Il ciclo di 16 anni del Bitcoin e la sua correlazione con la bolla di Internet

Tutti hanno sentito parlare del ciclo di 4 anni che Bitcoin sta attraversando, ma hai mai pensato all'idea che Bitcoin potrebbe attraversare un ciclo più grande? E questo ciclo più ampio potrebbe riflettere il modo in cui gli esseri umani adottano le nuove tecnologie? Ed è possibile che abbiamo già visto qualcosa di simile con un'altra tecnologia come Internet? In questo articolo, approfondiremo una nuova teoria che suggerisce che Bitcoin si sta muovendo attraverso un ciclo più ampio di 16 anni che può aiutarci a prevedere la direzione del prezzo del Bitcoin nei prossimi anni.

IL CICLO REGOLARE DI 4 ANNI

Bitcoin tende a passare attraverso cicli di 4 anni divisi in 2 parti, la tendenza al rialzo e la tendenza al ribasso. Un ciclo regolare di 4 anni consiste in un trend rialzista di 3 anni seguito da un trend al ribasso di 1 anno, noto anche come mercato ribassista. Finora Bitcoin ha completato cicli di 4 anni e ha mostrato un'incredibile precisione che attira l'attenzione dei partecipanti al mercato.

Non si possono ignorare le somiglianze tra la struttura del mercato dell'S&P500 durante il ciclo DOTCOM e il ciclo Bitcoin. Anche i normali mercati finanziari hanno attraversato chiari cicli quadriennali, con la maggior parte del ciclo in un trend rialzista e il trend al ribasso, noto anche come mercato ribassista, di breve durata. Dal mio punto di vista, il ciclo DOTCOM è iniziato intorno al 4 poiché questo è stato il momento in cui Microsoft è diventata pubblica, una delle più grandi aziende del ciclo DOTCOM. I primi cicli quadriennali di Bitcoin sembrano molto simili ai primi cicli quadriennali dell’S&P1986 a partire dal 3.

Ciò ha davvero stimolato i miei interessi poiché entrambi i periodi si basano sull’adozione di una tecnologia completamente nuova che cambia il modo in cui la nostra società percepisce e utilizza le informazioni. Il personal computer e Internet hanno cambiato completamente le nostre vite al punto che è quasi impensabile rimanere disconnessi da Internet per più di 24 ore. In futuro sarà impensabile non possedere e non utilizzare Bitcoin, siamo solo ancora nella fase iniziale della sua adozione.

Quindi la struttura del ciclo DOTCOM potrebbe aiutarci a determinare un potenziale percorso per Bitcoin? Prima di tutto, vorrei sottolineare il fatto che, a mio onesto parere, i cicli di mercato sono uno dei modi migliori per utilizzare previsioni approssimative dei prezzi e accertare quando entrare e quando uscire da un particolare mercato. Ma ci tengo davvero a sottolineare la parola “grezzo”. C'è un detto: “storia

non si ripete ma sicuramente fa rima”, e penso che questo valga anche per i cicli. Niente è mai una replica al 100% di qualcosa che è accaduto prima, ma può darci una stima approssimativa di ciò che potrebbe accadere.

Come puoi vedere nella struttura del ciclo DOTCOM, i primi cicli di 3-4 anni sono molto simili, un lungo mercato rialzista seguito da un mercato ribassista o correzione breve ma a volte superficiale. È solo che l'ultimo ciclo di 4 anni è diverso, le tabelle sono capovolte. Inizia con un'accelerazione del prezzo che non dura molto a lungo ed è seguita da un mercato ribassista pluriennale. Bitcoin potrebbe fare qualcosa di simile, deludendo coloro che si aspettano un ciclo regolare di 4 anni e sorprendendo la maggioranza con un mercato ribassista pluriennale?

Microsoft sta seguendo un percorso simile. Inizia con 3 cicli di 4 anni tradotti a destra, seguiti da un ciclo di 4 anni tradotto a sinistra, quindi un mercato ribassista prolungato in un asset che è stato in un forte mercato rialzista per anni.

Microsoft raggiunse il top nel 2000, segnando un massimo a lungo termine nel prezzo a circa $ 60. E solo nel 2015 quel livello è stato nuovamente superato. Ci sono voluti 15 anni da quel livello massimo per riprendersi completamente e superare nuovamente quel livello. Se dovessimo prendere in considerazione l’offerta di moneta, in realtà Microsoft impiegherebbe più tempo per riprendersi e superare il massimo 21 anni dopo, nel maggio 2021.

Entrambi questi grafici, Microsoft e S&P500, dimostrano davvero l’entità di una correzione dopo un prolungato mercato rialzista. È difficile immaginare dal proprio punto di vista un mercato ribassista prolungato di un asset che hai visto per lo più salire. È possibile che vedremo, in termini approssimativi, qualcosa di simile con Bitcoin?

CONFLUENZA TRA CICLI

Diamo quindi un'occhiata a cosa prevedono questi cicli per Bitcoin e come potremmo potenzialmente prepararci per questi risultati. Prima di tutto, è interessante notare che una data prevede lo stesso risultato nel ciclo regolare di 4 anni, il ciclo di 16 anni.

Un ciclo regolare di 4 anni suggerirebbe che resteremo in un trend rialzista fino al 2025, seguito da un declino di 1 anno. Questo è un tipico ciclo di 4 anni che abbiamo visto 3 volte nella storia di Bitcoin.

Il ciclo di 16 anni suggerirebbe che seguiremo un percorso simile a quello della bolla DOTCOM menzionata sopra. Bitcoin raggiungerebbe il picco entro la prima metà del ciclo, quindi al più tardi alla fine del 2024, questo sarebbe seguito da un declino pluriennale fino al 2026 per raggiungere nuovi minimi.

COME INDIVIDUARE UNA CIMA

Uno dei migliori indicatori che un trader di Bitcoin può utilizzare sono i tassi di finanziamento di Bitcoin. I tassi di finanziamento mostrano sostanzialmente se la maggior parte dei partecipanti al mercato sui mercati dei derivati ​​sta andando short o desiderando Bitcoin. Ho trovato questo indicatore molto utile per individuare un massimo nel prezzo del Bitcoin poiché in un mercato rialzista sano quando i tassi di finanziamento sono negativi, il prezzo tende ad aumentare. In un mercato ribassista, quando il finanziamento è positivo, il prezzo tende a diminuire. Quindi possiamo utilizzare questa metrica per individuare in quali condizioni di mercato si trova il mercato e se qualcosa è cambiato. Uno dei primi segnali quando Bitcoin è entrato in un mercato ribassista nel 2022 è stato che il prezzo del Bitcoin stava diminuendo con tassi di finanziamento negativi, e ciò generalmente non accade in un mercato rialzista sano.

Un altro modo per cercare il massimo del ciclo è il tempismo: ogni volta che Bitcoin si trova nel periodo di massimo, diciamo, del ciclo di 16 anni e scendiamo al di sotto di un minimo oscillante, aumentano le possibilità che si trovi un massimo del ciclo. Questo verrebbe quindi invalidato. tornando al di sopra di quel livello specifico, per rivendicare nuovamente questo livello. Per visualizzare il periodo di un potenziale massimo del ciclo, si può dare un'occhiata alle barre di progressione dei cicli Bitcoin. Una volta che il punto giallo entra nella zona rossa, significa che in base a quello specifico ciclo siamo nel periodo di topping. Ancora una volta, è importante ricordare che i cicli possono aiutare a fornire una stima approssimativa dei potenziali risultati, spesso non si svolgono in modo molto accurato e c’è spazio

ULTERIORI CONSIDERAZIONI

Ci sono più fattori in gioco che influenzano il prezzo del Bitcoin oltre a questi cicli. Il fatto che la Federal Reserve abbia iniziato a stampare enormi quantità di denaro nel 2020, ha davvero aumentato la propensione al rischio di molti investitori che li hanno spinti a cercare un rifugio sicuro come i mercati finanziari e Bitcoin. È molto chiaro che nel momento in cui la Federal Reserve ha iniziato a iniettare denaro nell'economia, il prezzo del Bitcoin e i mercati finanziari hanno iniziato a salire fino a quando la stampante monetaria si è fermata nuovamente nel 2022 e il prezzo del Bitcoin è entrato in una fase di declino durata un anno. Questi cambiamenti fondamentali nell’economia avranno molto probabilmente un impatto su Bitcoin e sul modo in cui questi cicli potrebbero svolgersi.