Θέλετε να φτάσετε ΦΩΤΙΑ πολύ πριν γίνεις εξήντα πέντε; Εάν έχετε ένα αξιοπρεπές εισόδημα, επενδύετε επιμελώς και παρακολουθείτε τις δαπάνες σας, θα μπορούσατε ΑΚΟΜΑ πέφτουν στην «παγίδα» Οι περισσότεροι κυνηγοί της φωτιάς βρίσκονται μέσα. Κάνοντας ένα ΜΕΓΑΛΟ λάθος, θα μπορούσατε να είστε αναγκάζοντας κατά λάθος τον εαυτό σου να εργαστεί για χρόνια ή δεκαετίες περισσότερο για να συνταξιοδοτηθείτε επιτέλους, ακόμα κι αν έχετε φτάσει τον αριθμό FIRE σας! Σε ποια «παγίδα» αναφερόμαστε και πώς διασφαλίζετε ότι θα χτυπήσετε ΦΩΤΙΑ στο πρόγραμμά σας; Περιμένετε για να μάθετε!
Σήμερα, μιλάμε με chris, που εργάζεται σε ιατρικές πωλήσεις και κάνει ένα εισόδημα που θα χαιρόταν να έχει οποιοσδήποτε. Ζει σε μια περιοχή με υψηλό κόστος διαβίωσης με σπίτι εκατομμυρίων δολαρίων, ακριβά ακίνητα και κρατικούς φόρους και υψηλά έξοδα. Αλλά εξακολουθεί να εξοικονομεί ένα σταθερό ποσό εισοδήματος κάθε μήνα. Τι κάνει με τα επιπλέον μετρητά του; Επένδυση σε δείκτη κεφαλαίων, δωρίζοντας γενναιόδωρα και…εξοικονόμηση για αγορά σε ένα franchise;
Αυτός ο διαλογισμός στα Η επένδυση franchise θα μπορούσε να αποφέρει εκατομμύρια στον Chris, αλλά υπάρχουν μερικά κόκκινες σημαίες που η Mindy και ο Scott δεν μπορούν να αγνοήσουν. Με μια ουσιαστική αρχική επένδυση και μια συνεργασία που θα μπορούσε να δοκιμαστεί ανά πάσα στιγμή, ο Chris θέλει να μάθει το το καλύτερο μέρος για να αναπτύξει το άφθονο κεφάλαιο του. Μπαίνει με το κεφάλι στο προνόμιο, κολλήσει με δείκτη κεφαλαίων, ή χτίστε γερά λογαριασμοί συνταξιοδότησης? Και με α Χρονοδιάγραμμα FIRE δέκα ετών ή λιγότερο, πώς διασφαλίζει ότι θα έχει αρκετά χρήματα για να υποστηρίξει τον τρόπο ζωής του;
Κάντε κλικ εδώ για να ακούσετε τα Apple Podcasts.
Ακούστε το Podcast εδώ
Διαβάστε τη μεταγραφή εδώ
Mindy:
Γεια σας, αγαπητοί μου ακροατές και καλωσορίσατε στο BiggerPockets Money Podcast. Αυτή είναι η έκδοση του Finance Friday, όπου παίρνουμε συνέντευξη από τον Chris και μιλάμε για το πώς θα πρέπει να αναπτύξει το κεφάλαιό του, εάν επενδύσει σε μια συναρπαστική επιχειρηματική ευκαιρία και συζητάμε τη μακροπρόθεσμη προοπτική του να φτάσει στο FI. Γεια, γεια, γεια, με λένε Mindy Jensen και μαζί μου, όπως πάντα, είναι ο συν-οικοδεσπότης του X Scott Trench. Χ?
Scott:
Ω, νόμιζα ότι εννοούσες το X, όπως παλιά στο Twitter. Είμαι ενθουσιασμένος που θα ξεκινήσω μαζί σας σε πολλά θέματα που μπορεί να ακολουθήσει ο Chris στο ταξίδι του προς την οικονομική ανεξαρτησία σήμερα, Mindy. Πώς είναι αυτό για μια περίπλοκη τεχνολογία χωρίς εισαγωγή.
Mindy:
Αυτό ήταν καλό. Αυτό το X είναι απλώς ένα σύμβολο κράτησης θέσης για το νέο μου επίθετο για τον Scott κάθε εβδομάδα, αλλά μου αρέσει. Μου αρέσει να είναι σχετικό, Σκοτ. Ευχαριστώ. Ο Scott και εγώ είμαστε εδώ για να κάνουμε την οικονομική ανεξαρτησία λιγότερο τρομακτική, λιγότερο μόνο για κάποιον άλλο, για να σας φέρουμε όλα τα χρήματα γιατί πιστεύουμε πραγματικά ότι η οικονομική ελευθερία είναι εφικτή για όλους, ανεξάρτητα από το πότε ή από πού ξεκινάτε.
Scott:
Σωστά. Είτε θέλετε να συνταξιοδοτηθείτε πρόωρα και να ταξιδέψετε σε όλο τον κόσμο, να κάνετε μεγάλες επενδύσεις σε περιουσιακά στοιχεία όπως ακίνητα ή να ξεκινήσετε το δικό σας franchise, θα σας βοηθήσουμε να επιτύχετε τους οικονομικούς σας στόχους και να βγάλετε χρήματα από τη μέση, ώστε να μπορείτε να ξεκινήσετε τον εαυτό σου προς αυτά τα όνειρα.
Mindy:
Ακολουθεί το τμήμα της εκπομπής μας που ονομάζεται The Money Moment, όπου μοιραζόμαστε μια εισβολή χρημάτων, μια συμβουλή ή ένα κόλπο για να σας βοηθήσουμε στο οικονομικό σας ταξίδι. Και η σημερινή χρηματική στιγμή μοιράζεται την άμεση κατάθεσή σας στους λογαριασμούς ταμιευτηρίου και όψεως. Εάν δυσκολεύεστε να αποταμιεύσετε, αυτός είναι ένας πολύ καλός τρόπος για να το αυτοματοποιήσετε. Επικοινωνήστε με το τμήμα ανθρώπινου δυναμικού ή το ηλεκτρονικό σύστημα πληρωμών για να δείτε εάν μπορείτε να βάλετε ένα συγκεκριμένο ποσό σε κάθε λογαριασμό. Έχετε φιλοδώρημα για τα χρήματα; ΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΗ ΔΙΕΥΘΥΝΣΗ . Εντάξει. Scott, είμαι ενθουσιασμένος που θα μιλήσω με τον Chris σήμερα επειδή είναι ένας υψηλά εισοδήματα με μια διασκεδαστική επιχειρηματική ευκαιρία.
Scott:
Σωστά. Πάντα αγαπάτε αυτού του είδους τις συζητήσεις. Πολλές καλές επιλογές επειδή υπάρχουν μεγάλες ταμειακές ροές και πολλές διασκεδαστικές αποχρώσεις στην κατάστασή του που μπορούμε να εξερευνήσουμε και ίσως να σχετιστείτε με μερικές από αυτές.
Mindy:
Ο Chris είναι ένας 35χρονος παντρεμένος πατέρας, επαγγελματίας πωλητής στη βιομηχανία ιατρικού εξοπλισμού. Κερδίζει μεγάλο μισθό δουλεύοντας εκεί, αλλά ζει επίσης σε μια περιοχή με υψηλό κόστος ζωής και θέλει να βεβαιωθεί ότι ξεκινά μόνο ευκαιρίες που τον φέρνουν πιο κοντά στην ημερομηνία συνταξιοδότησής του. Μπορώ να το αναγνωρίσω. Σκοτ, στοιχηματίζω ότι μπορείς και εσύ. Chris, καλωσόρισες στο BiggerPockets Money Podcast. Είμαι πολύ ενθουσιασμένος που θα σας μιλήσω σήμερα.
chris:
Ευχαριστώ. Είμαι πολύ χαρούμενος που βρίσκομαι εδώ και μιλάω μαζί σας.
Mindy:
Λοιπόν, ας ξεκινήσουμε με λίγα λόγια για το ιστορικό των χρημάτων σας και το ιστορικό χρημάτων σας.
chris:
Σίγουρα, ναι. Η ιστορία των χρημάτων μου ξεκίνησε όταν ήμουν πολύ μικρός. Είμαι ο γιος δύο αγροτών από τη Midwest που ήταν οι πρώτοι στην οικογένειά τους που πήγαν στο κολέγιο και έτσι με μεγάλωσαν ώστε να έχω ισχυρή εργασιακή ηθική. Όταν ήμουν πέντε χρονών με έβαλαν να δουλέψω στην πίσω αυλή τραβώντας αγριόχορτα για μια δεκάρα ανά ζιζάνιο που τράβηξα. Έτσι, πάντα είχα κίνητρα να δουλέψω σκληρά για να βγάλω τα χρήματά μου και ήμουν πολύ ευγνώμων που το έκαναν αυτό.
Μπόρεσα να αποφοιτήσω από το κολέγιο εντελώς χωρίς χρέη, κάτι που είναι τεράστια ευλογία και προνόμιο. Δούλεψα μέχρι το κολέγιο, πήρα υποτροφίες και είχα βοήθεια και από τους γονείς μου. Και μετά εργάστηκα επίσης μέχρι το απολυτήριο, οπότε μπόρεσα να αποφοιτήσω με προχωρημένο πτυχίο χωρίς καθόλου χρέη κολεγίου και μπόρεσα να πατήσω το έδαφος τρέχοντας. Ενδιαφέρθηκα για τις επενδύσεις σε ακίνητα όταν ήμουν στο κολέγιο, για την ακρίβεια. Και ξεκίνησα με ένα hack στο σπίτι με μερικούς φίλους και αυτό άλλαξε εντελώς την τροχιά της ζωής μου, και ευχαριστώ τους BiggerPockets που μου έδωσε αυτή την αρχική ώθηση για να κάνω το άλμα.
Το έκανα για αρκετά χρόνια μέχρι να παντρευτώ και μου επέτρεψε να εξοφλήσω και τα φοιτητικά δάνεια της γυναίκας μου αξίας περίπου 150,000 δολαρίων. Στο μήνα του μέλιτος καθίσαμε εκεί στο δωμάτιο του ξενοδοχείου και χτυπήσαμε Pay. Ακόμα είχαμε άλλα δάνεια αξίας 150,000 $ για να τα καταφέρουμε, αλλά το καταργήσαμε. Ναι, βρίσκομαι στη νότια Καλιφόρνια τώρα, η οποία είναι μια περιοχή με υψηλό κόστος ζωής τα τελευταία έξι περίπου χρόνια και ψάχνω να καταλάβω πώς μπορώ να φτάσω στο FI όσο το δυνατόν γρηγορότερα και ελπίζω να προσπαθήσω να το χρησιμοποιήσω κάποιες επιχειρηματικές ευκαιρίες για να το πράξουν.
Mindy:
Εντάξει. Λοιπόν, ζείτε σε μια περιοχή με υψηλό κόστος ζωής. Εάν θέλετε να φτάσετε στο FI το συντομότερο δυνατό, είναι η μετακίνηση μια επιλογή;
chris:
Αν μόνο. Η γυναίκα μου είναι από αυτήν την περιοχή και η οικογένειά μας είναι εδώ κάτω τώρα. Η οικογένειά μου μετακόμισε εδώ πρόσφατα για να μας στηρίξει καθώς είχαμε το παιδί μας και ένα άλλο στο δρόμο εδώ σύντομα. Επομένως, η μετάβαση σε μια περιοχή με χαμηλό κόστος διαβίωσης, όσο ωραία κι αν ήταν, δεν φαίνεται πραγματικά εφικτή σε αυτό το σημείο.
Mindy:
Εντάξει. Λοιπόν, ας εξετάσουμε τους αριθμούς σας πολύ γρήγορα. Ένας μισθός περίπου 18,000 $ το μήνα, θα πάω με, αυτό δεν είναι κακό, εκτός από το ότι βρίσκεστε σε μια περιοχή με υψηλό κόστος ζωής, επομένως δεν είναι σχεδόν τόσο κακό όσο ακούγεται. Τα μηνιαία έξοδά σας, δείχνω περίπου 12,000 $ το μήνα, τα οποία πάλι, με 18,000 $, σας περισσεύουν περίπου 6,000 $ κάθε μήνα. Ξοδεύετε τα δύο τρίτα από αυτά που βγάζετε. Αυτό δεν είναι καθόλου κακό. Έχετε μια πληρωμή για το σπίτι 4,800 $ ή κόστος στέγασης 4,800. Και πάλι, περιοχή με υψηλό κόστος ζωής. Δεν ξέρω τι θα κάνετε για να τα μειώσετε.
Βλέπω φιλανθρωπία στα 2,700, φαγητό στα 1,100, αυτοκίνητο στα 1,100, σίγουρα θα μιλήσω γι' αυτό. Βλέπω μια κατηγορία που ονομάζεται ψώνια με σχεδόν 1,200 $. Ταξίδια, 300, σκύλος, 262. Συνδρομές, λιγότερες από 100. Ασφάλιση ζωής και αναπηρίας, λιγότερα από 100. Προσωπική φροντίδα, 150, διάφορα 102. Θέλω να πω, δεν ξοδεύετε περισσότερα από όσα κάνετε, δεν έρχεστε καν Κλείσε. Θέλω να μάθω πού βάζετε αυτά τα 6,000 $. Ω, κοίτα, πάμε. Έχετε 401 στον παραδοσιακό IRA συνολικού ύψους 234,000 $. Λογαριασμοί Roth, 97,000, εσύ και η γυναίκα σου μαζί. Μεσιτεία μετά φόρων, 60,000. HSA, 35. Μετρητά, 70. Ομόλογα, 21. Συνολικό χρέος, νομίζω ότι αυτό είναι λίγο λοξό, αλλά συνολικό χρέος 700,000 $, με μια υποθήκη να καταλαμβάνει το μεγαλύτερο μέρος αυτού, 668, και το Tesla. Ο Καρλ θα με σκοτώσει αν δεν σε ρωτήσω ποιο μοντέλο;
chris:
Είναι ένα μοντέλο 3.
Mindy:
Model 3 Tesla στα 28,000. Άρα, βλέπω στεγαστικό δάνειο στο 2.625%. Δεν μπορώ να σας πω να πουλήσετε αυτό το σπίτι επειδή δεν πρόκειται να εξοικονομήσετε χρήματα από το στεγαστικό σας δάνειο εάν το πουλήσετε και το μειώσετε επειδή το μόνο που κάνετε είναι να αποκτήσετε ένα μικρότερο σπίτι για περισσότερα χρήματα. Γενικά, νομίζω ότι έχετε μια αρκετά αξιοπρεπή οικονομική θέση. Ποια είναι η ηλικία σου?
chris:
35.
Mindy:
35. Εντάξει. Και ποια είναι η τρέχουσα δουλειά σας; Είστε πωλητές ιατρικών προϊόντων, το έκανα
chris:
Πωλήσεις ιατρικών, ναι.
Scott:
Είναι αυτό ένα σταθερό εισόδημα; Αναφέραμε έναν μισθό εδώ. Μπορείτε να μας εξηγήσετε πώς λειτουργεί αυτή η αποζημίωση;
chris:
Σίγουρος. Ναι. Λοιπόν, μέχρι την προηγούμενη εβδομάδα ήταν ένας βασικός μισθός. Ναι, μόλις ξεκίνησα μια νέα δουλειά αυτήν την εβδομάδα εδώ, οπότε τα πράγματα θα είναι λίγο διαφορετικά αλλά καλύτερα, ελπίζω. Στην προηγούμενη θέση μου, ο μισθός ήταν 67,000 $ και στη συνέχεια περίπου 170,000 $ ήταν μεταβλητή αποζημίωση. Αυτό θα κυμαίνεται μεταξύ 8,000 $ και 12,000 $ το μήνα σε προμήθειες. Και τότε είχαμε αυτά τα τριμηνιαία μπόνους που θα έβγαιναν επίσης, και αυτά θα μπορούσαν να κυμαίνονται από 3,000 μέχρι 20,000 ανά τρίμηνο. Στη νέα μου θέση, ο μισθός είναι 175,000 και υπάρχει μια επιπλέον μεταβλητή αποζημίωση αξίας 100,000 $, η οποία καταβάλλεται σε τριμηνιαία μπόνους περίπου 25,000 $ το καθένα.
Scott:
Μπορούμε απλώς να προχωρήσουμε σε υψηλό επίπεδο καθαρής θέσης και συνολικών περιουσιακών στοιχείων εδώ και την ανάλυση αυτού; Η Mindy πέρασε λίγο από αυτό, αλλά έχω δίκιο που καταλαβαίνω ότι περίπου τα δύο τρίτα του μετοχικού κεφαλαίου που κατέχετε, η καθαρή αξία, βρίσκονται στο σπίτι σας αυτή τη στιγμή;
chris:
Αυτό ακούγεται σωστό, με απλά μαθηματικά στην πλάτη της χαρτοπετσέτας. Τα ίδια κεφάλαιά μου στο σπίτι αυτή τη στιγμή είναι περίπου 750,000 $ και έχω μια καθαρή αξία πιθανώς περίπου 1.4, 1.5 εκατομμύριο της συνολικής καθαρής θέσης. Οπότε νομίζω ότι είναι περίπου το μισό.
Scott:
Φοβερός. Και θα θέλατε να μας πείτε τον στόχο; Ποιο είναι το αποτέλεσμα που αναζητάτε;
chris:
Ναι, ο στόχος μου είναι να μπορέσω να αποσυρθώ από τις ιατρικές πωλήσεις και να μετακομίσω σε μια δουλειά που ίσως είναι στο υπουργείο, όπου δεν βασίζομαι σε έναν μισθό για να συντηρήσω την οικογένειά μου. Η γυναίκα μου θέλει να συνεχίσει να εργάζεται για πολύ καιρό γιατί αγαπά τη δουλειά της. Έχει ψυχική υγεία Για μένα, νομίζω ότι ιδανικά μέχρι τα 45 μου θα ήθελα να έχω χτυπήσει τον αριθμό FIRE μου.
Scott:
Και ο αριθμός FIRE τι είναι;
chris:
Λοιπόν, αυτή είναι μια μεγάλη ερώτηση. Αν κοιτάξετε τα τρέχοντα έξοδα και χρησιμοποιήσετε το 25, όπως ο κανόνας του 4%, πιθανότατα είναι στα χαμηλά τρία, όπως τρία και ένα τέταρτο εκατομμυρίων. Αλλά αν λάβετε υπόψη την Κοινωνική Ασφάλιση και το γεγονός ότι μέχρι να συμπληρώσω την ηλικία πλήρους συνταξιοδότησης το σπίτι μου θα εξοφληθεί, τότε αυτό μειώνει αρκετά τα έξοδά μας και τίποτε άλλο. Νομίζω ότι θα χρειαζόμουν μόνο έναν αριθμό FIRE κάπου στην περιοχή από 700,000 $ έως 1 εκατομμύριο $.
Scott:
Ο στόχος λοιπόν είναι να πάμε από εδώ στη ΦΩΤΙΑ στο συντομότερο χρονικό διάστημα;
chris:
Ναι ακριβώς.
Scott:
Εντάξει. Και παίξτε με αυτές τις μεταβλητές, κατανοώντας το. Μπορείτε να μας καθοδηγήσετε για την κατάσταση του σπιτιού σας; Είχατε μια πληρωμή 4,800 $ και έχετε τα ίδια κεφάλαια. Μπορείτε να μας πείτε για τι αγοράσατε αυτό το πράγμα και τι περιλαμβάνει αυτή η πληρωμή;
chris:
Ναι, ναι, απολύτως. Αγοράσαμε αυτό το σπίτι τον Φεβρουάριο του 2021, κάπως εν μέσω της πανδημίας και της τρέλας που συνέβαινε. Αγοράσαμε το σπίτι βασικά για 1.25, 1.262 εκατομμύρια, και έβαλα 500,000 $ στο σπίτι. Πήραμε επιτόκιο στεγαστικού δανείου 2.625%. Και έτσι η ίδια η πληρωμή του στεγαστικού δανείου είναι, νομίζω, 2,800 $ το μήνα. 2,816 νομίζω είναι ο ακριβής αριθμός. Και μετά έχω ασφάλιση σπιτιού και φόρους περιουσίας. Η ασφάλιση κατοικίας είναι, νομίζω, περίπου 1,800 $ το χρόνο, οπότε δεν είναι φρικτή, αλλά οι φόροι ιδιοκτησίας είναι πολύ δολοφονικοί. Βρίσκεται κάπου στο γήπεδο των 15,000 $ και 17,000 $ το χρόνο.
Scott:
Εντάξει. Έτσι, 15 και 17, έτσι φτάνουμε στα 4,800 $ σε μηνιαίο κόστος στέγασης.
chris:
Μμ-χμμ.
Scott:
Εδώ θέλω να κάνω μια πρώτη παρατήρηση. Έχουμε πολλά περισσότερα να μιλήσουμε και να περάσουμε, αλλά η στρατηγική σας, αν κάποιος πάει μερικά χρόνια πίσω και το κοιτάξει, για την οικοδόμηση πλούτου, είναι: "Ω, θα βάλω 500,000 $ σε ένα σπίτι και εμείς" θα χύνω», θα έλεγα, «το ένα τρίτο της πληρωμής μου μετά από φόρους στο σπίτι στην πληρωμή κάθε μήνα σε προκαταβολή». Αυτό είναι κάτι που πρέπει απλώς να κατανοήσουμε και να δουλέψουμε εδώ γιατί αυτό είναι ένα μεγάλο εμπόδιο. Αυτό είναι το μεγαλύτερο εμπόδιο για να σας μετακινήσουμε προς αυτόν τον αριθμό FI. Θα διατηρήσει το προφίλ εξόδων που χρειάζεστε για να επιτύχετε FI πολύ υψηλό και θα εμποδίσει επίσης την ικανότητά μας να παράγουμε μετρητά, τα οποία στη συνέχεια θα μπορούσαν να χρησιμοποιηθούν για την επόμενη επένδυση εκεί. Έτσι, με αυτήν την ερμηνεία, είναι αυτό ένα σταθερό μέρος της θέσης που δεν πρόκειται να αγγίξουμε ή είναι κάτι με το οποίο μπορούμε να εργαστούμε καθώς μπαίνουμε στην υπόλοιπη συζήτηση;
chris:
Ναι, είναι αρκετά διορθωμένο γιατί είμαστε τόσο κοντά στην οικογένεια εδώ για να βοηθήσουμε με τη φροντίδα των παιδιών, η οποία ήταν απολύτως τεράστια. Αυτό επιτρέπει στη γυναίκα μου να εργάζεται δύο ημέρες την εβδομάδα και κερδίζει 100,000 $ το χρόνο δουλεύοντας αυτές τις δύο ημέρες. Έτσι, παρόλο που η στέγαση μας είναι ακριβή, το κόστος ευκαιρίας της μετακόμισης, νομίζω, θα αύξανε τα άλλα έξοδα για τη φροντίδα των παιδιών και το κόστος ευκαιρίας του ποσού που θα μπορούσε να κερδίσει. Έτσι, κατά μία έννοια, παρόλο που είναι ακριβό, είναι επίσης, νομίζω, όσο χαμηλό και βελτιστοποιημένο μπορώ να το πάρω, εκτός από το να νοικιάσω αποθηκευτικούς χώρους κάτω από το σπίτι μας ή κάτι τέτοιο σε αγνώστους, το οποίο έβαλα την ιδέα να κάνω κάτι τέτοιο στη γυναίκα μου και δεν πέφτει.
Scott:
Εντάξει, κατάλαβα. Και τώρα, μια άλλη ερώτηση εδώ. Είπες ότι η γυναίκα σου εργάζεται δύο μέρες την εβδομάδα και βγάζει 100,000 δολάρια το χρόνο. Πώς λειτουργεί αυτό; Και ακούγεται σαν ένα μονοπάτι για να γίνει το WIFI αρκετά γρήγορο εδώ.
chris:
Ναι, ναι, απολύτως. Εργάζεται στον τομέα της ψυχικής υγείας και είναι υπέροχο γιατί έχει αρκετά ευέλικτα ωράρια και επιλέγει το πρόγραμμά της. Αυτήν τη στιγμή εργάζεται δύο ημέρες την εβδομάδα και, λόγω της φύσης και της θέσης αυτού που κάνει, είναι σε θέση να βγάζει έναν υγιή ωρομίσθιο από αυτό. Μόλις τα παιδιά μας μεγαλώσουν και πηγαίνουν στο σχολείο και η ανάγκη για παιδική φροντίδα μειωθεί λίγο, μπορούμε να αυξήσουμε τις ώρες της σε ίσως τέσσερις ημέρες την εβδομάδα και πιθανώς να δούμε εισόδημα περίπου 150,000 $ το χρόνο, θα πίστευα. Λοιπόν, ναι, σίγουρα είναι χρήσιμο.
Scott:
Εντάξει. Απλώς και πάλι, κάνοντας μεγέθυνση εδώ, συζητήσαμε το θέμα του σπιτιού. Το συνολικό εισόδημα του νοικοκυριού, αναμένετε να είναι 18,000 $ τους επόμενους 12 μήνες, είναι έτσι;
chris:
Λοιπόν, θα έλεγα ότι πιθανότατα θα είναι υψηλότερο από αυτό. Δεν είμαι καλός στο να σκέφτομαι πράγματα στα μηνιαία έξοδα. Τείνω να σκέφτομαι πράγματα στα ετήσια έξοδα,
Scott:
Μια χαρά είναι και η ετήσια. Ας το δουλεύουμε ετησίως. Τι πιστεύεις ότι θα φέρεις στο σπίτι; Πόσα μετρητά μπορείτε να δημιουργήσετε για αυτό το βάρος των 12,000 $ που έχετε εδώ τους επόμενους 12 μήνες;
chris:
Μεταξύ του μισθού μου με τη νέα μου δουλειά, που φέρνει 275 το χρόνο και της γυναίκας μου που φέρνει περίπου 100 το χρόνο, αυτό είναι περίπου 31,000 $ το μήνα ή 375 το χρόνο. Έτσι, όταν σκεφτόμαστε το συνολικό ετήσιο κόστος στέγασης που έχω περίπου 52,000 ετησίως, αυτό αποδεικνύεται ότι είναι μόνο περίπου το 14% του ακαθάριστου εισοδήματός μου. Τώρα, οι φόροι παίρνουν ένα μεγάλο κομμάτι από αυτό και άλλα.
Scott:
Άρα, 31,000. Ας πούμε μετά από φόρους, αυτό θα είναι πιο κοντά στις 20,000, θα το προσηλώσω. Αυτό θα σας δώσει 8,000 $ το μήνα που θα δημιουργήσετε στο τρέχον προφίλ εξόδων σας μετά από όλα τα έξοδά σας. Και θα επισημάνω επίσης ότι 2,700 από αυτά είναι φιλανθρωπική προσφορά, κάτι που είναι φοβερό, αλλά είναι εντελώς διακριτικό. Θα μπορούσε να είναι 100. Λυπάμαι, μπορεί να είναι 11,000 $ το μήνα, δώστε ή λάβετε. Έτσι, έχετε 96,000 $ έως 120,000 $ σε μετρητά που θα παράγει η οικογένειά σας ετησίως σε προκαθορισμένη βάση. Πιθανότατα θα μπορούσαν να είναι περισσότερα αν θέσατε σε παύση 401 και άλλους τύπους συνεισφορών.
chris:
Σωστά. Και αυτό είναι στην πραγματικότητα κάτι που ήθελα να σας αναφέρω είναι, με το ποσό των χρημάτων που έχω στους λογαριασμούς συνταξιοδότησής μου αυτή τη στιγμή, θα το έκανα πάντα, υποθέτω… Επιτρέψτε μου να δημιουργήσω αντίγραφα ασφαλείας. Πάντα πίστευα ότι ο τρόπος με τον οποίο αποταμιεύετε είναι απλώς στους λογαριασμούς συνταξιοδότησης. Ποτέ δεν ήξερα πραγματικά ότι η εξοικονόμηση σε έναν λογαριασμό μεσιτείας ήταν κάτι μέχρι αρκετά πρόσφατα. Και έτσι σκέφτηκα, εντάξει, δεν θα μου κάνει πολύ καλό να έχω εξοικονομήσει 10 εκατομμύρια δολάρια στο Roth IRA μου και στο 401k μου που δεν μπορώ να αγγίξω μέχρι να γίνω 59 και μισό, αλλά αν Θέλω να συνταξιοδοτηθώ στα 45 μου, έχω ένα κενό 15 ετών χωρίς χρηματοδότηση. Και τότε ήταν που άρχισα να βάζω χρήματα στον λογαριασμό μεσιτείας μου, ο οποίος τώρα είμαι 62,000 σε αυτόν και αυτή είναι μια αρκετά πρόσφατη αλλαγή για μένα. Ήθελα λοιπόν να ακούσω τις σκέψεις σας για το πώς να αντιμετωπίσω αυτό το πρόβλημα.
Mindy:
Εντάξει. Έτσι, μπορείτε να έχετε πρόσβαση στους λογαριασμούς συνταξιοδότησής σας νωρίς. Και είχαμε τον τρελό επιστήμονα στο επεισόδιο, νομίζω 18, να μιλάει για το πώς να αποκτήσετε νωρίς πρόσβαση στους λογαριασμούς συνταξιοδότησής σας. Είναι παλιότερο επεισόδιο. Οι πληροφορίες έχουν ενημερωθεί όταν άλλαξαν οι νόμοι στο άρθρο του, Πώς να αποκτήσετε πρόωρη πρόσβαση στους λογαριασμούς συνταξιοδότησης, αλλά υπάρχουν πολλοί τρόποι. Υπάρχει το 72t, το οποίο είναι-
chris:
Αυτό είναι το Πρόγραμμα ουσιαστικά ίσων πληρωμών ή κάτι τέτοιο;
Mindy:
Ναι, υπάρχουν ουσιαστικά ίσες πληρωμές. Ας δούμε, υπάρχει ποινή πρόωρης απόσυρσης. The Roth Conversion Ladder, 72t ουσιαστικά ίσες περιοδικές πληρωμές και απλώς πληρώστε το πρόστιμο. Αλλά το Roth Conversion Ladder είναι ένα από τα καλύτερα. Μπορείτε απλώς να μετατρέψετε. Αυτό το κάνετε συνήθως όταν δεν έχετε άλλο εισόδημα ή πολύ χαμηλό εισόδημα. Το υπεισέρχεται στο άρθρο του. Είναι φανταστικό. Αν απλώς αναζητήσετε στο Google το "Mad Scientist and how to access to fonss fonts νωρίς", είναι το πρώτο πράγμα που εμφανίζεται και είναι πολύ, πολύ καλά γραμμένο και πολύ σε βάθος. Και μπορείτε επίσης να τον ακούσετε στο επεισόδιο 18 γιατί δεν έχουν αλλάξει τόσο πολύ, οι νόμοι που το περιβάλλουν.
Αλλά ναι, υπάρχουν διάφοροι τρόποι για να αποκτήσετε νωρίς πρόσβαση στα συνταξιοδοτικά σας ταμεία. Ωστόσο, δεν έχετε άδικο να κάνετε εξοικονόμηση και σε λογαριασμούς μεσιτείας μετά από φόρους, κάτι που είναι απλώς ένας άλλος τρόπος εξοικονόμησης, βάζετε τα χρήματά σας στο 401k, ειδικά αν έχετε πρόγραμμα αντιστοίχισης εταιρείας. Scott, έχεις ιδέες ή πληροφορίες σχετικά με τον παραδοσιακό IRA και τον Roth IRA και το Conversion Ladder για όταν ξεκινάς να βγάζεις χρήματα; Πρέπει να το εξετάσω αυτό. Ξέρω ότι υπάρχει κάτι σε αυτό όπου αρχίζουν να αντλούν από τον παραδοσιακό IRA και τον Roth IRA και τα ποσοστά που κατέχετε, αλλά δεν έχω έναν παραδοσιακό IRA, επομένως δεν γνωρίζω όλους τους κανόνες σχετικά με αυτό.
Scott:
Λοιπόν, κοίτα, νομίζω, Chris, όντας ή περιμένεις να είσαι στο κορυφαίο 1%, ακόμα και στην Καλιφόρνια, όσον αφορά το εισόδημα των νοικοκυριών, με το εισόδημά σου, το Conversion Ladder δεν είναι το κρέας σου… Θα βάλεις λιγότερα από 20% των προαιρετικών δαπανών σας, λιγότερο από ίσως 15% των προαιρετικών δαπανών σας. Ακόμα κι αν μεγιστοποιείτε τα 401k δικά σας και της συζύγου σας κάθε χρόνο και κάνετε μια σκάλα μετατροπής Roth. Το ερώτημα πρέπει να είναι, τι θα κάνω με αυτά τα πρόσθετα $80,000 έως $100,000 που πρόκειται να δημιουργήσω μετά από φόρους κάθε χρόνο για τα επόμενα 10, ιδανικά επεκτείνοντας, προκειμένου να επιτύχω τον στόχο μου για οικονομική ελευθερία;
Και αυτή τη στιγμή, η στήλη του ενεργητικού σας δεν ευνοεί την οικονομική ανεξαρτησία. Είναι όλοι λογαριασμοί εγχώριων ιδίων κεφαλαίων και συνταξιοδοτικών λογαριασμών με 60,000 $ σε λογαριασμούς μετά τους φόρους και 70,000 $ σε μετρητά. Πρέπει λοιπόν να υπάρχει ένα σχέδιο εκεί. Επειδή είστε τόσο υψηλό εισόδημα, νομίζω ότι θα ήταν ανόητο, ειλικρινά, να κάνετε μια πολύ ενεργή προσέγγιση στη διαχείριση των επενδύσεών σας. Πρέπει να είναι κάτι παθητικό εκεί και αυτό σας αφήνει με χρηματιστηριακές μετοχές μετά τους φόρους όπως ξεκινούσατε. Σας αφήνει με ακίνητη περιουσία, πιθανώς ελαφρώς μοχλευμένη ακίνητη περιουσία κάπου δυνητικά εκτός κράτους. Σας αφήνει με επενδύσεις κοινοπραξίας, σας αφήνει δανεισμό, ο οποίος θα ήταν πολύ φορολογημένος και αποτελεσματικός στην κατάστασή σας, για παράδειγμα.
Και έτσι νομίζω ότι εκεί πρέπει να πάμε. Αλλά προτού πάμε εκεί, στο πού θα πάνε τα επιπλέον μετρητά, νομίζω ότι πρέπει να βουτήξουμε στην ευκαιρία καριέρας εδώ, γιατί νομίζω ότι υπάρχει η ευκαιρία να ξεκλειδώσετε με αυτήν την ιδέα franchise που υπαινίσσεστε. Μπορείτε να περιγράψετε τι είναι αυτό το franchise; Είναι αυτός ένας τρόπος να παρκάρετε τα μετρητά; Είναι επένδυση; Είναι δουλειά; Είναι υβριδικό;
chris:
Αυτή είναι μια μεγάλη ερώτηση. Ναι, υπάρχει μια ευκαιρία που ερευνούμε εγώ και ένας από τους καλούς μου φίλους. Επιδιώκουμε να γίνουμε συνεργάτες στην επένδυση σε ένα franchise ή μια σειρά από franchise στον χώρο της φυσικοθεραπείας. Και το επίπεδο παθητικότητας, υποθέτω ότι θα μπορούσατε να πείτε, θα ήταν μάλλον αρκετά χαμηλό, για να είμαι ειλικρινής. Θα είναι αρκετός όγκος δουλειάς. Θα λειτουργούσα αρκετά εξ αποστάσεως, επομένως δεν θα είχα τόσα πολλά να κάνω όσο ο επιχειρηματικός μου συνεργάτης, ο οποίος θα είχε περισσότερες μπότες στο έδαφος. Αλλά, λέγοντας αυτό, είναι ακριβό. Είναι αρκετά εντάσεως κεφαλαίου, αλλά υποθέτοντας ότι οι προβλέψεις μας που έχουμε δημιουργήσει είναι ακριβείς, νομίζω ότι θα μπορούσε να είναι επίσης αρκετά προσοδοφόρο. Και έτσι μπορούμε να βουτήξουμε σε αυτό τώρα, αν θέλετε.
Mindy:
Ναί. Ποιο είναι το κεφάλαιο που θα διαθέσετε εσείς προσωπικά σε αυτό και πώς θα χωριστεί αυτή η συνεργασία;
chris:
Ναι, κοιτάμε να κάνουμε ένα μοίρασμα 50-50 σε όλα, όλα τα έξοδα και όλα τα έσοδα και τα κέρδη. Έτσι, για να έρθουμε στο τραπέζι, θα ήταν περίπου 50,000 $ ανά άτομο μόνο για να συνάψετε τη συμφωνία franchise. Και στη συνέχεια, για να δημιουργηθεί κάθε μεμονωμένη τοποθεσία franchise θα ήταν κάπου στο γήπεδο περίπου 215,000 $ ανά άτομο. Και θα εξετάζαμε να δημιουργήσουμε πολλά από αυτά κατά τη διάρκεια τριών έως πέντε ετών ίσως. Επομένως, μια από τις ερωτήσεις μου είναι, αν πρέπει να δαπανήσω περίπου 265,000 $ τον πρώτο χρόνο, είναι ο καλύτερος τρόπος για να το χρηματοδοτήσω μέσω της αξιοποίησης των ιδίων κεφαλαίων μου, καθώς έχω τόσο μεγάλο μέρος από αυτό, ή είναι καλύτερα να το χρηματοδοτήσω μέσω ίσως ένα δάνειο SBA ή υπάρχουν άλλες μορφές χρηματοδότησης που δεν σκέφτομαι καν ότι μπορεί να είναι καλύτερο; Είμαι περίεργος να ακούσω τις σκέψεις σας για αυτό.
Scott:
Άρα, 215 το άτομο, 430 συνολική τιμή αγοράς. Είναι αυτό χωρίς μοχλό;
chris:
Ναί.
Scott:
Εντάξει. Έτσι, οποιοδήποτε χρέος για την επιχείρηση θα μπορούσε να μοιραστεί μεταξύ εσάς και του συνεργάτη σε αυτό;
chris:
Σωστός.
Scott:
Εντάξει. Και μετά, ποιο είναι το αναμενόμενο εισόδημα από αυτήν την επιχείρηση των 430,000 δολαρίων;
chris:
Ναι. Σύμφωνα με τις προβλέψεις μας, φαίνεται ότι θα ήταν ουσιαστικά σπασμένο μέχρι το τέλος του πρώτου έτους. Έτσι, αφού εξετάσουμε την εξυπηρέτηση του χρέους, θα ήμασταν πιθανώς στα 25,000 $ ανά άτομο μετά τον πρώτο χρόνο, αλλά μετά από αυτό θα ήταν κερδοφόρο. Επομένως, θα εξετάζαμε περίπου 150,000 ανά άτομο το δεύτερο έτος και περίπου 180,000 $ ανά άτομο το τρίτο έτος και θα προχωρήσουμε μπροστά.
Scott:
Λοιπόν, ας το περάσουμε από αυτό. Η επιχείρηση δεν πρόκειται να παράγει εισόδημα. Τι είναι τα έσοδα και τα έξοδα κατά το πρώτο έτος;
chris:
Δώσε μου ένα λεπτό εδώ για να σηκώσω το μοντέλο μου.
Scott:
Ενώ αναπτύσσει αυτό το μοντέλο, θα ορίσουμε απλώς μερικούς όρους εδώ. Ένα δάνειο SBA είναι ένα δάνειο της Ένωσης Μικρών Επιχειρήσεων. Είναι ένα πρόγραμμα που υποστηρίζεται από την κυβέρνηση που επιτρέπει σε επιχειρηματίες ή σε επίδοξους επιχειρηματίες όπως ο Chris εδώ να αγοράζουν μικρές επιχειρήσεις. Συχνά έχει πολύ πιο ανταγωνιστικούς όρους από αυτούς που μπορείτε να πάρετε από άλλους τύπους δανειστών. Είναι μια εξαιρετική επιλογή που έχει σχεδιαστεί για την προώθηση της ιδιοκτησίας μικρών επιχειρήσεων όπως αυτή.
Mindy:
Είναι εντάξει. Και ενώ τα ψάχνετε, θα σας ρωτήσω. Είπατε, "Σύμφωνα με τις προβλέψεις μας" και αναρωτιέμαι από πού πήρατε τα δεδομένα για αυτές τις προβολές. Είπες ότι αυτό είναι ένα franchise. Υποθέτω ότι ο κύριος του franchise σας έχει δώσει πληροφορίες που θα βοηθούσαν με αυτές τις προβολές;
chris:
Ναί. Το μοντέλο που έχουμε συμπληρώνεται βασικά μέσω υποθέσεων όπως ο μέσος αριθμός επισκέψεων και η μέση αποζημίωση που θα λάβετε ανά επίσκεψη, κ.λπ. Και στη συνέχεια δημιουργήσαμε το μοντέλο του πόσους ασθενείς αναμένουμε να βλέπουμε σε εβδομαδιαία βάση. Οι υποθέσεις που συμπληρώσαμε βασίζονται στη συζήτηση με άλλους ιδιοκτήτες franchise. Τους ρωτήσαμε, «Πόσο συχνά βλέπετε τους ασθενείς σας; Πόσο παίρνετε σε αποζημίωση; Ποιο είναι το συνολικό περιθώριο κέρδους σας;» Και χρησιμοποιήσαμε αυτές τις συζητήσεις για να φτιάξουμε το μοντέλο μας. Οι προβλέψεις P&L που δημιουργήσαμε εδώ δείχνουν τα συνολικά έσοδα στο τέλος του πρώτου έτους να είναι 457,000 $ και το συνολικό κόστος να είναι 219. Λοιπόν, αυτό είναι το κόστος των αγαθών-πωλήσεων. Το συνολικό κόστος θα ήταν 243,000 συν το κόστος των πωληθέντων προϊόντων μας είναι 219. Έτσι, προκύπτει ένα καθαρό λειτουργικό εισόδημα βασικά αρνητικό 5,000 $ το πρώτο έτος.
Scott:
Και αυτή είναι μια επιχείρηση φυσικοθεραπείας που βασίζεται σε υπηρεσίες. Οπότε μπαίνει ένας ασθενής, κάνει μια ωριαία συνεδρία φυσικοθεραπείας.
chris:
Μμ-χμμ.
Scott:
Ποιο είναι λοιπόν το κόστος των πωληθέντων προϊόντων σας;
chris:
Πληρώνει τους θεραπευτές και το προσωπικό.
Scott:
Εξαιρετική. Εντάξει. Και τότε τα λειτουργικά σας έξοδα θα είναι το ενοίκιο για την τοποθεσία;
chris:
Ναι ακριβώς. Ενοίκια, ασφάλειες, υπηρεσίες κοινής ωφέλειας, όλα τα τέλη franchise, όλα αυτά.
Scott:
Τι πρόκειται να κάνει ο σύντροφός σας σε αυτήν την επιχείρηση;
chris:
Ουσιαστικά θα ήταν οι μπότες στο έδαφος που θα λειτουργούσαν καθημερινά την επιχείρηση, θα διαχειρίζονταν το προσωπικό και θα βρισκόταν έξω στο πεδίο μιλώντας με τους παραπέμποντες γιατρούς για να δημιουργήσουν το δίκτυο παραπομπών.
Scott:
Και πού βρίσκεται η επιχείρηση φυσικά;
chris:
Δεν θα ήταν στη νότια Καλιφόρνια.
Mindy:
Και ο σύντροφός σας έχει εμπειρία φυσικοθεραπείας ή εμπειρία διαχείρισης γραφείου;
chris:
Είναι στον τομέα της ορθοπεδικής και έτσι έχει στενές σχέσεις με όλους αυτούς τους γιατρούς που το κάνουν παραπέμποντας στους ασθενείς τους για φυσικοθεραπεία και είναι και ο ίδιος επιχειρηματίας. Διατηρεί μια μικρή δική του επιχείρηση, αυτή τη στιγμή, επομένως έχει εμπειρία διαχείρισης και είναι εξοικειωμένος με τον χώρο.
Scott:
Και όταν λέτε επιχειρήσεις με μπότες στο έδαφος, είναι αυτό το άτομο με πλήρη απασχόληση σε αυτό το franchise;
chris:
Θα ήταν ίσως 20 με 30 ώρες την εβδομάδα.
Scott:
Εντάξει, σχεδόν με πλήρη απασχόληση. Ποια θα είναι η εμπλοκή σας στην επιχείρηση; Πόσες ώρες?
chris:
Ναι, η εμπλοκή μου θα ήταν πιθανώς κάπου στο εύρος περίπου 10 ωρών την εβδομάδα, θα περίμενα, να κάνω περισσότερες απομακρυσμένες εργασίες, όπως το χειρισμό του μάρκετινγκ, τη δημιουργία καμπανιών για τέτοιου είδους πράγματα. Επίσης, βοηθώντας με κάποια από τη διαχείριση του προσωπικού από απόσταση.
Scott:
Κοιτάξτε, θα ξέρετε καλύτερα, και με τον συνεργάτη σας με αυτό, αλλά νιώθετε ότι είστε επενδυτής σε αυτήν την επιχείρηση και ο συνεργάτης σας ή ο φίλος σας θα είναι ο χειριστής στην επιχείρηση. Αν ήμουν φίλος σου, ίσως να είμαι ενθουσιασμένος γι' αυτό τώρα, αλλά στο δεύτερο έτος δεν μου αρέσει πια αυτή η συμφωνία επειδή κάνω όλη τη δουλειά σε αυτήν την επιχείρηση και τη λειτουργώ φυσικά και είμαι αναπόσπαστο μέρος της επιχείρηση. Αναρωτιέμαι, λοιπόν, αν αποφασίσετε να ασχοληθείτε με αυτήν την επιχείρηση, θα πρέπει να τη δομήσετε ως επενδυτής και στη συνέχεια αυτό το άτομο αποκτά μια συμφωνία αποζημίωσης και την ευκαιρία να σας εξαγοράσει ή να έχει μεγαλύτερο μερίδιο ιδιοκτησίας με την πάροδο του χρόνου σε κάποιο βαθμό.
chris:
Μιλήσαμε για αυτό. Μιλήσαμε να αναγνωρίσουμε καλά ότι θα αφιερώσει περισσότερο χρόνο σε αυτό από ό,τι εγώ. Και έτσι αυτό που συζητήσαμε ήταν να του πληρώσουμε ένα ωρομίσθιο για την πρόσθετη δουλειά που κάνει. Αυτός ο διαχωρισμός μεταξύ, αν είμαι εγώ στα 10 και εκείνος στα 30, θα του πληρώναμε ωρομίσθιο επί εκείνες τις 20 ώρες την εβδομάδα που κάνει πάνω και πέρα.
Scott:
Εντάξει, λοιπόν, θα επενδύσετε 215,000 $ μέσω κάποιου συνδυασμού χρέους ή μετοχικού κεφαλαίου για να μην κερδίσετε τίποτα το πρώτο έτος, και στη συνέχεια θα αυξήσετε τα κέρδη τα δύο και τρία έτη στα 150,000 και 180,000 το καθένα είναι αυτό που είπατε στο χρόνια δύο και τρία. Άρα αυτή η επιχείρηση θα εκραγεί. Θα πάτε από το 450 στο πολύ βόρεια ενός εκατομμυρίου, ένα εκατομμύριο πέντε για να οδηγήσετε σε αυτό το αποτέλεσμα. Και το πιστεύετε αυτό, έχετε κάνει την εργασία σας και πιστεύετε αυτό το μοντέλο προβολής;
chris:
Σωστός. Ναί.
Scott:
Και πότε θέλετε να ξεκινήσετε αυτήν την επιχείρηση; Ποιο είναι το χρονοδιάγραμμα;
chris:
Κάποια στιγμή μέσα στον επόμενο χρόνο είναι ο στόχος, ναι.
Scott:
Εντάξει. Και σε ένα χρόνο από τώρα, εάν σταματούσατε να δίνετε φιλανθρωπίες ή το βάλετε σε παύση για λίγο, εάν σταματούσατε να συνεισφέρετε στα 401 σας, πιστεύω ότι θα μπορούσατε να δημιουργήσετε από 130,000 έως 140,000 $ σε μετρητά και να τα προσθέσετε στο σωρό σας 70,000 $ σε μετρητά. Μου αρέσει πολύ αυτή η απάντηση. Για μια επιχείρηση που δεν θα παράγει καθαρές ταμειακές ροές το πρώτο έτος, ιδιαίτερα, πάνω από τη λήψη οποιουδήποτε είδους χρηματοδότησης για την επιχείρηση, ειδικά επειδή θα λειτουργεί εξ αποστάσεως με τη δομή σας. Πώς ακούγεται αυτό από μια ενστικτώδη απάντηση στην ερώτησή σας για το πώς να το χρηματοδοτήσετε;
chris:
Μου αρέσει η ιδέα να προσπαθήσω να το χρηματοδοτήσω με μετρητά όσο το δυνατόν περισσότερο. Νομίζω ότι δεν θα ήμουν διατεθειμένος να μειώσω την προσφορά μου. Είναι κάτι στο οποίο πιστεύω βαθιά. Είναι μια θρησκευτική πεποίθηση ότι πιστεύω ότι θέλω να πάρω δέκατα το 10%, έτσι ώστε να μην είμαι διατεθειμένος να υποχωρήσω. Αλλά όσον αφορά το ότι κατά τη διάρκεια του επόμενου έτους θα πάρω το 100% των ταμειακών μου ροών που δημιουργώ και θα το απομυζήσω για να χρηματοδοτήσω τη συγκεκριμένη επιχείρηση, νομίζω ότι θα ήμουν άνετα με αυτό.
Scott:
Εντάξει. Οι άλλες επιλογές εδώ, μπορούμε να πάρουμε μετρητά από αυτόν τον λογαριασμό μεσιτείας μετά από φόρους και απλώς να τα μετατρέψουμε σε μετρητά, να πληρώσουμε ένα μικρό ποσό κεφαλαιακών κερδών και να το χρησιμοποιήσουμε για να ρυθμίσουμε τη θέση σας. Αυτό σας βάζει στην πρώτη μέρα 130, και είναι πολύ σύντομο το 215 για να αγοράσετε αυτό το franchise, όπως το βάζετε μετά από εκεί. Και πάλι, είναι η πρώτη φορά στην επιχείρηση. Λατρεύω την ιδέα της ελαχιστοποίησης του χρέους στη συγκεκριμένη επιχείρηση, ειδικά επειδή το χρέος θα έχει τόσο μικρό αντίκτυπο, ουσιαστικά, στο προφίλ επιστροφής σας με βάση αυτό που πιστεύετε εδώ. Είναι είτε πρόκειται να λάβετε 50% επιστροφή μετρητών σε μετρητά, ξεκινώντας από το δεύτερο έτος σε ετήσια βάση. Αυτό δεν έχει σημασία αν πάει στο 65% ή στο 70%. Απλώς προσθέτει κίνδυνο, νομίζω, σε αυτό το μέτωπο. Λατρεύω λοιπόν την ιδέα να μπορώ να κάνω μια πλήρη αγορά μετρητών, τουλάχιστον για τη μερίδα σας, αν μπορείτε να το κάνετε. Μπορεί ο φίλος σου να το κουνήσει αυτό;
chris:
Αμφιβάλλω. δεν νομίζω.
Scott:
Εντάξει. Έτσι, εάν τοποθετήσετε περισσότερα μετρητά, θα δημιουργήσετε μια δυναμική όπου δεν έχετε ίση ιδιοκτησία στο μετοχικό κεφάλαιο.
chris:
Μμ-χμμ.
Scott:
Μόλις μεγεθύνετε ξανά αυτό, ξέρετε πολύ καλά την ευκαιρία. Δεν είμαι πραγματικά ερωτευμένος με αυτό το σχέδιο στο υψηλότερο επίπεδο, γιατί απλώς μου φαίνεται λίγο περίεργο το γεγονός ότι μια επιχείρηση δεν θα είχε ταμειακές ροές το πρώτο έτος και μετά θα έκανε ζουμ και βασικά θα τριπλασιαστεί σε έσοδα κατά δύο και τρία έτη. Είναι σίγουρα δυνατό, αλλά υπάρχουν πολλά προβλήματα εδώ. Είναι εκτός κατάστασης, οι λειτουργίες σας θα είναι τελείως απομακρυσμένες, πιθανώς εξ ορισμού θα μπορούσαν να γίνουν από οποιονδήποτε, δεν πρόκειται να είναι συγκεκριμένα για το σύνολο των δεξιοτήτων σας. Ο φίλος σας θα είναι αυτός που θα λειτουργήσει πραγματικά την επιχείρηση. Και δεν ξέρω αν μου αρέσει το σχέδιο απλώς να αλλάξω τους ωρομίσθιους. Απλώς αναρωτιέμαι το δεύτερο ή το τρίτο έτος, αν αυτή η επιχείρηση λειτουργεί όντως με τον τρόπο που την λέτε, αν δεν υπάρχει κάποια δυσαρέσκεια, όπως, «Λοιπόν, ρε, θα μπορούσα να κερδίσω επιπλέον 180 ευρώ το χρόνο αν Δεν είχα τον Κρις να συμμετέχει στην επιχείρηση».
Και, νομίζω, όταν το σκέφτομαι αυτό με χρήσιμο τρόπο, αναγνωρίζω αυτήν την πραγματικότητα σήμερα και γνωρίζω ότι, «Ε, να πώς νιώθουμε σήμερα, αλλά δεν πρόκειται να νιώσουμε έτσι σε τρία, τέσσερα ή πέντε χρόνια αν τα πράγματα πάνε καλά». Θα ήθελα πολύ να είμαι παθητικός επενδυτής για το 10% έως 15% αυτής της επιχείρησης ως εγχώρια επιχείρηση, εάν το 15% των 300,000 $ ή 400,000 $ ετησίως εισόδημα είναι ένα σπίτι με 200,000 $, αν πραγματικά μπορεί να αντέξει σε εκείνο το χρονικό σημείο. Λοιπόν, δεν ξέρω. Ποια είναι η αντίδρασή σας σε αυτό;
chris:
Ναι, μερικά πράγματα. Πρώτα απ 'όλα, νομίζω ότι η καμπύλη κόστους και οι καμπύλες εσόδων σε αυτά τα τρία πρώτα χρόνια θα είναι η πιο δυναμική και θα αλλάξουν περισσότερο. Αναμένουμε ότι αυτό θα είναι μια 10ετή παρακράτηση βασικά, και στα έτη τέσσερα έως 10, αναμένω λίγο πολύ ότι αυτά τα κέρδη θα σταθεροποιηθούν σε αυτό το όριο των $180,000. Οπότε, ουσιαστικά αυξάνεται ο χώρος σε πλήρη χωρητικότητα και, στη συνέχεια, όταν είναι σε πλήρη χωρητικότητα, δεν υπάρχει πραγματικά ένας τόνος επιπλέον χώρου για να αναπτυχθεί. Γι' αυτό βλέπετε, νομίζω, κάτι που μπορεί να μοιάζει με αβάσταχτη κερδοφορία που πηγαίνει από έτος μηδέν σε έτος ένα έως δύο έως τρία, και αυτό είναι απλώς μια συνάρτηση της τοποθέτησης του προσωπικού επειδή κάθε φυσιοθεραπευτής που μπορείτε να φέρετε είναι 100,000 $ βασικά κέρδος για τον ιδιοκτήτη.
Scott:
Αν έχεις τα ραντεβού.
chris:
Σωστός. Και εκεί είναι που οι συνεντεύξεις μας με άλλους ιδιοκτήτες και με τον επιχειρηματικό μου συνεργάτη, μιλώντας με τους παραπέμποντες γιατρούς του, λένε όλοι, «Κάθε φορά που θέλω να παραπέμψω έναν ασθενή σε PT είτε πριν είτε μετά την επέμβαση, πρέπει να περιμένει δύο έως τρεις μήνες γιατί όλοι είναι τόσο ενισχυμένοι». Βλέπουμε μια τεράστια συσσώρευση ζήτησης και, επομένως, αν μπορέσουμε να φέρουμε την προσφορά στην αγορά, δεν νομίζω ότι θα υπάρξουν προβλήματα με την κάλυψη αυτής της ζήτησης.
Mindy:
Εντάξει. Εάν υπάρχει τόση ζήτηση, υπάρχουν αρκετοί φυσιοθεραπευτές στην περιοχή για να καλύψουν τη ζήτηση που αναζητούν άλλες θέσεις εργασίας; Ένα από τα πράγματα που εμφανίζεται τελευταία είναι αυτή η ιδέα ότι κανείς δεν θέλει να εργαστεί και δεν μπορώ να βρω κανέναν να προσλάβω. Φυσικά μπορείτε να. Απλώς πρέπει να πληρώσετε ίσως πολύ περισσότερα από αυτά που νομίζετε ότι θα έπρεπε να πληρώσετε. Δεν έχω ιδέα τι φτιάχνει ένας φυσιοθεραπευτής, αλλά αν σχεδιάζετε για 50,000 και όλοι πληρώνουν 50,000, θα λέτε: «Λοιπόν, υποθέτω ότι πρέπει να το ανεβάζω στα 60». Και τότε λέτε, "Ω, όλοι οι άλλοι παίρνουν 60. Τώρα πρέπει να το ανεβάζω στα 75." Οι αριθμοί σας αρχίζουν να αλλάζουν σημαντικά όταν δεν έχετε τους αριθμούς στους οποίους νομίζατε ότι πηγαίνατε.
chris:
Ναι, έχεις δίκιο, και αυτός είναι, κατά τη γνώμη μου, ο μεγαλύτερος κίνδυνος για να μπεις σε αυτήν την επιχείρηση είναι να βρεις τους PT να κάνουν τη δουλειά γιατί αν πούμε ότι βρήκαμε ένα υπέροχο PT αλλά μετά έφυγαν ένα χρόνο ή κάτι παρόμοιο ότι, δεν μπορούσα απλώς να παρέμβω και ο επιχειρηματίας συνάδελφός μου δεν μπορούσε απλώς να παρέμβει επειδή κανένας από εμάς δεν είναι εκπαιδευμένοι PT. Αυτός λοιπόν, κατά τη γνώμη μου, είναι ο μεγαλύτερος κίνδυνος για αυτήν την επιχείρηση. Και είμαστε εντάξει με το να πληρώνουμε υπερβολικά κάποιον για να τον φέρει αν είναι καλός και θέλει να κάνει καλή δουλειά. Με βάση αυτά τα νούμερα, νομίζω ότι μπορούμε να αντέξουμε οικονομικά να πληρώσουμε "κορυφαία αγορά" για να αποκτήσουμε κάποιον πραγματικά καλό και στη συνέχεια να ρίξουμε αυτόν τον κίνδυνο.
Scott:
Έχει η επιχείρηση κάποια τρέχοντα έσοδα αυτήν τη στιγμή;
chris:
Όχι, δεν ανοίξαμε. Εννοώ, το franchise είναι συνολικά;
Scott:
Άρα δεν υπάρχει. Θα αγοράζατε δικαιώματα franchise και στη συνέχεια θα μπαίνατε σε μια νέα αγορά;
chris:
Ναι.
Scott:
Και τι σημαίνει ένα ώριμο franchise, αν πάτε σε μια άλλη αγορά και αγοράσετε ένα ώριμο franchise από άλλο ιδιοκτήτη αυτήν τη στιγμή, τι θα κόστιζε εκεί που ανταποκρίνεται σε αυτές τις προσδοκίες, δημιουργώντας 300,000 έως 400,000 $ ετησίως σε EBITDA;
chris:
Ναι, πιθανότατα θα έπρεπε να πληρώσουμε πολλαπλάσιο περίπου έξι έως οκτώ X EBITDA τους.
Scott:
Εντάξει. Έτσι θα βάλετε, σε αυτήν την περίπτωση, 430,000 $ για να αγοράσετε αυτό το franchise. Ας πούμε ότι τα κάνατε όλα μετρητά. Και σε τέσσερα χρόνια, αν τα πράγματα πήγαιναν καλά, θα είχατε μια επιχείρηση που δημιουργούσε κέρδη 300,000 έως 400,000 δολαρίων που θα άξιζε μεταξύ, σε χαμηλό επίπεδο, 300 φορές επί έξι είναι 1.8 εκατομμύρια και 400 επί οκτώ είναι 3.2 εκατομμύρια. Αυτή είναι μια απίστευτη απόδοση μιας επένδυσης. Απίστευτο είναι το είδος της λέξης εκεί που χρησιμοποιείται σε αυτό το μέτωπο. Είναι πιθανό, είμαι βέβαιος, αλλά αυτή είναι μια πραγματικά, πραγματικά μεγάλη, μεγάλη υπόσχεση εκεί που, και πάλι, φαίνεται δύσκολο να καταλάβουμε ότι αυτή η ευγενική ευκαιρία υπάρχει εκεί έξω από την προοπτική του franchise.
chris:
Λοιπόν ναι. Εντάξει. Υποθέτω, επιτρέψτε μου να κάνω πίσω γιατί νομίζω ότι απάντησα λάθος στην ερώτησή σας. Αν ψάχναμε να αγοράσουμε μια ομάδα από αυτά τα franchise, τότε θα ήταν σε υψηλότερο πολλαπλάσιο. Αν απλώς βγαίναμε για να αγοράσουμε ένα μόνο franchise, το πολλαπλάσιο θα ήταν πιθανότατα στο εύρος τριών έως τεσσάρων.
Scott:
Εντάξει. Έτσι, παρόλα αυτά, θα δημιουργήσουμε 900,000 έως 1.6 εκατομμύρια όσον αφορά το περιουσιακό στοιχείο που πρόκειται να χτίσουμε σε αυτό, σε μια επένδυση 430,000 $. Εντάξει. Κοιτάξτε, φαντάζομαι ότι δεν θα μπορέσουμε, η Mindy και εγώ, για να αξιολογήσουμε πραγματικά, περάσαμε από το μοντέλο και όλα αυτά τα είδη. Νομίζω ότι μπορούμε να φέρουμε έναν υγιή σκεπτικισμό. Και ξέρετε την επιχείρηση, έχετε μελετήσει τους αριθμούς και όλα αυτά τα πράγματα. Εάν πιστεύετε ότι αυτή είναι η ευκαιρία και αυτός είναι ο τρόπος, τότε απλώς θα το κάνω κατά τους επόμενους 12 έως 18 μήνες και θα βάλω όλες τις διακριτικές ταμειακές ροές σας σε έναν κάδο που θα πάει σε αυτό για να το ωφελήσω όσο πιο ελαφρά όσο το δυνατόν, επειδή η απόδοση είναι τόσο απίστευτη που μόλις περιγράψατε εδώ, μέσα σε τρία έως τέσσερα χρόνια, θα δημιουργήσετε ένα περιουσιακό στοιχείο που κυμαίνεται από 400,000 $ σε βασική αξία σε 900,000 έως 1.6 εκατομμύρια.
Θα έλεγα, «Πώς μπορώ να αποφύγω τη μόχλευση σε αυτό; Πώς μπορώ να το κάνω όσο το δυνατόν πιο ασφαλές; Πώς μπορώ να αυξήσω τις πιθανότητες όσο το δυνατόν περισσότερο;» και επικεντρώνω το στοίχημά μου σε αυτό. Και μετά από αυτό, μόλις ολοκληρώσετε την τοποθέτηση, θα έχετε περισσότερα μετρητά, επειδή θα έχετε ταμειακές ροές που προέρχονται από αυτό το περιουσιακό στοιχείο. Μετά νομίζω ότι καταλήγει σε μία από αυτές τις άλλες πιο παθητικές στρατηγικές για τις οποίες μιλήσαμε. Θα είναι το κλειδί στο χέρι ή κάτι τόσο παθητικό όσο μπορείτε να το βγάλετε εκτός κατάστασης, επενδύοντας σε ενοικίαση ακινήτων; Θα είναι κάποια μορφή δανεισμού; Θα βάλεις τα πάντα στο VTSAX στη μεσιτεία σου μετά από φόρους; Αυτό είναι ένα ταμείο ευρετηρίου, για όλους όσους ακούνε, ή ένα VOO, ένα άλλο απλό ταμείο ευρετηρίου χαμηλής προμήθειας Vanguard. Προχωρώντας από την επιχείρηση, ποια από αυτές τις οδούς σας ελκύει περισσότερο από επενδυτική σκοπιά;
chris:
Πιστεύω πολύ στο VTSAX για όλη μου την επενδυτική καριέρα μέχρι τώρα, και δεν με έχει κάνει λάθος, οπότε μου αρέσει αυτό. Έχω κάνει ένα συνδικάτο στο παρελθόν, εκτός πολιτείας, στο Midwest και δεν πήγε καλά. Τελικά ήταν εντάξει, αλλά νομίζω ότι ίσως η συμφωνία δεν απέδωσε όπως νομίζαμε, αλλά κάπως σώθηκε από μια ανερχόμενη παλίρροια που σήκωσε όλα τα σκάφη μας. Αν η παλίρροια δεν ανέβαινε, νομίζω ότι αυτό το σκάφος πιθανότατα θα είχε βυθιστεί από μόνο του. Και ειδικά αυτή τη στιγμή, δεν νομίζω ότι η κοινοπραξία στον πολυοικογενειακό χώρο είναι μια εξαιρετική επιλογή μόνο και μόνο λόγω του πού βρίσκονται τα ανώτατα επιτόκια και πού βρίσκονται τα επιτόκια αυτήν τη στιγμή. Δεν νομίζω ότι αυτό θα είναι καλό μέρος για να σταθμεύσω τα χρήματά μου. Οπότε ναι, νομίζω ότι ένας λογαριασμός μεσιτείας με VTSAX και VOO είναι ίσως αυτό που με ελκύει περισσότερο εκτός της επιχείρησης.
Scott:
Εντάξει. Ας επιστρέψουμε λοιπόν εδώ. Σε 10 χρόνια, που είναι ο στόχος σας, δώστε ή λάβετε, θα δημιουργήσετε, πάλι, μεταξύ 100,000 και 125,000 $ ετησίως, ίσως κλιμακώνοντας λίγο αν έχετε μερικά καλά χρόνια εκεί μέσα, κλιμακώνοντας ακόμη περισσότερο εάν ευκαιρία franchise πάει καλά. Και σε εκείνο το σημείο θα έχετε εξοφλήσει το υπόλοιπο του στεγαστικού σας δανείου, ας το πούμε, κατά 30 περισσότερο τοις εκατό. Έτσι, θα έχετε 400,000 και μερικές περίεργες αλλαγές στο υπόλοιπο του στεγαστικού σας δανείου. Θα έχετε περίπου 1 εκατομμύριο έως 1.5 εκατομμύριο συσσωρευμένα μετρητά που θα απορριφθούν βασικά σε αμοιβαία κεφάλαια ευρετηρίου στα 401k και IRA σας.
Και τότε μπορεί να έχετε αυτό το franchise, το οποίο θα ονομάσω βολή 50-50 προς το παρόν. Ας ελπίσουμε ότι είναι πολύ μεγαλύτερη πιθανότητα από αυτό. Αυτή είναι η θέση σας σε 10 χρόνια. Αυτό σας βάζει στον αριθμό FI σας. Αλλά το ερώτημα είναι, μεταφράζεται πράγματι αυτό σε ταμειακή ροή που μπορείτε στη συνέχεια να ξοδέψετε εκείνη τη στιγμή για να πραγματοποιήσετε τον στόχο σας; Θα νιώθατε άνετα να ξεκινήσετε να πουλάτε μέρος αυτού του χαρτοφυλακίου κεφαλαίων με δείκτη, για παράδειγμα, σε εκείνη τη χρονική στιγμή; Πώς σας φαίνεται αυτό το χαρτοφυλάκιο; Γιατί νομίζω ότι είναι τόσο απλό όσο αυτό στο υψηλότερο επίπεδο για εσάς, παρά την πολυπλοκότητα του franchise.
chris:
Ναι ναι. Εννοώ, λοιπόν, αν, ας πούμε, υποθετικά, σε αυτό το πλάνο 50-50, εάν το franchise πάει καλά, τότε θα πετάμε αρκετά μετρητά για να χρηματοδοτήσουμε τον τρόπο ζωής μας για τα επόμενα 10 χρόνια. Αν δεν λειτούργησε και έλεγα ότι χάθηκαν εντελώς, τότε τα χρήματα που έχω στον λογαριασμό μεσιτείας μου, νομίζω ότι μάλλον δεν θα είχα άλλη επιλογή από το να αρχίσω να τα πουλάω.
Scott:
Αν ήθελες να γίνεις FI.
chris:
Αν ήθελα να γίνω FI, ναι. Και το άλλο πράγμα επίσης είναι, εάν όντως αποσυρόμουν από τις ιατρικές πωλήσεις και ανέβαινα στο υπουργείο, νομίζω ότι θα υπήρχε ακόμα κάποιο επίπεδο αποζημίωσης και η γυναίκα μου θα εξακολουθούσε να εργάζεται όλο αυτό το διάστημα επίσης. Έτσι, αν βγάζει, θα το ονομάσουμε ίσως 80 με 100 γραμμάρια το χρόνο, κάτι τέτοιο, μετά από φόρους, από όταν είμαι 45 ετών μέχρι την ηλικία συνταξιοδότησης, και αν εργάζομαι στο υπουργείο, φτιάχνοντας, ας πούμε, 50,000 $ το έτος, νομίζω ότι αυτό θα μας έδινε μόνο αρκετό εισόδημα για να περάσουμε εκείνα τα χρόνια. Επομένως, μάλλον δεν θα χρειαζόταν να πουλήσω πάρα πολλά από το χαρτοφυλάκιό μου ή θα μπορούσα απλώς να ζήσω από μερικά από τα μερίσματα που δημιουργεί.
Scott:
Όχι, νομίζω ότι είναι σωστό. Και πάλι, νομίζω ότι, επειδή με 375 χιλιάδες εισόδημα νοικοκυριού, εννοώ, το παιχνίδι γίνεται πολύ, πολύ απλό με το προφίλ εξόδων σας. Απλώς πρόκειται να δημιουργήσετε τόσα πολλά μετρητά τα επόμενα δύο χρόνια που θα φτάσετε στον αριθμό σας. Είναι μόνο το χαρτοφυλάκιο στο τέλος που νομίζω ότι πρέπει να σκεφτείτε σε κάποιο βαθμό γιατί, κοιτάξτε, θα πετύχετε τον αριθμό, ακόμα κι αν δεν έχετε πραγματικά τόσα πολλά για τις αποδόσεις μόνο από την απόσβεση του τρέχουσα υποθήκη, κατάργηση της πληρωμής του αυτοκινήτου σας και τις οικονομίες που πρόκειται να δημιουργήσετε από την εργασία. Απλώς θα σας προειδοποιήσω καθώς προχωράτε προς αυτό, εάν ο στόχος είναι να είστε πραγματικά FI σε 10 χρόνια, νομίζω ότι θα δυσκολευτείτε συναισθηματικά ή συμπεριφορικά να αρχίσετε να πουλάτε μετοχές και να ζείτε από αυτό το χαρτοφυλάκιο σε κάποιο βαθμό και αισθάνομαι πραγματικά FI και έχοντας αυτή την απόλυτη προαιρετική δυνατότητα.
Εάν το χαρτοφυλάκιό σας μοιάζει με 2 εκατομμύρια δολάρια σε μετοχές και 1.5 εκατομμύρια δολάρια σε μετοχές, αυτό είναι ένα δύσκολο χαρτοφυλάκιο για να ζήσετε πραγματικά. Δεν γνωρίζω άτομα FI που να έχουν ένα χαρτοφυλάκιο σαν αυτό που στην πραγματικότητα δεν παράγουν πρόσθετες πηγές εισοδήματος. Εάν το σχέδιο δημιουργείται μόνο από αυτές τις πηγές εσόδων και είναι WIFI, όπως ο Carl, ο σύζυγος της Mindy, τότε αυτό είναι επίσης διαφορετικό γιατί θα μπορείτε να καλύψετε αυτά τα έξοδα. Αλλά θέλω απλώς να σας προειδοποιήσω εκεί, και θα έλεγα να το σκεφτείτε.
Ναι, 3.5 εκατομμύρια δολάρια σας παραδόθηκαν, έτσι θα τα διαθέσατε στο τέλος εκείνης της ημέρας; Οι επιλογές που μπορεί να θεωρήσετε ότι μπορεί να είναι πιο ελκυστικές είναι απλώς να εξοφλήσετε την υποθήκη. Πληρώνετε την υποθήκη. Τώρα το κόστος στέγασης πηγαίνει από 4,800 $ το μήνα σε κάτι πιο κοντά στα 2,000 $ το μήνα. Αυτό κάνει τα πράγματα πολύ πιο εύκολα. Και τι θα μπορούσατε να πείτε, «Εντάξει, θα πάω σε κάποια απόδοση 5%. Μπορώ να πάω σε μια δημόσια REIT ή κάτι τέτοιο που έχει απόδοση 5% που είναι ελαφρώς μοχλευμένη, πολύ ρευστοποιήσιμη, και αυτό θα μου δώσει, αν βάλω ένα εκατομμύριο εκεί, θα μου δώσει 50,000 $. Αυτό στην πραγματικότητα θα βοηθήσει πολύ προς το υπόλοιπο προφίλ δαπανών μου εδώ." Ή θα πάω μέσα… Προχώρα, φαίνεσαι σαν να ήθελες να πεις κάτι.
chris:
Ναι. Κάτι που έχω σκεφτεί επίσης πολύ είναι να εξοφλήσω το στεγαστικό μου δάνειο στο 2.625%. Το να το πληρώσω νωρίς δεν φαίνεται σαν μεγάλη χρήση των χρημάτων μου, μόνο από την άποψη του κόστους ευκαιρίας, αλλά από την άποψη του ότι μπορώ να ελευθερώσω ταμειακές ροές έχοντας μια εξοφλημένη υποθήκη και μειώνοντας αυτή τη μηνιαία πληρωμή βασικά στο μισό, αυτό Ο αριθμός πολλαπλασιάζεται επί 25 Χ ή οτιδήποτε άλλο, εάν χρησιμοποιείτε τον κανόνα του 4%. Οπότε, υποθέτω ότι αυτό είναι κάτι που πηγαίνω πέρα δώθε είναι, ναι, ναι, η έγκαιρη εξόφληση του σπιτιού μου θα μείωνε τεχνικά τον αριθμό FIRE μου, αλλά θα ήταν επίσης μια μη βέλτιστη χρήση των χρημάτων μου για να το κάνω αυτό όταν μπορούσα βάλτε αυτά τα χρήματα σε 5% REIT όπως λέτε.
Scott:
Σωστά. Λοιπόν, αυτή θα είναι η πρόκληση σας. Δεν έχετε μαθηματικό πρόβλημα εδώ. Τα μαθηματικά είναι εξαιρετικά απλά. Δημιουργείτε 375,000 $ ετησίως και ξοδεύετε λιγότερο από το ένα τρίτο από αυτά. Επομένως, δεν θα έχετε πρόβλημα από την άποψη της συσσώρευσης. Ωστόσο, εάν θέλετε να επιτύχετε FI και πραγματικά να ξεπεράσετε αυτό το δίλημμα που σας λέω ότι έχω δει με πολλούς άλλους ανθρώπους, οι άνθρωποι απλώς δεν έχουν στεγαστικό δάνειο και 2 εκατομμύρια δολάρια σε μετοχές , το μεγαλύτερο μέρος του οποίου βρίσκεται πίσω από το RRA και αρχίζει πραγματικά να πουλά τα μικρά κομμάτια ιδίων κεφαλαίων. Όλοι έχουν μερικούς άσσους στην τρύπα. Μπορεί να έχετε αυτόν τον άσο στην τρύπα με το WIFI και τη δουλειά του υπουργείου, και έτσι είναι εντάξει αν θέλετε να φτάσετε εκεί, αλλά απλά να ξέρετε ότι αυτό θα είναι ένας περιορισμός στο να αισθάνεστε FI εκείνη τη στιγμή, και αυτή είναι η παγίδα για να σκεφτείτε διά μέσου.
Αυτό θα μπορούσε να είναι μια παγίδα για κάποιον σαν την κατάστασή σας. Έχετε όλες τις ευκαιρίες και τις υπέροχες καταστάσεις που έχουν δημιουργηθεί στον κόσμο, αλλά αν σκεφτείτε: «Γεια, ας πούμε ότι δεν δούλευα και η γυναίκα μου δεν δούλευε και είχα 3.5 εκατομμύρια δολάρια, σίγουρα υπάρχει λύση σε 3.5 εκατομμύρια δολάρια καθαρής αξίας και μια κατανομή αυτής που θα δημιουργούσε αρκετή ταμειακή ροή και έναν τρόπο ζωής με αρκετά χαμηλό κόστος για να καλύψει αυτές τις ανάγκες;». Αυτό είναι εύκολο, αλλά δεν θα είναι το βέλτιστο. Θα μειώσει τη φορολογική αποτελεσματικότητα σε κάποιο βαθμό του χαρτοφυλακίου σας. Θα μειώσει τη μακροπρόθεσμη καθαρή θέση, αλλά θα σας δώσει αυτή την πραγματική οικονομική ελευθερία, μια γείωση ότι δεν χρειάζεται να εξαρτάστε από καμία πηγή εισοδήματος εκείνη τη στιγμή. Κάτι που μπορεί να είναι πιο πολύτιμο για εσάς και τη σύζυγό σας από τη βέλτιστη κατάσταση να μην εξοφλήσετε αυτό το στεγαστικό δάνειο 2.5% νωρίτερα, τη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη 10% που όλοι περιμένουμε από τα κεφάλαιά μας με βάση τα ιστορικά στοιχεία.
chris:
Έτσι, αν σας ακούω σωστά και το σκέφτομαι καλά, είμαι μεγάλος λάτρης της απλότητας. Γι' αυτό μου αρέσει το VTSAX. Έτσι, αν μου έδινες απλώς 3.5 εκατομμύρια δολάρια και έλεγες: «Κάνε το όπως θέλεις, βάλε το», σε έναν πολύ απλό κόσμο, θα έβαζα 1.5 εκατομμύρια δολάρια στο σπίτι και μετά θα είχα τα υπόλοιπα 2 δολάρια εκατομμύρια σε έναν λογαριασμό μεσιτείας, υποθέτω, για να πετάξω τα μερίσματα από τα οποία θα ζούσα. Θα έπρεπε να κάνω τα μαθηματικά για να δω τι 2 εκατομμύρια δολάρια-
Scott:
Αυτό θα σας έδινε μερίσματα 2%, οπότε θα ήταν 40 γραμμάρια.
chris:
Ναι. Και αν δεν είχα τα έξοδα στεγαστικών δανείων και τα άλλα μου, νομίζω ότι θέλω να πω ότι ο αριθμός των ετήσιων δαπανών μου θα ήταν κάπου στην περιοχή από 70 έως 80 γραμμάρια ή κάτι τέτοιο. Οπότε αυτό είναι στα μισά του δρόμου, βασικά. Ας πούμε ότι είναι 80 γραμμάρια, οπότε θα ήταν στα μισά του δρόμου μόλις τα μερίσματα, και τότε βασικά θα έπρεπε να πουλάω το 2% από αυτά τα δύο εκατομμύρια ετησίως.
Scott:
Ή θα μπορούσατε να πάτε σε ένα REIT που προσφέρει μερισματικές αποδόσεις 4%, σε κάποιο βαθμό, ή θα μπορούσατε να αγοράσετε ενοικιαζόμενα ακίνητα, να βάλετε 750 σε ένα έως τρία ενοικιαζόμενα ακίνητα κάπου στη χώρα που θα σας δώσει ανώτατο ποσοστό 6% έως 8%. ή κάποιο συνδυασμό των παραπάνω. Αυτή τη στιγμή, εάν επρόκειτο να αγοράσετε ένα άλλο σπίτι, υποθέτω ότι έχετε ένα εξαιρετικό πιστωτικό σκορ, εξαιρετικό εισόδημα, όλα αυτά τα καλά πράγματα, εάν αγοράζατε ξανά αυτό το σπίτι τώρα, κάποιος με τη θέση σας θα έπαιρνε ένα δάνειο για $600,000, $700,000 και θα πλήρωναν 7.5% απλό τόκο. Επομένως, η απόκτηση αυτής της ταμειακής ροής δεν αποτελεί πρόκληση στο σημερινό περιβάλλον, αν σκεφτείτε ότι, ω, θα μπορούσα απλώς να δανείσω σε κάποιον ακριβώς σαν εμένα ή να αγοράσω ένα στεγαστικό REIT που είχε αυτό το είδος απόδοσης εκεί.
Αυτή είναι μόνο η ερώτηση που θα σας έκανα. Νομίζω ότι όταν φτάσεις σε αυτό το σημείο, επειδή δεν έχεις μεγάλα προβλήματα, έχεις μεγάλα προβλήματα εδώ. Θα φτάσετε στο FI. Θα φτάσετε στο FI, και θα είναι υπέροχο, και το μόνο που έχετε να κάνετε είναι να συνεχίσετε να κάνετε αυτό που κάνετε και δεν χρειάζεται καν να είστε τόσο αποτελεσματικοί για να φτάσετε εκεί . Αλλά μόλις φτάσετε εκεί, σκέφτομαι ότι κάτι που μπορεί να βρείτε είναι: «Γεια, αν δεν σχεδιάσω το χαρτοφυλάκιό μου τώρα με αυτόν τον σκοπό, θα το φανώ πολύ δύσκολο να πουλήσω πραγματικά 2 % της μετοχικής μου θέσης σε εκείνη τη χρονική στιγμή για να ζήσω από αυτήν».
Και θα παγιδευτείτε σε αυτήν την κατάσταση, επειδή θα είναι πολύ δύσκολο να διαθέσετε ένα εκατομμύριο δολάρια σε κέρδη κεφαλαίου από το χαρτοφυλάκιό σας σε κάτι που παράγει υψηλότερη απόδοση εισοδήματος, εάν δεν το κάνετε σκόπιμα από την πρώτη μέρα. Αυτές είναι οι ερωτήσεις που θα σας έθετα επειδή βρίσκεστε σε τόσο ισχυρή θέση, και νομίζω ότι αν τις σκεφτείτε, μπορεί να αισθανθείτε πιο ελεύθεροι, ακόμα κι αν δεν αλλάξει στην πραγματικότητα τον αριθμό της συνολικής καθαρής θέσης στο τέλος εκείνου του ταξιδιού.
Mindy:
Ένα πράγμα που θέλω να επισημάνω είναι ότι όταν ο Scott σας ρώτησε για το βέλτιστο χαρτοφυλάκιό σας, δεν αναφέρατε καθόλου το franchise.
chris:
Ναι, μόνο από την άποψη της απλότητας, έχοντας ένα σωρό μετρητά 2 εκατομμυρίων δολαρίων που είναι όλα σε ένα μόνο VTSAX, που σίγουρα προσελκύει την απλή ομορφιά και κομψότητα του ιδανικού χαρτοφυλακίου.
Mindy:
Ναί. Και ως κάποιος που έχει ένα αρκετά περίπλοκο χαρτοφυλάκιο, μπορώ να σας πω ότι λαχταρώ ένα πραγματικά, πολύ απλό χαρτοφυλάκιο. Είχαμε πολλές συζητήσεις για αυτό. Κάποια άλλα πράγματα για το franchise πριν ολοκληρώσουμε. Πόσα από αυτά τα franchise βρίσκονται στις ΗΠΑ αυτής της επωνυμίας και πόσο αποδεδειγμένο ιστορικό έχει αυτή η επωνυμία; Δεν έχουμε αναφέρει επωνυμίες, οπότε δεν ξέρω ακριβώς για ποια μιλάμε. Και δεν χρειάζεται να απαντήσετε σε αυτές τις ερωτήσεις για μένα, αυτές είναι απλώς κάτι που πρέπει να σκεφτείτε στο μέλλον. Συμφωνώ με τον Σκοτ. Δεν αγαπώ, αγαπώ, αγαπώ αυτή την ιδέα απλώς και μόνο επειδή εσείς και ο σύντροφός σας δεν είστε φυσιοθεραπευτές, και αν οι φυσιοθεραπευτές σας παραιτηθούν, δεν μπορείτε να μπείτε και να αναλάβετε.
Δεν είναι σαν να έχετε ένα franchise McDonald's και εάν οι υπάλληλοί σας παραιτηθούν, μπορείτε να πηδήξετε εκεί και να καταλάβετε ότι εγγραφείτε πολύ γρήγορα και μπορείτε να πάτε πίσω. Νομίζω ότι πρέπει να ξέρετε πώς να κάνετε τα πάντα όταν είστε ο ιδιοκτήτης του franchise. Θέλω απλώς να σκεφτείτε περισσότερο τα επιχειρήματα που έκανε ο Scott. Γιατί, εννοώ, ειλικρινά, αν δεν μπορούμε να σας αποφύγουμε αυτό, τότε είναι υπέροχο, αλλά αν μπορούμε να σας αποφύγουμε, τότε ίσως δεν είναι το σωστό επενδυτικό μέσο
chris:
Όσο το δυνατόν πιο ανώνυμα, υπάρχουν πολλές από αυτές τις κλινικές που βρίσκονται σε όλη τη χώρα, και όταν μιλήσαμε με τους άλλους ιδιοκτήτες με τους οποίους μιλήσαμε, που πιθανότατα ήταν, δεν ξέρω, μεταξύ 30 και 50 συνεντεύξεις ιδιοκτητών. Το έχουν κάνει, όλοι αποκομίζουν υγιή κέρδη από τις επιχειρήσεις τους.
Mindy:
Και έχουν πρόβλημα να βρουν φυσιοθεραπευτές για να εργαστούν στα υποκαταστήματά τους ή είναι μια ερώτηση που δεν έχετε κάνει;
chris:
Ναι, και αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο είναι και το νούμερο ένα μέλημά μου, καθώς αυτό φαίνεται να είναι το πιο δύσκολο να σπάσω… Και, εννοώ, είναι το ίδιο στις περισσότερες επιχειρήσεις. Πώς βρίσκετε, προσελκύετε, διατηρείτε τα κορυφαία ταλέντα; Θα είναι η ίδια ερώτηση ανεξάρτητα από το είδος της επιχείρησης που διευθύνετε. Δεν διαφέρει και σε αυτόν τον τομέα, αλλά η διαφορά είναι ότι νομικά δεν μπορώ να εισέλθω αν συμβεί κάτι επειδή δεν έχω την άδεια. Οπότε είναι σίγουρα κάτι που πρέπει να σκεφτούμε και να σταθμίσουμε τις προβολές. Με βάση τις συζητήσεις που είχαμε, μου φαίνεται αρκετά προσοδοφόρο, όταν ξεπεράσεις τον πρώτο χρόνο, το να μπορείς να έχεις ένα αρκετά σταθερό εισόδημα από 15,000 $ έως 180,000 $ ανά άτομο επειδή δεν κάνεις τόσο πολλή δουλειά φαίνεται σταθερό, αλλά υπάρχει σίγουρα υπάρχουν πολλοί κίνδυνοι για αυτό επίσης.
Scott:
Λοιπόν, Κρις, αυτή ήταν μια πολύ καλή συζήτηση. Σας ευχαριστούμε πολύ που μοιραστήκατε όλα αυτά τα πράγματα μαζί μας και ελπίζουμε ότι ήταν πραγματικά χρήσιμο εδώ. Σας ευχαριστούμε πολύ που εισέρχεστε στο BiggerPockets Money Podcast σήμερα.
chris:
Γεια σου, σε ευχαριστώ πολύ που με έχεις. Σας σέβομαι πραγματικά παιδιά και εκτιμώ όλα όσα έχετε κάνει σε αυτόν τον χώρο, και ήταν τιμή μου να μιλήσω και με τους δύο σας.
Scott:
Φοβερός. Σε ευχαριστώ πάρα πολύ.
Mindy:
Ευχαριστώ, Κρις. Θα σας μιλήσουμε σύντομα. Εντάξει, Σκοτ, αυτή ήταν μια πολύ ενδιαφέρουσα συζήτηση. Εκτίμησα πραγματικά τα πράγματα που αναφέρατε για να σκεφτεί ο Chris σχετικά με την ευκαιρία του franchise.
Scott:
Ναι, απλώς νομίζω ότι είναι ενδιαφέρον εδώ γιατί νομίζω ότι, κοιτάξτε, μεγεθύνοντας τη μεγάλη εικόνα, και νομίζω ότι ο Chris διαφώνησε μαζί μου λίγο σε μερικά από αυτά τα σημεία, αλλά νομίζω ότι το σπίτι είναι το σημαντικότερο πλεονέκτημα και το κύριο θέμα εδώ. Πρόκειται για περιουσιακό στοιχείο 1.5 εκατομμυρίων δολαρίων. Έχει 800,000 δολάρια σε ίδια κεφάλαια και 600,000 δολάρια σε υποθήκη. Δεν είμαστε διατεθειμένοι να το αντιμετωπίσουμε, αλλά πρέπει να αναγνωρίσουμε ότι αυτή είναι η στρατηγική που εφαρμόζει ο Chris και η οικογένεια του Chris επενδύει σε αυτό το σπίτι, ουσιαστικά. Είναι η μεγαλύτερη μεμονωμένη δαπάνη. Περισσότερα χρήματα πηγαίνουν για το σπίτι από οποιοδήποτε άλλο περιουσιακό στοιχείο. Περισσότερα χρήματα έχουν διατεθεί για την επένδυση από ό,τι σε οποιοδήποτε άλλο περιουσιακό στοιχείο, και αυτό θα συμβάλει στην πορεία προς την οικονομική ανεξαρτησία.
Τα καλά νέα είναι ότι έχουμε τόσο υψηλό εισόδημα, κερδίζουμε τόσο υψηλό εισόδημα και έχουμε την ευκαιρία να συνεχίσουμε να το επεκτείνουμε, αυτό δεν έχει μεγάλη σημασία. Μπορούμε να το αντιμετωπίσουμε και να αρχίσουμε να επενδύουμε σε άλλες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων. Και νομίζω ότι ο Chris πρέπει πραγματικά να σκεφτεί πώς θέλει να μοιάζει αυτό το χαρτοφυλάκιο σε μερικά χρόνια. Και νομίζω ότι αν δεν το κάνει, θα πέσει στην παγίδα που πέφτουν πάρα πολλοί Αμερικανοί της ανώτερης μεσαίας τάξης που έχουν την τύχη να έχουν και το προνόμιο να έχουν μεγάλα εισοδήματα που έχει, που είναι όλος ο πλούτος στα 401k και το εγχώριο κεφάλαιο και δεν είναι πραγματικά πραγματοποιήσιμο. Δεν υπάρχει πραγματική ελευθερία εκεί. Είστε σχεδόν ακόμη πιο παγιδευμένοι σε αυτόν τον διάδρομο υψηλού εισοδήματος εκεί, εάν δεν κάνουμε σκόπιμη προσπάθεια να διατηρήσουμε χαμηλά τα έξοδα, να αποφύγουμε το χρέος των καταναλωτών και να δημιουργήσουμε έναν αναλώσιμο πλούτο που δημιουργεί ταμειακές ροές μετά από φόρους σε οχήματα εκτός των παραδοσιακών 401k και μετοχικό κεφάλαιο.
Mindy:
Ναι, απολύτως. Απλώς είμαι προσεκτικός σχετικά με την ικανότητα πρόσληψης υπαλλήλων σε αυτό, ακόμα. Γίνεται καλύτερος, αλλά εξακολουθεί να είναι μια δύσκολη στιγμή αυτή τη στιγμή, οπότε αυτό είναι ένα από τα μεγαλύτερα πράγματα που θα ήθελα να σκεφτεί ο Chris.
Scott:
Ναι. Κοίτα, νομίζω ότι μέσα σε αυτό το πλαίσιο για το οποίο μόλις μίλησα, έχουμε τώρα αυτό το έργο στην κατηγορία των μικρών επιχειρήσεων. Λατρεύω τις ευκαιρίες στην κατηγορία των μικρών επιχειρήσεων και νομίζω ότι αυτό θα μπορούσε να λειτουργήσει, αλλά νομίζω ότι ένα από τα ζητήματα, παραδόξως, που αντιμετωπίζει ο Κρις είναι ότι έχετε τόσο υψηλό εισόδημα που μπορεί να το βρει σε μειονεκτική θέση στην πραγματικότητα προσπαθεί να εκτελέσει ένα franchise στο πλάι από απόσταση σε αυτή τη συγκεκριμένη κατάσταση. Και μπορεί να είναι πολύ επιτυχημένος με αυτό. Τρέχει τους αριθμούς. Είναι πολύ προσεκτικός τύπος και έχει σαφώς υψηλό εισόδημα, σαφώς επιτυχημένος με πολλούς τρόπους.
Αλλά θα ένιωθα πιο άνετα με την ευκαιρία του franchise αν ήταν τοπική, αν δεν απαιτούσε ένα συγκεκριμένο σύνολο δεξιοτήτων φυσικοθεραπείας για να μπω και να λειτουργήσω. Αν υπήρχαν τέτοιου είδους εφεδρικά σχέδια, νομίζω ότι η πιθανότητα επιτυχίας θα ήταν μεγαλύτερη. Αλλά με την κατάσταση του Chris, είναι σε θέση να παράγει αρκετά μετρητά σε ετήσια βάση για να κάνει ένα στοίχημα όπως αυτό κάθε δύο χρόνια. Έτσι, ακόμα κι αν τα καταφέρει και τα δύο απέτυχαν τα επόμενα έξι χρόνια, μπορεί να έχει έναν νικητή σε αυτό το αποτέλεσμα. Νομίζω ότι θα μπορούσε να είναι ακόμα καλά μαθηματικά για αυτόν.
Mindy:
Αυτό είναι ένα καλό σημείο. Μου αρεσει αυτο. Και, πάλι, η κατάσταση του καθενός είναι διαφορετική, οπότε αυτό που προτείνουμε για τον Κρις είναι λόγω της συγκεκριμένης κατάστασης του Κρις, αν έχετε μια συγκεκριμένη κατάσταση για την οποία θα θέλατε να μιλήσουμε εγώ και ο Σκοτ, θα θέλαμε να μιλήσουμε μαζί σας. Μπορείτε να στείλετε email or , ή μπορείτε να συμπληρώσετε την αίτηση Finance Friday στη διεύθυνση biggerpockets.com/financereview. Και αν δεν θέλετε να χρησιμοποιήσετε το όνομά σας ή δεν θέλετε να χρησιμοποιήσετε το βίντεό σας ή και τα δύο, μπορούμε να σας ζητήσουμε να είστε ανώνυμοι. Θέλουμε απλώς να μοιραστούμε τους αριθμούς σας και να πούμε την ιστορία σας. Εντάξει, Σκοτ, πρέπει να φύγουμε από εδώ;
Scott:
Ας το κάνουμε.
Mindy:
Αυτό ολοκληρώνει αυτό το επεισόδιο του BiggerPockets Money Podcast. Είναι το Scott Trench. Είμαι η Mindy Jensen που λέει γίνε η μέλισσα μας, μέλισσα.
Scott:
Εάν σας άρεσε το σημερινό επεισόδιο, δώστε μας μια κριτική πέντε αστέρων στο Spotify ή την Apple. Και αν αναζητάτε ακόμα περισσότερο περιεχόμενο για χρήματα, μη διστάσετε να επισκεφτείτε το κανάλι μας στο YouTube στη διεύθυνση youtube.com/biggerpocketsmoney.
Mindy:
Το BiggerPockets Money δημιουργήθηκε από τους Mindy Jensen και Scott Trench, σε παραγωγή Kaylin Bennett, μοντάζ Exodus Media, Copywriting Nate Weinraub. Τέλος, ένα μεγάλο ευχαριστώ στην ομάδα των BiggerPockets για την πραγματοποίηση αυτής της παράστασης.
Δείτε το Podcast εδώ
[Ενσωματωμένο περιεχόμενο]
Βοηθήστε μας να προσεγγίσουμε νέους ακροατές iTunes αφήνοντάς μας μια βαθμολογία και κριτική! Χρειάζονται μόλις 30 δευτερόλεπτα. Ευχαριστώ! Το εκτιμούμε πολύ!
Σε αυτό το επεισόδιο που καλύπτουμε
- Η κοινή «παγίδα» ΠΥΡΚΑΓΙΑΣ ότι θα μπορούσε να σας αναγκάζουν να εργαστείτε για πολύ περισσότερο στη δουλειά σου
- Επένδυση σε λογαριασμούς συνταξιοδότησης έναντι μεσιτείας μετά από φόρους και στο οποίο να επικεντρωθούμε για τη ΦΩΤΙΑ
- πώς να πρόσβαση σε συνταξιοδοτικά ταμεία ακόμη και νωρίτερα αν το αποφασίσεις συνταξιοδοτούνται νωρίς
- Επένδυση σε ένα franchise και τι ΠΡΕΠΕΙ να γνωρίζετε προτού βάλετε τα χρήματά σας σε ένα
- Η τέλειο χαρτοφυλάκιο FIRE και πώς να κατανείμετε τις επενδύσεις σας για να υποστηρίξετε τον τρόπο ζωής σας στην πρόωρη συνταξιοδότηση
- Χτίζοντας/αγοράζοντας το για πάντα σπίτι σας και πότε να το αναβάλετε για να επενδύσετε
- Και So Πολύ περισσότερο!
Σύνδεσμοι από την εκπομπή
Ενδιαφέρεστε να μάθετε περισσότερα για τους σημερινούς χορηγούς ή να γίνετε εσείς οι ίδιοι συνεργάτες της BiggerPockets; Ενημέρωσέ μας!
Σημείωση By BiggerPockets: Αυτές είναι απόψεις γραμμένες από τον συγγραφέα και δεν αντιπροσωπεύουν απαραίτητα τις απόψεις των BiggerPockets.
- SEO Powered Content & PR Distribution. Ενισχύστε σήμερα.
- PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Ενδυναμώστε τον εαυτό σας. Πρόσβαση εδώ.
- PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Ενισχύθηκε η γνώση. Πρόσβαση εδώ.
- PlatoESG. Ανθρακας, Cleantech, Ενέργεια, Περιβάλλον, Ηλιακός, Διαχείριση των αποβλήτων. Πρόσβαση εδώ.
- PlatoHealth. Ευφυΐα βιοτεχνολογίας και κλινικών δοκιμών. Πρόσβαση εδώ.
- πηγή: https://www.biggerpockets.com/blog/money-462
- :έχει
- :είναι
- :δεν
- :που
- $ 1 εκατομμύρια
- $ 10 εκατομμύρια
- $3
- $UP
- 000
- 1
- 10
- 100
- 102
- 12
- 12 μήνες
- 15%
- 150
- 17
- 180
- 2%
- 20
- 200
- 2021
- 24
- 25
- 28
- 30
- 300
- 31
- 35%
- 40
- 400
- 401K
- 50
- 52
- 60
- 65
- 7
- 70
- 700
- 75
- 750
- 8
- 80
- 97
- a
- ικανότητα
- Ικανός
- Σχετικα
- σχετικά με αυτό
- πάνω από
- απολύτως
- πρόσβαση
- Σύμφωνα με
- Λογαριασμός
- Λογαριασμοί
- Συσσωρευμένος
- συσσώρευση
- ακριβής
- Κατορθώνω
- αναγνωρίζω
- απέναντι
- ενεργός
- πραγματικά
- προσθέτω
- Πρόσθετος
- Προσθέτει
- προηγμένες
- Μετά το
- πάλι
- την ηλικία του
- Συμφωνία
- εμπρός
- Όλα
- διανέμω
- κατανομή
- επιτρέπεται
- επιτρέπει
- σχεδόν
- Επίσης
- πάντοτε
- am
- Αμερικανοί
- χρεολυσία
- ποσό
- an
- και
- ετήσιος
- ετησίως
- Ετησίως
- ανώνυμος
- Άλλος
- απάντηση
- προσδοκώ
- κάθε
- πια
- κάποιος
- οπουδήποτε
- Εκκλήσεις
- Apple
- Εφαρμογή
- εφόδια
- εκτιμώ
- πλησιάζω
- ΕΙΝΑΙ
- ΠΕΡΙΟΧΗ
- επιχειρήματα
- γύρω
- συμφωνία
- άρθρο
- AS
- κατά μέρος
- ζητώ
- επιδιώκοντας
- εκτιμώ
- προσόν
- Ενεργητικό
- Σχέση
- παραδοχές
- At
- επίθεση
- Είναι εφικτό
- προσπάθεια
- προσελκύσει
- ελκυστικός
- συγγραφέας
- αυτόματη
- αυτοματοποίηση
- λεωφόρους
- μέσος
- αποφύγετε
- μακριά
- πίσω
- υποστηρίζεται
- φόντο
- εφεδρικός
- Κακός
- Υπόλοιπο
- φράγμα
- βάση
- βασίζονται
- Βασικα
- βάση
- BE
- όμορφα
- Ομορφιά
- επειδή
- γίνονται
- γίνεται
- να γίνει
- ήταν
- πριν
- αρχίζουν
- Αρχή
- πίσω
- είναι
- πίστη
- Πιστεύω
- πιστός
- ΚΑΛΎΤΕΡΟΣ
- Στοίχημα
- Καλύτερα
- μεταξύ
- Πέρα
- Μεγάλος
- Μεγάλη εικόνα
- Μεγαλύτερη
- Κομμάτι
- ευλογία
- βάρκα
- Ομολογίες
- μπόνους
- Μπότες & Μποτάκια
- σύνορο
- και οι δύο
- αγόρασε
- υποκαταστήματα
- μάρκα
- Ανάλυση
- Σπάζοντας
- φέρω
- Φέρνοντας
- μεσιτεία
- Έφερε
- ρυθμιστικό
- χτίζω
- Κτίριο
- χτισμένο
- τσαμπί
- βάρος
- επιχείρηση
- επιχειρήσεις
- προτομή
- αλλά
- αγορά
- Εξαγορά
- by
- Καλιφόρνια
- κλήση
- που ονομάζεται
- Καμπάνιες
- CAN
- Μπορεί να πάρει
- καπάκι
- Χωρητικότητα
- κεφάλαιο
- αυτοκίνητο
- ο οποίος
- Σταδιοδρομία
- προσεκτικός
- , Καρλ
- περίπτωση
- Μετρητά
- ταμειακή ροή
- κατηγορία
- προσοχή
- προσεκτικός
- ορισμένες
- σίγουρα
- cetera
- πρόκληση
- αλλαγή
- άλλαξε
- Κανάλι
- Φιλανθρωπικος ΣΚΟΠΟΣ
- έλεγχος
- έλεγχος
- Αρμονική κωδωνοκρουσία
- επιλογή
- chris
- τάξη
- τάξεις
- σαφώς
- κλινικές
- Κλεισιμο
- πιο κοντά
- Συνοικοδεσπότης
- συνάδελφος
- Κολλέγιο
- Στήλη
- συνδυασμός
- σε συνδυασμό
- Ελάτε
- έρχεται
- άνετος
- ερχομός
- προμήθειες
- εταίρα
- Αποζημίωση
- ανταγωνιστική
- εντελώς
- πολυπλοκότητα
- περίπλοκος
- επικεντρωθούν
- έννοια
- Ανησυχία
- Εξετάστε
- εξέταση
- θεωρώντας
- καταναλωτής
- περιεχόμενο
- ΣΥΝΕΧΕΙΑ
- συμβάλλοντας
- συνεισφορές
- Συνομιλία
- συνομιλίες
- Μετατροπή
- μετατρέψετε
- copywriting
- σωστά
- Κόστος
- Δικαστικά έξοδα
- θα μπορούσε να
- χώρα
- Ζευγάρι
- πορεία
- κάλυμμα
- ρωγμή
- δημιουργία
- δημιουργήθηκε
- μονάδες
- περίεργος
- Ρεύμα
- Τη στιγμή
- καμπύλη
- τομή
- ημερομηνία
- Ημερομηνία
- ημέρα
- από μέρα σε μέρα
- Ημ.
- συμφωνία
- Χρέος
- δεκαετίες
- αξιοπρεπή
- αποφασίζει
- ορίζεται
- οπωσδηποτε
- ορισμός
- Πτυχίο
- Ζήτηση
- Τμήμα
- παρατάσσω
- αναπτυχθεί
- κατάθεση
- βάθος
- περιγράφουν
- περιγράφεται
- Υπηρεσίες
- σχεδιασμένα
- Παρά
- DID
- διαφορά
- διαφορετικές
- δύσκολος
- επιμελώς
- κατευθύνει
- Αναπηρία
- Μειονέκτημα
- διακριτική ευχέρεια
- συζητήσουν
- συζήτηση
- συζήτηση
- συζητήσεις
- απόσταση
- κατάδυση
- μέρισμα
- μερίσματα
- do
- Γιατροί
- κάνει
- Όχι
- Σκύλος
- πράξη
- δολάρια
- δωρίζοντας
- γίνεται
- Μην
- αμφιβάλλω
- κάτω
- όνειρα
- αυτοκίνητο
- Σταγόνες
- δυναμικός
- Ε & Τ
- κάθε
- Νωρίτερα
- Νωρίς
- κερδίζουν
- Κερδίστε
- ευκολότερη
- εύκολος
- EBITDA
- επεξεργασία
- έκδοση
- αποτέλεσμα
- αποδοτικότητα
- αποτελεσματικός
- προσπάθεια
- είτε
- αλλιώς
- ΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΗ ΔΙΕΥΘΥΝΣΗ
- ξεκινά
- ενσωματωμένο
- μισθωτών
- υπαλλήλους
- τέλος
- έληξε
- αρκετά
- αρκετά χρήματα
- εξασφαλίζω
- εισάγετε
- εισερχόμενοι
- Εταιρεία
- Επιχειρηματία
- επιχειρηματίες
- Περιβάλλον
- επεισόδιο
- ίσος
- εξοπλισμός
- δικαιοσύνη
- ειδικά
- κατ 'ουσίαν,
- περιουσία
- Ηθική
- Even
- Κάθε
- όλοι
- όλοι
- πάντα
- ακριβώς
- παράδειγμα
- έξοχος
- Εκτός
- ενθουσιασμένοι
- συναρπαστικός
- υπάρχουν
- Exodus
- Επέκταση
- αναμένω
- προσδοκίες
- αναμένεται
- αναμένουν
- έξοδα
- ακριβά
- εμπειρία
- διερευνήσει
- επιπλέον
- γεγονός
- παράγοντας
- Απέτυχε
- έκθεση
- αρκετά
- Πτώση
- οικείος
- οικογένεια
- ανεμιστήρας
- φανταστική
- μακριά
- αγρότες
- Βυθομετρώ
- εφικτός
- Φεβρουάριος
- αισθάνομαι
- Τελη Εγγραφης
- λίγοι
- πεδίο
- Εικόνα
- συμπληρώστε
- Τελικά
- χρηματοδότηση
- οικονομικός
- οικονομική ελευθερία
- οικονομικοί στόχοι
- Οικονομική ανεξαρτησία
- χρηματοδότηση
- Εύρεση
- εύρεση
- τέλος
- Φωτιά
- Όνομα
- πρώτη φορά
- πέντε
- καθορίζεται
- εύκαμπτος
- ροή
- Συγκέντρωση
- ακολουθήστε
- Συνεχίστε
- τροφή
- Για
- αναγκάζοντας
- για πάντα
- μορφή
- προηγουμένως
- μορφές
- Εμπρός
- Τύχη
- Προς τα εμπρός
- Βρέθηκαν
- τέσσερα
- Πλαίσιο
- Προνόμιο
- Δωρεάν
- Ελευθερία
- Παρασκευή
- φίλος
- φίλους
- από
- εμπρός
- Καύσιμα
- πλήρη
- διασκέδαση
- λειτουργία
- κεφάλαιο
- θεμελιωδώς
- χρηματοδότηση
- χρήματα
- κέρδη
- παιχνίδι
- χάσμα
- παράγουν
- παράγεται
- δημιουργεί
- παραγωγής
- παίρνω
- να πάρει
- Δώστε
- δεδομένου
- δίνει
- Δίνοντας
- Go
- γκολ
- Στόχοι
- πηγαίνει
- μετάβαση
- φύγει
- καλός
- πήρε
- αποφοιτήσουν
- grand
- ευγνώμων
- εξαιρετική
- μεγαλύτερη
- ακαθάριστο
- Έδαφος
- Group
- Grow
- Ανάπτυξη
- Άνθρωπος
- σιδηροπρίονο
- είχε
- Ήμισυ
- στα μέσα του δρόμου
- Χειρισμός
- συμβαίνω
- ευτυχισμένος
- Σκληρά
- Έχω
- που έχει
- he
- Υγεία
- διαιτιτικο
- ακούω
- ακοή
- βοήθεια
- χρήσιμο
- βοήθεια
- αυτήν
- εδώ
- κρυμμένο
- Ψηλά
- υψηλότερο
- υψηλότερο
- υψηλά
- αυτόν
- ενοικίαση
- του
- ιστορία
- Επιτυχία
- κρατήστε
- Τρύπα
- Αρχική
- εργασία
- τίμιος
- Τίμια
- ΓΑΜΗΛΙΟ ΤΑΞΙΔΙ
- ελπίζω
- Ας ελπίσουμε ότι
- ξενοδοχείο
- ΩΡΕΣ
- Σπίτι
- νοικοκυριό
- στέγαση
- Πως
- Πώς να
- Ωστόσο
- hr
- HTTPS
- τεράστιος
- Υβριδικό
- i
- ΕΓΩ ΘΑ
- ιδέα
- ιδανικό
- ιδανικά
- ιδεών
- if
- αγνοήσει
- Επίπτωση
- in
- Σε άλλες
- κίνητρα
- Εισόδημα
- εσφαλμένα
- Αυξάνουν
- απίστευτη
- ανεξαρτησία
- ευρετήριο
- ατομικές
- άτομα
- βιομηχανία
- πληροφορίες
- αρχικός
- ασφάλιση
- ολοκλήρωμα
- Εκ προθέσεως
- εκ προθέσεως
- τόκος
- Επιτόκια
- ενδιαφερόμενος
- ενδιαφέρον
- ερμηνεία
- συνέντευξη
- συνεντεύξεις
- σε
- Επενδύστε
- επενδύοντας
- επένδυση
- Επενδύσεις
- επενδυτής
- συμμετέχουν
- συμμετοχή
- IRA
- ζήτημα
- θέματα
- IT
- ΤΟΥ
- εαυτό
- Δουλειά
- Θέσεις εργασίας
- ταξίδι
- άλμα
- μόλις
- Διατήρηση
- Παιδί
- παιδιά
- Σκοτώστε
- φονιάς
- Είδος
- Ξέρω
- ξέρει
- σκάλα
- μεγαλύτερη
- Επίθετο
- εν τέλει
- ξεκινήσει
- Του νόμου
- Πήδημα
- μάθηση
- ελάχιστα
- αφήνοντας
- αριστερά
- νομίμως
- ΔΑΝΕΙΖΩ
- δανειστές
- δανεισμός
- μείον
- λιγότερο από 20%
- ας
- Επίπεδο
- Μόχλευση
- LG
- Άδεια
- ζωή
- τον τρόπο ζωής
- ανύψωση
- αβασάνιστα
- Μου αρέσει
- Υγρό
- Εισηγμένες
- Ακούγοντας
- λίγο
- ζω
- ζωές
- ζουν
- δάνειο
- Δάνεια
- τοπικός
- που βρίσκεται
- τοποθεσία
- Μακριά
- πολύς καιρός
- μακροπρόθεσμος
- Μακροπρόθεσμη προοπτική
- πλέον
- ματιά
- μοιάζει
- κοίταξε
- κοιτάζοντας
- ΦΑΊΝΕΤΑΙ
- Παρτίδα
- πλήθος
- αγάπη
- αγαπά
- Χαμηλός
- χαμηλότερα
- επικερδής
- που
- Κυρίως
- μεγάλες
- κάνω
- ΚΑΝΕΙ
- Κατασκευή
- διαχείριση
- διαχείριση
- πολοί
- Περιθώριο
- σημάδι
- αγορά
- Μάρκετινγκ
- Ταίριασμα
- μαθηματικά
- ύλη
- ώριμος
- max
- Ενδέχεται..
- μπορεί
- me
- εννοώ
- σήμαινε
- Κρέας
- Εικόνες / Βίντεο
- ιατρικών
- ιατρικός εξοπλισμός
- Γνωρίστε
- συνάντηση
- ψυχική
- Ψυχική υγεία
- αναφέρω
- που αναφέρθηκαν
- Μέσο
- Midwest
- ενδέχεται να
- εκατομμύριο
- εκατομμύρια δολάρια
- νου
- ελαχιστοποιώντας
- υπουργείο
- λάθος
- μοντέλο
- στιγμή
- χρήματα
- Μηνας
- μηνιαίος
- μήνες
- περισσότερο
- Υποθήκη
- πλέον
- μετακινήσετε
- μετακινηθεί
- κίνηση
- πολύ
- πολλαπλούς
- πολλαπλασιάζεται
- πρέπει
- my
- τον εαυτό μου
- όνομα
- ονόματα
- Φύση
- σχεδόν
- αναγκαίως
- Ανάγκη
- ανάγκες
- αρνητικός
- κανενα απο τα δυο
- καθαρά
- δίκτυο
- ποτέ
- Νέα
- νέα της αγοράς
- νέα
- επόμενη
- όμορφη
- κόγχη
- Όχι.
- Ν/Α
- Βόρειος
- μη ξοδεύοντας
- τίποτα
- τώρα
- αποχρώσεις
- αριθμός
- αριθμοί
- παρατήρηση
- Πιθανότητα
- of
- off
- προσφορές
- Office
- συχνά
- oh
- Καλά
- Παλιά
- ηλικιωμένων
- on
- μια φορά
- ONE
- αυτά
- διαδικτυακά (online)
- αποκλειστικά
- ανοίξτε
- άνοιξε
- λειτουργούν
- λειτουργεί
- λειτουργίας
- έξοδα λειτουργίας
- λειτουργίες
- χειριστής
- Γνώμη
- Απόψεις
- Ευκαιρίες
- Ευκαιρία
- βέλτιστη
- βελτιστοποιημένη
- Επιλογή
- Επιλογές
- or
- τάξη
- Ορθοπεδικός
- ΑΛΛΑ
- δικός μας
- έξω
- Αποτέλεσμα
- θέα
- εκτός
- επί
- φόρμες
- δική
- ιδιοκτήτης
- ιδιοκτήτες
- ιδιοκτησία
- καταβλήθηκε
- πανδημία
- γονείς
- Πάρκο
- μέρος
- Ειδικότερα
- εταίρος
- Συνεργάτες
- Συνεταιρισμός
- παθητικός
- Το παρελθόν
- μονοπάτι
- ασθενής
- pacientes
- παύση
- σταμάτησε
- Πληρωμή
- πληρώνουν
- πληρωμή
- σύστημα πληρωμών
- πληρωμές
- πάσσαλος
- People
- για
- τοις εκατό
- τέλειος
- εκτελέσει
- ίσως
- περίοδος
- περιοδικός
- person
- προσωπικός
- Προσωπικά
- Προσωπικό
- προοπτική
- φυσικός
- Φυσικώς
- εικόνα
- Μέρος
- κράτησης θέσης
- σχέδιο
- σχεδιασμό
- φώναξε
- Πλάτων
- Πληροφορία δεδομένων Plato
- Πλάτωνα δεδομένα
- Δοκιμάστε να παίξετε
- παίχτης
- σας παρακαλούμε
- συν
- το podcast
- Σημείο
- σημεία
- ποπ
- Pops
- κατοικημένη περιοχή
- χαρτοφυλάκιο
- θέση
- δυνατός
- πιθανώς
- ενδεχομένως
- ανάγκη
- αρκετά
- τιμή
- Πριν
- προνόμιο
- πιθανότητα
- πιθανώς
- Πρόβλημα
- προβλήματα
- παράγει
- Παράγεται
- παράγει
- επαγγελματίας
- Προφίλ ⬇️
- Κέρδος
- κερδοφορία
- επικερδής
- κέρδη
- Πρόγραμμα
- Προβολή
- προβλέψεις
- υπόσχεση
- email marketing
- ιδιότητες
- περιουσία
- προστατεύονται
- αποδεδειγμένη
- δημόσιο
- τραβώντας
- αγορά
- καθαρώς
- βάζω
- Βάζει
- Βάζοντας
- Τέταρτο
- ερώτηση
- Ερωτήσεις
- Γρήγορα
- γρήγορα
- αρκετά
- εγείρει
- σειρά
- Τιμή
- Τιμές
- μάλλον
- εκτίμηση
- φθάσουν
- φθάσει
- φθάνοντας
- αντίδραση
- πραγματικός
- ακίνητα
- Πραγματικότητα
- συνειδητοποιήσουν
- πραγματικά
- πρόσφατος
- πρόσφατα
- αναγνωρίζω
- συνιστώ
- ρεκόρ
- Red
- μείωση
- παραπέμπω
- παραπομπές
- αφορά
- κάντε ΕΓΓΡΑΦΗ
- αποζημίωση
- Σχέσεις
- σχετικής
- βασιζόμενοι
- υπόλοιπα
- μακρινός
- απομακρυσμένη εργασία
- Ενοικίαση
- εκπροσωπώ
- απαιτούν
- σεβασμός
- ΠΕΡΙΦΕΡΕΙΑ
- διατηρώ
- συνταξιοδότηση
- λογαριασμοί συνταξιοδότησης
- απόδοση
- Επιστροφές
- έσοδα
- έσοδα
- ανασκόπηση
- δεξιά
- δικαιώματα
- αύξηση
- Κίνδυνος
- κινδύνους
- εύρωστος
- Δωμάτιο
- Roth IRA
- γύρος
- Άρθρο
- κανόνες
- τρέξιμο
- τρέξιμο
- τρέχει
- αγροτικός
- ένα ασφαλές
- Είπε
- μισθός
- εμπορικός
- ίδιο
- Αποθήκευση
- αποθηκεύονται
- οικονομία
- Οικονομίες
- λένε
- ρητό
- απολέπιση
- πρόγραμμα
- υποτροφίες
- Σχολείο
- Επιστήμονας
- σκορ
- scott
- δευτερόλεπτα
- ασφάλεια
- δείτε
- βλέποντας
- φαίνομαι
- φαίνεται
- δει
- τμήμα
- πωλούν
- Τις Πωλήσεις
- αίσθηση
- Σειρές
- υπηρεσία
- Συνεδρίαση
- σειρά
- τον καθορισμό
- διάφοροι
- Κοινοποίηση
- Shared
- μοιράζονται
- αυτή
- αλλαγή
- Καταστήματα Λιανικής
- Κοντά
- βολή
- θα πρέπει να
- δείχνουν
- επίδειξη
- πλευρά
- σημαντικά
- Απλούς
- απλότητα
- απλά
- αφού
- ενιαίας
- κατάσταση
- καταστάσεων
- ΕΞΙ
- Σκεπτικισμός
- σύνολο ικανοτήτων
- small
- μικρές επιχειρήσεις
- μικρές επιχειρήσεις
- μικρότερος
- So
- μέχρι τώρα
- Μ.Κ.Δ
- στέρεο
- λύση
- μερικοί
- Κάποιος
- κάτι
- κάπου
- του
- Σύντομα
- Ήχος
- Πηγές
- Νότιος
- Χώρος
- συγκεκριμένες
- δαπανήσει
- Δαπάνες
- διαίρεση
- Χορηγοί
- Spot
- Spotify
- σταθερός
- Προσωπικό
- στοίχημα
- άποψη
- Εκκίνηση
- ξεκίνησε
- Ξεκινήστε
- Κατάσταση
- Βήμα
- Ραβδί
- Ακόμη
- στοκ
- αποθέματα
- στάση
- χώρος στο δίσκο
- Ιστορία
- στρατηγικές
- Στρατηγική
- ισχυρός
- δομή
- Φοιτητής
- μελετημένος
- συνδρομές
- ουσιώδης
- ουσιαστικά
- επιτυχία
- επιτυχής
- τέτοιος
- Σούπερ
- προμήθεια
- υποστήριξη
- βέβαιος
- ασφαλώς
- Χειρουργική
- περιβάλλων
- Κούνια
- σύνδεση
- σύστημα
- τραπέζι
- Πάρτε
- παίρνει
- λήψη
- Ταλέντο
- Συζήτηση
- ομιλία
- τρύπημα
- φόρος
- Φόροι
- tech
- τεχνικά
- πει
- λέει
- δέκα
- όροι
- Τέσλα
- δοκιμαστεί
- από
- ευχαριστώ
- ότι
- Η
- Η περιοχή
- Η πρωτεύουσα
- οι πληροφορίες
- ο κόσμος
- τους
- Τους
- τους
- τότε
- θεραπευτής
- θεραπεία
- Εκεί.
- Αυτοί
- αυτοί
- πράγμα
- πράγματα
- νομίζω
- Σκέψη
- Τρίτος
- αυτό
- αυτή την εβδομάδα
- εκείνοι
- αν και?
- σκέψη
- τρία
- Μέσω
- παντού
- Ρίψη
- Παλίρροια
- ώρα
- χρονοδιάγραμμα
- φορές
- τύπος
- προς την
- σήμερα
- σημερινή
- τόνος
- τόνους
- πολύ
- κορυφή
- Σύνολο
- ΣΥΝΟΛΙΚΑ
- αφή
- προς
- τροχιά
- παραδοσιακός
- εκπαιδευμένο
- τροχιά
- Αντίγραφο
- μεταφράζω
- ταξίδι
- Τριπλούς
- ταλαιπωρία
- αληθής
- όντως
- προσπαθώ
- προσπαθώντας
- δεσμοφύλαξ
- Τουίτερ
- δύο
- τύπος
- τύποι
- συνήθως
- τελικός
- υπό
- καταλαβαίνω
- κατανόηση
- ξεκλειδώσετε
- μέχρι
- ενημερώθηκε
- us
- χρήση
- μεταχειρισμένος
- χρησιμοποιώντας
- επιχειρήσεις κοινής ωφέλειας
- Πολύτιμος
- αξία
- Εμπροσθοφυλακή
- μεταβλητή
- Οχήματα
- πολύ
- μέσω
- Βίντεο
- Επίσκεψη
- Επισκέψεις
- vs
- μισθός
- μισθοί
- περιμένετε
- walk
- θέλω
- ήθελε
- θέλει
- ήταν
- Δες
- Τρόπος..
- τρόπους
- we
- Πλούτος
- ζιζανίων
- εβδομάδα
- εβδομαδιαίος
- ζυγίζω
- καλωσόρισμα
- ΛΟΙΠΌΝ
- πήγε
- ήταν
- Τι
- Τι είναι
- ανεξαρτήτως
- πότε
- αν
- Ποιό
- ενώ
- Ο ΟΠΟΊΟΣ
- ολόκληρο
- WHY
- γυναίκα
- Wi-Fi
- θα
- πρόθυμος
- νικητής
- με
- απόσυρση
- εντός
- αναρωτιέμαι
- θαυμάσιος
- Αναρωτιούνται
- λέξη
- Εργασία
- επεξεργάζομαι
- εργάστηκαν
- εργαζόμενος
- λειτουργεί
- κόσμος
- αξία
- θα
- θα έδινα
- τυλίξτε
- γραπτή
- Λανθασμένος
- X
- έτος
- ετήσια
- χρόνια
- Ναί
- Βελτιστοποίηση
- αποδόσεις
- εσείς
- νέος
- Σας
- τον εαυτό σας
- YouTube
- zephyrnet
- μηδέν
- ζουμ
- μεγέθυνση