Bitcoin Is On FIRE - Plato AiStream V2.1

Publisert av Platon

Følgere: 0

Etosen om å leve sparsomt og investere klokt blir bare bedre når det brukes på en bitcoin-standard.

Hva er BRANN?

Financial Independence, Retire Early (FIRE) er en bevegelse fokusert på ekstrem sparing og investering med sikte på å la folk gå av med pensjon mye tidligere enn konvensjonelle strategier mål.

Ekstrem nøysomhet er kjernen i FIRE. Tilhengere tar sikte på å spare betydelige mengder av inntekten - godt over 50% i mange tilfeller. Dette oppnås vanligvis gjennom et disiplinert fokus på å redusere utgifter. Økende inntekt oppmuntres, men anerkjennes som mindre kontrollerbar enn hensynsløst å kutte utgifter.

Når sparemålet deres er oppnådd, lever pensjonister av små periodiske uttak. De fleste vil bruke «4 % regel» eller noe lignende for å beregne deres sparemål og sikre uttaksbeløp. Sparing investeres vanligvis nesten utelukkende i aksjeindeksfond.

Det er en enorm mengde informasjon tilgjengelig på FIRE som ikke er verdt å gjenta her. Du kan gjøre din egen research, kanskje starte med en av de mest populære FIRE-bloggerne – Mr. Money Moustache.

Det gode: ILD og frihet

FIRE-bevegelsen har mye for seg. Dens største styrker stammer fra den lave tidspreferanseatferden den oppmuntrer, omtrent som bitcoin. FIRE-tilhengere er villige til å ofre umiddelbare utgifter og inngå kompromisser om livsstil for potensialet for økt fremtidig avkastning (ved å øke sparingen) som senere vil muliggjøre en livsstil med frihet. FIREs ekstreme nøysomhet passer godt sammen med minimalisme og det er en grad av overlapping mellom disse bevegelsene. En rød tråd er ønsket om frihet i dens mange former - igjen noe som er kjent for mange bitcoinere. En minimalistisk livsstil og mentalitet kan gi en psykologisk følelse av frihet i god tid før pensjonering oppnås. Dine eiendeler slutter å eie deg, og du kan fokusere på de tingene du setter mest pris på, selv om du ennå ikke har vunnet fullstendig kontroll over tiden din.

FIRE-fellesskapet er også hensynsløse til å redusere forvaltningsgebyrer på investeringene sine, og søker nesten alltid etter de billigste alternativene. De vil være glade for å lære at bitcoin kan lagres praktisk talt gratis på en fullstendig selvsuveren måte i evighet. Selv den laveste kostnaden Vanguard eller BlackRock equities ETF vil være dyrere enn å holde tilsvarende dollarverdi i bitcoin.

Det dårlige: Det kan hende at det ikke fungerer mye lenger

FIRE-tilhengere investerer vanligvis nesten hele sparepengene sine i aksjeindeksfond. Dette er potensielt et problem hvis pengeskriveren er slått av av sentralbanker, som demonstrert av et diagram over S&P 500 denominert i USD M2 pengemengde som viser i hovedsak flat ytelse over flere tiår:

FIRE-tilhengernes beregninger kan slutte å fungere hvis fiat-valutasystemet mislykkes og hyperbitcoinisering kommer. Som de fleste bitcoinere allerede vet, alt har trendet til null når priset i bitcoin, Herunder S & P 500.

Det beste fra begge verdener: Bitcoin On FIRE

"Jeg tror ikke det er en eneste person med en negativ mening om bitcoin som har brukt 100 timer på å studere det." – Michael Saylor

Som alle eiendelseiere har FIRE-bevegelsen vært en begunstiget av fiat-standarden. Hvis den ikke er ødelagt, ikke fiks den...

Men hvis FIRE-tilhengere gjorde sine 100 timer, kan de kanskje finne en utrolig tilpasning mellom bitcoin og deres personlige verdier, i tillegg til å oppdage investeringsgrunnlag som er nesten skuddsikkert og gjør bitcoin til det ideelle sparemiddelet.

Vanlige kritikker av bitcoin fra FIRE-fellesskapet er ikke forskjellig fra de tradisjonelle finanskretsene har disket opp i løpet av det siste tiåret: bitcoin har ingen egenverdi, den produserer ingen kontantstrømmer, den er for volatil. Selv om du aksepterer disse argumentene som deal-breakers for å implementere en FIRE-strategi (jeg gjør det ikke, og jeg tviler på at de fleste vil gjøre det etter 100 timer), blir de alle blåst ut av vannet bare av bitcoins overordnede totalavkastning.

Det sies ofte å være hellig å selge bitcoin, og jeg aksepterer generelt å holde så lenge som mulig, og å støtte livsstilen din gjennom produktivt arbeid vil sannsynligvis være den sikreste strategien for folk flest. Å pensjonere seg tidlig og trekke ned på bitcoin-beholdningen med jevne mellomrom til evig tid vil imidlertid være matematisk mulig for mange, både raskere enn de kanskje forestiller seg og før hyperbitcoinisering. Det krever ganske enkelt at bitcoins vekstrate overstiger uttakene dine og inflasjonen. Som Greg Foss sier: "Det er bare matematikk."

Jeg oppfordrer deg til å kjøre dine egne tall (alles situasjon er forskjellig og dette er ikke økonomisk råd). Ta kontakt hvis du trenger hjelp med en veldig enkel regnearkmal via Twitter.

Bitcoins historiske totalavkastning har vært utrolig. Det er 10 års sammensatt årlig vekstrate (CAGR) er 200 %. Imidlertid kan dens økende modenhet til slutt resultere i lengre sykluser med lavere avkastning (rettferdig å si at juryen fortsatt er ute på dette!). Uansett gir 200 % en mye av vri seg rom når du vurderer S&P 500-tallet 10 års CAGR er ~13%. Når du kjører tallene dine, vil det være fornuftig å bygge inn dine egne buffere (for eksempel anta lavere bitcoin-avkastning i fremtiden og/eller høyere inflasjonsrater i utgiftene dine).

For de som er modige og stoler på matematikk, vil du finne at du trenger en betydelig lavere startbalanse når den vurderes i fiat sammenlignet med tradisjonelle FIRE-teknikker.

Bitcoins totale avkastningspotensial er også det beste forsvaret mot volatilitet når du trekker deg tilbake på en bitcoin-standard i en fiat-verden. Det kan imidlertid også være lurt å sørge for at uttak er regelmessige (for eksempel ukentlig eller månedlig), da du naturligvis ikke vil at bulkigere salg skal falle sammen med perioder med økt nedsidevolatilitet i bitcoin-prisen. Psykologisk kan dette være en vanskelig prosess å håndtere. En disiplinert og konsekvent tilnærming til salg – uavhengig av kortsiktig prishandling – kan bidra til å lindre denne spenningen. Det er i hovedsak det motsatte av å kjøpe bitcoin ved å bruke dollar-kostnadsgjennomsnitt (DCA) strategier (uten hjelp av automatiserte tjenester).

For pensjonerte Bitcoinere fra Michael Saylor-skolen som er enige om at bitcoin vil øke i verdi "... for alltid Laura" (min mening også), vil det å utsette salg så mye som mulig sannsynligvis gi bedre resultater over lengre tidsrammer. Det kommer bare med mer potensiale for angst og menneskelige feil.

Avslutningsvis er den typiske FIRE-malen ikke nødvendigvis ødelagt, men jeg hevder at det kan være en bedre måte for den bevegelsen. Bare å erstatte aksjeindeksfond med bitcoin (selv delvis) har potensialet til å akselerere deres vei til frihet betydelig.

For eksisterende Bitcoinere er det alltid verdt å kjøre noen grunnleggende tall ved pensjonering, selv om du aldri har tenkt å selge bitcoinen din og gjerne vil jobbe for alltid. I det minste, etterpå kan du føle at du ikke er kort bitcoin ... for en dag eller to!

Dette er et gjesteinnlegg av John Tuld. Uttrykte meninger er helt deres egne og reflekterer ikke nødvendigvis meningene til BTC Inc Bitcoin Magazine.

Tidstempel: Mars 26, 2022