USA Stäng: Regionala banker krossade, kaotisk aktiesession när Fed-tillsynsmyndigheterna ingrep, oljan rasade, guldstegringar, Bitcoin postar bästa rally sedan FTX-turbulensen

USA Stäng: Regionala banker krossade, kaotisk aktiesession när Fed-tillsynsmyndigheterna ingrep, oljan rasade, guldstegringar, Bitcoin postar bästa rally sedan FTX-turbulensen

Tidsstämpel: 13 mars 2023 3:04
Källnod: 2012308

Amerikanska aktier hade en kaotisk dag när bankaktier rasade och räntekänsliga sektorer steg när statsobligationers räntor föll.

Under helgen rusade federala tillsynsmyndigheter in för att slå ner en växande likviditetskris. Tillsynsmyndigheter beslutade att garantera insättningar hos Silicon Valley Bank (SVB), stänga av Signature Bank och garanterade alla oförsäkrade insättningar. Bankkörningen på SVB gick blixtsnabb då insättare kunde dra ut allt med några svep på sina iPhones eller musklick. SVB höll inte riskfyllda investeringar, utan statsobligationer och det tar tid att varva ner dessa positioner. 

Den digitala tidsålderns första bankkörning ledde till skapandet av en ny Federal Reserve-fond som ska finansiera banktillgångar. Tjänstemän lättade också på utlåningsreglerna vid nödrabattfönstret. Federala tillsynsmyndigheter var framgångsrika med att hjälpa till att undvika en mycket mer massiv bankrun och möjligen en ännu mer marknadsturbulens.  

President Biden försökte också lugna amerikaner. Han noterade att inga förluster kommer att bäras av skattebetalarna, pengar kommer från försäkringsfondavgifter. 

En annan viktig historia är att First Republic säkrade ytterligare finansiering från Fed och JPMorgan. Även efter att First Republic sa att de nu har 70 miljarder dollar i outnyttjad likviditet för att finansiera verksamheten, är deras aktiekurser fortfarande under enorm press. Trycket som drabbar alla regionala banker är betydande trots alla garantier om inlåning.   

Olja

Energihandlare förväntade sig inte kollapsen av de 16th-största långivaren i Amerika för att utlösa en stor riskaversionvåg som skulle skicka Brent-olja under 80 dollar per fat. Kaoset på obligationsmarknaden tynger också råvarorna. Oljans berg-och-dalbana kommer inte att vara över någon gång snart eftersom tisdagens inflationsrapport kan vända upp det rally som slår mot statsobligationer. 

Oljepriserna har varit fortsatt höga sedan handlare var besvikna över Kinas blygsamma ekonomiska tillväxtmål. Oljemarknaden ser ut att ha starkt stöd här om inte oro för finansiell stabilitet förblir den primära marknadsdrivkraften på Wall Street.   

Gold

Guld är fortfarande en fristad. Det krävdes en oväntad bankrunda i den digitala tidsåldern och den största tredagarskollapsen med den 2-åriga statsavkastningen sedan Black Monday för Wall Street att komma ihåg att i osäkra tider känner sig vissa investerare säkra på att hålla guld. 

Guld bryter ut när volatiliteten ökar, statsobligationer stiger och det verkar som om det finns för stor risk. Den 2-åriga statsräntan är ned 49 punkter till 4.095%, vilket betyder att vi nästan är nere en hel poäng sedan förra veckan. Hela finanskurvan ligger nu under Feds mål och det betyder normalt att en lågkonjunktur är på väg. 

Gulds tid att skina är här och så länge det håller $1900-nivån efter tisdagens inflationsrapport, kan hausseartat momentum rikta sig mot $1950-regionen. 

Bitcoin

Bitcoin håller på att rally eftersom finansiell stabilitet riskerar att få statsskuldsräntorna att krascha. I en kamp för att undvika ytterligare en massiv bankrun, trädde federala tillsynsmyndigheter in när några amerikaner blev skeptiska till traditionell bankverksamhet. Bitcoins rally sammanfaller då några av bankerna med kryptoband kommer under enorm press. Reglering kommer inte bara att drabba krypton, utan även bankerna. Det verkar som om den största endagsuppgången sedan FTX-turbulensen är ett tecken på att vissa investerare tror att DeFi-lösningar stödjer fallet för att hålla krypto. 

Bitcoin volatilitet bör förbli förhöjd och det kommer att bli intressant att se hur mycket momentum som kommer att finnas kvar med dagens uppgång.  

Denna artikel är endast avsedd för allmän information. Det är inte investeringsrådgivning eller en lösning att köpa eller sälja värdepapper. Åsikterna är författarna; inte nödvändigtvis för OANDA Corporation eller något av dess dotterbolag, dotterbolag, befattningshavare eller styrelseledamöter. Levererad handel är hög risk och inte lämplig för alla. Du kan förlora alla dina insatta medel.

Ed Moya

Ed Moya

Senior marknadsanalytiker, Amerika at OANDA
Med mer än 20 års handelserfarenhet är Ed Moya en ledande marknadsanalytiker hos OANDA och producerar aktuell intermarknadsanalys, täckning av geopolitiska händelser, centralbankspolicy och marknadsreaktion på företagsnyheter. Hans speciella expertis ligger inom ett brett utbud av tillgångsklasser inklusive FX, råvaror, räntebärande aktier, kryptovalutor. Under sin karriär har Ed arbetat med några av de ledande valutamäklare, forskargrupper och nyhetsavdelningar på Wall Street inklusive Global Forex Trading, FX Solutions och Trading Advantage. Senast arbetade han med TradeTheNews.com, där han tillhandahöll marknadsanalyser om ekonomisk data och företagsnyheter. Ed är baserad i New York och är regelbunden gäst på flera stora finansiella tv-nätverk inklusive CNBC, Bloomberg TV, Yahoo! Finance Live, Fox Business och Sky TV. Hans åsikter litar på världens mest kända globala nyhetstjänster inklusive Reuters, Bloomberg och Associated Press, och han citeras regelbundet i ledande publikationer som MSN, MarketWatch, Forbes, Breitbart, The New York Times och The Wall Street Journal. Ed har en kandidatexamen i ekonomi från Rutgers University.
Ed Moya

Tidsstämpel:

Mer från MarketPulse