Bitcoin Is On FIRE - Plato AiStream V2.1

Ripubblicato da Platone

Seguaci: 0

L’etica di vivere in modo frugale e investire con saggezza migliora solo se applicata a uno standard bitcoin.

Cos'è il FUOCO?

Financial Independence, Retire Early (FIRE) è un movimento incentrato sul risparmio e sugli investimenti estremi con l’obiettivo di consentire alle persone di andare in pensione molto prima rispetto agli obiettivi delle strategie convenzionali.

L'estrema frugalità è al centro di FIRE. I sostenitori mirano a risparmiare una parte significativa del proprio reddito, in molti casi ben oltre il 50%. Ciò si ottiene in genere attraverso un focus disciplinato sulla riduzione delle spese. L’aumento del reddito è incoraggiato, ma è riconosciuto come meno controllabile rispetto al taglio spietato della spesa.

Una volta raggiunto l’obiettivo di risparmio, i pensionati vivono di piccoli prelievi periodici. La maggior parte applicherebbe il “Regola del 4%” o qualcosa di simile per calcolare il loro obiettivo di risparmio e gli importi di prelievo sicuri. I risparmi vengono generalmente investiti quasi interamente in fondi indicizzati azionari.

C'è un'enorme quantità di informazioni disponibili su FIRE che non vale la pena ripetere qui. Puoi fare le tue ricerche, magari iniziando con uno dei blogger FIRE più popolari – Mr. Money Baffi.

Il buono: FUOCO e libertà

Il movimento FIRE ha molto da offrire. I suoi maggiori punti di forza derivano dal comportamento di bassa preferenza temporale che incoraggia, proprio come il bitcoin. I sostenitori del FIRE sono disposti a sacrificare la spesa immediata e a scendere a compromessi sullo stile di vita per il potenziale di maggiori rendimenti futuri (compensando i risparmi) che in seguito consentiranno uno stile di vita libero. L'estrema frugalità di FIRE si sposa bene con Minimalismo e c'è un certo grado di sovrapposizione tra questi movimenti. Un filo conduttore è il desiderio di libertà nelle sue molteplici forme – ancora una volta qualcosa di familiare a molti bitcoiner. Uno stile di vita e una mentalità minimalisti possono fornire un senso psicologico di libertà ben prima del raggiungimento della pensione. I tuoi beni smettono di possederti e puoi concentrarti sulle cose che apprezzi di più, anche se non hai ancora acquisito il controllo completo sul tuo tempo.

La comunità FIRE è anche spietata nel ridurre le commissioni di gestione sui propri investimenti, cercando quasi sempre le opzioni a basso costo. Saranno lieti di apprendere che i bitcoin possono essere archiviati virtualmente gratuitamente in modo completamente auto-sovrano per sempre. Anche l’ETF azionario Vanguard o BlackRock dal costo più basso sarà più costoso rispetto a detenere il valore equivalente in dollari in bitcoin.

Il cattivo: potrebbe non funzionare ancora per molto

I sostenitori del FIRE in genere investono quasi tutti i loro risparmi in fondi indicizzati azionari. Ciò è potenzialmente un problema se la stampante monetaria viene spenta dalle banche centrali, come dimostrato da un grafico dell’S&P 500 denominato in USD M2 che mostra una performance sostanzialmente piatta per diversi decenni:

I calcoli dei sostenitori di FIRE potrebbero smettere di funzionare se il sistema di valuta fiat fallisse e arrivasse l’iperbitcoinizzazione. Come la maggior parte dei bitcoiner già sa, qualunque cosa ha avuto una tendenza a zero quando valutato in bitcoin, Compresa la S&P 500.

Il meglio dei due mondi: Bitcoin On FIRE

"Non credo che ci sia una sola persona con un'opinione negativa sul bitcoin che abbia passato 100 ore a studiarlo." – michael saylor

Come tutti i proprietari di asset, il movimento FIRE è stato un beneficiario dello standard fiat. Se non è rotto, non aggiustarlo...

Ma forse se i sostenitori di FIRE facessero le loro 100 ore potrebbero trovare un incredibile allineamento tra bitcoin e i loro valori personali, oltre a scoprire fondamentali di investimento che sono quasi a prova di proiettile e rendono bitcoin il veicolo di risparmio ideale.

Le critiche comuni al bitcoin da parte della comunità FIRE non sono diverse da quelle avanzate dai circoli finanziari tradizionali negli ultimi dieci anni: bitcoin non ha valore intrinseco, non produce flussi di cassa, è troppo volatile. Anche se accetti questi argomenti come un ostacolo all'implementazione di una strategia FIRE (non lo faccio e dubito che la maggior parte lo farà dopo le loro 100 ore), vengono tutti spazzati via dall'acqua semplicemente dalla superiorità di Bitcoin. rendimenti totali.

Si dice spesso che sia sacrosanto vendere bitcoin e generalmente accetto di trattenerli il più a lungo possibile e sostenere il proprio stile di vita attraverso un lavoro produttivo è probabilmente la strategia più sicura per la maggior parte delle persone. Tuttavia, andare in pensione presto e attingere periodicamente alle proprie disponibilità in bitcoin per sempre sarà matematicamente possibile per molti, sia prima di quanto possano immaginare sia prima dell’iperbitcoinizzazione. Richiede semplicemente che il tasso di crescita del bitcoin superi quello dei prelievi e dell'inflazione. COME Greg Foss dice: "È solo matematica".

Ti incoraggio a gestire i tuoi numeri (la situazione di ognuno è diversa e questo non è un consiglio finanziario). Se hai bisogno di aiuto con un modello di foglio di calcolo molto semplice, contattaci via Twitter.

La performance storica del rendimento totale di Bitcoin è stata incredibile. Suo Tasso di crescita annuo composto su 10 anni (CAGR) è del 200%. Tuttavia, la sua crescente maturità potrebbe alla fine portare a cicli più lunghi con rendimenti inferiori (è giusto dire che la giuria è ancora fuori!). Indipendentemente da ciò, il 200% fornisce a lotto di margine di manovra se si considera l'indice S&P 500 Il CAGR a 10 anni è pari a circa il 13%. Quando si gestiscono i dati, sarebbe prudente creare dei propri buffer (ad esempio, presupporre rendimenti bitcoin più bassi in futuro e/o tassi di inflazione più elevati nelle proprie spese).

Per coloro che sono coraggiosi e hanno fiducia nella matematica, scoprirai che avrai bisogno di un saldo iniziale significativamente più basso se valutato in fiat rispetto all'utilizzo delle tradizionali tecniche FIRE.

Il potenziale di rendimento totale di Bitcoin è anche la migliore difesa contro la volatilità quando si ritira con uno standard bitcoin in un mondo fiat. Tuttavia, potrebbe anche essere prudente garantire che i prelievi siano regolari (ad esempio settimanali o mensili) poiché naturalmente non vorrai che le vendite più consistenti coincidano con periodi di maggiore volatilità al ribasso del prezzo del bitcoin. Psicologicamente questo può essere un processo difficile da gestire. Un approccio disciplinato e coerente alle vendite, indipendentemente dall’azione dei prezzi a breve termine, potrebbe aiutare ad alleviare questa tensione. È essenzialmente l'opposto dell'acquisto di bitcoin utilizzando strategie DCA (dollar-cost-averaging) (senza l'aiuto di servizi automatizzati).

Per i Bitcoiner in pensione della scuola Michael Saylor che concordano che il bitcoin aumenterà di valore "... per sempre Laura" (anche il mio punto di vista), ritardare il più possibile le vendite probabilmente darà risultati migliori su intervalli di tempo più lunghi. Presenta semplicemente un maggiore potenziale di ansia ed errore umano.

In conclusione, il tipico modello FUOCO non è necessariamente rotto, ma ritengo che potrebbe esserci un modo migliore per quel movimento. La semplice sostituzione dei fondi indicizzati azionari con bitcoin (anche in parte) ha il potenziale per accelerare significativamente il loro percorso verso la libertà.

Per i Bitcoiner esistenti, vale sempre la pena elaborare alcuni numeri di base al momento della pensione, anche se non hai mai intenzione di vendere i tuoi bitcoin e ti piacerebbe lavorare per sempre. Per lo meno, in seguito potresti sentirti come se non fossi a corto di bitcoin... per un giorno o due!

Questo è un guest post di John Tuld. Le opinioni espresse sono interamente personali e non riflettono necessariamente quelle di BTC Inc o Bitcoin Magazine.

Timestamp: 26 Marzo 2022