ondersteund door instromen van regionale banken

J.P. Morgan (NYSE: JPM) de aandelenkoers crashte vorige week naar een dieptepunt in meerdere maanden van $ 127.92 toen Silicon Valley Bank (SVB) instortte. Vervolgens verkleinde het een deel van die verliezen en sloot het af op $ 133.65. Het aandeel blijft dit jaar zo'n 7.57% onder het hoogste punt. 

JP Morgan profiteert van instorting SVB

JP Morgan en andere too big to fail banken zoals Bank of America en Citigroup zullen naar verwachting profiteren van de ineenstorting van SVB, Signature Bank en Silvergate Capital. De bank zal dankzij haar sterke balans en belang voor de Amerikaanse economie blijven bloeien.

Het belangrijkste is dat de ineenstorting van deze regionale banken ertoe zal leiden dat de meeste van hen hun geld naar grote banken zoals JP Morgan zullen verplaatsen. Vorige week deden de meeste bedrijven die hun geld overmaakten dat naar JP Morgan en andere grote banken.

Een andere reden is dat JP Morgan sterk gereguleerd is. Net als andere grote banken wordt het regelmatig onderworpen aan een stresstest, die het al meer dan tien jaar doorstaat. Bovendien is het bedrijf goed gediversifieerd, met een sterke aanwezigheid in belangrijke subsectoren zoals investeringsbankieren en vermogensbeheer. 

JP Morgan heeft een solide balans. Uit de meest recente financiële resultaten bleek dat de investeringsportefeuille van het bedrijf $ 629 miljard bedroeg, wat behoorlijk solide is. Deze middelen worden toegewezen aan AFSS en HTMS en hebben een kredietrating van AA+.

Het belangrijkste is dat JP Morgan een betere investeringsbeslissing heeft genomen dan Silicon Valley Bank. De ineenstorting van SVB gebeurde omdat het bedrijf deposito's belegde in langlopende obligaties, die nu ondermaats presteren. 

Toch is de realiteit dat banken failliet gaan als er geen vertrouwen is in hun operaties. Dit gebeurt wanneer er grote angst bestaat dat de bank haar deposanten niet zal honoreren. JP Morgan lijkt het tegenovergestelde te hebben, met meer mensen die hun geld naar het bedrijf verplaatsen.

Voorspelling aandelenkoers JP Morgan

JPM-grafiek door TradingView

De dagelijkse grafiek laat zien dat de JPM-aandelenkoers een sterke weerstand vond op $ 145, waar hij dit jaar niet boven kwam. En vorige week maakte het een bearish uitbraak onder de stijgende trendlijn die in het zwart wordt weergegeven. Het aandeel bewoog onder alle voortschrijdende gemiddelden en de belangrijkste steun op $ 129.81, het hoogste punt op 31 mei. Daarom vermoed ik dat het aandeel zal blijven stijgen als kopers roteren van regionale naar te big-to-fail banken. Als dit gebeurt, zal de JP Morgan de aandelenkoers zal de komende weken waarschijnlijk stijgen tot ongeveer $ 145.