อินโฟมินา เบอร์ฮัด

เปิดรับสมัคร: 01/11/2022
ปิดรับสมัคร: 11/11/2022
การลงคะแนนเสียง: 16/11/2022
วันที่ลงรายการ: 25/11/2022

ทุน
มูลค่าตามราคาตลาด: RM240.5 ล้าน
จำนวนหุ้นทั้งหมด: 601.250mil หุ้น
 
อุตสาหกรรม CARG
อุตสาหกรรมบริการไอทีระดับองค์กรในมาเลเซีย: 2%
คู่แข่ง PAT%
การเซ็นเซอร์: 18.1%
ดากัง เน็ต เทคโนโลยีส์ เอสดีเอ็น บีเอชดี: -38.3%
ปริมาณข้อมูล: -30.6%
ดีโซนิก: 7.5%
เอ็กเซล ฟอร์ซ: 32.6%
เอชทีปาดู: -6.1%
ไอริส: 1.6%
มิสเนียกา: 2.3%
เมียก: 43.9%
N2N: 17.6%
โอเมสติ: -2.9%
ไซคอม: 11.9%
 
ธุรกิจ (FYE 2022)
การออกแบบและการใช้งานแอพพลิเคชั่นเทคโนโลยีและโซลูชั่นโครงสร้างพื้นฐานที่สนับสนุนการดำเนินธุรกิจขั้นพื้นฐาน
การออกแบบและส่งมอบโซลูชันโครงสร้างพื้นฐานด้านเทคโนโลยี: 50.3%
การดำเนินงานโครงสร้างพื้นฐานด้านเทคโนโลยี การบำรุงรักษา และบริการสนับสนุน: 49.7%
รายได้ตามภูมิศาสตร์
เซีย: 57.4%
ประเทศไทย: 16.2%
ฟิลิปปินส์: 21.1%
อื่น ๆ : 5.3%

พื้นฐาน
1.Market: ตลาดเอซ
2.ราคา: RM0.40
3.P/E: 14.08 @ RM0.0284 (ใช้ส่วนต่าง EPS โปรดอ้างอิงเหตุผลในส่วนประสิทธิภาพทางการเงิน)
4.ROE (โปรฟอร์ม III): 24.13%
5.ROE: 57.60%(FYE2022), 54.69%(FYE2021), 32.27%(FYE2020), 60.62%(FYE2019)
6.NA หลัง IPO: RM0.12
7.หนี้รวมต่อสินทรัพย์หมุนเวียนหลัง IPO: 0.68 (หนี้: 128.173mil, สินทรัพย์ไม่หมุนเวียน: 11.502mil, สินทรัพย์หมุนเวียน: 187.457mil)
8.นโยบายการจ่ายเงินปันผล: ไม่มีนโยบายการจ่ายเงินปันผลอย่างเป็นทางการ 
9. Shariah starus: ใช่

ผลประกอบการทางการเงินที่ผ่านมา (รายได้ กำไรต่อหุ้น PAT%)
2022 (FYE 31 พฤษภาคม): RM201.063 ล้าน (Eps: 0.0284), PAT: 8.5%
2021 (FYE 31 พฤษภาคม): RM105.224 ล้าน (Eps: 0.0137), PAT: 7.8%
2020 (FYE 31 พฤษภาคม): RM81.616 ล้าน (Eps: 0.0056), PAT: 4.1%
2019 (FYE 31 พฤษภาคม): RM66.006 ล้าน (Eps: 0.0114), PAT: 10.5%
*EPS ในหนังสือชี้ชวน pg206 ไม่ใช้หุ้นที่ขยายแล้ว 601.250 ล้านหุ้น EPS สูงกว่าโดยใช้การนับด้วยตนเองสำหรับหุ้นที่ขยาย 601.250 ล้านหุ้นหลัง IPO 

สั่งหนังสือ
2023: 160.3 ริงกิตมาเลเซีย
2024: 72.1 ริงกิตมาเลเซีย
2025: 58.2 ริงกิตมาเลเซีย
2026: 42.2 ริงกิตมาเลเซีย
2027: 13.4 ริงกิตมาเลเซีย

ลูกค้ารายใหญ่ (2022)
1. ลูกค้า K: 24.5%
2. ลูกค้า J: 23.3%
3. ธนาคารไทยพาณิชย์ 10%
4. ลูกค้า P: 9.7%
5. ลูกค้า H: 7.5%
***รวม 75%

ผู้ถือหุ้นรายใหญ่
Infomina Holdings: 55.4% (โดยตรง)
ยี ชี เหมิง: 6.3% (ทางตรง)
Lim Leong Ping @ Raymond Lim: 5.9% (ทางตรง)
Nasimah Binti Mohd Zain: 55.4% (ทางอ้อม)
Mohd Hoshary Bin Alias: 55.4% (ทางอ้อม)
ตัน เซียง ปิน: 5.2%

ค่าตอบแทนกรรมการและผู้บริหารสำคัญ ประจำปี 2023 (จากรายได้และรายได้อื่น พ.ศ. 2022)
ค่าตอบแทนกรรมการทั้งหมด: RM3.434mil
ค่าตอบแทนผู้บริหารหลัก: 3.35 ล้านริงกิต – 3.55 ล้านริงกิตมาเลเซีย
รวม (สูงสุด): 6.984 ล้านริงกิตหรือ 16.67% 

การใช้เงินทุน
1. การวิจัยและพัฒนา: 23.4%
2. การขยายตัวในระดับภูมิภาค: 17%
3. การสร้างแบรนด์ การตลาด และกิจกรรมส่งเสริมการขาย: 2.7%
4. เงินทุนหมุนเวียน 43%
5. ค่าใช้จ่ายในรายการ: 13.9%

สรุป (Blogger ไม่ได้เขียนคำแนะนำและข้อเสนอแนะใดๆ ทั้งสิ้นเป็นความคิดเห็นส่วนตัวและผู้อ่านควรเสี่ยงในการตัดสินใจลงทุนเอง)
โดยรวมแล้วเป็นบริษัทที่มีการเติบโตสูง แต่ก็มีความเสี่ยงสูงจากการมุ่งเน้นลูกค้ามากกว่า 5 อันดับแรกและผลประกอบการที่ดีในงบการเงิน นักลงทุนที่ลงทุนในหุ้นนี้จำเป็นต้องติดตาม QR ของบริษัทของตนอยู่เสมอ และติดตามความเสี่ยงอื่นๆ ที่เกี่ยวข้อง