Studentlåntakere er frustrerte. Vil långivere svare på krav om åpenhet?

Publisert av Platon

Følgere: 0

Det meste av den økonomiske og sosiale politikken som dominerte COVID-19-pandemitiden er borte. Masker, vaksinekort og negative COVID-tester er ikke lenger nødvendig for å komme inn på restauranter eller reise. En av de siste retningslinjene som skal endres, vil bare være synlig på forbrukerbankkontoer: gjenopptakelse av utbetalinger av føderale studielån.

Disse lånene begynte å påløpe renter igjen i september og tilbakebetaling startet i oktober (forfallsdatoene vil variere for individuelle låntakere). Biden-administrasjonen har innført en frist på 12 måneder for å hjelpe låntakere med å tilpasse seg vanlige betalinger. I løpet av denne tiden vil ikke tapte betalinger påvirke låntakernes kreditthistorie negativt.

Nedbetalingsbyrden rammet nesten 44 millioner amerikanere, og mange vil slite. Dette åpner et vindu med mulighet for finansinstitusjoner og finansielle tjenesteleverandører til å trappe opp og gi veiledning og åpenhet i ansvarshåndtering. Med de riktige verktøyene og dataene er det en enorm åpning for långivere til å oppnå lojaliteten og tilliten til eksisterende kunder, samtidig som de kan trekke inn en ny bølge av yngre kunder i prosessen.

Tilbakebetaling vil ramme hardt

Det har gått tre år siden de fleste med føderal studentgjeld ble pålagt å betale. Noen låntakere opprettholdt sine betalinger og vil dra nytte av 36+ måneder med rentefrie betalinger. Alle andre ser på lønnsslippen sin og lurer på hvor pengene til ekstrabetalinger skal komme fra.

Dette kan føles som økonomisk nakkesleng for låntakere som regnet med å få ettergitt opptil 20,000 XNUMX dollar av sin føderale studentgjeld - et initiativ USAs høyesterett slo ned i juni.

Kort sagt, mange låntakere, 46% ifølge en fersk undersøkelse fra US News, er ikke forberedt på at betalinger kan gjenopptas.

Behovet for innovasjon i gjeldshåndtering

En av grunnene til at låntakere er så dårlig informert om tilbakebetalingsdetaljene sine, er på grunn av omstokking i studielånsbransjen. Flere store studielånstjenester solgte sine føderale studielånsporteføljer de siste årene. Mange låntakere var ikke klar over at dette skjedde og har ikke reorientert seg til selskapet som nå har lånet deres.

Låntakere må registrere legitimasjonen sin hos den nye tjenesteleverandøren og bli kjent med prosessen med tilbakebetaling. I dag er det ikke et sentralt sted for låntakere å se alle studielånene sine og administrere tilbakebetaling. Gjeldende alternativer for å knytte flere lån til et verktøy for personlig økonomistyring, eller annen tjeneste, er tidkrevende og dekker kanskje ikke alle lånebehandlerne.

For låntakere med store gjeldssaldoer på flere kontoer, kan denne situasjonen føles overveldende. Alle låntakere kan dra nytte av verktøy og tjenester som hjelper dem å engasjere sine gjeldsforpliktelser proaktivt.

De gode nyhetene? Banker, kredittforeninger og finansteknologiselskaper har en mulighet til å hjelpe til med å lindre smerten når låntakere går tilbake til månedlige betalinger. Åpen finans og innebygde API-teknologier gir muligheter til å skape en klar vei mot økonomisk velvære, og hjelper overbelastede amerikanere med å klatre ut av gjelden. Å ta i bruk ny teknologi gir en mulighet til å bygge forbrukerlojalitet og goodwill, samtidig som man vinner over nye låntakere som er lei av foreldede utlånssystemer.

Klarhet er det første trinnet

Det første trinnet for å gjøre fremskritt med gjeld er omfattende synlighet. Når låntakere ser alle sine lån – og tilleggsgjeld – på ett sted, kan de begynne å planlegge tilbakebetaling eller vurdere andre alternativer som konsolidering eller inntektsbasert tilbakebetaling.

Basert på den samme undersøkelsen fra US News, har 83 % av låntakerne til hensikt å refinansiere eller utvide betalingsplanen for å redusere månedlige betalinger. Dette indikerer utbredt etterspørsel etter personlige anbefalinger på veien til økonomisk frihet.

Det er noen nøkkelkomponenter for å gi dette nivået av støtte. For det første trenger låntakere en måte å få synlighet på studielånsgjelden sin. Ideelt sett kan låntakeren gjøre dette med kun sitt juridiske navn og telefonnummer gitt den høye befolkningen uten bank og underbank i USA. Når de er koblet til og har synliggjort alle kontoene deres, bør disse forbindelsene forbli eviggrønne. Med andre ord, låntakere skal ikke trenge å autentisere informasjonen sin på nytt – alle kontoer skal forbli tilkoblet og oppdatert uten skjermskraping eller sprø API-tilkoblinger.

Med denne tilnærmingen har låntakere ikke bare større klarhet og synlighet av lånekontoene sine, finanstjenesteleverandører kan hente sanntidsdata om studielån. Institusjoner som benytter seg av dette datanivået kan konstruere personlige, konkurransedyktige produkttilbud for låntakere i deres kundebase, noe som gir muligheter for lavere renter og mer fleksible betalingsalternativer.

Støtt låntakere nå for å få tillit og vokse fremtidens virksomhet

Studentgjelden på 1.7 billioner dollar i Amerika forsvinner ikke i overskuelig fremtid. Den gjennomsnittlige studenten låner mer enn $30,000 XNUMX for å ta en bachelorgrad, og denne gjeldsbeløpet har absolutt implikasjoner for en persons fremtidige finansieringsmuligheter.

Uten de riktige ressursene til å ta smarte beslutninger om gjelden sin, risikerer disse forbrukerne å bli sittende fast i et økonomisk spor, noe som gjør det vanskeligere å kvalifisere seg for finansielle produkter i fremtiden, som billån eller en rimelig boliglånsrente.

Den beste tilnærmingen er å utstyre forbrukere bedre med ansvarsstyringsverktøy som hjelper til med å finne klare, oppnåelige veier mot økonomisk frihet. Siden gjennomsnittsalderen for en låntaker med studielån er 25 til 34 år, nærmer (eller snart vil) mange seg neste fase av livet, inkludert boligeierskap, bilkjøp og/eller bedriftslån.

Gitt de riktige verktøyene og støtten, vil de henvende seg til institusjonene de stoler mest på med disse monumentale avgjørelsene. Organisasjonene som gjør det lettere for låntakere å administrere og ta informerte økonomiske beslutninger om gjelden deres, vil få et konkurransefortrinn som er vanskelig å slå: etablerte relasjoner med en mer engasjert og lønnsom kundebase. Invester tid og ressurser for å støtte låntakerne nå for å realisere disse fremtidige gevinstene

Mit Shah er medgründer og COO for Method. Siden Methods lansering sent i 2021 har Shah spilt en avgjørende rolle i å vokse og skalere selskapet. Som en sentral leder hjalp Mit Method med å sikre en finansieringsrunde på 16 millioner dollar i serie A ledet av Andreessen Horowitz, med deltagelse fra Truist Ventures, Y Combinator, Abstract Ventures, SV Angel og andre. Under Mits veiledning har Method utvidet teamet betydelig de siste 12 månedene og lansert flere banebrytende produkter designet for å revurdere hvordan forbruksgjeld administreres.

.pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .box-header-title { font-size: 20px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .box-header-title { font-weight: bold !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .box-header-title { color: #000000 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-avatar img { border-style: none !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-avatar img { border-radius: 5% !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-name a { font-size: 24px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-name a { font-weight: bold !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-name a { color: #000000 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-description { font-style: none !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-description { text-align: left !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a span { font-size: 20px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a span { font-weight: normal !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta { text-align: left !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a { background-color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a { color: #ffffff !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a:hover { color: #ffffff !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-user_url-profile-data { color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data span, .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data i { font-size: 16px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data { background-color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data { border-radius: 50% !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data { text-align: center !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data span, .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data i { font-size: 16px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data { background-color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data { border-radius: 50% !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-recent-posts-title { border-bottom-style: dotted !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-multiple-authors-boxes-li { border-style: solid !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-multiple-authors-boxes-li { color: #3c434a !important; }