Die Anfrage nach Daten zur Lieferkette in den USA löst eine Reihe von Reaktionen aus, die von verschwiegen bis verklemmt reichen

TSMC zog letzte Woche den Zorn der chinesischen Staatsmedien auf sich, nachdem es der Aufforderung des US-Handelsministeriums nachgekommen war, Lieferkettendaten bis zum 8. November einzureichen.

In den chinesischen Berichten, die es als einen Akt der „Kapitulation“ vor der US-Hegemonie bezeichneten, wurde darauf geachtet, Taipei die Schuld für das Nachgeben gegenüber Washington zu geben, anstatt mit dem Finger auf TSMC selbst zu zeigen.

Kommentatoren chinesischer Staatsmedien sind Experten für Parteipropaganda, nicht für Halbleiter, daher könnte man ihnen verzeihen, dass sie das Offensichtliche nicht wussten: TSMC ist nicht zum weltweit führenden Gießer geworden, indem es über die Aktivitäten seiner Kunden geplaudert hat.

Unabhängig davon zitierte Reuters TSMC mit der Aussage, dass das Unternehmen keine detaillierten vertraulichen Kundeninformationen an die USA weitergegeben habe.

TSMC war eines von 23 Unternehmen, darunter ASE, Infineon, Micron und Philips, die Daten zur Lieferkette bereitstellten, wobei sich die meisten Chiphersteller dafür entschieden, dies privat zu tun, anstatt ihre Daten öffentlich offenzulegen.

Aber in den öffentlichen Einsendungen waren einige interessante Kleinigkeiten zu finden.

Auf Kundenseite gab Philips bekannt, dass es aufgrund der Halbleiterknappheit 13 Prozent seiner Produktion verzögern musste. Es fügte hinzu, dass die größten Engpässe bei MCUs, FPGAs, ASICs, Speicher, linearen und diskreten Bauteilen zu verzeichnen seien – und dass die Beschaffung schwer zu findender Komponenten jetzt 12 bis 18 Monate dauere, verglichen mit 3 Monaten in normalen Zeiten.

Technicolor war etwas, das man in den goldenen Tagen Hollywoods auf den Kinoleinwänden sehen konnte. Heutzutage ist es der Handelsname eines in Frankreich ansässigen Unternehmens (ehemals Thomson), das unter anderem Dienstleistungen für die Produktion visueller Effekte für Filme anbietet. Es kauft auch Chips, aber nicht annähernd in der Menge wie ein Gigant wie Philips – und darin liegt das Problem.

Als kleiner Kunde hat Technicolor angesichts der Produktknappheit wenig Einfluss und brachte diese Frustration in seiner Stellungnahme zum Ausdruck.

„Die Transparenz der IC-Lieferkette von Technicolor wurde herausgefordert und bleibt unsicher, da die Rohstoffversorgung (Lead-Frame, Substrat), Engpässe bei IC-Fabriken und OSAT die Kapazität (Zuteilung) und die Materialverfügbarkeit zur Priorisierung der Versorgung ausgleichen, was sich aufgrund der Fluktuation auf die Lieferpläne auswirkt Die Vorlaufzeit wirkt sich auf die Lieferverpflichtungen aus“, sagte das Unternehmen.

Steigende Kosten von Gießereilieferanten wie TSMC und UMC waren ein weiterer Streitpunkt für das französische Unternehmen.

„IC-Lieferanten fordern von ihren Kunden die Zahlung von Versandgebühren, um die Lieferung durch Gießereien sicherzustellen, und die Logistikgebühren unserer Spediteure steigen ständig. Kostensteigerungen wie diese sind im Halbleitermarkt nicht Standard und verstoßen gegen das Mooresche Gesetz, weshalb sie weder vorhersehbar noch zu erwarten waren.“ Autsch!

Was die Chip-Versorgung angeht, erklärte Infineon der US-Regierung unverblümt, was die „Grundursache“ für die weltweite Chip-Knappheit sei: das JIT-Fertigungssystem (Just-in-Time).

„Um die weltweite Chipknappheit wirklich zu überwinden, sollte das JIT-System durch eine kollaborative Plattform ersetzt werden, auf der Nachfrageinformationen anonym geteilt werden (um den Wettbewerb aufrechtzuerhalten), aber ohne den Bullwhip-Bias“, sagte Infineon.

Der Bullwhip-Effekt bezieht sich auf die Nachfrageverzerrung, die sich stromaufwärts in der Lieferkette ausbreitet und durch die mangelnde Synchronisierung zwischen den Mitgliedern der Lieferkette verstärkt wird.

Der vernichtendste Beitrag kam jedoch vom Institute for New Economic Thinking, das Mitgliedsunternehmen der Semiconductor Industry Association (SIA) wie Intel und Qualcomm dafür kritisierte, dass sie einerseits die US-Regierung um Industriefinanzierung gebeten hatten, dafür aber ihr überschüssiges Geld verwendeten für Aktienrückkäufe andererseits. Letzteres soll natürlich die Aktienkurse in die Höhe treiben und das Vermögen der Aktienmanager der Unternehmen steigern.

„Die meisten SIA-Unternehmensmitglieder, die sich jetzt für den CHIPS for America Act einsetzen, haben die frühere Unterstützung, die die US-Halbleiterindustrie seit Jahrzehnten von der US-Regierung erhalten hat, verschwendet, indem sie ihr Unternehmenskapital für Rückkäufe verwendet haben, um die Aktienkurse ihrer eigenen Unternehmen anzukurbeln.“ Berichtsautoren William Lazonick und Matt Hopkins berechnet.

„Unter den SIA-Unternehmensunterzeichnern des Briefes an Präsident Biden führten die fünf größten Aktienrückkäufer – Intel, IBM, Qualcomm, Texas Instruments und Broadcom – im Jahrzehnt 249–2011 zusammen Rückkäufe im Wert von 2020 Milliarden US-Dollar durch, was 71 Prozent davon entspricht ihre Gewinne und fast das Fünffache der Subventionen im nächsten Jahrzehnt, für die die SIA Lobbyarbeit leistet.“

Das tun nicht nur Chiphersteller. Die Semiconductors in America Coalition (SIAC) wurde im Mai gegründet, um im Kongress für die Verabschiedung des CHIPS-Gesetzes zu werben. Zu den Mitgliedern gehören Apple, Microsoft, Cisco und Google, die im Zeitraum 633–2011 insgesamt 2020 Milliarden US-Dollar für Rückkäufe ausgegeben haben, heißt es in dem Bericht, in dem darauf hingewiesen wird, dass dies etwa das Zwölffache der geplanten staatlichen Subventionen im Rahmen von CHIPS zur Unterstützung von Waferfabriken auf US-amerikanischem Boden sei.

„Wenn der Kongress das erklärte Ziel der Gesetzgebung erreichen will, große Neuinvestitionen in Halbleiter zu fördern, muss er sich mit diesem Paradoxon auseinandersetzen“, sagten die Autoren des Berichts.

Ihr Vorschlag: verlangen von der SIA und der SIAC, dass sie von ihren Mitgliedern Zusagen einfordern, um Aktienrückkäufe als Rückkäufe auf dem freien Markt in den nächsten 10 Jahren zu beenden.

Gibt es Wetten darüber, wie die Mitglieder darüber abstimmen werden?

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