Lige siden COVID-19-pandemien har kontantforbruget været faldende på verdensplan, og digitale betalinger baseret på kryptovalutaer eller ældre digitale betalingssystemer har sejret. Som et resultat dukker nye former for centralt styrede digitale valutaer op sammen med kryptovalutaer som Bitcoin, hvis berygtede volatilitet har udfordret deres accept på verdensplan. Mere fremtrædende er centralbankernes digitale valutaer (CBDC'er) kommet til at tilbyde digitale former for centralbankpenge, mens tokeniserede indskud tokenisere livscyklussen for kommercielle bankpenge i både detail- og engrossammenhæng.
Under sådanne centralt styrede systemer skal ansvarlighed eksistere side om side med privatlivets fred, mens begge skal respektere behovet for autoriseret revision. På samme tid, på grund af systemets kritiske karakter, er opnåelse af modstandsdygtighed afgørende, mens definitionen rækker ud over crash-fejltolerancen i ældre kritiske infrastruktursystemer. Systemet skal være modstandsdygtigt over for en Byzantinsk skyld, så det kan fortsætte med at fungere, selvom dele af systemet er blevet kompromitteret.
Decentraliserede transaktionsbehandlingssystemer, såsom distribueret ledger-teknologi (DLT), er relevante platforme, men nuværende DLT-implementeringer er generelt ikke skalerbare nok. Det loft er blevet knust af nyligt arbejde udført af IBM Research®, som leverer en højtydende ramme for CBDC'er, der kombinerer privatliv, reguleringsoverholdelse og avanceret robusthed.
Hvad er centralbankens digitale valutaer?
Centralbanks digitale valutaer er digitale valutaer, der kontrolleres af landes centralbanker. Ligesom kontanter er de designet til at opbevare værdi, tjene som byttemidler og repræsentere en regningsenhed. CBDC'er bruges både til engrosafviklinger mellem kommercielle banker eller centralbanker og detailbetalingstransaktioner, såsom transaktioner foretaget af enkeltpersoner. I de senere år er CBDC'er blevet positioneret som et levedygtigt middel mod nuværende ineffektivitet på de finansielle markeder, da de kan fremme innovation, mere effektivt støtte inklusion i betalingssystemer og reducere afviklingsforsinkelser, omkostninger og modpartsrisici.
I dag udforsker mere end 130 centralbanker aktivt CBDC'er og udgiver periodiske rapporter om de funktionelle og ikke-funktionelle krav til CBDC-platforme, herunder de skiftende arkitektoniske overvejelser og resultaterne af deres forskellige CBDC-eksperimenter. En håndfuld nationale centralbanker er endda startet CBDC-piloter, mens Den Europæiske Centralbank for nylig indledte en lovforslag for indførelse af en digital euro.
CBDC krav og udfordringer
Selvom reguleringen af CBDC-systemer afhænger af lokal jurisdiktion, deler systemer mange af de samme funktionelle og ikke-funktionelle krav. For eksempel indebærer den kritiske indvirkning af CBDC-infrastruktur på det monetære udbud, at den bør styres af centralbanker. Kravene til robusthed og modstandsdygtighed, der er forbundet med den kritiske karakter af et CBDC-system, pålægger imidlertid en decentral styring, geografisk fordelt udrulning af systemet og uafhængig drift af de forskellige dele af systemet.
Lovgivningsoverholdelse og effektiv tvistbilæggelseskapacitet kræver gennemsigtighed, auditerbarhed og ikke-afvisning. Forskrifter som f.eks direktivet om bekæmpelse af hvidvaskning af penge (AML) eller indsatser, der fokuserer på bekæmpelse af finansiering af terrorisme (CFT) fastsætte, at mistænkelige betalingstransaktioner opdages, tilskrives deres oprindelse og indberettes til de relevante myndigheder. Alternativt EU's Revideret betalingstjenestedirektiv (PSD2) understreger vigtigheden af afsløring af svindel og tvistbilæggelse. Derudover bør et CBDC-system fungere sammen med eksisterende betalings-, afviklings- og likviditetsinfrastrukturer sammen med andre CBDC-systemer og nye digitale aktivsystemer.
Systemets ydeevne og skalerbarhed er afgørende for dets accept og brug. Dette er vigtigt for en engros-CBDC-platform, der søger at udvide sin brug til andre applikationer ud over afvikling. Detail-CBDC-systemer bør være i stand til at konkurrere med eksisterende betalingstjenester og rumme millioner af brugertransaktioner. Det betyder at være i stand til at behandle titusindvis af transaktioner i sekundet (TPS) på spidsbelastningstider.
Beskyttelse af betalingstransaktioner er også vigtigt. Privatliv henviser til dataejeres ret til at kontrollere, hvem der får adgang til deres transaktionsoplysninger. For eksempel fastslår PSD2, at behandlingen af personoplysninger skal overholde GDPR og dens principper for dataminimering, som begrænser indsamlingen af personoplysninger til det, der er nødvendigt for transaktionsbehandlingen. Dette kan tolkes på forskellige måder. En konservativ tilgang til dataminimering sikrer, at betalingstransaktioner behandles uden at lække nogen information om de handlende parter eller værdierne af transaktionerne. Dette gør transaktionsovervågning og revision vanskeligere. En permissiv tilgang afslører værdien af betalingerne og potentielt identiteten på betaleren og betalingsmodtageren.
Et progressivt CBDC-system bør rumme forskellige fortolkninger af privatlivets fred sammen med alle andre krav, herunder ydeevne og auditabilitet. Efterhånden som teknologien udvikler sig, gør privatlivsforskrifter og -krav det også – og smidighed bør være indbygget.
Hvordan klarer IBM Research-platformen disse udfordringer?
Hos IBM Research har vi udviklet en transaktionsbehandlingsramme til fungibel styring af finansielle aktiver (mest fremtrædende for CBDC'er), der adresserer alle de tidligere nævnte udfordringer. Tilladte DLT'er tilbyder flere fordele i forhold til andre teknologier, herunder deres kapacitet til at adressere privatliv, gennemsigtighed og modstandsdygtighed over for kompromitterede noder, selv med en centraliseret styringsmodel. De opfylder og overgår også CBDC-kravene til ydeevne og skalerbarhed. Vi validerede yderligere disse påstande ved at introducere en systemarkitektur og protokoller, der viser:
- Gennemsigtig transaktionsbehandling med stærk ansvarlighed gennem en delt hovedbog, der registrerer alle transaktioner behandlet af systemet.
- Modstandsdygtighed over for kompromitterede noder ved at bruge DLT'er til at anvende decentralisering i hver fase af transaktionsbehandlingen og udviklingen af delt hovedbog.
- Høj gennemstrømning , lav latenstid transaktionsbehandling, der overgår detail CBDC-krav gennem den optimale kombination af udfør-ordre-valider transaktionsbehandlingsmodel indført af Hyperledger Fabric 1.0, en avanceret byzantinsk fejltolerant konsensusprotokol (tolererer kompromitterede noder), og to-faset forpligtelse principper for høj grad af parallelitet i transaktionsbehandling, principper for høj grad af parallelitet i transaktionsbehandling.
- Horisontal skalerbarhed af alle applikationslagslogik introduceret i transaktionsbehandling. Dette er vigtigt for applikationer, der anvender beregningsmæssigt tunge nulvidensbeviser for at tilbyde privatliv.
I dette arbejde præsenterer vi en prototypeimplementering af vores framework som en udviklet version af Hyperledger Fabric, kombineret med de fire CBDC-privatlivsmodeller: Understøttelse af standard ubrugt transaktionsoutput (UTXO). brug af standard public key-infrastruktur (PKI) uden privatliv på plads; standard UTXO-understøttelse med ansvarlig pseudonymitet/anonymitet for transaktører, der bruger selv-suveræn identitet principper og privatlivsstandarder; UTXO-understøttelse forbedret med anonymitet og udvekslet beløbsfortrolighed vha nul-viden bevis-baserede udvidelser; og usporbar UTXO ved hjælp af de kryptografiske midler introduceret af IBM Research for fuld transaktor (ansvarlig) privatliv. Vi evaluerede yderligere vores systems ydeevne ved hjælp af tre konsensusprotokoller: en nedbrudsfejltolerant konsensusprotokol, Raft; en byzantinsk fejltolerant konsensusprotokol i naturen, SmartBFT; og en ny byzantinsk fejltolerant arkitektur inspireret af Narwhal og Tusk konsensusalgoritme, der udviser state-of-the-art ydeevne og skalerbarhed.
Vores resultater viser, at for standard UTXO-pseudonymitetsmodellen kan vores prototypeimplementering behandle op til 80,000 TPS i tilfælde af Raft og SmartBFT og mere end 150,000 TPS i tilfælde af nye konsensusalgoritmer. Vores resultater viser yderligere den horisontale skalerbarhed af transaktionsbearbejdning. Faktisk viser vi, at de samme tal kan opnås i stærkere privatlivsscenarier, hvor de udvekslede beløb og individuelle brugeres aktivitet er skjult på bekostning af mere kraftfuldt udstyr. De opnåede præstationstal svarer til et CBDC-system, der tilbyder privatliv for slutbrugere, samtidig med at autoriserede revisorer kan inspicere transaktionsoplysninger og afviklingskomponenter for korrekt at behandle transaktioner.
Hvordan er denne ramme relevant eller anvendelig på andre former for tokeniserede finansielle aktiver?
Tokenisering er et begreb, der udvider på forskellige former for finansielle aktiver. Det refererer til digitaliseringen af et forretningsaktiv, men forudsætter et digitalt system, der understøtter det første af en slags krav om gennemsigtighed, interoperation, modstandsdygtighed og programmerbarhed, ud over hvad ældre systemer kan rumme. Centralbankers digitale valutaer er eksempler på tokenisering af centralbankpenge, men vi ser tokenisering udvide sig på indlån til kommercielle banker eller kommercielle bankpenge (også kendt som tokeniserede indskud), forskellige former for værdipapirer (tokeniserede værdipapirer) og mange flere.
Alle disse systemer, selvom de er adskilte med hensyn til de use-cases, de adresserer, kommer ned til et lignende sæt krav med hensyn til ansvarlighed, privatliv, reguleringsoverholdelse, robusthed og programmerbarhed. Selv om hver use-case skal undersøges i dybden for at konkludere, er rammen foreslået af IBM Research generisk nok til direkte at rumme et bredere anvendelsesområde for tokeniserede aktiver.
Lær mere om IBM Research CBDC-platformen
Var denne artikel til hjælp?
JaIngen
Mere fra Sikkerhed
IBM nyhedsbreve
Få vores nyhedsbreve og emneopdateringer, der leverer den seneste tankelederskab og indsigt i nye trends.
Tilmeld nu
Flere nyhedsbreve
- SEO Powered Content & PR Distribution. Bliv forstærket i dag.
- PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk dig selv. Adgang her.
- PlatoAiStream. Web3 intelligens. Viden forstærket. Adgang her.
- PlatoESG. Kulstof, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Affaldshåndtering. Adgang her.
- PlatoHealth. Bioteknologiske og kliniske forsøgs intelligens. Adgang her.
- Kilde: https://www.ibm.com/blog/forging-a-framework-for-central-bank-digital-currencies-and-tokenization-of-other-financial-assets/
- :har
- :er
- :ikke
- :hvor
- $OP
- 000
- 1
- 130
- 150
- 2024
- 28
- 29
- 30
- 300
- 31
- 36
- 400
- 7
- 75
- 80
- 9
- a
- I stand
- Om
- accept
- tilgængelig
- imødekomme
- Konto
- ansvarlighed
- ansvarlig
- opnå
- ACM
- aktivt
- aktivitet
- Derudover
- adresse
- adresser
- Vedtagelse
- fremskreden
- fordele
- Reklame
- Støtte
- målsætninger
- algoritmer
- Alle
- Alle transaktioner
- tillade
- sammen
- langs med
- også
- altid
- beløb
- beløb
- amp
- an
- analytics
- ,
- annoncerer
- Anonymitet
- enhver
- overalt
- app
- anvendelig
- applikationer
- tilgang
- tilgange
- apps
- arkitektonisk
- arkitektur
- ER
- omkring
- artikel
- AS
- udseende
- aktiv
- formueforvaltning
- Aktiver
- forbundet
- At
- nået
- revision
- auditabilitet
- revisorer
- revisioner
- forfatter
- Myndigheder
- autoriseret
- tilbage
- Back-end
- Bank
- Banker
- barriere
- baseret
- BE
- fordi
- bliver
- blive
- været
- være
- mellem
- Beyond
- til
- Bitcoin
- Blog
- Blå
- både
- bygge
- bygget
- virksomhed
- business kontinuitet
- virksomheder
- men
- .
- knapper
- by
- CAN
- kapaciteter
- Kapacitet
- kulstof
- kort
- Kort
- tilfælde
- Kontanter
- KAT
- Boligtype
- CBDCA
- CBDCs
- loft
- central
- Centralbank
- centralbankers digitale valutaer
- CENTRALBANKENS DIGITALE VALUTA (CBDCS)
- Centralbanker
- centraliseret
- udfordret
- udfordringer
- kontrollere
- vælge
- kredse
- CISA
- fordringer
- klasse
- kunder
- nøje
- samling
- farve
- kombination
- kombinerer
- Kom
- kommerciel
- konkurrere
- Compliance
- overholde
- komponenter
- omfattende
- Kompromitteret
- beregningsmæssigt
- Compute
- Bekymringer
- konkluderer
- udførelse
- fortrolighed
- Konsensus
- konsensusalgoritmer
- konservativ
- overvejelser
- Overvejer
- Container
- indhold
- sammenhæng
- fortsæt
- kontinuitet
- kontrol
- kontrolleret
- Koste
- Omkostninger
- modpart
- lande
- koblede
- Covid-19
- COVID-19-pandemi
- Crash
- kritisk
- Kritisk infrastruktur
- afgørende
- cryptocurrencies
- kryptografisk
- CSS
- valutaer
- Nuværende
- skik
- Cyber
- cyberangreb
- Cybersecurity
- dagligt
- mørk
- data
- Dato
- decentralisering
- decentral
- decentral styring
- faldende
- Standard
- Forsvar
- forsvar
- definition
- definitioner
- Degree
- forsinkelser
- levere
- leverer
- levering
- demonstrere
- afhænger
- implementering
- indskud
- dybde
- beskrivelse
- konstrueret
- detaljeret
- opdaget
- Detektion
- udviklet
- enhed
- forskelle
- forskellige
- forskellige former
- svært
- digital
- Digital aktiver
- digitale valutaer
- Digital betaling
- Digital Betalinger
- digitalisering
- direkte
- katastrofe
- Bestride
- Dispute Resolution
- distinkt
- skelnen
- distribueret
- Distribueret Ledger
- distribueret ledger teknologi
- Distribueret Ledger Technology (DLT)
- DLT
- dlts
- dns
- do
- gør
- færdig
- ned
- dr
- hver
- ECB
- økosystem
- udgaver
- effektivt
- effektiv
- indsats
- elementer
- smergel
- understreger
- medarbejdere
- Endpoint
- ingeniør
- forbedret
- nok
- Indtast
- udstyr
- etableret
- Ether (ETH)
- euro
- Europa
- europæisk
- Europæiske Centralbank
- evalueret
- Endog
- begivenhed
- evolution
- udviklet sig
- udvikler
- udviklende
- eksempel
- eksempler
- overstige
- udveksling
- udveksles
- Udviser
- eksisterende
- Udgang
- ekspanderende
- udvider
- Udforskning
- udvide
- udvider
- udvidelser
- stof
- Faktisk
- falsk
- Feature
- februar
- fyldning
- finansielle
- finansiering
- firewalls
- Fornavn
- Fokus
- fokuserede
- følger
- skrifttyper
- Til
- Forces
- Smedning
- formularer
- fire
- Framework
- bedrageri
- bedrageri afsløring
- fra
- fuld
- funktionel
- ombyttelige
- yderligere
- fremtiden
- GDPR
- generelt
- generator
- geografisk
- få
- GitHub
- Global
- regeringsførelse
- styringsmodel
- reguleret
- Grid
- håndfuld
- Have
- Overskrift
- tunge
- højde
- hjælpsom
- Høj
- bedrift
- Vandret
- Men
- HTML
- HTTPS
- Hyperledger
- Hyperledger Fabric
- IBM
- ICO
- ICON
- ideal
- identiteter
- if
- billede
- IMF
- KIMOs Succeshistorier
- bydende nødvendigt
- implementering
- implementeringer
- betydning
- vigtigt
- pålægge
- in
- hændelser
- Herunder
- inklusion
- Forøg
- stigende
- faktisk
- uafhængig
- indeks
- individuel
- enkeltpersoner
- industrien
- ineffektivitet
- oplysninger
- Infrastruktur
- infrastruktur
- indledt
- Innovation
- indsigt
- inspirerede
- Internet
- interoperere
- introduceret
- indføre
- spørgsmål
- IT
- ITS
- januar
- Karriere
- Sammenføjninger
- jpg
- jurisdiktion
- Nøgle
- Venlig
- viden
- kendt
- laptop
- stor
- seneste
- leder
- ledere
- Leadership" (virkelig menneskelig ledelse)
- utæt
- Ledger
- Legacy
- livscyklus
- ligesom
- Likviditet
- lokale
- Local
- logik
- leder
- maerker
- administrere
- lykkedes
- ledelse
- styring
- mandater
- mange
- Markeder
- max-bredde
- midler
- mekanismer
- medium
- Mød
- nævnte
- måske
- million
- millioner
- minut
- minimering
- minutter
- Mobil
- mobil enhed
- mobil-apps
- model
- modeller
- Monetære
- penge
- overvågning
- mere
- mest
- MTD
- flere
- skal
- Nasdaq
- national
- Natur
- Navigation
- nødvendig
- Behov
- behov
- netværk
- net
- Ny
- Nyhedsbreve
- ingen
- noder
- intet
- berygtet
- nu
- numre
- opnået
- of
- off
- tilbyde
- Tilbud
- tit
- on
- ONE
- kun
- åbent
- betjene
- drift
- modsat
- optimal
- optimeret
- or
- Orange
- organisation
- organisationer
- Oprindelse
- Andet
- vores
- udfald
- konturer
- udkonkurrerer
- output
- i løbet af
- egen
- ejere
- side
- pandemi
- parter
- Partnerskab
- dele
- betalingsmodtager
- betaleren
- betaling
- Betalingstjenester
- Betalingssystemer
- betalinger
- Peak
- Mennesker
- per
- ydeevne
- udfører
- permissioned
- person,
- personale
- fase
- telefon
- PHP
- PKI
- Place
- fly
- planlægning
- planer
- perron
- Platforme
- plato
- Platon Data Intelligence
- PlatoData
- plugin
- politik
- position
- positionerede
- Indlæg
- potentielt
- vigtigste
- Forbered
- tidligere
- primære
- principper
- Beskyttelse af personlige oplysninger
- behandle
- bearbejdet
- forarbejdning
- Produkt
- progressiv
- fremme
- beviser
- korrekt
- foreslog
- beskytte
- protokol
- protokoller
- prototype
- pseudonymitet
- offentlige
- offentlig nøgle
- Publicering
- helt
- Læs
- Læsning
- nylige
- for nylig
- optegnelser
- opsving
- reducere
- refererer
- Regulering
- regler
- relaterede
- relevant
- stole
- stole
- gør
- rapporteret
- repræsentere
- kræver
- krav
- Krav
- forskning
- modstandskraft
- elastisk
- Løsning
- respekt
- lydhør
- resultere
- Resultater
- detail
- detail CBDC
- afkast
- afslører
- højre
- Risiko
- risikostyring
- risici
- robotter
- robusthed
- Værelse
- samme
- Skalerbarhed
- skalerbar
- scenarier
- rækkevidde
- Skærm
- scripts
- Anden
- Værdipapirer
- sikkerhed
- se
- søger
- Selvbetjening
- sælger
- SEO
- tjener
- server
- Tjenester
- sæt
- afregning
- Bosættelser
- flere
- Del
- delt
- mangel
- bør
- Vis
- side
- lignende
- siden
- websted
- Siddende
- færdigheder
- lille
- So
- løsninger
- Løsninger
- nogle
- noget
- sofistikeret
- specifikke
- Sponsoreret
- firkanter
- standard
- standarder
- starte
- påbegyndt
- Starter
- state-of-the-art
- Stater
- Steps
- butik
- Strategisk
- strategier
- stærk
- stærkere
- Hold mig opdateret
- sådan
- forsyne
- support
- Understøtter
- sikker
- mistænksom
- SVG
- systemet
- Systemer
- bord
- tackle
- Tag
- taler
- hold
- Teknologier
- Teknologier
- tiere
- semester
- vilkår
- tertiære
- end
- tak
- at
- Fremtiden
- verdenen
- deres
- tema
- Der.
- Disse
- de
- Tænker
- denne
- dem
- tænkte
- tænkt lederskab
- tusinder
- trussel
- tre
- Gennem
- tid
- gange
- Titel
- til
- i dag
- sammen
- tokenization
- tokeniseret
- tokeniserede aktiver
- Tokeniserede værdipapirer
- tolerance
- top
- emne
- TPS
- handler
- transaktion
- transaktionsbehandling
- transaktionsbeslutning
- Transaktioner
- transaktioner pr. sekund
- Gennemsigtighed
- Tendenser
- sand
- Stol
- brosme
- to
- typen
- typer
- Uventet
- forenet
- enhed
- usporbar
- opdateringer
- URL
- us
- Brug
- brug
- brugssager
- anvendte
- Bruger
- brugere
- ved brug af
- valideret
- værdi
- Værdier
- forskellige
- udgave
- levedygtig
- Volatilitet
- vs
- W
- måder
- we
- websites
- Hvad
- Hvad er
- hvornår
- som
- mens
- WHO
- engros
- engros CBDC
- hvorfor
- bredere
- Wikipedia
- Wild
- vilje
- med
- uden
- WordPress
- Arbejde
- Workforce
- world
- verdensplan
- værd
- skriftlig
- år
- endnu
- dig
- unge
- Din
- zephyrnet
- nul