Pot derivatele să prezică viitorul piețelor?

Futurile vă permit să tranzacționați viitor prețul pentru un activ de pe piața actuală, ceea ce le face instrumente excelente pentru specularea și acoperirea traiectoriei viitoare a prețurilor. Dar futures nu sunt doar vehicule grozave de tranzacționare...

Derivatele sunt un model predictiv de tip crowd-source. Mii de oameni care se adună la licitații și oferte pentru a-și exprima opinia cu privire la viitorul unui activ este, în esență, un sondaj eficient, în timp real.

Fondurile Fed

Luați, de exemplu, contractele futures Fed Funds (ZQ) și rata Fed Funds. Primul reflectă locul în care comercianții cred că Rezerva Federală va stabili ratele în anumite momente în viitor, în timp ce cel de-al doilea este rata actuală stabilită în prezent de Fed.

ZQZ23 Futures Fed Funds decembrie 2023

Cum poate o rată care este de obicei modificată doar de câteva ori pe an de către Comitetul Federal pentru Piața Deschisă să arate atât de multă mișcare zi de zi? Proiecția în care se îndreaptă ratele în viitor se schimbă zilnic în funcție de publicările de date, declarațiile Fed și sentimentul general.

(În afară de asta: contractele futures Fed Funds au prețul de 100 – [Fed Funds Rate]; de exemplu, un preț de 98.60 reflectă o așteptare de 1.40% în cursul Fed Funds Rate.)

Cum prezic viitorul viitorul

Curba forward pentru orice piață futures prezintă prețurile curente pentru un activ la mai multe date viitoare pe contractele corespunzătoare.

ZQ  Curba Forward Futures Fonduri Fed

Prețurile în scădere pe măsură ce se adaugă timpul demonstrează o așteptare a creșterilor ratelor din partea Fed; având în vedere rata actuală de 0.125%, proiecția este de două sau trei creșteri de 0.25% în 2022 și alte două sau trei în 2023.

Futures fonduri federale: prețuri și proiecții

Sursa: Yahoo! Finanțe (https://finance.yahoo.com/) începând cu 12/8/21

YouTube canal și urmăriți-le Twitter astfel încât să nu ratați niciodată o actualizare.

© 2021 Small Exchange, Inc. Toate drepturile rezervate. Small Exchange, Inc. este o piață contractuală desemnată înregistrată la Commodity Futures Trading Commission din SUA. Informațiile din acest anunț sunt actuale la data menționată, au doar scop informativ și nu pretinde să abordeze obiectivele financiare, situația sau nevoile specifice ale vreunui investitor individual. Tranzacționarea futures implică riscul de pierdere, inclusiv posibilitatea unei pierderi mai mare decât investiția dumneavoastră inițială.

Sursa: https://www.danielstrading.com/2021/12/16/can-derivatives-predict-the-future-of-markets