»Naša 2-letna preiskava je pokazala, da je Block sistematično izkoriščal demografske podatke, za katere trdi, da pomagajo. »Čarovnija« v ozadju Blockovega poslovanja niso bile prelomne inovacije, temveč pripravljenost podjetja, da olajša goljufanje potrošnikov in vlade, se izogne regulaciji, preobleče plenilska posojila in provizije v revolucionarno tehnologijo ter zavaja vlagatelje z napihnjenimi meritvami.«
Delnice bloka ustanovitelja Twitterja Jacka Dorseyja so padle za 18 %, potem ko je prodajalec na kratko Hindenburg Research objavil, da je to plačilno podjetje njegova zadnja kratka pozicija. Hindenburg je trdil, da je podjetje dovolilo kriminalne dejavnosti z minimalnim nadzorom in znatno pretiravalo s transakcijsko uporabniško zbirko svoje aplikacije Cash App, ki je ključna metrika uspešnosti.
V poročilu z naslovom »Blokiraj: kako so napihnjene uporabniške meritve in »brez trenja« olajševanje goljufij omogočili insajderjem, da so izplačali več kot 1 milijardo dolarjev,« je Hindenburg dejal:
»Naša 2-letna preiskava je pokazala, da je Block sistematično izkoriščal demografske podatke, za katere trdi, da pomagajo. »Čarovnija« v ozadju Blockovega poslovanja niso bile prelomne inovacije, temveč pripravljenost podjetja, da olajša goljufanje potrošnikov in vlade, se izogne regulaciji, preobleče plenilska posojila in provizije v revolucionarno tehnologijo ter zavaja vlagatelje z napihnjenimi meritvami.«
Po Hindenburgovem poročilu so bile nebančne stranke Cash App obtožene vpletenosti v kriminalne ali nezakonite dejavnosti. Poleg tega je Hindenburg trdil, da so bili programi skladnosti Cash App pomanjkljivi. Med dveletno preiskavo je Hindenburg govoril z več nekdanjimi zaposlenimi, ki so razkrili, da so bili notranji pomisleki prezrti in da so bili pomisleki uporabnikov zatirani, čeprav so na platformi še vedno obstajale domnevne kriminalne dejavnosti in goljufije.
Hindenburgovo podrobno poročilo vsebuje notranje posnetke zaslona sistema in sporočila zaposlenih. Poudarja tudi domnevno napačno finančno poročanje. Prodajalec na kratko trdi, da do 35 % prihodkov Cash App, približno 892 milijonov USD, izhaja iz medbančnih provizij in bi morale biti predmet regulativne omejitve, ki bi veljala za velike finančne institucije.
Vendar pa Hindenburg trdi, da se Block izogiba tej regulativni omejitvi tako, da usmerja prihodke prek majhne banke.
Hindenburg je tudi trdil, da je metoda usmerjanja malih bank, ki jo uporablja Block, podobna tisti, ki jo uporablja Blockov tekmec PayPal, kar je spodbudilo preiskavo Komisije za vrednostne papirje in borzo.
To še ni vse. Hindenburg je napadel prakso Cash App med pandemijo, ko je vlada izdala stimulativne čeke kvalificiranim odraslim Američanom. Poročilo navaja, da so zapore "predstavljale eksistencialno grožnjo" Blockovemu kritičnemu poslu trgovskih storitev.
»Izvršni direktor Jack Dorsey je tvitnil, da lahko uporabniki zaradi svoje tehnologije brez trenja prejmejo državna plačila prek aplikacije Cash App 'takoj', ne da bi 'brez potrebe po bančnem računu',” je zapisano v poročilu.
Dorsey je leta 2009 z Jimom McKelveyjem soustanovil Square (kasneje preimenovan v Block). Podjetje je pozneje leta 2010 predstavilo svojo prvo platformo s poudarkom na osebnih plačilih in istoimenski čitalnik kartic, ki ljudem omogoča sprejemanje plačil s kreditnimi karticami na pametnem telefonu. Square s sedežem v San Franciscu je od takrat dodal aplikacijo za digitalno bančništvo peer-to-peer, posojila za mala podjetja pa so prejela bančno listino in začela ponujati trgovanje s kriptovalutami in delnicami.
Spodaj je povzetek Hindenburgovo poročilo.
- Block Inc., prej znan kot Square Inc., je podjetje s tržno kapitalizacijo 44 milijard dolarjev, ki trdi, da je razvilo finančno tehnologijo »brez trenja« in »magično« z nalogo opolnomočiti »bančne« in »premajhne« finančne tehnologije.
- Naša 2-letna preiskava je zaključila, da je Block sistematično izkoriščal demografske podatke, za katere trdi, da jim pomaga. »Čarovnija« v ozadju Blockovega poslovanja niso bile moteče inovacije, temveč pripravljenost podjetja, da olajša goljufije zoper potrošnike in vlado, se izogne regulaciji, oblači plenilska posojila in provizije v revolucionarno tehnologijo ter zavaja vlagatelje z napihnjenimi meritvami.
- Naša raziskava je vključevala na desetine intervjujev z nekdanjimi zaposlenimi, partnerji in strokovnjaki iz industrije, obsežen pregled regulativnih in sodnih zapisov ter zahteve FOIA in javne evidence.
- Večina analitikov je navdušena nad vzponom Blockove platforme Cash App po pandemiji, s pričakovanji, da bodo njeni 51 milijonov mesečnih transakcijskih aktivnih uporabnikov in nizki stroški pridobivanja strank spodbudili visoko rast marže in služili kot prihodnja platforma za ponudbo novih izdelkov.
- Naše raziskave pa kažejo, da je Block močno precenil svoje dejansko število uporabnikov in podcenil svoje stroške pridobivanja strank. Nekdanji zaposleni so ocenili, da je bilo od 40 do 75 % računov, ki so jih pregledali, ponarejenih, vpletenih v goljufijo ali dodatnih računov, povezanih z enim posameznikom.
- Bistvo problema je, da je Block sprejel en tradicionalno zelo »premalo bančen« segment prebivalstva: kriminalce. Pristop podjetja »Divji zahod« k skladnosti je zlobnim akterjem olajšal množično ustvarjanje računov za goljufije z identiteto in druge prevare, nato pa hitro izvlekli ukradena sredstva.
- Tudi ko so bili uporabniki ujeti pri goljufiji ali drugi prepovedani dejavnosti, je Block račun uvrstil na črno listo, ne da bi uporabnika prepovedal. Nekdanji predstavnik službe za stranke je delil posnetke zaslona, ki prikazujejo, kako so bili računi na črnem seznamu redno povezani z desetinami ali stotinami drugih aktivna račune, za katere obstaja sum goljufije. Ta pojav dovoljevanja uporabnikom na črnem seznamu je bil tako pogost, da so se raperji z njim hvalili v hip hop pesmih.
- Block prikrije, koliko posameznikov je na platformi Cash App, tako da poroča o zavajajočih meritvah »aktivnih transakcij«, polnih lažnih in podvojenih računov. Block lahko in mora vlagateljem pojasniti oceno o tem, koliko edinstvenih ljudje dejansko uporablja Cash App.
- Izvršni direktor Jack Dorsey je javno izpostavil, da je Cash App omenjen v stotinah hip hop pesmi kot dokaz njegove priljubljenosti. Pregled teh pesmi kaže, da izvajalci na splošno ne rapajo o gladkem uporabniškem vmesniku aplikacije Cash App – mnogi opisujejo, da jo uporabljajo za prevare, promet z drogami ali celo plačilo za umore. [Oglejte si naš kompilacijski video o tem tukaj]
- »Plačal sem jim napadalce prek aplikacije Cash App«— Blok plačal za promocijo videa za pesem z naslovom »Cash App«, ki je opisoval plačevanje pogodbenim morilcem prek aplikacije. Izvajalec pesmi je bil kasneje aretiran zaradi poskusa umora.
- Po navedbah vodilne neprofitne organizacije je bila Cash App »daleč« navedena tudi kot najboljša aplikacija, uporabljena pri poročanju o spolni trgovini v ZDA. Številne pritožbe Ministrstva za pravosodje opisujejo, kako je bila aplikacija Cash App uporabljena za spodbujanje spolne trgovine z ljudmi, vključno z mladoletniki.
- Obstaja celo tolpa, imenovana po Cash Appu: leta 2021 so baltimorske oblasti člane tolpe »Cash App« obtožile distribucije fentanila v soseski West Baltimore, glede na novice in kazenske evidence.
- Poleg omogočanja plačil za kriminalne dejavnosti je bila platforma preplavljena s prevarami in lažnimi uporabniki, glede na številne intervjuje z nekdanjimi zaposlenimi.
- Primerov očitnih izkrivljanj je na pretek: »Jack Dorsey« ima več lažnih računov, vključno z nekaterimi, ki so videti namenjeni goljufanju uporabnikov aplikacije Cash App. "Elon Musk" in "Donald Trump" imata na desetine.
- Da bi to preizkusili, smo svoje račune spremenili v »Donald Trump« in »Elon Musk« ter zlahka pošiljali in prejemali denar. Naročili smo kartico Cash Card pod našim očitno ponarejenim računom Donalda Trumpa in preverjali, ali bo skladnost Cash App s predpisi povzročila težave – kartica je nemudoma prispela po pošti.
- Nekdanji zaposleni so opisali, kako je Cash App zatrl notranje pomisleke in ignoriral prošnje uporabnikov za pomoč, medtem ko so se kriminalne dejavnosti in goljufije razsajale na njegovi platformi. Zdelo se je, da gre za prizadevanje za povečanje uporabniške baze aplikacije Cash App s strateškim neupoštevanjem pravil proti pranju denarja (AML).
- Pandemija COVID-19 in zapornice po vsej državi so predstavljale eksistencialno grožnjo Blockovemu ključnemu gonilo bruto dobička v tistem času, trgovskim storitvam.
- V tem okolju je sredi brezplačne uporabe aplikacije Cash App proti skladnosti omogočila ogromen val vladnih plačil pomoči za COVID. Izvršni direktor Jack Dorsey je tvitnil, da lahko uporabniki zaradi svoje tehnologije brez trenja "takoj" prejmejo državna plačila prek aplikacije Cash App brez "brez potrebe po bančnem računu".
- V nekaj tednih po tem, ko so računi Cash App prejeli svoja prva vladna plačila, so zvezne države poskušale izterjati domnevna goljufija – zvezna država Washington je od plačilnih procesorjev želela vrniti več kot 200 milijonov dolarjev, medtem ko je Arizona želela izterjati 500 milijonov dolarjev, so nam povedali nekdanji zaposleni.
- Tudi tokrat je bilo znake težko spregledati. Reper "Nuke Bizzle" je posnel priljubljen glasbeni video o goljufijah zaradi COVID-a. Nekaj tednov pozneje je bil aretiran in na koncu obsojen zaradi goljufije s COVID. Edini ponudnik plačil, omenjen v obtožnici, je bila aplikacija Cash App, ki je bila uporabljena za omogočanje goljufivih plačil.
- Vložili smo zahteve za javne evidence, da bi izvedeli več o Blockovi vlogi pri omogočanju goljufij pomoči zaradi pandemije, in prejeli odgovore iz več držav.
- Massachusetts si je le štiri mesece po pandemiji prizadeval povrniti več kot 69,000 plačil za brezposelnost z računov Cash App. Sumljive transakcije v partnerski banki Cash App so bile nesorazmerne in so presegle večje banke, kot sta JP Morgan in Wells Fargo, kljub temu, da imajo slednje banke 4-5-krat več depozitnih računov.
- V Ohiu je partnerska banka Cash App prejela 8-krat večja izplačila za brezposelnost, povezana s pandemijo, kot banka, ki je obdelala največ zahtevkov za brezposelnost v državi, čeprav je slednja banka obdelala 2-krat več zahtevkov kot Cash App, glede na podatke, ki smo jih pridobili prek javnega zahteva za evidenco.
- Podatki kažejo, da je imela partnerska banka Cash App v primerjavi s svojim konkurentom iz Ohia skoraj 10-krat več prosilcev, ki so zaprosili za ugodnosti prek bančnega računa, ki ga je uporabil drug vlagatelj – jasna rdeča zastava goljufije.
- Block je imel očitne pomanjkljivosti v skladnosti, ki so olajšale goljufije, na primer dovoljenje za prejemanje plačil za brezposelnost na enem računu v imenu več posameznikov iz različnih zveznih držav in neučinkovito preverjanje naslova.
- V očitnem prizadevanju, da bi ohranil svoj motor rasti, je Cash App prezrl notranje pomisleke zaposlenih, skupaj z opozorili tajne službe, ameriškega ministrstva za delo OIG, FinCEN in državnih regulatorjev, ki so vsi posebej označevali vprašanje večkratnih izplačil pomoči za COVID isti račun kot očiten znak goljufije.
- Block je poročal o pandemičnem porastu števila uporabnikov in prihodkov, pri čemer ni upošteval prispevka razširjenih goljufivih računov in plačil. Novi posel je zagotovil močno enkratno povečanje Blockovih delnic, ki so se v 639 mesecih med pandemijo povečale za 18 %.
- Ko so Blockove delnice močno rasle zaradi njegovega omogočanja goljufij, sta soustanovitelja Jack Dorsey in James McKelvey med pandemijo skupaj prodala več kot milijardo dolarjev delnic. Drugi vodstveni delavci, vključno s finančno direktorico Amrito Ahuja in glavnim menedžerjem za Cash App Brianom Grassadonia, so prav tako odvrgli milijone dolarjev v delnice.
- Naša raziskava kaže, da je zaradi pritoka pandemičnih uporabnikov aplikacije Cash App tiho spodbudila svojo dobičkonosnost z izogibanjem ključni bančni uredbi, namenjeni zaščiti trgovcev. »Medbančne provizije« so provizije, ki se zaračunajo trgovcem za sprejemanje uporabe različnih plačilnih kartic.
- Kongres je sprejel zakon, ki zakonsko omejuje "medbančne provizije", ki jih zaračunavajo velike banke, ki imajo več kot 10 milijard dolarjev sredstev. Kljub temu, da ima 31 milijard dolarjev premoženja, se Block izogiba tem predpisom tako, da usmerja plačila prek majhne banke in trgovce obremenjuje z visokimi provizijami.
- Block v svojih vlogah vključuje samo eno nejasno referenco, ki potrjuje, da zasluži prihodek od "medbančnih provizij". Nikoli ni razkril celotne ekonomije te kategorije, vendar je približno ena tretjina prihodkov Cash App prišla iz tega nepreglednega vira, glede na poročilo o raziskavi Credit Suisse iz leta 2022.
- Konkurentni PayPal je razkril, da ga tako SEC kot CFPB preiskujeta zaradi njegove podobne uporabe majhne banke, da bi se izognili omejitvam "medbančnih provizij". Zahteva Zakona o svobodi informacij (FOIA), ki smo jo vložili pri SEC, kaže, da je Block morda del podobne preiskave.
- Blockov 29 milijard dolarjev vreden posel za nakup storitve Afterpay (BNPL) 'kupi zdaj plačaj pozneje' se je zaključil januarja 2022. Block je Afterpay označil za veliko finančno inovacijo, ki uporabnikom omogoča nakup stvari, kot so par čevljev ali majica in plačati sčasoma, le v primeru zamude pri naslednjih plačilih nastanejo ogromni stroški.
- Afterpay je bil zasnovan tako, da se je izognil pravilom odgovornega posojanja v domači Avstraliji, tako da je uporabnikom ponudil obliko kredita brez preverjanja dohodka ali kreditne sposobnosti. Storitev tehnično ne zaračunava "obresti", vendar lahko zamudne provizije dosežejo celo 289 % APR.
- Prevzem propada. Leta 2022, v letu, ko je bil Afterpay prevzet, je izgubil 357 milijonov dolarjev, kar je pospešeno od izgub leta 2021 v višini 184 milijonov dolarjev.
- Fitch Ratings je poročal, da so se zamude pri naknadnem plačilu do marca 2022 več kot podvojile na 4.1 % z 1.7 % junija 2021 (tik pred napovedano pridobitvijo). Skupni obseg obdelave se je zmanjšal za -4.8 % glede na prejšnje leto.
- Block redno oglašuje druge vsakdanje ali plenilske vire prihodkov kot tehnološke preboje. Približno 31 % prihodkov Cash App izvira iz »takojšnjega depozita«, za katerega Block pravi, da je pionir in deluje kot »čarovnija«. Vsak drugi glavni konkurent, ki smo ga preverili, ponuja podobno storitev po primerljivih ali boljših cenah.
- Na povsem temeljni osnovi, še preden upoštevamo ugotovitve naše preiskave, vidimo slabost med 65 % in 75 % delnic bloka. Block je leta 1 poročal o 540.7-odstotnem medletnem padcu prihodkov in izgubi 2022 milijona USD po GAAP. Analitiki v prihodnosti pričakujejo nedonosnost po GAAP in podjetje je opozorilo, da morda ne bo dobičkonosno.
- Kljub temu je Block ocenjen kot dobičkonosno rastoče podjetje z (i) večkratnikom EV/EBITDA 60x; (ii) terminski večkratnik "prilagojenega" dobička za leto 2023 41x; in (iii) razmerje med ceno in opredmetenimi knjigami 13.1-krat, kar je v veliki meri v primerjavi s podobnimi finančnimi tehnologijami.
- Kljub trenutnim bogatim večkratnikom se Block sooča tudi z grožnjami ključnih konkurentov, kot so Zelle, Venmo/Paypal, in hitro rastočih plačilnih rešitev proizvajalcev pametnih telefonov, kot sta Apple in Google. Apple je povečal število aktivacij Apple Pay z 20 % v letu 2017 na več kot 70 % v letu 2022 in zdaj vodi v tržnem deležu digitalne denarnice.
- Če povzamemo, menimo, da je Block zavajal vlagatelje glede ključnih meritev ter sprejel plenilske ponudbe in najslabše prakse skladnosti, da bi spodbudil rast in dobiček iz omogočanja goljufij zoper potrošnike in vlado.
- Prav tako verjamemo, da je Jack Dorsey zgradil imperij – in si nabral 5 milijard dolarjev osebnega premoženja – in trdi, da mu je zelo mar za demografske podatke, ki jih izkorišča. Ker so Dorsey in najvišji vodstveni delavci že prodali več kot milijardo dolarjev lastniškega kapitala zaradi Blockove meteorne pandemije, so zagotovili, da bodo v redu, ne glede na izid za vse druge.
Začetno razkritje: Po obsežni raziskavi smo zavzeli kratko pozicijo v delnicah družbe Block, Inc. (NYSE: SQ). To poročilo predstavlja naše mnenje in vsakega bralca spodbujamo, da opravi skrbni pregled. Oglejte si celotno izjavo o zavrnitvi odgovornosti na dnu poročila.
- Distribucija vsebine in PR s pomočjo SEO. Okrepite se še danes.
- Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Razširjeno znanje. Dostopite tukaj.
- vir: https://techstartups.com/2023/03/23/block-shares-plunge-after-short-seller-hindenburg-research-says-jack-dorseys-company-facilitates-fraud-against-unbanked-customers/
- : je
- $ 1 milijarde
- $GOR
- 000
- 1
- 2017
- 2021
- 2022
- 2023
- 35%
- 7
- a
- Sposobna
- O meni
- o IT
- pospeševanje
- Sprejmi
- Po
- Račun
- računi
- obtožen
- pridobiti
- pridobljenih
- pridobitev
- Zakon
- aktivacije
- aktivna
- dejavnost
- akterji
- dejansko
- dodano
- Dodatne
- Poleg tega
- Naslov
- odrasli
- Prednost
- po
- proti
- vsi
- domnevno
- obtožb
- Dovoli
- že
- zbrano
- Ameriška
- Sredi
- AML
- Amrita Ahuja
- Analitiki
- in
- razglasitve
- Še ena
- odgovori
- aplikacija
- očitno
- pritožbe
- zdi
- pojavil
- Apple
- Plačajte Apple
- uporabna
- pristop
- približno
- SE
- Arizona
- aretiran
- umetnik
- Izvajalci
- AS
- Sredstva
- povezan
- At
- poskus
- Avstralija
- Organi
- izognili
- izogibanje
- nazaj
- Slab
- Baltimore
- Banka
- Bančni račun
- Bančništvo
- Predpisi o bančništvu
- Banke
- baza
- Osnova
- BE
- pred
- zadaj
- Verjemite
- Prednosti
- Boljše
- med
- Billion
- Block
- Bnpl.
- Knjiga
- Bottom
- preboji
- Brian
- zgrajena
- poslovni
- nakup
- by
- se imenuje
- CAN
- cap
- kape
- kartice
- plačila s kartico
- Kartice
- ki
- Denar
- Cash App
- Izplačam
- Kategorija
- ujete
- Praznoval
- ceo
- cfo
- CFPB
- naboj
- zaračuna
- preverjanje
- Pregledi
- praksa
- trdil,
- terjatve
- jasno
- zaprto
- soustanovitelji
- skupaj
- Komisija
- storiti
- Skupno
- podjetje
- Podjetja
- primerljiva
- v primerjavi z letom
- tekmovalec
- tekmovalci
- Pritožbe
- skladnost
- Skrbi
- sklenjene
- Potrošniki
- Vsebuje
- Naročilo
- Prispevek
- Nadzor
- stroški
- bi
- Covidien
- Covid-19
- Pandemija COVID-19
- kredit
- kreditne kartice
- kreditna suisse
- kazenska
- Kriminalci
- kritično
- kripto
- Trenutna
- stranka
- Za stranke
- Stranke, ki so
- datum
- ponudba
- Zavrni
- Demografski podatki
- Oddelek
- oddelek za pravosodje
- Oddelek za delo
- depozit
- Izpeljano
- opisati
- opisano
- zasnovan
- Kljub
- podrobno
- razvili
- digitalni
- digitalno bančništvo
- digitalna denarnica
- skrbnosti
- razkritje
- moteče
- distribucija
- Ne
- dolarjev
- Donald Trump
- dorsey
- podvojilo
- slaba stran
- desetine
- pogon
- voznik
- Droge
- med
- Plače
- enostavno
- Economics
- prizadevanje
- povišana
- Zaposlen
- Zaposleni
- opolnomočiti
- omogočena
- spodbujanje
- angažiran
- Motor
- okolje
- pravičnost
- ekvivalenti
- oceniti
- ocenjeni
- Tudi
- sčasoma
- Tudi vsak
- vsi
- dokazi
- Izmenjava
- razburjen
- vodstvo
- eksistencialna
- pričakovanja
- Strokovnjaki
- razširitev
- obsežen
- ekstrakt
- olajšati
- olajšano
- olajša
- olajšanje
- s katerimi se sooča
- ponaredek
- pristojbine
- napolnjena
- finančna
- finančne inovacije
- Finančne ustanove
- finančne tehnologije
- FinCen
- konec
- FINTECH
- FINTECH PODJETJE
- prva
- označeno
- Osredotočite
- za
- obrazec
- Nekdanji
- prej
- Naprej
- Ustanovitelj
- goljufija
- goljufiva
- Svoboda
- brez trenja
- iz
- od 2021
- gorivo
- polno
- temeljna
- Skladi
- Prihodnost
- GAAP
- Gang
- splošno
- dobili
- dogaja
- vlada
- bruto
- Grow
- goji
- Rast
- Trdi
- Imajo
- ob
- pomoč
- pomoč
- visoka
- več
- Poudarki
- hip hop
- Kako
- Vendar
- HTTPS
- Stotine
- i
- identiteta
- nedovoljen
- nedovoljena dejavnost
- naložena
- in
- Inc
- vključuje
- Vključno
- prihodki
- Povečajte
- označuje
- obtožnica
- individualna
- posamezniki
- Industrija
- strokovnjaki iz industrije
- priliv
- Podatki
- Inovacije
- Institucije
- pristojbine za izmenjavo
- notranji
- Intervjuji
- preiskava
- Vlagatelji
- vključeni
- vprašanje
- Izdala
- IT
- ITS
- jack
- januar
- Jim
- jp morgan
- jpg
- Justice
- Ključne
- morilci
- znano
- dela
- velika
- Pozen
- Zadnji
- začela
- Pranje
- zakon
- vodi
- vodi
- Interesenti
- UČITE
- posojanje
- kot
- vrstica
- Litigation
- Posojila
- zaklepanje
- off
- izgube
- nizka
- je
- Mainstream
- velika
- upravitelj
- več
- marec
- Marža
- Tržna
- Market Cap
- ogromen
- člani
- omenjeno
- Trgovec
- Storitve trgovcev
- Trgovci
- sporočil
- meteorski
- Metoda
- meritev
- Meritve
- milijonov
- milijoni
- minimalna
- mladoletniki
- Mission
- Denar
- Pranje denarja
- mesečno
- mesecev
- več
- Morgan
- Najbolj
- več
- Umor
- Glasba
- Imenovan
- Nationwide
- materni
- skoraj
- Novo
- novi izdelki
- novice
- neprofitna
- neprofitna organizacija
- Številka
- številne
- NYSE
- pridobljeni
- Očitna
- of
- ponudba
- ponujanje
- Ponudbe
- Ohio
- on
- ONE
- Ena tretjina
- Mnenje
- Da
- Organizacija
- Ostalo
- Rezultat
- oris
- lastne
- plačana
- Pandemija
- del
- partner
- partnerji
- opravil
- Plačajte
- plačilna
- Plačilo
- Plačila
- PayPal
- peer to peer
- ljudje
- performance
- Osebni
- pojav
- pionir
- platforma
- platon
- Platonova podatkovna inteligenca
- PlatoData
- prosim
- potop
- Popular
- prebivalstvo
- Stališče
- post-pandemija
- elektrarne
- vaje
- plenilsko
- prejšnja
- Cena
- Predhodna
- Sonda
- obravnavati
- procesorji
- Izdelki
- Dobiček
- donosnosti
- donosno
- programi
- spodbujanje
- zaščito
- če
- Ponudnik
- zagotavlja
- javnega
- javno
- izključno
- kvalificirano
- hitro
- tiho
- rapper
- Cene
- precej
- ocen
- razmerje
- dosežejo
- Bralec
- rebrands
- prejeti
- prejetih
- prejema
- evidence
- Obnovi
- Rdeča
- Ne glede na to
- redno
- Uredba
- predpisi
- Regulatorji
- regulatorni
- Oprostitev
- poročilo
- Prijavljeno
- Poročanje
- Poročila
- predstavlja
- zahteva
- zahteva
- Raziskave
- odgovorna
- Razkrito
- prihodki
- pregleda
- Pregledal
- Revolucionarni
- Rich
- Tekmec
- vloga
- ROSE
- grobo
- pravila
- Run
- s
- Je dejal
- Enako
- San
- pravi
- Prevara
- prevare
- galerija
- SEC
- skrivnost
- Tajna služba
- Vrednostni papirji
- Securities and Exchange Commission
- iskanju
- Segment
- služijo
- Storitev
- Storitve
- več
- Seks
- Delite s prijatelji, znanci, družino in partnerji :-)
- deli
- Delnice
- oster
- Kratke Hlače
- shouldnt
- Prikaži
- Razstave
- podpisati
- bistveno
- Znaki
- Podoben
- saj
- sam
- majhna
- mala podjetja
- posojanje malim podjetjem
- pametni telefon
- So
- zvišali
- prodaja
- rešitve
- nekaj
- vir
- Viri
- posebej
- SQ
- kvadrat
- Država
- Države
- dražljaj
- spodbujevalni pregledi
- zaloge
- trgovanje z delnicami
- ukradeno
- ukradenih sredstev
- Strateško
- predmet
- kasneje
- taka
- Švica
- POVZETEK
- prenapetost
- sum
- sistem
- Bodite
- ob
- tehnološki
- Tehnologija
- Test
- da
- O
- Država
- njihove
- Njih
- te
- stvari
- Grožnja
- grožnje
- skozi
- vezana
- čas
- z naslovom
- do
- vrh
- Skupaj za plačilo
- Touted
- Trgovanje
- tradicionalno
- Prometa
- Trgovina
- sklepanje poslov
- Transakcije
- adut
- Obrnjen
- nas
- nebančni
- pod
- brezposelnosti
- us
- uporaba
- uporabnik
- Uporabniki
- vrednoti
- različnih
- Preverjanje
- preko
- Video
- ključnega pomena
- Obseg
- denarnica
- hotel
- Wave
- način..
- Weeks
- Well
- Wells Fargo
- West
- ki
- medtem
- WHO
- razširjen
- bo
- Pripravljenost
- z
- brez
- deluje
- bi
- leto
- youtube
- celica
- zefirnet