BTO mit StanChart-Mandat hat Serie A im Blick

BTO mit StanChart-Mandat hat Serie A im Blick

Zeitstempel: 10. Mai 2023, 7:38 Uhr
Quellknoten: 2641247

BetterTradeOff (bekannt als BTO), ein in Singapur ansässiges WealthTech-Startup, beabsichtigt, Ende 2023 oder Anfang 2024 eine Serie-A-Risikofinanzierungsrunde aufzubringen, um die geografische Expansion zu finanzieren und die Produktintegration mit seinen Partnern zu unterstützen.

Das Unternehmen hat kürzlich eine Investition von SC Ventures erhalten, dem Innovationszweig der Standard Chartered Bank, deren Vermögensverwaltungsgeschäft BTO in Singapur einführt.

Laurent Bertrand, CEO und Mitbegründer von BTO, sagt, dass eines der herausragenden Merkmale von BTO darin besteht, dass seine digitalen Vermögenslösungen für den weltweiten Einsatz konzipiert sind und die Software eine einfache Lokalisierung ermöglicht, um lokale Vorschriften oder Marktpraktiken zu erfüllen.

„Wir wollen, dass BTO zum Marktstandard wird“, sagte er DigFin.

Zu den weiteren Kunden zählen Zurich Malaysia, die in der Schweiz ansässige PostFinance (die Finanzdienstleistungssparte der Schweizer Post) und der niederländische Versicherer Achmea. Diese Institutionen sind sowohl Investoren des Unternehmens als auch Kunden.

Die Vielfalt der Märkte, in denen BTO eingesetzt wird, zeugt von seinem flexiblen Design, sagt Bertrand.

Gründung von BTO

Er gründete BTO im Jahr 2018, aber die Partner verbrachten drei Jahre damit, die Technologie zu entwickeln, indem sie das Unternehmen mit ihrem eigenen Geld und später mit Angel-Investitionen von Leuten aus der Vermögensbranche gründeten. „Es war eine sehr schwierige und einsame Zeit“, sagte er.

BTO ist eine hybride digitale Software-as-a-Service-Plattform, die sowohl den Kunden eines Vermögensverwaltungsunternehmens als auch seinen eigenen Finanzberatern oder Kundenbetreuern dienen soll. Die Idee besteht darin, alle Aspekte der Dienstleistungen einer Privatbank auch anderen Marktsegmenten zugänglich zu machen, von den Wohlhabenden bis zur breiten Masse.

Aus Kundensicht soll BTO mehr leisten, als nur ein Anlageziel auf Basis eines Wertpapierportfolios zu berechnen. Es personalisiert Ziele, die das Gesamtvermögen und die Schulden eines Benutzers umfassen, einschließlich Eigentum, Versicherungsschutz, Steuern, Rentenpläne und Familienunternehmen.

Es handelt sich um eine Analyse, die menschliche Berater nur ausgabefreudigen Kunden liefern können. „Wer hat die Zeit oder das Know-how, dieses Maß an Vertrieb und Beratung in großem Maßstab anzubieten?“ sagte Bertrand.

Dazu musste der Prozess auf zwei grundlegende Fragen reduziert werden. Wie viel braucht die Person, um in Rente zu gehen? Und was können sie dagegen tun?

Laut Bertrand neigen bestehende digitale Lösungen dazu, die aktuellen, papierbasierten Prozesse nachzubilden, die Banken und Versicherungsagenten mit Kunden durchführen. Das bedeutet, dass sie denselben Jargon verwenden. „Diese Systeme richten sich immer noch an Experten. Sie helfen RMs, ändern aber nichts an den Grundlagen der Beziehung.“

Hybridmodell

BTO versucht nicht, menschliche Berater aus dem Geschäft zu drängen, obwohl dies theoretisch möglich wäre, sondern es soll ihnen auch dabei helfen, ihre Kunden zu verstehen. Bertrand sagt, egal wie gut ein digitales Ergebnis sei, Investitionen und Lebensversicherungen seien kostspielige und wichtige Entscheidungen. Menschen brauchen die Sicherheit eines menschlichen Experten.

„Der Kunde möchte wissen: ‚Kann ich es schaffen?‘ Sobald sie die Daten haben und an einen Agenten verwiesen werden, weiß dieser, dass es sich um einen motivierten Kunden handelt“, sagte Bertrand.

Sind RMs dadurch bloße Makler? „Die Jury ist am Ende“, gab Bertrand zu. „Sie müssen mehr tun, als nur Produkte zu verkaufen. Sie werden Lebensberater.“

Er argumentiert jedoch, dass, wenn BTO personalisierte Finanzkompetenz vermitteln kann, dies den Menschen hilft, ihre finanzielle Situation zu verstehen, was die Wahrscheinlichkeit erhöht, dass sie die Dienste eines Finanzberaters benötigen.

Bertrand sagt, die aggregierten Informationen von BTO (ohne persönliche Identifizierung) deuten darauf hin, dass die überwiegende Mehrheit der Menschen zu sehr mit Bargeld in Berührung komme.

„Ich würde sagen, dass 90 Prozent der Menschen zu wenig investiert und nicht ausreichend geschützt sind“, sagte er. „Robo-Berater haben gute Arbeit dabei geleistet, das Angebot einer Bank zu vereinfachen, aber haben sie die Menschen tatsächlich dazu bewegt, nicht mehr Bargeld zu halten, sondern stattdessen Lebensversicherungen anzulegen und abzuschließen?“

Expansionspläne

BTO berechnet seinen Firmenkunden eine Einrichtungsgebühr und eine Lizenzgebühr pro aktivem Benutzer. Händler würden davon profitieren, wenn sie stärker mit ihren Kunden in Kontakt kämen, denen sie dann andere Produkte durch Cross-Selling anbieten könnten, sagt er. Sie erhalten außerdem Zugriff auf die Daten von BTO zu ihren Kunden, die den Vertriebshändlern einen Überblick über die Ruhestandsziele einer Person und darüber geben, wie weit oder nahe sie der Erreichung dieser Ziele sind.

Das Unternehmen arbeitet immer noch mit seinen frühen Unterstützern zusammen, um herauszufinden, wie effektiv sich seine Finanzbildung darin niederschlägt, Menschen dazu zu bewegen, Maßnahmen zu ergreifen und die entsprechenden Produkte zu kaufen. Der Schlüssel liegt laut Bertrand darin, sicherzustellen, dass sich das Gespräch um den Endkunden dreht.

„Die Menschen wollen etwas über ihr Leben wissen“, sagte er. „Sie wollen nichts von Ihrem Produkt hören.“

Da Kunden bereits in Singapur, der Schweiz und den Niederlanden aktiv sind, besteht der nächste Schritt darin, weitere Märkte zu erschließen. Standard Chartered wird BTO wahrscheinlich über Singapur hinaus exportieren, obwohl Bertrand es ablehnte, Einzelheiten zu nennen. Aber er möchte Geld sammeln, um in die USA und nach Europa zu ziehen.

„Asien ist der am schnellsten wachsende Markt und die Bevölkerung ist digitaler, aber die USA sind der größte“, bemerkte er.

Zusammen mit dieser Erweiterung besteht die Notwendigkeit, Clients über API zu integrieren. Mehr Kunden und mehr Partner erfordern mehr technische Arbeit, um sicherzustellen, dass die BTO-Lösung durchgängig ist. Letztendlich besteht Bertrands Vision darin, dass das SaaS von BTO einen Marktstandard schafft, den viele Institutionen weltweit nutzen, wobei BTO Optimierungen in lokalen Märkten unterstützt.

Diese Ambitionen erfordern Geld. Bertrand sagt, dass das Unternehmen versuchen wird, 10 bis 15 Millionen US-Dollar aufzubringen, wenn es die Serie A in Angriff nimmt, die er als „Executive-Finanzierungsrunde“ bezeichnet.

Zeitstempel:

Mehr von DigFin