EDELTEQ HOLDINGS BERHAD

Copyright @ http: //lchipo.blogspot.com/
Śledź nas na Facebooku: https://www.facebook.com/LCH-Trading-Signal-103388431222067/

Możliwość składania wniosków: 09 maja 2023 r
Termin składania wniosków: 17 maja 2023 r
Głosowanie: 19 maja 2023 r
Data notowania: 30 maja 2023 r

Kapitał zakładowy
Kapitalizacja rynkowa: RM127.808 mln
Akcje ogółem: 532.535 mln akcji

Branża CARG (2017-2021)
Sprzedaż półprzewodników, świat, 2017-2022(e): 7.07%
Segment montażu i testowania układów scalonych, świat, 2017–2022(e): 7.17%
Projektowanie i montaż IC BIB oraz dostawa PCB (PAT%)
Edeltek: 25.42%
KESP Sdn Bhd: straty (-27.16%)
Trio-Tech (M) Sdn Bhd: -3.31%
EDA Malaysia Industries Sdn Bhd: 2.27%
JAC Engineering Sdn Bhd: 0.74%
Projektowanie, rozwój i montaż ATE oraz automatyki fabrycznej (PAT%)
Vitrox: 26.2% (PE40)
Penta: 23.5% (PE40)
Greatech: 23.42% (PE41)
Mi: 16.91% (PE19)
QES: 11.39% (PE17)
Aemuule: 17.06% (PE69)
Vis: 32.11% (PE15)
MMSV: 18.54% (14)

Biznes (rok finansowy 2022)
1. Projektowanie i montaż płytek wypalanych układów scalonych oraz dostawa płytek drukowanych (ETSB i ETMSB): 52.2%
2. Dostawa i renowacja materiałów eksploatacyjnych do montażu i testowania układów scalonych (ETSB): 19.46%
3. Projektowanie, rozwój i montaż ATE oraz automatyki fabrycznej (EVSB): 24.71%
4. Handel materiałami eksploatacyjnymi, częściami zamiennymi i narzędziami do montażu i testowania układów scalonych (CESB i DTSB): 3.63%

Przychody według Geo
Malezja: 77.61%
Za granicą: 22.39%

Fundamentalny
1. Rynek: Ace Market
2. Cena: 0.24 RM
3.P/E: 23.53 @ RM0.0102
4.ROE (Pro Forma III): 13.28%
5.ROE: 28.52%(FYE2022), 59.56%(FYE2021), 45.78%(FYE2020), 9.65%(FYE2019)
6. Aktywa netto: 0.08 RM
7. całkowite zadłużenie do aktywów obrotowych po IPO: 0.26 (dług: 7.167 mln, aktywa trwałe: 20.899 mln, aktywa obrotowe: 27.228 mln)
8.Polityka dywidendowa: Polityka dywidendowa 20% PAT.
9. Status szariatu: Tak

Wyniki finansowe w przeszłości (przychody, zysk na akcje, PAT%)
2022 (rok finansowy 31 grudnia): 24.360 mln RM (Eps: 0.0102), PAT: 22.33%
2021 (rok finansowy 31 grudnia): 23.950 mln RM (Eps: 0.0169), PAT: 37.62%
2020 (rok finansowy 31 grudnia): 16.685 mln RM (Eps: 0.0075), PAT: 23.88%
2019 (rok finansowy 31 grudnia): 12.374 mln RM (Eps: 0.0010), PAT: 4.46%

Operacyjne przepływy pieniężne a PBT
2022: 57.13%
2021: 54.98%
2020: 86.02%
2019: 52.02%

Główny klient (2023)
1. Infineon Technologies (Malezja) Sdn Bhd: 37.28%
2. Klient A: 18.34% 
3. Firma X: 11.07%
4. Klient D: 9.13%
5. Skyworks Global Pte Ltd: 6.61%
***łącznie 82.43%

Główni akcjonariusze
1. Chin Yong Keong: 44.05%
2. Khong Chee Seong: 20.08%
3. Chin Yuen Fong: 8.72%

Wynagrodzenie dyrektorów i kluczowych menedżerów za rok obrotowy 2023 (z przychodów i innych dochodów 2022 r.)
Całkowite wynagrodzenie dyrektora: 1.297 mln RM
wynagrodzenie kluczowego kierownictwa: RM1.40mil – RM1.65mil
suma (max): 2.947 miliony RM lub 25.4%

Wykorzystanie środków
1. Budowa proponowanej fabryki Batu Kawan: 15.33%
2. Spłata kredytów bankowych (proponowana fabryka Batu Kawan): 42.71%
3. B+R: 12.90%
4. Kapitał obrotowy: 14.06%
5. Wydatki na aukcję: 15.00%

wnioski (Blogger nie napisał żadnych rekomendacji ani sugestii. Wszystko jest osobistą opinią, a czytelnik powinien podejmować własne ryzyko przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych)
Ogólnie rzecz biorąc, nie jest to IPO z dyskontem. Spółka ma jednak potencjał do rozwoju w przyszłości. 

*Wycena jest tylko osobistą opinią i poglądem. Postrzeganie i prognozy zmienią się, jeśli pojawi się nowy kwartał
wydanie wyniku. Czytelnik podejmuje własne ryzyko i powinien samodzielnie odrabiać pracę domową, aby śledzić co kwartał
spowodować korektę prognozy wartości fundamentalnej spółki.