Bitcoin proti S&P 500: kako se primerjata

Bitcoin proti S&P 500: kako se primerjata

Časovni žig: 1. november 2023 4:00
Izvorno vozlišče: 2967354

poslovnež, ki posluša informacije o bitcoinu proti s&p

Vlagatelji, ki iščejo dobre strategije, pogosto uporabljajo tržne indekse, kot je S&P 500. Če sledijo takšnim indeksnim skladom (bodisi prek naložb v posamezna podjetja S&P 500 ali prek uglednih indeksnih skladov), lahko vlagatelji svoj potencial premoženja povežejo z zdravjem trga.

Morda ni presenetljivo, da so se kripto navdušenci spraševali o primerljivem trgu ali skladu v prostoru DeFi. Kratek odgovor je, da še ni nič podobnega (čeprav bi morebitna odobritev kripto promptnih ETF-jev lahko to dramatično spremenila). Vendar je še vedno mogoče primerjajte S&P 500 s priljubljeno kriptovaluto – in sicer z bitcoinom.

V tem članku si ogledamo zgodovinsko uspešnost tako S&P 500 kot bitcoina, da bi bralcem pomagali obvestiti, kateri je bil v zadnjih nekaj letih boljši.

Bitcoin in S&P 500: zgodovinska primerjava

Primerjate lahko S&P 500 (ali SPX) in bitcoin, vendar je pomembno upoštevati, da predstavljata zelo različni vrsti naložb in nanje vplivajo različni dejavniki.

  • SPX je indeks 500 izbranih podjetij, ki kotirajo na borzi. To je indeks tržne kapitalizacije, kar pomeni, da bodo podjetja z višjo tržno vrednostjo pogosto nesorazmerno vplivala na indeks. Pogosto se uporablja za sledenje uspešnosti drugih indeksov ali vzajemnih skladov po SPX.
  • Bitcoin je kriptovaluta. Za razliko od SPX lahko vlagate neposredno v kripto tako, da kupite kovanec in ga imate v lasti. Kot taka je sredstvo, s katerim se trguje, medtem ko SPX ni.

Kaj je S&P 500?

S&P 500 ali Standard & Poor's 500 je borzni indeks, ki meri uspešnost delnic 500 velikih podjetij, ki kotirajo na borzah v ZDA. Je eden najpogosteje spremljanih delniških indeksov in velja za vodilnega v ameriškem gospodarstvu. Indeks vključuje podjetja iz vseh sektorjev gospodarstva in zagotavlja širok pregled splošnega stanja trga.

Zgodovinsko gledano je ta indeks je od leta 9.9 ustvaril povprečni letni skupni donos 1928 %. Odkar se je začel zadnji bikovski trg marca 2009, se je S&P 500 povzpel za več kot 430 %, s približno 735 na 4,166 do novembra 2023. Ta oster vzpon je povzročil, da je referenčna skupina delnic doživela skupno letno stopnjo rasti (CAGR). več kot 12 % (ali 14 % z dividendami) v zadnjih 14 letih.

Kaj je Bitcoin?

Bitcoin je digitalna valuta, ki teče iz decentraliziranega sistema blockchain, ki uporablja preverjanje dokazila o delu (PoW). Kot prva kriptovaluta je tudi najbolj vredna, čeprav nestanovitna (predvsem v primerjavi s tradicionalnimi delnicami in obveznicami).

Bitcoin obstaja veliko manj časa (v javnosti je bil predstavljen leta 2009), vendar je v tem času ustvaril ogromne donose.

Medtem ko so podatki o cenah bitcoina v zgodnjih dneh redki, vemo, da se je cena valute novembra 69,000 dvignila na najvišjo vrednost 2021 USD, glede na podatke iz TradingView. To predstavlja povečanje za 138,000,000 % glede na prve zabeležene cene.

Tukaj je grafični prikaz zgodovinskih nihanj cene bitcoina med letoma 2010 in oktobrom 2023.

Odkar je dosegel to najvišjo ceno, se je cena bitcoina močno znižala, zaradi česar je digitalna valuta padla na približno 34,000 $ od tega pisanja.

Glede na analizo, ki jo je izvedel Bitcoin Market Journal, je v zadnjih 5 letih bitcoin doživel CAGR več kot 40 %. To pomeni, da je bil v tem časovnem okviru njegov letni donos skoraj 5-krat večji od S&P 500.

Zgodovinski premisleki

Kot smo pokazali v prejšnjih grafikonih, smo v zadnjih petih letih videli približno 50-odstotno rast indeksa S&P 500, medtem ko smo videli a 500% rast bitcoina v istem obdobju.

Ne pozabite pa, da so te impresivne številke odvisne od razmeroma kratke življenjske dobe bitcoina, skupaj z veliko navdušenja nad novo tehnologijo. V daljšem obdobju bi se lahko povprečni letni donos digitalne valute drastično spremenil.

Na primer, celo skromni dobički bitcoina v naslednjih nekaj letih bi lahko negativno vplivali na meteorske dobičke, ki smo jih videli v zadnjih petih letih ... čeprav je sredstvo izjemno dobro.

Pri SPX pa ni tako, saj njegov bolj tradicionalen pristop in zanesljiva zgodovina kažeta stabilnejšo učinkovitost delovanja. To pomeni, da ko pride do vzponov, lahko to pomeni veliko več za vlagatelje in gospodarstvo kot celoto.

Pri analizi v daljšem časovnem okviru je boljša uspešnost bitcoina v primerjavi s S&P 500 zaradi teh dejavnikov bolj pretirana.

Končno te desetletne karte poudarjajo to precejšnjo razliko. V zadnjem desetletju je bitcoin zrasel za več kot 5,400 %.

Medtem je S&P 500 v istem obdobju pridobil 'le' 127 %.

Kakšno vlogo ima tržna kapitalizacija?

Drug dejavnik, ki ga je treba upoštevati, je, da je skupna tržna kapitalizacija bitcoina – z drugimi besedami, njegova skupna tržna vrednost – veliko nižja od vrednosti S&P 500.

V času tega poročila je tržna kapitalizacija bitcoina približno 670 milijard dolarjev. S&P 500, nasprotno, je vredno več kot 35 bilijonov dolarjev.

Ne pozabite, da je tržna kapitalizacija manj kot idealen način za merjenje vrednosti digitalne valute. Tržna kapitalizacija se tradicionalno uporablja za vrednotenje podjetij tako, da se cena delnice pomnoži s številom uveljavljajočih se delnic.

Vemo, da je bilo proizvedenih 19,530,206 BTC ... vendar je nemogoče natančno vedeti, koliko teh bitcoinov je bilo izgubljenih v zadnjih 10 letih, saj obstaja veliko zgodb o vlagateljih, ki so svoje ključne podatke shranili na trde diske, ki so jih zavrgli. Kot taka tržna kapitalizacija morda ni ena proti ena primerjava med bitcoinom in SPX.

Bitcoin je kot delnica; S&P 500 je kot portfelj

Preprosto povedano, vlaganje v bitcoin je kot vlaganje v delnice – ko kupite kovanec, ste njegov lastnik. To je sredstvo, ki ga lahko kupite. Vaš potencial premoženja je vezan na to premoženje.

Vložiti svoj denar v indeks S&P 500 pa pomeni širjenje naložbenega potenciala med 500 podjetji, kar zagotavlja veliko širšo diverzifikacijo in stabilnost.

Če svoj denar vložite v eno samo delnico v njeni začetni fazi vzponov, lahko ustvarite precej obetajoče donose. Po drugi strani pa lahko izgubite ves denar, če izberete napačno.

Združite Crypto in TradFi s portfeljem Blockchain Believer's

Med vlagatelji je splošno znano, da so kriptovalute, zlasti bitcoin, bolj nestanovitne od svojih sorodnikov TradFi. Vendar obstaja ogromno možnosti za velike donose, če ste pripravljeni vključiti to volatilnost v svoj portfelj.

Raznolik pristop bi lahko zagotovil nekaj stabilnosti in hkrati izkoristil velike donose v kripto prostoru. Bitcoin Market Journal's Portfelj Blockchain Believers je odlična izbira za tiste z zmernim profilom tveganja.

Naš portfelj združuje kripto in delnice. Od svoje uvedbe leta 2018 je dosledno prehitel tradicionalne vlagatelje, tako da je majhen odstotek namenil kriptovalutam, preostali del pa tradicionalnim delnicam in obveznicam.

Z vlaganjem v mešanico delnic, obveznic in kriptovalut imajo verniki Blockchaina dostop do hitro rastočega trga, hkrati pa izravnajo nestanovitnost. Uporabljamo naslednjo dodelitev:

  • Približno 65 % je vložilo v skupni sklad borznega indeksa (kot je Vanguard VTSMX);
  • Približno 30 % v skupni indeksni sklad obvezniškega trga (kot je Vanguard VBTLX);
  • Do 10 % v kakovostnih kripto sredstvih, kot sta BTC in/ali ETH.

Odnos vlagateljev

Primerjava S&P 500 z bitcoinom ni jabolka z jabolki. Vendar ponuja veliko priložnosti za razmislek o tem, kako ti različni trgi delujejo in kako jih lahko izkoristite v svojem portfelju.

Če ste odprti za nakup špekulativnega sredstva, ki je ustvarilo visoke donose, je bitcoin lahko vaša naložba.

Če pa iščete nekaj, kar je bolj preizkušeno, z manj volatilnosti, je indeks S&P 500 morda boljša stava.

Če vas zanima več izobraževalnih člankov, ki vam lahko pomagajo pri ustreznih naložbah, naročite se na Bitcoin Market Journal glasilo danes.

Časovni žig:

Več od Marketinški dnevnik Bitcoin