Μπορεί να ξέρεις πώς να δημιουργήσετε ένα χαρτοφυλάκιο ακινήτων, αλλά πώς χτίζεις ένα ακλόνητο; Οι περισσότεροι επενδυτές ακινήτων πιστεύουν ότι αγοράζοντας μερικές δεκάδες χωμάτινα φθηνά σπίτια είναι το μόνο που χρειάζεται να κάνουν για να βγάλουν εκατομμύρια και ζήστε μια ζωή γεμάτη παθητικό εισόδημα. Αυτό απέχει πολύ από την πραγματικότητα, όπως και το σύνολο σας καθαρή θέση μπορεί να καταρρεύσει μόλις τεθεί σε εφαρμογή ένα κραχ στην αγορά κατοικίας, μια διόρθωση ή μια νέα πολιτική ενοικίασης. Πώς λοιπόν μπορείτε να δημιουργήσετε ένα βιώσιμο χαρτοφυλάκιο ακινήτων—κάτι που θα γίνει αυξήστε τον πλούτο σας ακόμα και στις χειρότερες οικονομικές στιγμές?
Ο David Greene έχει αγγίξει αυτό το θέμα πολλές φορές, αναφερόμενος συχνά σε «αρχιτεκτονική χαρτοφυλακίουως μια από τις πιο κρίσιμες πτυχές της οικοδόμησης πλούτου μέσω της ακίνητης περιουσίας. Αυτή η στρατηγική όχι μόνο σας βοηθά αυξήσουν τον πλούτο αλλά κρατήστε το ακόμα και όταν όλα πάνε στραβά. Δεν μας πιστεύετε; Ακούστε τις ατομικές ιστορίες του David και του Rob σχετικά με το τι συνέβη στα χαρτοφυλάκια τους κατά τη διάρκεια του Κλείδωμα 2020 και πόσο γρήγορα ανέκαμψαν ενώ άλλοι επενδυτές έπρεπε να ξαναχτίσουν πλήρως.
Στο πρώτο μέρος αυτού του podcast με δύο μέρη, ο David και ο Rob θα περάσουν από το πιο κοινές αδυναμίες στο έδαφός τους χαρτοφυλάκια ακινήτων, τι θα μπορούσε να προκαλέσει τα πάντα να καταρρεύσουν, και το πέντε πιο σημαντικά κλειδιά για την αρχιτεκτονική χαρτοφυλακίου. Μιλούν επίσης για τη διαφοροποίηση και πώς θα μπορούσε να είναι η ύπαρξη μόνο ενός είδους ακινήτων σε μια τοποθεσία τεράστιο λάθος.
Περισσότερα για να ακούσετε σε Apple Podcasts.
Ακούστε το Podcast εδώ
Διαβάστε τη μεταγραφή εδώ
Ντέιβιντ:
Αυτό είναι το BiggerPockets Podcast, εκπομπή 705.
Ληστεύω:
Γιατί έτσι πρέπει να είναι τα ακίνητα. Είναι σαν να πρέπει πάντα να νιώθεις ότι είσαι σπασμένος αν επενδύεις σωστά. Και αυτό είναι ένα ολόκληρο «άλλο πιθανώς επεισόδιο, το αποκαλώ πάντα το αίνιγμα των εκατομμυριούχων, όπου στην πραγματικότητα είσαι εκατομμυριούχος στα χαρτιά, αλλά χρησιμοποιείς όλα σου τα μετρητά στις επενδύσεις σου. Και έτσι λέτε πάντα, "Χάλια, πού πάνε όλα μου τα λεφτά;" Και είναι απλώς συνδεδεμένο με ίδια κεφάλαια, κάτι που είναι καλό.
Ντέιβιντ:
Τι συμβαίνει όλοι; Αυτός είναι ο David Greene, ο οικοδεσπότης σας στο BiggerPockets Real Estate Podcast, εδώ σήμερα με τον συν-οικοδεσπότη μου, Rob Abasolo, τον οποίο μόλις ακούσατε να ξεπροβάλλει με ενθουσιασμό για μια από τις μεγαλύτερες κρατήσεις μας μέχρι σήμερα, όχι μόνο σε χρηματικό ποσό, αλλά σε σύντομο χρονικό διάστημα. Και ελπίζω να είστε εξίσου ενθουσιασμένοι με εμάς. Αλλά το σημερινό σόου δεν πρόκειται να είναι για ένα σωρό νίκες, στην πραγματικότητα. Θα ακούσετε για πολλά πράγματα που πάνε στραβά στα χαρτοφυλάκια μας, πράγματα που δεν περιμέναμε ότι έγιναν εμπόδια για εμάς, λάθη που προσπαθούμε να αντιμετωπίσουμε, αλλαγές στην οικονομία, απλώς ένα σωρό πράγματα που δεν πάνε καλά γιατί πολλοί άνθρωποι ασχολούνται με αυτό. Και το πώς χειρίζεσαι τα λάθη είναι ακόμα πιο σημαντικό από το να μην τα κάνεις.
Η σημερινή εκπομπή είναι ένα φανταστικό επεισόδιο όπου ο Rob και εγώ θα εμβαθύνουμε στα δικά μας χαρτοφυλάκια, ζωές και επιχειρήσεις και θα μοιραστούμε τι κάνουμε για να χειριστούμε το χάος και την καταστροφή που συχνά έρχεται για να είμαστε επενδυτές σε ακίνητα. Και νομίζω ότι θα το λατρέψεις. Ρομπ, ποια ήταν μερικά από τα αγαπημένα σου κομμάτια;
Ληστεύω:
Ω άνθρωπος. Ω, αυτό είναι απλά γεμάτο με καλούδια επειδή μιλάμε για το πολυσύμπαν, σωστά; Μπορεί να μην μπορούμε να σας κάνουμε να μπείτε στο Interstellar, αλλά μπορούμε τουλάχιστον να σας κάνουμε να μιλήσετε για τις έννοιες των παράλληλων συμπάντων, για την κατάρρευση των χαρτοφυλακίων μας. Και προλαβαίνουμε ακόμη και να πάμε από τα πόδια μέχρι τα νύχια στις μεταφορές και τις αναλογίες. Μιλάτε για αποθήκευση ενέργειας. Το φέρνω με μια αναλογία μπαταρίας και λέω, «Ουάου, ο μαθητής έγινε δάσκαλος». Και τέλος, σκεφτόμαστε πολύ καλά την αρχιτεκτονική του χαρτοφυλακίου και τον τρόπο δομής του χαρτοφυλακίου σας με τρόπο που μπορεί να σας βοηθήσει να αντιμετωπίσετε κάθε οικονομική καταιγίδα που μπορεί ή όχι να αντιμετωπίσουμε.
Ντέιβιντ:
Αυτό είναι ακριβώς σωστό, και αυτό είναι που πιστεύω ότι είναι προσωπικά σημαντικό. Μιλάω πολύ για το πώς χτίζεις ένα χρηματοοικονομικό φρούριο, όχι για μια σαθρή παράγκα που θα μπορούσες απλά να βάλεις μαζί πολύ γρήγορα, κάτι που ειλικρινά έκαναν πολλοί άνθρωποι τα τελευταία πέντε ή έξι χρόνια με την οικονομία, υπήρχαν άνθρωποι που μαζεύουν πράγματα ότι δεν έπρεπε ποτέ να είναι, και δεν τα πάνε πολύ καλά. Αλλά υπάρχει ένας τρόπος να δημιουργήσετε το χαρτοφυλάκιό σας με τρόπο που θα αντέξει στη δοκιμασία του χρόνου, και αυτό πιστεύουμε εμείς στη BiggerPockets.
Πριν φτάσουμε στη σημερινή εκπομπή, μια γρήγορη συμβουλή για το κοινό. Η γρήγορη συμβουλή σήμερα είναι να σκεφτείτε πώς το χαρτοφυλάκιό σας μπορεί να είναι τέλεια ισορροπημένο, όπως θα έπρεπε να είναι όλα τα πράγματα. Σκέψου τον εαυτό σου Θάνο και ρώτησε: «Πώς θα μπορούσε να καταρρεύσει όλο αυτό; Και πώς μπορώ να δημιουργήσω το ποσό της ισορροπίας που θα χρειαζόμουν για να μην συμβεί κάτι τέτοιο;». Θα μπορούσε να είναι εποχικότητα με βραχυχρόνιες ενοικιάσεις. Θα μπορούσε να είναι να έχεις πολλά χρήματα στην τράπεζα και μετά να τα ξοδεύεις όλα σε μια συμφωνία. Ο Ρομπ εξακολουθεί να προσπαθεί να βρει την ισορροπία. Είναι πιο δύσκολο από όσο φαίνεται, δεν είναι εκεί;
Ληστεύω:
Πρέπει να το δείτε στο YouTube.
Ντέιβιντ:
Ανοίξτε τρύπες στο δικό σας χαρτοφυλάκιο. Φτιάξτε το σαν ένα χαρτοφυλάκιο, και δείτε τρόπους με τους οποίους θα μπορούσε να καταρρεύσει και στη συνέχεια να είστε προνοητικοί στην προσπάθεια να το αποτρέψετε σε αντίθεση με το να ζείτε με φόβο, άγχος και ανησυχία για το τι θα μπορούσε να συμβεί, χωρίς να έχετε ένα σχέδιο για το τι θα κάνετε κάνε αν το κάνει.
Με αυτά τα λόγια, θα τραβήξουμε την αυλαία και θα σας δείξουμε τι συμβαίνει στα χαρτοφυλάκια μας, πώς χειριζόμαστε αυτές τις προκλήσεις και τι κάνουμε για να το κλειδώσουμε και να το διατηρήσουμε σφιχτό.
Ληστεύω:
Εντάξει, Ντέιβιντ, ξέρω ότι δεν είσαι οπαδός του Interstellar γιατί ακόμα δεν το έχεις τελειώσει και δεν ασχολείσαι πραγματικά με όλο το παράλληλο σύμπαν, αλλά ήθελα να σου ρίξω μερικά σενάρια για παράλληλο σύμπαν και μιλήστε για αυτό στο σημερινό επεισόδιο του BiggerPockets. Είναι ωραίο αυτό;
Ντέιβιντ:
Μάλλον μπορώ να μπω στο θέμα του παράλληλου σύμπαντος. Είναι κάπως εξαναγκασμένο σε όλους μας, αν σας αρέσουν οι ταινίες της Marvel. Απλά πρέπει να το αποδεχτείς. Ναι, ακριβώς σωστά. Έτσι θα μπορούσαμε να φέρουμε το multiverse στο podcast.
Ληστεύω:
Εντάξει, ας το κάνουμε. Έτσι, σήμερα αυτό που ήθελα να μιλήσω ήταν ότι είμαστε σχετικά επιτυχημένοι επενδυτές ακινήτων. Είμαστε σε διαφορετικά ταξίδια, διαφορετικά μέρη των ταξιδιών μας, αν θέλετε, και τα έχουμε κάνει πολύ, πολύ, πολύ καλά για τον εαυτό μας. Και νομίζω ότι έχουμε αρκετά συστήματα και προστασίες σε ισχύ για να αντιμετωπίσουμε πραγματικά μια καταιγίδα που πλησιάζει ή στην οποία βρισκόμαστε αυτήν τη στιγμή. Αλλά ήθελα να αναστρέψω λίγο το σενάριο σήμερα και να μιλήσω για έναν κόσμο όπου ολόκληρη η αυτοκρατορία μας καταρρέει και μιλούν για τα σενάρια που θα προκαλούσαν τον χαμό του Ντέιβιντ Γκριν και του Ρομπ Αμπασόλο.
Ντέιβιντ:
Νομίζω ότι είναι υγιές. Νομίζω ότι ο διαρκής σχεδιασμός για ένα παρανοϊκό χειρότερο σενάριο μπορεί μόνο να κάνει το χαρτοφυλάκιό σας ισχυρότερο. Έτσι, αυτό θα ήταν απλώς ένα σενάριο πολυσύμπαν όπου ο Thanos είναι βασιλιάς και ο Iron Man έχει χάσει την πανοπλία του και ο Captain America δεν μπορεί να βρει την ασπίδα του και ο Hulk έχει γίνει ανορεξικός. Και πώς οι ισχυρότεροι ήρωες της γης θα διαχειριστούν αυτές τις προκλήσεις χωρίς τις υπερδυνάμεις τους;
Ληστεύω:
Εντάξει. Λοιπόν, ναι, θέλω να πω ότι είμαι περίεργος, έχετε σκεφτεί ποτέ έναν κόσμο όπου ολόκληρο το χαρτοφυλάκιό σας καταρρέει;
Ντέιβιντ:
Ναι, το σκέφτομαι πολύ. Νομίζω ότι η πρόκληση είναι ότι όταν τα πράγματα πάνε πολύ καλά, έχεις τη σκέψη στο μυαλό σου ότι δεν θα είναι πάντα έτσι ή πρέπει να προετοιμαστείς για οτιδήποτε. Αλλά το συναισθηματικό περιβάλλον στο οποίο λειτουργείτε είναι πολύ διαφορετικό. Και το ίδιο ισχύει και από την άλλη πλευρά, όταν τα πράγματα είναι πολύ δύσκολα, έχεις τη σκέψη στο μυαλό σου, ξέρω ότι μπορώ να βγάλω χρήματα μέσω ακίνητης περιουσίας, μπορεί να λειτουργήσει, αλλά η συναισθηματική σου κατάσταση είναι τόσο αρνητική και βασίζεται στον φόβο , είναι πολύ δύσκολο να λειτουργήσει. Επομένως, αυτές οι ασκήσεις είναι καλές, γιατί σας αναγκάζουν να βγείτε από τη συναισθηματική κατάσταση στην οποία βρίσκεστε αυτή τη στιγμή με βάση προσωρινούς παράγοντες όπως η αγορά, το πώς πήγε η τελευταία σας συμφωνία ή το τι φάγατε για πρωινό σήμερα το πρωί και στη διανοητική πλευρά του όπου είναι πολύ πιο σταθερό και ωφέλιμο να προσεγγίζεις τις οικονομικές πτυχές από αυτή την οπτική.
Ληστεύω:
Αλλά βαθιά μέσα μου, ξέρω ότι μάλλον νιώθεις πάντα παρηγοριά γνωρίζοντας ότι έχεις 10 εκατομμύρια πόντους πιστωτικής κάρτας, σωστά; Αυτό δεν είναι το αποκαλυπτικό σας σενάριο, αν όλα έχουν φύγει;
Ντέιβιντ:
Ναί. Αυτό είναι το ένα εφεδρικό μου σχέδιο. Λοιπόν, ναι, κάναμε πλάκα για το πώς έχω πολλούς πόντους πιστωτικών καρτών, επειδή έχω τους εκεί, με κάνει να νιώθω καλύτερα σε περίπτωση που τα πάντα εξαφανιστούν. Αν ο Θάνος κόψει το δάχτυλό του και εξαφανιστεί το μισό από τα πλούτη μου, εξακολουθώ να έχω αυτούς τους πόντους πιστωτικής κάρτας από τους οποίους μπορώ να ζήσω για έξι μήνες χωρίς να χρειάζεται να ανησυχώ μήπως πεινάσω.
Ληστεύω:
Ναι, ο Ντέιβιντ δεν έχει αποκαλύψει πραγματικά πόσα έχει. Αυτή είναι η εικασία μου. Θα πω ότι αυτό είναι το ένα πράγμα, είμαι πιο προστατευτικός με τους πόντους της πιστωτικής μου κάρτας παρά με το χαρτοφυλάκιο ακινήτων μου. Έχω πόντους πιστωτικής κάρτας αξίας περίπου 12,000 $, νομίζω. Δεν γνωρίζω. Τι είναι 1.2 εκατομμύρια πόντοι πιστωτικής κάρτας, όπως 12,000 δολάρια; Και λέω, «Δεν πρόκειται ποτέ να το αγγίξω αυτό».
Ντέιβιντ:
Είναι τόσο αστείο, αυτό και η συλλογή μου Beanie Baby που κρατάω σε διάφορες θυρίδες ασφαλείας σε όλη τη Midwest.
Ληστεύω:
Το έχω δει αυτό, φίλε. Αυτό είναι εκτενές.
Ντέιβιντ:
Ναι.
Ληστεύω:
Λοιπόν, ας το κάνουμε, φίλε. Ας το συζητήσουμε. Επιτρέψτε μου να πω μόνο την άποψή μου πριν μπούμε σε αυτήν. Νομίζω, όπως είπες, είναι υγιές να μιλάς για τα καλά και τα κακά και τι σενάριο, αυτό και εκείνο. Έχουμε αυτή τη νοοτροπία όταν τα πράγματα πάνε καλά ότι, «Ε, το συντρίβουμε, μπλα, μπλα, μπλα». Ειλικρινά, δεν με νοιάζει με τον ένα ή τον άλλο τρόπο, αυτό είναι μάλλον μια καυτή άποψη, πώς λειτουργεί το χαρτοφυλάκιο ακινήτων καθημερινά. Όπως και η ταμειακή ροή είναι πάντα ωραία, αλλά ούτως ή άλλως τα κρύβω όλα στον τραπεζικό λογαριασμό και ούτως ή άλλως βασίζομαι πραγματικά στην εκτίμηση. Οπότε έχω πολύ καλούς μήνες. Έχω τόσους μήνες. Τις περισσότερες φορές, είναι καλοί μήνες.
Αλλά ειλικρινά, στο τέλος της ημέρας, είναι ένα μακρύ παιχνίδι. Και έτσι, όπως κάθε μέρα σπρώχνω αυτή την πέτρα ένα πόδι μπροστά, αν θέλετε. Δεν πάει έτσι, αλλά καταλαβαίνετε τι εννοώ.
Ντέιβιντ:
Ναι. Έτσι, από τη δική σας οπτική γωνία, όταν… ένας από τους τρόπους με τους οποίους παίζετε άμυνα εδώ είναι ότι δεν πρόκειται να ξοδέψετε τα χρήματα από τις ταμειακές ροές. Έτσι προβάλλετε τις ταμειακές ροές που θέλετε να αποκτήσετε, αλλά δεν βασίζεστε σε αυτήν. Επομένως, δεν υπάρχει ποτέ συναισθηματική σύνδεση που λέτε ότι η ασφάλειά σας βασίζεται στις ταμειακές ροές.
Ληστεύω:
Ναι. Ναι. Είμαι μεγάλος υποστηρικτής του να έχετε το ακίνητό σας να δουλεύει για εσάς και να χτίζετε πλούτο και τα πάντα, αλλά να έχετε ένα σωρό άλλες ροές εισοδήματος από τις οποίες μπορείτε πραγματικά να ζήσετε… Άρα έχω πιθανώς 10 έως 15 ροές εισοδήματος. Από αυτό ζω πραγματικά, ώστε να μπορώ πάντα να προωθώ το χαρτοφυλάκιο ακινήτων προς τα εμπρός.
Ντέιβιντ:
Νομίζω ότι είναι υγιές. Και ο λόγος που πιστεύω ότι είναι καλό για εμάς να το αναφέρουμε αυτό, είναι ότι οι περισσότεροι άνθρωποι δεν το αναγνωρίζουν αυτό το γεγονός. Τις περισσότερες φορές, εάν λαμβάνετε δωρεάν πληροφορίες για επενδύσεις σε ακίνητα, εάν πληρώνετε κάποιον, αυτό θα μπορούσε να είναι διαφορετικό εάν πληρώνετε για καθοδήγηση ή ένα μάθημα ή κάτι τέτοιο, αλλά εάν λαμβάνετε τις πληροφορίες δωρεάν, το άτομο που σας το δίνει πρέπει να βγάλει χρήματα με κάποιο τρόπο. Έτσι, συνήθως θα κερδίζουν χρήματα προσπαθώντας να σας κάνουν… like για διαφήμιση, ή για προβολές, για να τραβήξουν την προσοχή για να αποκτήσουν οπαδούς. Ο πιο γρήγορος τρόπος για να το κάνετε αυτό είναι να πείτε σε κάποιον ότι μπορεί να βγάλει περισσότερα χρήματα ευκολότερα από αυτά που κάνει αυτή τη στιγμή. Αυτό ακριβώς υπήρχε για πάντα.
Αν λοιπόν υπάρχει ένα κορίτσι που σου αρέσει και έχει αγόρι, το πρώτο πράγμα που θέλει να κάνει κάθε άντρας είναι να της πει όλους τους λόγους για τους οποίους το αγόρι της είναι χάλια και πώς θα ήταν καλύτερα, σωστά; Το ίδιο πράγμα ισχύει γιατί αν θέλετε τα χρήματα κάποιου, πρέπει να του πείτε ότι το μέρος από το οποίο παίρνουν τα χρήματά του αυτή τη στιγμή θα μπορούσε να είναι καλύτερο. «Και αν έρθεις σε αυτόν τον κόσμο, κορίτσι, θα σου δείξω πώς να κάνεις παθητικές ταμειακές ροές. Δεν θα ήταν καλύτερο από το να πηγαίνεις στη δουλειά κάθε μέρα;»
Έτσι, βλέπετε συχνά σενάρια TikTok και Instagram και σενάρια μέσων κοινωνικής δικτύωσης με μικρά emojis που λένε: «Θέλετε να βγάζετε 6,000 $ το μήνα; Θέλετε να μάθετε πώς βγάζω 300,000 $ το χρόνο χωρίς να δουλεύω;» Και αναπόφευκτα, αυτή είναι κάποια μορφή ταμειακών ροών από ακίνητα, και είναι αλήθεια ότι καταρχήν, μπορείτε να κερδίσετε χρήματα παθητικά από την ακίνητη περιουσία. Είναι επίσης αλήθεια ότι είναι εγγενώς λιγότερο αξιόπιστο από αυτό το εισόδημα του W2 που όλοι πετούν στα σκουπίδια.
Έτσι, ο νέος άντρας θα σου λέει πάντα πώς είναι καλύτερος από το αγόρι σου με όλους αυτούς τους τρόπους. Αλλά στη συνέχεια, αν πηδήξεις στο πλοίο και συνδεθείς με τον νέο άντρα, συνειδητοποιείς: «Ω, υπάρχουν πολλά πράγματα που έκανε ο φίλος μου που δεν κάνει αυτός ο τύπος που ίσως θεωρούσα δεδομένα». Και για πολλούς ανθρώπους, η δουλειά τους στο W2 δεν είναι το καλύτερο πράγμα που χρειάζονται για να βγουν από αυτήν. Αλλά για άλλους, ξεχνάς ότι όταν έχεις μια κακή εβδομάδα ή όταν αισθάνεσαι απογοητευμένος ή αποσπάται η προσοχή ή το παιδί σου είναι άρρωστο και δεν κοιμάσαι, φίλε, αυτός ο μισθός συνεχίζει να έρχεται. Δεν έχει σημασία αν δεν αποδώσεις.
Μπαίνεις στον κόσμο της ακίνητης περιουσίας ή της επιχειρηματικότητας και δεν είσαι στο παιχνίδι σου, αυτά τα χρήματα μπορεί να σταματήσουν. Και επομένως αξίζει να αναγνωρίσουμε ότι το εισόδημα που προέρχεται από μια ασφαλή πηγή έχει μια αξία που δεν έχει το εισόδημα που προέρχεται από μια ανασφαλή πηγή όπως οι ταμειακές ροές. Και αξίζει επίσης να αναγνωρίσετε ότι αυτό δεν συζητείται ποτέ στον χώρο των ακινήτων, επειδή οι περισσότεροι άνθρωποι που μοιράζονται τις πληροφορίες δεν θέλουν να σας πουν ότι η ταμειακή ροή είναι αναξιόπιστη. Γιατί τότε δεν πρόκειται να τους ακολουθήσεις. Δεν πρόκειται να εγγραφείτε στο κανάλι τους, δεν θα τους κάνετε like, δεν θα τους δώσετε το νόμισμα που χρειάζονται για να δικαιολογήσουν το δωρεάν περιεχόμενο που βγάζουν.
Ληστεύω:
Ω! ναι. Είναι τόσο αστείο γιατί είμαι πάντα σαν, καλά στο YouTube, στο περιεχόμενό μου ή απλώς στους μαθητές μου, λέω: «Εντάξει, ας σας φτάσουμε στα 10,000 $ το μήνα. Θα σας μάθω πώς να το κάνετε αυτό». Και λένε, «Θεέ μου, ας το κάνουμε». Λέω: «Εντάξει. Και να τι θα συμβεί όταν βγάζεις 10,000 δολάρια το μήνα, δεν πρόκειται να τα ξοδέψεις». Και λένε, "Περίμενε, τι;" Είμαι σαν, «Gotcha. Σε έκανα πλούσιο και δεν σε αφήνω να τα ξοδέψεις», γιατί έτσι πρέπει να είναι τα ακίνητα. Είναι σαν να πρέπει πάντα να νιώθεις ότι είσαι σπασμένος αν επενδύεις σωστά.
Και αυτό είναι ένα άλλο πιθανό επεισόδιο του, το αποκαλώ πάντα το αίνιγμα των εκατομμυριούχων, όπου στην πραγματικότητα είσαι εκατομμυριούχος στα χαρτιά, αλλά χρησιμοποιείς όλα τα μετρητά σου στις επενδύσεις σου. Και έτσι λέτε πάντα, "Χάμα το, πού πήγαν όλα μου τα λεφτά;" Και είναι απλώς συνδεδεμένο με ίδια κεφάλαια, κάτι που είναι καλό.
Ντέιβιντ:
Και αυτός είναι ένας από τους λόγους που άρχισα να αναφέρομαι στο χρήμα ως απόθεμα ενέργειας και στην εργασία ως ενέργεια. Προσπαθώ να μετακινήσω τη σκέψη μας για το δολάριο ΗΠΑ, το οποίο έχει μια αξία που κυμαίνεται συνεχώς με τον πληθωρισμό. Είναι πολύ δύσκολο να ξέρεις τι αξίζει ένα δολάριο, για να κατανοήσεις την ενέργεια μέχρι πού μπορείς να βγάλεις ένα σωρό χρήματα, που ήταν απλώς να μετατρέψεις την εργασία σε ενέργεια και μετά να την πάρεις με τη μορφή χρημάτων. Και μετά πηγαίνετε να ανταλλάξετε αυτά τα χρήματα με φανταχτερά ρούχα και φανταχτερά παπούτσια και φανταχτερά αυτοκίνητα και φανταχτερές διακοπές, και απλώς καταναλώνετε την ενέργειά σας στο εξωτερικό.
Αυτό είναι όλο. Δεν είσαι πιο πλούσιος από τους άλλους ανθρώπους. Απλώς βάζετε ενέργεια σε πράγματα όπως αυτοκίνητα και ρούχα, σε σύγκριση με τα ακίνητα, επαναφέρουμε συνεχώς την ενέργειά μας πίσω στο περιουσιακό στοιχείο, πίσω στο χαρτοφυλάκιο. Το τοποθετούμε στο μέλλον όπου θα αναπτυχθεί, θα αναπαραχθεί και θα δημιουργήσει περισσότερη ενέργεια, και μπορούμε να αντλήσουμε ενέργεια από το χαρτοφυλάκιο μέσω ταμειακών ροών, μέσω αναχρηματοδοτήσεων με μετρητά. Υπάρχουν αυτά τα οχήματα που χρησιμοποιούμε για να έχουμε πρόσβαση σε αυτήν την ενέργεια. Αλλά έχετε δίκιο, ο καλύτερος τρόπος για να αυξήσετε τον πλούτο σας είναι να κρατήσετε όσο το δυνατόν λιγότερη ενέργεια για τον εαυτό σας και να διατηρήσετε όσο περισσότερη ενέργεια μέσα στα οχήματα όπου πρόκειται να αυξηθεί περισσότερο, κάτι που συχνά οδηγεί σε άτομα που φορούν t- πουκάμισα όπως εσύ.
Ληστεύω:
Σωστά. Το ένα μου, το μοναδικό μου πουκάμισο, έχω μόνο ένα. Στην πραγματικότητα, νομίζω ότι για να χρησιμοποιήσω την αναλογία σας εδώ, στην πραγματικότητα νομίζω ότι είναι καλύτερο να σκεφτώ τη δική σας… Ω, αυτό είναι πολύ καλό. Εντάξει. Πρέπει να το δουλέψω μαζί σας στον αέρα εδώ. Αλλά τα χρήματά σας και ο πλούτος σας είναι κάτι σαν μπαταρία, αποθήκευση μπαταρίας, εντάξει; Και έτσι μπορείτε να αποθηκεύσετε όλες τις μπαταρίες σας για μια καταιγίδα, και όταν έρθει αυτή η καταιγίδα, μπορείτε να τη χρησιμοποιήσετε για να αντιμετωπίσετε την καταιγίδα.
Ωστόσο, αν χρησιμοποιείτε τις μπαταρίες σας για χαζά πράγματα, δεν ξέρω, τηλεχειριστήρια RC ή αυτοκίνητα RC ή οτιδήποτε άλλο, μόλις φύγει αυτή η ενέργεια, έχει φύγει. Δεν το παίρνεις πίσω. Είναι μια πηγή εξάντλησης. Και από την άλλη πλευρά, οι μπαταρίες δεν διαρκούν για πάντα. Εάν απλώς κρατήσετε τις μπαταρίες σας στην ντουλάπα για 20 χρόνια, χάνουν την ισχύ τους με την πάροδο του χρόνου, που είναι το φούσκωμα. Πρέπει λοιπόν να είστε σε θέση να μετακινείτε με συνέπεια την ενέργειά σας σε κάτι που πρόκειται να παράγει περισσότερη ενέργεια. Το έκανα.
Ντέιβιντ:
Το αγαπώ. Ναί. Και υπάρχουν τόσοι πολλοί άνθρωποι που σκέφτονται, «Ω, ο φορητός υπολογιστής μου είναι φορτισμένος. Είμαι στο εκατό τοις εκατό. Δεν χρειάζεται να το συνδέσω». Τρομερή στάση. Δεν πρέπει να λέτε: «Είμαι πλούσιος, έχω 100% μπαταρία». Συνδέστε το. Διατηρήστε την ενέργεια στην πηγή ενέργειας και αποκτήστε νέα ενέργεια από την ηλεκτρική ενέργεια για να την αποκαταστήσετε, κάτι που θα ήταν νέοι τρόποι δημιουργίας εισοδήματος μέσω ακίνητης περιουσίας, νέοι τρόποι δημιουργίας εισοδήματος μέσω της επιχειρηματικότητας.
Ναι, έχετε ένα σωρό πλούτο αποθηκευμένο μέσα στην ακίνητη περιουσία σας. Μην το βγάλετε απλά γιατί ποτέ δεν ξέρετε πότε θα το χρειαστείτε. Δεν ξέρεις. Τι θα συμβεί αν κοπεί το ρεύμα; Όπως είπες, δεν μπορείς να επαναφορτίσεις αυτήν την μπαταρία και είσαι μόνο στο 4%, είσαι μόνο στο 12% επειδή ήσασταν πολύ τεμπέλης για να την συνδέσετε.
Έτσι, στη σημερινή εκπομπή, κυριολεκτικά μιλάμε για το πώς προετοιμαζόμαστε για εκείνη την καταιγίδα που θα σας εμποδίσει να αντικαταστήσετε αυτήν την ενέργεια, πώς προετοιμάζεστε για τη καταιγίδα που θα μειώσει τη διάρκεια ζωής της μπαταρίας σας στο μισό. Πώς όταν όλα είναι υπέροχα και πιστεύετε ότι θα είναι πάντα υπέροχα, σχεδιάζουμε πότε δεν πρόκειται να είναι υπέροχα επειδή αυτές οι καταιγίδες τείνουν να μην συμβαίνουν συνέχεια. Δεν έχουμε καταιγίδες 20 ετών. Τείνουν να είναι κακοί, άσχημοι τυφώνες που έρχονται σε μερικά χρόνια καταστροφής και μετά η οικονομία βελτιώνεται.
Επομένως, συνολικά, αυτός είναι ο λόγος που τα πάμε πάντα καλά, συλλέγοντας ενέργεια και συλλέγοντας ηλεκτρική ενέργεια στο χαρτοφυλάκιό μας όταν την επενδύουμε. Αλλά θα ήσασταν ανόητος αν δεν σχεδιάσετε το γεγονός ότι θα έχετε πτώσεις, και ο στόχος είναι απλώς η επιβίωση. Πώς θα επιβιώσουμε σε αυτές τις μικρές χρονικές περιόδους όπου έπληξαν οι καταιγίδες και πρέπει να ρίξουμε τις καταπακτές, να μπούμε στο υπόγειο, να περιμένουμε να περάσει και μετά όταν τελειώσει, βγείτε από εκεί και ξεκινήστε να φυτεύουμε σημαία και συλλέγοντας όλη την ακίνητη περιουσία που μπορούμε.
Ληστεύω:
Λοιπόν, συνθέσαμε πραγματικά, πραγματικά αριστοτεχνικά μια καλή αναλογία εδώ τα τελευταία 13 λεπτά. Ελπίζω να μπει στο τελευταίο επεισόδιο. Αν ακούσατε μόνο ένα λεπτό για αυτό, απλά να ξέρετε ότι είχαμε πολλά καλά πράγματα για τα οποία μόλις μιλήσαμε.
Αλλά ναι, ας το συζητήσουμε, φίλε. Ας δούμε πραγματικά τις διαρθρωτικές αδυναμίες των χαρτοφυλακίων μας και ποια είναι μερικά από αυτά τα σενάρια που θα μπορούσαν να τα αναγκάσουν να καταρρεύσουν. Προφανώς, δεν είναι πιθανά, αλλά θα πρέπει να σκεφτούμε τι θα μπορούσε να συμβεί για να μας ρίξει κάτω.
Ντέιβιντ:
Ναι. Λοιπόν από πού θέλετε να ξεκινήσετε;
Ληστεύω:
Λοιπόν, εννοώ, το γενικό ερώτημα εδώ είναι πώς θα μπορούσε να καταρρεύσει ολόκληρη η αυτοκρατορία; Και νομίζω ότι υπάρχουν μερικοί τρόποι που θα μπορούσαμε να το κάνουμε αυτό. Θα μπορούσαμε λοιπόν να ξεκινήσουμε με την ερώτηση, όπως ποιοι είναι οι τομείς πιθανών αδυναμιών στην τρέχουσα στρατηγική σας; Έχετε κάτι να μιλήσετε για αυτό το είδος της πρώτης κουκκίδας;
Ντέιβιντ:
Και απλώς σκεφτόμουν πριν ηχογραφήσουμε, είχα μια συζήτηση με κάποιον και μιλούσαμε για το πού πηγαίνουν καλά οι επιχειρήσεις και πού πηγαίνουν άσχημα. Και γενικά για μένα, οι πραγματικές αποφάσεις που παίρνω είναι σχεδόν εκατό τοις εκατό στέρεες. Σπάνια παίρνω μια κακή απόφαση όταν πρόκειται για το τι να αγοράσω ή πώς να το διαχειριστώ ή πώς να διαχειριστώ τη ροή ενέργειας.
Και έτσι θα μιλήσω γι' αυτό στην εκπομπή, πώς το βλέπω έτσι που σπάνια παίρνω κακές αποφάσεις, αλλά έχω ακόμα σημαντικό άγχος και προβλήματα και πράγματα που πάνε στραβά. Προσπαθούσα λοιπόν να καταλάβω πώς συμβαίνει αυτό εάν παίρνω σωστές αποφάσεις σε όλες τις επενδύσεις μου; Και αυτό που συνειδητοποιώ είναι ότι αφορά δύο πράγματα και υπάρχουν πράγματα που δεν μπορώ να ελέγξω. Είναι άλλοι άνθρωποι και είναι πράγματα σαν κανονισμούς.
Έτσι θα μπορούσα να κοιτάξω μια συμφωνία, να την αναλύσω από κάθε κατάσταση, να την ακολουθήσω με ένα πολύ καλό σχέδιο, να αγοράσω το ακίνητο και ο γείτονας παραπονιέται για την κατασκευή και η πόλη εμπλέκεται και σε επιβραδύνουν και μετατρέπεται σε Έργο έξι μηνών αντί για έργο 30 ημερών και χάνετε 10 λίρες το μήνα πριν καν βγάλετε το ακίνητο και είστε 60,000 $ στην τρύπα.
Έτσι, τότε δεν συνειδητοποιείτε ότι χρειάζεστε ένα δεύτερο είδος άδειας. Λοιπόν, θα χρειαστούν άλλοι τρεις μήνες για να μπορέσετε να το αποκτήσετε, σωστά; Και μετά πηγαίνετε σε αυτό το μονοπάτι κουνελιού της κατασκευής σας, ή το άλμα σας κράτησε εννέα μήνες και δεν είχατε στην άκρη 90,000 $, και το επόμενο πράγμα που ξέρετε, περάσατε από πολύ υγρό σε σχεδόν καθόλου υγρό. Και μετά, αν έχετε κάποιο άλλο πρόβλημα να πάει στραβά κάπου αλλού στο χαρτοφυλάκιό σας, μπουμ, βρίσκεστε σε εκείνο το σημείο που δεν πρόκειται να αντιμετωπίσετε την καταιγίδα.
Επομένως, η ρύθμιση είναι ένα πράγμα που είναι πολύ δύσκολο για τους επενδυτές να πλοηγηθούν αυτή τη στιγμή. Και αυτό ισχύει ιδιαίτερα για τις βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις. Δεν ξέρεις τι παραπονιέται ο γείτονας στο δημοτικό συμβούλιο και μπαίνουν και λένε, «Αυτό δεν επιτρέπεται πλέον». Ή ένας συνεργάτης μου χρειάστηκε πρόσφατα να πουλήσει τρία ακίνητά του στη Βιρτζίνια επειδή από το πουθενά, η HOA αποφάσισε ότι δεν θα επιτρέπουμε πλέον τις βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις. Τι θα κάνει λοιπόν; Έπρεπε να βγάλει τα σπίτια στην αγορά και να τα πουλήσει. Δεν μπορούσε να πουλήσει για κέρδος. Τα περισσότερα από τα χρήματα που έβγαζαν τους εννέα μήνες πριν από τη δουλειά που έκαναν, πήγαν για να καλύψουν τα έξοδα κλεισίματος και τις αμοιβές του μεσίτη. Και μετά, αφού αυτός και η σύντροφός του μοίρασαν τα χρήματα, δεν υπήρχε σχεδόν κανένα κέρδος για εννέα μήνες σκληρής δουλειάς και επιτυχίας. Τίποτα που μπορούσαν να ελέγξουν.
Οπότε πράγματα όπως η ρύθμιση μπορεί να με ξεγελάσουν. Και ο άλλος είναι οι άνθρωποι. Σκεφτόμουν όλα τα προβλήματα που αντιμετωπίζω. Υπάρχουν πάντα προβλήματα από συμφωνίες που έκανα με άλλους ανθρώπους. Ένας συνεργάτης σε μια συμφωνία έγινε άπληστος ή τεμπέλης, ή δεν είχε το ίδιο σύστημα αξιών με εμένα και έπαιρναν αποφάσεις που δεν το έβλεπα και ήταν πολύ κακές. Έτσι, παρόλο που το σχέδιο και η ιδιοκτησία ήταν τέλεια, το άτομο δεν ήταν τέλειο.
Ή με έναν επιχειρηματικό εταίρο με τον οποίο συνεργάζεστε και ανακαλύπτετε ότι η φιλία που έχετε με κάποιον δεν είναι η ίδια σχέση που έχετε μόλις εμπλακούν τα χρήματα. Έτσι, είχα καταστάσεις όπου ξεκινήσαμε μια επιχείρηση και τα πήγαν πολύ καλά, πολύ γρήγορα και άλλαξαν εντελώς. Δεν έχουν τις ίδιες αξίες, ενεργούν πολύ διαφορετικά. Το εγώ τους είναι πιο σημαντικό για αυτούς από την επιτυχία της επιχείρησης. Ποτέ δεν είχαν βιώσει τόση ευημερία τόσο γρήγορα, και τους χτύπησε με τρόπο που δεν μπορούσα να προβλέψω.
Αυτά είναι συνήθως τα πράγματα που προκαλούν άγχος στη ζωή μου. Και έτσι η προσπάθεια να μάθω να περιορίζω το πόσο εξαρτώμαι από άλλα άτομα σε αυτές τις επιχειρήσεις είναι η μεγαλύτερη απειλή για το χαρτοφυλάκιό μου. Και τα περισσότερα από τα προβλήματα που αντιμετωπίζω αυτή τη στιγμή προέρχονται από αυτό.
Ληστεύω:
Γι' αυτό κλείσατε την υπηρεσία ενοικίασης σκαθαριών Volkswagen; Πάντα αναρωτιόμουν γιατί έπεσε κάτω.
Ντέιβιντ:
Είχαμε έναν τόνο ζήτησης και ήταν πολύ καλό για την εικόνα μου. Αλλά ναι, ο σύντροφος που είχα αποφασίσει, δεν ήθελαν να είναι πια ροζ, ήθελαν να μετακομίσουν στο μωβ και απλά δεν μπορούσα να ζήσω με αυτό.
Ληστεύω:
Δημιουργικές διαφορές. Όχι, φίλε, αυτό είναι πολύ λογικό. Νομίζω ότι σίγουρα υπάρχουν… Εννοώ ότι οι κανονισμοί ξεπερνούν, νομίζω ότι οι νόμοι και οι νόμοι για τις βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις και όλα παρόμοια. Εννοώ ότι γνωρίζουμε ότι είμαι οικοδεσπότης βραχυχρόνιας ενοικίασης. Προφανώς, το συζητάμε συνέχεια, αλλά υπάρχουν και άλλοι κανονισμοί που μπορούν πραγματικά να σας ρίξουν σε κύρος. Και θα σας δώσω ένα παράδειγμα για το πού μπορεί να έχει καταρρεύσει η αυτοκρατορία κάποιου. Το δικό μου όχι, ευτυχώς. Υποθέτω ότι για τους σκοπούς αυτού του podcast, θα πούμε ότι ήταν η αυτοκρατορία μου.
Έκανα μια σχετικά επιτυχημένη επέμβαση Airbnb και μια μικρή επέμβαση στο πλάι, με ταμειακές ροές, πολλά χρήματα, τα πράγματα πήγαιναν καλά, πετούσα ζεστά… Ίκαρος, αν θέλετε, πετούσα κοντά στον ήλιο. Και μετά πήραμε αυτό το μικρό πράγμα που ονομάζεται πανδημία COVID-19 σε όλο τον κόσμο. Και μάντεψε τι? Η Airbnb ακύρωσε όλες τις κρατήσεις που είχαμε για τρεις συνεχόμενους μήνες και στη συνέχεια η πόλη έκλεισε και δεν σας άφησαν να κάνετε Airbnb.
Και έτσι έπρεπε στην πραγματικότητα να επιστρέψουμε τα χρήματα για κρατήσεις αξίας 40 έως 50,000 $ κατά τη διάρκεια της νύχτας. Τώρα, νομίζω ότι για τους περισσότερους ανθρώπους που είναι υπερβολικά ζήλοι και πολύ μοχλευμένοι και δεν έχουν πολλά αποθέματα ή κάτι τέτοιο, αυτό θα είχε καταβροχθίσει τις περισσότερες επιχειρήσεις. Αλλά η άποψή μου ήταν πάντα να κρατάμε όλα τα χρήματά μας στον τραπεζικό λογαριασμό, μην τα ξοδεύουμε. Όπως είπα, προσπαθώ να μην ξοδεύω χρήματα για ακίνητα. Οπότε δεν ήταν κάτι σπουδαίο. Δεν ήταν μεγάλη υπόθεση για εμάς να το επιστρέψουμε. Προφανώς, δεν μου άρεσε η επιστροφή χρημάτων όπως 50 γραμμάρια, αλλά ήταν σαν, εντάξει, έχουμε τα χρήματα, απλά δεν θα τα καταφέρουμε. Δεν είναι μια μεγάλη υπόθεση.
Και μετά μαντέψτε τι; Καταλήξαμε, επειδή μπορέσαμε να το αντιμετωπίσουμε, ήμασταν στην πραγματικότητα οι πιο κερδοφόροι που είχαμε ποτέ για το υπόλοιπο της χρονιάς. Ενώ υπήρχαν πολλοί άνθρωποι σε αρμπιτράζ ενοικίασης, όπως τα κύρια συμβόλαια μίσθωσης όπου είχαν εκατό μονάδες, πολλοί από αυτούς υπέκυψαν κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου, ειδικά επειδή δεν μπορούσαν να κάνουν τους ενοικιαστές να νοικιάσουν τα Airbnbs τους.
Έτσι, ακόμη περισσότερο ένας παγκόσμιος κανονισμός θα μπορούσε πραγματικά να προκαλέσει την κατάρρευση της αυτοκρατορίας σας. Είχατε προβλήματα κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου με κάποιο από το υπόλοιπο χαρτοφυλάκιό σας ή ήσασταν καλά; Είχατε κάτι καθόλου κατά τη διάρκεια της πρώτης εμφάνισης του COVID-19 που προκάλεσε δομικές ρωγμές στο σύστημά σας ή ήσασταν καλά επειδή βρισκόσασταν κυρίως σε μακροχρόνιες ενοικιάσεις;
Ντέιβιντ:
Λοιπόν, τα ενοικιαζόμενα ακίνητα ήταν λίγο πολύ… Εντάξει. Είχα μια χούφτα ενοικιαστές που δεν πλήρωναν και είχα έναν που ο ενοικιαστής δεν πλήρωνε για περισσότερο από ένα χρόνο. Το πρόβλημα με αυτό ήταν ότι δεν έβλεπα το χαρτοφυλάκιο πολύ κοντά λόγω όλων των άλλων επιχειρήσεων που έχω. Οπότε δεν ξέρω καν ότι πέρασε ένας χρόνος ή περισσότερο από έναν χρόνο χωρίς αυτό το άτομο να πληρώσει. Ο διαχειριστής του ακινήτου δεν το έσπρωξε στο μέτωπο της προσοχής μου.
Αυτό ήταν το μεγαλύτερο πρόβλημα με τα ενοίκια. Το μεγαλύτερο πρόβλημα ήταν με την ομάδα ακινήτων. Οι κτηματομεσίτες θεωρήθηκαν ότι δεν είναι απαραίτητοι. Έτσι κυριολεκτικά δεν μπορούσαμε να δείξουμε πια σπίτια. Όχι μόνο κρατώντας ανοιχτά σπίτια. Δεν μπορείς καν να μπεις σε ένα σπίτι για να πας να το δείξεις. Κανείς δεν επρόκειτο να αγοράσει σπίτια. Έτσι, όλη αυτή η ροή εισοδήματος ουσιαστικά μόλις έκλεισε. Δεν θα μπορούσατε να πουλήσετε το σπίτι κανενός και δεν θα μπορούσατε να βοηθήσετε τους αγοραστές να το αγοράσουν.
Και είναι πολύ εύκολο από συναισθηματική σκοπιά να δεις τα χρήματα να κυλά συνεχώς. Μπορώ να συνεχίσω να αγοράζω, μπορώ να συνεχίσω να ξοδεύω, μπορώ να συνεχίσω να κάνω ό,τι κάνω. Και μετά χτυπάει ο COVID, που ήταν ένα γεγονός του μαύρου κύκνου, που κανείς δεν θα το φανταζόταν ποτέ, μπουμ. Είχαν στην πραγματικότητα μια περίοδο δύο εβδομάδων όπου τα δάνεια δεν θα χρηματοδοτούνταν. Η Fannie Mae και ο Freddie Mac δάνεια, όπως λέει η κυβέρνηση, «απλώς δεν χρηματοδοτούμε τίποτα». Ο μόνος τρόπος για να αγοράσετε σπίτια με μετρητά και ο μόνος τρόπος για να αγοράσετε σπίτια είναι να μην το δείτε.
Άρα κανείς δεν πρόκειται να αγοράσει σπίτια εκείνη τη στιγμή. Και έτσι το χαρτοφυλάκιό σας ως σύνολο δεν είναι μόνο τα περιουσιακά στοιχεία που κατέχετε, είναι η ζωή σας, σωστά; Όπως ανέφερες λέγοντας ότι τελείωσες… θα μπορούσες να είσαι υπερβολικός. Όλοι υποθέτουν ότι αυτό σημαίνει τη λήψη δανείου για το ακίνητο που είναι υπερβολικά μεγάλο LTV. Όχι, θα μπορούσατε να βρίσκεστε στο 50% LTV πολύ χαμηλό, αλλά τι γίνεται αν η ζωή σας είναι υπερβολική; Έχετε τεράστιες πληρωμές με αυτοκίνητο, έχετε μια τεράστια πληρωμή για το σπίτι που δεν μπορείτε να αντέξετε οικονομικά. Έχετε ένα σωρό χρέη που δεν ξεπληρώσατε ποτέ. Έχετε έναν τρόπο ζωής που άλλοι ξοδεύουν τα χρήματά σας και δεν δίνετε σημασία σε αυτό. Μπορείτε να κάνετε συνετές επενδύσεις, αλλά να ακολουθείτε τον τρόπο ζωής σας με τρόπο που δεν είναι πολύ πειθαρχημένος και μπορείτε εύκολα να χάσετε τα περιουσιακά σας στοιχεία εξαιτίας αυτού που συνέβαινε στην άλλη πλευρά.
Ληστεύω:
Ναι σίγουρα. Θέλω να πω, νομίζω ότι μιλώντας για το δάνειο αυτή τη στιγμή, ένα άλλο πράγμα που πιθανώς ένα σημείο κόλλημα για πολλούς ανθρώπους είναι τα δάνεια γέφυρας ή τα άτομα που ανατρέπονται αυτή τη στιγμή με βάση τα αντιρετροϊκά φάρμακα από έξι μήνες πριν που τώρα που παίρνουμε ίσως… Δεν ξέρω ποια είναι η διόρθωση αυτή τη στιγμή, αλλά ας πούμε απλώς ότι είναι 20 έως 30% στους επόμενους έξι έως 12 μήνες, αν είναι αυτό. Δεν ξέρω από πάνω μου. Αλλά αν είναι αυτό, τότε θα είναι πολύ δύσκολο να εξαργυρώσετε και να πάρετε τα χρήματά σας πίσω. Ή αν απλώς πουλάτε, εάν είχατε ήδη πολύ μικρά περιθώρια και επρόκειτο να αποκομίσετε κέρδη μόνο 10 έως 30,000 $ σε μια πραγματικά ελαφριά αναδιαμόρφωση, η διόρθωση των τιμών και στη συνέχεια η αύξηση των επιτοκίων μπορεί να αναγκάσει τους αγοραστές να μην θέλετε να αγοράσετε το πορτοφόλι σας και έτσι βρίσκεστε σε αυτό το δάνειο με σκληρά χρήματα ή το δάνειο γέφυρας από το οποίο δεν μπορείτε να βγείτε.
Ντέιβιντ:
Αυτό πραγματικά μου συμβαίνει αυτή τη στιγμή σε πολλά ακίνητα. Έτσι, έκανα ένα ξεφάντωμα αγορών ακριβώς πριν ανέβουν οι τιμές, και μετά συνέχισαν να ανεβαίνουν. Έχω λοιπόν μερικά ακίνητα, όπως αρκετά μεγάλες αποκαταστάσεις σε εκατομμύρια δολάρια ή πολλά εκατομμύρια ακίνητα στην περιοχή του κόλπου όπου έκλεισα σε ένα δάνειο γέφυρας για 12 μήνες με επιτόκιο περίπου εννέα, 10%. Τότε, τα ποσοστά ήταν τεσσεράμισι, ίσως πέντε, αλλά μάλλον λιγότερα. Και τα επιτόκια έχουν ανέβει τόσο γρήγορα που για την αναχρηματοδότηση από το δάνειο γέφυρας, που είναι μια μορφή δανείου με σκληρά χρήματα, το σταθερό μου δάνειο διάρκειας 30 ετών θα είναι υψηλότερο από αυτό που ήταν το δάνειο σκληρού χρήματος.
Και δεν μπορώ να το πουλήσω γιατί έχουν πέσει οι αξίες. Δεν τους αρέσουν τα crash, αλλά έχουν πέσει λιγότερο από ό,τι ήταν όταν το πλήρωσα, επειδή οι τιμές έχουν ανέβει τόσο ψηλά.
Μιλάμε λοιπόν για αυτές τις τέλειες καταιγίδες. Είχα πολλά σχέδια εξόδου, εντάξει, αγοράσω το ακίνητο, διορθώστε το, το ARV θα πρέπει να είναι εδώ, θα πάρω πίσω από το εκατό τοις εκατό του κεφαλαίου μου και θα έχω αυτό το σπουδαίο πλεονέκτημα . Λοιπόν, τώρα, η ταμειακή ροή είναι σημαντικά μικρότερη επειδή τα επιτόκια ήταν στα πέντε και μετά ανέβηκαν στο 10 και μισό για αυτό το συγκεκριμένο ακίνητο που έχω. Και δεν μπορώ να βγω από αυτό πουλώντας όταν η αγορά σκαρφάλωνε, σκαρφάλωνε, σκαρφάλωνε επειδή οι τιμές έχουν πέσει και είναι επίσης στη μέση της ανακαίνισης. Πρέπει λοιπόν να ολοκληρώσω την ανακαίνιση.
Και μετά, φυσικά, αντιμετωπίζετε προβλήματα με την ανακαίνιση, πόσο χρόνο χρειάζεται και, στη συνέχεια, όταν εμφανίζονται ζητήματα αδειών, αρχίζουν να προστίθενται νέα πράγματα και δεν μπορείτε να εισπράξετε έσοδα για το ακίνητο . Δεν μπορείτε να πουλήσετε το ακίνητο και πρέπει να συνεχίσετε να βάζετε χρήματα σε αυτό, μέχρι να τελειώσει, ώστε να μπορείτε να έχετε κάτι που θα μπορούσε να νοικιαστεί.
Και στη συνέχεια, όταν ενοικιαστεί, δεν πρόκειται να κερδίσετε σχεδόν τόσο πολύ όσο σχεδιάσατε, επειδή οι τιμές έχουν αυξηθεί πολύ και δεν πρόκειται να λάβετε όλα τα χρήματά σας πίσω ή τόσα χρήματα πίσω επειδή η τιμή έπεσε. Αυτό συμβαίνει στα ακίνητα.
Και αυτό που καταλάβατε είναι ότι δεν θα μπορούσε να είχε προβλεφθεί. Δεν ξέραμε πότε θα ανέβαιναν τα ποσοστά έτσι. Δεν ξέραμε πότε επρόκειτο να συμβεί το COVID. Δεν μπορείς να ξέρεις τι πρόκειται να συμβεί. Και η άλλη πλευρά του είναι όταν αφήνεις τον φόβο ότι κάτι πάει στραβά να δημιουργήσει παράλυση ανάλυσης και δεν κάνεις τίποτα και παρακολουθείς όλους γύρω σου να βγάζουν χρήματα.
Άρα βρίσκεστε σε μια θέση όπου δεν υπάρχει κίνηση χωρίς κίνδυνο. Είτε θα χάσετε μη αναλαμβάνοντας δράση είτε θα αναλάβετε δράση όπως έκανα εγώ και δεν θα έχετε το αποτέλεσμα που θέλατε. Ο μόνος τρόπος που το μετριάζετε είναι να μην κοιτάτε τι συμβαίνει στο άμεσο μέλλον. Κοιτάτε τι συμβαίνει μακροπρόθεσμα. Έκανα ορισμένα πράγματα καλά, τα αγόρασα σε τοποθεσίες που είναι εγγυημένα ότι θα εκτιμήσουν πολύ περισσότερο από οτιδήποτε άλλο γύρω τους, τοποθεσίες βαθμού Α, σωστά.
Δημιούργησα πρόσθετες μονάδες σε αυτές τις ιδιοκτησίες, επομένως οι ταμειακές μου ροές θα υπερβαίνουν την αξία ενός συγκρίσιμου ακινήτου. Κάποια στιγμή, τα επιτόκια θα μειωθούν, θα μπορώ να κάνω αναχρηματοδότηση και θα μπορώ να επιστρέψω στους αριθμούς που πίστευα αρχικά. Είναι πραγματικά καιρός που έχασα. Νόμιζα ότι θα έβγαζα ένα συγκεκριμένο ποσό χρημάτων σε έξι μήνες, ίσως θα είναι δυόμισι, τρία, τέσσερα χρόνια, ελπίζω να είναι λιγότερα, αλλά θα μπορούσε να περάσει τόσο πολύ πριν καταλήξω να βγάλω αυτά τα χρήματα. Έτσι απλά έχασα χρόνο.
Αλλά υπάρχει ακόμα σαν, τι θα γινόταν αν τα είχα αγοράσει σε τρομερές τοποθεσίες; Ω, δεν θα μπορούσα να κάνω τίποτα αυτή τη στιγμή. Απλώς θα σε βιδώσουν, σωστά; Έτσι, οι αρχές της ακίνητης περιουσίας, από εδώ προέρχονται, σχεδιάζουμε για το χειρότερο σενάριο. Νόμιζα ότι τα ποσοστά θα πήγαιναν από πέντε σε 10 και μισό για μένα; Όχι. Σκέφτηκα ποτέ ότι θα αναχρηματοδοτούσα για μια λύση 30 ετών που ήταν κάτι περισσότερο από το δάνειο με σκληρά χρήματα που χρησιμοποίησα για να ξεκινήσω την αποκατάσταση; Όχι. Πίστευα ότι το ARV θα έπεφτε σημαντικά επειδή τα ποσοστά ανέβηκαν τόσο ψηλά; Σε ένα σπίτι 2 εκατομμυρίων δολαρίων, αν οι τιμές διπλασιαστούν, βλάπτει την αξία πολύ περισσότερο από ένα σπίτι 200,000 δολαρίων. Όχι, δεν σκέφτηκα τίποτα από αυτά. Αλλά αυτό που κάνετε με τα χρήματά σας και πώς μπορείτε να δομήσετε το χαρτοφυλάκιό σας θα σας επιτρέψει να επιβιώσετε σε αυτές τις στιγμές.
Ληστεύω:
Λοιπόν να σε ρωτήσω αυτό, από περιέργεια. Όταν πηγαίνετε να φτιάξετε αυτά τα σπίτια, λέγατε ότι μπορεί να μην πάρετε όλα τα χρήματα… μπορεί να μην πάρετε όλα τα μετρητά σας πίσω, απλά θα αφήσετε μετρητά στη συμφωνία στο σπίτι/
Ντέιβιντ:
Ναι.
Ληστεύω:
Έτσι, είναι απλώς ενέργεια που μένει στο σπίτι, σωστά, αν θέλετε. Ναι. Μισώ να το χρησιμοποιώ αυτό εναντίον σου, αλλά στη Βίβλο Burr μιλάς για αυτό πολύ όπου οι άνθρωποι πηγαίνουν και αποκαθιστούν το σπίτι και για αυτούς, θέλουν να πάρουν όλα τα χρήματά τους πίσω, αλλά μπορεί να καταφέρουν να πάρουν μόνο 80 % των χρημάτων τους πίσω και πρέπει να αφήσουν το 20% στη συμφωνία και είναι σαν, "Ω, κρίμα." Τώρα απλά έχετε κλειδώσει την καθαρή σας αξία σε ένα σπίτι ή οτιδήποτε άλλο.
Οπότε νομίζω ότι στο τέλος της ημέρας, εφόσον το βλέπεις από μακροπρόθεσμη προοπτική, δεν χάνεις πραγματικά… Είναι δύσκολο να χάσεις στην ακίνητη περιουσία σε έναν κύκλο 20 έως 30 ετών, αν στην πραγματικότητα κρατάτε τα περιουσιακά σας στοιχεία.
Ντέιβιντ:
Σχεδόν αδύνατον.
Ληστεύω:
Ναι.
Ντέιβιντ:
Αυτό ακριβώς είναι. Και αυτό είναι που επισημαίνουμε, αυτό που έχασα ήταν ο χρόνος. Νόμιζα ότι θα βρισκόμουν νωρίτερα σε ένα συγκεκριμένο σημείο του χρονοδιαγράμματός μου, και δεν το έκανα. Αλλά κέρδισα πολύ χρόνο για τα πράγματα που αγόρασα τα τελευταία οκτώ χρόνια, επειδή ο πληθωρισμός ήταν τόσο άγριος και οι αυξήσεις των ενοικίων ήταν τόσο τρελές, που έφτασα εκεί που θα έπρεπε να ήμουν σε 20 με 25 χρόνια σε πέντε.
Έχω κάποια ακίνητα που αγόρασα το 2013 που τα ενοίκια έχουν υπερδιπλασιαστεί. Άρα, ένα ακίνητο, ένα fourplex είναι αυτό που χρησιμοποιώ πολύ. Το αγόρασα με ενοίκια 700. Τώρα τα ενοίκια είναι στα 1750, 1850 ανάλογα με ποια μονάδα. Αυτό δεν έπρεπε να συμβεί για 20 ή 30 χρόνια. Αυτό μου συνέβη σε οκτώ ή εννέα χρόνια. Έτσι κέρδισα πολύ χρόνο σε αυτές τις προσφορές. Και σε αυτά όπου η αγορά στράφηκε γρήγορα εναντίον μου, έχασα λίγο χρόνο.
Αλλά ναι, εφόσον το κρατάτε για αρκετό καιρό, θα είστε εντάξει αν ακολουθείτε τις σωστές αρχές. Αλλά δεν είναι διασκεδαστικό. Μέρος του γιατί θέλουμε να κάνουμε αυτό το επεισόδιο είναι να το ακούσουν άλλοι. Δεν είστε οι μόνοι που το περνάτε αυτό. Όταν η αγορά αλλάζει τόσο γρήγορα και τόσο απροσδόκητα, το χαλί τραβιέται από κάτω σου, δεν ξέρεις από πού θα πέσεις.
Ληστεύω:
Σίγουρα. Λοιπόν, υποθέτω ότι σε αυτό το σημείωμα, ήθελα κάπως να μιλήσω για το πόσο ρευστό μπορείς να είσαι με το χαρτοφυλάκιό σου για να διαλογίσεις τυχόν σημαντικές αλλαγές στην οικονομία. Έχετε ρευστότητα στο συνολικό χαρτοφυλάκιό σας για να μπορέσετε να βγείτε; Γιατί ξέρω ότι αυτό είναι κάτι που πιθανότατα πολλοί άνθρωποι θα πρέπει να αντιμετωπίσουν τον επόμενο χρόνο. Θα μπορούσαν να είναι στη μέση των δανείων, θα μπορούσαν να είναι στη μέση των αναχρηματοδοτήσεων, μπορεί να έχουν ένα σωρό σπίτια, μπορεί να έχουν χάσει τη δουλειά τους και θα χρειαστούν χρήματα.
Έτσι, μέσω της διαλογής, ποιο επίπεδο προτεραιότητας μπορείτε βασικά να αναθέσετε διαφορετικά σπίτια; Μπορείτε να απαλλαγείτε από αυτά; Ποια είναι η ευελιξία σας αυτή τη στιγμή με το συνολικό χαρτοφυλάκιό σας;
Ντέιβιντ:
Αυτό είναι καλό. Τα προβλήματά μου βασίζονται στην απόκτηση πάρα πολλών ακινήτων πολύ γρήγορα. Όλα όσα κάνω είναι από τα προβλήματα απόκτησης, τις αποκαταστάσεις, τα θέματα αδειοδότησης. Όλα τα ακίνητα που ήδη ανήκουν είναι καλά. Αυτό είναι μόνο ένα πράγμα που θέλω… Δεν θέλω όλοι όσοι το ακούνε αυτό να φοβηθούν και να πουν, «Ω, ο Ντέιβιντ δεν μπορεί καν να τα καταφέρει σε αυτή την αγορά». Λοιπόν, αν αγοράσατε 20 βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις σε μια περίοδο τεσσάρων μηνών, οποιοσδήποτε θα έχει κάποια προβλήματα εάν όλα δεν πάνε τέλεια. Έτσι μόλις αγόρασα πολλά ακίνητα και χτύπησα την τέλεια καταιγίδα την ίδια στιγμή που είναι πρόβλημα.
Όσον αφορά τα ακίνητα που ήδη κατέχετε, το ερώτημα, πόση ρευστότητα θέλετε ή ίδια κεφάλαια θέλετε να διατηρήσετε σε αυτά τα ακίνητα; Εξαρτάται από το πόση ενέργεια διατηρείτε στον τραπεζικό σας λογαριασμό. Υπάρχει μια ισορροπία εκεί.
Έτσι, μερικοί άνθρωποι δεν διατηρούν πολλή ενέργεια στο ίδιο το ακίνητο, επομένως δεν έχουν πολλά ίδια κεφάλαια, αλλά αυτό είναι εντάξει επειδή διατηρούν μια ολόκληρη δέσμη ενέργειας στους τραπεζικούς λογαριασμούς τους μέσω της ρευστότητας σε μετρητά. Άρα είναι καλά. Δεν χρειάζεται να πουλήσουν ποτέ ένα ακίνητο. Εάν είστε κάποιος που σκέφτεται, "Δεν θέλω να έχω πολλά μετρητά στην τράπεζα, θέλω απλώς να τα βάλω όλα στα ακίνητα", ίσως είστε το είδος του ατόμου που του αρέσει να πληρώνει πράγματα. , έτσι αισθάνεστε καλά γνωρίζοντας, «Ω, το δάνειό μου στην αξία είναι μόνο στο 30%. Είμαι ασφαλής, μπορώ να πουλήσω.” Λοιπόν, αυτό είναι ένα άτομο που μπορεί να πουλήσει το ακίνητο. Αλλά για να αποκτήσετε πρόσβαση σε αυτήν την ενέργεια, πρέπει να πουλήσετε. Και δεν μου αρέσει ποτέ να πουλάω στην αγορά ενός αγοραστή. Δεν θέλω να πουλήσω ποτέ ένα ακίνητο εκτός και αν με ωφελεί να το πουλήσω.
Ο λόγος που δεν μου αρέσει η στρατηγική να κρατάς την ενέργειά σου στο σπίτι αντί στην τράπεζα είναι ο μόνος τρόπος για να αποκτήσεις πρόσβαση σε αυτήν είναι είτε να την αναχρηματοδοτήσεις είτε να την πουλήσεις είτε να αποκτήσεις ένα HELOC, κάποια μορφή αυτού. Και αν οι αξίες είναι μειωμένες, δηλαδή δεν θέλω να πουλήσω, τα επιτόκια είναι πιθανώς αυξημένα, που σημαίνει ότι δεν θέλω να κάνω αναχρηματοδότηση. Δεν υπάρχει πραγματικά καλό σενάριο εκεί, γι' αυτό αντιμετωπίζω συχνά αυτήν την πεποίθηση ότι το να πληρώνεις ή να πληρώνεις το σπίτι σου δεν είναι τόσο ασφαλές όσο νομίζεις. Προτιμώ να κρατήσω αυτά τα χρήματα στην τράπεζα όπου μπορώ να τα χρησιμοποιήσω για άλλα πράγματα ή μπορώ απλώς να κάνω πληρωμές για περισσότερο.
Έτσι, μερικοί άνθρωποι θα έχουν 300 γραμμάρια στην τράπεζα και θα πουν, "Ντέιβιντ, θέλω να βάλω 250 γραμμάρια από αυτά για να πληρώσω το δάνειό μου των 500,000 $ σε ένα δάνειο 250,000 $." Λέω, «Εντάξει, οπότε αν έχασες με κάποιο τρόπο τον ενοικιαστή και δεν μπορούσες να κάνεις την πληρωμή, δεν θα προτιμούσες να έχεις 250,000 $ στην τράπεζα για να κάνεις πληρωμές για εννέα χρόνια, αν έπρεπε, παρά να τα πετάξεις όλα στο το σπίτι και να αδυνατίσετε πραγματικά όταν πρόκειται για την ικανότητά σας να κάνετε τις πληρωμές σας;
Ληστεύω:
Ναί. Φίλε, παλεύω πολύ με αυτό. Θα είμαι ειλικρινής. Ξέρω ότι ο εμπειρικός κανόνας είναι πάντα η μόχλευση και η χρήση χρημάτων άλλων και όλα αυτά τα είδη. Είμαι πολύ για αυτό. Γεια, ας αξιοποιήσουμε τη μόχλευση, ας το χρησιμοποιήσουμε για να κλιμακώσουμε, να χρησιμοποιήσουμε τα χρήματα της τράπεζας, σωστά; Αλλά έχω αρχίσει να αισθάνομαι λίγο περισσότερο για να έχω τουλάχιστον το δικό σου… αν μπορούσες να εργαστείς για να πληρωθεί ο πρωταρχικός σου λογαριασμός, αυτό θα είναι πάντα… είναι ένας λογαριασμός ταμιευτηρίου που έχεις σε περίπτωση που χάσεις τα πάντα, δεν Δεν χρειάζεται να πληρώσετε υποθήκη και μπορείτε να μείνετε στο σπίτι σας.
Κάπως δεν το μισώ αυτό. Ξέρεις τι εννοώ? Και αν χρειάζεται πραγματικά, τελικά μπορείτε να βγάλετε ένα HELOC. Οπότε πιστεύω ότι είναι προσωπική προτίμηση εκεί. Δεν λέω να το κάνετε αυτό με τα επενδυτικά σας ακίνητα, αλλά με την κύρια σας, νομίζω ότι υπάρχει λίγη άνεση γνωρίζοντας ότι κάθομαι σε μισό εκατομμύριο δολάρια μετοχικό κεφάλαιο που αν ποτέ το χρειαστώ πραγματικά, μπορώ να το πάρω .
Ντέιβιντ:
Αλλά δεν θα νιώθατε την ίδια άνεση έχοντας μισό εκατομμύριο δολάρια στην τράπεζα;
Ληστεύω:
Όχι πραγματικά, όχι. Είναι πραγματικά πολύ αγχωτικό.
Ντέιβιντ:
Μήπως επειδή θα μπείτε στον πειρασμό να το ξοδέψετε;
Ληστεύω:
Ούτε αυτό φίλε. Εννοώ ότι έχω μετρητά στους λογαριασμούς μου αυτή τη στιγμή και δεν μου αρέσει. Γιατί απλά το βλέπω να μαραίνεται, η αξία του. Και επίσης είμαι πάντα… Δεν ξέρω, είναι άβολο να το μετακινήσετε και να το συνδέσετε σε άλλη τράπεζα, μετά στην ασφάλεια FDIC, όλα αυτά τα πράγματα. Δεν γνωρίζω. Απλώς, ναι, είναι ωραίο να το έχω. Αισθάνεται σχεδόν καλά. Αλλά τότε είναι επίσης μια υπενθύμιση όλων των εργαζομένων στους οποίους πρέπει να πληρώσω. Δεν ξέρω, αυτό δεν είναι πραγματικά αληθινό. Αυτό είναι περισσότερο [δεν ακούγεται 00:34:25]-
Ντέιβιντ:
Όχι, αλλά έτσι τα ανθρώπινα όντα… αυτή είναι η σχέση μας με τα χρήματα και την ενέργεια για την οποία μιλάμε αυτή τη στιγμή. Είναι πολύ αληθινό. Δεν έχει λογικό νόημα γιατί νιώθεις έτσι, αλλά ποιος νοιάζεται, γιατί έτσι θα πάρεις τις αποφάσεις σου. Θα το δεις. Θα σας προκαλέσει κάποιο άγχος.
Και έτσι νομίζω ότι αυτός είναι μέρος του λόγου που εσύ και εγώ θέλουμε πάντα να νιώθουμε σαν να είμαστε σπασμένοι. Επειδή, τη στιγμή που νιώθετε ότι είστε πλούσιοι, αρχίζετε να παίρνετε αποφάσεις ότι τα χρήματα δεν είναι πολύτιμα, αρχίζετε να χάνετε το σεβασμό για αυτά. Απλώς αρχίζετε να τα ξοδεύετε εύκολα σε πράγματα ή αφήνετε άτομα να μένουν στη μισθοδοσία που δεν κάνουν καλή δουλειά ή πληρώνουν περισσότερα από όσα έπρεπε για το σπίτι επειδή έχετε τα χρήματα.
Όταν νιώθετε πάντα κάποιου είδους διάσπαση ή τουλάχιστον πειθαρχημένος ή λίγο πιεσμένος οικονομικά, εκτιμάτε πολύ περισσότερο τα χρήματα. Το αντιμετωπίζεις με περισσότερο σεβασμό γιατί δεν έχεις τόσο πολύ. Νομίζω ότι μάλλον αυτό καταλαβαίνεις.
Ληστεύω:
Οπωσδηποτε. Με αυτό λοιπόν, πόσα χρήματα έχετε στον τραπεζικό σας λογαριασμό; Όχι, πλάκα κάνω. Εντάξει. Ήθελα λοιπόν ουσιαστικά να μιλήσω για τη ρευστότητα του χαρτοφυλακίου μου. Θεωρητικά, μεγάλο μέρος του χαρτοφυλακίου μου είναι στην πραγματικότητα αρκετά ρευστό. Έχω τόσα πολλά ίδια κεφάλαια επειδή έχω αγοράσει τα τελευταία πέντε χρόνια και δεν έχω πουλήσει ποτέ πραγματικά.
Έτσι, αγόρασα ένα σπίτι στο Sevierville, στο Gatlinburg, στο Tennessee πριν από ενάμιση, δύο χρόνια. Νομίζω ότι το αγόρασα 500, το πράγμα μπαίνει στη σειρά 808 και 850. Πολλά ίδια κεφάλαια εκεί. Αγόρασα ένα σπίτι για 300 που αξίζει 550, 600. Έχω όλα αυτά τα σπίτια που έχουν έξι νούμερα ίδια κεφάλαια. Σχεδόν κάθε ένα από τα σπίτια που κατέχω έχει είτε εξαψήφια είτε πολλαπλά εξαψήφια ίδια κεφάλαια. Και αυτό δεν είναι επειδή είμαι ιδιοφυΐα, είναι απλώς επειδή έχω αγοράσει με συνέπεια.
Και έτσι, αν χρειαζόταν πραγματικά να πουλήσω, θα μπορούσα να πουλήσω αυτή τη στιγμή στην αγορά ενός αγοραστή. Θα έχανα χρήματα για το μετοχικό μου κεφάλαιο; Μπορεί. Αλλά εξακολουθώ να έχω τα ίδια κεφάλαια, οπότε δεν έχει… Στο μυαλό μου, είμαι σαν, εντάξει, το μικροσκοπικό μου σπίτι στο Joshua Tree, το έχτισα για 165 χιλιάδες. Το αν θα το πουλήσω 300 ή 350 δεν με ενδιαφέρει πραγματικά, γιατί το ποσό των ιδίων κεφαλαίων που έχω δημιουργήσει, είναι προφανές ότι θέλω όσο το δυνατόν περισσότερα χρήματα, αλλά αν έπρεπε να τα χάσω 50 χιλιάδες λόγω της αγοράς, είναι εντάξει. Τα λεφτά είναι όλα παιχνίδι… όπως τα χρήματα της Monopoly πάντως. Δεν το έχω συνειδητοποιήσει ποτέ και έτσι δεν είναι καν δικό μου. Κάπως έτσι το σκέφτομαι.
Έτσι, θα έλεγα ότι η πλειοψηφία του χαρτοφυλακίου μου είναι έτσι, εκτός από ορισμένες από τις πιο πρόσφατες αγορές, όπως το σπίτι μας στο Scottsdale. Το αγοράσαμε για 3.25 εκατομμύρια. Έχουμε 20% ίδια κεφάλαια από την προκαταβολή που βάλαμε σε αυτό. Αλλά αν προσπαθήσουμε να το πουλήσουμε τώρα, καλά, δεν ξέρω, ίσως θα ήταν εντάξει, αλλά με το, εννοώ ότι το 6% στις αμοιβές του μεσίτη θα μείωνε πραγματικά πολλά από αυτά τα χρήματα για εμάς. Έτσι, συνολικά, αισθάνομαι αρκετά ασφαλής που μπορώ να πουλήσω το χαρτοφυλάκιό μου αν χρειαστεί, αλλά δεν το θέλω πραγματικά.
Ντέιβιντ:
Και δεν θέλεις ποτέ να βρεθείς σε μια θέση που πρέπει. Πάντα θέλεις να πουλάς γιατί είναι λογικό να πουλάς. Η μόχλευση είναι με το μέρος σας, εάν πρόκειται να πουλήσετε.
Και τότε η πώληση είναι ένα πολύπλοκο γεγονός από μόνο του γιατί πιθανότατα θα έχετε φόρους για τα χρήματα που κάνατε και θα θέλετε να κάνετε ένα 1031. Επομένως, εάν πουλήσετε αυτό το σπίτι, έχετε ένα μέρος που μπορείτε να βάλετε τα χρήματα ή ότι θέλετε να βάλετε τα χρήματα; Θα δημιουργήσει περισσότερο άγχος στη ζωή σας από ό,τι δεν θα δημιουργούσε αν είχατε μόλις κρατήσει το ακίνητο;
Αλλά το να φτιάξεις το ίδιο το χαρτοφυλάκιό σου έτσι ώστε να βρίσκεσαι σε ένα μέρος όπου δεν χρειάζεται να πουλήσεις ποτέ, νομίζω ότι είναι κάτι περισσότερο από τη μισή μάχη. Τα πραγματικά ακίνητα που επιλέγετε και ο τρόπος που λειτουργούν μεταξύ τους είναι ένα πολύ σημαντικό στοιχείο για να βεβαιωθείτε ότι δεν είστε ποτέ σε θέση να πρέπει να πουλήσετε όταν δεν το θέλετε. Ποια είναι, λοιπόν, μερικά από τα πράγματα που έχετε κάνει, Rob, μέχρι αυτό το σημείο για να διαφοροποιήσετε ίσως την εμφάνιση αυτού του χαρτοφυλακίου ή να αγοράσετε διαφορετικούς τύπους περιουσιακών στοιχείων που θα σας καλύπτουν, ώστε να μην βρεθείτε σε αυτή τη θέση, «Ω, φίλε, οι δουλειές δεν πήγαν τόσο καλά όσο ήθελα τους τελευταίους δύο μήνες. Πρέπει να πουλήσω κάτι».
Ληστεύω:
Λοιπόν, είμαι μεγάλος θαυμαστής της διαφοροποίησης, ακόμη και μόνο με… Προφανώς είμαι κυρίως, αν όχι όλοι σύντομος… Λοιπόν, ναι, οι βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις είναι ενδιάμεσες ενοικιάσεις αυτή τη στιγμή. Αλλά είμαι μεγάλος οπαδός της διαφοροποίησης. Έχω 35 πόρτες σε όλη τη χώρα, εντάξει. Έχω ένα ζευγάρι στην Καλιφόρνια. Έχω ένα μέσα… Λοιπόν, πήρα ένα ζευγάρι στην Αριζόνα, ένα ζευγάρι στο Τενεσί, ένα ζευγάρι στο Τέξας, ένα στο Ουισκόνσιν, αρκετά στη Δυτική Βιρτζίνια, 20 στη Νέα Υόρκη.
Είμαι λοιπόν σε όλο τον χάρτη. Και οι άνθρωποι λένε πάντα, «Γιατί να το κάνεις αυτό στον εαυτό σου; Δεν είναι δύσκολο να προσλάβεις τους Avengers σου;» Αλλά για μένα, αυτό που βρήκα είναι ότι μου αρέσει να διαφοροποιούμαι σε όλη τη χώρα για να καταπολεμήσω την εποχικότητα. Και αυτό είναι κάτι για το οποίο μιλάτε αρκετά σχετικά με την αρχιτεκτονική χαρτοφυλακίου, στο οποίο θέλω να μπω εδώ σε ένα δευτερόλεπτο. Αλλά για μένα, έχω κάπως κλιμακώσει τόσες πολλές από τις βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις μου σε διαφορετικές προσωπικότητες που ποτέ δεν πληγώνομαι πραγματικά σε έναν συγκεκριμένο μήνα.
Θα σας δώσω ένα καλό παράδειγμα. Αν αγοράσεις παραθαλάσσιο σπίτι και κλείσεις τον Μάιο, θα νιώσεις ιδιοφυΐα γιατί θα το τσακίσεις από Μάιο έως Αύγουστο. Θα πείτε: «Θεέ μου, είμαι ο πιο έξυπνος επενδυτής ακινήτων που έχει ζήσει ποτέ. Θα βγάλω μισό εκατομμύριο δολάρια σε αυτό το σπίτι». Και τότε ο Σεπτέμβριος κυλάει και λες, «Ω, είμαι σπασμένος και δεν έκανα τίποτα από τα χρήματά μου», σωστά;
Επομένως, για να το καταπολεμήσετε αυτό, πρέπει να καταλάβετε ότι οι παραλιακές αγορές, για παράδειγμα, είναι άκρως εποχιακές και το συνθλίβουν μόνο τρεις μήνες το χρόνο. Αυτό σημαίνει ότι εάν επρόκειτο να παραλάβετε άλλο ακίνητο, πιθανότατα δεν θέλετε να κάνετε άλλο ακίνητο στην παραλία ή αλλιώς θα βγάλετε χρήματα μόνο για τρεις μήνες το χρόνο. Αυτό που θα θέλατε να κάνετε, λοιπόν, είναι να βρείτε ένα άλλο ακίνητο που ίσως για εννέα μήνες το χρόνο, κλιμακώνοντάς το με τους άλλους τρεις μήνες, κάνει στην πραγματικότητα ταμειακές ροές έτσι ώστε να έχετε πάντα χρήματα.
Και έτσι αυτό είναι κάτι με το οποίο πραγματικά βίωσα συγκεκριμένα, με καλό τρόπο… ή το έχω μάθει πραγματικά με καλό τρόπο, όπως η ιδιοκτησία μας στο Scottsdale. Αγοράσαμε μια έπαυλη 6,000 τετραγωνικών ποδιών στην έρημο, που περικλείεται τον Ιούνιο, όταν κανείς δεν πηγαίνει στο Scottsdale. Και βασικά από τον Ιούνιο έως τον Νοέμβριο, δεν θα έλεγα ότι ήταν γρύλοι, αλλά ο Οκτώβρης ήταν εντάξει, ο Νοέμβριος ήταν λίγο αργός. Και είναι σαν, ω φίλε, αν κάποιος άλλος που δεν ήταν προετοιμασμένος γι' αυτό έμπαινε σε πληρωμή στεγαστικού δανείου 17,500 $, θα πονούσε. Θα έλεγαν, «Θεέ μου, θα χρεοκοπήσω». Αλλά επειδή οι υπόλοιπες 35 μονάδες μου βασικά το συνθλίβουν, είναι όλες κλιμακωμένες καθ' όλη τη διάρκεια του έτους, δεν ήταν κάτι σπουδαίο.
Και τώρα μπαίνουμε στον Δεκέμβριο, έχουμε κλείσει τα μισά της διαδρομής και μετά μόλις πήραμε μια κράτηση 7,000 $ χθες για τον Ιανουάριο για πέντε ημέρες, μια κράτηση 7,000 $. Και αυτό είναι μόνο ένα από αυτά που ήρθαν. Και τώρα τον Ιανουάριο, χρεώνουμε από 1500 έως 2,200 $ τη βραδιά. Και τώρα είναι σαν, «Ω, εντάξει. Ναι, υπέροχο. Σημειώστε τον εαυτό σας, αγοράστε ένα πολυτελές ακίνητο σε περίοδο αιχμής, έτσι ώστε να μην τρώτε αυτή την πληρωμή στεγαστικού δανείου για έξι μήνες το χρόνο». Ωστόσο, εσείς και εγώ μπορέσαμε να αντιμετωπίσουμε αυτήν την καταιγίδα επειδή έχουμε σχετικά διαφοροποιημένα χαρτοφυλάκια.
Ντέιβιντ:
Αυτό είναι ένα πολύ καλό παράδειγμα αρχιτεκτονικής χαρτοφυλακίου. Έχετε εποχικότητα στις βραχυχρόνιες ενοικιάσεις. Και είναι σημαντικό λόγω του ψυχικού παιχνιδιού. Και όπως αναφέρατε, πολλοί άνθρωποι ξοδεύουν τα χρήματα που προέρχονται από τα ενοίκια τους επειδή αντικαθιστούν το εισόδημά τους από το W2 και εσείς ξοδεύετε το εισόδημα του W2. Γιατί λοιπόν δεν ξοδεύετε το παθητικό εισόδημά σας από ακίνητα;
Το πρόβλημα είναι με τις παραδοσιακές ενοικιάσεις, ταίριαξαν πολύ, πολύ στενά, πολύ καλά με τον τρόπο που διαχειρίζεσαι τα προσωπικά σου οικονομικά. Έτσι πληρώνεστε κάθε μήνα ή κάθε δύο εβδομάδες. Και έτσι λέτε, "Κερδίζω Χ ποσό χρημάτων το μήνα." Στη συνέχεια, οι λογαριασμοί σας ρυθμίζονται σε ένα μηνιαίο πράγμα. «Πληρώνω κάθε μήνα τόσους λογαριασμούς, ώστε να μπορώ να συγκεντρώσω έναν προϋπολογισμό με βάση έναν μήνα». Λοιπόν, εάν ο ενοικιαστής πληρώνει το ίδιο ενοίκιο κάθε μήνα, αυτό ταιριάζει πολύ καλά, επειδή κάνετε μια πληρωμή υποθήκης κάθε μήνα.
Λοιπόν, βραχυπρόθεσμες ενοικιάσεις, τσακώστε όλο αυτό γιατί δεν μπορείτε να δείτε τι βγάζετε σε ένα μήνα. Κοιτάμε τι φτιάχνουν σε ένα χρόνο, γιατί δεν είναι κάθε μήνας το ίδιο. Και έτσι, αν ξοδέψεις τα χρήματά σου, ω, είναι τόσο εύκολο να σε πιάσουν απρόοπτα, όπως είπες, νομίζοντας ότι τα καταρρίπτεις, κάνεις καταπληκτικά, τώρα ρίχνεις χρήματα στο ακίνητο, ίσως θα έπρεπε Δεν είναι, ή ξοδεύετε περισσότερα χρήματα από όσα θα έπρεπε. Δικαιολογείτε τα ακριβά ταξίδια στο ακίνητο για πράγματα που δεν χρειάζεται πραγματικά να συμβούν επειδή τα λεφτά κυλούν και μετά χτυπάτε αυτούς τους χειμερινούς μήνες και είναι πολύ άσχημα, χάνετε χρήματα και τώρα νιώθετε πραγματικά κακό. Τα συναισθήματά σας εξουθενώνονται έναντι, όπως είπατε, εάν μπορείτε να πάρετε ένα που αντισταθμίζει το άλλο, δεν θα έχετε ποτέ πραγματικά αυτές τις τεράστιες αιχμές, τις αναρριχήσεις και τις τεράστιες αιχμές προς τα κάτω.
Ένας άλλος τρόπος με τον οποίο πιστεύω ότι η έπαυλη του Scottsdale λειτούργησε με μια αίσθηση αρχιτεκτονικής χαρτοφυλακίου ήταν ότι ξέραμε ότι δεν θα βγάλαμε πολλά χρήματα όταν την αγοράσαμε για πρώτη φορά. Νομίζω ότι σχεδιάζαμε να προσπαθήσουμε λίγο πολύ να ξεπεράσουμε τους πρώτους 18 με 24 μήνες. Και μέρος αυτού ήταν επειδή έπρεπε να ρίξουμε τόσα πολλά χρήματα στο ακίνητο για να το ετοιμάσουμε. Και επίσης, ξέραμε ότι δεν θα ξέραμε τι πάει στραβά. Πρέπει να βρούμε μια νέα αγορά.
Μπορείτε να το κάνετε αυτό όταν το υπάρχον χαρτοφυλάκιό σας είναι σταθερό σε ταμειακές ροές. Δεν μπορείτε να το κάνετε αυτό εάν αυτό είναι το μόνο ακίνητο που αγοράζετε, αυτό είναι το μόνο που μπαίνει στο χαρτοφυλάκιό σας, δεν έχετε πολλά χρήματα, θα χάσετε το ακίνητο. Αγοράσαμε και αυτό το σπίτι με μακροπρόθεσμο ορίζοντα.
Λέμε, «Αγοράζουμε όλο αυτό το πράγμα για λιγότερο από αυτό που θα κόστιζε η ίδια η γη αν αγοράζαμε γη». Εντάξει, αλλά μάλλον δεν πρόκειται να συνειδητοποιήσουμε αυτή την αξία για πέντε έως δέκα χρόνια στη συνέχεια. Αυτός ήταν ένας τομέας που γνωρίζουμε ότι μας αρέσει πολύ το Scottsdale μακροπρόθεσμα, ο τύπος των ανθρώπων που μετακινούνται εκεί, ο τρόπος με τον οποίο έχει διαμορφωθεί η οικονομία. Πιστεύουμε ότι αυτή η αγορά θα τα πάει απίστευτα καλά, αλλά δεν έχετε την πολυτέλεια να εξαργυρώνετε σε 10 χρόνια στη γραμμή αν δεν τα καταφέρνετε αυτή τη στιγμή. Αν λέτε, «Θέλω να σταματήσω τη δουλειά μου στο W10, αυτό θα ήταν ένα απαίσιο σπίτι για αγορά». Ο λόγος λοιπόν που καταφέραμε να...
Ληστεύω:
Την εποχή που το αγοράσαμε, τον μήνα που το αγοράσαμε, ναι.
Ντέιβιντ:
Αλλά ακόμα κι αν το είχαμε αγοράσει κατά τη διάρκεια μιας εποχής που οι άνθρωποι επισκέπτονταν το Scottsdale, εξακολουθούμε να… Όπως και ο θερμοσίφωνας της πισίνας, πρέπει να πάμε να αντικαταστήσουμε και να σπάσει ο θερμοσίφωνας και το αθλητικό γήπεδο που πρέπει να γίνει. Μπορείτε ακόμα να μπείτε σε αυτό μερικές εκατοντάδες χιλιάδες δολάρια στην τρύπα που δεν σχεδιάζατε όταν αγοράζετε ένα τόσο μεγάλο σπίτι σε μια νέα περιοχή. Τα καταφέραμε, επειδή τα πράγματα που είχαμε αγοράσει προηγουμένως είχαν τόσο καλή απόδοση που μας έδωσε τη δυνατότητα να προσφέρουμε στον εαυτό μας ένα τεράστιο απροσδόκητο κέρδος στο μέλλον. Αυτό είναι σαν να βάζεις εκατό δολάρια στην τσέπη του παλτού σου και μετά 10 χρόνια, επιστρέφεις και θα ανακαλύψεις ότι είναι εκατό χιλιάδες δολάρια. Είναι μια τέτοια κατάσταση. Αλλά αν δεν έχεις χρήματα για να ζήσεις, δεν μπορείς να βάλεις εκατό δολάρια σε αυτή την τσέπη του παλτού.
Ληστεύω:
Ναι, ναι, σίγουρα. Ναι. Και όταν λέω την ώρα που το αγοράσαμε, εννοούσα περισσότερο σαν να το αγοράσαμε τον Ιούνιο σε σχέση με τον Ιανουάριο. Λοιπόν τώρα αρχίζω να φτάνω σε εκείνο το σημείο όπου είμαι σαν, «Ω, ρε, είμαστε έξυπνοι. Κοιταξε ΜΑΣ. Κοιτάξτε αυτήν την κράτηση των 7,000$ ή αυτή των 10,000$», και τώρα οι άνθρωποι επικοινωνούν μαζί μας για εκδηλώσεις και όλα αυτά τα είδη. Είναι λίγο αργή ροή. Αλλά όπως είπατε, κατά κάποιο τρόπο σχεδιάσαμε τα χαρτοφυλάκια μας ανάλογα. Ποτέ δεν θα έλεγα σε κανέναν να πάει να αγοράσει ένα ακίνητο 3 εκατομμυρίων δολαρίων, εκτός αν είχε την ικανότητα να αντέξει πραγματικά κάθε είδους οδικές ανωμαλίες. Αλλά και μόνο η οικονομική πτυχή του να έχετε ένα χαρτοφυλάκιο που μπορεί να σας βοηθήσει.
Ντέιβιντ:
Επίσης, ποτέ δεν θα έλεγες σε κανέναν να συνεχίσει να αγοράζει σπίτια αξίας 40,000 δολαρίων στα Midwest μέχρι να αποκτήσεις 700 από αυτά. Ούτε αυτό λειτουργεί, σωστά; Έτσι, υπάρχει μια πρόοδος για το πώς πρέπει να αλλάξει η επένδυση σε ακίνητα. Ξεκίνησες με τροχούς προπόνησης ή τρίκυκλο, μετά μπαίνεις σε τροχούς προπόνησης, μετά μπαίνεις σε ποδήλατο και περνάς κάπως στις τάξεις περιουσιακών στοιχείων καθώς μαθαίνεις. Το να το έχετε υπόψη σας καθώς χτίζετε το χαρτοφυλάκιό σας θα σας βοηθήσει να αντιμετωπίσετε τις καταιγίδες της ζωής που έρχονται.
Ληστεύω:
Είναι αλήθεια. Και απλά επιτρέψτε μου να πω, κατέστρεψες ακίνητα… Πώς να το πω αυτό; Μου το κατέστρεψες γιατί όταν ήθελα να πάω να αγοράσω σπίτια αξίας 10, 300,000 δολαρίων, είπατε: «Γιατί θα το έκανες αυτό; Αυτό είναι δουλειά. Πήγαινε να αγοράσεις ένα σπίτι 3 εκατομμυρίων δολαρίων». Και είπα, «Ουφ». Και μετά το αγοράσαμε και λέω, «Ω, ναι, δεν θα έπρεπε να αγοράσω πια αυτά τα σπίτια των 300,000 δολαρίων». Και έτσι τώρα δεν το κάνω.
Λοιπόν, τώρα είναι σαν να βλέπω αυτές τις προσφορές να συναντώνται συνεχώς στο γραφείο μου και είναι καλές προσφορές, αλλά όπως έμαθα από εσάς, απλώς δεν είναι επεκτάσιμο να συνεχίσετε να αγοράζετε αυτές τις προσφορές. Και έτσι τώρα είμαι πολύ επιλεκτικός για τις ταλαντεύσεις που κάνω σε ένα μεγαλύτερο σενάριο. Αυτήν τη στιγμή, προσπαθώ να κάνω 50 πόρτες τη φορά ή προσπαθώ να κάνω πολυτελή ακίνητα ή προσπαθώ να κάνω πράγματα που έχουν πολύ μεγαλύτερη σημασία για την εποχή μου. Οπότε υποθέτω ότι σας ευχαριστώ και από τις δύο πλευρές. Σε ευχαριστώ που μου το κατέστρεψες και σε ευχαριστώ που με μεταμόρφωσες.
Ντέιβιντ:
Ήσουν γάτα και κυνηγούσες ποντίκια και ικανοποιούσες όλες τις θερμιδικές σου ανάγκες από αυτά τα ποντίκια. Αλλά φίλε μου, μεγάλωσες σε λιοντάρι και τώρα τα ποντίκια δεν αρμόζουν σε ένα λιοντάρι του αναστήματος σου και τώρα κυνηγάς γαζέλες, όπως πρέπει.
Ληστεύω:
Λοιπόν, ο David, όταν πρόκειται για την αρχιτεκτονική χαρτοφυλακίου, μπορείς να μας δώσεις μερικούς από τους, δεν ξέρω, μερικούς από τους πυλώνες ή μερικά από τα κριτήρια που συνεπάγονται ουσιαστικά τη συγκέντρωση του χαρτοφυλακίου ακινήτων σου;
Ντέιβιντ:
Ναι. Έτσι, όταν εξετάζετε το χαρτοφυλάκιό σας στο σύνολό του, υπάρχουν πέντε πράγματα που μου αρέσει να προσπαθώ να δημιουργήσω κάποιου είδους ισορροπία, επειδή όλοι αυτοί είναι τρόποι με τους οποίους χτίζετε βιώσιμο πλούτο που θα απολαύσετε πραγματικά. Είναι μια μορφή κτιρίου σαν ένα οικονομικό φρούριο που θα αντέξει ό,τι κι αν του πεταχτεί έναντι ενός τρισδιάστατου εκτυπωμένου σπιτιού που μπορείτε απλά να το πετάξετε πολύ γρήγορα και να κλιμακωθείτε γρήγορα, αλλά όταν χτυπήσει η πρώτη καταιγίδα, θα πέσει.
Το πρώτο είναι τα ίδια κεφάλαια. Θέλετε να έχετε πολλή ενέργεια σε αυτό το χαρτοφυλάκιο. Όπως είπες, Ρομπ, αν έρθεις σε δύσκολες στιγμές, μπορείς να το βγάλεις. Εδώ είναι το μεγάλο πλεονέκτημα στο χαρτοφυλάκιό σας. Θα χτίσετε τον μεγαλύτερο πλούτο σας μέσω των ιδίων κεφαλαίων που δημιουργείτε κρατώντας ακίνητη περιουσία μακροπρόθεσμα. Αυτό λοιπόν είναι ένα από τα πρώτα πράγματα που θέλετε να σκεφτείτε.
Το επόμενο είναι η ταμειακή ροή. Χρειάζεστε ταμειακές ροές, όχι μόνο για να αντικαταστήσετε το εισόδημά σας, αλλά και για να βεβαιωθείτε ότι μπορείτε να διατηρήσετε το ακίνητο για μεγάλο χρονικό διάστημα. Επειδή οι ταμειακές ροές είναι ο τρόπος με τον οποίο βεβαιωθείτε ότι μπορείτε να πραγματοποιήσετε αυτήν την πληρωμή, η οποία επιτρέπει ακόμη και την πραγματοποίηση ιδίων κεφαλαίων, εκτός και αν εισέλθετε αμέσως στα ίδια κεφάλαια.
Το επόμενο είναι η ρευστότητα. Αυτό δεν είναι μόνο στο χαρτοφυλάκιο αλλά στη ζωή σας. Πρέπει να έχετε αποθέματα. Αυτή είναι μια μορφή ρευστότητας, χρήματα που μπορείτε να αξιοποιήσετε. Μπορείτε να δανειστείτε από ένα συνταξιοδοτικό πρόγραμμα; Έχετε εγκαταστήσει το HELOC σε ακίνητο; Εάν είστε σε δύσκολη θέση, εάν έχετε μια καλή ευκαιρία, έχετε χρήματα που μπορείτε να τα γυρίσετε αμέσως για να αγοράσετε ένα νέο ακίνητο, να διορθώσετε κάτι που πήγε στραβά, να βελτιώσετε ένα ακίνητο, όποια και αν είναι η περίπτωση , αυτό είναι το καλύτερο για το χαρτοφυλάκιό σας συνολικά;
Το επόμενο θα ήταν η ευκολία ιδιοκτησίας. Ποτέ δεν πρόκειται να δημιουργήσετε ένα μεγάλο χαρτοφυλάκιο που να τα πάει καλά, αν μισείτε να το κατέχετε. Εάν έχετε 40 βραχυχρόνιες ενοικιάσεις και τις διαχειρίζεστε όλες μόνοι σας, δεν έχετε ευκολία ιδιοκτησίας. Αυτό δεν είναι κάτι που θα απολαύσετε. Αν αγοράζετε ακίνητα σε τρομερές γειτονιές, ακόμα κι αν λαμβάνετε εξαιρετικές προσφορές, καταλήγετε να μισείτε να τα κατέχετε και δεν πρόκειται να μεγαλώσετε. Δεν πρόκειται να αποκτήσετε αυτό το μετοχικό κεφάλαιο ή τις ταμειακές ροές. Έτσι, μπορείτε να έχετε μια χούφτα προβληματικά παιδιά στο χαρτοφυλάκιό σας. Μερικές φορές αξίζουν τον κόπο, αλλά δεν μπορεί να είναι κάτι όπου το μεγαλύτερο μέρος του χαρτοφυλακίου σας είναι κάτι που δεν σας αρέσει να κατέχετε.
Και πρέπει να το λάβετε υπόψη όταν χτίζετε. Και το τελευταίο θα ήταν η επεκτασιμότητα. Το κάνετε αυτό με τρόπο που μπορείτε να συνεχίσετε να κλιμακώνεστε και να συνεχίζετε; Αγοράζετε σπίτια 10, 300,000 $ ξανά και ξανά και ξανά; Λοιπόν, αυτό ακούγεται υπέροχο σε ένα podcast όταν λέμε, "Ω, μπορείτε να δανειστείτε χρήματα από επενδυτές." Και κατασκευάζουμε κατά κάποιο τρόπο ολόκληρο το οργανόγραμμα για το πού πηγαίνει κάθε κομμάτι και ακούγεται υπέροχο σε έναν μηχανικό, λένε, "Αυτό λειτουργεί". Αλλά όταν προσπαθείς πραγματικά να εκτελέσεις το έργο που μόλις σχεδίασες, συνειδητοποιείς ότι δεν έχεις τις ικανότητες να το κάνεις ή δεν λειτουργεί στην πράξη, όπως στη θεωρία.
Επομένως, η επεκτασιμότητα είναι ένα εξαιρετικά σημαντικό μέρος του χαρτοφυλακίου σας συνολικά. Και πολλές φορές, αυτό σημαίνει ότι θα λεπτύνετε ορισμένες ιδιότητες που είναι πολύ δύσκολο να κλιμακωθούν και θα τις αντικαταστήσετε με ιδιότητες που είναι ευκολότερες ή θα μετακινηθείτε από τη μια κατηγορία περιουσιακών στοιχείων στην άλλη, εφόσον πληρούνται οι άλλες τέσσερις απαιτήσεις σας.
Ληστεύω:
Ναι ναι ναι. Οπότε ακούγεται ότι πραγματικά αυτό που ψάχνουμε είναι μια ισορροπία από μια δέσμη διαφορετικών πραγμάτων σε σχέση με την πραγματοποίηση μιας πτυχής και αυτό είναι λογικό. Με ρώτησες πώς διαφοροποιούμαι και είπα, "Λοιπόν, διαφοροποιώ την τοποθεσία", αλλά στην πραγματικότητα δεν είναι μόνο ο μόνος τρόπος με τον οποίο διαφοροποιώ όταν είμαι σαν να χτίζω το χαρτοφυλάκιό μου. Στην πραγματικότητα διαφοροποιώ τους τύπους μονάδων που παραθέτω και σε πλατφόρμες βραχυπρόθεσμης ενοικίασης.
Λοιπόν, ναι, τα έχω πάρει στην Αριζόνα, το Τέξας, την Καλιφόρνια και τη Νέα Υόρκη. Αλλά έχω επίσης πολύ καλές μονάδες με τις οποίες μου αρέσει απλώς να διασκεδάζω. Και μερικές φορές θα αγοράσω μια μονάδα μόνο και μόνο επειδή είναι ένα όμορφο ακίνητο. Έχω λοιπόν μικροσκοπικά σπίτια, έχω γιουρτ, έχω Airstreams, έχω σαλέ, έχω καμπίνες, έχω μοντέρνες καμπίνες στα μέσα του αιώνα, έχω διαμερίσματα, έχω έχω λίγο από όλα.
Και είναι πραγματικά επειδή μου αρέσει να απευθύνομαι σε όλους τους διαφορετικούς τύπους κοινού εκεί έξω. Με αυτόν τον τρόπο, ξέρω αν κάτι είναι μοντέρνο ή απλά δεν είναι τόσο καυτό, που όπως ένα μικροσκοπικό σπίτι για παράδειγμα, οι άνθρωποι πάντα το λατρεύουν. Οι άνθρωποι δεν θέλουν να μένουν σε μικροσκοπικά σπίτια σε ένα ή δύο χρόνια, όσο και φέτος. Λοιπόν, έχω όλους αυτούς τους άλλους τύπους ιδιοκτησιών για να ανταποκριθώ σε όλα αυτά. Για μένα, λοιπόν, αναζητώ πάντα την ισορροπία στο χαρτοφυλάκιό μου στους πραγματικούς τύπους καταχωρίσεων που δημιουργώ και στις εμπειρίες που προσφέρω στους ανθρώπους.
Ντέιβιντ:
Αυτό είναι. Πρέπει να σκέφτεσαι έτσι. Και όταν όλα πάνε υπέροχα στην αγορά, δεν σκεφτόμαστε τη διαφοροποίηση. Δεν σκεφτόμαστε τι γίνεται αν κάτι πάει στραβά. Απλώς σκεφτόμαστε ποιος είναι ο πιο εύκολος, γρήγορος και διασκεδαστικός τρόπος να κλιμακώσουμε αυτό που κάνουμε. Και έτσι μπορείς να φτιάξεις για τον εαυτό σου ένα δεντρόσπιτο. Θα μπορούσατε να τα φτιάξετε πολύ γρήγορα. Σε λίγες ώρες, μπορείτε να δημιουργήσετε ένα δεντρόσπιτο, αλλά δεν είναι το πώς χτίζετε ένα φρούριο που θα αντέξει στη δοκιμασία του χρόνου.
Ληστεύω:
Λοιπόν, εργάζομαι στο δεντρόσπιτο χωριό μου στο Gatlinburg του Τενεσί εδώ και περίπου ενάμιση χρόνο τώρα, αλλά μόλις έλαβα την ενημέρωση για αυτό σήμερα. Και στην πραγματικότητα πιστεύω ότι έχουμε φθάσει σε ένα μήνα και θα είναι τέσσερα δεντρόσπιτα με τρούλο που θα είναι στον αέρα, όπως φαντάζομαι αρκετά τυπικό για ένα δεντρόσπιτο, και μετά ένα μικροσκοπικό σπίτι, ένα μικροσκοπικό δεντρόσπιτο επίσης. Και έτσι αυτό αφορά επίσης το πώς διαφοροποιώ. Θέλω να πάω περισσότερο σε μοναδικές διαμονές. Αλλά ναι, για να καταλάβω τις παραμέτρους σας για την αρχιτεκτονική χαρτοφυλακίου, ήθελα απλώς να το ανακεφαλαιώσω για το κοινό. Έχουμε ίδια κεφάλαια, ταμειακές ροές, ρευστότητα, ευκολία ιδιοκτησίας και επεκτασιμότητα. Μου έλειψε κανένα; Και με αυτά τα πέντε πράγματα, θέλουμε μια καλή ισορροπία.
Ντέιβιντ:
Αυτό είναι. Και το θέλετε… οπότε καθένα από αυτά τα πράγματα θα πρέπει να αναπληρώνει τις αδυναμίες των άλλων.
Ληστεύω:
Εντάξει, φοβερό. Λοιπόν αυτό ήταν πολύ καλό. Λυπάμαι που ενημερώνω τους πάντες ότι έχουμε τόσο ρήξη στο πρώτο μισό αυτού που θα σας δώσουμε άλλο… Υποθέτω, δεν μετανιώνω, είμαι ενθουσιασμένος.
Ντέιβιντ:
Όχι. Δύο παραστάσεις.
Ληστεύω:
Ναι, σας δίνουμε το δεύτερο μέρος αυτού όπου μπαίνουμε σε μερικές πολύ πιο ζουμερές, ίσως και βαθιές ερωτήσεις. Ποιες είναι οι πραγματικές προκλήσεις που αντιμετωπίζουμε στις επιχειρήσεις μας, μερικές από τις παγίδες; Αν τα χάναμε όλα αύριο, πώς θα ξαναφτιάχναμε το χαρτοφυλάκιό μας ξεκινώντας από την αρχή με $0; Αυτό θα γίνει στο επόμενο επεισόδιο του BiggerPockets. Είμαι πολύ ενθουσιασμένος για αυτό γιατί δεν ξέρω αν έχω ακόμα τις απαντήσεις, αλλά θα μάθουμε σύντομα ποιες είναι.
Ντέιβιντ:
Θα πρέπει να είναι πολύ διασκεδαστικό. Αυτά που θα κάνατε αν ξεκινούσατε με ερωτήσεις είναι πάντα μερικά από τα αγαπημένα μου, γιατί σας αναγκάζει να βγάλετε πράγματα από τον εαυτό σας που κανονικά δεν θα είχατε.
Ληστεύω:
Έτσι είναι κάθε φορά που έχεις τα βαθιά σου ιδιοφυή συστήματα. Και λέω, «Ε-ω. Ξέρω ότι η απάντησή μου δεν είναι κάτι τέτοιο». Αυτό είναι καλό. [δεν ακούγεται 00:52:49]…
Ντέιβιντ:
Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο θα [δεν ακούγεται 00:52:50] δευτερόλεπτο επειδή είμαι τρελός.
Ληστεύω:
Ξέρω ξέρω.
Ντέιβιντ:
Εντάξει. Λοιπόν, σε ευχαριστώ, Ρομπ. Εκτιμώ ορισμένες από τις πληροφορίες που μοιραστήκατε εδώ και κάνατε επίσης μερικές πολύ καλές ερωτήσεις, οπότε σας ευχαριστώ για αυτό. Δεν θα μπορούσα να δώσω καλές απαντήσεις αν δεν λάμβανα καλές ερωτήσεις.
Και για εσάς τους ακροατές, ελπίζουμε να σας άρεσε αυτό το επεισόδιο σχετικά με όλα τα πράγματα που μπορεί και δεν πηγαίνουν στραβά στην ακίνητη περιουσία και τι κάνουμε για να μετριάζουμε αυτόν τον κίνδυνο. Στην επόμενη εκπομπή, θα δούμε τι θα κάναμε αν ξεκινούσαμε από την αρχή για να βοηθήσουμε στην προετοιμασία για να πάνε στραβά, επειδή οι σοφοί επενδυτές δεν προετοιμάζονται για να πάνε όλα σωστά. Κάνουν σχέδια για το τι πρόκειται να κάνουν αν τα πράγματα πάνε στραβά, και προετοιμάζονται ανάλογα.
Αν σας αρέσει αυτή η εκπομπή, κάντε μας τη χάρη, δώστε μας μια κριτική πέντε αστέρων όπου κι αν ακούτε το πραγματικό podcast, είτε πρόκειται για Apple Podcast, Spotify, Stitcher, ό,τι είναι το αγαπημένο σας. Απλώς αφιερώστε λίγο χρόνο και δώστε μας αυτήν την κριτική, ώστε να παραμείνουμε το κορυφαίο podcast ακινήτων στον κόσμο. Και αν έχετε λίγο χρόνο, ακούστε άλλο ένα από τα επεισόδια μας. Αυτός είναι ο David Greene για τον Rob, έχει ένα t-shirt, τον Abasolo.
Δείτε το επεισόδιο εδώ
Βοηθήστε μας!
Βοηθήστε μας να προσεγγίσουμε νέους ακροατές στο iTunes, αφήνοντάς μας μια αξιολόγηση και μια κριτική! Χρειάζονται μόλις 30 δευτερόλεπτα και μπορείτε να βρείτε οδηγίες εδώ. Ευχαριστώ! Το εκτιμούμε πολύ!
Σε αυτό το επεισόδιο Καλύπτουμε:
- Γιατί ταμειακή ροή δεν είναι as αξιόπιστος όπως πιστεύουν οι περισσότεροι επενδυτές και γιατί ΔΕΝ ΜΠΟΡΕΙΣ να εξαρτηθείς από αυτό
- Τα λίγα πράγματα που θα μπορούσαν εντελώς καταστρέψει το χαρτοφυλάκιο ακινήτων σας
- Ρευστότητα και πόσα μετρητά να έχεις στο χέρι/έτοιμοι να αναπτυχθούν όταν τα πράγματα πάνε στραβά
- Γιατί όλοι οι επενδυτές ακινήτων πρέπει Προσπαθήστε να γίνετε «σπασμένοι εκατομμυριούχοι»
- Διαφοροποίηση ακινήτων και γιατί θέλετε να έχετε ενοίκια σε περισσότερες από μία αγορές
- Η πέντε παράγοντες αρχιτεκτονικής χαρτοφυλακίου που πρέπει να προσέχει ΚΑΘΕ επενδυτής
- Και So Πολύ περισσότερο!
Σύνδεσμοι από την εκπομπή
Ενδιαφέρεστε να μάθετε περισσότερα για τους σημερινούς χορηγούς ή να γίνετε εσείς οι ίδιοι συνεργάτες της BiggerPockets; Ρίξτε μια ματιά στο δικό μας σελίδα χορηγού!
Σημείωση By BiggerPockets: Αυτές είναι απόψεις γραμμένες από τον συγγραφέα και δεν αντιπροσωπεύουν απαραίτητα τις απόψεις των BiggerPockets.
- SEO Powered Content & PR Distribution. Ενισχύστε σήμερα.
- Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Ενισχύθηκε η γνώση. Πρόσβαση εδώ.
- πηγή: https://www.biggerpockets.com/blog/real-estate-705
- $ 10 εκατομμύρια
- $3
- 000
- 1
- 10
- 12 μήνες
- 20 χρόνια
- 3d
- a
- ικανότητα
- Ικανός
- Σχετικα
- σχετικά με αυτό
- απολύτως
- Αποδέχομαι
- πρόσβαση
- αναλόγως
- Λογαριασμός
- Λογαριασμοί
- αναγνωρίζω
- αποκτούν
- απόκτηση
- απόκτηση
- απέναντι
- Ενέργειες
- πραγματικά
- Πρόσθετος
- Διαφήμιση
- συνήγορος
- Μετά το
- κατά
- παράγοντες
- ΑΕΡΑ
- Airbnb
- Όλα
- επιτρέπει
- ήδη
- πάντοτε
- καταπληκτικό
- Αμερική
- ποσό
- ανάλυση
- αναλύσει
- και
- Άλλος
- απάντηση
- απαντήσεις
- προσδοκώ
- Πρόβλεψη
- Ανησυχία
- χώρια
- έφεση
- Apple
- εκτιμώ
- εκτίμηση
- προσεγγίζοντας
- διαιτησία
- αρχιτεκτονική
- ΠΕΡΙΟΧΗ
- περιοχές
- Αριζόνα
- γύρω
- άποψη
- πτυχές
- προσόν
- κατηγορίας στοιχείων ενεργητικού
- Ενεργητικό
- Συνεργάτης
- προσοχή
- ακροατήριο
- ακροάσεις
- Αύγουστος
- συγγραφέας
- Μωρό
- πίσω
- εφεδρικός
- Κακός
- Υπόλοιπο
- Τράπεζα
- τραπεζικό λογαριασμό
- τραπεζικοί λογαριασμοί
- χρεωκοπημένος
- βασίζονται
- Βασικα
- ΒΔΤ
- μπαταρίες
- μπαταρία
- Διάρκεια ζωής της μπαταρίας
- αποθήκευση μπαταρίας
- Μάχη
- Κόλπος
- παραλία
- επειδή
- γίνονται
- να γίνει
- πριν
- είναι
- πίστη
- Πιστεύω
- ευεργετική
- οφέλη
- ΚΑΛΎΤΕΡΟΣ
- Καλύτερα
- Μεγάλος
- μεγαλύτερος
- Μεγαλύτερη
- Γραμμάτια
- Κομμάτι
- Μαύρη
- κρατήσεις
- κεραία
- σύνορο
- δανείζομαι
- αγόρασε
- κουτιά
- Διακοπή
- Breakfast
- Σπάζοντας
- ΓΕΦΥΡΑ
- φέρω
- έσπασε
- προϋπολογισμός
- χτίζω
- Κτίριο
- χτισμένο
- τσαμπί
- επιχείρηση
- επιχειρήσεις
- αγορά
- αγοραστές
- Εξαγορά
- Καλιφόρνια
- κλήση
- που ονομάζεται
- Μπορεί να πάρει
- ακυρώθηκε
- δεν μπορώ
- κεφάλαιο
- αυτοκίνητο
- κάρτα
- ο οποίος
- αυτοκίνητα
- περίπτωση
- Μετρητά
- ταμειακή ροή
- Εξαργυρώσετε
- CAT
- αλιεύονται
- Αιτία
- προκαλούνται
- ορισμένες
- πρόκληση
- προκλήσεις
- αλλαγή
- Αλλαγές
- Κανάλι
- Χάος
- φορτισμένα
- φόρτισης
- Διάγραμμα
- έλεγχος
- Παιδιά
- Επιλέξτε
- Πόλη
- τάξη
- τάξεις
- Κλεισιμο
- στενά
- κλείσιμο
- ρούχα
- προπόνηση
- συλλέγουν
- Συλλέγοντας
- συλλογή
- την καταπολέμηση της
- Ελάτε
- άνεση
- Παρηγοριά
- ερχομός
- Κοινός
- συγκρίσιμος
- εντελώς
- περίπλοκος
- συστατικό
- έννοιες
- σύνδεση
- Εξετάστε
- θεωρούνται
- συνεχώς
- κατασκευάσει
- κατασκευή
- δόμηση
- περιεχόμενο
- συνέχισε
- συμβάσεις
- έλεγχος
- Συνομιλία
- Δροσερός
- Κόστος
- Δικαστικά έξοδα
- θα μπορούσε να
- Συμβούλιο
- χώρα
- Ζευγάρι
- πορεία
- Δικαστήριο
- κάλυμμα
- Covidien
- Covid-19
- Πανδημία COVID-19
- Crash
- Συντρίφτηκε
- Συντριβή
- δημιουργία
- δημιουργήθηκε
- δημιουργία
- μονάδες
- πιστωτική κάρτα
- κριτήρια
- κρίσιμος
- περιέργεια
- περίεργος
- Νόμισμα
- Ρεύμα
- Τη στιγμή
- Τομή
- τομή
- Ημερομηνία
- Δαβίδ
- ημέρα
- Ημ.
- συμφωνία
- μοιρασιά
- Προσφορές
- Χρέος
- Δεκέμβριος
- αποφάσισε
- απόφαση
- αποφάσεις
- βαθύς
- Άμυνα
- Ζήτηση
- εξαρτώμενος
- Σε συνάρτηση
- εξαρτάται
- παρατάσσω
- ανάπτυξη
- κατάθεση
- καταστρέψει
- ερήμωση
- DID
- διαφορές
- διαφορετικές
- δύσκολος
- πειθαρχημένη
- Display
- διαποικίληση
- διαφοροποιημένη
- ποικίλλω
- Όχι
- πράξη
- Δολάριο
- δολάρια
- Μην
- πόρτες
- διπλασιαστεί
- διπλασιάστηκε
- κάτω
- πτώσεις
- δωδεκάδα
- Πτώση
- χωματερή
- κατά την διάρκεια
- κάθε
- ευκολότερη
- πιο εύκολη
- εύκολα
- Οικονομικός
- οικονομία
- της οικονομίας
- είτε
- ηλεκτρικής ενέργειας
- συναισθήματα
- Αυτοκρατορία
- υπαλλήλους
- τελειώνει
- ενέργεια
- μηχανικός
- απολαύσετε
- αρκετά
- Εταιρεία
- επιχειρήσεις
- Ολόκληρος
- Περιβάλλον
- δικαιοσύνη
- ειδικά
- ουσιώδης
- περιουσία
- Αιθέρας (ΕΤΗ)
- Even
- Συμβάν
- εκδηλώσεις
- τελικά
- ΠΑΝΤΑ
- κάθε μέρα
- όλοι
- πάντα
- ακριβώς
- παράδειγμα
- ενθουσιασμένοι
- Έξαψη
- εκτελέσει
- υφιστάμενα
- έξοδος
- ακριβά
- έμπειρος
- Δραστηριοτητες
- εκτενής
- επιπλέον
- Πρόσωπο
- παράγοντες
- Πτώση
- Falls
- ανεμιστήρας
- φανταστική
- FAST
- ταχύτερα
- ευνοούν
- Αγαπημένα
- αγαπημένα
- εμπιστοσύνη
- φόβος
- Τελη Εγγραφης
- λίγοι
- Εικόνα
- Σχήματα
- γεμάτο
- τελικός
- Οικονομικά
- οικονομικός
- οικονομικά
- Εύρεση
- τέλος
- Όνομα
- σταθερός
- καθορίζεται
- Ευελιξία
- Αναρρίπτω
- ροή
- Ρεύση
- Ροές
- φέρουν
- ακολουθήστε
- Εξής
- Πόδι
- Για τους επενδυτές
- Δυνάμεις
- για πάντα
- μορφή
- Φρούριο
- Προς τα εμπρός
- Βρέθηκαν
- Δωρεάν
- συχνά
- φίλος
- Φιλία
- από
- εμπρός
- πλήρη
- διασκέδαση
- κεφάλαιο
- χρηματοδότηση
- αστείος
- μελλοντικός
- παιχνίδι
- General
- μεγαλοφυία
- παίρνω
- να πάρει
- Κορίτσι
- Δώστε
- δεδομένου
- Δίνοντας
- Παγκόσμιο
- Go
- γκολ
- Θεός
- πηγαίνει
- μετάβαση
- καλός
- καλή δουλειά
- βαθμός
- χορηγείται
- εξαιρετική
- Άπληστος
- Έδαφος
- Grow
- καλλιεργούνται
- εγγυημένη
- φρουρά
- Άνθρωπος
- Ήμισυ
- χούφτα
- λαβή
- Χειρισμός
- συμβαίνω
- συνέβη
- συμβαίνει
- Σκληρά
- σκληρή δουλειά
- καταπακτές
- που έχει
- κεφάλι
- Υγεία
- διαιτιτικο
- ακούσει
- ακοή
- βοήθεια
- εδώ
- ήρωες
- κρυμμένο
- Ψηλά
- υψηλότερο
- υψηλά
- ενοικίαση
- Επιτυχία
- Επισκέψεις
- κρατήστε
- κράτημα
- Τρύπα
- Τρύπες
- Αρχική
- σπίτια
- ελπίζω
- Ας ελπίσουμε ότι
- ορίζοντας
- οικοδεσπότης
- ΚΑΥΤΌ
- ΩΡΕΣ
- Σπίτι
- σπίτια
- στέγαση
- αγορά κατοικίας
- Πως
- Πώς να
- Ωστόσο
- HTTPS
- τεράστιος
- ανθρώπινος
- Πεινασμένος
- Κυνήγι
- Εμπόδια
- ΕΓΩ ΘΑ
- εικόνα
- άμεσος
- σημαντικό
- αδύνατος
- βελτίωση
- in
- Εισόδημα
- Αυξάνουν
- Αυξήσεις
- απίστευτα
- ατομικές
- αναπόφευκτα
- πληθωρισμός
- πληροφορίες
- ιδέες
- αντί
- οδηγίες
- ασφάλιση
- τόκος
- Επιτόκια
- επενδύοντας
- επένδυση
- Επενδύσεις
- επενδυτής
- Επενδυτές
- συμμετέχουν
- άνθρωπος σιδήρου
- θέματα
- IT
- εαυτό
- iTunes
- Ιανουάριος
- Δουλειά
- Ταξίδια
- άλμα
- μόνο ένα
- Διατήρηση
- τήρηση
- πλήκτρα
- Είδος
- βασιλιάς
- Ξέρω
- Γνωρίζοντας
- Οικόπεδο
- laptop
- Επίθετο
- Του νόμου
- Οδηγεί
- ΜΑΘΑΊΝΩ
- μάθει
- μάθηση
- Άδεια
- αφήνοντας
- αφήνοντας
- Επίπεδο
- Μόχλευση
- LG
- ζωή
- τον τρόπο ζωής
- φως
- Πιθανός
- LIMIT
- γραμμή
- Υγρό
- Ρευστότητα
- Ακούγοντας
- λίστα
- Ακίνητα
- λίγο
- ζω
- ζωές
- ζουν
- δάνειο
- Δάνεια
- τοποθεσία
- θέσεις
- κλειδωμένη
- Μακριά
- Μεγάλο παιχνίδι
- πολύς καιρός
- μακροπρόθεσμος
- πλέον
- ματιά
- κοιτάζοντας
- ΦΑΊΝΕΤΑΙ
- χάνουν
- να χάσει
- Παρτίδα
- αγάπη
- Χαμηλός
- LTV
- Luxury
- mac
- που
- μεγάλες
- Η πλειοψηφία
- κάνω
- να κερδίσει χρήματα
- ΚΑΝΕΙ
- Κατασκευή
- άνδρας
- διαχείριση
- διευθυντής
- αρχοντικό
- πολοί
- πολλοί άνθρωποι
- χάρτη
- περιθώρια
- αγορά
- συντριβή της αγοράς
- αγορές
- θαύμα
- μαζική
- κύριος
- ύλη
- νόημα
- νόημα
- μέσα
- Εικόνες / Βίντεο
- Γνωρίστε
- ψυχική
- που αναφέρθηκαν
- ποντίκια
- Μέσο
- Ενδιάμεσο
- ενδέχεται να
- εκατομμύριο
- Εκατομμύριο δολάρια
- εκατομμύρια δολάρια
- Εκατομμυριούχος
- εκατομμύρια
- νου
- Μύθος
- πρακτικά
- λάθη
- Μετριάζω
- ΜΟΝΤΕΡΝΑ
- χρήματα
- Μηνας
- μηνιαίος
- μήνες
- περισσότερο
- πρωί
- Υποθήκη
- πλέον
- μετακινήσετε
- Κινηματογράφος
- κίνηση
- πολλαπλούς
- πολυσύμπαν
- Πλοηγηθείτε
- σχεδόν
- αναγκαίως
- Ανάγκη
- που απαιτούνται
- ανάγκες
- αρνητικός
- καθαρά
- Νέα
- νέα της αγοράς
- Νέα Υόρκη
- επόμενη
- βράδυ
- Κανονικά
- Νοέμβριος
- αριθμοί
- πολυάριθμες
- Οκτώβριος
- πολλάκις
- Καλά
- ONE
- ανοίξτε
- λειτουργούν
- λειτουργίας
- λειτουργία
- Απόψεις
- Ευκαιρία
- αντίθετος
- τάξη
- οργανωτικός
- αρχικά
- ΑΛΛΑ
- Άλλα
- εκτός
- φόρμες
- διανυκτέρευση
- δική
- ανήκει
- ιδιοκτησία
- καταβλήθηκε
- πανδημία
- Χαρτί
- Παράλληλο
- παράμετροι
- μέρος
- Ειδικότερα
- εταίρος
- εξαρτήματα
- παθητικός
- παθητικό εισόδημα
- Το παρελθόν
- Πληρωμή
- πληρώνουν
- πληρωμή
- πληρωμές
- Μισθολόγιο
- χώρα
- Κορυφή
- People
- των ανθρώπων
- τοις εκατό
- τέλειος
- εκτελέσει
- εκτέλεση
- περίοδος
- έμμηνα
- person
- προσωπικός
- Προσωπικότητες
- Προσωπικά
- προοπτική
- επιλέξτε
- κομμάτι
- Μέρος
- σχέδιο
- προγραμματίζονται
- σχεδιασμό
- φώναξε
- Φύτεμα
- Πλατφόρμες
- Πλάτων
- Πληροφορία δεδομένων Plato
- Πλάτωνα δεδομένα
- Δοκιμάστε να παίξετε
- παίχτης
- παιχνίδι
- σας παρακαλούμε
- το podcast
- podcasts
- Σημείο
- Απόψεις
- σημεία
- πολιτική
- πισίνα
- φτωχός
- χαρτοφυλάκιο
- χαρτοφυλάκια
- θέση
- δυνατός
- δύναμη
- πρακτική
- προβλεπόμενη
- προτιμώ
- Προετοιμάστε
- έτοιμος
- αρκετά
- πρόληψη
- προηγούμενος
- Τιμές
- πρωταρχικός
- αρχή
- αρχές
- προτεραιότητα
- Προληπτική
- πιθανώς
- Πρόβλημα
- προβλήματα
- παράγει
- Κέρδος
- επικερδής
- εξέλιξη
- σχέδιο
- Προωθώ
- ιδιότητες
- περιουσία
- Προστατευτικός
- αγοράσει
- ψώνια
- σκοπός
- Σπρώξτε
- Δραστήριος
- βάζω
- Βάζοντας
- ερώτηση
- Ερωτήσεις
- Γρήγορα
- Πιο γρήγορα
- γρήγορα
- σειρά
- ταχέως
- Τιμές
- εκτίμηση
- φθάσουν
- έτοιμος
- πραγματικός
- ακίνητα
- συνειδητοποιήσουν
- συνειδητοποίησα
- κτηματομεσίτης
- λόγος
- λόγους
- ανακεφαλαιώσουμε
- πρόσφατος
- πρόσφατα
- επαναφόρτιση
- καταγράφονται
- Refi
- επιστροφή
- λύπη
- Ρυθμιστικές Αρχές
- κανονισμοί
- Rehab
- σχέση
- σχετικά
- αξιόπιστος
- μεταποιώ
- Ενοικίαση
- ενοικιάσεις
- αντικαθιστώ
- εκπροσωπώ
- απαιτήσεις
- Κρατήσεις
- αποθεματικών
- ΠΕΡΙΦΕΡΕΙΑ
- αποτέλεσμα
- συνταξιοδότηση
- έσοδα
- ανασκόπηση
- Πλούσιος
- Απαλλάσσω
- ρήγμα
- Κίνδυνος
- δρόμος
- Κυλιομένος
- ρολά
- γύρος
- καταστροφή
- Άρθρο
- τρέξιμο
- ένα ασφαλές
- Ασφάλεια
- Είπε
- ίδιο
- Αποθήκευση
- Οικονομίες
- αποταμιευτικός λογαριασμός
- Απεριόριστες δυνατότητες
- επεκτάσιμη
- Κλίμακα
- απολέπιση
- φοβάται
- σενάρια
- Εφαρμογές
- Εποχή
- Δεύτερος
- δευτερόλεπτα
- προστατευμένο περιβάλλον
- βλέποντας
- εκλεκτικός
- ΕΑΥΤΟΣ
- πωλούν
- Τις Πωλήσεις
- αίσθηση
- Σεπτέμβριος
- υπηρεσία
- εξυπηρετούν
- σειρά
- διάφοροι
- Κοινοποίηση
- Shared
- μοιράζονται
- Ασπίδα
- Βάρδιες
- Κοντά
- βραχυπρόθεσμα
- θα πρέπει να
- δείχνουν
- Δείχνει
- τερματίστε
- σημαντικός
- σημαντικά
- ενιαίας
- Συνεδρίαση
- κατάσταση
- καταστάσεων
- ΕΞΙ
- Έξι μήνες
- δεξιότητες
- χαλαρότητα
- επιβραδύνουν
- small
- έξυπνος
- So
- Μ.Κ.Δ
- social media
- πωλούνται
- στέρεο
- μερικοί
- Κάποιος
- κάτι
- κάπου
- Σύντομα
- Πηγή
- Χώρος
- μιλούν
- ομιλία
- συγκεκριμένες
- ειδικά
- δαπανήσει
- Δαπάνες
- ακίδα
- αιχμές
- διαίρεση
- Χορηγοί
- Άθλημα
- Spotify
- πλατεία
- σταθερός
- σταθεί
- πρότυπο
- Εκκίνηση
- ξεκίνησε
- Ξεκινήστε
- Θέτω κατά μέρος
- Κατάσταση
- παραμονή
- Βήμα
- κολλάει
- Ακόμη
- STONE
- στάση
- χώρος στο δίσκο
- κατάστημα
- αποθηκεύονται
- ιστορίες
- καταιγίδα
- καταιγίδες
- ευθεία
- Στρατηγική
- μετάδοση
- ροές
- στρες
- ισχυρότερη
- κατασκευαστικός
- δομή
- Πάλη
- Φοιτητής
- Φοιτητές
- συνεισφέρω
- επιτυχία
- επιτυχής
- Κυρ.
- Σούπερ
- επιβιώσουν
- βιώσιμης
- κύκνος
- κούνιες
- σύστημα
- συστήματα
- Πάρτε
- παίρνει
- λήψη
- Συζήτηση
- ομιλία
- Πατήστε
- Φόροι
- δάσκαλος
- προσωρινή
- ενοικιαστής
- δοκιμή
- Τέξας
- Η
- Το μέλλον
- οι πληροφορίες
- ο κόσμος
- τους
- Εκεί.
- πράγμα
- πράγματα
- Σκέψη
- φέτος
- σκέψη
- απειλή
- τρία
- Μέσω
- παντού
- Ρίψη
- Δεμένος
- TikTok
- ώρα
- χρονοδιάγραμμα
- φορές
- τύπος
- προς την
- σήμερα
- σημερινή
- μαζι
- αύριο
- τόνος
- πολύ
- κορυφή
- τοπικός
- αφή
- προς
- εμπόριο
- παραδοσιακός
- Εκπαίδευση
- Αντίγραφο
- μετασχηματίζοντας
- θεραπεία
- ταξινόμηση
- αληθής
- ΣΤΡΟΦΗ
- Γύρισε
- τύποι
- συνήθως
- υπό
- καταλαβαίνω
- κατανόηση
- μοναδικός
- μονάδα
- μονάδες
- Σύμπαν
- Ενημέρωση
- Άνω μέρος
- us
- Αμερικάνικο δολλάριο
- χρήση
- συνήθως
- Πολύτιμος
- αξία
- Αξίες
- διάφορα
- Οχήματα
- Εναντίον
- Βίντεο
- Δες
- εμφανίσεις
- Χωριό
- Βιργινία
- Volkswagen
- περιμένετε
- ήθελε
- Δες
- παρακολουθείτε
- Νερό
- τρόπους
- Πλούτος
- Weather
- εβδομάδα
- Εβδ.
- δυτικά
- Δυτική Βιρτζίνια
- Τι
- αν
- Ποιό
- ενώ
- Ο ΟΠΟΊΟΣ
- Άγριος
- θα
- Κερδίζει
- Χειμώνας
- Σύρμα
- Ουισκόνσιν
- ΣΟΦΌΣ
- χωρίς
- Εργασία
- επεξεργάζομαι
- εργάστηκαν
- εργαζόμενος
- λειτουργεί
- κόσμος
- χειρότερη
- αξία
- θα
- γραπτή
- Λανθασμένος
- X
- έτος
- χρόνια
- Σας
- τον εαυτό σας
- YouTube
- zephyrnet