Venture Capital Investor National Grid Partners snakker om Cleantech Investing

Publisert av Platon

Følgere: 0

Silicon Valley har vært det viktigste høyteknologi- og risikokapitalknutepunktet i USA i flere tiår. Dalen blir vanligvis sett på som San Jose, Santa Clara, Cupertino, Sunnyvale, Mountain View, Menlo Park og Palo Alto. Vanligvis har venturekapitalfirmaer investert i programvare-, Internett- og maskinvareoppstart: Google, Sun MicroSystems, Facebook, Twitter, Cisco, Nvidia, Yahoo! og så videre. Sandhill Road i Palo Alto og Menlo Park er hvor dusinvis av risikokapitalfirmaer er lokalisert. Venturekapital i Bay Area er ikke begrenset til å investere i høyteknologi.

I økende grad strømmer ren energi og klimateknologisk oppstart også der risikokapitalen strømmer. Venturekapital er vanligvis ikke en forretningsaktivitet som mange mennesker har tilgang til på et personlig eller økonomisk nivå. Heldigvis, Lisa Lambert, grunnlegger og president av Nasjonale nettpartnere, en venturekapitalorganisasjon lokalisert i Los Gatos, CA, svarte på noen spørsmål om organisasjonen og deres investering for CleanTechnica.

Hva gjør National Grid Partners og hva gjør det unikt?

National Grid Partners (NGP) er bedriftens risikokapital- og innovasjonsarm til et av verdens største verktøy, National Grid, med nesten 30 millioner kunder over hele USA og Storbritannia. NGPs investeringstildeling på 400 millioner dollar er fokusert på oppstartsbedrifter som jobber med å transformere nettet og akselerere ren energi i forsyningsindustrien.

I motsetning til tradisjonelle venturekapitalfirmaer, går NGP utover å investere i private selskaper for også å tjene som en strategisk partner, og hjelpe til med å distribuere oppstartsteknologi på tvers av National Grids forretningsenheter. Takket være vårt forretningsutviklingsteam er mer enn 80 % av NGPs porteføljeselskaper aktivt engasjert i National Grid for å teste, utvikle og distribuere teknologiene deres i USA og Storbritannia. Disse samarbeidene hjelper ikke bare National Grid med å modernisere og transformere driften, men hjelper også startups med å skalere teknologiene sine over hele verden på måneder, ikke år.

En annen unik egenskap ved NGP er vår innovasjonsarm, som planlegger og tester nye teknologier som er avgjørende for å transformere verktøy og fikse dyre, komplekse energiproblemer. For eksempel står den maritime industrien overfor utfordringene med å fjerne utslipp (som står for 3 % av den globale forurensningen) fra tomgangsfartøyer og tilby et pålitelig og fleksibelt ladenettverk for fartøy. Vårt innovasjonsteams fartøyladerløsning, kalt NOVA, gir en strømforsyningsløsning for fartøyer via nearshore og offshore bøyeladere, noe som muliggjør en fleksibel designløsning for å gi elektrifisering. Vi anslår at dette prosjektet har potensial til å generere betydelige nye inntekter for National Grid samtidig som det reduserer CO2-utslippene med 27 megatonn i løpet av det neste tiåret – og vi har mange flere prosjekter på gang.

Lisa Lambert, bildekreditt: National Grid Partners

Hva gjør du og hvordan kom du frem til din nåværende rolle?

Jeg er Chief Technology and Innovation Officer i National Grid og grunnlegger og president for National Grid Partners, ansvarlig for å lede investeringer og innovasjon på tvers av organisasjonen. Ved å spre disse rollene har jeg den unike posisjonen til å forstå utfordringene verktøy står overfor sammen med banebrytende løsninger som kan hjelpe oss å vinne kampen mot klimaendringer.

Før National Grid var jeg administrerende partner i Westly Group, et cleantech privat VC-firma i Silicon Valley, hvor jeg ledet investeringer i energiteknologi. Før det var jeg visepresident og administrerende direktør i Intel Capital, hvor jeg hadde tilsyn med programvare- og tjenestersektoren og deretter grunnla Intel Capital Diversity Fund på $125 millioner. I løpet av min 17-årige periode i Intel Capital gjorde jeg over 100 avtaler, ledet aksjeinvesteringer, inkubasjoner, forretningsutviklingsprosjekter og innovasjonsprosjekter. Det var et høyprofilert miljø med høyt trykk, og jeg lærte mange beste praksiser for investering der.

Å grunnlegge og lede National Grids VC-arm var en naturlig progresjon. Vi har bygget en organisasjon som bygger bro mellom innovasjon og verktøy for å oppnå kritiske mål og bekjempe klimaendringer.

For verktøyene som har netto null-mål for 2050, hvorfor faller noen av dem på etterskudd med å nå dem?

Verktøyene står ved et veiskille når det gjelder klimainnovasjon. Som regulerte monopoler har de fleste historisk unngått risiko for å prioritere pålitelighet og etterlevelse. Mange er nå midt i en kulturell og forretningsmessig forandring, hvor de for første gang blir oppmuntret til å innovere og ta i bruk ren energi. Og til tross for de bredere innovasjonene fra de siste to tiårene, har verktøy fortsatt ikke mye erfaring med å jobbe med oppstarter i rask bevegelse som kan virke risikabelt; de fleste mangler ekspertisen til å bringe piloter til skala. NGPs eksperter hjelper til med å bringe oppstartsinnovasjoner til verktøy på måter de kan forstå og implementere effektivt.

For eksempel kan tradisjonelle prosesser for å utvide nettkapasiteten, for eksempel rekonduktorering, være kostbare og tidkrevende. NGP hjalp National Grid med å distribuere LineVision's LineRate-teknologi for å overvåke og forutsi linjekapasitet, som fører til en økning på 13 % i linjenes nåværende kapasitet over 9,000 miles med overføringslinjer. Det kommer til å la selskapet vårt innlemme flere rene energikilder uten en enorm mengde kostbar infrastruktur.

Et annet vanlig smertepunkt for verktøy er kundeservice. Ved hjelp av en samtale-AI og automatiseringsplattform fra Unifor, et av våre porteføljeselskaper, barberte National Grid's Employee Service Center 30-40 sekunder av hver prosess etter anrop. Det gir raskt enorme besparelser i hele bedriften.

Hva fikk deg til å interessere deg for klima- og energiteknologi, og hva har NGP som mål å oppnå i løpet av de neste 3-5 årene?

Jeg ble interessert i klima- og energiteknologi på grunn av den viktige utfordringen vi løser: klimaendringer. Å hjelpe store, vellykkede organisasjoner som verktøy med transformasjon er en fascinerende utfordring. Og jeg tror også at energistartups er i en sterk posisjon til å vokse og levere overbevisende avkastning. Tenk på medvinden vår: En global vektlegging av avkarbonisering, økende press for å nå truende netto-null-mål, og nå tunge investeringer i sektoren gjennom den amerikanske loven om investering og jobb i infrastruktur og inflasjonsreduksjonsloven. Vi ser en cleantech-boom igjen – og denne gangen skal den være bærekraftig. Jeg er spent på å være i forkant av bevegelsen.

Det som skiller NGP er vår unike forståelse av utfordringene og mulighetene både startups og verktøy står overfor. Målet vårt er å bygge bro over dette gapet for å hjelpe startups å nå nytteskala og hjelpe verktøy å ta i bruk kritiske teknologier for de "tre D-ene" (dekarbonisering, desentralisering og digitalisering). Ved å gjøre det kan vi gjøre et inngrep i klimaendringene som ingen andre bedrifter kan.

NGP bygger også et første i sitt slag nettverk av verktøypartnere kalt NextGrid Alliance (NGA), som samler stemmer fra noen av verdens mest fremtidsrettede energiselskaper for å hjelpe til med å akselerere overgangen til avkarbonisering. Nå, med nesten 100 medlemmer, samles vi regelmessig for å samarbeide om felles utfordringer og identifisere muligheter for å hjelpe til med å gjøre verktøy til klimainnovasjonskraftverk. Vårt motto er «raskere sammen». I løpet av de neste 3-5 årene forventer vi å være godt i gang med å hjelpe forsyningsselskaper over hele verden med å nå netto-nullmål for å bekjempe klimaendringer.

Silicon Valley og San Francisco er kjent for høyteknologi, men ser du flere der som er interessert i å jobbe med ren energi, energieffektivitet og klimaendringer?

Silicon Valley har alltid sett på fremtiden og bidratt til å lede veien innen ren energi, og vi begynner å se arbeidere i regionen få et nytt gir. Spesielt i lys av den store oppsigelsen og nyere permitteringer, stiller Silicon Valley-arbeidere store spørsmål rundt hensikt og livsverk. Jeg ser at flere og flere mennesker går over til en karriere som takler klimaendringer. Interessen - og gründerenergien - er på vei oppover.

For fondet ditt, søker du aktivt etter startups å investere i, eller kommer de til deg?

Som de fleste firmaer er det en blanding. Vi har et sterkt nettverk og lærer om selskaper på en rekke måter, med investeringsteamet vårt som aktivt søker etter startups og til og med jobber for å inkubere dem direkte. Selvfølgelig ønsker vi alltid en fantastisk introduksjon velkommen!

Hva ser du etter når du vurderer et selskap du kan investere i?

I stedet for bare å lete etter innovative teknologier å investere i, fokuserer NGP først og fremst på å finne løsninger på problemer.

Vi ser etter områder med potensial til å levere reelle resultater og fremme oppdraget med å levere endring i nytteskala. For eksempel er et område som ofte blir oversett transport av elektrisitet. Det virker grunnleggende, men vår globale infrastruktur er stort sett tiår gammel. Å identifisere teknologi for å oppgradere overføringssystemer uten å kreve billioner av dollar i infrastruktur er et sentralt initiativ for oss, spesielt ettersom det gjør det mulig for mer sol- og vindkraft å bli med i nettet. Et par eksempler fra porteføljen vår er LineVision og TS Conductor, som har utviklet en neste generasjons kabel som kan doble eller til og med tredoble en kraftlinjes kapasitet uten å måtte ettermontere tårn.

Ved å fokusere på de tre D-ene har vi investert i selskaper som noen kanskje ikke anser som cleantech, men løser enorme problemer i energiøkosystemet. Vi har investert i selskaper som tilbyr alt fra «røntgensyn» til sikrere byggeprosjekter; til ChatGPT-drevet kundeserviceteknologi; til AI-analyse av satellittbilder for å avverge potensielle strømbrudd og skogbranner.

Har du ideer og oppretter dine egne startups samt investerer i andre?

Absolutt. Noe av grunnen til at National Grid Partners ble opprettet, var for å forstyrre oss selv før vi blir forstyrret av andre. Dette betyr at, sammen med å investere i revolusjonerende selskaper, har vi vårt innovasjonsteam dedikert til å identifisere problemer i feltet og finne den perfekte teknologien for å fikse dem.

En av de mange løsningene dette teamet har laget, gjør rett-til-vei-tilgang til overføringstårnene våre mer bærekraftig og rimelig. Når du bygger eller reparerer den infrastrukturen, bruker verktøyene trematter slik at tunge lastebiler og maskiner trygt kan gå frem og tilbake. Å legge ut underlag for disse kortsiktige prosjektene er en kostbar prosess og en stor bidragsyter til karbonutslipp, når man tenker på hvor mye energi det tar å produsere og transportere trelast. Vårt innovasjonsteam fant en ny løsning – et neste generasjons, soppbasert materiale vi anslår vil kutte driftskostnadene med 53 % sammenlignet med trebaserte matter.

Vi hjelper også våre eksisterende porteføljeselskaper med å utvikle helt nye bruksområder for deres teknologi. For eksempel kommer den satellittteknologien jeg nevnte fra et selskap som heter AiDash, som National Grid allerede bruker for å beskytte vårt amerikanske elektriske nettverk mot fallende trær (den største årsaken til strømbrudd). Da National Grid trengte en måte å måle og spore det biologiske mangfoldet på land vi eier i Storbritannia, innså innovasjonsteamet vårt at AiDash-løsningen for kunstig intelligens kunne være en kraftig løsning. Vi annonserte det nye produktet på FNs klimakonferanse COP1; administrerende direktør i AiDash kaller det en markedsmulighet for flere milliarder dollar. Det er et godt eksempel på hvordan vi ikke bare hjelper oppstartsbedriftene våre med å trives og morselskapet vårt med å nå sine mål, men også hjelper planeten – og tjener penger på veien for National Grid-aksjonærene.