Varainhoito Isossa-Britanniassa – osa I

Varainhoito Isossa-Britanniassa – osa I

Aikaleima: 7. joulukuuta 2023 6
Lähdesolmu: 2997988

Yleiskatsaus

Iso-Britannia on tunnustettu yhdeksi suurimmista varainhoidon markkinoista maailmanlaajuisesti. Arvioiden mukaan yli 3 miljardia puntaa, joista 2 miljardia puntaa on yksityishenkilöiden hallussa olevia henkilökohtaisia ​​likvidejä sijoitettavia rahoitusvaroja ja lisäksi 1.9 miljardia puntaa on etuuspohjaisia ​​eläkevelkoja.
(Lähde: LEK UK Wealth Management: Spotlight on Value Creation), mutta se on myös uskomattoman pirstoutunut – ei ole yhtä ainoaa palveluntarjoajaa, jolla on enemmistöosuus markkinoista. Asiakastarpeita palvellaan erilaisten rahoituspalvelujen tarjoajien kautta
ja varainhoitajat, mukaan lukien:

  • Suuret yleispankit, jotka tarjoavat yksityistä pankkipalvelua ja varallisuudenhoitoa
  • Pienet yksityiset pankit ja varallisuudenhoitajat
  • Perinteiset pörssivälittäjät
  • D2C Robo Advisors
  • D2C-kaupankäynnin / toimeenpanon välittäjät
  • Riippumattomat talousneuvojat
  • Yhden / monen perheen toimistot
  • Luottamusalustat ja erikoisajoneuvot
  • Offshore-keskukset

Tätä markkinarakennetta vasten Iso-Britannia on Fintech-keskus, jossa Lontoo on tunnustettu yhdeksi suurimmista solmukohdista maailmanlaajuisesti, samoin kuin San Francisco (USA), New York (USA), Sao Paolo (Brasilia) ja Tel Aviv ( Israel), mikä asettaa Yhdistyneen kuningaskunnan etulinjaan
risteyksestä, jossa perinteinen varallisuudenhoito ja yksityinen pankkitoiminta kohtaavat häiritsevän teknologian demokratisoivan voiman.

Tätä vahvistaa entisestään Yhdistyneen kuningaskunnan rahoituspalvelujen sääntely. Olemme parhaillaan siirtymässä ohjelmoivasta sääntelystä periaatteellisempaan lähestymistapaan. Erityisesti tämä näkyy brexitin jälkeisessä agendassa,
hallituksen selkeänä tavoitteena on tehdä Yhdistyneestä kuningaskunnasta maailman innovatiivisin ja kilpailukykyisin globaali rahoituskeskus. Äskettäin ilmoitetut "Edinburghin uudistukset" tähtäävät voimassa olevan EU-lainsäädännön kumoamiseen Yhdistyneen kuningaskunnan erityisjärjestelmän tukemiseksi.
siirtyminen asiakastuloksiin kuluttajavelvollisuuden alaisuudessa, ja Yhdistyneen kuningaskunnan ehdotukset digitaalisten omaisuuserien ja tekoälytekniikoiden sääntelemisestä olisi nähtävä varallisuudenhoitoalan muutosmahdollisuutena, ei säätelynä "hygieniataakkana".
säännösten noudattamisen ylläpitäminen.

Yllä olevan markkinarakenteen ja sääntelykehyksen peittäminen demografisilla analyyseillä ja trendeillä vain lisää varainhoitajan kiireellistä tarvetta muuttaa kykyjään hyödyntääkseen käytettävissä olevat mahdollisuudet. Ennusteet viittaavat toteutumiseen
yksi historian suurimmista sukupolvien varallisuuden siirroista, sillä suurten ikäluokkien (syntyneet 1944-1964) odotetaan siirtävän 5.5 miljardia puntaa omaisuutta (Lähde: Kings Court Trust: Punnan siirtäminen 01.05.19.pdf) 30 vuotta.

Tämä varallisuuden siirtymä sisältää luontaisen riskin perinteisille varallisuudenhaltijoille – kuinka he tekevät yhteistyötä NextGenin kanssa ennen varsinaista varallisuuden siirtoa, varsinkin jos heillä on todennäköisesti suhde vain nykyisiin varallisuudenhaltijoihin?

Useimmat varainhoitoalasta tietävät, että niille varainhoitajille, jotka omaksuvat laajemmalle sijoittajajoukolle kohdistettuja ratkaisuja ja valmiuksia, on valtava liiketoimintamahdollisuus, joka tukee nykyisiä asiakkaita, erityisesti niitä, jotka ovat
lähestyvät kumulaatio- ja siirtymävaiheita; uudet asiakkaat, jotka voivat periä omaisuutta tai luoda uutta varallisuutta; ja muut alipalveluttujen/ei-neuvonnan saaneiden asiakkaiden segmentit.

Keskeiset trendit

Mitkä ovat alan tämän päivän päätrendit ja miten varainhoitajat pystyvät tunnistamaan lisäarvoa tuovia ehdotuksia, kun he katsovat eteenpäin seuraavien 3–5 vuoden aikana? Tämä koskee sekä vanhoja tarjoajia että FinTech-häiriöitä. 
Perinteisten rahoituspalvelujen tarjoajien keskuudessa on laaja tunnustus tästä mahdollisuudesta, ja monet haluavat suojata olemassa olevia AUM:eja ja tuloja sekä laajentaa toimintaansa muille markkinasegmenteille.

Esimerkiksi kun eläkemaailma kehittyy jatkuvasti ja siirtyy etuuspohjaisten etuuksien turvaamisesta omarahoitteiseen maksuperusteiseen lähestymistapaan, perinteiset eläkevälittäjät, joilla on suuri oma asiakaskunta, tutkivat mahdollisuuksia
integroida laajempi palveluvalikoima "eläkkeiden välityksen" lisäksi ja astua neuvoa-antavan varallisuudenhoidon piiriin. Tämä on vain yksi esimerkki olemassa olevista alan toimijoista, jotka pohtivat, kuinka he voivat saada suuremman osuuden varallisuudenhoitopiirakasta.

Analyysimme on tunnistanut useita eri alan teemoja, joita tarkastellaan tarkemmin tulevien viikkojen aikana useissa blogeissa. Kolme teemaa muodostavat pohjan tämän sarjan ensimmäisille blogeille:

  1. Hybrididigitaaliasiakasmatkat
  2. Tietoihin perustuvat organisaatiot
  3. Rahoitustuotteiden demokratisointi

Hybrid Digital – varallisuudenhoidon nirvana

Digitaalisten kykyjen näkyvyys on dokumentoitu ja tunnettu, ja monilla finanssipalveluiden osa-alueilla digitalisaatiomatka on onnistuneesti häirinnyt perinteisiä kanavia. Tarvitsee vain katsoa kaikki suurten pääpankkien otsikot
sulkemalla vielä useampia sivukonttoreita, varsinkin viimeaikaisten lukkiutumisten jälkeen. Jopa sivuliikkeen sisällä on tunne, että sivuliikkeen henkilökunta on enemmän IT-tukea, mikä rohkaisee asiakkaita hyödyntämään saatavilla olevia itsepalveluvalmiuksia.

Itsepalveluiden digitaalisten ominaisuuksien ja perinteisten suhdemallien välillä, joissa F2F-neuvontaa tarjotaan, on kuitenkin edelleen vahva kitka, ja se on todellakin keskeistä varallisuussuhteen kannalta. Tämä on ymmärrettävää, kun otetaan huomioon monimutkaisuus
sijoitusmaisema ja se, että useimmat ihmiset eivät tunne sijoitustuotteita, mikä herättää hermostuneisuutta suorittaa digitaalisesti johdettuja itseohjautuvia liiketoimia.

Täydellisen suhdemallin tarjoamiseen liittyy erittäin korkeat palvelukustannukset. Siksi asiakkaiden kasvavien digitaalisten ominaisuuksien tarpeiden lisäksi mahdollisuuksia tarjota lisäarvopalveluita asiakassuhteen hoitaville asiakkaille alhaisin palvelukustannuksin
on strateginen välttämättömyys. Toiminnan tehokkuus ja automaatio ovat kriittisiä, samoin kuin asiakkaiden ja työtovereiden sitoutumismallit, kun varainhoitajat yrittävät tukea asiakkaitaan ja henkilöstöään digitaalisten ominaisuuksien avulla.

  • Product Excellence – vaikka digitaaliset kanavat on pakosta standardoitava, on tarpeen kehittää valmiuksia, jotka räätälöidään yksittäisille asiakkaille ja antavat heille ”räätälöidyn” palvelun tunteen. Suora indeksointi on yksi tuote
    alue, jonka tärkeyden ennustetaan kasvavan, jolloin asiakkaat voivat tehokkaasti valita rahastojensa/salkkujensa koostumuksen strategisten varojen allokaatioiden / taktisten varojen allokaatioiden rajoissa, joita voidaan soveltaa kaikkiin "tilauskohtaisiin"
    asiakassalkkuja, mikä mahdollistaa takapään mittakaavatehokkuuden, mikä auttaa pitämään palvelukustannukset mahdollisimman alhaisina.
  • Robo Advisoryn yleistyminen. Tai yleisemmin digitaaliset neuvontapalvelut, jotka alentavat perinteisten neuvontamallien palvelukustannuksia ja laajentavat neuvontatarjonnan kohdeyleisöä vauraiden asiakaskuntaan. Sellainen
    kyky on ajankohtainen, sillä suurten ikäluokkien sukupolvi on nyt eläkeiässä, ja heillä on mahdollisuus saada eläkesäästöjä, vaikka heillä ei ole koskaan ollut taloudellista neuvontaa. Vaikka se voidaan nähdä puhtaasti digitaalisena matkana, kykyä on pidettävä osana
    laajemmasta palvelutarjonnasta asiakasjatkumossa, välttäen asiakkaan ja henkilöstön kokemuksen katkeamista, kun asiakkaat ottavat käyttöön perinteisempiä palveluja digitaalisen ratkaisun lisäksi.

Tätä varten tiedot, talouslukutaidon parantaminen ja sijoitustuotteiden demokratisointi ovat ratkaisevan tärkeitä, jotta varainhoitajat voivat saavuttaa uuden sääntelyjärjestelmän edellyttämät hyvät asiakastulokset ja antaa tuleville asiakkaille mahdollisuus optimoida mahdollisuudet.
varallisuuden hallintaan ja optimointiin.

Seuraavissa postauksissa tarkastellaan näitä teemoja tarkemmin sekä muuttuvan sääntely-ympäristön että teknologian kehityksen yhteydessä.

Aikaleima:

Lisää aiheesta Fintextra