Att överleva en ekonomisk kris med rätt bedrägeri- och riskprocesser (Stan Cowan)

Konjunkturnedgångar och ökat bedrägeri går hand i hand. Det hände under den stora lågkonjunkturen på 1920-talet, 2008, och under covid-krisen som började 2020. Du behöver inte vara klärvoajant för att förutse om det kommer att hända igen under de närmaste åren,
under ytterligare en lågkonjunktur.

Under de senaste veckorna har en dyster utsikt börjat dyka upp vid horisonten av fintechvärlden. Det gick inte en enda vecka utan att en VC uppmanade sina portföljbolag att spara kostnader, skydda landningsbanan och förvänta sig att insamlingen skulle bli mycket svårare över
de närmaste åren. Många företag började säga upp folk eller möta rundor. Ta Klarna som exempel. Som ett av de största VC-stödda fintech-företagen i världen hade det en uppsägning på 10 % och stod inför en värderingsgräns på 20–50 %. 

Konjunkturnedgångar och ökat bedrägeri går hand i hand. Det hände under den stora lågkonjunkturen på 1920-talet, 2008, och under covid-krisen som började 2020. Du behöver inte vara klärvoajant för att förutse om det kommer att hända igen under de närmaste åren,
under ytterligare en lågkonjunktur.

Eftersom möjligheterna för bedragare har förändrats i grunden under de senaste åren, kan det den här gången till och med bli mycket mer utmanande. Idag kan alla som vill lära sig hur man begår bedrägerier online inom några timmar. Verktygen och resurserna är fria
tillgänglig och lättillgänglig. Med den senaste ökningen av Fraud-as-a-Service-erbjudanden (FaaS) kan alla som vill komplettera sin inkomst genom att begå bedrägerier göra det utan förkunskaper.

Här är några användbara tips som du bör göra just nu baserat på vad vi har lärt oss från liknande situationer tidigare.

Automatisera dina bedrägeri- och riskprocesser för att öka effektiviteten och lansera snabbare

Förutsättningen för varje framgångsrik fintech är att vara kompatibel med befintliga KYC- och AML/BSA-regler. Chansen är stor att du redan har en kompatibel onboarding- och screeningprocess på plats, men många organisationer vi arbetar med förlitar sig fortfarande på primära
manuella steg. Det är inget fel med att vara praktisk. När allt kommer omkring måste värdet av en ny produkt bevisas först. Där det blir utmanande är när din nya produkt slår igenom och kunder registrerar sig snabbare än du kan bearbeta. I denna
situationen blir den manuella processen en flaskhals och kunderna fastnar i onboardingköer. Resultatet är en dålig kundupplevelse och väntetiden för nya användare att uppleva värdet av din tjänst ökar dramatiskt. Och din tillväxt blir lidande
oundvikligen. I de situationerna kan du anställa fler personer vilket resulterar i en linjär kostnadsökning. 

Kompromissa dock aldrig med dina efterlevnadsprocesser, eftersom det kan leda till regulatoriska böter eller i värsta fall, stängning av hela företaget. Granska istället för potentiella flaskhalsar och var du kan automatisera bättre. Under de senaste åren har intelligenta,
automatiserad kompatibel onboarding har dykt upp som säkerställer en sömlös kundonboardingupplevelse samtidigt som den skyddar mot bedrägerier. Dessa datadrivna onboarding-lösningar bör vara tillräckligt flexibla för att stödja dina nuvarande processer och säkerställa att du kan skala
med samma lagstorlek, när du väl når tillväxt.

Tänk om din introduktionsprocess för kostnadsbesparande möjligheter och optimera din kundupplevelse

Om du redan har automatiserat delar av din onboarding- och kundscreeningprocess är du redan ett stort steg före. Tidigare har vi sett den betydande potentialen för kostnadsbesparingar och förbättrad användarupplevelse i organiskt odlade onboardingprocesser
baserad på oflexibla verktyg. I tider när alla behöver optimera sin bana kan du hitta betydande besparingar i dina KYC/KYB- och CIP-processer utan att kompromissa med kvaliteten. 

Principerna bakom är enkla. Riskprofiler varierar från kund till kund. Många externa datatjänster är dyra men har billigare hängen. Det finns ingen anledning att spendera tiotals dollar för att komma in på varje konto om en mycket billigare datakälla skulle göra det
har identifierat detta konto som riskabelt eller icke-kompatibelt för bara några cent i början av ombordstigningsresan.

Detsamma gäller för kundupplevelsen. Du kan förvänta dig att den stora majoriteten av dina applikationer kommer från äkta användare. Dessa användare bör ha minsta möjliga friktion i sin process. Endast ansökningar med en högre riskprofil ska gå
genom en mer rigid screeningprocess. Kraften med villkorad exekvering och smart kunddirigering kan vara en verklig gamechanger här. I sällsynta fall där en manuell granskning av en ansökan är nödvändig bör ditt team ha all information till hands
för snabbt beslutsfattande. Hittills rör den genomsnittliga bedrägeri- och efterlevnadsanalytikern fortfarande 4-6 olika verktyg för att slutföra en recension. Det är en stor kognitiv omkostnad.

Med intelligenta, maskininlärningsdrivna processer och möjligheten att ringa dyra tjänster endast när det är nödvändigt, har vi sett företag spara betydande kundförvärvskostnader samtidigt som introduktionsprocessen påskyndas.

Identifiera falska konton och artificiell tillväxt för att minska en verklig risk för din startups värdering

Direkt efter att Elon Musk meddelade att han kommer att köpa Twitter för 44 miljarder dollar, backade han snabbt och anklagade den sociala medieplattformen för att vara värd för en betydande mängd botkonton. Tidigare i år sjönk PayPals värdering med nästan 25% efter att ha avslöjat det
4.5 miljoner konton var potentiellt falska. Även om detta är mer extrema exempel är problemet mycket systematiskt. Fintech-företag tävlade om kundernas uppmärksamhet i flera år och ett överskott av kontanter och finansiering ledde till en stadig ökning av incitamenten
för att locka kunder att anmäla sig. Detta öppnade dörren för bedragare att skapa en armada av falska konton för att bara håva in registreringsbonusen. När du väl börjar pitcha till investerare kan detta bli ett verkligt problem. Speciellt inom B2C fintech är kundtillväxten fortfarande
ett av nyckelmåtten. Men hur mycket är det värt om en betydande summa är icke-äkta användare? 

Räkna med att investerare blir mer stela när det gäller att finansiera due diligence under de närmaste åren och har ett nära öga på hur mycket av ett företags tillväxt som är verklig och vad som drivs av bots. Många av dessa oäkta registreringar kan lätt identifieras automatiskt
vid tidpunkten för registrering. Analysera befintliga men vilande konton och göra omscreening för bedrägeri- och riskflaggor. Även om du kanske slutar med ett lägre antal riktiga användarkonton och måste inse att en del av din senaste tillväxt är baserad på falska konton,
du har nu en solid datagrund för verklig trattoptimering och kan gå in på din nästa finansieringspitch med tillförsikt.

Ha en stark partner som vet vad du ska förutse härnäst

Under det senaste decenniet har vi också lärt oss att det är nyckeln att arbeta med människor som har varit där och vet hur man tar sig igenom utrymmet under en kris. Den kommande osäkerheten är skrämmande, men om du arbetar med människor som har navigerat i den tidigare är det
mycket mer hanterbar. Under de senaste åren har vi haft chansen att lösa några av de mest utmanande bedrägeri- och efterlevnadsutmaningarna och hade turen att lära av några av de bästa människorna i branschen. Förutom de rätta verktygen till ditt förfogande, fungerar
med rätt partner och team är alltid en nyckelfaktor för framgång.

Därför, även om du inte ser något problem just nu, se till att du har personer att rådgöra med som känner till din situation. Om du blir en måltavla för bedragare när ditt företag väl är framgångsrikt har du möjligheten att ringa upp rätt personer till höger
tid när du är i den typen av situation.

Tiden framöver kan se skrämmande ut. Men svåra tider erbjuder ofta enorma möjligheter. Med låg kostnadsdrift, en lång landningsbana, en överlägsen kundupplevelse, möjligheten att snabbt lansera nya tjänster och rätt partner vid sidan av, ditt företag
kommer att navigera genom stormen och komma starkare ur den.