Clearinghus har publicerat sin senaste CPMI-IOSCO Kvantitativa upplysningar:
- Initial marginal för ETD på 547 miljarder dollar är upp 4 % QoQ och upp 16 % på årsbasis
- Initial marginal för IRS på 281 miljarder dollar är en touch högre QoQ (rekord) och en ökning med 12 % på årsbasis
- Initial marginal för CDS vid 74 miljarder dollar är en minskning med 3 % QoQ och upp 23 % på årsbasis
- Ett antal CCP-avslöjanden visar rekordnivåer sedan rapporteringen började i september 2015
- Inklusive B3, CCIL, CDCC, ECC, Eurex, ICE Europe F&O, LCH RepoClear och SwapClear …
- Fortsätt läsa för diagram och detaljer
Bakgrund
Enligt CPMI-IOSCO Offentliga kvantitativa uppgifter, centrala motparter publicerar över två hundra kvantitativa datafält som täcker marginal, standardresurser, kreditrisk, säkerhet, likviditetsrisk, omprövning och mer.
CCPView har 7 år av dessa kvartalsvisa avslöjande för 44 clearinghus, var och en med flera clearingtjänster, som täcker perioden från 30 september 2015 till 30 september 2022. Dessa upplysningar ger insikter i trender över tid på en CCP och jämförelser mellan centrala motparter.
Låt oss ta en titt på de senaste avslöjandena.
Initial marginal för IRS
- Totalt IM för dessa fyra centrala motparter var 281 miljarder dollar den 30 september 2022
- Upp 0.66 miljarder USD eller 0.2 % QoQ och 29 miljarder USD eller 12 % högre jämfört med föregående år
- LCH SwapClear med 190 miljarder dollar eller 172 miljarder pund den 30 september 2022
- Upp 8 % QoQ och 23 % på årsbasis i GBP-termer (ned 1.6 % och 0.5 % i USD-termer)
- eurex OTC IRS med 49 miljarder dollar eller 51 miljarder euro
- Upp 6 miljarder euro eller 15 % QoQ och 33 miljarder euro eller 180 % på årsbasis (i EUR-termer)
- CM förlängning IRS med 32.4 miljarder dollar, en ökning med 3% QoQ och upp 1% på årsbasis
- JSCC IRS med 9 miljarder USD eller 1,348 1 miljarder yuan, en minskning med 19 % QoQ och upp XNUMX % på årsbasis (i JPY).
Totalt IM för IRS på 281.1 miljarder dollar, ligger strax över rekordnivån på 280.5 miljarder dollar den 30 juni-22.
Eurex OTC IRS fortsätter att öka betydligt QoQ och YoY.
Initial Margin för CDS
- Totalt IM för dessa tre centrala motparter var 74 miljarder dollar den 30 september 2022
- Ned 2 miljarder USD eller 3 % QoQ och upp 14 miljarder USD eller 23 % på årsbasis
- IS Credit Clear med 57 miljarder dollar, en minskning med 3% QoQ och en ökning med 22% jämfört med året innan
- IS Europe Credit med 10.2 miljarder euro, en minskning med 4 % QoQ och upp 30 % på årsbasis
- LCH CDSClear med 7.25 miljarder euro, en ökning med 23 % QoQ och upp 83 % på årsbasis
LCH CDSClear ökar markant QoQ och YoY.
Initial marginal för ETD
- Totalt IM för dessa centrala motparter var 547 miljarder dollar den 30 september 2022
- Upp $19b eller 4% QoQ och upp $77b eller 16% YoY
- (Observera att diagrammet visar högre totalsummor som eurex innefattar OTC IRS IM, som jag utesluter)
- CM förlängning Bas med 180 miljarder dollar, en minskning med 1 % QoQ och 3 % på årsbasis.
- IS Europe F&O med 161 miljarder dollar, en ökning med 14 % QoQ och 4.5 % på årsbasis
- OCC med 100 miljarder dollar, en ökning med 6 % QoQ och en nedgång med 17 % på årsbasis.
- eurex med 62 miljarder dollar, en minskning med 2 % QoQ och 32 % på årsbasis.
- IS USA:s F&O 14 miljarder dollar, en minskning med 17 % QoQ och 34 % på årsbasis.
- JSCC OSE-noterade ETP med 10.7 miljarder dollar, upp 2% QoQ och ned 12% på årsbasis
- HKEX HKCC med 6.5 miljarder dollar, ned 10% QoQ och upp 21% jämfört med samma period året innan
- SGX-8.4 miljarder USD, en ökning med 20 % QoQ och 22 % på årsbasis
- ASX CLF 4.5 miljarder dollar, en minskning med 11 % från kvartalet och 13 % på årsbasis
ICE Europe F&O och SGX-DC med >10% QoQ-ökningar.
ICE US F&O och HKEX HKCC med >10% QoQ-minskningar.
Andra intresseanmälningar
Låt oss sedan göra en snabb genomsökning av avslöjandena den 30 september 22 och lyfta fram några historiskt betydelsefulla, med ett antal nya rekordhöjder:
- B3 (Brasil Bolsa Balcao) – 4.4.6 Den faktiska största sammanlagda kreditexponeringen (över IM) för en enskild deltagare, PeakDayAmount var 230 miljoner USD, upp från 28 miljoner USD och den högsta under vår 4-åriga tillbakablicksperiod, med den tidigare högsta var 161 miljoner USD den 29 mars- 2018
- CCIL (Clearing Corporation of India) – Rupee Derivatives (MIBOR) – 4.1.4 Förfinansierade -Aggregerade deltagarbidrag som krävs var 152 miljoner USD, upp från 113 miljoner USD och en rekordhög nivå, medan 4.4.3 Beräknad största stressförlust (över IM) från en enskild deltagares betalningsinställelse PeakDayAmount, var $113 miljoner, upp från $76 miljoner och också en rekordhög nivå
- CDCC (Canadian Derivatives Clearing Corporation)– 6.1.1. Kundens bruttobehövliga snabbmeddelanden var 2.35 miljarder USD, upp från 2.1 miljarder USD och ett nytt rekord
- CDS (Canadian Depository for Securities) – 6.5.1.1 Antalet gånger under de senaste 12 miljonerna som marginaltäckningen mot något konto föll under den faktiska mark-to-market-exponeringen för det kontot var 29, upp från 25, 19 och 15 under tidigare kvartal.
- ECC (European Commodity Clearing) – 6.1.1. Kundens brutto IM-behov var 53.85 miljarder USD, en ökning från 46.5 miljarder USD och 44 miljarder USD under tidigare kvartal
- ECC (European Commodity Clearing) – 6.7.1 Den maximala totala variationsmarginalen som betalades till den centrala motparten på en bankdag var 7 miljarder USD och 6.8.1 maximala sammanlagda initiala marginalkrav på en given bankdag var 15.9 miljarder USD, jämfört med 5 miljarder USD och 19.8 miljarder USD under tidigare kvartal
- Eurex Clearing – 6.1.1. Kundens brutto IM-behov var 34.2 miljarder euro, en ökning från 29.1 miljarder euro och 6.1.1. House Net IM som krävs var 41.25 miljarder euro, upp från 37.4 miljarder euro, båda rekordhöga
- Eurex Clearing – 7.3.5 Uppskattad största betalningsförpliktelse samma dag i EUR som skulle orsakas av en enskild deltagares försummelse under extrema men rimliga marknadsförhållanden var 17 miljarder euro, upp från 10.3 miljarder euro, 13 miljarder euro, 8.7 miljarder euro under tidigare kvartal och i USD var det 6 miljarder USD, upp från 1.9 miljarder USD, 3.7 miljarder USD, 2.1 miljarder USD, båda rekordhöga.
- Eurex Clearing – 14.1.1 Totala kundpositioner som andel av nominella värden eller av avvecklingsvärdet för värdepapperstransaktioner på individuellt separerade konton var 20.25 %, upp från 17.5 % och 15.2 % under tidigare kvartal och rekordhögt, med omnibus nu nere till 79.75 % från 96 % den 30 september 2015.
- ICE Europe F&O – 7.3.4 Faktiskt största intradags- och flerdagarsbetalningsförpliktelse för en enskild deltagare under de senaste 12 månaderna, toppdagsbeloppet var 7.8 miljarder USD, upp från 5.5 miljarder USD och den högsta någonsin
- ICE Europe F&O – 16.1.1 Totalt mottagna kontanter (men inte värdepapper) från deltagarna, oavsett hur de innehas, mottagna eftersom initialmarginalen var 107 miljarder USD, upp från 90 miljarder GBP och rekordhöga
- LCH Ltd – RepoClear – 6.5.1.1 Antalet gånger under de senaste 12 månaderna som marginaltäckningen på något sätt sjunkit under de faktiska mark-to-market-exponeringarna var 128, en ökning från 2 under föregående kvartal och 6.5.4 där den initiala marginalen överträddes täckning inträffade, storleken på otäckt exponering, toppstorleken var 1 miljard USD, en ny topp, den tidigare högsta var 553 miljoner USD under kvartalet 30 juni 2021
- LCH Ltd – RepoClear -6.8.1 Maximalt sammanlagt IM-samtal en viss dag under perioden var 3.1 miljarder USD, en ny topp, upp från 1.75 miljarder USD med den tidigare högsta 2.4 miljarder USD 29-dec-2017 kvartalet
- LCH Ltd – SwapClear – 6.5.1.1 Antalet gånger under de senaste 12 månaderna som marginaltäckningen på vilket sätt som helst sjunkit under de faktiska mark-to-market-exponeringarna var 13,432 8,117, upp från 4,365 1,664, 6.5.4 771 och 774 30 under tidigare kvartal; en rekordhög nivå, medan toppstorleken på 2021 för avslöjad exponering var XNUMX miljoner USD, strax under det tidigare högsta på XNUMX miljoner USD under kvartalet XNUMX juni XNUMX.
- .....
Det finns många fler clearingtjänster och avslöjande men jag slutar där och lämnar det till er som har er egen CCPView tillgång att analysera ytterligare förändringar.
Förutom ett webbgränssnitt erbjuder vi också ett API för att programmässigt komma åt dessa data.
IOSCO kvantitativa upplysningar
CCPView har upplysningar från 44 clearinghus, alla med många clearingtjänster, som täcker aktier, obligationer, terminer, optioner och OTC Derivat med över 200 kvantitativa datafält varje kvartal och kvartalssiffror från september 2015 till 2022.
- SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
- Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
- Källa: https://www.clarusft.com/whats-new-in-ccp-disclosures-3q22/?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=whats-new-in-ccp-disclosures-3q22
- $ 1 miljarder
- $3
- $ 9 miljarder
- 1
- 15%
- 2%
- 2017
- 2022
- 7
- 9
- a
- ovan
- tillgång
- Konto
- konton
- mot
- mängd
- analysera
- och
- api
- bas
- började
- Där vi får lov att vara utan att konstant prestera,
- nedan
- mellan
- Miljarder
- miljarder
- Obligationer
- överträdelser
- företag
- Ring
- Canadian
- Kontanter
- orsakas
- ccp
- CDS
- Förändringar
- Diagram
- Diagram
- klar
- Rensa
- CLF
- klient
- råvara
- jämfört
- villkor
- fortsätter
- bidrag
- FÖRETAG
- täckning
- beläggning
- kredit
- datum
- dag
- Standard
- Derivat
- avslöjande
- ner
- ner 17%
- varje
- aktier
- beräknad
- Eter (ETH)
- ETP
- EUR
- Europa
- Giltigt körkort
- Exponering
- extrem
- få
- Fält
- siffror
- Fri
- från
- ytterligare
- Futures
- GBP
- ges
- grov
- Held
- Hög
- högre
- högsta
- belysa
- highs
- historiskt
- HKEx
- Huset
- hus
- Hur ser din drömresa ut
- HTTPS
- IS
- in
- Öka
- Ökar
- ökande
- indien
- Individuellt
- informeras
- inledande
- insikter
- IRS
- IT
- JPY
- största
- senaste
- Lämna
- Likviditet
- Noterade
- se
- förlust
- Lot
- större
- många
- Marginal
- marknad
- Marknadsvillkor
- maximal
- miljon
- mer
- multipel
- netto
- Nya
- Nyhetsbrev
- Fiktiv
- antal
- inträffade
- erbjudanden
- Tillbehör
- OTC
- betalas
- deltagare
- Tidigare
- betalning
- Topp
- perioden
- plato
- Platon Data Intelligence
- PlatonData
- plausibel
- positioner
- Innan
- ger
- allmän
- publicera
- publicerade
- kvantitativ
- Kvartal
- Snabbt
- Läsning
- mottagna
- post
- Oavsett
- Rapportering
- Obligatorisk
- Resurser
- Risk
- scanna
- Värdepapper
- segregerad
- vald
- September
- Tjänster
- lösning
- Dela
- show
- Visar
- signifikant
- signifikant
- eftersom
- enda
- Storlek
- Sluta
- påkänning
- prenumerera
- Ta
- villkor
- Smakämnen
- deras
- tre
- tid
- gånger
- till
- Totalt
- Rör
- Transaktioner
- Trender
- ui
- URL
- us
- USD
- värde
- Värden
- webb
- som
- medan
- kommer
- skulle
- år
- Din
- zephyrnet