Saham Penambangan Bitcoin Teratas untuk tahun 2023

---

Daftar Isi:

Apa itu Penambangan Bitcoin
Outlook Industri Penambangan Bitcoin
Turunnya Harga dan Meningkatnya Biaya
Saham Penambangan Bitcoin dan Crypto Teratas
Tesis Investasi
Siapa yang Berinvestasi?
Apa yang Menentukan Keuntungan Penambangan Bitcoin
Pengambilan Investor

---

Penambangan Bitcoin, atau mendukung jaringan bitcoin dengan komputer kelas atas, adalah cara bagi investor untuk mendapatkan keuntungan dari ledakan bitcoin. Meskipun sebagian besar dari kita tidak memiliki keahlian teknis atau keuangan untuk mendirikan pusat penambangan kita sendiri, Anda dapat berinvestasi di perusahaan yang berspesialisasi dalam (atau mendukung) penambangan bitcoin.

Pada artikel ini, kami akan membahas beberapa perusahaan penambangan bitcoin teratas untuk investor, termasuk produsen kartu grafis Nvidia, perusahaan teknologi Riot Blockchain, dan inovator perangkat keras  Canaan.

Investasi ke dalam perusahaan penambangan bitcoin memiliki dua manfaat: Anda berdua secara tidak langsung berinvestasi dalam bitcoin, serta mendukung teknologi yang memungkinkannya berkembang.

Apa itu Pertambangan Bitcoin?

“Penambangan Bitcoin” mengacu pada mendukung jaringan bitcoin menggunakan komputer canggih yang disebut “rig penambangan.”

Dengan mendukung jaringan dan memvalidasi transaksi, penambang bitcoin diberikan bitcoin yang baru dicetak. Ini disebut hadiah blok, dengan blok baru dibuat setiap sepuluh menit atau lebih. BTC yang baru dicetak dibagi di antara setiap penambang yang terlibat dalam pembuatan blok baru.

Penambang bersaing satu sama lain untuk mengkonfirmasi lebih banyak transaksi dan menjadi orang yang mendapatkan hadiah blok yang didambakan; itu menjadi semacam "perlombaan senjata" perangkat keras, dan ada operasi penambangan raksasa yang menggunakan perangkat keras terbaru untuk meningkatkan efisiensi penambangan mereka dengan kartu grafis kelas atas.

Outlook Industri Penambangan Bitcoin

Perusahaan penambangan kripto yang diperdagangkan secara publik teratas saat ini adalah Bitfarms, Canaan, Teknologi Hive Blockchain, Pertambangan Pondok 8, Kepemilikan Digital Marathon dan Riot Blockchain. Beberapa saham blue chip semikonduktor, seperti AMD dan NVIDIA, juga secara tidak langsung berhubungan dengan sektor pertambangan, meskipun mereka tidak terlibat langsung dalam kegiatan tersebut.

Ini semua adalah saham publik yang dapat Anda beli dengan akun pialang tradisional – tidak memerlukan kripto. Namun, sejalan dengan kripto, semua saham penambangan kripto ini memiliki kinerja buruk di pasar yang lebih luas selama 12 bulan terakhir. Saat tulisan ini dibuat, S&P 500 turun sekitar 15% selama setahun terakhir, sementara Bit Digital, Bitfarms, Hive, Hut, dan Marathon telah turun sekitar 90%.

Namun, jika jangka waktunya diperpanjang menjadi tiga tahun, sebagian besar saham tersebut masih menunjukkan imbal hasil yang besar. Misalnya, Marathon (MARA) naik lebih dari 550% selama periode tersebut.

Keberhasilan penambang kripto pada tahun 2023 bergantung pada pemulihan harga bitcoin, terutama setelah Ethereum beralih ke algoritma Proof of Stake (PoS), menghapusnya dari dunia mata uang kripto yang dapat ditambang.

Turunnya Harga dan Meningkatnya Biaya

Kinerja saham penambangan kripto mengikuti harga bitcoin, karena ini adalah faktor terpenting yang mendorong profitabilitas penambangan. Oleh karena itu, ketika harga bitcoin turun, sulit bagi perusahaan pertambangan untuk mengamankan pendapatan dan pertumbuhan pendapatan.

Faktor lain yang memberikan tekanan tambahan pada profitabilitas pertambangan adalah kenaikan harga listrik di seluruh dunia, yang didorong oleh ketegangan geopolitik dan tren inflasi yang melanda pasar energi. Indeks harga energi Bank Dunia mawar lebih dari 26% dalam empat bulan hingga April 2022 setelah melonjak 50% dari Januari 2020 hingga Desember 2021.

Di AS, Badan Informasi Energi (EIA) mengharapkan harga listrik grosir akan tumbuh lebih lanjut setidaknya 20% di musim dingin mendatang.

Saham Penambangan Bitcoin dan Crypto Teratas

Mari kita lihat beberapa saham penambangan kripto paling menjanjikan yang dapat Anda investasikan hari ini.

Perusahaan	Jantung	Cap Pasar	Pertumbuhan Pendapatan, Q3 2022 (YOY)	Total Pengembalian 12 Bulan Tertinggal, Nov 2022 (tanpa dividen)
Riot Blockchain	RIOT	$ 746 juta	-28.5%	-87.87%
Canaan	CAN	$ 452.7 juta	-25.7%	-70.50%
Pertambangan Pondok 8	PONDOK	$ 243.3 juta	-37%	-90%
Teknologi Hive Blockchain	SARANG LEBAH	$ 187 juta	-64%	-89%
Kepemilikan Digital Marathon	MARA	$ 872.4 juta	-75%	-88%
Advanced Micro Devices	AMD	$ 118.6 miliar	29%	-52.66%
Nvidia	NVDA	$ 384 miliar	-16.5%	-53.28%
Penambangan Bit	BTCM	$ 24.1 juta	-	-96%
Sedikit Digital	BTBT	$ 82.4 juta	-	-89%
Bitfarm Ltd.	SEDIKIT	$ 142 juta	-124%	-91.4%

Blockchain Riot (NASDAQ: RIOT)

Colorado berbasis Riot Blockchain “berfokus pada membangun, mendukung, dan mengoperasikan teknologi blockchain” dan penambangan mata uang digital. Perusahaan ini memiliki investasi di sejumlah startup blockchain, seperti pertukaran bitcoin Kanada Coinsquare, dan menjalankan operasi penambangan kripto di Oklahoma City.

Riot Blockchain yang terdaftar di Nasdaq dapat dibeli di sebagian besar platform perdagangan online; lihat kinerja saat ini di sini.

---

Kanaan (NASDAQ: CAN)

Perusahaan pertambangan yang berbasis di China Canaan adalah produsen perangkat keras penambangan bitcoin utama yang telah bekerja untuk membuat rig penambangan terbaik di pasar, ini telah membuat mereka menjadi pemasok bagi perusahaan pertambangan lain seperti Hive Blockchain Technologies.

Canaan juga terdaftar di Nasdaq, sehingga dapat dibeli di sebagian besar platform perdagangan online; lihat kinerja saat ini di sini.

---

Perangkat Mikro AMD (NASDAQ: AMD)

Perangkat Mikro Lanjutan Inc. adalah perusahaan berbasis di California yang mengembangkan prosesor komputer dan terutama memfokuskan produk GPU-nya di komunitas game. Namun, beberapa GPU-nya juga dapat digunakan untuk meningkatkan efisiensi rig penambangan bitcoin, dan ini bermanfaat bagi perusahaan karena ledakan penambangan bitcoin telah meningkatkan penjualannya secara besar-besaran.

Perusahaan telah berkembang di kancah penambangan bitcoin dan sekarang memproduksi solusi perangkat keras khusus untuk penambang mata uang digital. 

Seperti saham lain yang disebutkan, AMD terdaftar di bursa Nasdaq dan tersedia di sebagian besar broker online. Periksa kinerja saat ini di sini.

Perangkat Mikro AMD (NASDAQ: AMD)

Perangkat Mikro Lanjutan Inc. adalah perusahaan berbasis di California yang mengembangkan prosesor komputer dan terutama memfokuskan produk GPU-nya di komunitas game. Namun, beberapa GPU-nya juga dapat digunakan untuk meningkatkan efisiensi rig penambangan bitcoin, dan ini bermanfaat bagi perusahaan karena ledakan penambangan bitcoin telah meningkatkan penjualannya secara besar-besaran.

Perusahaan telah berkembang di kancah penambangan bitcoin dan sekarang memproduksi solusi perangkat keras khusus untuk penambang mata uang digital.

Seperti saham lain yang disebutkan, AMD terdaftar di bursa Nasdaq dan tersedia di sebagian besar broker online. Periksa kinerja saat ini di sini.

---

Teknologi Hive Blockchain (NASDAQ: HIVE)

Perusahaan pertambangan mata uang digital Kanada Teknologi Hive Blockchain diluncurkan pada 2017 sebagai kemitraan antara Foire Group dan terkemuka penyedia layanan cloud mining Penambangan Genesis. Perusahaan yang berbasis di Vancouver menjalankan operasi penambangan di Islandia, Norwegia, dan Swedia dan go public pada September 2017 di Bursa Efek Toronto. Pada 1 Juli 2021, saham Hive mulai diperdagangkan di bursa Nasdaq.

Tersedia di sebagian besar broker online, Anda dapat memeriksa HIVE yang diperdagangkan di Nasdaq kinerja terbaru di sini.

---

Pertambangan Hut 8 (NASDAQ: HUT)

Pertambangan Pondok 8 adalah saham lain yang terdaftar di Nasdaq yang memberi investor ekuitas eksposur ke sektor pertambangan mata uang digital. Hut 8 yang berbasis di Toronto diluncurkan dalam kemitraan dengan Bitfury Group dan memfokuskan operasi bisnisnya pada infrastruktur pertambangan dan blockchain. Perusahaan go public pada Maret 2018 dan menjalankan peternakan pertambangannya di Kanada.

Hut 8 Mining terdaftar di Nasdaq: periksa kinerja dan keuangan terbarunya di sini.

---

Penambangan Bit (NYSE: BTCM)

Didirikan pada tahun 2001, Bit Mining memiliki situs data blockchain BTC.com, serta menambang bitcoin dan Ethereum.

Perusahaan milik Hong Kong telah mengumumkan rencana untuk membeli Bee Computing, yang berspesialisasi dalam pembuatan mesin penambangan kripto.

Bit Mining memiliki pusat data di Hong Kong, Amerika Serikat, dan Kazakhstan.

Bit Mining diperdagangkan di NYSE. Ini tersedia melalui sebagian besar platform broker online; periksa kinerja saat ini di sini.

---

Sedikit Digital (NASDAQ: BTBT)

Berkantor pusat di New York, Sedikit Digital memiliki beberapa operasi penambangan di Amerika Utara. Perusahaan memiliki fokus pada keberlanjutan, dengan sebagian besar penambangnya menggunakan tenaga bebas karbon.

Bit Digital diperdagangkan di Nasdaq, sehingga mudah tersedia bagi sebagian besar investor. Cek keuangan disini.

---

Nvidia (NASDAQ:NVDA)

Didirikan pada 1993, Nvidia dianggap sebagai perusahaan terkemuka di dunia untuk kartu grafis komputer. Meskipun Nvidia terkenal dengan prosesor game GPU-nya, bisnis ini memiliki serangkaian kartu GPU yang dirancang untuk menambang cryptocurrency tertentu.

Sementara kartu cryptocurrency-nya menambahkan a jumlah yang signifikan untuk keuntungan Nvidia, prosesor gamenya tetap menjadi bagian terpenting dari bisnisnya.

Nvidia berdagang di Nasdaq, jadi ini adalah pembelian yang mudah bagi sebagian besar investor. Cek kinerja keuangan terbarunya di sini.

---

Bitfarms Ltd (NASDAQ: BITF)

Bitfarm Ltd didirikan oleh Emiliano Grodzki dan perusahaan mengumpulkan $ 155 juta dalam ekuitas selama tahun 2021. Sekarang mengoperasikan lima pusat data penambangan bitcoin di Quebec, ditenagai oleh pembangkit listrik tenaga air, serta fasilitas lain di Amerika Serikat. Bitfarms Ltd baru-baru ini membeli 1,000 bitcoin dan sekarang memiliki perbendaharaan 4,300 bitcoin.

Bitfarms Ltd diperdagangkan di Nasdaq; Anda dapat melihat keuangan terbarunya di sini.

---

Kepemilikan Digital Marathon (NASDAQ: MARA)

Kepemilikan Digital Marathon adalah penyedia terkemuka perangkat keras penambangan bitcoin dengan ambisi untuk menjadi operasi penambangan teratas di Amerika Serikat. Baru-baru ini membeli Antminer S19 XP Bitmain dan juga bermitra dengan perusahaan lain seperti Compute North dan Beowulf Energy. Bisnis ini didirikan pada 2010, sebelum go public pada 2011.

Marathon Digital Holdings berdagang di Nasdaq, jadi itu juga tersedia melalui sebagian besar aplikasi pialang. Klik di sini untuk melihat kinerja terbaru perusahaan.

---

Tesis Investasi

Saat ini, sulit bagi investor individu untuk terlibat dalam penambangan bitcoin, karena lonjakan tingkat kesulitan dan biaya perangkat keras yang tinggi. Saat ini, cara terbaik untuk mendapatkan eksposur ke pasar penambangan kripto adalah dengan berinvestasi di perusahaan publik yang menjalankan bisnis penambangan kripto.

Hal ini sangat berguna bagi investor saham yang ingin mengalokasikan sebagian kecil portofolionya ke aset digital.

Mengingat sebagian besar perusahaan penambangan kripto meniru fluktuasi bitcoin jangka pendek, investor saham dapat mengenal industri kripto dengan menambang saham. Mereka diperdagangkan di NASDAQ dan NYSE, yang memudahkan untuk memasukkannya ke dalam portofolio apa pun.

Potensi bitcoin terus menarik banyak investor, namun risikonya juga tinggi. Jika AS memilih untuk menerapkan peraturan ketat pada perdagangan bitcoin, maka tekanan bearish kemungkinan akan berlanjut.

Namun, jika bitcoin berhasil memanfaatkan status aset safe-haven di tengah inflasi yang tinggi, pasar kripto dapat pulih cukup cepat pada tahun 2023, sehingga mendorong harga saham perusahaan penambangan kripto menjadi lebih tinggi.

Siapa yang Berinvestasi?

Investor institusi mendorong industri penambangan kripto pada tahun 2021, ketika bitcoin melonjak ke rekor tertingginya. Dalam kasus Riot dan Marathon, lebih dari 30% saham dimiliki oleh institusi, dengan nama-nama umum seperti Vanguard Group, Blackrock, dan Fidelity yang memimpin.

Namun, banyak institusi menunjukkan skeptisisme bahkan ketika pasar penambangan kripto mendapatkan momentum pada tahun 2021, dan beberapa dari mereka mungkin menutup posisinya. Seperti yang dikatakan analis DA Davidson, Christopher Brendler tersebut saat itu, “Kami mengakui bahwa metrik penilaian tradisional mungkin tidak berlaku di sektor ini karena arus kas masa depan sangat sulit diprediksi. "

Meskipun ada tekanan bearish, banyak investor institusional berpikir ini adalah saat yang tepat untuk memasuki industri penambangan kripto, dengan saham-saham yang mengalami oversold selama berbulan-bulan.

Ini mungkin merupakan diskon besar menjelang reli kripto lainnya. Pada pertengahan Oktober 2022, Binance Pool diluncurkan proyek pinjaman senilai $500 juta untuk perusahaan pertambangan swasta dan publik, yang mengharuskan pemohon menjaminkan keamanan dalam bentuk aset digital untuk pinjaman berkisar antara 18 hingga 24 bulan.

Di tempat lain adalah Grayscale Investments, pengelola aset kripto terbesar di dunia peluncuran dana baru yang ingin membeli peralatan pertambangan dengan harga lebih rendah. Dana tersebut akan terbuka untuk investor terakreditasi, termasuk kantor keluarga dan dana lindung nilai yang bersedia berinvestasi tidak kurang dari $25,000.

Salah satu pendiri Bitmain, Jihan Wu juga mengumumkan berencana menyediakan dana $250 juta untuk membeli aset pertambangan yang bermasalah.

Apa yang Menentukan Keuntungan Penambangan Bitcoin

Profitabilitas penambangan Bitcoin ditentukan oleh serangkaian faktor, namun yang paling penting adalah harga bitcoin itu sendiri. Semakin tinggi harga BTC, semakin baik bagi industri pertambangan.

Biaya penambangan BTC berbeda dari satu negara ke negara lain, mulai dari sekitar $1,400 di Kuwait hingga $240,000 di Venezuela, dengan potensi biaya rata-rata di semua negara sekitar $35,000 per koin yang ditambang, pada Agustus 2022.

Biaya penambangan rata-rata untuk perusahaan penambangan aktif melebihi angka $20,000, sesuai data MacroMicro, yang berarti ketika bitcoin turun lebih rendah dari itu, hal itu memberikan tekanan tambahan pada para penambang.

Selain harga BTC, ada faktor lain yang menentukan profitabilitas penambangan:

Hashrate

Hashrate jaringan bitcoin mengacu pada total daya komputasi yang digunakan oleh semua penambang. Hal ini mencerminkan seberapa aman jaringan tersebut, menunjukkan korelasi langsung dengan jumlah node yang bersaing serta kekuatan komputasi perangkat keras yang digunakan untuk menambang.

Saat tulisan ini dibuat, total hashrate bitcoin lebih dari 270 terahash per detik (TH/s), naik hampir 75% dari tahun ke tahun. Pada bulan sebelumnya, jaringan melampaui angka 300 TH/s untuk pertama kalinya dalam catatan.

Hal ini menunjukkan bahwa para penambang menggunakan lebih banyak daya komputasi, meskipun terjadi penurunan harga kripto pada tahun 2022.

Perusahaan pertambangan dengan angka hashrate lebih tinggi mampu menghasilkan lebih banyak bitcoin, yang secara langsung berdampak pada profitabilitas mereka. Oleh karena itu, semakin kuat mesin penambangan yang mereka gunakan, seperti perangkat Application-Specific Integrated Circuit (ASIC), semakin baik.

Kesulitan

Faktor lain yang menentukan profitabilitas bitcoin adalah apa yang disebut kesulitan penambangan. Ini adalah ukuran relatif yang mengandalkan tingkat kesulitan pada peluncuran jaringan sebagai acuan dasar. Pada saat itu, bitcoin secara alami memiliki tingkat kesulitan penambangan terendah, yang ditunjukkan oleh indikator sebagai 1.

Ukuran tersebut secara bertahap meningkat selama bertahun-tahun, didorong oleh meningkatnya minat dari para penambang, yang telah menggunakan perangkat keras yang lebih canggih dan kuat untuk bersaing mendapatkan hadiah blok. Pada November 2022, kesulitan penambangan bitcoin berada pada titik tertinggi sepanjang masa yaitu 36.95 triliun.

Indikator ini tidak menunjukkan fluktuasi jangka pendek. Sebaliknya, jaringan tersebut diprogram oleh Satoshi untuk menyesuaikan tingkat kesulitannya setiap 2,016 blok, yang terjadi setiap dua minggu.

Setiap peningkatan kesulitan penambangan berdampak negatif terhadap neraca perusahaan pertambangan.

Listrik

Perusahaan pertambangan mencoba membangun lokasi mereka di daerah dengan biaya listrik rendah, menggunakan teknologi energi terbarukan, atau mencapai kesepakatan dengan pemerintah dan pemerintah kota untuk mendapatkan diskon. Biaya listrik yang lebih rendah mempunyai dampak positif langsung terhadap profitabilitas.

Menurut Digiconomist, setiap transaksi bitcoin rata-rata membutuhkan 1204.11 kWh, yang setara dengan daya yang dikonsumsi oleh rumah tangga AS pada umumnya selama lebih dari 41 hari.

Konsumsi tahunan jaringan bitcoin adalah 116.28 TWh pada tulisan ini, yang setara dengan konsumsi daya seluruh negara, seperti Belanda atau Pakistan.

Meskipun ini merupakan tagihan besar yang harus ditanggung oleh para penambang bitcoin, jumlah tersebut masih 40% lebih rendah dibandingkan pada bulan Februari-April 2022.

Biaya Perangkat Keras Penambangan Bitcoin

Biaya perangkat keras juga harus dipertimbangkan saat menambang bitcoin, meskipun biaya tersebut biasanya merupakan biaya diamortisasi satu kali untuk perusahaan pertambangan.

Grafik mesin penambangan dengan kinerja terbaik adalah ASIC generasi terbaru, yang dirancang khusus untuk menambang mata uang kripto. Saat ini, ASIC terbaik adalah Antminer S19 Pro (110 Th/s), WhatsMiner M30S++ (112 TH/s), dan Antminer KA3 (166 Th/s). Harga per unit berkisar antara $3,000 hingga $10,000, tergantung pada model, penjual, dan biaya pengiriman.

Meskipun sulit untuk membuat prediksi jangka pendek tentang pasar perangkat keras penambangan, mengingat kekurangan rantai pasokan dan fluktuasi harga kripto, prospek analis jangka panjang adalah umumnya positif.

Pengambilan Investor

Perusahaan penambangan kripto telah berada dalam situasi sulit selama berbulan-bulan, dan penurunan pasar kripto baru-baru ini memperburuk keadaan. Kita mungkin akan melihat sebuah guncangan, dimana hanya perusahaan pertambangan terkuat yang akan bertahan.

Perusahaan pertambangan Core Scientific, terdaftar di NASDAQ, memperingatkan pada akhir bulan Oktober yang mungkin akan mengajukan kebangkrutan pada akhir tahun ini jika keadaan tidak membaik. Argo Blockchain yang terdaftar di London menyuarakan keprihatinan serupa. Dan Computer North yang berbasis di AS, salah satu operator pusat data penambangan kripto terbesar, baru-baru ini mengajukan kebangkrutan dengan kewajiban $500 juta.

Mendapatkan eksposur ke sektor penambangan kripto saat ini berisiko. Meskipun musim dingin kripto berkepanjangan, perusahaan-perusahaan yang tercantum dalam artikel ini memiliki neraca yang lebih sehat, dengan potensi untuk bertahan hingga reli berikutnya.

Ada hal positif dalam berinvestasi di sektor ini sekarang, karena sebagian besar saham penambangan kripto dijual dengan harga diskon hari ini. Jika bitcoin berkonsolidasi di atas $20,000 dan berupaya untuk naik lebih tinggi, kami memperkirakan penambang kripto akan berkembang.

Jika Anda adalah investor tradisional yang tidak memiliki eksposur terhadap kripto, berinvestasi di sektor penambangan kripto mungkin merupakan pendekatan diversifikasi yang bagus, dan sekarang bisa menjadi saat yang tepat untuk “membeli bagian bawah.”

Foundry, yang menyediakan pembiayaan untuk bitcoin dan peralatan penambangan lainnya, mengatakan investor sedang mengantri untuk membeli peralatan penambangan dengan harga diskon hari ini. Kami menerima beberapa panggilan dalam seminggu dari investor institusi yang ingin membeli aset pertambangan yang mengalami kesulitan," perusahaan tersebut.

Kami pikir penambang dengan kewajiban yang lebih rendah memiliki potensi untuk bertahan di musim dingin kripto dan berkembang tahun depan. Penambang dengan kepemilikan kripto yang lebih kecil dibandingkan kapitalisasi pasarnya termasuk Hive dan Bit Digital (BTBT), yang lebih defensif. Di tempat lain, penambang dengan kepemilikan kripto yang lebih besar dibandingkan kapitalisasi pasar mereka termasuk Hut 8 dan Marathon.

Seperti biasa, lakukan riset sendiri dan jangan berinvestasi lebih dari yang Anda relakan untuk hilang. Kami merekomendasikan tidak lebih dari 10% dari keseluruhan portofolio Anda ke dalam kripto dan aset terkait kripto.

Berlangganan buletin investasi kripto gratis kami untuk mendapatkan tips kripto yang menarik (cari tahu sebelum pasar mengetahuinya).