Venturekapitalinvestor National Grid Partners taler om Cleantech-investeringer

Genudgivet af Platon

Abonnenter: 0

Silicon Valley har været det vigtigste højteknologiske og venturekapital-hub i USA i årtier. Dalen ses typisk som San Jose, Santa Clara, Cupertino, Sunnyvale, Mountain View, Menlo Park og Palo Alto. Typisk har venturekapitalfirmaer investeret i software-, internet- og computerhardware-startups: Google, Sun MicroSystems, Facebook, Twitter, Cisco, Nvidia, Yahoo! og så videre. Sandhill Road i Palo Alto og Menlo Park er, hvor dusinvis af venturekapitalfirmaer er placeret. Venturekapital i Bay Area er ikke begrænset til at investere i højteknologi.

I stigende grad er ren energi og klimateknologisk startups, hvor venturekapital også strømmer. Venturekapital er typisk ikke en forretningsaktivitet, som mange mennesker har adgang til på et personligt eller økonomisk plan. Heldigvis har Lisa Lambert, grundlægger og præsident for National Grid Partners, en venturekapitalorganisation beliggende i Los Gatos, Californien, besvarede nogle spørgsmål om organisationen og deres investering for CleanTechnica.

Hvad laver National Grid Partners, og hvad gør det unikt?

National Grid Partners (NGP) er virksomhedens venturekapital- og innovationsarm i et af verdens største forsyningsselskaber, National Grid, med næsten 30 millioner kunder i USA og Storbritannien. NGP's investeringstildeling på $400 mio. er fokuseret på startups, der arbejder på at transformere nettet og accelerere ren energi i forsyningsindustrien.

I modsætning til traditionelle venturekapitalfirmaer går NGP ud over at investere i private virksomheder for også at fungere som en strategisk partner, der hjælper med at implementere opstartsteknologi på tværs af National Grids forretningsenheder. Takket være vores forretningsudviklingsteam er mere end 80 % af NGPs porteføljevirksomheder aktivt engageret i National Grid for at teste, udvikle og implementere deres teknologier i USA og Storbritannien. Disse samarbejder hjælper ikke kun National Grid med at modernisere og transformere sin drift, men hjælper også startups med at skalere deres teknologier rundt om i verden på måneder, ikke år.

En anden unik egenskab ved NGP er vores innovationsarm, som udformer og tester nye teknologier, der er afgørende for at transformere forsyningsselskaber og løse dyre, komplekse energiproblemer. For eksempel står den maritime industri over for udfordringerne med at fjerne emissioner (der står for 3 % af den globale forurening) fra tomgangsfartøjer og levere et pålideligt og fleksibelt opladningsnetværk for skibe. Vores innovationsteams fartøjsopladerløsning, kaldet NOVA, leverer en elforsyningsløsning til skibe via nearshore og offshore bøjeladere, hvilket muliggør en fleksibel designløsning til at levere elektrificering. Vi vurderer, at dette projekt har potentialet til at generere betydelige nye indtægter til National Grid og samtidig reducere CO2-emissionerne med 27 megaton i løbet af det næste årti – og vi har mange flere projekter i gang.

Lisa Lambert, billedkredit: National Grid Partners

Hvad laver du, og hvordan er du nået frem til din nuværende rolle?

Jeg er Chief Technology and Innovation Officer hos National Grid og grundlægger og præsident for National Grid Partners, ansvarlig for at lede investeringer og innovation på tværs af organisationen. Ved at skræve disse roller har jeg den unikke position at forstå de udfordringer, forsyningsselskaber står over for sammen med de banebrydende løsninger, der kan hjælpe os med at vinde kampen mod klimaændringer.

Før National Grid var jeg Managing Partner hos Westly Group, et cleantech privat VC-firma i Silicon Valley, hvor jeg stod i spidsen for energiteknologiske investeringer. Før det var jeg vicepræsident og administrerende direktør hos Intel Capital, hvor jeg havde tilsyn med software- og servicesektoren og derefter grundlagde $125M Intel Capital Diversity Fund. I løbet af min 17-årige embedsperiode hos Intel Capital lavede jeg over 100 handler, ledede aktieinvesteringer, inkubationer, forretningsudviklingsprojekter og innovationsprojekter. Det var et højt profileret miljø med højt pres, og jeg lærte mange gode investeringsmetoder der.

At grundlægge og lede National Grids VC-arm var en naturlig progression. Vi har bygget en organisation, der bygger bro mellem innovation og forsyningsvirksomheder for at nå kritiske netto-nul-mål og besejre klimaændringer.

For de forsyningsselskaber, der har netto-nul-mål for 2050, hvorfor er nogle af dem bagud med at nå dem?

Forsyningsvirksomheder står ved en skillevej med hensyn til klimainnovation. Som regulerede monopoler har de fleste historisk undgået risiko for at prioritere pålidelighed og compliance. Mange er nu midt i en kulturel og forretningsmæssig forandring i havet, hvor de for første gang tilskyndes til at innovere og anvende ren energi. Og på trods af de bredere innovationer i de sidste to årtier, har forsyningsselskaber stadig ikke meget erfaring med at arbejde med hurtige startups, der kan virke risikable; de fleste mangler ekspertise til at bringe piloter til skala. NGPs eksperter hjælper med at bringe nystartede innovationer til forsyningsselskaber på måder, de kan forstå og implementere effektivt.

For eksempel kan traditionelle processer til at udvide netkapaciteten, såsom reconductor, være dyre og tidskrævende. NGP hjalp National Grid med at implementere LineVision's LineRate-teknologi til at overvåge og forudsige linjekapacitet, hvilket driver en stigning på 13% i linjernes nuværende kapacitet på tværs af 9,000 miles af transmissionslinjer. Det vil give vores virksomhed mulighed for at inkorporere flere rene energikilder uden en massiv mængde dyr infrastruktur.

Et andet almindeligt smertepunkt for forsyningsselskaber er kundeservice. Brug af en samtale-AI og automatiseringsplatform fra Unifor, et af vores porteføljeselskaber, National Grid's Employee Service Center barberede 30-40 sekunder af hver post-opkaldsproces. Det giver hurtigt enorme besparelser på tværs af virksomheden.

Hvad fik dig til at interessere dig for klima- og energiteknologi, og hvad sigter NGP på at opnå i de næste 3-5 år?

Jeg blev interesseret i klima- og energiteknologi på grund af den vitale udfordring, vi løser: Klimaændringer. Det er en fascinerende udfordring at hjælpe store succesrige organisationer som f.eks. forsyningsselskaber med at transformere. Og jeg tror også, at energistartups er i en stærk position til at vokse og levere overbevisende afkast. Overvej vores medvind: En global vægt på dekarbonisering, stigende pres for at opfylde truende netto-nul-mål og nu tunge investeringer i sektoren gennem US Infrastructure Investment & Jobs Act og Inflation Reduction Act. Vi ser endnu en gang et cleantech-boom – og denne gang skulle det være bæredygtigt. Jeg er spændt på at være på forkant med bevægelsen.

Det, der adskiller NGP, er vores unikke forståelse af de udfordringer og muligheder, som både startups og forsyningsselskaber står over for. Vores mål er at bygge bro over dette hul for at hjælpe startups med at nå nytteskala og hjælpe forsyningsselskaber med at vedtage kritiske teknologier til de "tre D'er" (dekarbonisering, decentralisering og digitalisering). Ved at gøre det kan vi gøre et indhug i klimaforandringerne, som ingen anden virksomhed kan.

NGP er også ved at opbygge et første af sin slags netværk af forsyningspartnere kaldet NextGrid Alliance (NGA), som samler stemmer fra nogle af verdens mest fremadskuende energiselskaber for at hjælpe med at fremskynde overgangen til dekarbonisering. Nu med næsten 100 medlemmer mødes vi regelmæssigt for at samarbejde om fælles udfordringer og identificere muligheder for at hjælpe med at gøre forsyningsselskaber til klimainnovationskraftcentre. Vores motto er "hurtigere sammen." I de næste 3-5 år forventer vi at være godt på vej til at hjælpe forsyningsselskaber rundt om i verden med at nå netto-nul mål for at bekæmpe klimaændringer.

Silicon Valley og San Francisco er kendt for højteknologi, men ser du flere mennesker der interesserede i at arbejde med ren energi, energieffektivitet og klimaændringer?

Silicon Valley har altid set på fremtiden og været med til at lede vejen inden for ren energi, og vi begynder at se arbejdere i regionen slå et nyt gear. Især i lyset af den store resignation og nyere fyringer stiller Silicon Valley-arbejdere store spørgsmål omkring formålet og deres livsværk. Jeg ser flere og flere mennesker, der går over i en karriere, der tackler klimaændringer. Interessen - og iværksætterenergien - er stigende.

For din fond, søger du aktivt efter startups at investere i, eller kommer de til dig?

Som de fleste virksomheder er det en blanding. Vi har et stærkt netværk og lærer om virksomheder på en række forskellige måder, hvor vores investeringsteam aktivt opsøger startups og endda arbejder på at inkubere dem direkte. Vi byder selvfølgelig altid velkommen til en forrygende introduktion!

Hvad kigger du efter, når du vurderer en virksomhed, du kan investere i?

I stedet for blot at lede efter innovative teknologier at investere i, fokuserer NGP først og fremmest på at finde løsninger på problemer.

Vi leder efter områder med potentiale til at levere reelle resultater og fremme missionen om at levere forandringer i brugsskala. For eksempel er et område, der ofte overses, at transportere elektricitet. Det virker grundlæggende, men vores globale infrastruktur er for det meste årtier gammel. At identificere teknologi til at opgradere transmissionssystemer uden at kræve billioner af dollars i infrastruktur er et nøgleinitiativ for os, især da det gør det muligt for mere sol- og vindkraft at tilslutte sig nettet. Et par eksempler fra vores portefølje er LineVision og TS Conductor, som har udviklet et næste generations kabel, der kan fordoble eller endda tredoble en kraftlednings kapacitet uden behov for at eftermontere tårne.

Ved at fokusere på de tre D'er har vi investeret i virksomheder, som nogle mennesker måske ikke anser for at være cleantech, men løser enorme problemer i energiøkosystemet. Vi har investeret i virksomheder, der tilbyder alt fra "røntgensyn" til sikrere byggeprojekter; til ChatGPT-drevet kundeserviceteknologi; til AI-analyse af satellitbilleder for at afværge potentielle strømafbrydelser og skovbrande.

Idéer og skaber du dine egne startups samt investerer du i andre?

Absolut. En del af grunden til, at National Grid Partners blev oprettet, var for at forstyrre os selv, før vi bliver forstyrret af andre. Det betyder, at vi sammen med investering i revolutionære virksomheder har vores innovationsteam dedikeret til at identificere problemer på området og finde de perfekte teknologier til at løse dem.

En af de mange løsninger, som dette team har skabt, gør direkte adgang til vores transmissionstårne mere bæredygtig og overkommelig. Når de bygger eller reparerer denne infrastruktur, anvender forsyningsselskaberne træmåtter, så tunge lastbiler og maskiner sikkert kan køre frem og tilbage. At lægge underlaget til disse kortsigtede projekter er en dyr proces og en stor bidragyder til kulstofemissioner, når man tænker på, hvor meget energi det kræver at producere og transportere tømmer. Vores innovationsteam fandt en ny løsning - et næste generations, svampebaseret materiale, som vi vurderer vil reducere driftsomkostningerne med 53 % sammenlignet med træbaserede måtter.

Vi hjælper også vores eksisterende porteføljevirksomheder med at udvikle helt nye use cases til deres teknologi. For eksempel kommer den satellitteknologi, jeg nævnte, fra et firma ved navn AiDash, som National Grid allerede bruger til at beskytte vores amerikanske elektriske netværk mod faldende træer (den #1 årsag til strømafbrydelser). Da National Grid havde brug for en måde at måle og spore biodiversiteten af jord, vi ejer i Storbritannien, indså vores innovationsteam, at AiDash kunstig intelligens-løsning kunne være en effektiv løsning. Vi annoncerede det nye produkt på FN's COP26 klimakonference; CEO for AiDash kalder det en markedsmulighed for flere milliarder dollar. Det er et godt eksempel på, hvordan vi ikke bare hjælper vores startups med at trives og vores moderselskab med at nå sine mål, men også hjælper planeten – og tjener penge på vejen for National Grid-aktionærer.