British Columbia foreslår forretningslovgivning om pengetjenester (lovforslag 19: 2023)

Blakes | Jacqueline D. Shinfield og Alan Fraser | 12. april 2023

Den 29. mars 2023 introduserte British Columbia Bill 19, the Lov om pengetjenester (BC MSB Act), som foreslår å regulere pengetjenestevirksomheter (MSB) som opererer i provinsen.

• De regulering av MSB i BC var en av anbefalingene fra Cullen-kommisjonen, som konkluderte med at det var nødvendig med større gransking av MSB-aktiviteter, utover det som ble gitt av Financial Transactions and Reports Analysis Centre.
  • BC MSB Act definerer en pengetjenestevirksomhet (MSB) som ligner PCMLTFA, men tolkningen av hva som utgjør en MSB har alltid vært gjenstand for debatt.
  • Loven unntar finansinstitusjoner, verdipapirhandlere og forsikringsselskaper fra sitt virkeområde og foreslår unntak for andre MSB etter forskriften.
  • Uregistrerte MSBer har forbud mot å reise søksmål om vederlag i forhold til pengetjenester som ytes.
  • MSB-er registrert under BC MSB Act må gi årlige rapporter til BCFSA respekterer deres aktiviteter, og det er krav til journalføring for «bøker, regnskap og andre poster».
  • MSB må varsle BCFSA om visse hendelser, inkludert endringer i informasjon, utnevnelse av en ny agent, endring av styremedlemmer og ledere, endring av partnere i et partnerskap og endringer i bedriftsinteresseeiere.
  • Superintendenten har bred håndhevingsmyndigheter, inkludert administrative straffer og fengsel for å begå lovbrudd.
  • MSB-er må rapportere alle lovbrudd begått relatert til registrering i henhold til BC MSB Act til Superintendent.

Se:  Cullen-kommisjonens hvitvaskingsrapport anslår milliarder hvitvasket i f.Kr. hvert år

• Innvirkning:  BC MSB Act foreslår at British Columbia Financial Services Authority (BCFSA), den provinsielle regulatoren av finansinstitusjoner, er ansvarlig for reguleringen av MSB som opererer i provinsen. BCFSA vil utnevne en Superintendent of Money Services Businesses (Superintendent) til å føre tilsyn med MSBs. Det er uklart hvordan BC MSB-loven vil påvirke MSB-enes forpliktelser inntil forskrifter er etablert. Loven ser ut til å være fokusert på å forhindre "dårlige skuespillere" fra å operere som MSB i provinsen.

Fortsett til hele artikkelen -> her

De National Crowdfunding & Fintech Association (NCFA Canada) er et økonomisk innovasjonsøkosystem som gir utdanning, markedsintelligens, bransjestyring, nettverks- og finansieringsmuligheter og tjenester til tusenvis av samfunnsmedlemmer og jobber tett med industri, myndigheter, partnere og tilknyttede selskaper for å skape et levende og innovativt fintech og finansiering industri i Canada. NCFA er desentralisert og distribuert med globale interessenter og hjelper med å inkubere prosjekter og investeringer i fintech, alternativ økonomi, crowdfunding, peer-to-peer finans, betalinger, digitale eiendeler og symboler, blockchain, cryptocurrency, regtech og insurtech sektorer. Bli med Canadas Fintech & Funding Community i dag GRATIS! Eller bli en medvirkende medlem og få fordel. For mer informasjon, besøk: www.ncfacanada.org