ESG Futures - S & P 500 und STOXX 600

In meinem letzten Artikel, ESG Investments - Ein erster Blick auf das DetailIch stellte fest, dass zwei der wichtigsten Aktienindex-Futures-Kontrakte, CM-Erweiterung S & P 500 und Eurex STOXX 600 haben ESG-gescreente Varianten. Im heutigen Artikel schaue ich auf die Lautstärke und offenes Interesse dieser Verträge.

CME S & P 500 ESG

Beginnend mit CME E-mini S & P 500 ESG-Futures, die wir jetzt haben CCPView.

• Das monatliche Volumen reicht von einem Höchststand von 3.3 Milliarden US-Dollar am 20. Dezember bis zu einem Tiefststand von 1.5 Milliarden US-Dollar am 21. Januar für den ausgewählten Viermonatszeitraum
• ADV zwischen 70 und 140 Millionen US-Dollar oder zwischen 450 und 900 Verträgen.

Die offenen Positionen beliefen sich zum 12. März 2021 auf 7,198 Kontrakte oder 1.2 Mrd. USD.

Eurex STOXX 600 ESG-X

Schauen wir uns als nächstes Eurex STOXX 600 ESG-X in an CCPView.

• Das monatliche Volumen reicht von einem Höchststand von 3.3 Mrd. EUR im 20. Dezember bis zu einem Tiefststand von 475 Mio. EUR im 21. Januar
• ADV zwischen 23 und 145 Mio. € oder zwischen 1,500 und 9,900 Kontrakten.

Die offenen Positionen beliefen sich zum 12. März 2021 auf 85,045 Kontrakte oder 1.3 Mrd. EUR.

Vergleiche

Beide Verträge mit ähnlichem Volumen und nur zur Überprüfung können wir zusammen zeichnen.

• S & P 500 ESG mit einem kumulierten Wert von 8.9 Milliarden US-Dollar in den vier Monaten.
• STOXX 600 ESG-X mit einem Gesamtvolumen von 6.5 Milliarden US-Dollar
• S & P 500 mit höherem Volumen jeden Monat außer am 20. Dezember

Wenn wir zu einer täglichen Volumenansicht wechseln würden, würden wir an jedem einzelnen Tag in unserem Zeitraum ein Volumen sehen, was die Marktakzeptanz, die diese beiden Verträge jetzt erreicht haben, weiter demonstriert.

Im Vergleich zum Benchmark

Der eigentliche Test für die ESG-Futures besteht darin, ihr Volumen und ihre offenen Positionen mit dem Hauptvertrag für CME zu vergleichen, bei dem es sich um den S & P 500 Future mit seinen drei Varianten E-Mini, Micro E-Mini und S & P 500 handelt.

In Bezug auf das Volumen handelt es sich nicht um einen Wettbewerb mit einem monatlichen Volumen von über 6 Billionen US-Dollar in den CME S & P 500-Futures im Vergleich zu 1.5 bis 3.3 Milliarden US-Dollar in der ESG, also weniger als 0.05%. Während es sich um Open Interest handelt, ist der ESG-Kontrakt mit 0.2% etwas höher.

CME S & P 500 Futures sind einer der größten Kontrakte der Welt mit massivem Volumen und massiver Liquidität. Daher ist es nicht verwunderlich, dass der ESG-Kontrakt, der im 4. Quartal 2019 aufgelegt wurde, im Vergleich nur einen so geringen Prozentsatz darstellt.

STOXX 600 ESG-X-Volumes sind jedoch ein Diagramm wert.

• STOXX 600 im Bereich von 22 bis 42 Milliarden Euro
• STOXX 600 ESG-X im Bereich von 0.5 bis 3.3 Milliarden Euro
• STOXX 600 ESG-X-Volumina im Bereich von 1.95% bis 7% von STOXX 600

Während die offenen Positionen am 12. März 2021 STOXX 600 ESG-X 1.3 Mrd. EUR gegenüber STOXX 600 10.5 Mrd. EUR oder 13% betrugen.

Es ist gut, einen so hohen Anteil zu sehen, auch wenn die Tatsache berücksichtigt wird, dass Eurex STOXX 600 nicht die größte Aktienindex-Zukunft bei Eurex ist, nämlich STOXX 50, gefolgt von DAX 50, und obwohl diese jeweils ESG-Varianten haben, müssen diese Varianten noch Material gewinnen Volumen oder Open Interest.

Weitere Informationen zu den ESG-Futures S & P 500 und STOXX 600 finden Sie unter Dieser Artikel von Optiver.

Das ist es

Das ist alles, wofür ich heute Zeit habe.

Wir werden uns weiterhin mit ESG-Futures und -Optionen befassen.

Optionen bei CBOE S & P 500 ESG und Eurex STOXX 600 ESG-X.

Futures bei Euronext, EIS, Nasdaq-OMX, SGX.

Und überprüfen Sie, wie sich die Volumes entwickeln.

ESG-Anlagen und -Derivate werden voraussichtlich zunehmen.

Die Standardisierung von ESG-Angaben wird sicherlich helfen.

Quelle: https://www.clarusft.com/esg-futures-sp-500-and-stoxx-600/?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=esg-futures-sp-500-and-stoxx-600