Kontrakty terminowe na ESG - S&P 500 i STOXX 600

W moim ostatnim artykule Inwestycje ESG - pierwsze spojrzenie na szczegóły, Zauważyłem, że dwa z głównych kontraktów futures na indeksy giełdowe, rozszerzenie CM S&P 500 i Eurex STOXX 600 ma warianty z ekranowaniem ESG. W dzisiejszym artykule przyjrzę się objętości i otwarte zainteresowanie tych umów.

CME S&P 500 ESG

Począwszy od CME E-mini S&P 500 ESG Futures, które teraz mamy CCPWyświetl.

• Miesięczny wolumen wahał się od wysokiego 3.3 miliarda USD w grudniu 20 do niskiego poziomu 1.5 miliarda USD w dniu 21 stycznia w wybranym okresie czterech miesięcy
• ADV od 70 milionów do 140 milionów dolarów lub od 450 do 900 kontraktów.

Otwarte odsetki na dzień 12 marca 2021 r. Wynosiły 7,198 kontraktów, czyli 1.2 mld USD.

Eurex STOXX 600 ESG-X

Następnie spójrzmy na Eurex STOXX 600 ESG-X w CCPWyświetl.

• Miesięczny wolumen wahał się od wysokiego 3.3 miliarda euro w grudniu 20 do niskiego poziomu 475 milionów euro w styczniu 21
• ADV w wysokości od 23 mln EUR do 145 mln EUR lub od 1,500 do 9,900 XNUMX umów.

Otwarte odsetki na dzień 12 marca 2021 r. Wynosiły 85,045 kontraktów, czyli 1.3 miliarda euro.

Porównania

Oba kontrakty o podobnym wolumenie i dla sprawdzenia, możemy razem wykreślić.

• S&P 500 ESG o łącznej wartości 8.9 miliarda dolarów w ciągu czterech miesięcy.
• STOXX 600 ESG-X o łącznej wartości 6.5 miliarda dolarów
• S&P 500 z wyższym wolumenem każdego miesiąca z wyjątkiem 20 grudnia

Gdybyśmy mieli przejść do widoku dziennego wolumenu, widzielibyśmy wolumen każdego dnia w naszym okresie, co dodatkowo pokazuje przyjęcie na rynku, jakie osiągnęły te dwa kontrakty.

W porównaniu z benchmarkiem

Prawdziwym testem dla ESG Futures jest porównanie ich wolumenu i otwartego zainteresowania z głównym kontraktem, dla CME, czyli S&P 500 Future z trzema wariantami: E-Mini, Micro E-Mini i S&P 500.

Pod względem wolumenu nie jest to konkurs z ponad 6 bilionami dolarów miesięcznego wolumenu na CME S&P 500 Futures w porównaniu do 1.5-3.3 miliarda dolarów w ESG, a więc poniżej 0.05%. Podczas gdy w warunkach otwartego oprocentowania kontrakt ESG jest nieco wyższy i wynosi 0.2%.

CME S&P 500 Futures to jedne z największych kontraktów na świecie, o ogromnym wolumenie i płynności, więc nie jest zaskakujące, że kontrakt ESG, który został uruchomiony w IV kwartale 4 r., W porównaniu z nimi reprezentuje tylko tak niski odsetek.

Wolumeny STOXX 600 ESG-X są jednak warte wykresu.

• STOXX 600 w przedziale od 22 miliardów euro do 42 miliardów euro
• STOXX 600 ESG-X w przedziale od 0.5 miliarda euro do 3.3 miliarda euro
• Wolumeny STOXX 600 ESG-X wahają się od 1.95% do 7% STOXX 600

Podczas gdy otwarte odsetki w dniu 12 marca 2021 r. Wyniosły STOXX 600 ESG-X 1.3 mld EUR w porównaniu do STOXX 600 10.5 mld EUR, czyli 13%.

Dobrze widzieć tak wysoki udział, nawet biorąc pod uwagę fakt, że Eurex STOXX 600 nie jest największym indeksem giełdowym Future Index na Eurex, czyli STOXX 50, a za nim DAX 50 i chociaż każdy z nich ma warianty ESG, te warianty jeszcze nie zyskały istotnego znaczenia wolumen lub otwarte zainteresowanie.

Więcej informacji na temat kontraktów terminowych na S&P 500 i STOXX 600 ESG można znaleźć na stronie ten artykuł autorstwa optiver.

Otóż ​​to

To wszystko, na co dziś mam czas.

Będziemy nadal przyglądać się kontraktom futures i opcjom ESG.

Opcje w CBOE S&P 500 ESG i Eurex STOXX 600 ESG-X.

Futures na Euronext, ICE, Nasdaq OMX, SGX.

I sprawdź, jak rozwijają się woluminy.

Inwestycje i instrumenty pochodne ESG mają wzrosnąć.

Z pewnością pomoże standaryzacja ujawnień ESG.

Źródło: https://www.clarusft.com/esg-futures-sp-500-and-stoxx-600/?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=esg-futures-sp-500-and-stoxx-600