Kan Fintechs finde omkostningsbesparelser skjult i almindeligt syn? (Nick Green)

Omkostningsbesparelser for fintechs har altid været vigtige, men i det nuværende økonomiske klima og i kølvandet på COVID-19-pandemien er det blevet stadig vigtigere at spare omkostninger, hvor det er muligt. Fintechs, der effektivt kan spare omkostninger uden at påvirke
kundeoplevelsen vil have evnen til at konkurrere på pris og værdi med konkurrenter, mens de, der ikke gør det, vil blive efterladt.

Lad os se på, hvorfor omkostningsbesparelser er blevet vigtige, og hvor de kan findes.

Hvorfor er omkostningsbesparelser vigtigere end nogensinde for fintechs?

COVID-19-pandemien, stigninger i forsyningsomkostninger og leveomkostninger for forbrugere har forårsaget ustabilitet og høj volatilitet på de globale markeder og økonomien som helhed. Vi har måske lagt det værste af pandemien bag os, men de negative virkninger forårsaget
inden for kreditrisikobranchen vil sandsynligvis fortsætte.

Uden en ende på den nuværende ustabilitet i sigte, kigger mange fintechs nu på nye måder at reducere omkostningerne og forbedre forretningens bundlinje for at forblive konkurrencedygtig og for at betjene kunderne på den bedste måde. Faktisk i en undersøgelse foretaget af

KPMG61 % af lederne i verdens største banker sagde, at omkostningsreduktionen er steget som en strategisk prioritet.

Med en risiko for globale og nationale recessioner, depressioner og et miljø med ultralav rente er långivers marginer ekstremt tynde, og omsætningen på toplinjen er truet. Det betyder, at det er vigtigere end nogensinde før for fintechs at holde omkostningerne nede internt.

Hvor kan fintech spare penge?

For mange långivere er den første anløbshavn at lukke hovedgadefilialer (hvis de har nogen!) og gøre personale overflødigt. Selvom dette kan give besparelser over hele linjen, kan det være en forstyrrende proces, som ikke altid er gavnlig på lang sigt.

Under finanskrisen i 2008 brugte mange disse metoder, og selvom de forbedrede bundlinjen, var de skadelige for kundernes stemning og medarbejdernes moral. 

Optimering af indkøbsprocessen, specielt ved indgåelse af kontrakter med kreditbureauerne, er dog en af ​​de mindst forstyrrende og hurtigste måder for fintechs at opnå betydelige besparelser.

De sidste par år har understreget, hvor kritisk indkøbsfunktionen inden for kreditrisiko er for både effektivitet og effektivitet. Indkøbsteams søger nu at skifte fra krisestyring for at hjælpe organisationer med at komme sig og reducere omkostningerne effektivt.
Dette starter med at gennemgå den overordnede værdi af leverandørrelationer og hvordan forholdet kan maksimeres for at bringe innovation og forandring. Dette vil erstatte den traditionelle metode med at bruge den samme leverandør år efter år og samtidig forbedre effektiviteten
og forsyningskædens pålidelighed.

En af nøglefunktionerne for kreditrisiko- og indkøbsteams er at forhandle den rigtige pris og de rigtige kontrakter for data fra kreditbureauer. Kreditudbydere har nu brug for kontrakter med mere fleksibilitet for at give dem mulighed for at udfylde huller i kreditdata for at sikre
de betaler ikke mere end deres konkurrenter for de samme produkter. For at blive mere innovative søger kreditrisikoteams at samarbejde med kreditbureauer, der tilbyder gennemsigtighed og de bedste tilgængelige data til den bedste pris for kreditrisiko og overkommelighed
vurderinger, der sikrer, at de er konkurrencedygtige på markedet.

For mere information om, hvordan indkøbsteams kan drive innovation, tag et kig på vores tidligere blog:

Hvordan indkøb kan drive innovation og effektivitet i finansiel service.

Databenchmarking er en vigtig måde, organisationer kan se for at spare omkostninger, men hvad er fordelene ved at gøre dette?

De 6 vigtigste fordele ved databenchmarking

Benchmarking er processen med at evaluere noget i sammenligning med et standardmål (et benchmark). Den består af tre elementer: metrikken, benchmarkværdien og sammenligningsgruppen.

Dette giver kreditrisiko- og indkøbsteams mulighed for at finde de bedste vilkår for deres organisation, målt i forhold til branchefæller. Denne proces kan spare hundredtusindvis af pund, typisk 25-50 % af udgifterne sammenlignet med en fornyelsesforhandling eller
RFP, der ville levere meget mindre. 

Yderligere læsning:
Begynderguiden til databenchmarking

Her er fordelene ved databenchmarking for fintechs:

1. Se, hvordan du måler dig i forhold til andre

Udførelse af en databenchmarking-øvelse giver organisationer mulighed for at se et benchmark af branchenormer, og hvordan din organisation måler sig. Traditionelt har disse oplysninger ikke været tilgængelige ved forhandlinger med kreditbureauer, hvilket har givet dem mulighed for det
holde fast i højere priser og opkræve forskellige organisationer de forskellige priser for de samme data.

Dette vil give kreditrisikoteams mulighed for at få mest muligt ud af data med fuldstændig synlighed af markedet og de bedste tilgængelige priser. At have synlighed og gennemsigtighed gør det muligt for organisationer at give kunderne de bedste tilbud og forblive konkurrencedygtige.

2. Opnå fair og gennemsigtig prissætning

Benchmarking giver långivere mulighed for at se forskellene mellem, hvad de betaler, og hvad konkurrenterne betaler for de samme produkter. Dette giver teams mulighed for at forstå, hvordan deres prissætning, kvalitet og nøjagtighed varierer på tværs af brancher, sektorer og konkurrenter.

De komplekse datakontrakter, som bureauerne i øjeblikket leverer, forhindrer kreditudbydere i at drage fordel af det bredere marked og have gennemsigtighed omkring datakvalitet og prissætning. Men at have denne viden gør det muligt for kreditudbydere at skifte udbyder
hvor det er nødvendigt eller indgå multibureau-kontrakter.

3. Forbedre datakvaliteten og reducere omkostningerne

Benchmarking og forståelse af, hvad andre betaler, giver kreditrisikoteams adgang til produkter og tjenester på samme måde som konkurrenter. Dette forbedrer dataadgang, kvalitet og prissætning, som alle er afgørende, når det kommer til at opnå omkostningsbesparelser og
stadig leverer den samme høje kvalitetsservice til kunderne.

Det er med til at øge effektiviteten af ​​virksomheden og sænke omkostningerne, hvilket har indflydelse på forretningens bundlinje og gør den mere profitabel.

4. Adgang til information til bistandsforhandlinger

De oplysninger, der indsamles under en benchmarkingøvelse, giver kreditrisiko- og indkøbsteams mulighed for at forhandle om datakontrakter. De leverede data giver teams mulighed for at forstå, hvad konkurrenterne betaler, så ændringer kan implementeres og forhandlinger
lavet, når det kommer til at underskrive en ny kontrakt.

5. Foretag informerede kreditrisikovurderinger

At have adgang til de bedste data til den bedste pris giver kreditrisikoteams mulighed for at foretage mere informerede kreditrisikovurderinger, der tager hensyn til alle tilgængelige data.

Det betyder også, at långivere kan give kunderne en bredere vifte af muligheder, der passer til deres behov uden at påvirke virksomhedens bundlinje.

6. Få kontraktfleksibilitet

Mange bureaukontrakter er ikke fleksible nok til at imødekomme forbrugsafvigelser og privilegerede enhedsomkostninger på samme tid. Under pandemien var søgevolumen lavere og underudnyttet, hvilket gjorde kontrakter dyrere. Kreditudbydere leder nu
for at integrere bedre fleksibilitet i kontrakter, så de kan tilpasse sig i fremtiden.

Den sande effekt af omkostningsbesparelser

Efterhånden som kreditmarkedet udvikler sig og ændrer sig, skal fintechs finde nye måder at arbejde på for at forblive konkurrencedygtige. Dette betyder at transformere driftsmodeller og fortsætte den smidighed og digitale transformationer, der blev fremskyndet under långivers indledende pandemi
svar for at optimere omkostningerne, hvor det er muligt.

De fintechs, der har succes med omkostningsbesparende øvelser, vil være positioneret til succes i fremtiden. På den anden side vil de, der ikke har en strategi på plads, være ude af stand til at konkurrere på pris, værdi eller levering med deres konkurrenter og vil tabe
betydelig markedsandel.