कर सकते हैं - लगभग दो घंटे का काम - तो आपके पास व्यापार करने के लिए आगे बढ़ने (या रुकने) के लिए अधिक आत्मविश्वास हो सकता है।

युक्ति #3: अपनी स्थिति का आकार देखें

मेम स्टॉक ट्रेड अक्सर नहीं होते हैं, इसलिए आप एक दिन के ट्रेड की तुलना में थोड़ा अधिक जोखिम उठा सकते हैं। आप जो भी प्रतिशत जोखिम लेने को तैयार हैं, मान लीजिए 2% या उससे अधिक, उस पर टिके रहें। जितना आप खो सकते हैं उससे अधिक जोखिम न लें। हालाँकि, तेजी से बढ़ने की संभावना को देखते हुए, आप यह सुनिश्चित करना चाहेंगे कि आपकी स्थिति का आकार व्यापार के लायक है।

युक्ति #4: अपनी जोखिम सीमाएँ और व्यापार सीमाएँ निर्धारित करें

यह अपेक्षाकृत आसान होना चाहिए: a सेट करें हानि को रोकने के ऐसे बिंदु पर जहां व्यापार अब वैध नहीं है। ध्यान रखें कि यदि आप हेज फंड के पीछे जा रहे हैं, तो वे पीछे हट सकते हैं और स्टॉक को डुबाने का प्रयास कर सकते हैं, इसलिए ऐसा होने पर उस झटके को सहने के लिए तैयार रहें।

अस्वीकरण: आपके या ब्रोकर, या ट्रेडिंग सलाहकार द्वारा आकस्मिक आदेशों की नियुक्ति, जैसे कि "स्टॉप-लॉस" या "स्टॉप-लिमिट" ऑर्डर, जरूरी नहीं कि आपके नुकसान को अपेक्षित मात्रा तक सीमित कर दे, क्योंकि बाजार की स्थितियां इसे असंभव बना सकती हैं। ऐसे आदेशों को क्रियान्वित करने के लिए.

युक्ति #5: एकमुश्त स्थिति के बजाय ट्रेडिंग विकल्पों पर विचार करें

विकल्प की कीमतें तब तक तेजी से बढ़ती रहती हैं जब तक कि वे "पैसे में" न हो जाएं, और इससे आपको अपने पैसे के लिए अधिक लाभ मिल सकता है। इसके अलावा, कॉल खरीदते समय (क्योंकि अधिकांश मेम स्टॉक ट्रेडों में "लंबा" पूर्वाग्रह होता है), आप पहले से जानते हैं कि आप प्रीमियम में कितना खो सकते हैं।

विचार करने योग्य एक और बात यह है कि आप अपनी लागत और जोखिम को कम करने के लिए बुल स्प्रेड भी खरीद सकते हैं। या यदि आप परिणाम की दिशा के बारे में अनिश्चित हैं, तो आप हमेशा स्थिति को फैला सकते हैं, हालांकि, फिर से, अधिकांश मेम शेयरों में उल्टा पूर्वाग्रह होता है, और अस्थिरता के आधार पर स्ट्रैडल महंगे हो सकते हैं।

अस्वीकरण: लॉन्ग ऑप्टिन की समय सीमा समाप्त हो सकती है और आप अपना संपूर्ण प्रीमियम प्लस लागत खो सकते हैं। लघु विकल्पों में असीमित जोखिम होता है और आपको अपनी प्रारंभिक जमा राशि से काफी बड़ा नुकसान हो सकता है।

युक्ति #6: मेम स्टॉक का व्यापार करते समय कभी भी अपने विवेक का प्रयोग न करें

यह संभवतः सबसे खराब चीज़ है जो आप कर सकते हैं: एक अफवाह सुनें और व्यापार में प्रवेश करें। हमेशा एक सेटअप के आधार पर व्यापार करें (आमतौर पर तकनीकी क्योंकि सभी मेम स्टॉक ट्रेड बुनियादी बातों पर ध्यान नहीं देते हैं जैसा कि हमने जीएमई के साथ देखा था)। इसका तात्पर्य नियमों और जोखिम सीमाओं से है। यदि आप इस मूल सिद्धांत से भटकते हैं और आंत के आवेग से व्यापार, आप अंततः इसके लिए वास्तविक हानि या अवसर लागत के रूप में भुगतान करेंगे।

नीचे पंक्ति

मेम स्टॉक का व्यापार करना एक जुआ जैसा लग सकता है। सच्चाई यह है कि यह हो सकता है, या आप बेहतर दृष्टिकोण अपनाकर इसे जुए से "उच्च जोखिम" वाले व्यापार में बदल सकते हैं। मेम शेयरों का व्यापार करते समय, झुंड कार्रवाई की अस्थिरता व्यापार से पहले आपके दिमाग में मौजूद किसी भी "स्वच्छ" चार्ट सेटअप को चकनाचूर करने के लिए पर्याप्त हो सकती है। इसलिए, अपनी जोखिम सीमा और लाभ लक्ष्य निर्धारित करना सुनिश्चित करें, और स्टॉक का व्यापार करने से पहले उसके बारे में कुछ समझने का प्रयास करें।