Акции крупнейших литиевых компаний произведут фурор в 2024 году

Литий, жизненно важный элементный металл, также называемый «белое золото», привлек значительное внимание как востребованный товар. Это особенно связано с его решающей ролью в производстве аккумуляторов для электромобилей (EV). 

Рост продаж электромобилей усилил оптимизм среди инвесторов в отношении компаний, занимающихся производством и переработкой лития. Несмотря на то, что цены на литий являются обычным явлением, цены на литий выросли на 1,000% с 2021 года до конца 2022 года. Это превышает предыдущий максимум, установленный в 2017 году.

Однако в 2023 году ситуация изменилась.

Растущее предложение лития из шахт Африки и Австралии оказывает понижательное давление на цены. Кроме того, сообщения о снижении потребительского спроса на электромобили в США и Китае могут еще больше способствовать снижению литий цены.

Карбонат лития (CNY) Цена

После беспрецедентного бума 2021/2022 годов акции производителей лития столкнулись со значительным снижением из-за продолжающегося падения цен на литий. 

Как и все акции сырьевых товаров, акции лития неразрывно связаны с динамикой спроса и предложения на базовые материалы, с которыми они имеют дело. Будущая траектория цен на литий и стоимость связанных с ними акций, вероятно, будет зависеть от сохраняющегося спроса на электромобили. 

Инвестирование в акции ведущих литиевых компаний аналогично инвестированию в акции любого другого типа.

Вот наши лучшие акции литиевых компаний, которые стоят каждого потраченного на них пенни. 

Корпорация Альбемарль (ALB)

Рыночная капитализация: 15.1 млрд долларов США.

Стоимость предприятия: 17.1 млрд долларов США.

Albemarle Corp. занимает видное место среди крупнейших компаний по производству лития и является ключевым игроком в добыче лития. Рыночная стоимость сопоставима с другими основными сырьевыми товарами, такими как Barrick Gold Corporation (GOLD).

Значительный масштаб компании и оптимистичные долгосрочные прогнозы спроса на электромобили делают Albemarle одной из крупнейших литиевых компаний на текущем рынке. Albemarle приступила к значительному расширению производства в Южной Каролине, прогнозируя годовую мощность около 225,000 XNUMX метрических тонн лития. 

• Американский литиевый гигант ожидает, что к 2030 году эта мощность утроится, согласовав свои планы роста и ожидания растущего сектора электромобилей. 

Но недавно оно перенаправило усилия на Литий-сподуменовый рудник Кингс-Маунтин в Северной Каролине, в ответ на более мягкие рыночные условия.

Albemarle предупредила о потенциальной потере доли рынка китайскими производителями после неудачной попытки поглощения австралийского производителя лития Liontown Resources. Слияние стоимостью 4.2 миллиарда долларов было прекращено.

Крупнейший производитель литий для электромобилей Battery также пересмотрела свой годовой прогноз в сторону понижения в конце прошлого года. Они также сообщили о более низкой, чем ожидалось, квартальной прибыли из-за снижения цен на литий. 

Тем не менее, Albemarle теперь ожидает 30-процентного увеличения объема продаж лития в этом году. Однако ожидается, что цены вырастут всего на 15%, что не соответствует ожиданиям рынка относительно устойчивого роста.

Снижение спроса со стороны потребителей привело к тому, что крупные производители электромобилей, такие как Tesla, Форд Мотор, Дженерал Моторс и Rivian сократить производство. Кроме того, Toyota Motor снизила прогноз продаж электромобилей на 40% в 2024 году из-за снижения спроса в Китае. Это снижение спроса влияет на рынок лития и связанные с ним акции.

Компании-аналоги Albemarle пережили аналогичный спад. Например, акции Sociedad Química y Minera de Chile SA с начала года упали на -39.4%. 

Sociedad Química y Minera SA (SQM)

Рыночная капитализация: 15.1 млрд долларов США.

Стоимость предприятия: 16.1 млрд долларов США.

Чили, всемирно известная своими минеральными богатствами, отличается Сосьедад Кимика и Минера де Чили (SQM) в основе горнодобывающей промышленности. Хотя SQM занимается добычей различных полезных ископаемых, ее значение в добыче лития имеет первостепенное значение. 

Наряду с диверсифицированными коллегами из горнодобывающей отрасли, такими как Albemarle и Ganfeng, SQM поддерживает высокую операционную прибыль, выражаемую двузначными числами, значительные резервы денежных средств для расширения и минимальную задолженность.

В 2022 году SQM достигла самого высокого за всю историю корпоративного дохода, превысив объем продаж в 10.7 миллиарда долларов. Значительные 76% этого дохода были получены от лития и сопутствующих продуктов.

Ключевая роль SQM выходит за рамки ее экономического вклада, поскольку она является крупнейшим налогоплательщиком в Чили. Недавние дискуссии о том, что правительство потенциально может увеличить свою долю в компании, вызвали удивление. 

Такой шаг создает неотъемлемые риски, связанные с государственной собственностью, включая возможность политического вмешательства. Некоторые инвесторы не считают это благоприятным развитием событий.

Траектория акций SQM демонстрировала положительную динамику до конца 2022 года, после чего последовало снижение. Во многом это связано со снижением цен на литий и опасениями по поводу того, что компания получит справедливую оценку ожидаемого увеличения доли государства.

Надвигающаяся национализация порождает неопределенность в отношении государственного контроля над литием. Как только это произойдет, это может повлиять на прибыльность SQM. 

Ожидая, что в долгосрочной перспективе спрос на литий превысит предложение, SQM стратегически инвестировала в расширение своих производственных мощностей. Эти разработки позволяют компании увеличить свою долю на рынке в цепочка поставок лития, особенно для аккумуляторов электромобилей. 

Li-FT Power (LIFT; LIFFF)

Рыночная капитализация: 168.5 млн долларов США.

Стоимость предприятия: 163.4 млн долларов США.

Учитывая недостаточные внутренние запасы лития для удовлетворения спроса, США находятся в сложной ситуации. Учитывая потребность во внутренних поставках, Канада может внести свой вклад в удовлетворение потребностей США в литии. Здесь младшая литиевая компания, Литий-ФТ Мощность (ЛИФТ: ЛИФФФ), базирующийся в Ванкувере, Британская Колумбия, прекрасно вписывается в эту картину. 

Li-FT приобрела многообещающие литиевые активы в Канаде, начав бурение на своем флагманском проекте в июне прошлого года. Инвестиционная программа компании вращается вокруг агрессивной разведки и расширения запасов высококачественных литиевых пегматитов с целью выявления ресурсов мирового масштаба в проверенной горнодобывающей юрисдикции. 

Стратегия компании направлена ​​на консолидацию и продвижение проектов по добыче лития и пегматита в твердых породах в Канаде, особенно в известных литиевых районах. Li-FT Power стремится применить современные методы систематических исследований, чтобы раскрыть ценность этих проектов, которую исторические исследования еще не полностью осознали.

В портфель проектов входят активы на Северо-Западных территориях и Квебеке, а также флагманские проекты, такие как литиевый проект Йеллоунайф и проект Понтакс, в ходе которого была обнаружена литиевая аномалия длиной 8 км. 

Компания хорошо финансируется для реализации своих проектов, что подтверждает ее приверженность продвижению разведки и разработки высококачественных литиевых активов в Канаде.

LIFT стратегически позиционирует себя, чтобы воспользоваться слабыми настроениями в отрасли, позволяя приобретать акции по сниженной цене. 

Надвигается дефицит лития 

Хотя акции этих крупнейших компаний по производству лития в 2024 году будут расти, прогнозы показывают, что цены на литий будут и дальше снижаться из-за: 

• увеличение поставок аккумулятор металл, и 
• сдержанный спрос со стороны Китая. 

В Китае цены на карбонат лития упали с рекордного максимума в $81,360 2022 за тонну в ноябре 20,782 года. Это самый низкий уровень за два года — $67 XNUMX за тонну в текущем месяце. Поскольку цены на карбонат лития упали на XNUMX% в годовом исчислении, китайские нефтеперерабатывающие компании в ответ сокращают производство или приостанавливают операции.

Это представляет собой коррекцию почти на 75% из-за ряда негативных катализаторов, которые подавили цены на литий. Ситуация на рынках гидроксида лития еще более сложная, в первую очередь из-за вялых показателей сектора никель-кобальт-марганцевых аккумуляторов по сравнению с литий железо-фосфатный аккумулятор сектор.

• Австралия, на долю которой приходится 40% мирового производства лития, ожидает снижения спотовой цены на сподумен примерно с $3,840 за тонну в 2022 году до $2,200 за тонну в 2025 году. 

Производители лития приспосабливаются к резкому падению спроса на электромобили в Китае, сокращая затраты и сокращая планы расширения производства. 

Этот ответ согласуется с проблемами, с которыми сталкиваются производители лития во всем мире, поскольку рынок борется с избытком предложения и ослаблением спроса на электромобили.

Неспособность Китая удовлетворить собственный спрос на литий, несмотря на то, что он является третьим по величине производителем в мире, имеет серьезные последствия для других стран, которые полагаются на китайский литий. Вот почему США стремятся развивать собственную цепочку поставок лития, не зависящую от Китая.

Закон о снижении инфляции, в частности, конкретно способствует развитию производства экологически чистой энергии, в том числе электромобилей, в США. Это также означает сокращение или прекращение импорта лития из Китая.

Корин Бланшар, директор Deutsche Bank по исследованию рынка лития и экологически чистых технологий, входит в число аналитиков, предсказывающих будущий дефицит в литиевой промышленности. Несмотря на прогноз роста предложения, она полагает, что спрос будет опережать его гораздо более быстрыми темпами. 

Бланшар ожидает «скромный дефицит» примерно в 40,000 60,000–2025 768,000 тонн эквивалента карбоната лития к концу 2030 года, но она прогнозирует гораздо больший дефицит в XNUMX XNUMX тонн к концу XNUMX года. Этот прогноз согласуется с более широкими ожиданиями отрасли растущий спрос на литий, особенно благодаря растущему рынку электромобилей.

2024 год станет для литиевого рынка непростым, поскольку его акции начнут падать после стремительного роста в 2023 году. Несмотря на неудачу, ведущие игроки, такие как Albemarle, SQM и Li-FT Power, стратегически позиционируют себя. Поскольку глобальные тенденции намекают на спад китайского рынка лития, отраслевые эксперты прогнозируют будущий дефицит лития, вызванный неустанным ростом рынка электромобилей.

---

Раскрытие информации: Владельцы, члены, директора и сотрудники Carboncredits.com имеют/могут иметь акции или опционы в любой из упомянутых компаний: LIFFF.

Carboncredits.com получает вознаграждение за эту публикацию и поддерживает деловые отношения с любой компанией, акции которой упоминаются в этой статье.

Дополнительное раскрытие информации: данное сообщение служит единственной цели повышения ценности исследовательского процесса и предназначено только для информации. Пожалуйста, проявите должную осмотрительность. Любая инвестиция в ценные бумаги, упомянутая в публикациях Carboncredits.com, сопряжена с рисками, которые могут привести к полной потере вложенного капитала.

Пожалуйста, ознакомьтесь с нашими полными РИСКАМИ и ИНФОРМАЦИЯМИ здесь.

• SEO-контент и PR-распределение. Получите усиление сегодня.
• PlatoData.Network Вертикальный генеративный ИИ. Расширьте возможности себя. Доступ здесь.
• ПлатонАйСтрим. Интеллект Web3. Расширение знаний. Доступ здесь.
• ПлатонЭСГ. Углерод, чистые технологии, Энергия, Окружающая среда, Солнечная, Управление отходами. Доступ здесь.
• ПлатонЗдоровье. Биотехнологии и клинические исследования. Доступ здесь.
• Источник: https://carboncredits.com/top-lithium-stocks-making-waves-in-2024/