کوین O'Leary (موسوم به آقای شگفت انگیز) ممکن است مورد علاقه (و صریح ترین) سرمایه گذار جهان باشد. احتمالاً او را دیده اید مخزن کوسه، جایی که او با استارتاپ ها معامله می کند، کارآفرینان با اعتماد به نفس بیش از حد را به جای آنها قرار می دهد، و اغلب تبدیل محصولات خسته کننده به شرکت های میلیارد دلاری کوین لمس میداس را دارد، یا حداقل در تلویزیون اینطور به نظر می رسد. با این حال، او از ذکر ابایی ندارد شکست ها و درس های عظیم او آموخته است که در نهایت او را به سمت صدها میلیون دلار درآمد داشته باشند.
اما قبل از اینکه کوین آقای شگفتانگیز شود، او فقط کوین بود، یک اسکوپکش بستنی محلی در مورد کارمند بودن درس سختی گرفت. پس از کالج، کوین یک تجارت تولیدی را شروع کرد که در نهایت او را به ایجاد شرکت یادگیری، یک تجارت 4.2 میلیارد دلاری هدایت کرد که به کوین اجازه داد وارد مرحله جدیدی از ثروت شود. از آن زمان، او به شدت در حال سرمایه گذاری (و ساخت) شرکت های خصوصی در داخل و خارج بوده است مخزن کوسه. و بعد از سرمایه گذاری بسیار زیاد و سخت کار کردن، کوین دقیقاً می داند که چه چیزی باعث موفقیت یا شکست یک شرکت (و سرمایه گذاری) می شود.
امروز، ما یک نگاهی اجمالی به سبد سرمایه گذاری شخصی کویناز سه چیز که او فکر می کند هر کارآفرینی باید داشته باشد بزرگ کردنش و چرا تنوع یکی از حیاتی ترین راه ها برای ایجاد و محافظت از ثروت شما است. شما نیز خواهید شنید چگونه سرمایه گذاری کنیم نوپا مانند کوین، چرا کوین روی زنان کارآفرین شرط بندی می کند و وضعیت او چگونه است سرمایه گذاری در شرایط رکود امروزی.
برای گوش دادن به پادکست های اپل اینجا را کلیک کنید.
پادکست را از اینجا بشنوید
متن را اینجا بخوانید
میندی:
به پادکست پول BiggerPockets خوش آمدید، جایی که با آقای شگفت انگیز، کوین اولری مصاحبه می کنیم و در مورد هر چیزی که او می خواهد صحبت می کنیم.
کوین:
چیزی که من واقعاً چوب را به آن تکان می دهم و بوته ها را تکان می دهم، اگر می خواهید آن را اینطور بنامید، و فریاد می زنم اگر یک تجارت کوچک دارید، اکنون پول ERC خود را دریافت کنید. قبل از اینکه آن برنامه را تمام کنند، آن را دریافت کنید. این پول شماست. نقدی است. هیچ هزینه ای جز زحمت و زمان برای آن وجود ندارد، اما پسر، من نمی توانم منبع مالی بهتری برای شرکتم پیدا کنم.
میندی:
سلام. سلام. سلام. اسم من میندی جنسن است و مثل همیشه میزبان فوق العاده من، اسکات ترنچ، همراه من است.
اسکات:
با من، مثل همیشه، خانم شگفت انگیز، خانم فوق العاده، خانم شگفت انگیز، میندی جنسن است.
میندی:
اوه، متشکرم اسکات من و اسکات اینجا هستیم تا استقلال مالی را کمتر ترسناک کنیم، نه فقط برای اینکه شخص دیگری شما را با هر داستان پولی آشنا کند، زیرا ما واقعاً معتقدیم آزادی مالی برای همه قابل دستیابی است، مهم نیست که چه زمانی و از کجا شروع می کنید.
اسکات:
درست است. چه بخواهید زودتر بازنشسته شوید و به دنیا سفر کنید، سرمایه گذاری های بزرگ و دارایی هایی مانند املاک و مستغلات انجام دهید، کسب و کار خود را راه اندازی کنید یا در مشاغل خصوصی مانند آنچه در Shark Tank دیده می شود سرمایه گذاری کنید. ما به شما کمک می کنیم تا به اهداف مالی خود برسید و پول را از سر راه خود بردارید تا بتوانید به سمت رویاهای خود حرکت کنید.
میندی:
اسکات، امروز ما آقای شگفت انگیز را داریم، و این یک قسمت بسیار سرگرم کننده است. ما به نوعی به چندین جهت مختلف می رویم و من امروز بسیار هیجان زده هستم که با او صحبت کنم. من بسیار هیجان زده هستم که این قسمت را برای شنوندگان خود ارائه دهم.
اسکات:
بله، این یک قسمت فوقالعاده است و ما بسیار بسیار خوش شانس و خوش شانس هستیم که میتوانیم از کوین و داستان پولی باورنکردنیاش یاد بگیریم، از نحوه طراحی نمونه کارهایش امروز بیاموزیم. من فکر می کنم تعداد زیادی قطعه واقعا خوب در آنجا وجود دارد. این یک تاجر باهوش است و یادگیری از او یک امتیاز است. میندی، قبل از اینکه به اینجا برویم، یک سوال سریع دارم، اگر شما در تانک شارک دعوت شده باشید، زیرا، البته، کوین اولری، آقای شگفت انگیز، مهمان امروز ما یکی از کوسه های تانک شارک است، چه کاری انجام می دهد. برای سرمایه گذاری ارائه می دهید؟
میندی:
اوه اسکات، مطمئن نیستم. من باید در مورد آن فکر کنم. آیا کسب و کاری دارید که بخواهید راه اندازی کنید؟
اسکات:
فکر میکنم، این ایده را برای جامعهای از سرمایهگذاران املاک و مستغلات دارم که میتواند کمک کند، محتوای آموزشی مانند پادکستها و یوتیوب و کتابها خواهد داشت. این ابزارهایی مانند ماشین حساب و نرم افزار مدیریت املاک و یافتن راه حل ها و همه آن چیزهای مختلف در بازاری از عوامل املاک و مستغلات سرمایه گذار پسند و وام دهندگان دارد. احتمالاً ایدهای از این دست را به نمایش میآورم و آن را مطرح میکنم. من مطمئن هستم که واقعاً همه اعدادم را می دانم و می توانم به نوعی پیشنهاد ارزش کلی را در 90 ثانیه یا کمتر بیان کنم.
میندی:
که خیلی جالب است. من این ایده را دوست دارم، اسکات. امیدوارم روزی بتونم همچین چیزی رو پیدا کنم، الک باهوش. بسیار خوب، ما یک بخش جدید در پادکست BiggerPockets Money به نام The Moment Moment داریم که در آن یک هک، یک نکته یا یک ترفند برای کمک به شما در سفر مالی به اشتراک می گذاریم.
لحظه پول امروز این است که آیا عاشق غذا خوردن در بیرون از خانه هستید، اما متوجه می شوید که جریان نقدینگی شما را از بین می برد؟ از برنامه ها برای غذا خوردن کم هزینه استفاده کنید. این شامل Groupon، BigDish و Hooked می شود و ارزش Happy Hour را دست کم نگیرید. اگر انعام پول یا سفری برای ما دارید، می توانید آن را به ایمیل خود ارسال کنید قبل از اینکه وارد شویم، کوین، بیایید کمی استراحت کنیم.
ما برگشتیم. کوین، من فکر می کنم شما شایسته بیش از یک صفت هستید. آقای شگفت انگیز، آقای خارق العاده، آقای شگفت انگیز، کوین اولری، به پادکست BiggerPockets Money خوش آمدید. امروز خیلی خوشحالم که با شما صحبت می کنم.
کوین:
خیلی ممنون و گوش کنید، مکیدن واقعا کمک می کند. من فقط آن را دوست دارم. این فوق العاده است.
میندی:
من برنامه شما را تماشا کرده ام من در مورد آن بسیار هیجان زده هستم.
کوین:
عالیه.
اسکات:
خب، ما دوست داریم در مورد داستان پول شما یاد بگیریم، کوین. چگونه سفر خود را برای تبدیل شدن به یک نجیب زاده تجاری که امروز هستید آغاز کردید؟
کوین:
من با بسیاری از کارآفرینان در مورد آن لحظه مهم صحبت کردم، آن لحظه منحصر به فرد که به نوعی آنها را به سمت مسیر کارآفرینی سوق می دهد، زیرا اگر به زندگی فکر کنید، دو سوم مردم این کار را دنبال نمی کنند. حدود یک سوم است و زندگی آسانی نیست، اما همیشه لحظه ای وجود دارد. برای من، بسیار بسیار متمایز بود. اولین کارم بود. من در یک بستنی فروشی کار می کردم. من تازه کار را گرفتم ساعتها بعد از دبیرستان بود و من فقط آن را گرفتم زیرا دختری که واقعاً به او علاقه داشتم در مغازهی کفش فروشی آن طرف مرکز خرید کار میکرد. او میتوانست بستنیفروشی را ببیند و من فهمیدم وقتی اسکوپ زدن را تمام کردم، کارم این بود که بهعنوان اسکوپتر استخدام شدم و بعد از اتمام کار، میتوانیم با هم بنشینیم. این یک برنامه بزرگ بود که در روز اول کارم داشتم.
این فروشگاه متعلق به یک زن بود، مشخصاً یک کارآفرین بزرگ. او به من گفت بعد از اینکه روز را تمام کردیم، زیرا وقتی بستنی می خورید، مردم همیشه یک طعم دهنده می خواهند که از یک قاشق چوبی کوچک استفاده می کنید و کمی از شکلات یا هر چیز دیگری که باشد برمی دارید و آن را می چشند. ، اما ابتدا آدامس خود را بیرون می آورند و روی زمین می اندازند. من این را می دانم زیرا من یک اسکوپور بودم.
در پایان روز، او به من گفت: "باید تا فردا صبح روی زانوهایت بنشینی و تمام آدامس را از روی کاشی مکزیکی بتراشی." گفتم، به آن طرف سالن نگاه کردم و آن دختری بود که به من نگاه می کرد و منتظر بود تا کار را تمام کنم و فکر کردم: "این واقعا برای برند من بد است اگر ببیند من روی زانوهایم در حال خراشیدن زمین هستم." به او گفتم: «نه. من نمی توانم این کار را انجام دهم. تو مرا به عنوان اسکوپتر استخدام کردی، نه خراشنده.» او گفت نه. من شما را به عنوان کارمند استخدام کردم. من صاحب فروشگاه هستم تو به آنچه من می گویم عمل کن.» گفتم: «خب، نمی توانی. اسکوپ ها غرور دارند. ما خراش نمی دهیم.» او گفت: "تو اخراج شدی." حالا، من حتی نمی دانستم این به چه معناست، اما خیلی سریع آن را فهمیدم و بسیار تحقیر شدم.
در آن لحظه بود که فهمیدم دو نفر در دنیا هستند. یکی، شخصی که صاحب فروشگاه است، و دیگری که صدای (بوق) را از روی زمین می خراشد و شما باید تصمیم بگیرید که کدام یک هستید. این بدان معنا نیست که خراش دادن زمین چیز بدی است. این فقط به این معنی است که شما باید بدانید که از انجام این کار خوشحال خواهید شد و من این کار را نکردم. در زندگی ام دیگر برای کسی کار نکردم. من بسیار خوش شانس هستم که او را ملاقات کردم.
سالها بعد با یک گروه فیلمبرداری، برگشتم تا او را پیدا کنم، اما فروشگاه و مرکز خرید خراب شده بودند. من تمام زندگی ام را مدیون او هستم. منظورم این است که بدون او نمیدانم کجا خواهم بود، اما او بود که مرا تحقیر کرد و گفت: «دیگر برای کسی کار نمیکنم». این مهمترین لحظه در زندگی من است، فقط از نظر اینکه چگونه تمام شد.
میندی:
شما هرگز برای هیچ کس دیگری کار نکردید. شغل بعدی شما چه بود؟
کوین:
من بین ترم ها تابستان کار می کردم، اما دیگر هیچ وقت کار تمام وقت نداشتم. من به عنوان مدیر برند برای غذای حیوانات خانگی Miss Mew توسط Nabisco Brands کار کردم و در آنجا در مورد تهیه غذای حیوانات خانگی برای Casper که 90 روز بود یاد گرفتم. باید کاری می کردم، اما دیگر نمی خواستم برای کسی کار کنم.
سپس، به محض فارغالتحصیلی از دانشگاه، یک شرکت تولید راهاندازی کردم، زیرا میخواستم عکاس شوم و پدرم گفت: «تو آنقدر خوب نیستی که با این کار امرار معاش کنی.» همیشه احساس میکردم اشتباه میکند، اما به او گوش میدادم و همچنین میخواستم ستاره راک شوم، زیرا گیتار مینواختم و در گروهها مینواختم. گفت: از گرسنگی میمیری. او گفت: "شما واقعا باید به مدرسه بازرگانی برگردید و بفهمید که قرار است چه کاری انجام دهید."
زمانی که در مدرسه بودم، اساسا یک مستند در مورد روند کسب مدرک MBA، یک برنامه دو ساله، فیلمبرداری کردم. آن فیلم در واقع تبدیل به یکی از محرک های اصلی فروش آن مدرسه شد. وقتی برای آن فارغ التحصیل شدم، آنها به من نمرات فوق العاده ای دادند زیرا هیچ کس قبلاً چنین کاری نکرده بود. درست بعد از آن یک شرکت تولیدی راه اندازی کردم. شروع کردم به ساختن فیلم برای NHL، تعطیلات شنبه، بازیهای بعدازظهر شنبه. ما عادت داشتیم در طول هفته در اطراف شش فیلم اصلی، دیترویت، نیویورک، بوستون می دویدیم.
من اون شرکت رو فروختم من یک تدوینگر فیلم در Steam Deck بودم، یک فیلمبردار صدابردار، شما آن روزها همه کارها را انجام می دادید. من با انجام کاری که واقعاً میخواستم، امرار معاش میکردم. فکر می کنم این کار را کردم تا به پدرم نشان دهم که می توانم. من آن شرکتی به نام تلویزیون رویداد ویژه را برای آنها فروختم، اولین قراردادم بود و شرکت یادگیری را راه اندازی کردم. آن شرکت دوم را 4.2 میلیارد فروختیم.
زندگی یک سفر دارد. این یک مسیر سرسام آور است. نمیدونی قراره چی بشه شما باید به دنبال علایق خود باشید، اما تا به امروز، من هنوز ویرایش می کنم. اکنون، بدیهی است که به صورت دیجیتالی Premiere Pro است. هر آخر هفته برای اینکه ویرایشهایم را حفظ کنم، به تیم رسانههای اجتماعی خود ملحق میشوم و فقط برای حفظ کارم چیزی را قطع میکنم، زیرا ویرایش و داستانگویی اکنون بخشی از اقتصاد دیجیتال است و شما میدانید دارید چه میکنید. برای من کامل شده است.
من یک شنبه ساعت 4 صبح قطع کردم. این یک فرآیند خلاقانه است و من موسیقی خودم را می نویسم و آن را ضبط می کنم، تا مجبور نباشیم برای آن حق امتیاز پرداخت کنیم. من از حق امتیاز متنفرم مگر اینکه آنها را دریافت کنم. به این ترتیب، سواری جالبی بوده است.
اسکات:
کوین، من میخواهم از شما در مورد عادتهای خرج کردنتان بپرسم، بهویژه زمانی که شرکت تولید را راهاندازی میکردید یا زمانی که زمانها به آن منتهی میشد. آیا شما خیلی مقتصد بودید یا آن روزها خود را در زمره افراد بسیار مقتصد طبقه بندی می کردید؟
کوین:
نه، من نبودم. با سختی یاد گرفتم. این یک درس واقعاً جالب در مورد خرج کردن است زیرا من اکنون با بسیاری از خانواده های ثروتمند کار می کنم و حتی آنها بیشتر از خودشان خرج می کنند. تنها راه برای آزمایش خود در این مورد این است که به عادت های خرج کردن خود در یک دوره 3 ماهه، 90 روزه نگاه کنید. در عرض یک هفته نمی توانید آن را بگویید. شما نمی توانید آن را در یک ماه تشخیص دهید زیرا به طور کلی گاهی اوقات در تعطیلات یا چیزی یا تغییر فصل یا هر چیز دیگری است. شما باید هر چیزی را که برای آن خرج می کنید بردارید. من در مورد هر سکه صحبت می کنم، از جمله یک فنجان قهوه و گذاشتن آن. فقط آن را روی برگه سمت راست بنویسید. در اینجا به صفحات گسترده فانتزی نیاز ندارید. فقط باید همه را جمع کنید.
سپس، هر منبع درآمدی که بعد از کسر مالیات دارید، هر سکه ای که به دست می آورید، شلوغی های جانبی نیز، همه چیز و من به شما قسم می خورم، در 90 درصد مواقع، صرف نظر از اینکه چقدر پول به دست می آورید، بیش از حد از خود خرج خواهید کرد. در نهایت به بدهی کارت اعتباری با بهره 21 تا 23 درصد ختم می شود. اینطوری مردم دچار مشکل می شوند. آنها حتی وقتی واقعاً ثروتمند هستند نمی توانند در حد توان خود باشند.
یعنی هر چه بیشتر داشته باشی، بیشتر خرج می کنی. من مدام به مردم می گویم، فرضیات واقعی خود را آزمایش کنید. بیشتر اوقات، اکثر اوقات، شما بیش از حد از خودتان خرج می کنید. اینجوری خیلی از مردم به مشکل میخورن من اجازه نمی دهم این اتفاق بیفتد. من شور و شوقم را مهار می کنم. اگر یک ساعت دیگر بخواهم، باید بیشتر تلاش کنم.
اسکات:
عالی. چگونه بودجه آن اولین شرکت تولیدی را تامین کردید؟ آیا این چیزی بود که شما شروع کردید، فقط در مدرسه به نوعی در خودتان مشغول بودید یا چطور پیش رفت؟
کوین:
من به مادرم 10,000 دلار التماس کردم و به او قسم خوردم که اگر آن را به من قرض دهد، در تمام پروژه هایم به او سهام بدهم و پولش را پس بدهم. او گفت: "من فقط می خواهم که آن را پس بدهی." آیا او در شرکت یادگیری سهام گرفته بود، خدای من به او گفتم: "مامان، چرا سهام را نگرفتی؟" او گفت: "من به آن نیازی ندارم. من فقط می خواستم پولی را که به تو قرض داده بودم پس بدهم و تو با بهره به من پس دادی. متشکرم."
منظورم این است که او بسیار عمل گرا بود، اما او کسی بود که همه چیز را در مورد امور مالی به من آموخت. او در مورد خرج کردن بسیار منضبط بود، در مورد خریدهایش، نحوه زندگی کردنش بسیار منضبط بود. او به نوعی نان آور خانه کل خانواده بود. تمام درسهایی که من در مورد مدیریت پورتفولیو آموختهام، او یک انتخاب کننده سهام یا مدیر پورتفولیو یا امانتدار نبود، اما او بهتر از بسیاری از کسانی که میشناسم عمل کرد، زیرا فقط به تنوعبخشی اعتقاد داشت. او یک نمونه کار داشت.
به این داستان گوش کن، این دیوانه است. وقتی فوت کرد، وقتی از دنیا رفت، من برادر بزرگتر بودم و وکلا مرا به دفتر صدا زدند و گفتند: «ببین، مادرت وصیت دارد و چون تو برادر بزرگتر هستی و ما امانتیم، ما "این وصیت نامه را برای شما می خوانم و شما باید آن را توزیع کنید." گفتم: «خب، میدانم که ما از طبقه متوسط خانواده هستیم. من اینجا انتظار زیادی ندارم.» او گفت نه. نه. باید بیای اینجا پایین."
کاری که مادرم از اواخر دهه 20 خود انجام داده بود، با وجود اینکه دو بار ازدواج کرده بود، مخفی نگه داشته شده است، او این راز را از هر دو شوهرش مخفی نگه داشته است، شما می توانید این کار را در اواخر دهه 50 انجام دهید. همانطور که او آن را در یک سبد اوراق قرضه مخابراتی قرار داده بود، 50٪، در آن زمان، آنها 7٪ بازده داشتند، زیرا او استدلال می کند که هیچ کس هرگز تلفن خود را خاموش نخواهد کرد. آنها ابتدا گرمای خود را خاموش می کنند زیرا دوست داشتند خیلی صحبت کنند و مجموعه کاملی از شرکت های S&P 500 که سود سهام پرداخت می کردند. او 50 سال آن پورتفولیو را در اختیار داشت و فقط از سود و سود سهام زندگی می کرد.
میزان افزایش سرمایه در آن دوره او را به یک زن بسیار بسیار بسیار بسیار ثروتمند تبدیل کرد. من فقط مات و مبهوت بودم. به برادرم زنگ زدم و گفتم: «تو این را باور نخواهی کرد. منظورم این است که فقط،» و من به پرتفوی او نگاه کردم، بدون بخش، 11 بخش در S&P، در آن زمان تنها 10 بخش وجود داشت، او فقط 20 درصد حداکثر در هر بخش مانند انرژی و بیش از 5 درصد در سهام کسی نداشت. منظورم این است که این نابغه است. به این ترتیب شما هرگز منفجر نمی شوید. او فقط آنچه را که به دست می آورد خرج می کرد.
او هم من و هم برادرم را وارد دانشگاه کرد. او اولین ماشین من را خرید. او تا آخرین روز دانشگاه هزینه همه چیز را برای من پرداخت. بعد حرفم را قطع کرد بعد از آن 10,000 به او التماس کردم، اما این آخرین چیزی بود که او به من داد. او دیگر نیازی به دادن من نداشت. درسی که او به من داد مهمتر بود، و من آن سرمایه را در بین خانواده ای که او ترک کرد تقسیم می کنم. یعنی خدای من چه درسی.
اسکات:
آره، این فوق العاده است. سرمایه گذاری بلندمدت، پرتفوی عالی، فکر می کنم فقط یک قطعه در شرکت یادگیرنده از دست رفته بود تا آن را به مرز 1 میلیارد برسانیم، درست است؟
کوین:
خوب، گوش کن، گوش کن، هر کسی یکی از مشکلات بزرگ خود را دارد و من از آن زمان تاکنون شکستهای زیادی داشتهام و موفقیتهای زیادی داشتهام، اما چیزی شبیه به شرکت یادگیرنده نیست. یعنی این همان چیزی بود که مرا آزاد کرد. من همیشه می گویم، این شعاری است که در مورد Shark Tank داریم، یک ایده می تواند شما را برای همیشه آزاد کند. این چیزی است که شما نیاز دارید. شما به یک ایده خوب نیاز دارید و باید به آن پایبند باشید. این کل ایده است. سپس، شما را آزاد می کند.
منظورم این است که کارآفرینی به دنبال طمع نیست. بحث پول نیست این در مورد آزادی است. به همین دلیل اشتیاق وجود دارد. تیم، شرکت یادگیری تنها با 9 نفر شروع به کار کرد و ما یک روز پس از آن فروش بیدار شدیم و اوه، منظورم این است که ما ثروتمند هستیم. چه کنیم؟ همگی به سر کار برگشتیم. من امروز سخت تر از همیشه کار می کنم و کاری را که انجام می دهم دوست دارم و خیلی چیزها را دنبال می کنم، اما این چیزهایی است که می خواهم انجام دهم. من آزادی انجام این کار را دارم. هیچ کس، اگر نمی خواهم مجبور نیستم تماس تلفنی بگیرم. من هر جا که دوست دارم می روم، اما از کاری که انجام می دهم لذت می برم و این آزادی چیزی است که لیاقتش را دارم، زیرا آن را به دست آورده ام.
میندی:
کوین، شما تعداد زیادی کارآفرین را در تانک کوسه می بینید. به نظر شما چه چیزی باعث می شود یک سرمایه گذاری خوب و یک سرمایه گذار ارزش سرمایه گذاری را داشته باشد؟
کوین:
برای رسیدن به موفقیت به یک کیمیاگری از چیزها نیاز دارید. اگر از دهه 1950 زمانی که آنها شروع به ضبط آن در منطقه بوستون، ماساچوست در اطراف MIT کردند، به سرمایه گذاری مخاطره آمیز فکر می کنید، حدود 8 معامله از 10 معامله در عرض سه سال شکست می خورند و دو معامله هزار برابر درآمد کسب می کنند. نرخ شکست 80 درصد است.
دلیل این اتفاق طیف گسترده ای است، اما از نظر درصد هرگز تغییر نکرده است. وقتی شرط بندی می کنید، 8 بار از 10 بار اشتباه می کنید. کل این ایده در تلاش برای کاهش این خطر در کشف چند عنصر اساسی است. شماره یک، آیا این کارآفرین می تواند محوری باشد؟ زیرا هر فرضی که می کنند، به ویژه در استارتاپ های NEIS، اشتباه می کنند. چیزی از بازار یا از فقدان مهارت های اجرایی یا فقط رویداد قو سیاه، هر چه که باشد، حاصل می شود، اما آیا آنها می توانند چرخش کنند؟ این شماره یک است.
شماره دو، آیا بازاری که آنها در آن هستند مختل است؟ اگر به من بگویید قرار است وارد بازار کره بادام زمینی شوم که صد سال است وجود دارد و اساساً هیچ کس سهم جدیدی در آن نمی یابد زیرا قفسه ها متعلق به خرده فروشان یا شرکت های بزرگ کالاهای مصرفی است، هیجان انگیز نیست. برای من. به همین دلیل من معاملات سس تند انجام نمی دهم. یعنی تا جایی که به من مربوط می شود، چه کسی اهمیت می دهد که دنیا سس تند دیگری داشته باشد؟ فقط مهم نیست اینجا جای خوبی برای رفتن نیست.
در نهایت، این چیزی است که من به عنوان یک جمله دیوانه کننده یاد گرفته ام، اما بسیار درست است، آیا آنها خوش شانس هستند؟ آیا این یک کارآفرین خوش شانس است؟ یک بار شخصی از ناپلئون پرسید: "چه نوع ژنرالی می خواهی؟" او گفت: "من ژنرال های خوش شانس می خواهم." من به دنبال کارآفرینان خوش شانس هستم و آنها هاله خاصی در مورد آنها دارند. من نمی توانم آن را توضیح دهم، اما مدت زیادی است که این کار را انجام می دهم. من قاضی خوبی در این مورد هستم. اگر همه اینها را درست انجام دهید، یک برنده خواهید داشت. شما فقط نمی دانید کی و چگونه. شما نیاز به تنوع دارید. شما باید حداقل 10 معامله انجام دهید تا به درستی برسید.
میندی:
این واقعا جالب است. دوست دارم که گفتی به دنبال شرکتی می گردی که می گردی، یا به دنبال کسی می گردی که بتواند حرکت کند. من برنامه شما را دیدهام و افرادی را دیدهام که خیلی سفت و سخت هستند و شما بچهها سؤال میپرسید، آنها میگویند، "خب، نه، اینطوری است"، پس این که گفتید بسیار جالب است. وارن بافت می گوید که به دنبال شرکت هایی با خندق های بزرگ است. او در این شرکتها سرمایهگذاری میکند که قرار نیست برای مدت طولانی مختل شوند. به نظر من این هم خیلی مهم است. ددپول هم آن دختری را داشت که ابرقدرتش خوش شانس بود.
کوین:
خودشه. این یک ویژگی دیگر است، و من تمام این داده ها را برای 15 سال به دست آورده ام، این است که 90 درصد بازده من از شرکت هایی است که توسط زنان اداره می شود. در استارتآپهای NEIS، کاهش ریسک واقعاً مهم است. بازگشت سرمایه مهمتر از بازگشت سرمایه است. زنان در کاهش خطر بسیار خوب هستند. آن ضرب المثل قدیمی کاری انجام می دهد، آن را به مادری که مشغول است، بده. خب، این مطمئناً در کارنامه من ثابت شده است. موفقیت های بزرگ همیشه توسط زنان اجرا شده است.
من کمی تعصب دارم. من از بسیاری از زنان کارآفرین حمایت می کنم زیرا نتایج بسیار خوبی داشته ام. من همیشه این را می گویم، ببین، من نمی خواهم جنگ جنسیتی را شروع کنم، اما اگر بتوانم بازپرداخت کنم، به یک بز پول می دهم، اما پس از مدت ها دیدن این نتایج، بسیار منطقی است که از آن حمایت کنم. زنان کارآفرین من فکر نمی کنم که ما به اندازه کافی این کار را انجام دهیم، اما نتایج وجود دارد. داده ها آنجاست
اسکات:
کوین، یک سوم افرادی که در BiggerPockets و به این پادکست گوش میدهند، سرمایهگذاران معتبری هستند و از نظر مالی قادر به سرمایهگذاری مشابه سرمایهگذاریهایی هستند که شما و سایر کوسهها روی Shark Tank انجام میدهید. بخشی از آن تجزیه و تحلیل معاملات است، اما بخشی دیگر، من فکر می کنم، برای بسیاری از این سرمایه گذاران معتبر جدید، میلیونرهای تازه تاسیس، یافتن این نوع فرصت های سرمایه گذاری خصوصی است. چگونه ممکن است کسی که در کوسه تانک کوسه نیست، حتی شروع به دسترسی به فرصتهای سرمایهگذاری و یا یافتن آنها کند؟
کوین:
Y Combinators، همه انجمن های راه اندازی آنلاین NEIS مکان های خوبی برای رفتن هستند. حوزه دیگری که اخیراً واقعاً منفجر شده است، و من نه تنها یک سخنگوی پولی، بلکه سهامدار StartEngine هستم. منظورم این است که این بزرگترین پلتفرم سرمایهگذاری جمعی سهام در آمریکا است که در آن ربع میلیون سرمایهگذار وجود دارد و نیازی به سرمایهگذاری ندارید.
شما می توانید 250 دلار سرمایه گذاری متوسط داشته باشید، اما اگر به آنجا بروید، صدها شرکت استارت آپی را خواهید دید که اساساً دارایی خود را در قالب سرمایه گذاری جمعی می فروشند. من همیشه به مردم میگویم: «یکی نخرید، یک سبد ۱۰ تایی بخرید، زیرا نمیدانید چه اتفاقی میافتد، چه کار میکند»، اما قانون مشاغل این قالب را برای دموکراتیزه کردن سرمایهگذاری خطرپذیر مجاز میدانست. قبلاً شرکتهای سرمایهگذاری خطرپذیر تأمین میشد و اکنون این رقابت باورنکردنی را دارند زیرا سرمایهگذاری جمعی سهام به مشتریان اجازه میدهد تا سهامدار شوند.
راههای زیادی برای سرمایهگذاری وجود دارد، اما نمیتوانم به اندازه کافی روی رویکرد پورتفولیو تاکید کنم. منظورم این است که این واقعاً بسیار مهم است که فقط روی یک معامله شرط نبندیم. من مطمئناً این کار را نمیکنم، اما شما باید حداقل هفت مورد را داشته باشید و سپس فقط آن نمونه کارها را حفظ کنید و به مرور زمان مبارزه خواهید کرد. شما نقدینگی خواهید گرفت. شما چند برنده خواهید داشت. بازنده هایی خواهید داشت شما فقط نمی دانید چه زمانی این اتفاق می افتد، اما رویکرد نمونه کارها کار می کند.
هر بار که فصلی از Shark Tank را انجام میدهم، همیشه میگویم: "خب، آن چهار معامله، از بین 10 یا 11 موردی که انجام میدهم یا هر کاری که انجام میدهم، آنها بهترینها هستند." هرگز اینطور نیست. هرگز، هرگز، هرگز اینطور نیست. همیشه همان چیزی است که من فکر می کردم فقط یک شوخی است. پنج سال بعد به قیمت صد میلیون دلار فروخته می شود. فقط تو نمیدونی این تمام نکته است.
اسکات:
با برگرداندن فیلمنامه به جنبه کارآفرینی، یک کارآفرین باید چه کاری انجام دهد تا خود را برای سرمایه گذاران بالقوه ای مانند شما جذاب کند؟ چه توصیه ای به آنها می کنید تا خودنمایی کنند تا این سرمایه گذاری امیدوارکننده تر شود؟
کوین:
سه ویژگی وجود دارد که باید داشته باشید، و اگر آنها را نداشته باشید، مطمئناً شکست خواهید خورد. اینها در هر بازی موفق کوسه تانک یافت می شوند. نتیجه شرکت را تعیین نمی کند، اما تعیین می کند که از کجا چک دریافت کنند.
شماره یک، شما باید بتوانید فرصت را در 90 ثانیه یا کمتر بیان کنید زیرا اگر ندانید به کجا می روید، هیچکس دنبال شما نخواهد رفت. اگر نتوانید آن را در 90 ثانیه بیان کنید، زمان زیادی است. شما باید آن را در 30 انجام دهید.
شماره دو، چه چیزی در مورد شما یا تیم شما وجود دارد که می توانید این ایده عالی را اجرا کنید زیرا ایده های عالی یک دوجین است. پیدا کردن مهارت های اجرایی واقعاً سخت است. شما باید به جامعه سرمایه گذاری ثابت کنید که مهارت های اجرایی یا سابقه اجرا یا دانش کافی دارید. آیا در این بخش کار کرده اید؟ آیا در تجارت خانوادگی است؟ سه بار شکست خوردی؟ میدونی چه غلطی کردی؟ من مشکلی برای سرمایه گذاری روی کارآفرینانی که قبلا شکست خورده اند ندارم، زیرا آنها از آن درس می گیرند.
نگرش من این است که این دو بسیار مهم هستند. اگر آنها را درست دریافت کنید، میتوانید مسیر مقاومت کمتری برای موفقیت، ایده عالی، مهارتهای اجرایی عالی را ببینید، اما آخرین مورد، و این قاتل است، شما با اعداد و ارقام خود آشنا شدید. بازار چقدر بزرگ است؟ چقدر سریع در حال رشد است؟ تجزیه و تحلیل شکست چیست؟ حاشیه ناخالص در هر دوره حجم چقدر است؟ چند رقیب وجود دارد؟ اگر این را نمی دانید، صادقانه بگویم، دو مورد اول را به درستی دریافت کرده اید و اعداد خود را نمی دانید، سزاوار این هستید که ابدیت (بوق) را تحمل کنید.
من در زمینه کوسه تانک مطمئن می شوم که شما را فوراً در آنجا قرار می دهم. منظورم این است که شما باید اعداد خود را بدانید. شما این سه مورد را دریافت می کنید، احتمال زیادی برای دریافت بودجه دارید.
میندی:
کوین، آیا چیزی هست که هرگز روی آن سرمایه گذاری نکنید؟
کوین:
قبلاً میگفتم دستههایی وجود دارد، اما چند سال پیش روی کیتهای آزمایش DNA گربه سرمایهگذاری کردم. یعنی فکر کردم شوخیه قیمت آزمون 29 دلار است. شما می توانید یک گربه جدید برای پنج نفر بخرید، اما من متوجه نشدم که چگونه، 110 میلیون گربه در آمریکا وجود دارد و مردم واقعا گربه های خود را دوست دارند و این آزمایش ها می توانند با گفتن اینکه بر اساس DNA آنها به آنها چه غذایی بدهید، عمر آنها را تا 20٪ افزایش می دهد. . این یک شرکت بسیار موفق بود.
برای من، این دومین حدس زدن بازار نیست. فقط آنا، نام آن کارآفرین، بله، یک زن دیگر، او سابقه ای عالی از مهارت های اجرایی عالی داشت. من روی او سرمایه گذاری کردم و آن چیز برای من یک ضربه بزرگ شد.
میندی:
گفتی چندین بار روی او سرمایه گذاری کردم. آیا به اندازه ایده و شرکت روی شخص سرمایه گذاری می کنید یا بیشتر روی ایده و شرکت سرمایه گذاری می کنید؟
کوین:
من باید این ایده را دوست داشته باشم. من باید محصول را دوست داشته باشم. من باید این بخش را دوست داشته باشم، زیرا اغلب، 8 از 10 بار، برای فردی که آن را اداره می کرد، کار نمی کند و باید تغییراتی در مدیریت ایجاد کنم، اما البته، من به کارآفرین نگاه می کنم. من کسی را میخواهم که فکر میکنم مهارتهای اجرایی فوقالعادهای داشته باشد که بتواند چرخشی داشته باشد. منظورم این است که این احتمالاً 50 درصد نبرد است.
نیمی محصول و بخش است، نیمی کارآفرین است. اگر شما کارآفرین را دوست ندارید و من محصولات بسیار خوبی را دیده ام که توسط کارآفرینان واقعا بدی اجرا می شوند که روی آنها سرمایه گذاری نمی کنم زیرا می توانم شخص دیگری را پیدا کنم که همین کار را انجام می دهد که کارآفرین بسیار بهتری است و کارآفرین بسیار خوبی دارد. احتمال موفقیت بالاتر من اینطور به آن نگاه می کنم.
اسکات:
دوستش دارم. اگر در یک بچه گربه، یک شرکت DNA گربه هستید، آیا این مانع شما می شود یا می خواهید از شرکت های دیگر در آن بخش دوری کنید یا ترجیح می دهید تمرکز کنید؟ در زمینه این نوع سرمایه گذاری، تنوع را چگونه می بینید؟
کوین:
به طور کلی، اگر در یک مسابقه، یک مسابقه خاص، اسبی داشته باشم، با آن اسب میمانم. من دو اسب را مقابل هم قرار نمی دهم. چند مورد وجود دارد که ممکن است متفاوت باشد، بیوتکنولوژی، به عنوان مثال، مولکولهای مختلفی که من روی آنها سرمایهگذاری میکنم، اما اگر کسی را در خدمات غذایی داشته باشم که کاپکیک درست میکند، که من Wicked Good Cupcakes درست میکردم، بعد از آن همه با من در مورد شرکت کیکهای کوچکشان تماس گرفتند. شرکت چون به عنوان کوسه تانک بسیار موفق بود، اما من قبلاً این تجربه را با آنها تجربه کرده بودم. ما به مزارع Hickory فروختیم. من اطلاعات زیادی در مورد تجارت کیک کوچک دارم.
این به نوعی است، من می خواهم در حال حاضر از آن بخش نفس بکشم، زیرا می دانم چقدر سخت است که بتوانم در آن سهم داشته باشم، اما من بسیار متنوع هستم. من به بسیاری از ایدهها نگاه میکنم و این در مورد زمان، انرژی و پول است و در کجای نمونه کارها قرار میگیرد و آیا تیم من میخواهد با آنها کار کند؟ منظورم این است که چیزهای زیادی به من نشان داده می شود، معاملات بسیار زیادی، فقط، این یک آبشار از فرصت ها است و ما باید دعواهایمان را انتخاب کنیم و در حال حاضر 50 شرکت به اضافه نمونه کارها داریم، 50 شرکت، این تعداد شرکت ها هستند.
اسکات:
خب، آخرین سوالی که میخواهم بپرسم این است که به طور کلی در مورد نمونه کارها چگونه فکر میکنید. به عنوان مثال، وقتی پول نقد اضافی دارم، آن را در صندوق شاخص یا هر چیز دیگری قرار می دهم. من تعجب می کنم که کوین اولری با پول نقد اضافی چه می کند؟ آیا آن را برای این نوع سرمایه گذاری ها کنار می گذارید؟ آیا آن را به اوراق قرضه یا صندوق های شاخص می چسبانید؟ نظر شما در مورد سرمایه گذاری برای سبد شخصی خود چیست؟
کوین:
این یک سوال عالی است زیرا فدرال رزرو از دهه 1960 نرخها را سریعتر از همیشه افزایش داده است، هزینه سرمایه برای سرمایهگذاران و کسبوکارهای کوچک بهطور چشمگیری افزایش یافته است زیرا مردم میگویند: «من میتوانم اکنون 4.2 درصد در حساب بازار پول دریافت کنم. و این خوب است، اما تورم همچنان شمال شش است، اما این حقیقت در مورد دسترسی به سرمایه برای سرمایه گذاران کوچک یا مشاغل کوچک نیست. هزینه آنها در حال حاضر به 30 درصد رسیده است.
من میخواهم به افرادی که گوش میدهند اشاره کنم که من همین چند هفته پیش از آن مطلع شدم، و اکنون این کار را برای همه شرکتهایمان انجام دادهایم، کل مجموعه ما، یکی از وظایفی است که O' Leary Ventures اجرا می شود یک نمونه کار، یک نمونه کار سرمایه گذاری برای مجلس قانونگذاری داکوتای شمالی است. یکی از معاملات ما، موفق ترین شرکت های مخزن کوسه ما، شرکتی به نام PRx Performance بود.
من از شایستگیهای داکوتای شمالی و سرمایهگذاری در آنجا و سیاست مالیاتی پایدار، انرژی ارزان و بسیاری چیزهای مختلف که آن را به یک ایالت واقعاً قابل سرمایهگذاری تبدیل میکند، آگاه شدم، اما در برخورد با خزانهداری که این مأموریت را تأمین مالی کرد، چیزی یاد گرفتم که نمیدانستم، و من فکر میکنم هر کسی که گوش میدهد باید به این گوش دهد، برنامهای در همان زمان در سال 2020 تأسیس شد که PPP وارد بازار شد و همه PPP را به خاطر میآورند. ما برای بسیاری از شرکتهایمان با موفقیت به بانک آمریکا و همه بانکهایی که PPP را مدیریت میکردند، درخواست دادیم، و این برای شما یا وام یا کمک هزینه به هر ترکیبی از آنها بود.
در همان زمان، برنامه ای به نام اعتبار حفظ اشتغال راه اندازی شد. اساساً چیزی که گفته شد در آن زمان بود و به همین دلیل است که درک این موضوع اکنون بسیار مهم است، اگر PPP می گرفتید نمی توانستید برای اعتبار حفظ اشتغال اقدام کنید و آن برنامه 170 صفحه بود. عملاً هیچ کس سعی نکرد برای آن درخواست دهد. خیلی پیچیده بود، اما پس از آن در اوایل سال 2021، و اینجاست که داستان پیچ و خم می شود و واقعاً جالب می شود و این چه زنگ بیداری برای من است، آنها قانون را تغییر دادند. همه گیری بسیار بد بود. آنها گفتند، "خوب، ما اهمیتی نمی دهیم که شما PPP را گرفته اید، هنوز هم می توانید برای اعتبار حفظ اشتغال درخواست دهید." اما هیچ کس این را نمی دانست.
اخیراً، و این است، پولی که قبلاً بیش از 250 میلیارد دلار هزینه شده است، از طریق بودجه، از بین رفته است. از طریق خزانه به IRS رفت. در IRS نشسته است. اگر در سال 2 یا 2020 یک تجارت کوچک با W2021 داشتید، این پول شماست. فقط باید بری بگیرش
اول از همه، من آن را باور نکردم، زیرا هرگز در مورد آن نشنیده بودم. صادقانه بگویم، اگر چنین برنامه ای با تعداد شرکت هایی که دارم وجود داشت، در مورد آن می شنیدم، اما این کار را نکردم. اولین کاری که انجام دادم این بود که با برخی از سناتورها و فرماندارانی که با آنها کار می کردم تماس گرفتم. آنها نیز هرگز در مورد آن نشنیده بودند. هیچ کس این را نشنیده است این برنامه مانند یک روح است و واقعی است. این واقعی است.
اولین کاری که انجام دادم این بود که همه مدیران عاملم را فراخواندم و گفتند: «همه، بیایید برویم این اعتبارات را دریافت کنیم، زیرا هزینه سرمایه برای ما در حال حاضر 17، 18، 19، 20، 21 درصد بدهی کارت اعتباری یا حتی بیشتر است. وام حقوق و دستمزد کوتاه مدت تا 30٪. این پولی است که وام نیست، پول نقدی است که می توانیم در ترازنامه خود بگذاریم. آن وقت است که می فهمم به دست آوردن آن چقدر سخت است. منظورم این است که شما به یک متخصص نیاز دارید.
کاری که من انجام دادم این بود که چیزی به نام Wonder Trust تشکیل دادم، و همین الان آن را فریاد می زنم، من یک تیم کامل از متخصصان دارم که می توانند یک قرار ملاقات با شما رزرو کنند و در عرض چند دقیقه به شما بگویند که آیا می توانید درخواست بدهید یا نه. نه سپس، اگر می توانید، ما کل برنامه را برای شما انجام می دهیم و آن را از طریق IRS پیگیری می کنیم. اکنون زیرساخت کافی داریم. از زمانی که دو هفته پیش شروع به صحبت در مورد این موضوع کردم، هزاران درخواست داشتیم و من به عنوان یک سخنگوی پولی برای این برنامه تبدیل شدم، و قرار است برای 25 ماه آینده باشم زیرا فقط 25 ماه است. من به آمریکا فریاد می زنم، برو ERP، استخدامت، متأسفم، ERC، اعتبار حفظ شغلت را بگیر. باید اینو بگیری
یا خودتان سعی کنید آن را پر کنید یا به Wonder Trust بروید، اما اگر این پول را دریافت نکردید، مال شماست. مال توست قبلاً خرج شده است. در حال حاضر در کسری است، در حال حاضر رفته است. برای من، این چیز، چیز CRC مانند این است که من در یک مأموریت اینجا هستم. من فقط هستم، هر یک از شرکت های من درخواست داده اند. به طور کلی، اگر شما 50 کارمند داشته باشید، حدود 450,000 نفر پول نقد خواهید داشت، چهار ماه طول می کشد، اما برخی از شرکت های ما بیش از صد نفر دارند و 1.1 میلیون پول نقد دریافت می کنند.
این مأموریت شماره یک ما در مدیریت پول نقد در حال حاضر، شماره یک، فقط برای 25 ماه است. برای خودت فریاد بزن، به همه بگو، برو این پول را بگیر، از جمله شما بچه ها. اگر در سال 2020، 2021 کارمند داشتید، این باورنکردنی ترین فرصتی است که تا به حال دیده ام. اگر امروز درخواست دادید، حدود چهار ماه و نیم دیگر چک خود را دریافت خواهید کرد. خیلی وقت می گیره. این پیچیده است. شما باید رکوردهای W2 خود را داشته باشید، اما ما اکنون صدها بار این کار را انجام داده ایم. ما این موضوع را حل کرده ایم. من یک زیرساخت کامل برای آن ساخته ام.
این واقعاً، یعنی هیچ کس حتی آن را باور نمی کند. من آن را باور نکردم. من آن را باور نکردم. رقیق کننده نیست. شما سهام را رها نمی کنید. وام نیست این پولی است که دولت به شما داده است تا در سالهای 2020 و 2021 در تجارت بمانید. فراموش کردید که بروید آن را تحویل بگیرید. مثل این است که ماشین خود را در پارکینگ پارک کرده اید و آن را فراموش کرده اید. این روشی است که باید به آن نگاه کرد.
ما در حال تقلایم ما فقط در حال تقلا هستیم زیرا در حالی که در حال جمع آوری پول هستیم، از حقوق صاحبان سهام یا استقراض و نرخ های ربا استفاده می کنیم یا از کارت اعتباری برای تامین مالی شرکت هایمان استفاده می کنیم، این بهترین منبع سرمایه است. اکثر شرکت های من بیش از پنج کارمند دارند. شما به 5 تا 500 نیاز دارید. این چیزی است که باید داشته باشید و سپس قوانین در مورد نحوه دریافت آن تعیین می شود، اما اساساً شما 26,000 دلار به ازای هر کارمند دریافت می کنید.
اسکات:
خوب، این یک نکته فوق العاده است. CRC و نام شرکتی که با آن کار می کنید چیست که به شما در درخواست کمک می کند؟
کوین:
فقط به wondertrust.com بروید. این تمام کاری است که باید انجام دهید.
اسکات:
خوب، از آنجایی که شما در اینجا به یک نکته بسیار مهم اشاره کردید، و آن این است که هزینه سرمایه به دلیل افزایش نرخ بهره به طور چشمگیری افزایش یافته است. فکر میکنید سرمایهگذاران چگونه باید در مورد پرتفوی کلی خود با این موضوع فکر کنند؟ آیا تخصیصی دور از این استارتاپ ها و سرمایه گذاری های مخاطره آمیز از نوع سرمایه گذاری به عنوان مثال به سمت بدهی وجود دارد؟ چه چیزی را می بینید یا به چه چیزی فکر می کنید؟
کوین:
خوب، این حس شهودی خواهد داشت. اگر فکر میکنید شروع یک کسبوکار بسیار سختتر از آنچه هست، است، اما حقیقت این است، اگر به تاریخ برگردید، باورنکردنیترین نتایج، شرکتهایی بودهاند که در زمانهای شدید استرس اقتصادی، یعنی فروپاشی مالی راهاندازی شدهاند. شما همیشه باید بین 5 تا 10 درصد از پورتفولیوی خود را در معرض خطر قرار دهید، اما نه بیشتر.
پنج تا 10 کافی است زیرا فوقالعادهترین بازدههای شما از آنجا به دست میآید، اما با نرخهای 4.2 درصد نقدی در حال حاضر، من اکنون 30 درصد در محصولات با درآمد ثابت یا مدت زمان کمتر از پنج سال هستم، اما من هنوز 70 درصد سهام دارم، زیرا من هنوز در حال یافتن آن هستم، فکر من این است که ما احتمالاً 80 درصد از افزایشهای فدرال رزرو عبور کردهایم و احتمالاً در یک سناریوی فرود نرم قرار خواهیم گرفت.
هیچ کس فکر نمی کرد که این امکان پذیر است، اما احتمال آن بسیار زیاد است زیرا چگونه می توانیم اشتغال کامل داشته باشیم. بیکاری زیر 4 درصد؟ هرگز رکود اقتصادی با بیکاری زیر 4 درصد وجود نداشته است. من فکر نمی کنم که ما در رکود هستیم. ما در یک منطقه مختلف مرغ بد بو هستیم زیرا در 4 ماه گذشته 36 تریلیون دلار پول نقد رایگان در بازار گذاشته ایم. و
این پول هنوز از آن عبور نکرده است، و به همین دلیل است که ما در این الگوی نگهداری هستیم در حالی که فدرال رزرو تصمیم می گیرد آنها به کجا بروند. تورم هنوز یک مشکل جدی است تورم اصلی انرژی و غذا هنوز یک مشکل است، اما من همیشه به آمریکا و سهام در شرکت هایی که کار بزرگی برای حل مشکلات انجام می دهند خوشبین هستم. من تمایل دارم کمی بیشتر نسبت به سهام تعصب داشته باشم، اما پرتفوی سهام من در پرداخت سهام بسیار بزرگ است. بدیهی است که من ریسک خود را روی استارت آپ های مخاطره آمیز می پذیرم. من تعداد زیادی از آنها را دارم، اما من عاشق سود سهام هستم و به این ترتیب اجاره را پرداخت می کنم.
اسکات:
آیا آن تخصیص 30 درصدی به بدهی تغییر اخیر در یکی دو سال گذشته است یا همیشه همینطور بوده است یا در نتیجه افزایش نرخ ها دوباره متعادل شده اید؟
کوین:
نه، من هفت سال پیش تعادل را دوباره برقرار کردم. من قبلا 50/50 بودم. من خیلی خوشحالم که انجام دادم. من پایین هستم. قرار گرفتنم در معرض اوراق قرضه را کاهش دادم. باندز عملکرد خوبی داشت. منظورم این است که آنها یک دوره 20 ساله داشتند، اما فکر نمی کنم در حال حاضر آنقدرها جذاب باشند. حتی اوراق قرضه 10 ساله حتی تورم نیست. این برای شما نتیجه خوبی نیست. این مکانی امن برای حفظ سرمایه است در حالی که شما به دنبال خانه ای برای آن هستید، اما تحت هیچ سناریویی بازده عالی نیست. شما باید تصمیم بگیرید که چقدر نقدینگی می خواهید.
موافقم، شما باید مقداری نقدینگی داشته باشید، اما داراییهای جایگزین دیگری نیز وجود دارد. من ساعتهایی میخرم که در چهار سال گذشته ۱۱ درصد از S&P پیشی گرفتهاند. مجموعه ساعت های من یک دارایی جایگزین عالی است. برخی افراد هنر مدرن را می خرند. من ساعت را دوست دارم من مقداری بیت کوین دارم. در واقع یکی از بهترین اجراکنندگان امسال من بود. همه میدانند که ارزهای رمزنگاریشده در چه چیزهایی هستند، اما پدربزرگ داراییهای بیتکوین، من برخی از آنها را دارم. من مقداری طلا دارم، 11 درصد وزن طلا، اما نمونه کارها من بسیار محافظه کارانه است.
مسئله شماره یک و این چیزی است که مادرم به من آموخت، با کاری که او انجام داد تنوع بخشی بود. هرگز بیش از 20٪ در بخش کسی، هرگز بیش از 5٪ در سهام کسی هرگز. به این ترتیب در مواقع خوب و بد از خود محافظت می کنید.
اسکات:
کوین، این بحث جذابی بوده است. ما واقعاً از وقت و بینش شما امروز در اینجا قدردانی می کنیم. خیلی ممنونم. مردم از کجا می توانند درباره شما بیشتر بدانند؟ کجا باید شما را در این کانال رسانه اجتماعی دنبال کنند؟
کوین:
خوب، اگر آنها معاملاتی دارند و ما می توانیم روی آنها سرمایه گذاری کنیم، اگر آنها ایده هایی در داکوتای شمالی دارند، به wonderfund.com یا به olearyventures.com بروید، عرشه خود را آپلود کنید. من یک تیم کامل از تحلیلگران دارم که به آنها نگاه می کنند. ما برای تجارت آماده ایم. هفته آینده دو بودجه جدید را اعلام می کنیم. ما در حال حاضر دیوانه وار در داکوتای شمالی معاملات انجام می دهیم. اگر فکر می کنید می توانید برای وام ERC درخواست دهید، مطمئناً می توانید به wondertrust.com مراجعه کنید. این کاری است که ارزش انجام دادن دارد. اگر کسب و کار کوچکی دارید، اگر وام ERC خود را دریافت نکرده اید، منتظر نمانید. یعنی صبر نکن این یک فرصت قابل توجه است. این در wondertrust.com است.
اسکات:
عالی. من فکر می کنم که BiggerPockets آن را برای کسب و کار ما پیگیری و بررسی خواهد کرد. فقط در مورد سؤال فوری در مورد صندوق شما، آیا آنها برای هر دو سرمایه گذار که مایل به مشارکت به عنوان سرمایه گذار هستند باز است؟ آیا آنها 506 (c) و دو کسب و کار هستند که به دنبال سرمایه گذاری هستند یا شما فقط به دنبال کسب و کار هستید؟
کوین:
خوب، ما هر دو را انجام می دهیم. ما پول زیادی برای کار داریم. ما در حال تلاش برای یافتن شرکتهایی هستیم که بتوانیم در آنها سرمایهگذاری کنیم، اما همچنین در این معامله بعدی، که قرار است اعلام کنیم، یک سرمایهگذار مشترک آوردهایم که به ما مراجعه کرد و بسیاری از شرکتها با ما تماس گرفتند. -سرمایه گذار می گوید: «در داکوتای شمالی چه خبر است؟ ما چیزهای خوبی در مورد آن می شنویم. در مونتانا چه خبر است؟ در فلوریدا چه خبر است؟ در تنسی، در تگزاس چه خبر است؟
ما این گروه ها را تشکیل می دهیم. منظورم این است که همه چیز فقط به olearyventures.com بروید. شما پیدا خواهید کرد، همه چیز را آنجا خواهید دید، اما من واقعاً دارم چوب را روی آن تکان میدهم و بوتهها را تکان میدهم، اگر میخواهید اسمش را بگذارید، و فریاد زدن این است که اگر کسب و کار کوچکی دارید، خودتان را دریافت کنید. پول ERC در حال حاضر. قبل از اینکه آن برنامه را تمام کنند، آن را دریافت کنید. این پول شماست. نقدی است. هیچ هزینه ای جز زحمت و زمان برای آن وجود ندارد، اما پسر، من نمی توانم منبع مالی بهتری برای شرکتم پیدا کنم.
اسکات:
فوق العاده است. ما از آن قدردانی میکنیم، و من قطعاً شخصاً آن را بررسی میکنم و سایر افراد صاحب کسبوکار را نیز تشویق میکنم که آن را بررسی کنند. خیلی ممنون کوین ما واقعا قدردان آن هستیم.
کوین:
مراقب باش. با تشکر. خداحافظ.
میندی:
ممنون کوین بسیار خوب، اسکات، آقای فانتابولوس، آقای شگفت انگیز، آقای شگفت انگیز بود. من می توانم برای همیشه ادامه دهم، کوین اولری. این یک نوع استاد کلاس سریع در سرمایه گذاری بود و فقط عالی بود.
اسکات:
آره خیلی چیزا ازش یاد گرفتم من فکر میکنم، من دوست دارم وقتی در معاملهای مانند آنچه در Shark Tank دیده میشود، این اصطلاح را گفت، او به دنبال کیمیاگری است که شامل اجزای متعددی است، از جمله کارآفرین، کمی شانس، دانستن تعداد آنها، توانایی کاری که آنها در 90 ثانیه یا کمتر انجام می دهند را توصیف کنید، اما همچنین، او پذیرای تعدادی از ایده های مختلف است و می داند که بازگشت 100 میلیون دلاری می تواند از شرکت DNA گربه شما باشد. ما گربه خود را دوست داریم.
فکر میکنم بعد از این نمایش، میخواهم در مورد این شرکت به ویرجینیا بگویم، و مطمئن هستم که اگر فردی کوچولو بتواند چند سال دیگر زندگی کند، باید آن را در نظر بگیریم و بفهمیم چه نوع شرکتی از غذا یا هر چیز دیگری من نمی دانستم که این یک چیز است. بله، من سعی می کنم تصور کنم که با ویرجینیا در مورد گرفتن یک گربه جدید به قیمت 5 دلار صحبت می کنم. سرمایه گذاری روی فرد و نجات دادن آن است. من فکر نمی کنم این یک تصمیم مالی در آنجا باشد.
میندی:
نه. موضوع همین است. این یک تصمیم مالی نیست. این یک تصمیم احساسی است. این چیزی است که باید در این گفتگو ظاهر می شد وقتی می توانید محصولی بسازید یا در شرکتی سرمایه گذاری کنید که در حال جلب توجه مردم است، مردم می سازند، مردم این محصول یا خدمات را بر اساس احساسات به جای عقلانیت می خرند، مردم این کار را انجام نمی دهند. تصمیمات منطقی نمی گیرند، آنها تصمیمات احساسی می گیرند. یک تصمیم منطقی، آزمایش DNA گربه 30 دلاری را خریداری نمی کند تا بتوانید غذای گران تری برای گربه خود بخرید. یک تصمیم منطقی -
اسکات:
آره فرد چند ماه پیش چیزی خورد که قرار نبود بخورد و ما سه روز را به قیمت 3,000 دلار در اورژانس بچه گربه گذراندیم. این یک تصمیم سرمایه گذاری نیست. این بخشی از خانواده ما است که ما بیشتر از آن بودیم، ما کاملاً از هر نوع خرید برای غذا یا گیاه یا هر چیز دیگری که احتمالاً می تواند مانند آن باشد اجتناب کرده ایم، 100٪ موافقم.
میندی:
آره این یک تصمیم کاملا احساسی است. میدونی چیه؟ کوین، اگر گوش میدهی، این چیزی است که وقتی مردم بر اساس احساسات خرید میکنند، سرمایهگذاری خوبی ایجاد میکند. باشه، اسکات، باید از اینجا برویم؟
اسکات:
اجازه دهید آن را انجام دهد
میندی:
باشه. این قسمت فوق العاده پادکست The BiggerPockets Money را به پایان می رساند. از تهیه کننده ما، کایلین بنت، برای برقراری ارتباط با کوین و تیمش برای اجرای این قسمت تشکر فراوان داریم. در پایان این قسمت حماسی پادکست BiggerPockets Money، او اسکات ترنچ است و من میندی جنسن میگویم، فوقالعاده بمان.
اسکات:
اگر از قسمت امروز لذت بردید، لطفاً یک بررسی پنج ستاره در Spotify یا Apple به ما بدهید. اگر به دنبال محتوای پول بیشتری هستید، از کانال YouTube ما در youtube.com/biggerpocketsmoney دیدن کنید.
میندی:
BiggerPockets Money توسط Mindy Jensen و Scott Trench، تولید شده توسط Kailyn Bennett، ویرایش توسط Exodus Media، Copywriting توسط Nate Weintraub ساخته شده است. در آخر، یک تشکر بزرگ از تیم BiggerPockets برای امکان پذیر ساختن این نمایش.
پادکست را اینجا تماشا کنید
[محتوای جاسازی شده]
به ما کمک کنید تا به شنوندگان جدید دسترسی پیدا کنیم آیتونز با گذاشتن امتیاز و بررسی برای ما! فقط 30 ثانیه طول می کشد. با تشکر! ما واقعا از آن قدردانی می کنیم!
در این قسمت ما پوشش می دهیم
- کوین نمونه کارها سرمایه گذاری افشا شده است و در کدام دارایی ها همه کاره است
- La تفاوت بین کارآفرین و کارمند و چرا کوین فقط یک کار کار می کرد
- چرا باید شروع به پیگیری درآمد و هزینه های خود کنید مگر اینکه بخواهید شکسته بمانید
- La سه چیز که هر سرمایه گذار/کارآفرین به آن نیاز دارد تا آن را بزرگ کند
- چرا ساخت نمونه کارها سرمایه گذاری در سهام، شرکت ها یا ایده ها را شکست می دهد
- برنامه دولتی که می تواند صدها هزار به شما بدهد اگر صاحب یک کسب و کار هستید
- چگونه سرمایه گذاری را شروع کنیم در استارتاپ ها و کسب و کارهای کوچکی مانند کوین انجام می دهد مخزن کوسه
- و So خیلی بیشتر!
پیوندهایی از نمایش
با کوین ارتباط برقرار کنید
آیا میخواهید در مورد حامیان مالی امروز بیشتر بدانید یا خودتان شریک BiggerPockets شوید؟ ما را بررسی کنید صفحه حامی!
یادداشت توسط BiggerPockets: اینها نظرات نوشته شده توسط نویسنده هستند و لزوماً نظرات BiggerPockets را نشان نمی دهند.
- محتوای مبتنی بر SEO و توزیع روابط عمومی. امروز تقویت شوید.
- پلاتوبلاک چین. Web3 Metaverse Intelligence. دانش تقویت شده دسترسی به اینجا.
- منبع: https://www.biggerpockets.com/blog/money-392
- :است
- ][پ
- 100 میلیون دلار
- $3
- $UP
- 000
- 1
- 10
- 11
- 110
- سال 15
- 2%
- 2020
- 2021
- 50 سال
- 8
- a
- قادر
- درباره ما
- در مورد IT
- کاملا
- دسترسی
- حساب
- معتبر
- در میان
- عمل
- واقعا
- اداره
- نصیحت
- پس از
- در برابر
- عاملان
- کیمیاگری
- معرفی
- تخصیص
- قبلا
- جایگزین
- دارایی های جایگزین
- همیشه
- شگفت انگیز
- امریکا
- مقدار
- تحلیل
- تحلیلگران
- تجزیه و تحلیل
- و
- آنا
- اعلام
- اعلام كردن
- دیگر
- اپل
- کاربرد
- اعمال می شود
- درخواست
- وقت ملاقات
- قدردانی
- تقدیر
- روش
- برنامه های
- هستند
- محدوده
- دور و بر
- هنر
- AS
- دارایی
- دارایی
- At
- قابل دستیابی است
- گرایش
- جالب
- خواص
- نویسنده
- میانگین
- اجتناب کنید
- به عقب
- حمایت کرد
- بد
- برج میزان
- ترازنامه
- بانک
- بانک مرکزی آمریکا
- بانک
- مستقر
- اساسی
- اساسا
- نبرد
- BE
- زیرا
- شدن
- تبدیل شدن به
- قبل از
- شروع
- شروع
- بودن
- باور
- اعتقاد بر این
- معتقد است که
- بهترین
- شرط
- شرط بندی
- بهتر
- میان
- بزرگ
- بیلیون
- زیست فناوری
- بیت
- بیت کوین
- سیاه پوست
- اوراق قرضه
- سهام
- کتاب
- کتاب
- مرز
- خسته کننده
- قرض گرفتن
- بوستون
- خریداری شده
- نام تجاری
- مارک های
- شکستن
- درخشان
- به ارمغان بیاورد
- آورده
- بودجه
- بوفه
- ساختن
- بنا
- ساخته
- بار
- کسب و کار
- مدرسه کسب و کار
- کسب و کار
- تاجر
- خرید
- خریداری کردن
- by
- صدا
- نام
- دوربین
- CAN
- می توانید دریافت کنید
- توانا
- سرمایه
- ماشین
- کارت
- اهميت دادن
- مورد
- پول دادن و سكس - پول دادن و كس كردن
- جریان نقدی
- مدیریت پول نقد
- کاسپر
- CAT
- دسته
- گربه ها
- علت
- مدیران اجرائی
- معین
- قطعا
- تغییر دادن
- تبادل
- کانال
- بررسی
- شکلات
- دایره
- کلاس
- طبقه بندی
- میزبان مشترک
- کشت
- مجموعه
- کالج
- COM
- ترکیب
- بیا
- انجمن
- شرکت
- شرکت
- رقابت
- رقبای
- به طور کامل
- بغرنج
- تمرکز
- علاقمند
- اتصال
- محافظه کار
- توجه
- مصرف کننده
- محتوا
- زمینه
- گفتگو
- copywriting است
- هسته
- تورم اصلی
- هزینه
- هزینه
- میتوانست
- زن و شوهر
- دوره
- CRC
- کرم
- ایجاد
- ایجاد شده
- خالق
- اعتبار
- کارت اعتباری
- اعتبار
- Crowdfunding
- بسیار سخت
- ارز رمزنگاری
- فنجان
- مشتریان
- برش
- چرخه
- پدر
- داکوتای
- داده ها
- روز
- روز
- مقدار
- معامله
- معاملات
- مرگ
- بدهی
- تصمیم گیری
- تصمیم
- تصمیم گیری
- کمبود
- قطعا
- دموکراتیک کردن
- توصیف
- سزاوار
- طراحی
- مشخص کردن
- تعیین می کند
- DID
- درگذشت
- مختلف
- دیجیتال
- اقتصاد دیجیتال
- دیجیتالی
- جهت ها
- منضبط
- گفتگو
- متمایز
- توزیع کردن
- مختلف
- تنوع
- سود سهام
- DNA
- مستند
- نمی کند
- عمل
- دلار
- آیا
- پایین
- دوجین
- به طور چشمگیری
- رویاها
- درایور
- در طی
- هر
- در اوایل
- به دست آورده
- سود
- التقاطی
- اقتصادی
- اقتصاد
- ویرایش
- سردبیر
- آموزش
- هر دو
- عناصر
- پست الکترونیک
- جاسازی شده
- احساسات
- کارمند
- کارکنان
- استخدام
- تشویق
- به پایان می رسد
- انرژی
- لذت بردن
- عظیم
- کافی
- وارد
- اشتیاق
- تمام
- موسس شرکت
- کارآفرینان
- کارآفرینی
- EPIC
- جمع حقوق صاحبان سهام
- انصاف
- ERP
- ایجاد
- املاک
- حتی
- واقعه
- در نهایت
- تا کنون
- هر
- هر کس
- همه چیز
- کاملا
- مثال
- برانگیخته
- مهیج
- اجرا کردن
- اجرا کردن
- مهاجرت
- منتظر
- گران
- تجربه
- کارشناس
- کارشناسان
- توضیح دهید
- قرار گرفتن در معرض
- ارائه
- گسترش
- فوق العاده
- FAIL
- ناموفق
- شکست
- خانواده
- خانواده
- خارق العاده
- مزرعه
- مزارع
- شگفت انگیز
- FAST
- سریعتر
- محبوب
- تغذیه
- پیاده روی های تغذیه شده
- کمی از
- مبارزه کردن
- دعوا
- شکل
- شکل گرفت
- پر کردن
- فیلم
- فیلم
- سرمایه گذاری
- مالی
- استقلال مالی
- به لحاظ مالی
- تامین مالی
- پیدا کردن
- پیدا کردن
- پایان
- شرکت ها
- نام خانوادگی
- مناسب
- ثابت
- درآمد ثابت
- طبقه
- فلوریدا
- جریان
- به دنبال
- غذا
- برای
- برای سرمایه گذاران
- برای همیشه
- فرم
- قالب
- تشکیل
- خوش شانس
- ثروت
- انجمن
- یافت
- رایگان
- آزادی
- دوستانه
- از جانب
- کامل
- سرگرمی
- صندوق
- بودجه
- منابع مالی
- بودجه
- بازیها
- جنس
- عموما
- نابغه
- دریافت کنید
- گرفتن
- روح
- غول
- دختر
- دادن
- دادن
- Go
- اهداف
- رفتن
- طلا
- خوب
- مغازه
- دولت
- اعطا کردن
- بزرگ
- طمع
- درشت
- گروه ها
- در حال رشد
- مهمان
- هک
- نیم
- سالن
- آویزان کردن
- رخ دادن
- اتفاق می افتد
- خوشحال
- سخت
- آیا
- داشتن
- شنیدن
- شنیده
- شنوایی
- به شدت
- کمک
- کمک می کند
- اینجا کلیک نمایید
- پنهان
- زیاد
- بالاتر
- پیاده روی
- تاریخ
- اصابت
- بازدید
- برگزاری
- روز تعطیل
- جامع
- صفحه اصلی
- امید
- اسب
- HOT
- ساعت ها
- چگونه
- HTTPS
- بزرگ
- صدها نفر
- صدها میلیون
- i
- ICE
- بستنی
- اندیشه
- ایده ها
- مهم
- in
- شامل
- از جمله
- درآمد
- باور نکردنی
- استقلال
- شاخص
- ارزان
- تورم
- شالوده
- بینش
- در عوض
- علاقه
- نرخ بهره
- علاقه مند
- جالب
- مصاحبه
- معرفی
- حسی
- سرمایه گذاری
- سرمایه گذاری
- سرمایه گذاری
- سرمایه گذاری
- فرصت های سرمایه گذاری
- سرمایه گذاری
- سرمایه گذار
- سرمایه گذاران
- سرمایه گذاری می کند
- IRS
- موضوع
- IT
- کار
- شغل ها
- پیوست
- سفر
- JPG
- قاضی
- نگاه داشتن
- نوع
- دانستن
- دانا
- دانش
- عدم
- فرود
- بزرگ
- بزرگترین
- نام
- پارسال
- دیر
- راه اندازی
- راه اندازی
- قانون
- وکلا
- برجسته
- یاد گرفتن
- آموخته
- یادگیری
- ترک
- رهبری
- مجلس قانونگذاری
- وام دهندگان
- درس
- درس
- اجازه می دهد تا
- LG
- زندگی
- پسندیدن
- احتمالا
- نقدینگی
- استماع
- کوچک
- زندگی
- زندگی
- وام
- وام
- محلی
- طولانی
- مدت زمان طولانی
- دراز مدت
- نگاه کنيد
- نگاه
- به دنبال
- مطالب
- بازندگان
- خیلی
- عشق
- محبوب
- کم هزینه
- شانس
- ساخته
- حفظ
- عمده
- اکثریت
- ساخت
- باعث می شود
- ساخت
- مدیریت
- مدیر
- حکم
- ماموریت ها
- بسیاری
- بسیاری از مردم
- حاشیه
- علامت
- بازار
- بازار
- ماساچوست
- استاد کلاس
- ماده
- مسائل
- حداکثر
- MBA
- به معنی
- رسانه ها
- بحران
- ذکر شده
- متوسط
- قدرت
- میلیون
- میلیون دلار
- میلیونرها
- میلیون ها نفر
- حد اقل
- ذوب شده
- دقیقه
- گم
- ماموریت
- MIT
- کاهش
- تسکین دهنده
- کاهش
- مدرن
- لحظه
- پول
- بازار پول
- ماه
- ماه
- بیش
- صبح
- اکثر
- مادر
- شعار
- چندگانه
- موسیقی
- نام
- لزوما
- نیاز
- نیازهای
- جدید
- نیویورک
- بعد
- هفته بعد
- NHL
- شمال
- داکوتای شمالی
- عدد
- تعداد
- موارد
- of
- دفتر
- قدیمی
- on
- ONE
- آنلاین
- باز کن
- دیدگاه ها
- فرصت ها
- فرصت
- خوش بین
- اصلی
- دیگر
- نتیجه
- به طور کلی
- خود
- متعلق به
- مالک است
- پرداخت
- بیماری همه گیر
- پارکینگ
- بخش
- شرکت کردن
- ویژه
- ویژه
- شریک
- گذشت
- شور
- مسیر
- الگو
- پرداخت
- پرداخت
- حقوق و دستمزد
- مردم
- درصد
- کارایی
- هنرمندان
- دوره
- شخص
- شخصی
- شخصا
- تلفن
- تماس تلفنی
- عکاس
- انتخاب کنید
- قطعه
- قیر
- تنگ
- محور
- محل
- اماکن
- برنامه
- گیاهان
- سکو
- افلاطون
- هوش داده افلاطون
- PlatoData
- بازی
- بازیکن
- لطفا
- بسیاری
- به علاوه
- پادکست
- پــادکـست
- نقطه
- سیاست
- جمعیت
- مقام
- مدیریت نمونه کارها
- مدیر نمونه کارها
- اوراق بهادار
- ممکن
- پتانسیل
- PPP
- عملگرا
- ترجیح می دهند
- برتر
- در حال حاضر
- زیبا
- غرور
- خصوصی
- شرکت های خصوصی
- در هر
- احتمال
- شاید
- مشکل
- مشکلات
- روند
- ساخته
- تهيه كننده
- محصول
- تولید
- محصولات
- برنامه
- پروژه ها
- امید بخش
- ویژگی
- پیشنهاد
- محافظت از
- محفوظ
- ثابت كردن
- اثبات شده
- کشیدن
- خرید
- دنبال کردن
- قرار دادن
- قرار دادن
- یک چهارم
- سوال
- سوالات
- سریع
- به سرعت
- نژاد
- بالا بردن
- محدوده
- نرخ
- نرخ
- رتبه
- عقلانی
- رسیدن به
- خواندن
- واقعی
- املاک و مستغلات
- تحقق بخشیدن
- متوجه
- دلیل
- دلایل
- اخیر
- بحران اقتصادی
- رکورد
- ضبط
- سوابق
- کاهش
- بدون در نظر گرفتن
- ماندن
- قابل توجه
- اجاره
- نشان دادن
- درخواست
- مقاومت
- نتیجه
- خرده فروشان
- نگهداری
- برگشت
- بازده
- این فایل نقد می نویسید:
- غنی
- سوار شدن
- سفت و محکم
- طلوع
- خطر
- سنگ
- دور
- حق امتیاز
- قوانین
- دویدن
- در حال اجرا
- S&P
- S&P 500
- امن
- سعید
- فروش
- حراجی
- همان
- صرفه جویی کردن
- می گوید:
- سناریو
- مدرسه
- حرکت شبیه چمچه زنی
- خراش دادن
- فصل
- دوم
- ثانیه
- راز
- بخش
- بخش ها
- مشاهده
- به نظر می رسد
- می بیند
- بخش
- فروش
- سناتورها
- حس
- جدی
- سرویس
- خدمات
- تنظیم
- مجموعه
- هفت
- چند
- اشتراک گذاری
- سهامدار
- سهامداران
- کوسه ماهی
- کوسه ها
- قفسه
- تیراندازی کردن
- کوتاه مدت
- باید
- نشان
- نشان داده شده
- مشابه
- پس از
- تنها
- نشسته
- شش
- مهارت ها
- کوچک
- کسب و کار کوچک
- کسب و کارهای کوچک
- هوشمند
- So
- افزایش یافت
- آگاهی
- رسانه های اجتماعی
- نرم
- نرم افزار
- فروخته شده
- مزایا
- حل کردن
- برخی از
- روزی
- کسی
- چیزی
- بزودی
- منبع
- دهانه ها
- صحبت کردن
- ویژه
- خرج کردن
- هزینه
- عادات خرج کردن
- صرف
- سخنگوی
- حامیان
- Spotify
- پایدار
- صحنه
- ستاره
- شروع
- آغاز شده
- راه افتادن
- شروع
- نوپا
- دولت
- بیانیه
- ماندن
- بخار
- چوب
- هنوز
- موجودی
- سهام
- opbevare
- داستان
- داستان سرایی
- فشار
- موفق شدن
- موفقیت
- موفق
- موفقیت
- چنین
- فوق العاده
- ابرقدرت
- مفروض
- عالی
- قو
- گرفتن
- طول می کشد
- مصرف
- صحبت
- سخنگو
- مخزن
- مالیات
- تیم
- مخابراتی
- تلویزیون
- قوانین و مقررات
- آزمون
- تست
- تست
- وابسته به تکزاس
- که
- La
- فدرال رزرو
- قانون
- جهان
- شان
- آنها
- خودشان
- آنجا.
- اینها
- چیز
- اشیاء
- تفکر
- فکر می کند
- سوم
- در این سال
- فکر
- هزاران نفر
- سه
- از طریق
- زمان
- بار
- نوک
- به
- امروز
- امروز
- با هم
- فردا
- تن
- هم
- ابزار
- پاره شده
- لمس
- طرف
- مسیر
- پیگردی
- رونوشت
- سفر
- خزانه داری
- تریلیون
- سفر
- زحمت
- درست
- اعتماد
- دور زدن
- دو برابر
- دو سوم
- انواع
- نهایی
- زیر
- فهمیدن
- بی کاری
- منحصر به فرد
- us
- استفاده کنید
- ارزش
- ریسک
- سرمایه گذاری
- شرکت های سرمایه گذاری خطرپذیر
- سرمایه گذاری
- تصویری
- ویرجینیا
- عملا
- بازدید
- حجم
- صبر کنيد
- منتظر
- خواسته
- وارن
- وارن بافت
- تماشا کردن
- ساعت
- مسیر..
- راه
- ثروت
- هفته
- اخر هفته
- هفته
- خوش آمد
- خوب
- چی
- چه شده است
- چه
- که
- در حین
- WHO
- وسیع
- دامنه گسترده
- اراده
- برندگان
- با
- در داخل
- بدون
- زن
- زنان
- شگفت انگیز
- تعجب کردم
- چوبی
- مهاجرت کاری
- کار کردن
- مشغول به کار
- کارگر
- با این نسخهها کار
- جهان
- جهان
- با ارزش
- خواهد بود
- نوشتن
- کتبی
- اشتباه
- سال
- سال
- متورق
- شما
- خودت
- یوتیوب
- زفیرنت