Hongkong saattaa kiristää täytäntöönpanoa JPEX-skandaalin keskellä, SFC:n entinen virkamies sanoo

Hongkong saattaa kiristää täytäntöönpanoa JPEX-skandaalin keskellä, SFC:n entinen virkamies sanoo

Aikaleima: 22. syyskuuta 2023 9
Lähdesolmu: 2895585

Hongkongin talousvalvontaviranomainen on antanut sijoittajille ankaran varoituksen ja kehottanut heitä käyttämään vain lisensoituja ja säänneltyjä kryptovaluuttojen kaupankäyntialustoja. Varovaisuus johtuu laajasta petostutkimuksesta, joka koskee lisensoimatonta JPEX-virtuaaliomaisuusalustaa, jonka väitetään aiheuttaneen noin 1.2 miljardin Hongkongin dollarin (154 miljoonan dollarin) tappiot yli 1,600 XNUMX sijoittajalle, mikä tekee siitä Hongkongin historian suurimman petostapauksen. . Tämä tapaus varjostaa hallituksen jatkuvia pyrkimyksiä asettaa kaupunki digitaalisen omaisuuden maailmanlaajuiseksi keskukseksi. 

Entinen arvopaperi- ja futuurikomission (SFC) sääntelijä Angelina Kwan, joka toimii tällä hetkellä Hongkongissa toimivan sääntelykonsulttiyrityksen Stratford Financen toimitusjohtajana, sanoi, että kaupunki on päättänyt sallia vähittäiskaupan kryptovaluuttojen vaihdot, mutta tiukat suojatoimenpiteet ovat käytössä. . Viimeaikaiset täytäntöönpanotoimet osoittavat Hongkongin sitoutumisen rankaisemaan tahoja haitallisista tai laittomista käytännöistä. 

Forkast puhui Kwanin kanssa, joka auttoi muotoilemaan Hongkongin automatisoituja ja Internet-kaupankäyntipalveluja koskevia säännöksiä SFC:n markkinavalvontadivisioonan johtajana vuosina 1999–2006. Keskustelussa korostettiin puutteita Hongkongin virtuaalisen omaisuuden kaupankäyntialustan (VATP) lisenssijärjestelmässä. paljastettiin väitetyssä JPEX-petostapauksessa. 

Seuraavia kysymyksiä ja vastauksia on muokattu selkeyden ja pituuden vuoksi. 

Forkast: JPEX on ollut Investor Alert List -listalla heinäkuusta 2022 lähtien. SFC:n palveluksessa työskennellessäsi erittäin tärkeä osa työtäsi oli pörssien toiminnan valvonta ja seuranta. Oliko SFC tarkkailemassa punaisia ​​lippuja? 

Angelina Kwan: Tilanne on kehittynyt viime viikkoina. Jos tarkastellaan useita asiakirjoja, jotka ovat kulkeneet edestakaisin, JPEX on itse asiassa syyttänyt SFC:tä raskaasta kädestä. Tämä kaikki on ollut julkista, jossa he ovat kirjoittaneet julkisia kirjeitä. En ole koskaan nähnyt niin sanotun "säännellyn yrityksen" kirjoittavan näin sääntelijälle. Ei vain ollut kunnioitusta ja he olivat todella hyökkäämässä. 

SFC on hyvin varhaisessa vaiheessa kehottanut koko alaa saamaan hakemuksesi tiettyyn aikaan. Jos ei, sinun on poistuttava täältä. Se oli erittäin kohtelias tapa sanoa: "Sulje toimintasi, jos et aio tehdä tätä."

JPEX-tapauksessa he todella valehtelivat. He sanoivat olevansa säänneltyjä ja he sanoivat hakevansa SFC-lisenssejä. Se on räikeä valhe.

Forkast: Miten uusi lisenssijärjestelmä suojaa sijoittajia? Näetkö Hongkongissa lisää vaihtoa koskevia täytäntöönpanotoimia?

Kwan: Näen ehdottomasti, että täytäntöönpanotoimia tulee olemaan lisää, koska aurinko laskee aivan kuten aurinko nousee. Sinulla on yrityksiä, jotka hakevat, sinulla on huonoja toimijoita, jotka yrittävät tulla Hongkongiin, ja sinulla on hienoja ihmisiä, jotka tulevat Hongkongiin tuomaan innovaatioita. Joten hyvän mukana tulee myös huonoja, ja sijoittajien on oltava varovaisia ​​sen suhteen, mihin he ovat ryhtymässä. 

Alalla tapahtuu, että kaikille virtuaaliomaisuuden palveluntarjoajille tulee jossain vaiheessa pakollinen lisensointi. Ne, joilla on lisenssi, saavat lisenssit verkossa ja he ovat SFC:n tarkkailulistalla. Teollisuuden puolelta meillä on Hongkongin arvopaperi- ja sijoitusinstituutti. Järjestämme koko sarjan koulutuskursseja digitaalisen omaisuuden yritysten työntekijöiden kouluttamisesta ja suunnittelemme myös julkisen palvelun koulutusta.

Olin noin, kun arvopaperiteollisuus oli juuri alkanut kasvaa Hongkongissa, missä näimme samoja kasvukipuja. Meillä oli valtava tapaus nimeltä CA Pacific, joka myös räjähti tuolloin, ja kysymyksiä, kuten miksi sääntelijä ei nähnyt tätä ja miksi he eivät varoittaneet ihmisiä, kysyttiin. He eivät voineet, koska he eivät ehkä tienneet siitä. Internetin ja digitaalisen omaisuuden ansiosta kaikki etenee nyt paljon nopeammin. Silloin meillä oli fakseja ja televisiota. Se oli siitä, kun arvopaperiteollisuus syntyi. 

Tällä kertaa olen nähnyt SFC:n liikkuvan erittäin nopeasti poliisin kanssa käsi kädessä, erityisesti JPEXin vastausten ja ihmisten kohtelun valossa. Ja tuo ilmoitus nostomaksujen nostaminen oli aivan mieletöntä ja johti heidän kuolemaan.

Forkast: Angelina, olet Australian ja Hongkongin lain asiantuntija. JPEX on peräisin Australiasta, ja sen pääkonttori sijaitsee Dubaissa. Miten tämä vaikuttaa alustan toimijoiden vastuullisuuteen? Onko eri lainkäyttöalueiden välillä petostentorjuntaa koskevaa tiedonjakosopimusta?

Kwan: VARA, joka on Dubain Virtual Asset Regulatory Authority, on juuri laatinut aiesopimuksen SFC:n kanssa. He ovat myös ottaneet erittäin ennakoivan asenteen varoittaessaan yrityksiä, jotka tekevät hienoja asioita nopeasti. 

JPEX:n tapauksessa he valehtelivat. Niitä ei säännelty Dubaissa. En todellakaan ymmärrä, miksi he edes väittäisivät olevansa lisensoituja, koska se on räikeä valhe ja he panostivat siihen, että yksityissijoittajat eivät tarkistaisi tätä. Se on asia. Meidän on koulutettava sijoittajia, jotka haluavat mennä tälle alalle, että kaikkia ei säännellä ja ihmiset valehtelevat.

Tämä alkaa räipimään kaikkien sääntelijöiden välillä alueella sekä ympäri maailmaa. Kansainvälinen arvopaperivalvontaviranomaisten järjestö IOSCO julkaisi juuri asiakirjan, joka sisältää ohjeet kaikille sääntelijöille ympäri maailmaa siitä, miltä sääntelyn pitäisi näyttää. SFC noudattaa sitä, kuten myös VARA ja muut säätimet. 

IOSCO on organisaatio, joka jättää huomiotta ja edistää kaikkien sääntelyviranomaisten yhteistyön puitteita. Ja he todennäköisesti tarkastelevat tätä tapausta erittäin huolellisesti ja yrittävät edistää viestintää sääntelyviranomaisten välillä.

Forkast: Miten luulet, että JPEX:stä vastaavat saatetaan oikeuden eteen?

Kwan: IOSCO julkaisee itse asiassa yhä enemmän yhteisiä kutsuja. En voi sanoa varmaksi, mutta Hongkongiin ja Australiaan sekä kaikkialle muualle, jossa ne toimivat, on jo soiteltu asian tiimoilta nähdäkseen, mitä varoja niissä maissa on, jotka voidaan jäädyttää varmistaakseen, että ainakin tämä 1.2 miljardia Hongkongin dollaria tai 124 miljoonaa dollaria voidaan periä takaisin, ja loukkaantuneet sijoittajat voivat saada rahansa takaisin.

Siitä tulee vähän työläs prosessi. Olen iloinen siitä, että 1.2 miljardia Hongkongin dollaria on Hongkongin suurin summa. Olet nähnyt mitä tapahtui FTX:n kanssa. Niitä ei säännelty Hongkongissa. Niitä säänneltiin Bahamalla. Hongkongilaisten sijoittajien on ollut erittäin vaikeaa kerätä omaisuuttaan Bahamalla tai FTX:ssä.

Mutta ainakin jos niitä säännellään, jos jokin menee pahasti pieleen, Hongkongin sääntelijät voivat itse asiassa sulkea tai lopettaa kaupankäyntinsä ja todella pitää omaisuuttaan. Siksi sääntely on niin tärkeää digitaalisen omaisuuden teollisuuden kasvulle ja selviytymiselle, koska vain sääntelyn avulla voimme todella kasvaa ja todella muuttua oikeaksi omaisuusluokiksi, mikä on yksi syistä, miksi olemme pyrkineet lisensoimiseen ja vedenjakaja tapahtua. 

Forkast: Mitä seuraavaksi? Miltä omaisuuden palautusprosessi näyttää?

Kwan: SFC:n on työskenneltävä sen kanssa, mitä sillä on, jotta sillä ei ole mitään tietoa niistä. Heidän on löydettävä kaikki nämä tiedot ja yritettävä jäädyttää se, mitä he voivat työskennellä poliisin kanssa. Siksi he joutuivat ilmoittamaan myös poliisille. Poliisi ja luultavasti kaupparikosvirasto joutuvat yhdessä etsimään omaisuutta, jäädyttämään ne, ja sitten todennäköisesti nimitetään selvittäjät ja tehdään tutkimuksia. Sitten koko omaisuuden palautusprosessi on tapahduttava. Ja se tulee olemaan aikaa vievä osa.

Siksi se on erittäin tärkeää sijoittajille. Jos aiot ryhtyä mihin tahansa sijoittamiseen, tiedä kenen kanssa sijoitat, sijoita lisensoituun tahoon. Joten kaksi lisensoitua yhteisöä tällä hetkellä Hongkongissa ovat Hashkey ja OSL. 

Entä rahanvaihtajat, jotka vaihtavat Bitcoinin dollareiksi? Voit tehdä sen tietyillä kolikoilla. Entä koneet, joista voit ostaa Bitcoineja? Entä kaupat, jotka on tarkoitettu nimenomaan Bitcoinin ostamiseen Hongkongista?

Hongkongin hallitus on ottanut kannan tarkistaa asiaa ajoissa. Mutta ensimmäinen alue, johon SFC:n oli keskityttävä, oli keskitetty pörssi, koska ne olivat korkeimpia ja luonteeltaan globaaleimpia. Tästä tehtävästä Elizabeth Wongin, SFC:n lisensointijohtajan, oli aloitettava. 

Heillä ei ole paljon ihmisiä, joilla on asiantuntemusta tähän. Ja siksi Hongkongin hallitus päätti siirtyä tähän ensin ja hankkia heille kaikille ensin lisenssin. Sitten seuraava vaihe oli äiti ja pop -kaupat. Nyt hallitus arvioi koko alueen uudelleen ja antaa sille luvan.

Forkast: Singapore on tiukempi kryptopörssien vähittäismarkkinoinnin suhteen. Saako tämä tapaus Hongkongin seuraamaan esimerkkiä? 

Kwan: Hongkong on päättänyt sallia vähittäiskaupan suojakaiteilla. Se oli erittäin suuri päätös Hongkongille. Heidän täytyy pitää siitä kiinni. Asioiden toiminnassa voi olla muutoksia, mutta he ovat antaneet erittäin kattavan lisenssijärjestelmän. Meidän on varmistettava, että se toimii. He aikovat todennäköisesti tehostaa täytäntöönpanoa, jotta he pystyisivät paremmin näkemään, mitä markkinoilla tapahtuu. 

Se, mitä meidän pitäisi tehdä alan ihmisinä, meidän pitäisi huutaa, jos on huonoja toimijoita. Jos saat toimeentulomme näyttämään huonolta, sinun tulee ilmoittaa siitä sekä poliisille että SFC:lle. Ja jos he näyttävät pankilta tai huutavat kuin pankki, Hongkongin rahaviranomaista (HKMA) pitäisi myös varoittaa ja kertoa, että nämä yritykset pitävät itseään pankkeina ja myyvät pankin kaltaisia ​​tuotteita. Joten ryhdy toimiin ja talleta kirje. Jos menisimme taaksepäin emmekä salli vähittäiskauppaa, se todella vaimentaisi Hongkongia. 

Jeff Cheung osallistui tähän artikkeliin.

Aikaleima:

Lisää aiheesta Forkast