Eela Dubey And Arindam Sengupta, Founders Of EduFund

Republicado por Platão

seguidores: 0

Hoje na Fintech temos o prazer de falar com Eela, Co-Fundadora da EduFund. EduFund é o primeiro aplicativo de consultoria de investimento dedicado da Índia para o ensino superior. Com a ajuda de seus parceiros estratégicos e investidores, como a ViewTrade Holding Corp., o aplicativo EduFund oferece aos pais a oportunidade de construir ovos-de-meia investindo nos mercados indianos e no exterior.

Quem é você e qual é o seu histórico?

Minha primeira incursão no mundo da tecnologia financeira começou com meu primeiro emprego em um fundo de hedge quantitativo. Hoje, quando ouvimos a palavra “fintech”, é fácil para nossas mentes pensar em aplicativos de day-trading ou consultores robóticos que atendem ao mercado de massa. Mas comecei minha carreira trabalhando para um consultor de negociação de commodities (CTA), onde 99% dos negócios eram baseados em sistemas e algoritmos. A tecnologia foi utilizada de forma considerável, embora eu só venha a apreciar isso muito mais tarde, quando iniciei o EduFund.

Para voltar: completei a graduação na NYU. Abandonei um programa de mestrado na Universidade de Columbia devido a restrições financeiras, o que me fez pensar em como me tornar mais responsável financeiramente e pagar meus empréstimos. Embora eu nunca tenha estudado finanças formalmente na faculdade, fiquei intrigado com os mercados financeiros e reconheci o quão importante era para um leigo entender o básico de como administrar seu dinheiro. Muito por acaso, consegui um papel trabalhando em serviços financeiros, onde recebi imensa exposição ao mundo do comércio e dos mercados. Tive a sorte de ter uma equipe de colegas que eram ótimos professores. No entanto, ao mesmo tempo, eu sabia que não queria ser um financista de carreira pelo resto da minha vida - havia algo mais.

Foi quando decidi me mudar para a Índia, onde, em vez de ir direto para o trabalho, decidi tirar um curto período sabático para decidir meu próximo passo. Foi nessa época que morei em um ashram, onde estudei ioga e meditação. A curiosa relação entre práticas iogues e finanças é que ambas são baseadas na psicologia da mente. As práticas de yoga nos ensinam observação, consciência e quietude - todas as qualidades que são necessárias ao tomar decisões de investimento, mas também qualidades que podem ser abandonadas em tempos de pânico. Eu credito muito da minha filosofia de como administrar uma equipe e uma empresa a essa época; uma época em que aprendi o quão importante é para os tomadores de decisão terem mentes claras e compaixão.

Quando percebi que estava pronto para voltar ao trabalho, mergulhei de volta no mundo dos serviços financeiros com uma empresa de gestão de ativos. Foi quando conheci meu atual cofundador, Arindam. As sementes do EduFund foram plantadas ali mesmo. Passamos cerca de dois anos estudando o mercado e avaliando o mercado de produtos para o EduFund, até que em 2020, finalmente, mergulhamos e começamos a construir o aplicativo!

Qual é o seu cargo e quais são suas responsabilidades gerais?

Como fundador o céu é o limite! Embora nenhum dia seja igual, eu poderia estar trabalhando na tomada de decisões sobre produtos, gerenciando tecnologia, lendo conteúdo e ajudando nas operações.

Mas minha maior responsabilidade é ser a capitã da torcida.

Você pode nos dar uma visão geral do seu negócio?

Gostamos de chamar o primeiro 529 EduFund da Índia. Embora venha com alguns sinos e assobios adicionais, o produto principal está focado em ajudar os pais a iniciar um pé-de-meia para seus filhos. Atualmente, nosso aplicativo está dividido em quatro áreas principais:

1) Descoberta de custos: criamos uma calculadora universitária que ajuda pais e alunos a entender os custos que incorrerão quando estiverem prontos para ir para a faculdade. Quer uma criança tenha 2 ou 12 anos, estudamos certas métricas, como inflação educacional, taxas de acomodação e desvalorização da rúpia, para fornecer uma estimativa completa das taxas que os pais incorrerão quando seus filhos estiverem prontos para cursar o diploma. Hoje, os pais podem escolher entre universidades globais em 15 países e 6 especializações para obter uma estimativa de custo muito próxima.

2) Investimentos em vários ativos: O aplicativo EduFund permite que os pais invistam em classes de ativos em fundos mútuos indianos, ações dos EUA e ouro digital. Quando o processo de descoberta de custos termina, os pais são solicitados a começar a investir uma quantia mensal que os ajudará a atingir sua meta mais rapidamente. Como o apetite de risco de cada indivíduo varia, nosso consultor robótico sugere fundos e classes de ativos para melhor atender às suas necessidades.

3) Empréstimos: Pode haver um déficit nos fundos que um pai economizou. Ou um aluno pode vir até nós e dizer que seus pais nunca pouparam nada e precisam de ajuda financeira. Nesses casos, o aplicativo EduFund ajuda esses pais e alunos a garantir empréstimos educacionais.

4) Aconselhamento: A preparação financeira é apenas metade do caminho. O outro lado do planejamento educacional envolve os acadêmicos. Nos casos em que os alunos precisam de ajuda com o processo de admissão, têm dúvidas sobre concursos ou simplesmente precisam de mais orientações sobre qual área estudar, o aplicativo EduFund fornece acesso a orientadores acadêmicos para ajudar a esclarecer essas dúvidas.

Diga-nos como você é financiado.

O EduFund é apoiado por investidores-anjo e um player institucional - ViewTrade Holding Corp. Até o momento, levantamos uma rodada de pré-seed de US$ 350,000 e estamos nos preparando para nossa rodada de seeding neste inverno.

Por que você começou a empresa? Para resolver quais problemas?

Fui para a universidade com algumas pessoas muito ricas. Muitas vezes, meu trajeto para a aula consistia em olhar boquiaberto para meus colegas de classe que usavam sapatilhas Miu Miu, relógios Michael Kors e tinham o mais recente Blackberry (RIP) ou iPhone. Embora a NYU tivesse uma grande variedade de alunos de todas as origens demográficas e econômicas, eu ainda fui para a faculdade com algumas pessoas realmente ricas. O epítome disso incluía “Oh, você não sabia que Don Corleone tinha um jato?” Vamos chamá-lo de Don Corleone por causa desta peça.

Tendo crescido em uma família de classe média no norte do estado de Nova York, eu não era de forma alguma pobre. Mas ter um pai que estava doente e entrando e saindo do trabalho por uma década significava estar mais ciente do dinheiro. Isso também significava que meus pais não podiam pagar mais de US $ 200 mil em mensalidades de seus bolsos.

Em vez disso, financiei meu ensino superior de forma fragmentada, fazendo empréstimos e trabalhando em dois empregos. Eu também tive uma sorte incrível de receber uma bolsa de estudos, e meus pais foram gentis em me ajudar o máximo que puderam. Em outras palavras, nada de sapatilhas Miu Miu para mim.

Sejam US$ 10 mil ou US$ 100 mil, aos 18 anos é muito difícil entender as implicações de fazer um empréstimo. Esqueça o conceito de pagar juros, aos 18 anos, levei dois meses para entender o sistema de metrô de Nova York. Agradecemos à minha aula de economia por abrir meus olhos para o maravilhoso conceito de juros compostos sobre dívidas. Pouco depois daquela aula, foi como se uma nuvem escura de dívidas surgisse sobre minha cabeça. Embora eu tivesse fé que um dia pagaria por isso, as incógnitas de quando sinceramente me assustavam. Para colocar isso em contexto, meus próprios pais pagaram seus empréstimos educacionais 5 anos antes de eu começar a universidade.

Com uma nuvem de dívidas pairando sobre minha cabeça, decidi começar meu mestrado na Universidade de Columbia. Desta vez sem bolsa. Levei 4 meses e uma oferta de emprego em tempo integral para perceber que não queria pagar mais de US$ 100 mil em empréstimos. Eu pensei que seria um pária abandonando uma Ivy League. Mas, para minha surpresa, meu pai me disse para desistir, aceitar o emprego e pagar meus empréstimos. Grite para o meu pai por ser o melhor planejador financeiro. Seis anos depois, eu estava livre de dívidas.

Cue EduFund. A jornada da EduFund começou com uma autorreflexão. Através de nossas próprias lutas, reconhecemos que as finanças não devem ser a maior barreira na educação superior de uma criança. Igualmente importante, começou como uma ode aos nossos pais por nos ajudarem tanto quanto podiam, enquanto se perguntavam se poderiam ter feito mais.

Hoje, o aplicativo EduFund que permite aos pais criar e iniciar SIPs para o ensino superior de seus filhos. Mas reduzir sua identidade a uma linha parece injusto. A calculadora universitária EduFund (no aplicativo) foi construída analisando cada métrica que pais e filhos devem considerar para a jornada educacional; métricas que experimentamos não muito tempo atrás. Mesmo que você não invista através de nós, aqui estão algumas coisas a serem consideradas:

Inflação:

Quer seu filho escolha estudar na Índia ou no exterior, a inflação universitária é uma coisa real. Ainda me lembro do dia em que recebi meu pacote de propinas. Meu pai ficou chocado por ter pago metade do custo da minha mensalidade há 20 anos. Mas esta é a realidade da educação hoje. Não importa o que você estude ou onde, a inflação universitária está aumentando a uma taxa surpreendente. Mesmo em um ano de COVID, muitas universidades se recusaram a reduzir as taxas de matrícula para aprendizado on-line / remoto. Se você está planejando a educação de seu filho daqui a 10 anos, você pode querer considerar isso, porque nós certamente o fazemos. Ah, e isso é apenas inflação universitária. Como seu professor não oficial de economia, gostaríamos de lhe dizer que a inflação do país afetará fatores como custo de vida, especialmente se você quiser enviar seu filho para o exterior.

Depreciação da moeda:

We Índia, e estamos muito otimistas quanto ao futuro da educação aqui. Mas sabemos que muitos pais ainda desejam enviar os seus filhos para o estrangeiro. Além das etapas existentes para a educação estrangeira (financiamento, exames, redações, aconselhamento, etc.), ganhar em rúpias representa um desafio. Com a desvalorização da rúpia em relação às principais moedas estrangeiras, ganhar em rúpias e gastar em dólares é um factor que os pais devem considerar. Os pais podem querer considerar investir no exterior, se quiserem mandar seus filhos para o Kings College. O aplicativo EduFund ajuda você a avaliar isso e permite que você invista em ETFS em dólares americanos.

Disciplina de Investimento:

Por favor, não espere até que seu filho tenha 17 anos para começar a economizar para sua educação. Pequenas quantidades hoje, podem percorrer um longo caminho amanhã. Crie um plano para a criança e faça-o regularmente. Assim como o poder da composição impacta as dívidas, também pode impactar os investimentos feitos ao longo do tempo. Cada pequena quantia tem o poder de reduzir a quantidade dessa nuvem de dívidas iminente.

A educação é cara:

Tenho certeza de que muitos pais antes e depois do meu enfrentaram o mesmo momento de choque ao receber a mensalidade do filho. Ao criar o EduFund, sentamos com mais de 500 pais indianos e ficamos surpresos ao ver que ninguém sabia que o custo das melhores escolas B indianas excedia 20 Lakhs INR.

Esta é apenas a realidade. Por favor, não espere para amanhã! Então, hoje, enquanto o EduFund é categorizado como um “aplicativo fintech”, também é muito mais. EduFund é uma família; uma família de pessoas trabalhando para tornar a jornada do ensino superior transparente e realista. E o mais importante: é um agradecimento aos nossos pais, um humilde esforço para ajudar todos os pais que virão depois dos nossos e um desejo sincero de ajudar os alunos que já fomos.

Quem são seus clientes-alvo? Qual é o seu modelo de receita?

Nossos clientes-alvo são pais e pais que esperam. Nossa filosofia é que quanto mais cedo você começar a investir no futuro de seu filho, mais tempo terá para ver esse investimento crescer. Nosso cliente mais jovem é uma criança de 7 meses, cujo pai investe em seu nome a cada mês J Ainda assim, se você é pai de filhos mais velhos, nunca é tarde para começar. Algo é melhor do que nada, e seu filho agradecerá por qualquer contribuição. No coração do nosso modelo de receita está um interesse sincero em ajudar pais e alunos. Não queremos aumentar as taxas já crescentes que eles terão que pagar pela faculdade. Para nosso modelo de consultoria robótica, cobramos uma taxa anual fixa.

Nossos clientes também se estendem a jovens estudantes que desejam estudar no exterior. São estudantes que precisam de ajuda para garantir empréstimos ou com orientação acadêmica para se preparar para a jornada que supervisiona. As taxas variam de acordo com o serviço, mas, novamente, a ideia é ajudar os alunos a ter acesso a esses recursos de maneira acessível.

Se você tivesse uma varinha mágica, o que mudaria no setor bancário e / ou da FinTech?

Na Índia, adoraria que os processos KYC se adaptassem à tecnologia de uma maneira mais robusta.

Qual é a sua mensagem para os grandes players do setor financeiro?

Fintech é o futuro e os bancos devem ser rápidos para não ficar para trás.

Que telefone você está carregando e por quê?

iPhone- UI/UX limpo e fácil de usar

De onde você tira as notícias do setor?

Manhã Brew e Bloomberg

Você pode listar três pessoas que você classifica no setor FinTech que deveríamos seguir no Twitter?

Saira Rahman: @sairarahman

Radhika Gupta (CEO da Edelweiss): @iRadhikaGupta

Qual é o melhor produto ou serviço FinTech que você viu recentemente?

PhonePe– Acho incrível como para um país como a Índia até os menores vendedores de lojas têm um código QR para pagamentos. Fale sobre democratizar as finanças.

Finalmente, vamos falar de previsões. Quais tendências você acha que definirão os próximos anos no setor de FinTech?

Nas próximas duas décadas, acho que a tecnologia de riqueza na Índia vai explodir. Hoje, a Índia espelha onde os Estados Unidos estavam na década de 1980 em termos de alocações de mercado de massa em ativos líquidos. Com o advento da tecnologia, o acesso ao investimento tornou-se mais onipresente, o que não era o caso na América naquela época. Com tantas novas fintechs surgindo no espaço de gestão de patrimônio, mais alfabetização financeira e o tamanho da população, acho que o futuro da fintech (globalmente) está realmente na Índia.

Carimbo de hora: 10 de novembro de 2021