Principais ações de mineração de Bitcoin para 2023

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Sumário:

O que é Bitcoin Mining
Perspectivas da indústria de mineração de Bitcoin
Queda de preços e aumento de custos
Principais ações de mineração de bitcoin e criptografia
Tese de Investimento
Quem está investindo?
O que determina os lucros da mineração de Bitcoin
Investidor para levar

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A mineração de Bitcoin, ou suporte à rede Bitcoin com computadores de última geração, é uma forma de os investidores lucrar com o boom do Bitcoin. Embora a maioria de nós não tenha conhecimento técnico ou financeiro para criar seus próprios centros de mineração, você pode investir em empresas especializadas em (ou apoiar) mineração de bitcoin.

Neste artigo, abordaremos algumas das principais empresas de mineração de bitcoin para investidores, incluindo fabricantes de placas gráficas Nvidia, empresa de tecnologia Riott Blockchaine inovador em hardware  Canaã.

Um investimento em empresas de mineração de bitcoin tem dois benefícios: você está investindo indiretamente em bitcoin, além de apoiar a tecnologia que permite seu crescimento.

O que é mineração de bitcoin?

“Mineração de Bitcoin” refere-se ao suporte à rede Bitcoin usando computadores poderosos chamados “plataformas de mineração”.

Ao apoiar a rede e validar transações, mineiros de bitcoin são premiados com bitcoins recém-cunhados. Isso é chamado de recompensa de bloco, com novos blocos criados a cada dez minutos ou mais. Os BTC recém-cunhados são divididos entre cada minerador envolvido na criação de um novo bloco.

Os mineradores estão competindo entre si para confirmar mais transações e serem os únicos a ganhar a cobiçada recompensa em bloco; tornou-se uma espécie de “corrida armamentista” de hardware, e há operações de mineração gigantescas que usam o hardware mais recente para melhorar sua eficiência de mineração com placas gráficas de última geração.

Perspectivas da indústria de mineração de Bitcoin

As principais empresas de mineração de criptografia de capital aberto hoje são Bitfarms, Canaã, Tecnologias Hive Blockchain, Hut 8 Mineração, Maratona de participações digitais e Riott Blockchain. Algumas ações de semicondutores blue chip, como AMD e NVIDIA, também estão indirectamente relacionados com o sector mineiro, embora não se envolvam directamente em tais actividades.

Todas essas são ações públicas que você pode comprar com uma conta de corretora tradicional – sem necessidade de criptografia. No entanto, em linha com a criptografia, todas essas ações de mineração de criptografia tiveram desempenho inferior ao do mercado mais amplo nos últimos 12 meses. No momento em que este livro foi escrito, o S&P 500 caiu cerca de 15% no ano passado, enquanto Bit Digital, Bitfarms, Hive, Hut e Marathon caíram cerca de 90%.

No entanto, se estendermos o prazo para três anos, a maioria destas ações ainda apresentou retornos generosos. Por exemplo, a Maratona (MARA) subiu mais de 550% durante esse período.

O sucesso dos criptomineradores em 2023 depende da recuperação do preço do bitcoin, especialmente depois que o Ethereum mudou para o algoritmo Proof of Stake (PoS), removendo-o do universo das criptomoedas lavráveis.

Queda de preços e aumento de custos

O desempenho das ações de mineração de criptomoedas acompanha o preço do bitcoin, pois esse é o fator mais importante que impulsiona a lucratividade da mineração. Portanto, quando o preço do bitcoin cai, torna-se difícil para as empresas de mineração garantir o crescimento das receitas e dos rendimentos.

Outro factor que coloca pressão adicional sobre a rentabilidade da mineração é o aumento dos preços da electricidade em todo o mundo, impulsionado por tensões geopolíticas e tendências de inflação que afectam os mercados energéticos. O índice de preços da energia do Banco Mundial rosa mais de 26% nos quatro meses até abril de 2022, após um aumento de 50% de janeiro de 2020 a dezembro de 2021.

Nos EUA, a Energy Information Administration (EIA) espera os preços grossistas da electricidade cresçam ainda mais, pelo menos 20%, no próximo Inverno.

Principais ações de mineração de bitcoin e criptografia

Vamos dar uma olhada em algumas das ações de mineração de criptografia mais promissoras em que você pode investir hoje.

Empresa	Relógio	Capitalização de mercado	Crescimento da receita, terceiro trimestre de 3 (YOY)	Retorno total de 12 meses, novembro de 2022 (sem dividendos)
Riott Blockchain	RIOT	$ 746 milhões	-28.5%	-87.87%
Canaã	CAN	$ 452.7 milhões	-25.7%	-70.50%
Hut 8 Mineração	HUT	$ 243.3 milhões	-37%	-90%
Tecnologias Hive Blockchain	HIVE	$ 187 milhões	-64%	-89%
Maratona de participações digitais	MARA	$ 872.4 milhões	-75%	-88%
Advanced Micro Devices	AMD	US$ 118.6 bilhões	29%	-52.66%
Nvidia	NVDA	US$ 384 bilhões	-16.5%	-53.28%
Mineração de bits	BTCM	$ 24.1 milhões	-	-96%
Bit digital	BTBT	$ 82.4 milhões	-	-89%
Bitfarms Ltda.	BITF	$ 142 milhões	-124%	-91.4%

Riot Blockchain (NASDAQ: RIOT)

com sede no Colorado Riott Blockchain “se concentra em construir, apoiar e operar tecnologias blockchain”E mineração de moeda digital. A empresa tem investimentos em uma série de startups de blockchain, como a exchange canadense de bitcoins Coinsquare, e administra uma operação de mineração de criptomoedas em Oklahoma City.

O Riot Blockchain listado na Nasdaq pode ser adquirido na maioria das plataformas de negociação online; veja o desempenho atual aqui.

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Canaã (NASDAQ: CAN)

Empresa de mineração baseada na China Canaã é um grande fabricante de hardware de mineração de bitcoin que tem trabalhado para criar as melhores plataformas de mineração do mercado, o que as tornou fornecedores de outras empresas de mineração, como a Hive Blockchain Technologies.

Canaan também está listada na Nasdaq, por isso pode ser comprada na maioria das plataformas de negociação online; veja o desempenho atual aqui.

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Microdispositivos AMD (NASDAQ: AMD)

Avançado Micro Dispositivos Inc. é uma empresa com sede na Califórnia que desenvolve processadores de computador e concentra seus produtos de GPU principalmente na comunidade de jogos. No entanto, algumas de suas GPUs também podem ser usadas para melhorar a eficiência das plataformas de mineração de bitcoin, e isso tem sido benéfico para a empresa, já que o boom da mineração de bitcoin impulsionou enormemente suas vendas.

A empresa floresceu no cenário de mineração de bitcoin e agora produz soluções de hardware especializadas para mineradores de moeda digital. 

Assim como as outras ações mencionadas, a AMD está listada na bolsa Nasdaq e disponível na maioria das corretoras online. Verifique o desempenho atual aqui.

Microdispositivos AMD (NASDAQ: AMD)

Avançado Micro Dispositivos Inc. é uma empresa com sede na Califórnia que desenvolve processadores de computador e concentra seus produtos de GPU principalmente na comunidade de jogos. No entanto, algumas de suas GPUs também podem ser usadas para melhorar a eficiência das plataformas de mineração de bitcoin, e isso tem sido benéfico para a empresa, já que o boom da mineração de bitcoin impulsionou enormemente suas vendas.

A empresa floresceu no cenário de mineração de bitcoin e agora produz soluções de hardware especializadas para mineradores de moeda digital.

Assim como as outras ações mencionadas, a AMD está listada na bolsa Nasdaq e disponível na maioria das corretoras online. Verifique o desempenho atual aqui.

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Tecnologias Hive Blockchain (NASDAQ: HIVE)

Empresa canadense de mineração de moeda digital Tecnologias Hive Blockchain foi lançado em 2017 como uma parceria entre o Grupo Foire e líderes provedor de serviços de mineração em nuvem Mineração Gênesis. A empresa sediada em Vancouver administra operações de mineração na Islândia, Noruega e Suécia e abriu o capital em setembro de 2017 na Bolsa de Valores de Toronto. Em 1º de julho de 2021, as ações da Hive começaram a ser negociadas na bolsa Nasdaq.

Disponível na maioria das corretoras online, você pode conferir os HIVE's negociados na Nasdaq desempenho mais recente aqui.

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Mineração Cabana 8 (NASDAQ: HUT)

Hut 8 Mineração é outra ação listada na Nasdaq que oferece aos investidores de ações exposição ao setor de mineração de moeda digital. A Hut 8, com sede em Toronto, foi lançada em parceria com o Bitfury Group e concentra suas operações comerciais em mineração e infraestrutura de blockchain. A empresa abriu o capital em março de 2018 e administra suas fazendas de mineração no Canadá.

A Hut 8 Mining está listada na Nasdaq: verifique seu desempenho e finanças recentes aqui.

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Mineração de bits (NYSE: BTCM)

Fundada em 2001, a Bit Mining é proprietária do site de dados blockchain BTC.com, além de minerar Bitcoin e Ethereum.

A empresa de propriedade de Hong Kong anunciou planos de comprar a Bee Computing, especializada na fabricação de máquinas de mineração de criptografia.

A Bit Mining possui data centers em Hong Kong, nos Estados Unidos e no Cazaquistão.

A Bit Mining é negociada na NYSE. Está disponível na maioria das plataformas de corretagem online; verifique o desempenho atual aqui.

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Bit Digital (NASDAQ: BTBT)

Sediada em Nova York, Bit digital possui diversas operações de mineração na América do Norte. A empresa tem foco na sustentabilidade, com a maioria de suas mineradoras operando com energia livre de carbono.

A Bit Digital é negociada na Nasdaq, por isso está facilmente disponível para a maioria dos investidores. Verifique as finanças aqui.

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Nvidia (NASDAQ:NVDA)

Fundada em 1993, Nvidia é considerada a empresa líder mundial em placas gráficas de computador. Embora a Nvidia seja mais conhecida por seus processadores GPU para jogos, a empresa possui uma variedade de placas GPU projetadas para mineração de criptomoedas específicas.

Embora seus cartões de criptomoeda adicionem um quantia significativa para os lucros da Nvidia, seus processadores para jogos continuam sendo a parte mais vital de seus negócios.

A Nvidia é negociada na Nasdaq, por isso é uma compra fácil para a maioria dos investidores. Verifique seu desempenho financeiro mais recente aqui.

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Bitfarms Ltd (NASDAQ: BITF)

Bitfarms Ltda. foi fundada por Emiliano Grodzki e a empresa levantou US$ 155 milhões em patrimônio durante 2021. Ela agora opera cinco data centers de mineração de bitcoin em Quebec, movidos a energia hidrelétrica, bem como outras instalações nos Estados Unidos. Bitfarms Ltd comprou recentemente 1,000 bitcoins e agora possui um tesouro de 4,300 bitcoins.

Bitfarms Ltd é negociada na Nasdaq; você pode ver seus últimos dados financeiros aqui.

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Maratona Digital Holdings (NASDAQ: MARA)

Maratona de participações digitais é um fornecedor líder de hardware de mineração de bitcoin com ambições de se tornar a principal operação de mineração dos Estados Unidos. Recentemente, comprou o Antminer S19 XP da Bitmain e também fez parceria com outras empresas como Compute North e Beowulf Energy. A empresa foi constituída em 2010, antes de abrir o capital em 2011.

A Marathon Digital Holdings é negociada na Nasdaq, por isso também está disponível na maioria dos aplicativos de corretagem. Clique aqui para ver o desempenho mais recente da empresa.

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Tese de Investimento

Hoje, é difícil para investidores individuais se envolverem na mineração de bitcoin, devido ao aumento do nível de dificuldade e aos altos custos de hardware. Agora, a melhor maneira de obter exposição ao mercado de mineração de criptografia é investir em empresas públicas que operam negócios de mineração de criptografia.

Isto é especialmente conveniente para investidores em ações que desejam alocar uma pequena parte de seu portfólio em ativos digitais.

Dado que a maioria das empresas de mineração de criptografia imita as flutuações de curto prazo do bitcoin, os investidores em ações podem ficar expostos à indústria de criptografia com ações de mineração. São negociados na NASDAQ e na NYSE, o que facilita sua inclusão em qualquer carteira.

O potencial do bitcoin continua a atrair muitos investidores, mas os riscos também são elevados. Se os EUA decidirem impor regulamentações rigorosas ao comércio de bitcoin, é provável que a pressão baixista se estenda.

No entanto, se o bitcoin conseguir alavancar o seu estatuto de ativo de refúgio em meio a uma inflação elevada, o mercado criptográfico poderá recuperar muito rapidamente em 2023, elevando os preços das ações das empresas de mineração criptográfica.

Quem está investindo?

Os investidores institucionais alimentaram a indústria de mineração de criptografia em 2021, quando o bitcoin atingiu seu nível recorde. No caso da Riot e da Marathon, mais de 30% das ações são detidas por instituições, com nomes comuns como Vanguard Group, Blackrock e Fidelity liderando o ataque.

Ainda assim, muitas instituições mostraram ceticismo mesmo quando o mercado de mineração de criptomoedas estava ganhando força em 2021, e algumas delas podem estar fechando suas posições. Como D.A. O analista da Davidson, Christopher Brendler dito naquela época, "Admitimos que as métricas de avaliação tradicionais podem não se aplicar neste setor, uma vez que os fluxos de caixa futuros são extremamente difíceis de prever. "

Apesar da pressão baixista, muitos investidores institucionais acham que este é um ótimo momento para entrar na indústria de mineração de criptografia, com as ações sendo sobrevendidas durante meses.

Este pode ser um desconto generoso antes de mais uma alta criptográfica. Em meados de outubro de 2022, Binance Pool lançado um projeto de empréstimo de US$ 500 milhões para empresas de mineração públicas e privadas, que exige que os candidatos ofereçam garantias na forma de ativos digitais para empréstimos que variam de 18 a 24 meses.

Em outros lugares, a Grayscale Investments, a maior gestora de ativos criptográficos do mundo, está de lançamento um novo fundo que procura comprar equipamentos de mineração a preços mais baixos. O fundo estará aberto a investidores credenciados, incluindo family offices e fundos de hedge dispostos a investir não menos que US$ 25,000.

O cofundador da Bitmain, Jihan Wu, também anunciou planeja um fundo de US$ 250 milhões para comprar ativos de mineração em dificuldades.

O que determina os lucros da mineração de Bitcoin

A lucratividade da mineração de Bitcoin é determinada por uma série de fatores, mas o mais importante deles é o preço do próprio Bitcoin. Quanto maior o preço do BTC, melhor para a indústria de mineração.

O custo da mineração BTC difere de país para país, variando de cerca de US$ 1,400 no Kuwait a impressionantes US$ 240,000 na Venezuela, com o custo potencial médio em todos os países de cerca de US$ 35,000 por moeda extraída, em agosto de 2022.

O custo médio de mineração para empresas de mineração ativas excede a cifra de US$ 20,000, de acordo com dados da MacroMicro, o que significa que quando o bitcoin cai abaixo disso, ele coloca pressão adicional sobre os mineradores.

Além do preço do BTC, existem outros fatores que determinam a rentabilidade da mineração:

Hashrate

O hashrate da rede Bitcoin refere-se ao poder computacional total usado por todos os mineradores. Reflete o quão segura é a rede, mostrando correlação direta com o número de nós concorrentes, bem como com o poder computacional dos dispositivos de hardware usados ​​para minerar.

No momento em que este livro foi escrito, o hashrate total do bitcoin era superior a 270 terahashes por segundo (TH/s), um aumento de quase 75% ano a ano. No mês anterior, a rede ultrapassou a marca de 300 TH/s pela primeira vez registrada.

Isto sugere que os mineiros estão a empregar ainda mais poder computacional, apesar do declínio nos preços das criptomoedas em 2022.

As mineradoras com maiores valores de hashrate são capazes de gerar mais bitcoin, o que impacta diretamente sua lucratividade. Assim, quanto mais poderosas forem as máquinas de mineração que eles usam, como dispositivos de circuito integrado de aplicação específica (ASIC), melhor.

Dificuldade

Outro fator para a rentabilidade do bitcoin é a chamada dificuldade de mineração. Esta é uma medida relativa que se baseia no nível de dificuldade no lançamento da rede como referência de base. Na época, o bitcoin tinha naturalmente a menor dificuldade de mineração, que é mostrada pelo indicador como 1.

A medida aumentou gradualmente ao longo dos anos, impulsionada pelo aumento do interesse dos mineradores, que empregaram dispositivos de hardware mais sofisticados e poderosos para competir pela recompensa do bloco. Em novembro de 2022, a dificuldade de mineração do bitcoin atingiu o máximo histórico de 36.95 trilhões.

O indicador não mostra flutuações de curto prazo. Em vez disso, a rede foi programada por Satoshi para ajustar seu nível de dificuldade a cada 2,016 blocos, o que ocorre aproximadamente a cada duas semanas.

Todo aumento na dificuldade de mineração afeta negativamente o balanço das mineradoras.

Eletricidade

As empresas mineiras tentam construir as suas instalações em regiões com baixos custos de electricidade, empregando tecnologias de energias renováveis ​​ou estabelecendo acordos com governos e municípios para obter descontos. Os custos mais baixos de eletricidade têm um impacto positivo direto na rentabilidade.

De acordo com o Digiconomist, cada transação de bitcoin requer em média 1204.11 kWh, o que equivale à energia consumida por uma residência típica dos EUA por mais de 41 dias.

O consumo anual da rede Bitcoin é de 116.28 TWh no momento desta redação, o que equivale ao consumo de energia de países inteiros, como a Holanda ou o Paquistão.

Embora esta seja uma conta enorme para os mineradores de bitcoin, ainda é 40% menor do que em fevereiro-abril de 2022.

Custos de hardware de mineração de Bitcoin

Os custos de hardware também devem ser considerados na mineração de bitcoin, embora sejam geralmente custos amortizados únicos para as empresas de mineração.

A máquinas de mineração de melhor desempenho são a última geração de ASICs, projetados especificamente para mineração de criptomoedas. Hoje, os melhores ASICs são o Antminer S19 Pro (110 Th/s), WhatsMiner M30S++ (112 TH/s) e Antminer KA3 (166 Th/s). O preço por unidade varia de US$ 3,000 a US$ 10,000, dependendo do modelo, vendedor e custos de envio.

Embora seja difícil fazer previsões de curto prazo sobre o mercado de hardware de mineração, dada a escassez da cadeia de suprimentos e a flutuação dos preços das criptomoedas, a perspectiva dos analistas de longo prazo é geralmente positivo.

Investidor para levar

As empresas de mineração de criptografia estão em uma situação difícil há meses, e a recente desaceleração do mercado de criptografia piorou as coisas. Provavelmente estamos a assistir a um abalo, onde apenas as empresas mineiras mais fortes sobreviverão.

A mineradora Core Scientific, listada na NASDAQ, advertido no final de Outubro que poderá declarar falência até ao final deste ano se as coisas não melhorarem. A Argo Blockchain, listada em Londres, expressou preocupações semelhantes. E a Computer North, com sede nos EUA, uma das maiores operadoras de data centers de mineração de criptografia, recentemente entrou com pedido de falência com US$ 500 milhões em passivos.

Obter exposição ao setor de mineração de criptografia hoje é arriscado. Apesar do prolongado inverno criptográfico, no entanto, as empresas listadas neste artigo têm balanços patrimoniais mais saudáveis, com potencial para sobreviver até a próxima alta.

Há pontos positivos em investir neste setor agora, já que a maioria das ações de mineração de criptografia tem hoje um preço com desconto. Se o bitcoin consolidar acima de US$ 20,000 e tentar subir, esperamos que os mineradores de criptografia prosperem.

Se você é um investidor tradicional sem exposição às criptomoedas, investir no setor de mineração de criptomoedas pode ser uma ótima abordagem de diversificação, e agora pode ser um ótimo momento para “comprar o fundo do poço”.

A Foundry, que fornece financiamento para bitcoin e outros equipamentos de mineração, disse que hoje os investidores estão esperando na fila para comprar equipamentos de mineração a preços promocionais. Recebemos várias ligações por semana de investidores institucionais que desejam comprar ativos de mineração em dificuldades," a empresa dito.

Acreditamos que os mineradores com passivos reduzidos têm potencial para sobreviver ao inverno criptográfico e prosperar no próximo ano. Os mineradores com participações criptográficas menores em relação ao seu valor de mercado incluem Hive e Bit Digital (BTBT), que são mais defensivos. Em outros lugares, os mineradores com maiores participações em criptografia em relação ao seu valor de mercado incluem Hut 8 e Marathon.

Como sempre, faça sua própria pesquisa e não invista mais do que está disposto a perder. Recomendamos não mais do que 10% do seu portfólio geral em criptomoedas e ativos relacionados a criptomoedas.

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