Nature: Wall Street’s Newest Market | Greenbiz

Αναδημοσίευση από τον Πλάτωνα

Ακολουθούν: 0

Θυμάμαι ξεκάθαρα μια διάλεξη που άκουσα πριν από τέσσερα χρόνια, όπου ένας καθηγητής δήλωσε ότι παρά την προσοχή που λαμβάνει η κλιματική αλλαγή, δεν είναι το πιο επείγον ζήτημα που αντιμετωπίζουμε από την άποψη της πλανητικής βιωσιμότητας. Για να καταδείξει την άποψή του, έδειξε τα συχνά αναφερόμενα διάγραμμα πλανητικών ορίων, το οποίο ορίζει τις παραμέτρους «μέσα στις οποίες η ανθρωπότητα μπορεί να συνεχίσει να αναπτύσσεται και να ευδοκιμεί για τις επόμενες γενιές».

Δεν είμαι επιστήμονας, αλλά ακόμα και θα μπορούσα να πω ότι αν οι πορτοκαλί γραμμές αντιπροσωπεύουν το επίπεδο ανησυχίας που θα έπρεπε να έχουμε, τότε θα πρέπει να ανησυχούμε πολύ περισσότερο για την απώλεια της βιοποικιλότητας από ό,τι συμβαίνει σήμερα.

Τότε σκέφτηκα ότι πρέπει να υπάρχει κάποιο πλαίσιο που μου έλειπε – κάτι που πρέπει να γνωρίζουν οι άνθρωποι σε θέσεις εξουσίας – που εξηγούσε γιατί οι επιχειρήσεις και οι πολιτικοί δεν έδιναν την ακεραιότητα της βιόσφαιρας ή την απώλεια βιοποικιλότητας το ίδιο επίπεδο προσοχής που έδιναν στην κλιματική αλλαγή. Πρέπει να το έχουν ήδη αντιμετωπίσει. Σωστά?

Όχι ακριβώς, αλλά το περασμένο έτος αντιπροσώπευε ένα σημείο καμπής για το πώς βλέπει η επενδυτική κοινότητα τη βιοποικιλότητα. διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων δρομολόγησε εννέα νέα ταμεία βιοποικιλότητας το 2022, προσθέτοντας στα επτά υπάρχοντα.

Fidelity Funds' ταμείο βιώσιμης βιοποικιλότητας, για παράδειγμα, ξεκίνησε τον Σεπτέμβριο με στόχο να επενδύσει σε εταιρείες που επιτρέπουν τη σταθεροποίηση ή τον μετριασμό της απώλειας βιοποικιλότητας μέσω των τεχνολογιών και των λύσεών τους. Μέχρι σήμερα, έχει προσελκύσει μόνο 5 εκατομμύρια δολάρια περιουσιακών στοιχείων υπό διαχείριση. του Αξά Ταμείο βιοποικιλότητας ACT κυκλοφόρησε τον Απρίλιο του 2022· έχει πάνω από 144 εκατομμύρια δολάρια υπό διαχείριση, επενδύσεις σε εταιρείες που μειώνουν ή περιορίζουν τον αρνητικό αντίκτυπο των ανθρώπινων δραστηριοτήτων στη βιοποικιλότητα.

Ενώ αυτά τα κεφάλαια και άλλα νέα έχουν τριπλασιάσει το συνολικό ενεργητικό υπό διαχείριση για τα ταμεία που επικεντρώνονται στη βιοποικιλότητα, σωρευτικά κατείχαν λιγότερο από 1 δισεκατομμύριο δολάρια σε περιουσιακά στοιχεία στο τέλος του 2022. Για την προοπτική, η BlackRock συγκέντρωσε 4.5 δισεκατομμύρια δολάρια για ένα μόνο ταμείο υποδομής με επίκεντρο το κλίμα πέρυσι και το BFG της εταιρείας Ταμείο Κυκλικής Οικονομίας έχει περισσότερα από 1.8 δισεκατομμύρια δολάρια περιουσιακών στοιχείων υπό διαχείριση.

Γιατί τώρα;

Το αυξανόμενο ενδιαφέρον για τη βιοποικιλότητα δεν είναι τυχαίο. Στη Διάσκεψη του ΟΗΕ για τη Βιοποικιλότητα (COP 15) που έλαβε χώρα στο Μόντρεαλ τον Δεκέμβριο, εταιρείες, κυβερνήσεις και ΜΚΟ συναντήθηκαν για να συμφωνήσουν σε ένα σύνολο στόχων για τη φύση την επόμενη δεκαετία. Ένα σημαντικό αποτέλεσμα ήταν μια συμφωνία για την προστασία του 30 τοις εκατό της Γης έως το 2030.

Υπάρχουν πολλά οφέλη από την εναρμόνιση του ιδιωτικού τομέα με τις προσπάθειες για την προστασία της βιοποικιλότητας. Πρώτον, οι ιδιωτικές οντότητες μπορούν συχνά να κινούνται ταχύτερα από τους αντίστοιχους του δημόσιου τομέα και να περιστρέφονται πιο γρήγορα καθώς οι νέες πληροφορίες υποστηρίζουν καλύτερη λήψη αποφάσεων. Σκεφτείτε την αρχή της πανδημίας COVID-19, όταν ξεκίνησαν οι εταιρείες τεχνολογίας ακύρωση προσωπικών εκδηλώσεων και διατάσσει τους υπαλλήλους να εργάζονται από το σπίτι, ενώ οι πολιτικοί συνέχιζαν να συζητούν την ανάγκη για παύση λειτουργίας και μέτρα ασφαλείας.

Η χρηματοδότηση του ιδιωτικού τομέα παρέχει επίσης πρόσβαση σε πρόσθετο κεφάλαιο για επενδύσεις που σχετίζονται με τη βιοποικιλότητα και μπορεί να έχει ταχύτερους βρόχους ανατροφοδότησης, όπως τριμηνιαίες αναφορές και τακτικές περιόδους εξαγοράς που προσφέρουν στους επενδυτές την ευκαιρία να αντλήσουν τα χρήματά τους από ένα επενδυτικό ταμείο. Αυτό οδηγεί στη λογοδοσία στην κατανομή κεφαλαίων.

Επιπλέον, το βάθος και η ταχύτητα των ιδιωτικών κεφαλαιαγορών είναι ζωτικής σημασίας για τις προσπάθειες προστασίας της βιοποικιλότητας της Γης, καθώς τρισεκατομμύρια δολάρια θα χρειαστούν την επόμενη δεκαετία.

Ευτυχώς, υπάρχει προηγούμενο για την κινητοποίηση των ιδιωτικών κεφαλαιαγορών για την αντιμετώπιση των προκλήσεων βιωσιμότητας. Οι επενδυτές ζητούν από τις εταιρείες να αναφέρουν τις εκπομπές αερίων του θερμοκηπίου (GHG) εδώ και δεκαετίες — τώρα, το 71 τοις εκατό των εταιρειών S&P 500 αποκαλύψτε τα. Μια ολόκληρη βιομηχανία «λογιστικής άνθρακα» έχει αναπτυχθεί γύρω από τη βοήθεια εταιρειών, κυβερνήσεων και άλλων οργανισμών να μετρήσουν και να αναφέρουν τις εκπομπές άνθρακα/GHG — με την αγορά λογισμικού λογιστικής άνθρακα αξίας 15.3 δισ. δολαρίων για 2023.

Οι επενδυτές αγαπούν τα δεδομένα, οπότε αυτό είναι το επόμενο για τη βιοποικιλότητα. Αναπτύσσονται και δημοσιεύονται πλαίσια και μέθοδοι για τη συλλογή, την ανάλυση, την αναφορά και τη σύγκριση των εταιρικών επιπτώσεων στη βιοποικιλότητα. Η προσοχή όλων είναι στο Taskforce για οικονομικές γνωστοποιήσεις που σχετίζονται με τη φύση, η οποία υποτίθεται ότι θα εκδώσει τελικές συστάσεις για υποβολή εκθέσεων τον Σεπτέμβριο. Το πλαίσιο θα καθορίσει τον τρόπο με τον οποίο οι εταιρείες μπορούν να αναφέρουν και να ενεργήσουν για τους κινδύνους που σχετίζονται με τη φύση.

Τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα προετοιμάζονται για τη χιονοστιβάδα δεδομένων βιοποικιλότητας που σύντομα θα ενσωματωθούν στην επενδυτική τους ανάλυση. Οι πάροχοι δεδομένων όπως S&P Global Sustainable1 και Φύση Άλφα λανσάρουν νέα προϊόντα για να βοηθήσουν τους επενδυτές να παρακολουθούν τους κινδύνους που σχετίζονται με τη βιοποικιλότητα στα χαρτοφυλάκιά τους. Χρειάζονται οπωσδήποτε νέα εργαλεία για την παρακολούθηση του αντίκτυπου των εταιρειών στη βιοποικιλότητα: Μια αναφορά που δημοσιεύθηκε τον περασμένο μήνα από την Share Action διαπίστωσε ότι η πλειονότητα των διαχειριστών περιουσιακών στοιχείων δεν έχει πολιτικές αφοσίωσης και ψηφοφορίας μέσω πληρεξουσίου που σχετίζονται με τη βιοποικιλότητα.

Είναι σίγουρα καλό να βλέπουμε τον ιδιωτικό τομέα να αρχίζει να αναγνωρίζει την ανάγκη να ενεργήσει για να αποτρέψει μια κρίση απώλειας βιοποικιλότητας, αλλά για να γίνει αυτό θα απαιτηθούν πολλά περισσότερα από μια χούφτα επενδυτικά ταμεία με θέμα τη βιοποικιλότητα που διαχειρίζονται συλλογικά 1 δισεκατομμύριο δολάρια. Χρειαζόμαστε η παγκόσμια οικονομία να εκτιμά τη βιοποικιλότητα σαν να εξαρτάται η ζωή της από αυτήν.