Fintech for Good – Ledare väger in ESG, datarollen i att skapa hållbart företag

En av de stora diskussionspunkterna som gripit företagsledare sedan klimattoppmötena COP26 och COP27 i Skottland respektive Egypten har varit den roll fintech-industrin kan spela för att skapa en mer hållbar affärsmiljö.

FN och andra organ beklagade bristen på tydliga åtgärder från företag och industrier, för att inte tala om "litany av brutna klimatlöften", enligt FN:s generalsekreterare António Guterres. 

Covid-19-pandemin, försörjningskedjans begränsningar och ett efterföljande krig i Ukraina har alla hånats för att få företag att dra tillbaka på sina miljöåtaganden som målsättningen att nå nettonollutsläpp till 2050 och att hålla den globala temperaturen under 1.5 grader Celsius. 

Tack vare branschens dubbla skicklighet inom finansiella tjänster och inom tekniksektorn, många inflytelserika röster talade vid Singapore Fintech Festival (SFF) 2022 om vad fintech skulle kunna bidra med till globala hållbarhetsarbete. Enligt KPMG Partner och Global Head of Fintech, Antony Ruddenklau, innebär regulatoriska förändringar att KPMG förväntar sig att den globala fintechmarknaden kommer att växa från 21 miljarder USD förra året till över 160 miljarder USD under de kommande fem åren.

"FinTech kan spela en viktig roll för att bryta ett arv av tröghet och samla de resurser som behövs för att överbrygga den betydande klyftan mellan nuvarande finansiering av hållbarhet och miljö, social och styrning (ESG) initiativ och den förväntade investeringen som krävs för att möta globala ambitioner”, skrev Sopnendu Mohanty, Chief FinTech Officer för Monetary Authority of Singapore (MAS) och styrelseordförande på Elevandi, i sitt förord ​​till SFF 2022 Insights-rapporten 'Enlisting FinTech to bidra till att skapa ett hållbart future' av McKinsey & Company, MAS och Elevandi.

Fintech kan främja kapitalrörelser

Positivt var att hållbar industri och klimatmedvetna metoder stod högt på agendan för fintech-beslutsfattarna. Eric Lim, Chief Sustainability Officer för United Overseas Bank, betonade att 100 länder och ungefär en tredjedel av världens största företag hade förbundit sig till gröna mål, och finansieringen för hållbarhetsprojekt hade vuxit 100x under det föregående decenniet.

"Vi försöker få till stånd den största industriella revolutionen som människan känner till, som uppskattas vara värd 100 biljoner USD i investeringar inom de närmaste 28 åren", sa Eric. "Och vi kommer att behöva alla våra ekosystempartners att dra i samma riktning på ett samordnat sätt."

En rapport från januari 2022 från McKinsey Global Institute (MGI) uppskattade att investeringar på cirka 9.2 biljoner USD per år skulle behövas mellan 2026 och 2050 för att gå mot en koldioxidneutral framtid. Det skulle uppgå till 275 biljoner USD för att nå målet för 2050. 

Att hjälpa till att mobilisera kapitalet för denna övergång är där fintech skulle kunna spela en definitiv roll, enligt Insights-rapporten. MGI-studien fann att för närvarande spenderas 4.7 biljoner USD på en kombination av utgifter som omfördelas från tillgångar med höga till låga utsläpp, fortsatta utgifter för infrastruktur med låga utsläpp och fortsatta utgifter för tillgångar med höga utsläpp. Endast 3.5 biljoner USD av ny finansiering går till tillgångar med låga utsläpp och möjliggörande infrastruktur.

Uppmuntra hållbar innovation från fintech-sektorn

Samtidigt lockade den geopolitiska och ekonomiska instabiliteten det senaste året eller så många organisationer att trycka tillbaka eller fördröja grönare alternativ som förnybar energi för de beprövade och billigare fossila bränslen som de har förbrukat i decennier.

Innovativa fintech-lösningar kan utnyttja sina tekniska fördelar för att stimulera användningen av mer hållbara alternativ – med motståndskraftig användning så småningom ser dessa alternativ bli mer överkomliga och mindre sannolikt att påverka resultatet över tid. "Vi måste balansera utförandehastigheten, kostnaden för det och andra aspekter som energistabilitet", säger Kattiya Indaravijaya, VD för Thailands Kasikornbank. 

"Det kommer alltid att finnas avvägningar mellan övergångskostnader och hastighet eller tillgången på råvaror." förkunnade hon. Men möjligheterna är lovande för företag som utnyttjar, med McKinsey-analys av 11 industrikategorier som visar att grön produktion kan överstiga 12 miljoner USD i årlig försäljning till 2030.

Uppmuntra koldioxidansvar

Jonathan Larsen, Chief Innovation Officer för det kinesiska försäkringsbolaget Ping An, talade om teknik för koldioxidansvar. Ping An erbjuder nu sina 110 miljoner kortinnehavare möjligheten att skapa personliga koldioxidkonton och spåra den ackumulerade effekten av deras koldioxidavtryck via deras köphistorik. 

Det är bara en metod för att undersöka koldioxidkompensationer, andra är att få koldioxidkrediter när man väljer det grönare alternativet och tillhandahålla betygstjänster för att spåra ansvarsfulla koldioxidutgifter. 

Jonathan påpekade att klimatförändringsvärderingar skapar lönsamma möjligheter för tjänsteleverantörer som kan samla in rätt data, tillhandahålla rätt struktur. och skapa rätt anpassning till regeringar och överstatliga.

2021 års finansiering i fintech-outfits med en hållbar agenda (de som integrerar ESG-mekanismer direkt i sina produkter och verksamheter, ofta märkta "Fintechs for Good") översteg 2 miljarder USD. Finansieringsnivåerna har fördubblats i genomsnitt årligen sedan 2017, med mer än hälften av fintech ESG-finansiering som går mot hållbar daglig bankverksamhet, enligt McKinsey Global Retail Banking Survey 2021. Det största tillväxtområdet har varit inom ESG-dataintelligens och analys kring koldioxidspårning och kompenserar dock med den genomsnittliga finansieringen i denna årliga fördubbling sedan 2017.

Fragmenterat grönt datalandskap

Data kommer faktiskt att vara avgörande för att fastställa om fintech-innovation effektivt kan stödja hållbara resultat, men användbar information är knapphändig. KPMG:s Antony förnekade bristen på handlingsbar data och insisterade på att "[vi] behöver systemförändringar, och det måste vara data- och beteendestyrt." 

"Bra data är grundläggande för att driva den gröna agendan och övergångsfinansieringsagendan", instämde Ravi Menon, VD för MAS. "Kvalitetsdata är nyckeln kampen mot greenwashing och gör det möjligt för intressenter att fatta välinformerade ESG-investeringsbeslut."

En av stötestenarna för bra ESG-data är den långa ledtiden som krävs för att registrera och sammanställa användbar data, upptäcka trender och studera anomalier. Ansträngningar för att registrera denna information måste komma igång nu, eftersom de kommer att vara omätliga för att kvantifiera hur användbar den kommer att vara på mer än ett sätt, vilket påpekades av Helge Muenkel, Chief Sustainability Officer för DBS Bank.

Helge tror organisationer behöver bättre data för att fatta välgrundade beslut om hur man allokerar kapital, vilket är när de engagerar data och nya analytiska verktyg över avkarbonisering.

Att ha data är en sak, att ha data att identifiera, samla in, lagra och presentera rätt information kan vara en annan utmaning helt och hållet. "Vi behöver alla titta på samma gyllene källa till pålitlig och jämförbar, verifierad data", säger Manjula Lee, grundare och VD för World Wide Generation, skaparen av G17Ecos hållbarhetsspårningsplattform.

"Vi behöver större jämförbarhet. Vi måste skapa en större mekanism och standard”, tillade Prudentials vd Mark Fitzpatrick.

Fintech-innovation kan påskynda hållbar affärstillväxt

Standardiserad data är en fördel, och dess noggrannhet och tillförlitlighet kan utökas ytterligare med andra innovativa teknologier som AI, blockchain och automation. ”Du kan bara förbinda dig till det du kan mäta, och det är där big data och AI kan spela en stor roll”, kommenterade Liu Feng Yuan, Vice President för affärsutveckling på AI-lösningsleverantören Aicadium Singapore.

Blockchain-teknik är utmärkt för att bevara oföränderliga poster, och nu omfattar den distribuerade reskontratekniken spårbar data som kan paras ihop med gröna obligationer för att verifiera hur klimatvänliga posterna indikerar. Med detta har synligheten och transparensen av informationen redan ökat radikalt, och per definition kommer kostnaden att minska enligt John Lee, VD och Global Lead of Digital Assets för Accenture. 

Wu Shiwei, Chief Technology Officer för Huawei Cloud APAC, tog upp hur fintech kan hjälpa till att minska kostnaderna för mindre och medelstora företag (SMF) så att de blir mer hållbara genom att automatisera rapportering. Små och medelstora företag står för cirka 70 % av sysselsättningen och den ekonomiska produktionen internationellt, men med betydligt mindre resurser än sina företagsmotsvarigheter för att fatta välgrundade hållbarhetsbeslut, kan automatiseringsprocesser hjälpa till att fylla det tomrummet i informationen samtidigt som det förbrukar mindre mänskligt kapital.

"Om små och medelstora företag kör sina affärsprocesser på en [standard]plattform", sa Shiwei. "Du kan faktiskt analysera varje steg i affärsprocessen och sätta upp benchmarks för att jämföra deras standarder med bästa praxis. På så sätt kommer resurskraven att vara mycket mindre jämfört med manuell verifiering av människor." 

Sådana tekniska genombrott är inte fördelaktiga bara för andra branscher heller; fintech-området behöver också utforska sina hållbara konsumtionsmetoder. Blockchain, till exempel, har genererat betydande motreaktioner för hur mycket el den använder, särskilt inom kryptovalutagruvindustrin.

Vitalik Buterin, superstjärnans medgrundare av stöttepelaren crypto Ethereum, var glad att kunna meddela att Ethereum genom att byta från industristandarden "Proof of Work"-algoritmen till den mindre kraftintensiva Proof of Stake-algoritmen i september 2022 hade lyckats tömma drastiskt. dess energiförbrukning till nästan 100 %.

"Nu förbrukar Ethereum mindre energi än i princip de flesta vanliga, till och med centraliserade webbtjänster som alla använder idag," sa Vitalik.

• SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
• Källa: https://fintechnews.sg/69712/green-fintech/fintech-for-good-leaders-weigh-in-on-esg-data-role-in-creating-sustainable-enterprise/