16-річний цикл біткойна та його кореляція з інтернет-бульбашкою

Усі чули про 4-річний цикл, який проходить біткойн, але чи думали ви коли-небудь про те, що біткойн може пройти через більший цикл? І чи може цей більший цикл відображати те, як люди засвоюють нові технології? І чи можливо, що ми бачили щось подібне раніше з іншою технологією, як-от Інтернет? У цій статті ми зануримося в нову теорію, яка припускає, що біткойн проходить більший 16-річний цикл, який може допомогти нам передбачити напрямок ціни біткойна в найближчі роки.

РЕГУЛЯРНИЙ 4-РІЧНИЙ ЦИКЛ

Біткойн, як правило, проходить 4-річні цикли, які поділяються на 2 частини: висхідний тренд і спадний тренд. Звичайний 4-річний цикл складається з 3-річного висхідного тренду, за яким слідує 1-річний спадний тренд, також відомий як ведмежий ринок. На даний момент біткойн завершив 4-річні цикли, і вони продемонстрували неймовірну точність, яка привертає увагу учасників ринку.

Не можна ігнорувати подібність між ринковою структурою S&P500 протягом циклу DOTCOM і циклу Bitcoin. Звичайні фінансові ринки також проходили через чіткі 4-річні цикли, причому більша частина циклу була у висхідному тренді, а спадний тренд, також відомий як ведмежий ринок, тривав короткочасно. З моєї точки зору, цикл DOTCOM почався приблизно в 1986 році, оскільки це був момент, коли Microsoft стала публічною, однією з найбільших компаній циклу DOTCOM. Перші 3 4-річні цикли біткойна дуже схожі на перші 3 4-річні цикли S&P500, починаючи з 1986 року.

Це дійсно підсилило мої інтереси, оскільки обидва періоди базуються на впровадженні абсолютно нових технологій, які змінюють спосіб, у який наше суспільство сприймає та використовує інформацію. Персональний комп’ютер та Інтернет повністю змінили наше життя до такої міри, що майже неможливо уявити, що ви не підключені до Інтернету більше 24 годин. У майбутньому також буде немислимо не володіти та не використовувати біткойн, просто ми все ще перебуваємо на ранній стадії його впровадження.

Отже, чи може структура циклу DOTCOM допомогти нам визначити потенційний шлях для Bitcoin? Перш за все, я хотів би підкреслити той факт, що ринкові цикли, на мою чесну думку, є одним із найкращих способів використовувати приблизні прогнози цін і визначити, коли входити та коли виходити з певного ринку. Але дуже хочеться підкреслити слово «грубо». Є такий вислів: «історія

не повторюється, але точно римується», і я думаю, що це також стосується циклів. Ніщо ніколи не є 100% повторенням того, що сталося раніше, але це може дати нам приблизну оцінку того, що може статися.

Як ви можете бачити в структурі циклу DOTCOM, перші 3 4-річні цикли дуже схожі: довгий бичачий ринок, за яким слідує короткий, але іноді неглибокий ведмежий ринок або корекція. Ось тільки останній 4-річний цикл інший, таблиці перевернуті. Це починається з прискорення ціни, яке триває недовго, і супроводжується багаторічним ведмежим ринком. Чи міг би біткоін зробити щось подібне, розчарувавши тих, хто очікує регулярного 4-річного циклу, і здивувавши більшість багаторічним ведмежим ринком?

Microsoft йде подібним шляхом. Він починається з 3 4-річних циклів, які перекладаються вправо, за якими йде 4-річний цикл, який перекладається вліво, отже, тривалий ведмежий ринок для активу, який роками був на сильному бичачому ринку.

Microsoft досягла вершини в 2000 році, позначивши довгострокову вершину ціни приблизно в 60 доларів. І лише у 2015 році цей рівень знову було пробито. Знадобилося 15 років від такого максимуму, щоб повністю відновитися та знову перевершити цей рівень. Якщо взяти до уваги пропозицію грошей, Microsoft насправді потребує більше часу, щоб відновитись і подолати максимум через 21 рік у травні 2021 року.

Обидва ці графіки, Microsoft і S&P500, дійсно демонструють масштаб корекції після тривалого бичачого ринку. Важко уявити зі своєї точки зору тривалий ведмежий ринок активу, який здебільшого зростає. Чи можливо, що ми побачимо щось подібне з біткойнами?

ЗБІЖЕННЯ МІЖ ЦИКЛАМИ

Отже, давайте подивимося, що ці цикли прогнозують для біткойна, і як ми потенційно можемо підготуватися до цих результатів. Перш за все, цікаво відзначити, що одна дата передбачає той самий результат у регулярному 4-річному циклі, 16-річному циклі.

Звичайний 4-річний цикл припускає, що ми залишаємось у висхідному тренді до 2025 року, після чого йде однорічний спад. Це типовий 1-річний цикл, який ми бачили 4 рази в історії Bitcoin.

16-річний цикл припускає, що ми будемо йти подібним шляхом, як і бульбашка DOTCOM, як згадувалося вище. Біткойн досягне піку в першій половині циклу, тож не пізніше кінця 2024 року за цим послідує багаторічний спад у 2026 році з формуванням нових мінімумів.

ЯК ПОМІТИТИ ТОП

Одним із найкращих індикаторів, які може використовувати трейдер біткойнів, є ставки фінансування біткойнів. Ставки фінансування в основному показують, чи більшість учасників ринку на ринках деривативів шукають або прагнуть біткойн. Я вважаю цей індикатор дуже корисним для виявлення вершини ціни біткойна, оскільки на здоровому бичачому ринку, коли ставки фінансування від’ємні, ціна має тенденцію до зростання. На ведмежому ринку, коли фінансування позитивне, ціна має тенденцію до зниження. Таким чином, ми можемо використовувати цей показник, щоб визначити, в яких ринкових умовах торгується ринок і чи щось змінилося. Одним із перших сигналів, коли біткойн вийшов на ведмежий ринок у 2022 році, було те, що ціна біткойна знижувалася з негативними ставками фінансування, а цього зазвичай не відбувається на здоровому бичачому ринку.

Інший спосіб знайти вершину циклу – це визначення часу. Щоразу, коли біткойн перебуває в періоді вершини для, скажімо, 16-річного циклу, і ми пробиваємося нижче мінімуму коливання, зростає ймовірність того, що вершина циклу знаходиться. Тоді це буде недійсним піднявшись вище цього конкретного рівня, щоб знову отримати цей рівень. Щоб переглянути період потенційної вершини циклу, можна поглянути на смужки прогресу циклів біткойна. Коли жовта крапка потрапляє в червону зону, це означає, що, виходячи з цього конкретного циклу, ми знаходимося в періоді доливу. Знову ж таки, важливо згадати, що цикли можуть допомогти дати приблизну оцінку потенційних результатів, вони часто не розгортаються дуже точно, і є простір

ПОДАЛЬШІ МІРКУВАННЯ

Крім цих циклів, на ціну біткойна впливають інші фактори. Той факт, що Федеральна резервна система почала друкувати величезні суми грошей у 2020 році, справді підвищив бажання багатьох інвесторів ризикувати, щоб шукати безпечну гавань, як-от фінансові ринки та біткойни. Цілком зрозуміло, що в той момент, коли Федеральна резервна система почала вливати гроші в економіку, ціна на біткойн і фінансові ринки почали зростати, поки принтер грошей знову не зупинився в 2022 році, а ціна на біткойн увійшла в однорічну фазу зниження. Ці фундаментальні зміни в економіці, швидше за все, вплинуть на біткойн і те, як ці цикли можуть розгортатися.