مشروعا SWIFT و CBDC: تجارب ناجحة (Carlo RW De Meijer)

في أوائل شهر أكتوبر، أطلقت SWIFT منشورين يصفان نتائج تجربتين مهمتين، إحداهما حول قابلية التشغيل البيني والأخرى حول الترميز. في هذه المنشورات، وضعت SWIFT مخططها لإنشاء بنك مركزي عالمي رقمي
عملة (CBDC) بعد تجربة استمرت 8 أشهر على تقنيات وعملات مختلفة.

وقالت سويفت إنها حلت "واحدة من أكثر المشاكل الشائكة" التي كان مطورو العملات الرقمية للبنك المركزي (CBDC) يتصارعون معها: كيفية استخدامها في المعاملات عبر الحدود وكيفية إنشاء قابلية التشغيل البيني بين الشبكات المختلفة. ال
والفكرة هي أنه بمجرد توسيع نطاقها، عبر حل التشغيل البيني الذي تقدمه "سويفت"، قد تحتاج البنوك إلى اتصال عالمي رئيسي واحد فقط، بدلاً من الآلاف إذا أرادت إنشاء اتصالات مع كل نظير على حدة.

"نحن نرى الشمولية وقابلية التشغيل البيني كركائز أساسية للنظام البيئي المالي، وابتكارنا هو خطوة رئيسية نحو إطلاق إمكانات المستقبل الرقمي"، توم زشاش، الرئيس التنفيذي للابتكار في "سويفت".

دعونا نلقي نظرة أعمق!

مشاريع CBDC الحالية: مشكلة التشغيل البيني

كما قيل في مدونتي الأخيرة، فإن ظهور العملات الرقمية للبنوك المركزية يتزايد بسرعة مع عدد متزايد من البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم التي تقوم ببناء أو دراسة أو النظر في الإصدارات الرقمية من عملاتها الوطنية، وبالتالي البدء بجدية في رسم البنية التحتية الضخمة والمكلفة
اللازمة لطرح العملات الرقمية المدعومة من قبل البلدان. .

وعلى الصعيد العالمي، هناك تسعة من كل 10 بنوك مركزية. تستكشف الآن بنشاط العملات الرقمية، وغالبًا ما تستخدم تقنيات مختلفة. ولكن مع التركيز الأساسي على الاستخدام المنزلي.

وبالتالي فإن العديد من البنوك المركزية تكافح مع التعقيدات التكنولوجية بما في ذلك قضايا قابلية التشغيل البيني والتوحيد القياسي. يعمل عدد قليل من البلدان المائة تقريبًا على جعلها قابلة للتشغيل البيني من خلال المعايير الفنية وتلك التي،
ويفعلون ذلك بشكل عام في مجموعات صغيرة مع الدول المجاورة والشركاء التجاريين، مثل الاتحاد الأوروبي.

ولكن مع قيام العديد من اللاعبين ببناء حلول مختلفة، على منصات تكنولوجية مختلفة، فإن الخطر يكمن في أن ذلك سيؤدي إلى نظام بيئي مالي رقمي مستقبلي يتكون من "جزر رقمية" لا يمكنها التفاعل مع بعضها البعض، مما قد يحد من حجم كبير
اعتماد النطاق.

لكي تتحقق إمكانات العملات الرقمية للبنوك المركزية بالكامل عبر الحدود، تحتاج هذه العملات الرقمية إلى التغلب على الاختلافات المتأصلة للتفاعل مع بعضها البعض، وكذلك مع العملات الورقية التقليدية. ومع ذلك، لا يمكن تحقيق هذه الإمكانية إلا إذا كان مختلفًا
ويمكن للمنهجيات التي يجري استكشافها أن تتحد وتعمل معًا.

ولهذا السبب، يتحول اهتمام عدد متزايد من تجارب البنوك المركزية بسرعة إلى كيفية تفاعل العملات الرقمية للبنوك المركزية في مختلف البلدان عند استخدام شبكات مختلفة. ومع ذلك، فإن جعل العملات الرقمية للبنوك المركزية قابلة للتشغيل البيني أمر صعب.

اثنين من منشورات سويفت

في أوائل أكتوبر، أطلقت سويفت منشورين يوضحان كيف يمكن أن تعمل العملات الرقمية للبنوك المركزية في العالم الحقيقي، مع التركيز بشكل خاص على المدفوعات عبر الحدود. ومن ثم، فقد استكشفوا استخدام نظام البلوكشين لربط هذه البلوكشين المختلفة، وهو الأمر الذي
لم يتم تحقيقه في مجال التشفير:

تنظر "سويفت" إلى الشمولية وقابلية التشغيل البيني باعتبارهما ركائز أساسية للشبكة/النظام البيئي المالي المستقبلي. لقد كانوا يبحثون عن طرق لجعل العملات الرقمية للبنوك المركزية تعمل على مستوى العالم، مما يجعلها متوافقة مع العملات العادية.

في هذه المنشورات، وصفت SWIFT النتائج التي توصلت إليها تجربتان منفصلتان بدأتا في ديسمبر 2021، مما يوضح كيفية التعامل بنجاح بين شبكات blockchain المختلفة للعملات الرقمية للبنوك المركزية وكذلك مع شبكات الدفع التقليدية.

تجربتان

أجرت "سويفت" تجربتين منفصلتين لإثبات جدوى المعاملات عبر الحدود وقدرات الربط البيني. في الأشهر الثمانية الماضية، عملت سويفت مع تقنيات وعملات مختلفة وبالتالي تعاونت مع البنوك المركزية والمالية
المؤسسات في جميع أنحاء العالم.

نجحت هذه التجارب في ربط الأصول بين شبكات مختلفة لتكنولوجيا دفاتر السجلات الموزعة (DLT) وأنظمة الدفع الحالية، مما سمح للعملات والأصول الرقمية بالتدفق بسلاسة جنبًا إلى جنب مع نظيراتها التقليدية والتفاعل معها.

تُعد هذه التجارب جزءًا من أجندة الابتكار واسعة النطاق والواسعة للشركة لتوفير تركيزها الاستراتيجي على تمكين المعاملات العابرة للحدود الفورية وغير الاحتكاكية والقابلة للتشغيل البيني لصالح مجتمع "سويفت".

كانت أهداف التجربتين المنفصلتين

أ) حل التحدي الكبير المتمثل في قابلية التشغيل البيني في المعاملات عبر الحدود من خلال سد الفجوة بين شبكات تكنولوجيا دفاتر الأستاذ الموزعة (DLT) المختلفة وأنظمة الدفع الحالية، مما يسمح للعملات والأصول الرقمية بالتدفق بسلاسة جنبًا إلى جنب،
والتفاعل مع نظرائهم التقليديين.

ب) بالإضافة إلى توفير إمكانية التشغيل البيني بين منصات الترميز المختلفة والبنى التحتية القائمة على الحساب.

كان الهدف النهائي للتجربتين هو إنشاء مخطط لاستخدام العملات الرقمية للبنك المركزي عبر الحدود.

التجربة الأولى: إمكانية التشغيل البيني

في المنشور الأول، أصدرت SWIFT نتائج التجربة الأولى، والتي كانت تهدف إلى النظر في كيفية استخدام العملات الرقمية للبنوك المركزية دوليًا وحتى تحويلها إلى أموال ورقية إذا لزم الأمر. وذلك من أجل التغلب على الصعوبات التي تواجه التشغيل البيني
بين blockchains مختلفة.

كيف تم إعداد المحاكمة الأولى؟

في هذه التجربة الأولى، تعاونت SWIFT بشكل ضيق مع Capgemini. وبالتالي، قاموا بتنفيذ معاملات CBDC إلى CBDC بين شبكات DLT المختلفة، بالإضافة إلى تدفقات العملات الورقية إلى CBDC بين هذه الشبكات ونظام التسوية الإجمالي الفوري في الوقت الفعلي. سويفت لذلك
قامت ببناء شبكتين محاكيتين للعملات الرقمية للبنك المركزي (CBDC)، إحداهما تم تنفيذها على R3 Corda، والأخرى على Quorum، وهو إصدار مرخص لإثبات السلطة (PoA) من Ethereum.  

وبالتالي، يقوم منظمو شبكة CBDC بتشغيل وتحكم "عقدة DLT موثوقة" تم إنشاؤها كجزء من حل Swift. وقد سمح لهم ذلك بالحصول على عرض للمعاملات داخل blockchain المسموح به بالإضافة إلى رسائله إلى بوابة الاتصال. في هذا سويفت
عند التنفيذ، يقومون بقفل الأصول في حساب الضمان، وإخبار نظام SWIFT بأنها مقفلة، ثم يتلقون الأموال من الطرف الآخر.

الخطوات التالية: وضع الحماية الخاص بالعملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC).

وتتبع الاختبارات بيئة اختبار إضافية وأكثر تقدمًا من قبل ما يقرب من 20 بنكًا مركزيًا تجاريًا خلال العام المقبل 2023، بما في ذلك بنك فرنسا، والبنك الألماني الألماني، وإتش إس بي سي، وإنتيسا سان باولو، ونات ويست، وإس إم بي سي، وستاندرد تشارترد،
يو بي إس وويلز فارجو

قامت SWIFT بنشر البنية التحتية في بيئة عمل CBDC قيد التشغيل وواجهة مرئية حيث يمكن للعملات الرقمية للبنك المركزي القائمة على blockchain (CBDC) الاتصال ببعضها البعض عالميًا من خلال SWIFT، بالإضافة إلى ربط نظام blockchain الخاص بها بأنظمة SWIFT الأكثر
نظام "الأمر" التقليدي.

إنهم يتعاونون الآن في بيئة اختبار أكثر تقدمًا، وبالتالي إجراء المزيد من التجارب على العملات الرقمية للبنوك المركزية باستخدام متغيرات الوقت الفعلي، لاستكشاف كيف يمكن أن تتفاعل منصتها مع الاستخدام عبر الحدود للعملات الرقمية للبنوك المركزية، وتقييم حالات الاستخدام المحتملة والعملات الرقمية للبنوك المركزية على نطاق أوسع.
قابلية التشغيل، وبناء الحل بشكل أكبر وتسريع المسار نحو النشر الكامل لحل قابلية التشغيل البيني.

ستطلب SWIFT الحصول على تعليقات حتى أواخر عام 2022.

التجربة الثانية: الترميز

تم إجراء تجربة ثانية منفصلة بالتعاون مع العديد من المؤسسات المالية وشركاء التكنولوجيا الآخرين، مثل Citi وClearstream وNorthern Trust وشريك التكنولوجيا SE.

تضمنت هذه التجربة الترميز، وهو إجراء يستخدم لتأمين المعلومات الحساسة. يهدف الاختبار إلى استخدام الأصول الرمزية لتداول الممتلكات مثل الأسهم والسندات.

تهدف هذه التجربة إلى تقييم كيفية استخدام البنية التحتية الحالية كنقطة وصول واحدة إلى منصات الترميز المتعددة

وفي إطار التجربة، استكشف الفريق 70 سيناريوهات تحاكي إصدارات السوق في الوقت الفعلي والتحويلات في السوق الثانوية للسندات والأسهم والنقد المرمزة. وهذا يعكس عمليات نقل السوق الحقيقية للسندات والأسهم الرمزية.

أهمية الترميز

تتمتع العملات الرقمية والرموز بإمكانية هائلة لتغيير الطريقة التي سندفع بها جميعًا ونستثمر فيها في المستقبل. على الرغم من أن الترميز يعد سوقًا ناشئًا نسبيًا، فقد قدر المنتدى الاقتصادي العالمي أنه قد يصل إلى 24 تريليون دولار بحلول عام 2027.

خاصة عندما يتعلق الأمر بتعزيز السيولة في الأسواق وتوسيع نطاق الوصول إلى الفرص الاستثمارية. وتشمل الفوائد المحتملة تحسين سيولة السوق وتجزئة السوق، مما قد يزيد من فرص الاستثمار للمستثمرين الأفراد.
وتمكين المستثمرين المؤسسيين من بناء محافظ استثمارية أقوى.

ولكن هذه الإمكانات لا يمكن إطلاق العنان لها إلا إذا كانت الأساليب المختلفة التي يتم استكشافها قادرة على الاتصال والعمل معا. ويمكن للبنية التحتية الحالية لـ "سويفت" أن تضمن إمكانية تحقيق هذه الفوائد في أقرب فرصة، من قبل أكبر عدد ممكن
الناس قدر الإمكان.

بوابة موصل واحد

استكشفت SWIFT استخدام نظام البلوكشين لربط هذه البلوكشين المختلفة لتسهيل المدفوعات عبر الحدود، وهو أمر لم يتم تحقيقه في مجال العملات المشفرة.

تقوم فرق الاختبار ببناء محاكاة لمنصة SWIFT المحسّنة ودمجها مع بوابة موصل لربط مختلف العملات الرقمية للبنوك المركزية وشبكات الدفع التقليدية على المستوى الفني بهدف إنشاء قابلية التشغيل البيني للشبكة.

سيمكن حل الارتباط البيني للعملات الرقمية للبنوك المركزية (CBDC) الجديد من SWIFT مشغلي شبكات العملات الرقمية للبنوك المركزية (CBDC) في البنوك المركزية من ربط شبكاتهم الخاصة ببساطة وبشكل مباشر، ليس فقط مع بعضهم البعض ولكن مع جميع شبكات الدفع الحالية في العالم من خلال بوابة واحدة، مما يسهل التعاملات الرقمية للبنوك المركزية (CBDC)
المدفوعات عبر الحدود وبالتالي ضمان تدفق فوري وسلس/سلس وقابل للتطوير للمدفوعات عبر الحدود.

النتائج الرئيسية

وأكدت "سويفت" أن التجربتين اللتين أجريتا في الأشهر الأخيرة قد أسفرتا عن نتائج إيجابية. وأظهرت نتائج التجربة:

• الوعد بإمكانية التشغيل البيني عبر الحدود بين البلدان ذات النظم البيئية الرقمية المتنوعة والناشئة.
• قد يحل تحديات المعاملات عبر الحدود من خلال الجمع بين شبكات DLT المختلفة وأنظمة الدفع الحالية. كما أظهر أيضًا إمكانية التشغيل البيني لمنصات رمزية متعددة.
• كما أظهر أيضًا أنه يمكن استخدام البنية التحتية الحالية لـ SWIFT لربط مختلف شبكات CBDC blockchain حول العالم مباشرةً للمعاملات عبر الحدود، ليس فقط مع بعضها البعض ولكن مع أنظمة منصات المدفوعات الحالية عبر نظام واحد.
  بوابة.
• وبذلك نجحت SWIFT في تسهيل المعاملات عبر الأنظمة الأساسية باستخدام العملات الرقمية للبنوك المركزية من خلال كل من شبكة الدفع الورقية إلى العملات الرقمية للبنوك المركزية وتقنيات دفتر الأستاذ الموزعة المختلفة.
• وأظهرت هذه التجارب أيضًا أنه من الممكن أن تتدفق العملات الرقمية والأصول المرمزة بسلاسة جنبًا إلى جنب مع نظيراتها التقليدية وتتفاعل معها على البنية التحتية المالية القديمة الحالية، مما يضمن سرعة وسهولة
  المدفوعات عبر الحدود.
• لقد أثبتت أن البنية التحتية للشبكة المرمزة يمكنها إنشاء ونقل الرموز المميزة وتحديث الرصيد في محافظ متعددة.

دور سويفت المستقبلي

وبالتعاون مع المجتمع، تعتزم SWIFT استكشاف دورها بشكل أكبر - سواء باعتبارها ناقلًا للمعلومات الموثقة حول معاملات العملات الرقمية للبنك المركزي، كما تفعل اليوم بالنسبة للعملات الورقية، أو باعتبارها ناقلًا لقيمة العملة الرقمية الرقمية الفعلية بأي شكل يتم إصداره.

ونظراً للبنية التحتية الحالية لـ SWIFT، يمكن تحقيق جميع المزايا المذكورة أعلاه في أسرع وقت ممكن. وبالتالي يضيف مقياس الشركة وزنًا لمخططها. لدى SWIFT شبكة موجودة تستخدم في أكثر من 200 دولة وتربط أكثر من 11,500 بنك
والأموال.

من خلال إنشاء شبكة عملات رقمية تابعة للسلطة النقدية العالمية، يمكن لـ SWIFT أن تعمل كمركز مركزي وتكون بمثابة نقطة وصول واحدة إلى سلاسل الكتل المختلفة بينما يمكن استخدام بنيتها التحتية لإنشاء الرموز المميزة وتداولها عبر منصات الترميز.

يمكن لقدرات إدارة المعاملات الجديدة التي توفرها "سويفت" التعامل مع كافة الاتصالات بين الشبكات. على نطاق واسع، من شأن نقطة الاتصال الواحدة هذه أن تسهل المعاملات العالمية بكفاءة أكبر.

تطلعي

لتصبح حقا النفعية بالنسبة للمدفوعات عبر الحدود، ستحتاج العملات الرقمية للبنوك المركزية والرموز المميزة إلى التفاعل مع البنية التحتية للنظام المالي الحالي، ولهذا السبب من المشجع أن SWIFT تمكنت من إظهار التقدم هنا. حل إمكانية التشغيل البيني
القضية هي خطوة كبيرة إلى الأمام.

يمهد ابتكار "سويفت" الجديد الرائد الطريق أمام العملات الرقمية والأصول المرمزة للتكامل بسلاسة مع النظام البيئي المالي الحالي في العالم. ومن خلال حل تحديات التشغيل البيني، قد تمهد التجارب الطريق لنشر CCDC
على الصعيد العالمي.

إذا نجحت البنوك وتم توسيع نطاقها، فقد تحتاج إلى اتصال عالمي رئيسي واحد فقط، إذا كانت ستقيم اتصالات مع كل نظير على حدة. هذه الخطوة المهمة للأمام المبنية على القدرات الأساسية لـ SWIFT تعني أنه مع تطور العملات الرقمية للبنوك المركزية والرموز المميزة،
ويمكن نشرها بسرعة على نطاق واسع لتسهيل التجارة والاستثمار بين أكثر من 200 دولة حول العالم.

ومع ذلك، بالنسبة للاستخدام المكثف للعملات الرقمية للبنوك المركزية، فإن هذا يتطلب أيضًا معالجة المشكلات المتبقية. أثارت العملات الرقمية للبنوك المركزية مشكلات تتعلق بالمراقبة والخصوصية والتي يجب حلها أيضًا. ومع ذلك، فقد أظهرت تجارب "سويفت" أن هذه النتائج يمكن اعتبارها عظيمة
اختراق