Cronicile pieței carbonului: 2023 dezvăluit și punctele de inflexiune pentru 2024

Piața voluntară a carbonului (VCM) a înregistrat atât progrese considerabile, cât și obstacole semnificative în 2023, așa cum a fost analizat de MSCI Carbon Markets în recentul său webinar. 

Analiza include evoluțiile cheie din 2023 și potențialele puncte de inflexiune la care trebuie să fiți atenți în 2024. În special, constatările arată că 2023 are cel mai mic număr de credite emise în ultimii 3 ani. În schimb, anul s-a încheiat cu un număr record de pensionări lunare. 

Iată o recapitulare a webinarului, concentrându-se pe credit de carbon emisiuni și pensionări, cerere, jucători cheie de pe piață, investiții, evoluții majore ale politicilor și perspectivele pentru 2024.

Vârfurile, văile și pensionările record din 2023

În 2023, emisiunile de credite au înregistrat cel mai scăzut total anual din ultimii 3 ani, după ce au scăzut cu 25% de la an la an, după cum se vede mai jos. Această încetinire a aprovizionării s-a datorat în mare măsură proiectelor de energie bazată pe natură și din surse regenerabile care au emis cele mai mici sume anuale din ultimii 5, respectiv 4 ani. 

Pe de altă parte, proiectele de eficiență energetică au fost singurul tip major de creștere a ofertei de credit. S-a dublat în 2022 volumele, în principal din cauza proiectelor de aragaz. 

MSCI Raportul a înregistrat o creștere a pensionărilor în T4 2023, al doilea cel mai mare trimestru înregistrat. Și asta în ciuda încetinirii activității corporative la jumătatea anului. Acest impuls pare să fi fost dus până în luna ianuarie a acestui an. 

De fapt, acesta este al doilea cel mai mare nivel din ianuarie până în prezent și poate chiar depăși 17 MtCO2 stabilit în 2022. Numai în decembrie 2023 s-au retras 36 de megatone de credit, stabilind un nou maxim lunar, cu aproximativ 25% peste recordul anterior. 

Când vine vorba de registre, cele mai mari patru, și anume Verra, Gold Standard, ACR și CAR continuă să domine piața. Acestea oferă mai mult de 90% din creditele pensionate anul trecut. 

Pensionari din acestea Registrele „4 mari”. de fapt, anul trecut, au crescut cu 6%, în timp ce pensionările din următoarele zece nume proeminente au scăzut ușor în 2023. 

Top 10 pensionari de credit

Dintre primii 10 pensionari, Delta Airlines a ajuns pe primul loc. Au fost, de asemenea, cea mai mare corporație de pensionari în 2021 și 2022. În timp ce unele dintre aceste companii au ieșit din top 10 anul trecut, altele rămân în timp ce altele noi au intrat pe piață.

Shell a fost în fruntea listei în 2023, cu aproximativ 16 milioane de tone metrice, urmată de Volkswagen cu peste 8 MtCO2e. În general, anul trecut sunt mai mulți participanți decât cei care au părăsit când vine vorba de creditele de pensionare. 

Deblocarea pieței de îndepărtare a carbonului în curs de dezvoltare

A câștiga mult interes în 2023 este începutul CDR piață, referindu-se la îndepărtarea permanentă ridicată a carbonului. Acestea includ biochar și captarea directă a aerului, care de obicei au un preț superior față de alte tipuri de proiecte. Asta pentru că se știe că sunt de calitate superioară și durabilitate ridicată. 

Anul trecut, numărul tranzacțiilor CDR a scăzut ușor de la an la an. Dar cantitatea de credite, reprezentată de graficul din dreapta, a crescut semnificativ la 5.4 milioane.  

Navigarea în creșterile și coborâșurile prețurilor creditelor de carbon 

Tendința de scădere din 2022 a fost reportată în prima jumătate a anului 2023. Dar, privind nivelul mediu, scăderea nu a fost atât de mare. A fost cu doar 16% mai mică în 2022 comparativ cu 2023. 

În ceea ce privește preţ după tipul de proiect pentru anul trecut, toate au fost mai scăzute în T4, rezultând scăderi ale prețurilor pe întregul an. Proiectele REDD+ au înregistrat cea mai mică scădere, 15%, în timp ce energia regenerabilă a cunoscut cea mai mare scădere a prețurilor, 39%. 

Atât eficiența energetică (linia roz) cât și REDD + Proiectele (linia verde) au fost supuse unui control mediatic și academic sporit în 2023. Au susținut prețuri mai slabe.

Interesant este că atât proiectele de refacere a naturii, cât și proiectele de gaze non-CO2 au revenit în noiembrie și decembrie anul trecut. Între timp, eficiența energetică, REDD+ și gazele non-CO2 au convergit în jurul aceluiași nivel de preț la 4.65 USD până la sfârșitul anului. 

Acest lucru sugerează că piața nu face distincție între aceste tipuri de proiecte, semnalând potențial un mediu de piață slab. 

Evoluții politice în 2023: de la directivele UE la teritoriile neexplorate ale COP28

Anul trecut s-au înregistrat, de asemenea, unele evoluții politice majore. De exemplu, directiva UE privind declarațiile ecologice își propune să împuternicească consumatorii pentru directiva de tranziție ecologică. Interzice afirmațiile privind impactul climatic neutru, redus sau pozitiv bazate pe compensarea emisiilor de carbon, pe motiv că este o practică înșelătoare a consumatorilor. 

În plus, integritatea carbonului VCMI susține că Codul de practică pentru reclamații (CCP), este o reglementare semnificativă pentru VCM.

Există, de asemenea, reglementări de referință pentru tranzacționarea pe piață și standarde în care guvernele naționale intervin. De exemplu, Comisia pentru tranzacționarea la termen a mărfurilor din SUA (CFTC) a introdus îndrumări propuse pentru tranzacționarea contractelor voluntare de credit derivate de carbon. 

În Sudul Global, a existat o creștere a piețelor naționale de credit de carbon, în timp ce sistemele și schemele de preț al carbonului sunt propuse în mai multe țări africane. Pe fondul unui control sporit al creditelor de carbon certificate de Verra, principalul certificator de carbon și-a actualizat standardele. 

De la COP28 summit climatic, piețele carbonului își găsesc locul pe fondul discuțiilor frustrate de la articolul 6. Regulile articolului 6.2 sunt în mare parte în vigoare, dar există o lipsă a acordului articolului 6.4 cu privire la pașii cheie. Dezacordurile s-au centrat pe preocupări de integritate, dar acordurile cu articolul 6 merg înainte. 

Privind cu nerăbdare, șeful piețelor de carbon MSCI, Guy Turner, a ridicat o întrebare pertinentă: „Am putea fi într-un punct de inflexiune pentru piață în 2024?”

Ar putea exista un număr de puncte de inflexiune, în special cinci. 

• Potențialele noi surse de cerere determinate de BANDĂ, VCMI, SBTi și multe altele piețele de conformitate pe termen scurt si lung. 
• Inițiative de calitate în curs de implementare.
• Abordările jurisdicționale încep să descopere – fie din partea guvernelor, fie a instituțiilor donatoare. Interese mari se observă în carbonul din sol jurisdicțional și carbon albastru.
• Creșterea clarității pentru corporații cu privire la cererile și dezvăluirile privind utilizarea creditelor, UE și Regatul Unit luând conducerea.
• Ciclul macroeconomic de schimbare, dar incertitudini politice

În peisajul în continuă evoluție al piața voluntară a carbonului, 2023 a marcat atât triumfuri, cât și provocări. De la pensionări record până la creșterea investițiilor CDR, piața a navigat în incertitudini. Pe măsură ce 2024 se desfășoară, potențiale puncte de inflexiune așteaptă, modelând traiectoria viitoare a pieței globale de carbon.

• Distribuție de conținut bazat pe SEO și PR. Amplifică-te astăzi.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Împuterniciți-vă. Accesați Aici.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Cunoștințe amplificate. Accesați Aici.
• PlatoESG. carbon, CleanTech, Energie, Mediu inconjurator, Solar, Managementul deșeurilor. Accesați Aici.
• PlatoHealth. Biotehnologie și Inteligență pentru studii clinice. Accesați Aici.
• Sursa: https://carboncredits.com/carbon-market-chronicles-2023-unveiled-and-2024s-inflection-points/