Az Initial Public Offering (IPO) – egy vállalat részvényeinek első nyilvános eladása – egy nagyon figyelt és nagyon várt esemény a befektetők és a vállalati bennfentesek életében. Azonban, a jó IPO-k azonosítása ijesztő feladat lehet, mivel a befektetőknek alaposan elemezniük kell a vállalat pénzügyi helyzetét, hogy megalapozott döntést hozzanak az értékelésről. A dolgunk megkönnyítése érdekében mi, az IPO Centralnál összeállítottunk egy listát az IPO befektetések 5 legfontosabb pénzügyi mutatójáról.
Tartalomjegyzék
1. ár-nyereség (P/E) arány – az IPO-befektetések legnépszerűbb arányai között
A P / E arány a vállalat részvényeinek árfolyamát az egy részvényre jutó nyereséghez (EPS) viszonyítva. Úgy számítják ki, hogy az aktuális részvényárfolyamot elosztják az EPS-sel. A magas P/E ráta azt jelzi, hogy a részvény túlértékelt, míg az alacsony P/E ráta azt jelzi, hogy a részvény alulértékelt.
Például, ha egy vállalat P/E mutatója 20, az azt jelenti, hogy a befektetők hajlandóak 20 INR-t fizetni minden 1 INR bevétel után. Másrészt, ha egy vállalat P/E mutatója 10, az azt jelenti, hogy a befektetők csak 10 INR-t hajlandóak fizetni minden 1 INR bevétel után.
A P/E arány nagyon könnyen érthető, és intuitív módon logikus. Ez az oka annak, hogy ez az egyik leggyakrabban használt arányszám az IPO befektetésekben. Ez azonban nem egységes az egyes iparágakban, és a 20-as szám egyes iparágak számára túl magas, míg mások számára túl alacsony lehet. Általánosságban elmondható, hogy az alacsony növekedési rátával rendelkező, érett iparágak vállalatai általában alacsonyabb P/E-mutatókkal rendelkeznek, mint a gyorsan növekvő ágazatokban működő társaik. Emellett számos más tényező, például a vállalatirányítás is szerepet játszik az értékelésben.
Olvassa el még: Remek PE-arány – A legfontosabb tudnivalók
#2 Ár-értékesítés (P/S) arány
A P/S ráta egy vállalat részvényárfolyamának mértéke az egy részvényre jutó bevételhez viszonyítva. Úgy számítják ki, hogy az aktuális részvényárfolyamot elosztják az egy részvényre jutó bevétellel. A magas P/S ráta azt jelzi, hogy a részvény túlértékelt, míg az alacsony P/S ráta azt jelzi, hogy a részvény alulértékelt.
Például, ha egy vállalat P/S mutatója 3, az azt jelenti, hogy a befektetők hajlandóak 3 INR-t fizetni minden 1 INR bevételért. Másrészt, ha egy vállalat P/S mutatója 0.5, az azt jelenti, hogy a befektetők csak 0.5 INR-t hajlandóak fizetni minden 1 INR bevételért.
A P/E arányhoz hasonlóan a P/S arány is nagymértékben változhat az egyes iparágakban. Az értékbefektetők általában nagy hangsúlyt fektetnek erre a mérőszámra, mivel madártávlatból láthatja az adott iparág vállalatainak értékelését.
Olvassa el még: TReDS portál: Jelentés, teljes forma és mind a 8 fontos pont, amit tudnod kell
#3 Adósság/részvény arány (D/E) – IPO befektetés egyszerűen
A D/E ráta a vállalat adósságának a saját tőkéjéhez viszonyított mértéke. Ezt úgy számítják ki, hogy elosztják a társaság teljes adósságát a teljes saját tőkével. A magas D/E mutató azt jelzi, hogy a vállalatnak magas az adóssága, ami kockázatos lehet a befektetők számára, mivel a társaságnak kamatot kell fizetnie az adósság után, ami végül csökkenti a részvényesek nyereségét.
Például egy 2-es D/E rátával rendelkező vállalatnak egyszerűen kétszer annyi adóssága van, mint saját tőkéje. Másrészt, ha egy vállalat D/E mutatója 0.5, az azt jelenti, hogy a vállalatnak fele annyi adóssága van, mint saját tőkéje.
Bár mindig előnyben részesítik az alacsony adósságot, ez nélkülözhetetlen lehet az olyan tőkeintenzív iparágakban, mint a tőkejavak és az EPC. Hasonló módon a magas adóssággal rendelkező vállalatok általában magasabb nyereséget könyvelnek el, mint adósságmentes társaik az alacsony kamatozású rendszerekben, de egyébként rosszabbul járnak. Egyszerűen fogalmazva, amíg egy vállalat magasabb hozamot tud termelni, mint az adósságköltsége, az adósság nem rossz a mérlegében.
#4 Tőkearányos megtérülés (ROE)
A ROE a vállalat saját tőkéjéhez viszonyított jövedelmezőségének mérőszáma. Úgy számítják ki, hogy a társaság nettó jövedelmét (nettó nyereségét) elosztják a teljes saját tőkével. A magas ROE azt jelzi, hogy a vállalat saját tőkéjéhez képest magas szintű nyereséget termel.
A korábbi arányoktól eltérően ez a mutató százalékos értékként van kiszámítva, és jól működik az egyes iparágakban. Alapszabály, hogy minden olyan vállalkozás, amely folyamatosan 15% feletti ROE-t termel, befektetésre érdemesnek számít.
Olvassa el még: IEPF 5. űrlap: Fontos tudnivalók a nem igényelt osztalék és részvények követelésével kapcsolatban
5. befektetett tőke megtérülése (ROCE)
A ROE-hoz hasonlóan a ROCE-t is a vállalat jövedelmezőségének és tőkehatékonyságának értékelésére használják. A ROE-től azonban abban az értelemben különbözik, hogy az adósságtőkét is figyelembe veszi. Úgy számítják ki, hogy a vállalat kamat és adózás előtti eredményét (EBIT) elosztják a lefektetett tőkével, amelyet az összes eszköz és a rövid lejáratú kötelezettségek közötti különbségként határoznak meg.
Ahogy korábban említettük, az adósság nem feltétlenül rossz összetevő a mérlegben, így a ROCE átfogó mutatója a tőke hatékony felhasználásának. A magasabb szám jobb, és százalékban is kifejezhető. Mivel átfogó képet ad a tőkehatékonyságról, a ROCE az IPO befektetések legértékesebb mutatói közé tartozik.
Következtetés
Nincs hiány arányokból és pénzügyi számokból, amelyeket elemezhetünk, hogy jobban megértsük a vállalat pénzügyi teljesítményét. Ez az öt arány azonban az IPO-befektetéseknél meg tudja tenni a nehéz helyzeteket, és segíthet egy olyan kezdeti benyomás kialakításában, amely nem áll távol a valóságtól.
- SEO által támogatott tartalom és PR terjesztés. Erősödjön még ma.
- PlatoAiStream. Web3 adatintelligencia. Felerősített tudás. Hozzáférés itt.
- A jövő pénzverése – Adryenn Ashley. Hozzáférés itt.
- Részvények vásárlása és eladása PRE-IPO társaságokban a PREIPO® segítségével. Hozzáférés itt.
- Forrás: https://ipocentral.in/important-ratios-in-ipo-investing/
- :van
- :is
- :nem
- 1
- 10
- 15%
- 20
- 8
- a
- Képes
- Rólunk
- felett
- Fiók
- át
- mellett
- Minden termék
- Is
- mindig
- között
- an
- elemez
- és a
- bármilyen
- VANNAK
- AS
- Eszközök
- At
- Rossz
- Egyenleg
- Mérleg
- BE
- előtt
- Jobb
- között
- Épület
- üzleti
- de
- by
- számított
- TUD
- tőke
- tőkehatékonyság
- gondosan
- központi
- követelő
- szorosan
- Companies
- vállalat
- Társaságé
- összetevő
- átfogó
- figyelembe vett
- Társasági
- vállalatirányítás
- Költség
- Jelenlegi
- Adósság
- Döntés
- döntés
- meghatározott
- Megnevezett
- különbség
- osztalék
- do
- mohó
- Korábban
- Kereset
- könnyebb
- könnyű
- Hatékony
- hatékonyság
- hangsúly
- munkavállaló
- részvény
- esemény
- végül is
- Minden
- példa
- szem
- tényezők
- messze
- Ábra
- ábrák
- pénzügyi
- pénzügyi teljesítmény
- pénzügyeit
- vezetéknév
- A
- A befektetők számára
- forma
- ból ből
- Tele
- Nyereség
- általában
- generál
- generál
- generáló
- jó
- áruk
- kormányzás
- Növekedés
- fél
- kéz
- Legyen
- nehéz
- súlyemelés
- segít
- hasznos
- Magas
- nagy növekedésű
- <p></p>
- azonban
- HTTPS
- if
- fontos
- in
- Jövedelem
- jelzi
- Mutató
- iparágak
- ipar
- tájékoztatták
- kezdetben
- kamat
- bele
- befektetés
- beruházás
- Befektetők
- IPO
- IT
- ITS
- jpg
- szint
- kötelezettségek
- emelő
- Lista
- életek
- Hosszú
- Sok
- Elő/Utó
- készült
- csinál
- KÉSZÍT
- érett
- Lehet..
- jelenti
- eszközök
- intézkedés
- említett
- metrikus
- a legtöbb
- Legnepszerubb
- sok
- nagyon várt
- szükségszerűen
- Szükség
- háló
- nem
- of
- felajánlás
- Ajánlatok
- on
- csak
- Más
- Egyéb
- másképp
- P&E
- Fizet
- százalék
- teljesítmény
- Hely
- Plató
- Platón adatintelligencia
- PlatoData
- játszani
- pont
- Népszerű
- Portál
- állás
- előnyben részesített
- ár
- Nyereség
- jövedelmezőség
- nyereség
- biztosít
- nyilvános
- nyilvános vételi ajánlat
- tesz
- Az árak
- hányados
- Valóság
- ok
- csökkenti
- tekintettel
- rezsimek
- visszatérés
- Visszatér
- jövedelem
- Kockázatos
- Szabály
- eladás
- ágazatok
- értelemben
- számos
- Megosztás
- Részvényesek
- Megoszt
- adatlap
- hasonló
- egyszerűen
- óta
- méretek
- néhány
- beszélő
- készlet
- tárgy
- ilyen
- tart
- Feladat
- adó
- mint
- hogy
- A
- azok
- Ezek
- dolgok
- ezt
- nak nek
- is
- felső
- top 5
- Végösszeg
- Kétszer
- megért
- megértés
- URL
- használ
- használt
- Értékes
- Értékelés
- értékbecslés
- érték
- nagyon
- Megnézem
- we
- JÓL
- ami
- míg
- hajlandó
- val vel
- művek
- rosszabb
- te
- zephyrnet