เราเลอะเทอะ Our การลงทุนอสังหาริมทรัพย์ ข้อผิดพลาดในปี 2023 รวมไปถึง แสนดอลลาร์และถึงแม้ว่า ที่ตลาด คือการแสดงที่นักลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์ผู้เชี่ยวชาญมารวมตัวกันในวันนี้ ถือเป็นข้อพิสูจน์ว่าเราทุกคนทำผิดพลาดได้ จาก ลืมใบกำกับภาษี ไปยัง น้ำท่วมภูมิทัศน์ ค่าใช้จ่ายนั้น ดอกเบี้ยหกหลักให้ผู้จัดการอสังหาริมทรัพย์ของคุณจัดการการเช่าระยะสั้นของคุณลงบนพื้น และ ลืมเกี่ยวกับบ้านที่คุณเป็นเจ้าของ—ข้อผิดพลาดเหล่านี้ค่อนข้างหยาบ
หากคุณรู้สึกว่าคุณทำรุนแรง ความผิดพลาดในการลงทุน ปี 2023 ไม่ต้องกังวล เพราะตอนนี้ของเรา แขกผู้เชี่ยวชาญจะมาร่วมพูดคุยเกี่ยวกับการสูญเสียอสังหาริมทรัพย์อันเจ็บปวดที่สุดของพวกเขา ของปีที่ผ่านมาเพื่อความบันเทิงให้คุณได้เพลิดเพลิน! เคยลืมไปแล้วว่าคุณเป็นเจ้าของบ้านที่มีดอกเบี้ยเกิดขึ้นหรือไม่? คิดว่าข้อตกลงที่คุณเสียเงินไปนั้นจบลงแล้วใช่ไหม? ไม่ได้ดึงใบอนุญาต และตอนนี้คุณติดอยู่กับการจ่ายเงิน ค่าใช้จ่ายในการถือครองหกหลัก เหนือพุ่มไม้บ้างไหม? คุณอาจไม่ได้ทำผิดพลาดเหล่านี้ แต่แขกของเราทำ!
อยู่ข้างๆเพื่อฟัง สิ่งที่คุณไม่ควรทำในปี 2024 (และอื่นๆ) และวิธีที่คุณสามารถเปลี่ยนสถานการณ์เลวร้ายให้เป็นข้อตกลงที่ทำกำไรได้…หรืออย่างน้อยก็เป็นบทเรียนที่คุณจะไม่ทำซ้ำ
คลิกที่นี่เพื่อฟัง Apple Podcasts
ฟัง Podcast ที่นี่
อ่านทรานสคริปได้ที่นี่
เดฟ:
เฮ้ทุกคน. ยินดีต้อนรับสู่ออนเดอะมาร์เก็ต ฉันเป็นเจ้าภาพของคุณ Dave Meyer โดยมี James, Kathy และ Henry เข้าร่วมในวันนี้ และวันนี้ เราจะมาพูดถึงข้อผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดที่เราแต่ละคนทำในปี 2023 อย่างน้อยก็จนถึงตอนนี้ ฉันเดาว่าเรายังมีเวลาอีกสองสามเดือนที่จะทำมากกว่านี้และทำผิดพลาด แต่อย่างน้อยฉันก็ไม่รู้เกี่ยวกับพวกคุณเลย ฉันมีข้อผิดพลาดมากมายที่ต้องกรอกรายการนี้
วันนี้เราอาจมีตอนที่ยาวมาก แต่มาเริ่มกันเลยดีกว่า ก่อนที่เราจะพูดถึงข้อผิดพลาดแต่ละข้อของคุณ เราอยากจะทราบว่าตอนนี้คุณได้ยินข้อผิดพลาดอะไรบ้าง เฮนรี่ ฉันรู้ว่าคุณทำงานกับนักเรียนมากมาย คุณสอนคนจำนวนมาก มีข้อผิดพลาดหรือกระทู้ทั่วไปที่คุณได้ยินจากตลาดการลงทุนในปัจจุบันหรือไม่?
เฮนรี่:
ใช่ ฉันคิดว่าข้อผิดพลาดทั่วไปประการหนึ่งที่ผู้คนกำลังทำอยู่ตอนนี้ คือการไม่ได้คำนึงถึงค่าใช้จ่ายในการถือครองที่เพียงพอ เนื่องจากต้นทุนเงินสูงมาก และผู้คนก็กำลังจัดงบประมาณ พวกเขากำลังตั้งงบประมาณสำหรับค่าใช้จ่ายในการถือครองเมื่อพลิกสถานการณ์ แต่สุดท้ายก็อาจจบลงด้วยการที่พวกเขาต้องกู้ยืมเงินในอัตราดอกเบี้ยที่สูงกว่าที่คาดไว้ และถือครองทรัพย์สินนานกว่าที่คาดไว้
ยิ่งคุณใช้เวลาในการทำโปรเจ็กต์ให้เสร็จนานเท่าไรก็ยิ่งมีค่าใช้จ่ายมากขึ้นเท่านั้น และฉันคิดว่าผู้คนไม่อนุรักษ์นิยมเพียงพอเมื่อคำนึงถึงต้นทุนการถือครอง
เดฟ:
ฉันคิดว่านั่นคงจะเป็นธีม นั่นเป็นสิ่งที่คล้ายกันจริงๆ ที่ฉันจะพูด แต่ Kathy คุณเห็นข้อผิดพลาดทั่วไปที่คุณคิดว่าผู้ชมของเราควรพยายามหลีกเลี่ยงหรือไม่
เคธี่:
ฉันหมายถึง ข้อผิดพลาดใหญ่ๆ ที่ฉันพบตลอดหลายปีที่ผ่านมาคือผู้คนซื้อและถือไว้ ซื้ออสังหาริมทรัพย์ที่ดูดีจริงๆ ทางออนไลน์ ดูถูก พวกเขาไว้วางใจตัวแทน พวกเขาไม่ได้รับการประเมินและการตรวจสอบ และให้บุคคลภายนอกตรวจสอบว่าทรัพย์สินอยู่ในพื้นที่ที่ดีและจะดำเนินการตามที่พวกเขาต้องการและตามที่กล่าวไว้บนกระดาษจริงๆ
ดังนั้นโดยพื้นฐานแล้ว จึงไม่ไว้วางใจสิ่งที่อยู่ในกระดาษ คุณต้องค้นหาความจริงของมันเสมอ ดังนั้นการไม่ตั้งสมมุติฐานล่วงหน้าว่าค่าเช่าจะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง เราแค่ไม่รู้ว่า เราไม่รู้ว่าราคาจะสูงขึ้นต่อไป อสังหาริมทรัพย์แค่ต้องสมเหตุสมผลในตอนนี้และสามารถทำโปรฟอร์มได้หากทุกอย่างเป็นไปด้วยดี ทดสอบความเครียด หรือหากค่าเช่าลดลง คุณจะยังรับมือได้ไหม
เดฟ:
คุณเคยได้ยินคำแนะนำนี้ที่ผู้คนพูดกันบ้างไหม? ไม่ต้องมีกระแสเงินสดในปีแรกเพราะค่าเช่าจะขึ้น และใช่ เมื่อสองปีที่แล้วมันสมเหตุสมผลมาก แต่ฉันคิดว่าข้อผิดพลาดทั่วไปอีกประการหนึ่งคือการคิดว่าค่าเช่าจะต้องขึ้นต่อไป พวกเขาทำได้ ฉันไม่รู้ แต่ถ้าคุณเชื่อมั่นว่าจะทำให้ข้อตกลงของคุณได้ผล นั่นก็มีความเสี่ยงเล็กน้อย
เคธี่:
ใช่ ฉันคิดว่าฉันพูดแบบนั้น ดังนั้นฉันจะปกป้องตัวเองที่นี่
เดฟ:
เอาล่ะ
เคธี่:
และนั่นคือค่าใช้จ่ายของคุณสูงที่สุดในปีแรกของคุณ คุณมีต้นทุนการได้มา ต้นทุนการปิดบัญชี ดังนั้น หากคุณดูแค่ตัวอย่างปีแรกของคุณ มันก็จะดูไม่ดีนัก ดังนั้นควรระวังไว้ด้วย
เดฟ:
ฉันแค่หมายถึงอัตราการวิ่งของคุณ หากอัตราการวิ่งของคุณดูไม่ดีและคุณจะถูกลงโดยไม่นับต้นทุนที่เกิดขึ้นครั้งเดียวในปีแรกของคุณ ลองมองหาที่อื่น
เคธี่:
ใช่แล้ว เราแค่ไม่รู้ เรารู้ว่าเรามีการเติบโตของค่าเช่ามหาศาล และบางทีมันอาจจะทรงตัวได้สักพักหนึ่ง การเติบโตของค่าเช่าบางส่วนคือ 20% ในหนึ่งปีที่ค่าเช่าเพิ่มขึ้น ดังนั้นเราควรนับว่าเป็นการเติบโตของค่าเช่าในอีก XNUMX ปีข้างหน้า พูดตามตรง
เดฟ:
ทั้งหมดใช่ใช่ แล้วคุณเจมส์ล่ะ? คุณเห็นข้อผิดพลาดทั่วไปบ้างไหม?
เจมส์:
แค่ใช้หนี้ในทางที่ผิดและตั้งข้อตกลงถูกต้องจริงๆ ไม่สำคัญว่าเงินจะยาก จัดไฟแนนซ์บ้านในเมือง หนี้ทุกประเภทมีราคาแพงกว่ามาก ซึ่งทำให้สิ่งต่างๆ ช้าลง สิ่งที่เราเห็นคือผู้คนกำลังประสบปัญหาเล็กน้อย เช่นเดียวกับที่ Henry กล่าว ข้อตกลงเหล่านี้ใช้เวลานานกว่ามาก และพวกเขาไม่ได้ปรับรูปแบบ Pro เพื่อรองรับเวลาพักเพิ่มเติมเหล่านั้น ฉันหมายถึง บ้านทั่วไปของคุณเมื่อสองปีที่แล้วจะขายได้ภายในสามวัน ตอนนี้อาจใช้เวลา 30 และหนี้ก็เพิ่มขึ้น
มันต้องใช้เงินมากขึ้น นอกจากนี้ ผู้คนยังคงเข้ามาซื้อและซื้อเพียงเพราะพวกเขาต้องการให้ข้อตกลงเสร็จสิ้น จากนั้นพวกเขาไม่ได้กำหนดกลยุทธ์ในการออก ฉันเห็นบางคนประสบปัญหาเพราะพวกเขาปิดตัวด้วยเงินกู้เพื่อการพัฒนา พวกเขากำลังวางแผนที่จะรีไฟแนนซ์อัตราทรัพย์สินและระยะเวลา จากนั้นพวกเขาก็ไม่เข้าใจด้านหนี้เชิงพาณิชย์จริงๆ
และพวกเขาต้องนำเงินเข้ามามากขึ้น เพราะ Loan to Value เปลี่ยนไปมาก เมื่อครอบคลุมอัตราส่วนหนี้สิน แล้วพวกเขาก็ขาดสภาพคล่อง ดังนั้นฉันจึงรู้สึกว่าผู้คนกำลังถูกล็อคสภาพคล่องและติดอยู่กับการชำระเงินที่สูงมาก และอาจกลายเป็นหายนะได้
เดฟ:
เอาล่ะ. นั่นเป็นข้อผิดพลาดทั่วไปที่ดีที่เราเห็นอยู่ในขณะนี้ ซึ่งเห็นได้ชัดว่าทุกคนที่ฟังอยู่ควรพยายามหลีกเลี่ยง และหลังจากการพักเบรกสั้นๆ นี้ เราจะพบกับข้อผิดพลาดที่ไม่ธรรมดาที่เราทั้งสี่คนทำในปีนี้ งั้นเราจะกลับมา เจมส์ มาฟังเกี่ยวกับความผิดพลาดของคุณกันดีกว่า ฉันรู้สึกเหมือนคุณแกว่งครั้งใหญ่ทุกปี คุณสบายใจที่จะเสี่ยง นั่นมาพร้อมกับการทำผิดพลาดเล็กน้อยหรือเปล่า?
เจมส์:
อย่างแรกเลย ความผิดพลาดประการแรกๆ ของผมที่ผมคิดว่าทำในปีนี้คือผมซื้อไม่พอตั้งแต่ต้นปี ตลาดอยู่ในโหมดแก้ไขมากเกินไปเป็นวินาทีที่เราเห็นว่าราคาพุ่งสูงขึ้นตั้งแต่ต้นปี อาจเป็นอีก 5% จากการดีดตัว ไม่ใช่การเติบโต แต่ดีดตัวกลับ
มีข้อตกลงง่ายๆ บางอย่างที่คุณเห็นอยู่ และคุณก็แบบว่า "ไม่ว่ายังไงก็ตาม นี่เป็นการซื้อที่ดี" แต่เราก็ผ่านได้เพราะเรามีเรื่องมากมายเกิดขึ้น พวกเขาแบบว่า เฮ้ นี่เป็นสิ่งที่ฉลาดกว่าที่จะทำ แต่จริงๆ แล้วสิ่งที่ฉลาดกว่าที่ต้องทำคือการทำเงินเป็นจำนวนมาก ดังนั้นจึงเหมือนกับการซื้อข้อตกลงไม่ว่าจะเกิดอะไรขึ้นและคิดออก
เดฟ:
ก่อนที่คุณจะไปต่อ เจมส์ เมื่อคุณไม่ได้ซื้อดีลเพิ่ม นั่นเป็นเพราะคุณรู้สึกว่าคุณมีความเสี่ยงมากเกินไป มีเงินในตลาดมากเกินไป และคุณไม่แน่ใจเกี่ยวกับมัน หรือคุณไม่ได้ไม่แน่ใจ มีความสามารถที่จะรับมือมันได้หรือไม่?
เจมส์:
มีเหตุผลหลายประการที่เราไม่ได้ทำ ส่วนหนึ่งคือทุกครั้งที่ตลาดเปลี่ยนแปลง เรารู้สึกว่าเราต้องสร้างธุรกิจและระบบของเราขึ้นมาใหม่ ณ จุดนั้น เช่น วิธีที่เรากำลังดำเนินการตามแผนการปรับปรุง ผู้รับเหมาประเภทใดที่เรานำเข้ามา เราจะดำเนินไปอย่างไร ในการออกใบอนุญาต เราต้องการพนักงานประเภทใด และวิธีการดำเนินการตามแผนในปัจจุบันจะต้องแตกต่างไปจากเมื่อสองปีที่แล้ว เนื่องจากเป็นตลาดที่แตกต่างไปจากเดิมอย่างสิ้นเชิง แม้ว่าตลาดจะยังแข็งแรง แต่สินค้าคงคลังน้อย แต่ก็ยังแตกต่างใช่ไหม?
ต้นทุนเงินสูงขึ้น ดังนั้นจึงสมเหตุสมผลมากกว่าสำหรับเราที่จะดึงผู้รับเหมาที่มีความสามารถสูงกว่าเข้ามาและจ่ายเงินให้พวกเขามากขึ้น เพราะหนี้จะหมดไป และสิ่งที่ทำคือเราสร้างทีมก่อสร้าง ทีมพัฒนาของเราขึ้นมาใหม่ทั้งหมด เรานำทุกคนเข้ามาในบ้านจริง ๆ เพื่อที่เราจะได้เร่งความเร็วต่อไป จึงมีตัวหมากรุกเคลื่อนไหวอยู่มากมายเพื่อให้คุณไปยังตลาดถัดไปได้ นั่นเป็นหนึ่งในการหยุดชั่วคราวที่เราทำ การหยุดอีกอย่างที่เราทำคือเรามีของมากมาย
เรากำลังสร้างทาวน์โฮม 80 หลังตอนนี้ เรามีเงินอีก 20 ล้านดอลลาร์ในการพลิกสถานการณ์ ซึ่ง...มันเป็นแค่โปรเจ็กต์ที่ใหญ่กว่าเท่านั้น ดังนั้นเราจึงต้องการผ่านรายการสินค้าคงคลัง แต่เมื่อคุณมีสินค้าคงคลัง คุณจะไม่ได้ทำอะไรเมื่อคุณซื้อมันเมื่อ 12 เดือนที่แล้ว ผลงานของคุณจะไม่เป็นไปตามที่คุณคิดเพราะตลาดมีการเปลี่ยนแปลง และนั่นเป็นเพียงส่วนหนึ่งของอสังหาริมทรัพย์และการลงทุน แต่วิธีที่ดีที่สุดในการชดเชยในบางครั้ง หากคุณไม่มีข้อตกลงง่ายๆ คุณก็ควรซื้อมันและหาวิธี...
แทนที่จะขายต่อหรือขายทิ้ง มันเหมือนกับว่ายังคงหาวิธีรวบรวมรายได้นั้นแม้ว่าจะเป็นแผนที่เรียบง่ายก็ตาม ดังนั้นเราจึงสามารถทำสิ่งง่ายๆ บางอย่างได้และยังคงทำเงินได้ค่อนข้างดี แต่เราได้หยุดสิ่งนั้นไว้ชั่วคราว ตอนนี้ การหยุดชั่วคราวเป็นเรื่องที่ดี เพราะมันทำให้เรารีเซ็ต แต่เราอาจเหลือเงินหนึ่งในสี่ล้านเหรียญไว้บนโต๊ะเป็นอย่างน้อย
เดฟ:
ใช่. เอาล่ะดี ขอบคุณที่อธิบายเรื่องนั้น นั่นสมเหตุสมผลแล้ว แต่พอมองย้อนกลับไปก็เจ็บนิดหน่อย มาฟังข้อผิดพลาดนี้กันดีกว่า
เจมส์:
หนึ่งในข้อผิดพลาดที่ใหญ่ที่สุดที่ฉันกำลังเผชิญอยู่ตอนนี้... มันตลกดีเพราะว่าผู้คนแบบว่า “คุณกำลังรับมือกับเรื่องนั้นเหรอ? คุณทำโครงการมากมาย” มันเพิ่งเกิดขึ้น เรากำลังพลิกบ้านที่มีราคาแพงมาก เรามีเงินกู้จำนวน 1.8 ล้านเหรียญสหรัฐ มีมูลค่าสี่ล้านครึ่ง เรามีการซื้อที่ยอดเยี่ยม เราผ่านการปรับปรุงครั้งใหญ่ครั้งใหญ่ โดยทุ่มเงินประมาณหนึ่งล้านดอลลาร์ในบ้านหลังนี้ หรือประมาณ 800 ดอลลาร์ในตอนนี้ สร้างใหม่ทั้งหลัง. เราใช้เวลาประมาณ 18 เดือนในการขอใบอนุญาต และดำเนินการสร้างมันให้สำเร็จ
จริงๆ แล้วเราใช้เวลาประมาณ 20 เดือนในการนำผู้เช่าออกไป ขอใบอนุญาต และสร้างใหม่อีกครั้ง เรากำลังเข้าสู่รอบชิงชนะเลิศ และสิ่งหนึ่งที่เราได้พูดคุยกับเมืองนี้ก็คือพวกเขาแบบว่า "โอ้ เมื่อคุณไปขอใบอนุญาตจัดสวน แค่เคลียร์และให้คะแนน เราทุกคนจะสบายดี” โดยทั่วไปแล้วจะเป็นใบอนุญาตผ่านเคาน์เตอร์ ดังนั้นในช่วง 18 เดือนที่ผ่านมา เราสามารถเพิกถอนใบอนุญาตนี้เมื่อใดก็ได้ แต่ในขณะที่คุณกำลังดำเนินการ คุณกำลังซื้อข้อตกลง คุณกำลังก้าวไปข้างหน้า คุณกำลังทำโปรเจ็กต์นี้ คุณกำลังมุ่งความสนใจไปที่บ้าน และทำให้บ้านมีเสถียรภาพ
เราจัดการบ้านเสร็จแล้ว และเราไปถอนใบอนุญาตการหักบัญชีและคัดเกรดของเรา ปรากฎว่าเมื่อเรารู้แล้วว่ามีพื้นที่ชุ่มน้ำอยู่ในที่ดิน และเราต้องผ่านรายการตรวจสอบอย่างเป็นทางการของ CIPA สำหรับแผนการจัดสวนนี้
เดฟ:
ไม่นะ.
เจมส์:
เราทำข้อตกลงนี้มาเจ็ดเดือนแล้ว โดยจ่ายเงินเดือนละ 18,000 ดอลลาร์ เนื่องจากเรากำลังรอการอนุมัติและบ้านก็เสร็จสมบูรณ์ และไม่เพียงเท่านั้น เราไม่ต้องการที่จะขายเพราะส่วนหนึ่งของมูลค่ามหาศาลของทรัพย์สินนี้ มันอยู่บนพื้นที่ XNUMX เอเคอร์ครึ่งในดาวน์ทาวน์เบลล์วิว ซึ่งหายากมาก มันพิเศษมาก แต่เราไม่สามารถทำอะไรได้จนกว่าเราจะได้รับใบอนุญาตนี้ มีหลายสิ่งหลายอย่างที่กระตุ้นตามนั้น
แม้ว่าเราจะคุยกับเมืองนี้แล้วพวกเขาก็พูดว่า “ทุกอย่างจะต้องเรียบร้อยดี ทุกอย่างจะเรียบร้อยดี อย่ากังวลไป” จากนั้นพวกเขาก็เปลี่ยนใจและพวกเขาก็สามารถทำได้ในบางครั้ง ดังนั้นสิ่งที่ดีที่สุดที่ควรทำคือล็อคใบอนุญาตและแผนเกมของคุณทันที แล้วเราก็รอนานเกินไป และ ณ ตอนนี้ หากฉันบรรลุเป้าหมาย 10 เดือน ซึ่งฉันน่าจะบรรลุเป้าหมาย นั่นคือ $180,000 ที่ต้องเสียค่าใช้จ่าย ตอนที่เราซื้อข้อตกลง เราได้เงินกู้ 8% อัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น และตอนนี้เรามีเงินกู้ 11.5%
เราก็เลยกินต้นทุนนั้นไป และสิ่งที่เกิดขึ้นก็แค่เสมอ... แม้ว่าคุณจะคิดว่ามันไม่ใช่เรื่องใหญ่อะไร แค่เริ่มแผน จัดการมันให้เรียบร้อย แล้วเดินหน้าต่อไป เนื่องจากเราจัดการเรื่องไฟฟ้า ประปา อาคาร และทุกอย่างเรียบร้อยแล้ว เราจึงไม่สามารถขอใบอนุญาตจัดสวนได้
เคธี่:
เหลือเชื่อ.
เฮนรี่:
นั่นมันเจ็บ นั่นมันเจ็บ
เจมส์:
มันเจ็บ. ช่างเป็นการเสียเงิน
เดฟ:
ปกติคุณดึงใบอนุญาตทั้งหมดของคุณไว้ที่ด้านบนหรือไม่? หรือคุณจะหลีกเลี่ยงสิ่งนั้นในอนาคตได้อย่างไร?
เจมส์:
สิ่งที่คุณควรทำ เพราะเรารู้ว่ามันเยอะมาก หลายครั้งที่คุณไม่คิดที่จะดึงใบอนุญาตการหักบัญชีและการให้คะแนน แต่เพราะว่าเรากำลังเคลียร์พื้นที่สองเอเคอร์ครึ่ง... และเราไม่ได้ให้คะแนน สิ่งทั้งหมด เป็นเพราะเราควรตรวจสอบโค้ดให้มากกว่านี้ และฉันจะทำให้มันแตกต่างออกไปเล็กน้อย ดังนั้นคุณต้องมีใบอนุญาตการหักบัญชีและการจัดระดับในเมืองเฉพาะเมื่อคุณเคลียร์พื้นที่มากกว่า 5,000 ตารางฟุต และนั่นไม่เหมือนกับรถแทรกเตอร์ นั่นเป็นเพียงการเคลียร์พุ่มไม้
และเนื่องจากเราคิดว่าเราแค่เอาพุ่มสติ๊กเกอร์ออกแต่ไม่ได้สัมผัสดิน ทุกอย่างมันจะต้องดี ซึ่งในโค้ดมันบอกว่าไม่เป็นไร เว้นแต่ว่าคุณจะมีพื้นที่มากกว่า 5,000 ตารางฟุต เรามีพื้นที่ 80,000 ตารางฟุต และจริงๆ แล้ว เนื่องจากตลอดระยะเวลา 18 เดือน พุ่มสติกเกอร์จึงเติบโตขึ้นเรื่อยๆ หากเราดูแลรักษามันต่อไปตลอดทั้งโครงการ มันก็คงจะไม่ใช่เรื่องใหญ่อะไรเช่นกัน
แต่ทำไมต้องเสียเงินดูแลรักษามัน ในเมื่อคุณจะต้องรื้อมันทั้งหมดทิ้ง ทุ่ม 100 แกรนด์ในการจัดสวนล่ะ? และมันก็เป็นเพียงหนึ่งในนั้นที่คุณทำได้ อยากจะ ควรจะ มันคงจะง่ายมากที่จะใส่ไว้ในแผนของเรา เราไม่ได้ทำ และตอนนี้เราต้องจ่ายเงินให้ไพเพอร์แล้ว
เดฟ:
นั่นมันเจ็บ เสียใจที่ได้ยินเช่นนั้นเพื่อน
เคธี่:
ใช่ นั่นเป็นอีกวันในแคลิฟอร์เนียใช่ไหม? นั่นเป็นเพียงวิธีการทำงานที่นี่ นั่นเป็นสาเหตุที่การพลิกคว่ำในแคลิฟอร์เนียทำให้ฉันกลัว
เดฟ:
คุณเพียงแค่คาดหวังการรอคอยเป็นเวลา 10 เดือน
เคธี่:
ใช่.
เจมส์:
แต่คุณรู้อะไรไหม? มันเป็นความผิดของฉัน มันเป็นความผิดของฉัน และคุณต้องยอมรับความผิดพลาดของตัวเองในฐานะนักลงทุน และนั่นก็เป็นเพียงแนวทางในบางครั้ง มันแย่มาก แต่ข้อดีคือเราจะผ่านโครงการนี้ไปได้ เราจะขายมัน. เราจะหาเงินได้นิดหน่อยหรือได้เงินคืน แล้วเราจะทำมันอีกครั้ง
เดฟ:
นั่นเป็นทัศนคติที่ดีที่จะมี และโชคดีที่คุณมีเงิน 180 พันล้านที่ต้องเสีย ในข้อตกลงฉันหมายถึง มีความเท่าเทียมอยู่ในนั้นมาก ไม่ใช่คุณเป็นการส่วนตัว แต่ถ้าคุณยังคงสูญเสียกำไรที่อาจเกิดขึ้นได้ 180 แกรนด์และยังสามารถคุ้มทุนได้ นั่นแสดงว่าคุณได้ซื้อข้อตกลงนั้นอย่างดีเยี่ยม
เจมส์:
เป็นการซื้อที่ดี แต่ฉันหมายถึง ลองคิดว่าคุณจะทำอะไรได้บ้าง ไปซื้อบ้านหลังอื่นได้ในราคา 180 แกรนด์
เฮนรี่:
คุณสามารถซื้อคู่ได้ในอาร์คันซอ
เดฟ:
โอ้ใช่. ปล่อยมันไปเถอะเพื่อน
เจมส์:
คุณสามารถกู้ยืมอัตราดอกเบี้ยสูงได้ คุณสามารถซื้อข้อตกลงได้ ช่างเป็นการเสียเวลาและเงิน อีกครั้งที่บางครั้งแผนล้มเหลว
เดฟ:
เอาล่ะ. ขอบคุณที่แบ่งปันสิ่งนั้นกับเรา เฮนรี่ อะไรคือความผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดของคุณในปี 2023?
เฮนรี่:
โอ้เพื่อน ความผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดของฉันในปี 2023 ดังนั้นฉันจึงปิดข้อตกลงโดยที่... นี่เป็นการพลิกครั้งแรกของฉันที่เสียเงินไป
เดฟ:
คุณเคยพลิกไปกี่ครั้งก่อนที่คุณจะเสียเงินในครั้งเดียว?
เฮนรี่:
สองร้อย.
เดฟ:
ตกลง. นั่นเป็นเปอร์เซ็นต์การชนะที่ยอดเยี่ยม
เฮนรี่:
ฉันเกือบจะสูญเสียเงินไปเมื่อต้นปี แต่จริงๆ แล้วเมื่อฉันคำนวณ ฉันทำได้ประมาณ $8 ฉันยังคงนับสิ่งนั้นเป็นบวก
เดฟ:
อย่านับอัตราผลตอบแทนจากอันนั้น คุณทำเงินได้
เจมส์:
ตราบใดที่คุณอยู่ในสีเขียว ทุกอย่างก็ดี
เฮนรี่:
สีเขียวก็คือสีเขียวเพื่อนของฉัน สีเขียวก็คือสีเขียว
เคธี่:
แค่เสียเวลา.
เดฟ:
อัตรารายชั่วโมงของคุณในข้อตกลงนั้นคือเท่าไร?
เฮนรี่:
แต่อันนี้ นี่คือบ้านที่ฉันซื้อ มันอยู่ในพื้นที่ชนบทของเมือง แต่อยู่บนพื้นที่สามเอเคอร์ มันเป็นข้อตกลงที่ดีเพื่อน ฉันจ่ายเงินไป 180 เหรียญและค่า ARV อยู่ที่ 350 ถึง 375 ต้องการการปรับปรุงใหม่ประมาณ 70,000 ถึง 80,000 เหรียญสหรัฐ ดังนั้นฉันจึงซื้อมันโดยคิดและเข้าใจว่าฉันมีทางออกหลายทาง มีหลายปัจจัยที่ทำให้สิ่งนี้ผิดพลาด มันเป็นข้อตกลงที่ดี ฉันซื้อข้อเสนอที่ดี ไม่ใช่ว่าฉันซื้อข้อตกลงที่ไม่ดี แต่เป็นกรณีของฉันเติบโตเร็วเกินไป
ดังนั้นในช่วงเวลาหลังจากที่ฉันซื้อสิ่งนั้น ฉันก็ต้องจ้างผู้จัดการโครงการ เพราะตอนนั้นเราซื้อข้อตกลงมากมายและทำงานในโปรเจ็กต์มากมาย ไม่ใช่ว่าฉันมีกระบวนการจัดการโครงการที่กำหนดไว้แล้ว ฉันมาฝึกผู้ชายคนนี้ และเขาก็สุดยอดมาก เขาทำงานได้ดีมาก แต่ช่วงเวลานั้นไม่ค่อยดีนักเพราะค่าใช้จ่ายในการถือครองมีราคาแพง ฉันหมายความว่า เราเป็นเจ้าของมันมาสี่เดือนแล้ว ก่อนที่เราจะดูว่าเราจะทำอย่างไรกับสิ่งนี้?
เราจะดำเนินการปรับปรุงนี้ต่อไปหรือไม่? เพราะเรามีโครงการอื่นอีกมากมายที่ต้องทำ ดังนั้นเมื่อถึงเวลาที่เราคิดว่าเราจะทำอย่างไรกับโปรเจ็กต์นี้ ฉันจึงตัดสินใจที่จะดำเนินการต่อและติดมันไว้ใน MLS และพยายามทำให้เต็มที่ และฉันพยายามแล้ว แต่ก็ไม่สามารถกัดได้ ดังนั้นข้อผิดพลาดเกี่ยวกับอสังหาริมทรัพย์คือเลย์เอาต์ดูเหมือนยากสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่
ดังนั้นเพื่อที่จะทำให้มันได้ผล คุณจะต้องสร้างโถงทางเดินตรงกลางห้องนอนที่มีอยู่ เพราะคุณต้องเดินผ่านห้องนอนหนึ่งไปยังอีกห้องนอนหนึ่ง และห้องน้ำเพื่อไปยังอีกห้องนอนหนึ่ง ดังนั้นเลย์เอาต์จึงดูเก๋ไก๋ ดังนั้นหากคุณจะพลิกมัน คุณต้องแก้ไขมัน และฉันนั่นไม่ใช่ปัญหาสำหรับฉัน ฉันจะแก้ไขมัน ฉันมองโลกในแง่ดีพอที่จะรู้ว่าเราสามารถไปได้และแก้ไขสิ่งนั้นได้ แต่นักลงทุนจำนวนมากไม่มีวิสัยทัศน์นั้น
พวกเขาไม่ต้องการจัดการกับปัญหานั้น ดังนั้นเมื่อฉันติดมันไว้ในตลาด มันยากสำหรับฉันที่จะหาใครสักคนจากมุมมองด้านการลงทุนที่ต้องการแก้ไขปัญหานั้น ในที่สุดเราก็ขายมันในตลาดให้กับเจ้าของที่จะอาศัยอยู่ในนั้นและซ่อมแซมมันเมื่อเวลาผ่านไป แต่เราขายมันได้ในราคาส่วนลดที่ค่อนข้างมาก คนอื่นๆก็ทำเงินได้ ตัวแทนของฉันทำเงินได้ ผู้ให้กู้เงินของฉันทำเงินได้ ทุกคนที่เกี่ยวข้องทำเงินได้ ฉันเป็นคนเดียวที่ไม่ได้ทำเงิน แต่มันเป็นทางเลือกที่มีสติมากกว่า
ฉันแค่อยากจะหยุดการหลั่งไหลของดอกเบี้ยสูง ขายอสังหาริมทรัพย์ ทำมันให้เสร็จ เพื่อที่ฉันจะได้ก้าวไปสู่สิ่งที่ฉันรู้ว่ากำลังทำงานอยู่ และกำลังจะสร้างรายได้ที่ฉันต้องการ บวกกับค่าเสียโอกาสของสิ่งที่ฉันสามารถทำได้ ทำตอนนี้โดยที่ฉันไม่มีสิ่งที่นั่งอยู่ข้างหน้า ฉันสามารถปรับปรุงตัวเองและใช้เวลา 70 แล้วขายอสังหาริมทรัพย์ในจำนวนที่สูงกว่านี้ แต่ฉันคงต้องใช้เวลาอีกสี่หรือห้าเดือน หรืออาจจะหกเดือนกับทุกสิ่งทุกอย่างที่ฉันทำ
แค่คำนวณการจ่ายรายเดือนนั้นแล้วฉันก็บอกว่ารู้อะไรไหม? เอาล่ะโทรหามันเลย ฉันคิดว่าฉันลงเอยด้วยการสูญเสียเงินประมาณ 11 แกรนด์ ดังนั้นมันจึงไม่ใช่จุดสิ้นสุดของโลก เรียกมันแล้วเดินหน้าต่อไป ดังนั้นทุกคนจึงทำเงินได้ ดังนั้นมันจึงดีสำหรับทุกคน ไม่ใช่ฉัน แต่เป็นกรณีที่การเติบโตเร็วเกินไปและสภาวะตลาด และถ้าฉันต้องทำอีกครั้ง ฉันอาจจะยังคงซื้ออสังหาริมทรัพย์และทำให้แน่ใจว่าฉันจะไปถึงมันเร็วกว่านี้ และอาจจัดการเรื่องนั้นด้วยตัวเอง เพราะมันเป็นโอกาสที่ดี ฉันยุ่งเกินไป
เดฟ:
ฉันหมายถึงนั่นคือสิ่งที่เกิดขึ้น ฉันเดาว่าเนื่องจากนี่เป็นครั้งแรกที่คุณสูญเสียเงินไป สิ่งนี้อาจไม่สามารถใช้ได้ แต่เมื่อคุณทำข้อตกลงในปริมาณมากเหมือนที่คุณและเจมส์ทำทั้งคู่ คุณให้ค่าเผื่อตัวเองไหมโดยรู้ว่าฉันจะยอมเสี่ยงมาก ปีนี้และถ้าฉันพลาดสองรายการก็ไม่เป็นไร คุณคิดอย่างนั้นหรือมันเจ็บจริงๆ? ฉันเดาว่าฉันจะถามคุณนะเจมส์ เนื่องจากคุณอาจสูญเสียเงินไปมากกว่าข้อตกลงเดียว
เจมส์:
มากกว่าหนึ่งข้อตกลงอย่างแน่นอน ฉันเป็นคนปี 2008 นักลงทุนโดนเตะก้น ฉันมักจะมีสิ่งเล็กๆ น้อยๆ แบบนั้นอยู่เสมอ… ฉันเรียกมันว่ารอยแผลเป็นจากการต่อสู้ ว่าคุณเป็นเหมือนคุณที่จะจำไว้ว่าสิ่งต่างๆ อาจผิดพลาดได้อย่างรวดเร็ว ฉันมักจะบอกคนอื่นเสมอว่า ถ้าคุณซื้อ 10 ดีลและคุณเก่งเรื่องนี้มาก คุณมีแนวโน้มที่จะเสียเงินกับ XNUMX ดีลนั้น สามถ้าคุณจะมีค่าเฉลี่ยค่อนข้างมากหรืออาจจะเป็นคนโง่ สองจะดีกว่าค่าเฉลี่ยเล็กน้อย และคุณจะตีสองสามสอง
สองคนกำลังจะบดขยี้ และนั่นคือถ้าคุณทำได้ดี และนั่นเป็นเพียงกฎแห่งสถิติ ฉันหมายความว่า นั่นเป็นเพียงค่าเฉลี่ยทางสถิติ มันกำลังจะเกิดขึ้น คุณอยู่ในสภาพแวดล้อมที่มีความเสี่ยงสูง มันจะไปได้สวย มันจะแย่ และคุณอยากจะผสมผสานมันเข้าด้วยกัน
เดฟ:
เฮนรี่ ฉันซาบซึ้งกับการสูญเสียครั้งแรกของคุณ คุณมีทัศนคติที่ดีเกี่ยวกับเรื่องนี้
เจมส์:
ค่าเฉลี่ยการตีบอลของคุณค่อนข้างดี เฮนรี่
เดฟ:
ใช่ ใช่ คุณจะอยู่ในหอเกียรติยศ
เฮนรี่:
ฉันหมายถึง ความคาดหวังคือคุณจะสูญเสียบางส่วนใช่ไหม? ฉันไม่คาดหวังว่าจะไม่สูญเสียเงิน ฉันโชคดีจริงๆที่มันไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อน ฉันโชคดีที่แม้ว่าฉันจะสูญเสียเงินไป แต่ก็ไม่มีใครทำอีก นักลงทุนของฉันได้รับเงินแล้ว ทุกคนได้รับเงินแล้ว และนั่นทำให้ฉันรู้สึกดี ฉันไม่เป็นไร เสียเงินไปบ้าง ฉันไม่ต้องการให้ใครต้องสูญเสียเงินเพราะข้อตกลงที่ฉันทำอยู่
ดังนั้นเราจึงไม่จำเป็นต้องทำเช่นนี้ โดยรวมแล้วมันเหมือนกับชัยชนะสำหรับฉัน เพราะตอนนี้ฉันได้ก้าวต่อไปแล้ว และฉันก็ทำเงินจากข้อตกลงอื่นๆ ได้ แต่มันไม่สนุกเลยที่จะต้องนำเช็คมาเพื่อปิดข้อตกลงที่ฉันขาย นั่นไม่ใช่ความรู้สึกที่ดี
เดฟ:
ใช่ นั่นอาจเป็นความรู้สึกแปลกๆ
เจมส์:
ฉันต้องมอบอุปกรณ์ประกอบฉากให้เฮนรี่เกี่ยวกับเรื่องนี้ เพราะจริงๆ แล้วฉันคือผู้ให้กู้ในข้อตกลงนี้
เคธี่:
และคุณก็ทำเงินได้
เจมส์:
ฉันทำเงินได้ นั่นเป็นเหตุผลที่ฉันชอบให้กู้ยืมเงินส่วนตัว งานก็น้อยลง แต่ในขณะเดียวกัน ในฐานะผู้ยืมหรือผู้ดำเนินการ ฉันไม่ได้ยินเรื่องนี้เลยด้วยซ้ำ เฮนรี่ยืมเงิน เขาต้องก้าวขึ้นไปบนจาน ทำในสิ่งที่จำเป็น และเดินหน้าต่อไป นั่นเป็นผู้ดำเนินการที่ดี ปิดท้ายคุณด้วย เฮนรี่ เพราะฉันไม่เคยได้ยินเรื่องนี้มาก่อน
เฮนรี่:
ขอบคุณ ฉันต้องการให้คุณให้เงินฉันเพิ่ม ดังนั้นฉันจึงไม่ต้องการ...
เดฟ:
แกล้งทำเป็นว่าคุณไม่ได้ยินเรื่องนี้เลยเจมส์
เฮนรี่:
แต่เอาจริงๆ นะ นั่นเป็นเรื่องมหัศจรรย์มาก... ฉันบอกนักเรียนเรื่องนี้ตลอดเวลา ฉันแบบว่า ถ้าคุณจะยืมเงิน คุณต้องทำให้นักลงทุนของคุณสมบูรณ์ ไม่ว่าจะยังไงก็ตาม ไม่ว่าอะไรก็ตาม. คุณจะต้องกัดกระสุนบางครั้งหากคุณตกอยู่ในสถานการณ์ที่ลำบาก แต่ถ้าคุณต้องการเติบโตในธุรกิจนี้ คุณต้องทำให้นักลงทุนของคุณสมบูรณ์ ช่วงเวลาหนึ่ง ว่างเปล่า นั่นคือส่วนที่สำคัญที่สุด คุณกินครั้งสุดท้ายเพื่อน นั่นเป็นเพียงวิธีการที่จะเป็นเสมอในฐานะผู้ดำเนินการ
เดฟ:
อย่างแน่นอน. Kathy ในฐานะคนที่ระดมเงินได้มากมายจากนักลงทุน อะไรคือข้อผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดของคุณในปี 2023?
เคธี่:
คือในปี 2023 ถือเป็นปีที่ดี เช่นเดียวกับเจมส์ ฉันจะบอกว่าความผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดของฉันคือการไม่หาเงินเพิ่มให้กับกองทุนให้เช่าครอบครัวเดี่ยวของเรา มันกำลังจะจบลง และซื้อเพิ่มเพราะมันมหัศจรรย์มาก เราแค่ไม่มีการแข่งขัน เราเป็นคนเดียวที่โต๊ะบ่อยมาก ผู้ค้าส่งโทรมาเพียงรายเดียวและข้อตกลงของเราก็ยอดเยี่ยมมาก
เดฟ:
ดีมาก
เคธี่:
นั่นคือด้านบวก แต่ปัญหาที่ผมต้องเผชิญในปี 2023 มาจากการตัดสินใจเมื่อสิบปีก่อนที่ผมไม่รู้ในสิ่งที่ผมรู้ในวันนี้ และเหตุผลที่ผมชอบสอนและแบ่งปันเพื่อไม่ให้คนอื่นทำสิ่งเหล่านี้ ความผิดพลาด ย้อนกลับไปตอนนั้น ฉันก็เป็นเหมือนที่เฮนรี่พูด เติบโตเร็วเกินไป มีโอกาสมากเกินไป มีเงินมากมายโยนใส่ฉัน
และฉันจะตื่นเต้นกับสิ่งดีๆ และหนึ่งในโปรเจ็กต์ที่มาหาผม อย่างเช่น หมู่บ้านไวน์ ซึ่งเป็นสิ่งที่ผู้ให้ยืมไม่รู้ว่ามันคืออะไร โดยพื้นฐานแล้วมันเป็นเพียงทรัพย์สินเชิงพาณิชย์ที่โรงบ่มไวน์จะเช่าจากคุณและมีห้องชิมและอื่นๆ เนื่องจากพวกเขาต้องการพื้นที่ขนาดเล็กเท่านั้น
เดฟ:
ฉันหมายถึงหมู่บ้านแห่งไวน์ฟังดูเท่ดี
เคธี่:
มันเจ๋งมากและก็อยู่ในแคลิฟอร์เนีย และมันอยู่ในส่วนหนึ่งของแคลิฟอร์เนียที่ไม่มีสิ่งนี้ มันอยู่นอกนาปา ระหว่างทางไปชาสตา ทั้งหมดมันดูดี สถานการณ์จำลองดูดี แต่สิ่งที่เราค้นพบคือผู้ให้กู้ไม่เข้าใจดีพอ ดังนั้นเราจึงประสบปัญหาในการหาแหล่งเงินทุน ดังนั้นบทเรียนสำคัญ… โอเค นั่นคือบทเรียนหนึ่ง แต่ฉันได้เรียนรู้เรื่องนั้นเมื่อหลายปีก่อน แต่ปีนี้สิ่งที่ฉันได้เรียนรู้ก็คือ ในองค์กรบางแห่ง วิธีที่ฉันจะจัดโครงสร้างมัน และฉันรู้ว่าคนอื่นจัดโครงสร้างอย่างไร ก็คือผู้ให้กู้หลายชั้น
และเรากำลังพูดถึงการให้กู้ยืม บางส่วนอาจเป็นเงินกู้ธนาคาร บางส่วนอาจเป็นหุ้นเอกชน บางส่วนอาจเป็นที่ที่คุณมีการรวมกลุ่ม คุณมี LLC และคุณนำนักลงทุนประเภทหนึ่ง ที่เป็นฝ่ายตราสารทุนเข้ามา แล้วคุณก็สามารถดึงนักลงทุนรายอื่นที่ได้รับอัตราดอกเบี้ยต่ำกว่า เพราะพวกเขาเข้ามาเป็นผู้ให้กู้ และนั่นมีแนวโน้มว่าคุณจะได้รับเงินก่อนในฐานะผู้ให้กู้ ดังนั้นฉันจะจัดโครงสร้างเหล่านี้เพราะว่ามีคนจำนวนมากลงทุนใน IRA ของพวกเขา... ฉันจะได้ทราบทางเทคนิคเล็กน้อยที่นี่ แต่สิ่งสำคัญคือผู้คนจะต้องเข้าใจสิ่งนี้
หากคุณลงทุนใน IRA ของคุณ คุณจะนำเงิน IRA ของคุณไป และคุณลงทุนในการเผยแพร่ของใครบางคน ข้อตกลงอพาร์ทเมนต์ของใครบางคน หรือหมู่บ้านไวน์ และคุณมีความเท่าเทียม ซึ่งหมายความว่าคุณเป็นส่วนหนึ่งของเจ้าของ คุณจะได้รับสิ่งที่เหลืออยู่หลังจากที่คนอื่นได้รับ จ่าย. ใน IRA ของคุณ ถือเป็นการลงทุนในธุรกิจ มันเป็นธุรกิจที่ดำเนินงาน หากคุณกำลังสร้างบ้านและขาย นั่นเป็นธุรกิจที่ดำเนินการได้เมื่อเทียบกับอพาร์ตเมนต์ที่ไม่ต้องทำอะไรเลย คุณได้รับ UBIT ซึ่งเป็นภาษีเงินได้ธุรกิจที่ไม่เกี่ยวข้องภายใน IRA ของคุณและนั่นอาจเป็นประมาณ 50%
นั่นถือเป็นเรื่องน่าตกใจมาก แต่จะไม่เกิดขึ้นหากคุณนิ่งเฉย ดังนั้นผมจะนำนักลงทุนเข้าสู่ข้อตกลง นั่นคือ... พวกเขาสามารถเข้ามาในฐานะผู้ให้กู้ แต่จากนั้น พวกเขาก็จะเป็นนักลงทุนในตราสารทุนด้วย ถ้าข้อตกลงล้มเหลวและฉันมีข้อตกลงเมื่อ 10 ปีที่แล้วซึ่งผู้คนจำนวนมากพูดว่า "ไม่มีใครสามารถสูญเสียเงินในอสังหาริมทรัพย์ในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา" แต่คุณรู้อะไรไหม? คุณสามารถลงทุนในสิ่งต่าง ๆ ที่แตกต่าง แปลก ๆ และแวววาวเป็นต้น ดังนั้นใน LLC นี้ เรามีผู้ให้กู้และผู้ลงทุนในตราสารทุน
ตอนนี้สิ่งที่ฉันกำลังเรียนรู้คือ หากมีการสูญเสีย และคุณไม่สามารถจ่ายคืนให้ทุกคนได้ และคุณไม่สามารถจ่ายเงินกู้ได้เต็มจำนวน ผู้ลงทุนในหุ้นจะต้องจ่ายภาษีการยกหนี้เงินกู้ นอกจากจะสูญเสียเงินแล้ว พวกเขายังจ่ายภาษีสำหรับการยกหนี้เงินกู้ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของเงินกู้ที่พวกเขาไม่ได้จ่าย ตรงนี้ผมมีนักลงทุนสองกลุ่ม มันซับซ้อนมาก ดังนั้น ขอย้ำอีกครั้ง ก่อนที่คุณจะทำการเผยแพร่ใดๆ โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณได้พูดคุยกับ CPA ของคุณแล้ว และพวกเขาก็เข้าใจจุดยืนของคุณอย่างแท้จริง และผลที่ตามมาทางภาษีจะเป็นอย่างไร
แต่ฉันกังวลว่าคนจำนวนมากในข้อตกลงหลายครอบครัวเหล่านี้ ซึ่งมี Equity ประมาณ 10% แล้วก็มีประมาณ 10% ที่เป็นเงินกู้สะพาน แล้วก็เงินกู้จากธนาคาร เอาล่ะ ผู้ลงทุนในตราสารทุน หากขาดทุน พวกเขา ยังชำระหนี้ในส่วนของเงินกู้ที่พวกเขาไม่ได้จ่ายอีกด้วย ดังนั้น ฉันคิดว่าคงมีนักลงทุนจำนวนมากที่ตกใจ ไม่เพียงแต่พวกเขาสูญเสียเงินของพวกเขา แต่ตอนนี้พวกเขาต้องเสียภาษีด้วย หวังว่าการขาดทุนจะชดเชยได้
แต่ถ้าเงินกู้เป็นจำนวนมาก และฉันไม่ได้ทำข้อตกลงหลายครอบครัวเหล่านี้ ฉันแค่บอกว่าสำหรับคนที่ทำ ถ้าพวกเขาเลเวอเรจสูงถึง 90% ซึ่งฉันจะไม่ทำอีกครั้งกับหลายครอบครัว พี่เลี้ยงของฉันแบบว่า อย่าเลเวอเรจเกิน 60% เขาเป็นคนอนุรักษ์นิยม แต่นั่นเป็นสาเหตุที่ฉันไม่ได้ทำข้อตกลงใดๆ ไปที่ 90% สมมติว่า... คุณเคยเห็นข้อตกลงเหล่านี้บางข้อที่เสียไปโดยที่สูญเสีย 20% ไป ตอนนี้นักลงทุนหุ้นเหล่านั้นจ่าย พวกเขาจ่ายภาษีนอกเหนือจากการสูญเสียเงิน
เดฟ:
มันแค่เตะใครบางคนในขณะที่พวกเขากำลังล้มลง นั่นเป็นเพียงหยาบคาย
เคธี่:
ฉันไม่เข้าใจ แต่กรมสรรพากรดูเหมือนว่าจะเป็นเช่นนั้น คุณเอาเงินนี้ไปทำข้อตกลงนี้ ดังนั้นหากคุณไม่ต้องจ่ายเงินคืน นั่นก็คือรายได้ นั่นคือวิธีที่พวกเขาเห็นมัน ฉันหวังว่ามันจะไม่ซับซ้อนเกินไป
เดฟ:
No.
เฮนรี่:
คุณอธิบายได้ดี
เดฟ:
ฟังดูแย่มาก แต่ฉันยังมีสมาธิอยู่… เราจะไปที่หมู่บ้านไวน์ได้ไหม? สิ่งนี้มีอยู่จริงหรือไม่?
เคธี่:
ดังนั้นเราจึงไม่สามารถหาเงินทุนจากมันได้ เลยไม่ เราแค่พยายามจะขายตอนนี้เป็นที่ดินพร้อมสิทธิทั้งหมด และถ้าใครต้องการหมู่บ้านแห่งไวน์ ก็พร้อมจะสร้างแล้ว เราไม่สามารถรับเงินทุนได้ มันเป็นโครงการที่ยอดเยี่ยม
เดฟ:
ฉันอยากไปเยี่ยมชมหมู่บ้านไวน์ ฉันไม่แน่ใจว่าฉันต้องการสร้างมัน
เคธี่:
มีบางอย่างที่ดีจริงๆ จริงๆ แล้วเรากำลังสร้างแบบจำลองนี้ตามบางอย่างในวอชิงตัน ฉันไม่รู้. เจมส์ คุณรู้จักหมู่บ้านไวน์บ้างไหมเพราะมีหมู่บ้านที่ประสบความสำเร็จในรัฐวอชิงตัน
เจมส์:
พวกเขาอยู่ใน Yakima หรือ Chelan?
เคธี่:
ไม่มีพื้นที่ไวน์ของวอชิงตันเหรอ? ฉันคิดว่ามันอยู่ที่นั่น
เจมส์:
ใช่ ยากิม่ามีโรงบ่มไวน์สวยๆ แถวนี้ แต่ฉันไม่ทำไวน์ ฉันไม่ดื่มด้วยซ้ำ
เฮนรี่:
คุณต้องมีหมู่บ้านร็อคสตาร์
เจมส์:
คุณเปลี่ยนมันเป็นหมู่บ้านร็อคสตาร์
เคธี่:
หมู่บ้านร็อคสตาร์ คนพวกนี้ในวอชิงตันกำลังฆ่ามัน เพราะคุณแค่เช่าพื้นที่เล็กๆ น้อยๆ เพราะพวกเขาไม่ได้ทำไวน์ที่นั่น พวกเขาแค่ชิมมันเท่านั้น พวกเขาทำไวน์ที่อื่น แต่โรงบ่มไวน์ที่ยอดเยี่ยมเหล่านี้ซึ่งซ่อนตัวอยู่ในเนินเขาไม่มีใครไปเยี่ยมเยียน
โรงบ่มไวน์อาจเข้ามาและมีห้องชิมเล็กๆ ในพื้นที่ที่มีคนอยู่ และพวกเขาจะจ่ายเงินเป็นจำนวนมากเพราะเป็นการเข้าถึงผู้บริโภคโดยตรงมากกว่าการมี... พวกเขาจ่ายเงินประมาณ 50% เพื่อผ่านผู้ค้าส่ง พวกเขายินดีจ่ายเพิ่มมากเพื่อเช่าพื้นที่ ตัวเลขจึงดูยอดเยี่ยมมาก เพียงแค่คุณต้องสร้างมันขึ้นมาเพื่อให้มันใช้งานได้
เจมส์:
ฟังดูเป็นแนวคิดที่เจ๋ง
เคธี่:
ได้รับอนุญาตแล้ว ใครมีเงินก็สร้างมันขึ้นมา
เดฟ:
สำหรับความผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดของฉัน ฉันเดาว่าความผิดพลาดครั้งใหญ่ที่สุดในการลงทุนของฉันในปีนี้ เนื่องจากมีข้อผิดพลาดอื่นๆ มากมาย อาจเป็นสิ่งที่ทุกคนที่นี่ระบุได้ แต่มันไม่ได้ไล่ใครออกทันทีเท่าที่ควรและแค่รออยู่เหมือนกัน นานแม้ฉันรู้ว่าฉันต้องทำ แต่ฉันก็เกียจคร้าน และมันจะทำให้ฉันเสียเงินเป็นจำนวนมาก ฉันมีห้องเช่าระยะสั้น ข้อเสนอส่วนใหญ่ที่ฉันซื้อตอนนี้เป็นแบบพาสซีฟ ดังนั้นฉันจึงยังคงทำข้อตกลงสองสามข้อในโคโลราโด และฉันมีค่าเช่าระยะสั้นที่ฉันจ้างผู้จัดการทรัพย์สินที่ให้บริการเต็มรูปแบบเมื่อฉันย้ายไปยุโรป
และพวกเขาก็แย่ตั้งแต่แรกแล้ว และทุกๆ สองสามเดือน คุณอาจได้รับสิ่งนี้ คุณทำสำเร็จ พวกเขาเริ่มทำได้ดีสักสองสามเดือน และจากนั้นมันก็หายไปอีกครั้ง และมันก็ขึ้นอีกครั้งและดับลงอีกครั้ง และฉันก็รอมานานมาก และในที่สุดก็มาถึงจุดที่เราได้รับคำวิจารณ์ที่แย่มาก มีปัญหาบางอย่างเกี่ยวกับทรัพย์สินซึ่งจำเป็นต้องสร้างใหม่จริง ๆ ดังนั้นเราจึงคิดอย่างนั้น ฉันสรุปได้ว่าในที่สุดฉันก็ต้องถอดผ้าปิดแผลออก แต่มันก็เป็นช่วงต้นฤดูร้อนในโคโลราโดซึ่งเป็นฤดูกาลที่พลุกพล่านที่สุด
ดังนั้นฉันจึงสูญเสียการจองทั้งหมดในเดือนมิถุนายน กรกฎาคม และสิงหาคม ซึ่งอาจมีมูลค่า 10 หรือ 15 แกรนด์ จากนั้นฉันก็สูญเสียรีวิวทั้งหมดของฉันไปด้วย ซึ่งเมื่อคุณคิดถึงเงินทั้งหมดที่คุณสูญเสียไปจากการสูญเสียรีวิวดีๆ 50 หรือ 60 รายการ นั่นก็คือการจองที่เสียไปทั้งหมดในปีที่แล้ว ดังนั้นหากผมทำมันอย่างชาญฉลาด ในโคโลราโดซึ่งมีการเช่าระยะสั้น มันเหมือนกับฤดูโคลน ผมสามารถทำได้ตั้งแต่เดือนมีนาคมถึงพฤษภาคม และมันก็คงจะดีไม่น้อย แต่ฉันขี้เกียจและตอนนี้ฉันก็เลียแผลนิดหน่อย
ดังนั้นอันนั้นก็เจ็บ และฉันคิดว่าน่าจะเกี่ยวข้องกับทุกคน เพราะไม่ว่าจะเป็นผู้จัดการทรัพย์สินหรือผู้รับเหมา บางครั้งคุณแค่ชะลอสถานการณ์ที่หลีกเลี่ยงไม่ได้และไม่สบายใจที่คุณรู้ว่าคุณต้องผ่านมันไปได้
เคธี่:
จ้างช้าๆยิงเร็ว
เฮนรี่:
พูดง่ายกว่าทำนะเพื่อน
เคธี่:
ใช่มันเป็น
เดฟ:
ฉันรู้. อยู่ห่างไกลกันมาก ฉันไม่อยากจะคิดเลยจริงๆ ฉันแค่อยากให้พวกเขาทำงานได้ดีแต่พวกเขาไม่ได้ทำ แต่ก็ไม่เป็นไร อย่างที่คุณพูดคุณจะได้รับปีที่ดีมากมาย บางครั้งคุณก็พลาดไปนิดหน่อย แต่ตราบใดที่คุณมีแนวโน้มสูงขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป มันก็ดี
เจมส์:
นั่นน่าสนใจสำหรับฉัน ดังนั้นเมื่อคุณจ้างบริษัทจัดการอสังหาริมทรัพย์ให้เช่าระยะสั้นและเป็นทรัพย์สินของคุณ พวกเขาจึงเป็นเจ้าของบทวิจารณ์ในทางเทคนิคใช่หรือไม่
เดฟ:
พวกเขาทำสิ่งนี้ใช่แล้ว อันใหม่ฉันคิดหาวิธีที่จะไม่ทำมันแล้ว แต่ฉันไม่รู้ว่าพวกเขาจัดโครงสร้างมันอย่างไรในครั้งแรก นั่นมันแย่มากจริงๆ
เจมส์:
มันเหมือนกับกุญแจมือสีทอง เพราะคุณไม่อยากทิ้งมันไป
เฮนรี่:
นั่นแย่มาก
เดฟ:
ใช่เลย อย่างแน่นอน.
เคธี่:
ใช่ นั่นน่าสนใจเพราะตอนที่ฉันจ้างผู้จัดการอสังหาริมทรัพย์สำหรับการเช่าระยะสั้นนอกรัฐครั้งแรก ฉันคิดว่าพวกเขาจะจัดการทั้งหมด และพวกเขาพูดว่า "ไม่ ไม่ ไม่ มันควรจะยังเป็นชื่อของคุณและ Airbnb ของคุณ” และฉันก็ไล่พวกเขาออกก่อนที่เราจะเริ่มด้วยซ้ำ เพราะมันแย่มาก
เดฟ:
จริงเหรอ?
เคธี่:
ใช่แล้ว เมื่อพวกเขาไม่ได้ตอบข้อความของคุณทันทีในช่วงเริ่มต้นความสัมพันธ์ นี่อาจเป็นปัญหา แล้วฉันก็ดีใจมากที่ได้... โอ้ นั่นคือเหตุผลที่คุณควรจะเก็บมันไว้ในบัญชีของคุณเองด้วยเหตุผลนี้ แต่ตอนนั้นฉันไม่รู้ มันเป็นแค่โชค
เดฟ:
ใช่ มันเป็นบทเรียนที่สำคัญ และตอนนี้ฉันกำลังเสนอส่วนลดให้กับคนที่ฉันรู้จักหรือแจกให้คนอื่นเพื่อให้ได้รับรีวิวบ้าง ดังนั้นถ้าใครอยากไปเล่นสกีที่โคโลราโดก็กดอินสตาแกรมมาได้เลย ฉันได้บ้านที่ดีมาก หนาวนี้ไปเที่ยวกันไหม หรือเราไปกันหมด พวกคุณอยากไปไหม?
เจมส์:
ฉันจะไปตรวจเบาะของคุณด้วยความยินดี
เคธี่:
ใช่แล้ว เรามาพบกันใหม่นะ
เดฟ:
ไม่มีใครอยู่ตรงนั้น
เคธี่:
เราก็จะทิ้งมันไปซะ
เดฟ:
จริงๆ แล้ว มันเหมือนกับบ้านสำหรับ 16 คนในเมืองแห่งปาร์ตี้ ดังนั้นมันจึงชำรุดทรุดโทรมไปบ้างอย่างแน่นอน
เคธี่:
สมบูรณ์
เดฟ:
อย่างน้อยก็ไม่ใช่ครั้งแรกที่ฉันทิ้งมันลงถังขยะ นั่นก็แน่นอน
เจมส์:
ฉันจะไปที่เวลในวันขอบคุณพระเจ้า ฉันคิดว่าเราทุกคนควรไปทานอาหารเย็นวันขอบคุณพระเจ้าที่บ้านของคุณ และจัด OTM วันขอบคุณพระเจ้า เฮนรี่ คุณทำไก่งวงแล้วไปกันเลย
เดฟ:
ฉันจะไปฮันนีมูน ฉันจะไปฮันนีมูน วันขอบคุณพระเจ้า
เคธี่:
ถ้าอย่างนั้นเราก็จะเข้าร่วมกับคุณที่นั่น
เดฟ:
พวกคุณไปได้แล้ว ใช่ พวกคุณอยากมาเมืองไทยไหม?
เฮนรี่:
โอ้ ฉันอยากไปเมืองไทยจังเลย
เคธี่:
คุณกำลังจะไปไหน?
เดฟ:
เราจะไปกัมพูชาและไทย
เฮนรี่:
อิจฉาจังเลย
เดฟ:
ฉันตื่นเต้นมาก
เคธี่:
ใช่.
เดฟ:
มันจะดีมาก แต่พวกคุณก็มีบ้านได้แล้ว คุณสามารถปรุงไก่งวงของคุณที่นั่น
เคธี่:
เฮนรี่กำลังทำอาหาร
เดฟ:
เอาล่ะขอบคุณทุกคนมากสำหรับการแบ่งปันข้อผิดพลาดของคุณ ฉันคิดว่านี่เป็นส่วนสำคัญของการลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์ซึ่งฉันคิดว่าเราทำได้ดีมากในการแบ่งปันข้อผิดพลาดในรายการนี้ เราอาจจะทำสิ่งนี้มากกว่านี้เพราะวันนี้เป็นความผิดพลาดของเราในการลงทุน แต่เราจะต้องเคลียร์การคาดการณ์บางส่วนของเราในปี 2023 ในบางจุดด้วย จะต้องมีการยอมรับข้อผิดพลาดอย่างแน่นอนฉันคิดว่าในทุกส่วนของเรา ฉันรู้ว่าฉันมีคู่รักที่กำลังหลอกหลอนฉันอยู่ ดังนั้นคอยติดตามให้ดี
เคธี่:
ยังไม่สิ้นปีเลย
เดฟ:
ใช่ว่าเป็นจริง เราจะเห็นสิ่งที่เกิดขึ้นแต่เราก็จะมีการคำนวณก่อนสิ้นปีด้วยเช่นกัน หากคุณต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับเจ้าภาพที่ยอดเยี่ยมของเราที่นี่ เจมส์ ถ้าใครอยากคุยกับคุณเรื่องการสูญเสีย 180 แกรนด์ พวกเขาควรทำอย่างไร?
เจมส์:
วิธีที่ดีที่สุดในการหาวิธีเสียเงินคือไปที่ Instagram ของฉันที่ [crosstalk 00:32:10] jamesdavid.com ฉันมีเรื่องราวมากมายสำหรับคุณ
เดฟ:
เอาล่ะ แคธี แล้วคุณล่ะ?
เคธี่:
ที่ RealWealth.com เป็นบริษัทของเรา และจากนั้น Kathy Fettke บน Instagram
เดฟ:
เอาล่ะ. เฮนรี่?
เฮนรี่:
ใช่ คุณสามารถติดตามฉันได้ที่เว็บไซต์ของฉัน seeyouattheclosingtable.com หรือ Instagram ฉันชื่อ @thehenrywashington
เดฟ:
เอาล่ะ. และถ้าคุณต้องการพบฉัน ก็สามารถค้นหาฉันได้บน Instagram @TheDataDeli ขอบคุณทุกท่านมากครับที่รับฟัง เราจะพบคุณในครั้งต่อไป On The Market สร้างขึ้นโดยฉัน Dave Meyer และ Caitlin Bennett รายการนี้อำนวยการสร้างโดย Caitlin Bennett และตัดต่อโดย Exodus Media การเขียนคำโฆษณาจัดทำโดย Calico Content และเราอยากจะขอขอบคุณทุกคนที่ BiggerPockets ที่ทำให้การแสดงนี้เป็นไปได้
ดูตอนได้ที่นี่
ช่วยพวกเราด้วย!
ช่วยให้เราเข้าถึงผู้ฟังใหม่ๆ บน iTunes โดยให้คะแนนและรีวิวแก่เรา! ใช้เวลาเพียง 30 วินาทีและพบคำแนะนำ โปรดคลิกที่นี่เพื่ออ่านรายละเอียดเพิ่มเติม. ขอบคุณ! เราซาบซึ้งจริงๆ!
ในตอนนี้เราจะกล่าวถึง:
- ทำไมคุณควร อย่ารอที่จะดึงใบอนุญาตทันที และมันจะเสียค่าใช้จ่ายหกหลักได้อย่างไร
- ขนาดใหญ่ “ภาษีการยกเว้นสินเชื่อ” คุณอาจจะเป็น บังคับให้จ่าย หากข้อตกลงของคุณไปทางใต้
- ลืมเรื่องการพลิกและข้อเสียไปได้เลย ปรับขนาดพอร์ตโฟลิโอของคุณ เร็วเกินไป
- ไม่ว่าจะเป็นหรือไม่ คุณพลาดโอกาสในการซื้อที่ดีที่สุด ของปีที่ผ่านมา
- จ้างช้า ยิงเร็วและสัญญาณว่าถึงเวลาคลายเครียดของคุณแล้ว ผู้จัดการทรัพย์สิน ของหน้าที่ของตน
- ทำไมคุณถึงอยากเป็นผู้ให้กู้เงินส่วนตัวคนต่อไปของ Henry Washington
- และ So ล้นหลาม!
ลิงค์จากการแสดง
สนใจเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับผู้สนับสนุนในวันนี้หรือเป็นพันธมิตรกับ BiggerPockets ด้วยตัวคุณเอง? อีเมล .
หมายเหตุโดย BiggerPockets: นี่เป็นความคิดเห็นที่เขียนโดยผู้เขียนและไม่จำเป็นต้องเป็นตัวแทนของความคิดเห็นของ BiggerPockets
- เนื้อหาที่ขับเคลื่อนด้วย SEO และการเผยแพร่ประชาสัมพันธ์ รับการขยายวันนี้
- PlatoData.Network Vertical Generative Ai เพิ่มพลังให้กับตัวเอง เข้าถึงได้ที่นี่.
- เพลโตไอสตรีม. Web3 อัจฉริยะ ขยายความรู้ เข้าถึงได้ที่นี่.
- เพลโตESG. คาร์บอน, คลีนเทค, พลังงาน, สิ่งแวดล้อม แสงอาทิตย์, การจัดการของเสีย. เข้าถึงได้ที่นี่.
- เพลโตสุขภาพ เทคโนโลยีชีวภาพและข่าวกรองการทดลองทางคลินิก เข้าถึงได้ที่นี่.
- ที่มา: https://www.biggerpockets.com/blog/on-the-market-154
- :มี
- :เป็น
- :ไม่
- :ที่ไหน
- $ 1.8 ล้าน
- $ ขึ้น
- 000
- 1
- 10
- 100
- 11
- 12
- 12 เดือน
- 15%
- 16
- 180
- 20
- 2008
- 2023
- 24
- 30
- 32
- 50
- 60
- 70
- 8
- 80
- a
- สามารถ
- เกี่ยวกับเรา
- เกี่ยวกับมัน
- การล่วงละเมิด
- ลงชื่อเข้าใช้
- การครอบครอง
- เอเคอร์
- จริง
- นอกจากนี้
- ปรับ
- คำแนะนำ
- หลังจาก
- อีกครั้ง
- ตัวแทน
- มาแล้ว
- ก่อน
- Airbnb
- ทั้งหมด
- แล้ว
- ด้วย
- แม้ว่า
- เสมอ
- จำนวน
- an
- และ
- อื่น
- ใด
- ทุกคน
- สิ่งใด
- ที่พัก
- Apple
- ใช้
- ขอขอบคุณ
- การอนุมัติ
- เป็น
- AREA
- พื้นที่
- อาร์คันซอ
- รอบ
- AS
- ถาม
- ข้อสมมติ
- At
- เจตคติ
- ผู้ฟัง
- สิงหาคม
- ผู้เขียน
- เฉลี่ย
- หลีกเลี่ยง
- ไป
- กลับ
- ไม่ดี
- ธนาคาร
- ตาม
- เป็นพื้น
- การต่อสู้
- BE
- เพราะ
- กลายเป็น
- สมควร
- รับ
- ก่อน
- การเริ่มต้น
- กำลัง
- Bellevue
- ที่ดีที่สุด
- ดีกว่า
- เกิน
- ใหญ่
- ที่ใหญ่กว่า
- ที่ใหญ่ที่สุด
- บิต
- ตกเลือด
- การผสมผสาน
- จองห้องพัก
- ชายแดน
- ยืม
- ที่ยืมมา
- ผู้ยืม
- ทั้งสอง
- ซื้อ
- ทำลาย
- สะพาน
- นำมาซึ่ง
- การนำ
- นำ
- การจัดทำงบประมาณ
- สร้าง
- การก่อสร้าง
- สร้าง
- พวง
- ธุรกิจ
- ธุรกิจ
- ไม่ว่าง
- แต่
- ซื้อ
- การซื้อ
- by
- แคลิฟอร์เนีย
- โทรศัพท์
- กัมพูชา
- มา
- CAN
- สามารถรับ
- ความจุ
- ระมัดระวัง
- กรณี
- จับ
- การเปลี่ยนแปลง
- การเปลี่ยนแปลง
- ถูก
- ตรวจสอบ
- ตรวจสอบแล้ว
- หมากรุก
- ทางเลือก
- เมือง
- ชัดเจน
- การหักบัญชี
- ปิดหน้านี้
- ปิด
- ปิด
- โค้ช
- รหัส
- รวบรวม
- โคโลราโด
- COM
- อย่างไร
- มา
- สบาย
- มา
- เชิงพาณิชย์
- ร่วมกัน
- บริษัท
- การแข่งขัน
- อย่างสมบูรณ์
- ซับซ้อน
- แนวคิด
- เกี่ยวข้อง
- ข้อสรุป
- เงื่อนไข
- ร่วม
- ที่ใส่ใจ
- ผลที่ตามมา
- อนุรักษ์นิยม
- ถือว่า
- การก่อสร้าง
- ผู้บริโภค
- เนื้อหา
- ต่อ
- ผู้รับเหมา
- ผู้รับเหมา
- การปรุงอาหาร
- เย็น
- การเขียนคำโฆษณา
- ได้อย่างถูกต้อง
- ราคา
- แพง
- ค่าใช้จ่าย
- ได้
- ตอบโต้
- การนับ
- คู่
- หน้าปก
- ความคุ้มครอง
- CPA
- สร้าง
- ที่สร้างขึ้น
- ปัจจุบัน
- เดฟ
- วัน
- วัน
- จัดการ
- การซื้อขาย
- ข้อเสนอ
- หนี้สิน
- ทศวรรษ
- เหมาะสม
- ตัดสินใจ
- การตัดสินใจ
- อย่างแน่นอน
- ความล่าช้า
- พัฒนาการ
- ทีมพัฒนา
- DID
- ต่าง
- ยาก
- อาหารเย็น
- โดยตรง
- หายนะ
- ส่วนลด
- ส่วนลด
- ค้นพบ
- แสดง
- do
- ทำ
- ไม่
- การทำ
- ทำ
- Dont
- ลง
- ข้อเสีย
- เขตล่างตัวเมือง
- ดื่ม
- ในระหว่าง
- แต่ละ
- ก่อน
- ง่ายดาย
- ง่าย
- กิน
- การแก้ไข
- ทั้ง
- อื่น
- ที่อื่น ๆ
- อีเมล
- ปลาย
- สิ้นสุดวันที่
- พอ
- ความบันเทิง
- สิ่งแวดล้อม
- ตอน
- ส่วนได้เสีย
- ข้อผิดพลาด
- เป็นหลัก
- ที่จัดตั้งขึ้น
- ที่ดิน
- อีเธอร์ (ETH)
- ยุโรป
- แม้
- เคย
- ทุกๆ
- ทุกคน
- ทุกคน
- ทุกอย่าง
- เผง
- ยอดเยี่ยม
- ตื่นเต้น
- พิเศษ
- มีอยู่
- ที่มีอยู่
- ทางออก
- ทางออก
- พระธรรม
- คาดหวัง
- ความคาดหวัง
- ที่คาดหวัง
- แพง
- ชำนาญ
- อธิบาย
- อธิบาย
- ขยายออก
- พิเศษ
- เอาเรื่อง
- แฟ
- FAME
- ครอบครัว
- ที่ยอดเยี่ยม
- ไกล
- FAST
- รู้สึก
- ฟุต
- รู้สึก
- สองสาม
- รูป
- คิด
- ตัวเลข
- ใส่
- สุดท้าย
- ในที่สุด
- การจัดหาเงินทุน
- หา
- ปลาย
- เสร็จสิ้น
- ธรรมชาติ
- ยิง
- ชื่อจริง
- ครั้งแรก
- ห้า
- แก้ไขปัญหา
- พลิก
- พลิก
- มุ่งเน้น
- เท้า
- สำหรับ
- การให้อภัย
- เป็นทางการ
- ออกมา
- โชคดี
- ข้างหน้า
- พบ
- สี่
- ราคาเริ่มต้นที่
- เต็ม
- สนุก
- กองทุน
- ตลก
- อนาคต
- เกม
- สร้าง
- ได้รับ
- ได้รับ
- ให้
- กำหนด
- ให้
- Go
- ไป
- ไป
- โกลเด้น
- ไป
- ดี
- งานที่ดี
- เงินดี
- ได้
- เกรด
- ยิ่งใหญ่
- ยิ่งใหญ่
- สีเขียว
- เพิ่มขึ้น
- พื้น
- กลุ่ม
- ขึ้น
- การเจริญเติบโต
- การเจริญเติบโต
- แขกผู้เข้าพัก
- คนที่แต่งตัวประหลาด
- มี
- ครึ่ง
- ห้องโถง
- จัดการ
- เกิดขึ้น
- ที่เกิดขึ้น
- ที่เกิดขึ้น
- ยาก
- หลอน
- มี
- มี
- he
- หัว
- แข็งแรง
- ได้ยิน
- ได้ยิน
- การได้ยิน
- เฮนรี่
- โปรดคลิกที่นี่เพื่ออ่านรายละเอียดเพิ่มเติม
- ซ่อนเร้น
- จุดสูง
- สูงกว่า
- ที่สูงที่สุด
- ภูเขา
- จ้าง
- ตี
- ถือ
- โฮลดิ้ง
- หน้าแรก
- บ้าน
- ซื่อสัตย์
- อย่างสุจริต
- ดื่มน้ำผึ้งพระจันทร์
- ความหวัง
- หวังว่า
- เจ้าภาพ
- เจ้าภาพ
- บ้าน
- สรุป ความน่าเชื่อถือของ Olymp Trade?
- ทำอย่างไร
- HTTPS
- ใหญ่
- ร้อย
- ร้อย
- เจ็บ
- เจ็บ
- i
- ฉันเป็น
- ระบุ
- if
- ทันที
- การดำเนินการ
- สำคัญ
- in
- เงินได้
- ภาษีเงินได้
- เป็นรายบุคคล
- หลีกเลี่ยงไม่ได้
- คำแนะนำการใช้
- อยากเรียนรู้
- อัตราดอกเบี้ย
- น่าสนใจ
- เข้าไป
- สินค้าคงคลัง
- ลงทุน
- การลงทุน
- การลงทุน
- นักลงทุน
- นักลงทุน
- ร่วมมือ
- ไออาร์เอ
- IRS
- ปัญหา
- ปัญหา
- IT
- iTunes
- เจมส์
- การสัมภาษณ์
- ร่วม
- เข้าร่วม
- jpg
- กรกฎาคม
- กระโดด
- มิถุนายน
- เพียงแค่
- แค่หนึ่ง
- เก็บ
- เก็บไว้
- ฆ่า
- ชนิด
- ทราบ
- รู้ดี
- ที่ดิน
- ชื่อสกุล
- ปีที่แล้ว
- กฏหมาย
- ชั้น
- แบบ
- เรียนรู้
- ได้เรียนรู้
- การเรียนรู้
- การเช่า
- น้อยที่สุด
- ทิ้ง
- การออกจาก
- ซ้าย
- ผู้ให้ยืม
- ผู้ให้กู้
- การให้กู้ยืมเงิน
- น้อยลง
- บทเรียน
- ให้
- การให้
- เลฟเวอเรจ
- ใช้ประโยชน์
- LG
- การตี
- กดไลก์
- น่าจะ
- สภาพคล่อง
- การฟัง
- น้อย
- สด
- ที่อาศัยอยู่
- LLC
- เงินกู้
- เงินให้กู้ยืม
- ล็อค
- นาน
- อีกต่อไป
- ดู
- มอง
- ที่ต้องการหา
- LOOKS
- สูญเสีย
- แพ้
- ปิด
- การสูญเสีย
- สูญหาย
- Lot
- จำนวนมาก
- ความรัก
- ต่ำ
- ลด
- โชค
- เดชะบุญ
- ทำ
- การบำรุงรักษา
- ทำ
- ทำให้
- การทำ
- มนุษย์
- การจัดการ
- การจัดการ
- ผู้จัดการ
- หลาย
- มีนาคม
- เครื่องหมาย
- ตลาด
- สภาวะตลาด
- มาก
- คณิตศาสตร์
- เรื่อง
- อาจ..
- อาจจะ
- me
- หมายความ
- ความหมาย
- ภาพบรรยากาศ
- ที่ปรึกษา
- ข้อความ
- เมเยอร์
- กลาง
- อาจ
- ล้าน
- ใจ
- พลาด
- พลาด
- ข้อผิดพลาด
- ความผิดพลาด
- MLS
- โหมด
- การสร้างแบบจำลอง
- เงิน
- เดือน
- รายเดือน
- เดือน
- ข้อมูลเพิ่มเติม
- มากที่สุด
- การเคลื่อนไหว
- ย้าย
- ย้าย
- การย้าย
- มาก
- หลาย
- หลาย
- my
- ตนเอง
- ชื่อ
- จำเป็นต้อง
- จำเป็นต้อง
- จำเป็น
- ความต้องการ
- ไม่เคย
- ใหม่
- ถัดไป
- ดี
- ไม่
- ไม่มี
- ปกติ
- ตอนนี้
- ตัวเลข
- มากมาย
- วัตถุ
- เกิดขึ้น
- of
- ปิด
- การเสนอ
- ชดเชย
- มักจะ
- oh
- ถูก
- on
- ครั้งเดียว
- ONE
- คน
- ออนไลน์
- เพียง
- เปิด
- ทำงาน
- การดำเนินงาน
- ผู้ประกอบการ
- ความคิดเห็น
- โอกาส
- โอกาส
- ในแง่ดี
- or
- ใบสั่ง
- อื่นๆ
- ของเรา
- บริษัทของเรา
- ออก
- ด้านนอก
- เกิน
- ของตนเอง
- เป็นเจ้าของ
- เจ้าของ
- เบาะ
- ต้องจ่าย
- เจ็บปวด
- กระดาษ
- ส่วนหนึ่ง
- หุ้นส่วน
- ส่วน
- พรรค
- ส่ง
- อยู่เฉยๆ
- อดีต
- หยุดชั่วคราว
- ชำระ
- การจ่ายเงิน
- การชำระเงิน
- การชำระเงิน
- คน
- เปอร์เซ็นต์
- ดำเนินการ
- การปฏิบัติ
- บางที
- ระยะเวลา
- ใบอนุญาต
- คน
- ส่วนตัว
- มหัศจรรย์
- กายภาพ
- ชิ้น
- สถานที่
- แผนการ
- การวางแผน
- แผน
- เพลโต
- เพลโตดาต้าอินเทลลิเจนซ์
- เพลโตดาต้า
- ผู้เล่น
- ความอุดมสมบูรณ์
- ประปา
- บวก
- พอดคาสต์
- พอดคาสต์
- จุด
- ตำแหน่ง
- บวก
- เป็นไปได้
- ที่มีศักยภาพ
- การคาดการณ์
- สวย
- ราคา
- การตั้งราคา
- ส่วนตัว
- ตราสารทุนภาคเอกชน
- มือโปร
- อาจ
- ปัญหา
- กระบวนการ
- ผลิต
- กำไร
- มีกำไร
- โครงการ
- โครงการ
- พิสูจน์
- เหมาะสม
- คุณสมบัติ
- คุณสมบัติ
- การป้องกัน
- ใส่
- วาง
- หนึ่งในสี่
- รวดเร็ว
- อย่างรวดเร็ว
- ยก
- การยก
- คะแนน
- ราคา
- อันดับ
- อัตราส่วน
- มาถึง
- พร้อม
- จริง
- อสังหาริมทรัพย์
- ความจริง
- ตระหนักถึง
- จริงๆ
- เหตุผล
- เหตุผล
- ดีดตัว
- สร้างใหม่
- ความสัมพันธ์
- ญาติ
- จำ
- ลบ
- ให้เช่า
- ทำซ้ำ
- แสดง
- กลับ
- รายได้
- รีวิว
- ขวา
- ขึ้น
- ความเสี่ยง
- ความเสี่ยง
- เสี่ยง
- Rockstar
- ห้องพัก
- ปัดเศษ
- วิ่ง
- วิ่ง
- เขตชนบท
- กล่าวว่า
- เดียวกัน
- กล่าว
- คำพูด
- พูดว่า
- ฤดู
- ที่สอง
- วินาที
- เห็น
- เห็น
- ดูเหมือน
- เห็น
- ขาย
- Selling
- ความรู้สึก
- บริการ
- การตั้งค่า
- เจ็ด
- รุนแรง
- Share
- ใช้งานร่วมกัน
- ขยับ
- ผวา
- ระยะสั้น
- น่า
- โชว์
- แสดงให้เห็นว่า
- ด้าน
- สำคัญ
- สัญญาณ
- คล้ายคลึงกัน
- ง่าย
- ตั้งแต่
- เดียว
- นั่ง
- สถานการณ์
- หก
- ช้า
- การชะลอตัว
- ช้า
- เล็ก
- สมาร์ท
- อย่างชาญฉลาด
- So
- จนถึงตอนนี้
- ดิน
- ขาย
- แก้
- บาง
- บางคน
- บางสิ่งบางอย่าง
- บางครั้ง
- ในไม่ช้า
- ช่องว่าง
- โดยเฉพาะ
- ความเร็ว
- ใช้จ่าย
- การใช้จ่าย
- พูด
- ผู้สนับสนุน
- สี่เหลี่ยม
- ทำให้มีเสถียรภาพ
- ทักษะ
- จุดยืน
- เริ่มต้น
- ข้อความที่เริ่ม
- สถานะ
- ทางสถิติ
- เข้าพัก
- ขั้นตอน
- ติด
- เหนียว
- ยังคง
- หยุด
- จำนวนชั้น
- กลยุทธ์
- ความเครียด
- โครงสร้าง
- โครงสร้าง
- นักเรียน
- เป็นกอบเป็นกำ
- อย่างเป็นจริงเป็นจัง
- ที่ประสบความสำเร็จ
- ฤดูร้อน
- ควร
- แน่ใจ
- ชิงช้า
- การเผยแพร่
- ระบบ
- ตาราง
- เอา
- ใช้เวลา
- การ
- คุย
- การพูดคุย
- ภาษี
- ภาษี
- ทีม
- ทีม
- วิชาการ
- ในทางเทคนิค
- บอก
- มีแนวโน้มที่
- ระยะ
- น่ากลัว
- ทดสอบ
- ประเทศไทย
- กว่า
- ขอบคุณ
- วันขอบคุณพระเจ้า
- ที่
- พื้นที่
- ก้าวสู่อนาคต
- กฏหมาย
- โครงการ
- โลก
- ของพวกเขา
- พวกเขา
- ชุดรูปแบบ
- แล้วก็
- ที่นั่น
- ล้อยางขัดเหล่านี้ติดตั้งบนแกน XNUMX (มม.) ผลิตภัณฑ์นี้ถูกผลิตในหลายรูปทรง และหลากหลายเบอร์ความแน่นหนาของปริมาณอนุภาคขัดของมัน จะทำให้ท่านได้รับประสิทธิภาพสูงในการขัดและการใช้งานที่ยาวนาน
- พวกเขา
- สิ่ง
- สิ่ง
- คิด
- คิด
- ที่สาม
- นี้
- ในปีนี้
- เหล่านั้น
- แต่?
- คิดว่า
- พัน
- สาม
- ตลอด
- ตลอด
- เวลา
- ครั้ง
- ระยะเวลา
- ไปยัง
- ในวันนี้
- วันนี้
- ร่วมกัน
- เกินไป
- เอา
- ด้านบน
- สัมผัส
- ตัวเมือง
- การค้า
- รถไฟ
- สำเนา
- แนวโน้ม
- พยายาม
- ทริกเกอร์
- ปัญหา
- จริง
- อย่างแท้จริง
- วางใจ
- ลอง
- พยายาม
- ตุรกี
- กลับ
- ผลัดกัน
- สอง
- ชนิด
- ตามแบบฉบับ
- เป็นปกติ
- มีความไม่แน่นอน
- ผิดปกติ
- ภายใต้
- เข้าใจ
- ความเข้าใจ
- จนกระทั่ง
- ขึ้นไปข้างบน
- us
- ความคุ้มค่า
- ความคุ้มค่า
- ตรวจสอบ
- กับ
- มาก
- วีดีโอ
- หมู่บ้าน
- วิสัยทัศน์
- เยี่ยมชมร้านค้า
- ปริมาณ
- รอ
- ที่รอ
- เดิน
- ต้องการ
- อยาก
- ต้องการ
- คือ
- วอชิงตัน
- รัฐวอชิงตัน
- เสีย
- ทาง..
- we
- Website
- ยินดีต้อนรับ
- ดี
- ไป
- คือ
- อะไร
- ความหมายของ
- เมื่อ
- ว่า
- ที่
- ในขณะที่
- WHO
- ทั้งหมด
- ทำไม
- จะ
- เต็มใจ
- ชนะ
- ไวน์
- ฤดูหนาว
- กับ
- ภายใน
- ยอดเยี่ยม
- งาน
- การทำงาน
- โรงงาน
- โลก
- กังวล
- คุ้มค่า
- จะ
- บาดแผล
- เขียน
- ผิด
- ปี
- ปี
- ยัง
- เธอ
- ของคุณ
- ด้วยตัวคุณเอง
- YouTube
- ลมทะเล