Activele din lumea reală în Blockchain: Cum pot RWA-urile să elibereze DeFi?

Activele din lumea reală (RWA) reprezintă una dintre cele mai mari oportunități de creștere și posibile cazuri de utilizare pentru finanțe descentralizate (DeFi) și industria criptomonedei. Aducerea de active corporale, cum ar fi imobiliare și artă de înaltă calitate, deschide uși pentru proprietatea fracționată și noi oportunități de investiții.

Este un câștig-câștig pentru toată lumea. RWA-urile aduc finanțarea tradițională în lanț, reducând bariera de intrare și făcând mai fluide activele nelichide din punct de vedere istoric. Ecosistemul DeFi se bucură de o adoptare mai largă, mai profundă lichiditate și oferă oamenilor posibilitatea de a investi în clase de active care anterior nu le erau disponibile.

Dar cum funcționează chiar și tokenizarea activelor din lumea reală? Este aceasta o descoperire pentru tehnologia blockchain sau doar un vis speculativ într-o piață în curs de dezvoltare?

Care sunt activele reale din Crypto?

Activele din lumea reală sunt active fizice, tangibile în finanțele tradiționale și în lumea din jurul nostru. Aceste active reprezintă o parte semnificativă a TradFi (Traditional Finance) și au fost folosite de zeci de ani în sistemul financiar ca garanție pentru creditori și debitori.

Înainte de apariția tehnologiei blockchain și a jetoanelor digitale, proprietatea asupra acestor active din lumea reală a fost înregistrată pe hârtie și, în cele din urmă, pe fișiere computerizate. Pare destul de nesigur, nu? Îți mai deții casa dacă un organ de conducere sau o autoritate centrală își pierde titlul de proprietate într-un incendiu?

Aducerea acestor active din lumea reală în lanț și stocarea lor ca active digitale precum criptomonede sau jetoane non-fungibile (NFT) le oferă o locuință sigură, permanentă, unde nu sunt falsificate. De asemenea, oferă acestor active mult mai multă utilitate, făcându-le lichide din punct de vedere financiar și disponibile pentru fracționare.

Cum poate ajuta tokenizarea activelor din lumea reală DeFi?

În mijlocul entuziasmului și haosului știrilor cripto, este ușor să uiți că piața cripto este doar un punct în radarul sistemului financiar global. Privește în acest fel, industria imobiliară a fost evaluată la peste 326 trilioane USD în 2020. Valoarea capitalizării pieței aurului 13 trilioane $.

Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), și orice altă criptomonedă sub soare? Puțin peste 1 trilion USD. Mai avem un drum lung de parcurs, dar DeFi are multe de oferit pe care TradFi nu le poate oferi.

În timp ce cantitatea de TVL (Valoare totală blocată) în DeFi a scăzut de la sfârșitul cursei de taur din 2021, activele din lumea reală pot aduce trilioane în ecosistemul DeFi. Acest lucru nu numai că adâncește lichiditatea în lanț, dar creează și oportunități unice pentru investitori datorită blockchain-ului. contracte inteligente.

Tokenizarea activelor din lumea reală oferă proprietarilor o mai mare flexibilitate și control asupra averii lor. Cu proprietatea fracționată, investitorii pot depăși barierele costisitoare de intrare care împiedică milioane de oameni din întreaga lume să urce pe scara proprietății. 

Acest lucru nu se limitează doar la piața imobiliară. Hamilton Lane, un renumit fond de capital privat, a încheiat un parteneriat cu Securitize pentru tokeniza fondul său emblematic pe blockchain-ul Polygon. Aceste jetoane de securitate au fost disponibile cu o investiție minimă de 50,000 USD în loc de buy-in-ul minim obișnuit de 5M USD.

Proprietarii de active pot folosi aplicații descentralizate (dApps) pentru a oferi RWA ca garanție și pentru a împrumuta stablecoins și alte monede digitale împotriva lor fără a plăti dobânzi mari intermediarilor terți.

Ce RWA pot fi transformate în active digitale?

Când tokenizați activele din lumea reală și le aduceți în lanț, singurele limite sunt imaginația dvs. și ceea ce finanțele tradiționale acceptă ca o clasă de active autentică. Iată câteva dintre cele mai frecvent sugerate oportunități RWA.

1. Bunuri imobile

Industria imobiliară globală este una dintre cele mai mari piețe ale finanțelor tradiționale. Tokenizarea proprietății în active digitale aduce acest câmp de mai multe trilioane de dolari în ecosistemul DeFi și oferă proprietarilor un control și utilitate mai mari.

Proprietatea a fost întotdeauna o piață exclusivă și nelichidă. Tokenizarea imobiliare face ca acest gigante financiar să fie mult mai lichid și face ca investițiile imobiliare să fie accesibile tuturor.

2. Înaltul Art

Tokenizarea pieselor de artă plastică și a obiectelor de colecție este o modalitate de a descompune operele de artă celebre și de a le permite curatorilor și colecționarilor să dețină părți fracționate ale pieselor istorice. Tehnologia Blockchain oferă o înregistrare imuabilă a proprietății, protejând arta de fals și facilitând urmărirea tranzacțiilor frauduloase.

Mulți oameni nu știu că unele piese celebre au fost deja tokenizate și distribuite în lanț. Sygnum, o bancă elvețiană, fracționat al lui Picasso Fillette au béret în 4,000 de jetoane digitale. Proprietatea legală a picturii este acum recunoscută pe blockchain.

3. Proprietate intelectuală

Drepturile de proprietate intelectuală sunt notoriu de complicat de gestionat. Transferul drepturilor de proprietate intelectuală în active digitale le face mult mai ușor de monetizat și transferat între entitățile juridice.

Aceste jetoane IP pot fi, de asemenea, implementate în protocoalele DeFi, extinzându-și utilitatea.

Protocoale DeFi care utilizează RWA

Tokenizarea activelor din lumea reală este grozavă în teorie, dar ce echipe inovatoare pun aceste idei în mișcare? Să aruncăm o privire rapidă la unele dintre cele de top startup-uri cripto valorificarea activelor din lumea reală în cripto.

1. Maple Finance

Maple Finance este unul dintre liderii pe nișa RWA și oferă o piață de credit corporativă cu fonduri de împrumut și creditare. Cadrul unic al protocolului permite întreprinderilor instituționale din lumea reală să împrumute capital în cadrul ecosistemului DeFi.

Delegații Maple's Pool verifică cu strictețe toți împrumutații. Acești delegați de grup efectuează procedurile necesare de due diligence și de subscriere care asigură împrumutul, inclusiv măsurile KYC (Know-Your-Customer) și AML (Anti-Money Laundering).

Creditorii pot apoi să împrumute fonduri acestor afaceri din lumea reală și să câștige profit din ratele generoase ale dobânzilor la împrumut.

2. Centrifuga

Protocolul Centrifuge ajută la tokenizarea activelor din lumea reală, transformându-le în NFT-uri bazate pe blockchain, susținute de documentație legală corectă. După ce emitentul a bătut RWA într-un NFT, creează pool-uri descentralizate de active folosind activul tokenizat ca garanție.

Gama de active din lumea reală care pot fi convertite în pool-uri Centrifuge este uluitoare, imobilele, redevențele și facturile fiind compatibile cu platforma.

3. GoldFinch

Un concurent direct al Maple Finance, Goldfinch îndeplinește o funcție similară, permițând utilizatorilor DeFi să împrumute monede stabile precum Moneda USD (USDC) întreprinderilor din lumea reală în schimbul randamentului rambursării împrumuturilor în timp real.

Goldfinch este susținut de unele dintre cele mai mari fonduri de investiții din industria criptomonedei, inclusiv Andreessen Horowitz și Coinbase Venturi.

Tokenizarea activelor din lumea reală: argumente pro și contra

Ca toate colțurile și nișele din lumea criptomonedei, tokenizarea activelor din lumea reală nu este lipsită de defecte. Să comparăm avantajele și dezavantajele RWA-urilor bazate pe blockchain.

Pro-uri

• Crește ecosistemul DeFi – Conectarea lumii finanțelor tradiționale cu industria blockchain oferă un impuls masiv de lichiditate și utilitate ecosistemului DeFi.
• Oferă noi oportunități pentru investitori – Oamenii excluși anterior din anumite domenii de investiții, cum ar fi imobiliare, se bucură de bariere mai mici la intrare.
• Solidifică imaginea cripto-ului – Pe măsură ce sistemele financiare tradiționale migrează către un cadru bazat pe blockchain, reputația industriei se va îmbunătăți.

Contra

• Frecare de reglementare – Doar pentru că RWA-urile pot fi introduse în lanț nu înseamnă că fiecare jurisdicție din întreaga lume le va susține sau le va recunoaște ca active reale, tangibile.
• nerambursări ale împrumuturilor – La fel ca în finanțele tradiționale, neplata împrumuturilor sunt obișnuite. Volatilitatea inerentă a pieței cripto adaugă în mod natural un strat de risc acestor platforme, așa că vă rugăm să faceți diligența necesară înainte de a împrumuta fonduri sau de a vă converti propriile RWA-uri în jetoane digitale.
• Nișă subdezvoltată – Deși potențialul său este impresionant, tokenizarea activelor din lumea reală este încă la început. Dacă aplicațiile RWA se luptă să găsească utilizatori, aceste protocoale vor dispărea inevitabil în obscuritate.

Pe Flipside

• Sistemele financiare tradiționale sunt bine stabilite și, de obicei, nu acceptă bine tehnologiile disruptive. Acest lucru este valabil mai ales pentru criptomoneda, care își propune să reinventeze câte dintre aceste platforme TradFi operează. Doar pentru că atât TradFi, cât și DeFi vor beneficia reciproc de pe urma tokenizării activelor din lumea reală, nu înseamnă că se vor juca frumos și vor avea succes.

De ce acest materie

Punerea activelor din lumea reală pe blockchain și integrarea acestora în finanțele descentralizate este unul dintre cele mai mari cazuri potențiale de utilizare a criptomonedei și a tehnologiei Web 3. Aflarea despre RWA și modul în care funcționează acum vă poate ține informat și în fața mulțimii atunci când aceste platforme atrag utilizatori în masă.

• Distribuție de conținut bazat pe SEO și PR. Amplifică-te astăzi.
• PlatoAiStream. Web3 Data Intelligence. Cunoștințe amplificate. Accesați Aici.
• Mintând viitorul cu Adryenn Ashley. Accesați Aici.
• Cumpărați și vindeți acțiuni în companii PRE-IPO cu PREIPO®. Accesați Aici.
• Sursa: https://dailycoin.com/real-world-assets-in-blockchain-how-can-rwa-liberate-defi/