Біткойн проти S&P 500: як вони порівнюються

Біткойн проти S&P 500: як вони порівнюються

Мітка часу: 1 листопада 2023 р., 4:00
Вихідний вузол: 2967354

бізнесмен слухає інформацію про біткоіни проти s&p

Інвестори, які шукають надійні стратегії, часто використовують ринкові індекси, такі як S&P 500. Слідкуючи за такими індексними фондами (чи через інвестиції в окремі компанії S&P 500, чи через авторитетні індексні фонди), інвестори можуть пов’язати свій потенціал багатства зі здоров’ям ринку.

Можливо, не дивно, що криптоентузіасти задавалися питанням про подібний ринок або фонд у просторі DeFi. Коротка відповідь полягає в тому, що нічого подібного ще немає (хоча потенційне схвалення криптовалютних спотових ETF може кардинально змінити це). Однак це ще можливо порівняйте S&P 500 із популярною криптовалютою, а саме біткойном.

У цій статті ми розглядаємо історичні показники як S&P 500, так і біткойна, щоб допомогти читачам повідомити, який з них був кращим за останні кілька років.

Біткойн та S&P 500: історичне порівняння

Ви можете порівняти S&P 500 (або SPX) і біткойн, але важливо зазначити, що вони представляють дуже різні типи інвестицій і на них впливають різні фактори.

  • SPX — це індекс 500 обраних публічних компаній. Це індекс ринкової капіталізації, тобто компанії з вищою ринковою вартістю часто непропорційно впливатимуть на індекс. Його часто використовують для відстеження ефективності інших індексів або пайових фондів після SPX.
  • Біткойн - це криптовалюта. На відміну від SPX, ви можете інвестувати безпосередньо в криптовалюту, купивши монету та володіючи нею. Таким чином, це торговий актив, тоді як SPX ні.

Що таке S&P 500?

S&P 500 або Standard & Poor's 500 — це індекс фондового ринку, який вимірює показники акцій 500 великих компаній, які котируються на фондових біржах Сполучених Штатів. Це один із найбільш часто використовуваних індексів акцій, який вважається лідером економіки США. Індекс включає компанії з усіх секторів економіки, надаючи широке уявлення про загальний стан ринку.

Історично цей індекс з 9.9 року склав середній річний загальний прибуток 1928%.. З початку останнього підвищення ринку в березні 2009 року індекс S&P 500 піднявся на 430%, піднявшись приблизно з 735 до 4,166 станом на листопад 2023 року. Це різке зростання призвело до того, що еталонна група акцій відчула складний річний темп зростання (CAGR). понад 12% (або 14% з дивідендами) за останні 14 років.

Що таке Bitcoin?

Біткойн — це цифрова валюта, що працює на базі децентралізованої системи блокчейну, яка використовує перевірку Proof-of-Work (PoW). Як перша криптовалюта, вона також є найціннішою, хоча й мінливою (особливо порівняно з традиційними акціями та облігаціями).

Біткойн існує набагато менше часу (був представлений у 2009 році), але за цей час він приніс величезний прибуток.

Незважаючи на те, що даних про ціни на біткойн у перші дні небагато, ми знаємо, що ціна валюти зросла до піку в 69,000 2021 доларів США в листопаді 138,000,000 року, згідно з даними TradingView. Це означає збільшення на XNUMX XNUMX XNUMX% порівняно з першими зареєстрованими цінами.

Ось графічне зображення історичних коливань ціни біткойна з 2010 року по жовтень 2023 року.

З моменту досягнення цінового піку ціна біткойна значно впала, в результаті чого цифрова валюта впала приблизно до 34,000 XNUMX доларів на момент написання цієї статті.

Відповідно до аналізу, проведеного Bitcoin Market Journal, за останні 5 років CAGR біткойна перевищив 40%. Це означає, що за цей період його річна прибутковість була майже в 5 разів більшою, ніж S&P 500.

Історичні міркування

Як ми продемонстрували в попередніх діаграмах, за останні п’ять років ми бачили приблизно 50% зростання індексу S&P 500, тоді як ми бачили a 500% зростання біткоіна в той самий період.

Однак майте на увазі, що ці вражаючі цифри залежать від відносно короткого терміну служби біткойнів у поєднанні з великим хвилюванням щодо нової технології. Протягом більш тривалого періоду середньорічна прибутковість цифрової валюти може різко змінитися.

Наприклад, навіть незначний приріст біткойна протягом наступних кількох років може негативно вплинути на стрімкий приріст, який ми спостерігали за останні п’ять років… навіть якщо актив працює виключно добре.

Однак із SPX це не так, оскільки його більш традиційний підхід і надійна історія демонструють більш стабільну продуктивність. Це означає, що коли відбувається зростання, це може означати набагато більше для інвесторів та економіки в цілому.

При аналізі протягом тривалого періоду часу перевага біткойна порівняно з індексом S&P 500 є більш перебільшеною через ці фактори.

Нарешті, ці десятирічні діаграми підкреслюють цю значну різницю. За останнє десятиліття біткойн зріс більш ніж на 5,400%.

Тим часом індекс S&P 500 за той самий період зріс «лише» на 127%.

Яку роль відіграє ринкова капіталізація?

Іншим фактором, який слід враховувати, є те, що загальна ринкова капіталізація біткойна – іншими словами, його загальна ринкова вартість – набагато нижча, ніж у S&P 500.

На момент написання цього звіту ринкова капіталізація біткойна становить приблизно 670 мільярдів доларів. S&P 500, навпаки, є вартість понад 35 трильйона доларів.

Пам’ятайте, що ринкова капіталізація є далеко не ідеальним способом вимірювання вартості цифрової валюти. Ринкова капіталізація традиційно використовується для оцінки компаній шляхом множення ціни акцій на кількість акцій в обігу.

Ми знаємо, що було вироблено 19,530,206 10 XNUMX BTC... але неможливо точно знати, скільки з цих біткойнів було втрачено за останні XNUMX років, оскільки є багато історій про інвесторів, які зберігали свої ключові дані на жорстких дисках, які вони викинули. Таким чином, ринкова капіталізація не може бути однозначним порівнянням між біткойнами та SPX.

Біткойни - це як акції; S&P 500 — це як портфель

Простіше кажучи, інвестування в біткойн схоже на інвестування в акції: коли ви купуєте монету, ви є її власником. Це актив, який ви можете придбати. Ваш потенціал багатства пов’язаний із цим активом.

Однак вкладення ваших грошей у S&P 500 означає розподіл інвестиційного потенціалу між 500 компаніями, що забезпечує значно більшу диверсифікацію та стабільність.

Вклавши свої гроші в одну акцію на її початковій фазі зростання, ви можете отримати досить багатообіцяючий прибуток. З іншого боку, якщо ви виберете неправильно, ви можете втратити всі свої гроші.

Поєднайте Crypto та TradFi із портфоліо Blockchain Believer

Інвесторам відомо, що криптовалюта, зокрема біткойн, є більш нестабільною, ніж аналог TradFi. Але є маса потенціалу для величезних прибутків, якщо ви бажаєте інтегрувати цю волатильність у свій портфель.

Диверсифікований підхід міг би забезпечити певну стабільність, водночас одержуючи вигоду від великої прибутковості в криптопросторі. Журнал ринку біткойнів Портфоліо Blockchain Believers є чудовим вибором для тих, хто має помірний профіль ризику.

Наше портфоліо поєднує криптовалюту та акції. Починаючи з запуску в 2018 році, він постійно випереджав традиційних інвесторів, виділяючи невеликий відсоток на криптовалюту, а решту – на традиційні акції та облігації.

Інвестуючи в акції, облігації та криптовалюти, прихильники блокчейну отримують доступ до швидкозростаючого ринку, одночасно нейтралізуючи волатильність. Ми використовуємо такий розподіл:

  • Близько 65% інвестували в індексний фонд фондового ринку (наприклад, Vanguard VTSMX);
  • Близько 30% у загальний індексний фонд ринку облігацій (наприклад, Vanguard VBTLX);
  • До 10% у якісних криптоактивах, таких як BTC та/або ETH.

Інвестор на винос

Порівнювати індекс S&P 500 із біткойнами – це не яблука з яблуками. Але це дає багато можливостей подумати про те, як ці різні ринки працюють і як ви можете використовувати їх у своєму портфелі.

Якщо ви готові придбати спекулятивний актив, який приносить високий прибуток, біткойн може стати вашою інвестицією.

Однак, якщо ви шукаєте щось більш перевірене, з меншою волатильністю, індекс S&P 500 може бути кращим вибором.

Якщо ви зацікавлені в отриманні додаткових освітніх статей, які можуть допомогти вам зробити відповідні інвестиції, підписатися на журнал ринку біткойнів інформаційний бюлетень сьогодні.

Часова мітка:

Більше від Журнал ринку біткойнів