De Canadese dollar sluit een gemengde week af met magere winsten op vrijdag

De Canadese dollar sluit een gemengde week af met magere winsten op vrijdag

Tijdstempel: 26 januari 2024 1:01 uur
Bronknooppunt: 3085626

Delen:

  • De Canadese dollar vindt enige ruimte ten opzichte van de USD post-PCE-print.
  • Canada is tot volgende woensdag afwezig op de economische kalender.
  • De marktfocus zal verschuiven naar de komende Fed-renteoproep.

De Canadese dollar (CAD) vond vrijdag wat ruimte, gesteund door de stijging van de markten voor ruwe olie en het goedmaken van een deel van de verliezen van de week. De US Dollar Index (DXY) daalde begin vrijdag globaal vóór de cijfers van de Amerikaanse Personal Consumption Expenditure (PCE), en de DXY kende een schokkerig herstel na de op jaarbasis berekende Core PCE. Prijs Index gleed meer dan verwacht.

Canada is afwezig op de economische kalender tot de publicatie van het Canadese bruto binnenlands product (bbp) van aanstaande woensdag, maar de effecten zullen waarschijnlijk gematigd zijn nu de bredere markten zich richten op de renteoproep van de Amerikaanse Federal Reserve en de monetaire beleidsverklaring van volgende week.

Marktbewegingen per dag: De Canadese dollar compenseert vrijdag een deel van de verliezen van de week

  • De Amerikaanse Core PCE-inflatie bedroeg vrijdag 2.9% op jaarbasis, vergeleken met de voorspelling van 3.0%, voorheen 3.2%.
  • Ondanks een versoepeling van de door de Fed geprefereerde inflatiemaatstaf, stegen de Amerikaanse persoonlijke uitgaven met 0.7% op maandbasis vergeleken met de 0.4% voorspelling en 0.4% eerder (bijgesteld van 0.2%).
  • De Amerikaanse lopende huizenverkopen stegen in december ook met 8.3%, ruim boven de voorspelling van 1.5% en de -0.3% van de voorgaande maand (naar beneden herzien ten opzichte van 0.0%).
  • De Amerikaanse inflatie blijft afnemen, maar de hardnekkig robuuste consumptie blijft wegen op de hoop op renteverlagingen.
  • De weddenschappen op de swapmarkt met betrekking tot een renteverlaging door de Fed in maart daalden na de PCE-publicatie tot 46% en vielen terug onder de 50%.
  • Volgens de FedWatch Tool van de CME prijzen de markten nu in mei de eerste renteverlaging aan.
  • Het Canadese bruto binnenlands product (bbp) voor november zal volgende week naar verwachting verbeteren van 0.1% naar 0.0%.
  • Het Canadese bbp wordt overspoeld door de Fed-renteoproep en de persconferentie van het Federal Open Market Committee (FOMC).
  • De markten voor ruwe olie kenden nieuwe hoogtepunten in acht weken omdat zorgen over het aanbod wegen op energie-investeerders. West Texas Intermediate (WTI) US Crude Oil test vrijdag $77.00 per vat.

Prijs Canadese dollar deze week

De onderstaande tabel toont de procentuele verandering van de Canadese dollar (CAD) ten opzichte van de belangrijkste valuta's deze week. De Canadese dollar was het sterkst ten opzichte van de Nieuw-Zeelandse dollar.

  USD EUR GBP CADXPERT / LANDXPERT AUD Japanse Yen NZD CHF
USD   0.33% -0.04% 0.12% 0.23% -0.01% 0.39% -0.59%
EUR -0.34%   -0.37% -0.21% -0.23% -0.34% 0.06% -0.88%
GBP 0.04% 0.37%   0.20% 0.32% 0.04% 0.44% -0.55%
CADXPERT / LANDXPERT -0.12% 0.21% -0.16%   0.12% -0.12% 0.30% -0.65%
AUD -0.23% 0.10% -0.32% -0.07%   -0.27% 0.18% -0.81%
Japanse Yen -0.01% 0.32% -0.04% 0.14% 0.20%   0.42% -0.59%
NZD -0.40% -0.07% -0.46% -0.30% -0.19% -0.41%   -1.00%
CHF 0.59% 0.90% 0.54% 0.69% 0.78% 0.57% 0.97%  

De heatmap toont procentuele veranderingen van de belangrijkste valuta's ten opzichte van elkaar. De basisvaluta wordt gekozen uit de linkerkolom, terwijl de citaatvaluta wordt gekozen uit de bovenste rij. Als u bijvoorbeeld de euro uit de linkerkolom kiest en langs de horizontale lijn naar de Japanse yen gaat, vertegenwoordigt de procentuele verandering die in het vak wordt weergegeven EUR (basis)/JPY (quote).

Technische analyse: Canadese dollar in het groen voor vrijdag, maar nog steeds zacht voor de week

De Canadese dollar (CAD) vond enige ruimte op weg naar de slotbel en won een derde van een procent ten opzichte van de Japanse yen (JPY) en ongeveer een kwart procent ten opzichte van de Nieuw-Zeelandse dollar (NZD). De CAD is die dag vlak ten opzichte van de euro (EUR) en verloor een kwart procent ten opzichte van de herstellende Zwitserse frank (CHF).

De Canadese dollar trok zich vrijdag terug ten opzichte van de Amerikaanse dollar toen de USD/CAD daalde naar een dieptepunt in de loop van de dag op 1.3414, maar een herstel van de Greenback op de brede markt trok het pair terug naar de 1.3450-regio.

De daling van de USD/CAD op korte termijn vanaf de piek van de week nabij 1.3530 zorgde ervoor dat het pair van piek tot dieptepunt rond 0.9% daalde, en het pair herstelt zich nu richting het 200-uur Simple Moving Average (SMA) nabij 1.3480. Aan de bovenkant ligt de prijs van een intraday technische weerstandszone rond de 1.3490.

Een stagnerende daling op vrijdag vertrekt USD / CAD het risico lopen terug te vallen in een congestiezone op de korte termijn, terwijl de 50-daagse en 200-daagse SMA's zich consolideren tot een technisch moeras nabij de 1.3500-termijn.

USD/CAD-uurgrafiek

USD/CAD Daggrafiek 

Veelgestelde vragen over Canadese dollars

De belangrijkste factoren die de Canadese dollar (CAD) aandrijven, zijn het renteniveau dat is vastgesteld door de Bank of Canada (BoC), de prijs van olie, Canada's grootste exportproduct, de gezondheid van de economie, de inflatie en de handelsbalans, de verschil tussen de waarde van de Canadese export versus de import. Andere factoren zijn onder meer het marktsentiment – ​​of beleggers nu risicovollere activa aangaan (risk-on) of veilige havens zoeken (risk-off) – waarbij risk-on CAD-positief is. Als grootste handelspartner is de gezondheid van de Amerikaanse economie ook een sleutelfactor die de Canadese dollar beïnvloedt.

De Bank of Canada (BoC) heeft een aanzienlijke invloed op de Canadese dollar door het renteniveau vast te stellen dat banken elkaar kunnen lenen. Dit heeft invloed op de hoogte van de rente voor iedereen. Het belangrijkste doel van de BoC is om de inflatie op 1-3% te houden door de rente naar boven of naar beneden bij te stellen. Relatief hogere rentetarieven zijn meestal positief voor de CAD. De Bank of Canada kan ook kwantitatieve versoepeling en aanscherping gebruiken om de kredietvoorwaarden te beïnvloeden, waarbij de eerste CAD-negatief en de laatste CAD-positief is.

De prijs van olie is een sleutelfactor die de waarde van de Canadese dollar beïnvloedt. Aardolie is Canada's grootste exportproduct, dus de olieprijs heeft meestal een directe invloed op de CAD-waarde. Over het algemeen, als de olieprijs stijgt, stijgt de CAD ook, naarmate de totale vraag naar de valuta toeneemt. Het tegenovergestelde is het geval als de olieprijs daalt. Hogere olieprijzen leiden doorgaans ook tot een grotere kans op een positieve handelsbalans, wat ook gunstig is voor de CAD.

Hoewel inflatie traditioneel altijd werd gezien als een negatieve factor voor een valuta, omdat het de waarde van geld verlaagt, is in de moderne tijd het tegenovergestelde het geval geweest met de versoepeling van grensoverschrijdende kapitaalcontroles. Hogere inflatie heeft de neiging om centrale banken ertoe te brengen rentetarieven te verhogen, wat meer kapitaalinstroom aantrekt van wereldwijde investeerders die op zoek zijn naar een lucratieve plek om hun geld te bewaren. Dit verhoogt de vraag naar de lokale valuta, in het geval van Canada de Canadese dollar.

Publicaties van macro-economische gegevens peilen naar de gezondheid van de economie en kunnen een impact hebben op de Canadese dollar. Indicatoren zoals BBP, PMI's voor productie en diensten, werkgelegenheid en enquêtes over consumentenvertrouwen kunnen allemaal de richting van de CAD beïnvloeden. Een sterke economie is goed voor de Canadese Dollar. Het trekt niet alleen meer buitenlandse investeringen aan, maar het kan de Bank of Canada ook aanmoedigen om de rentetarieven te verhogen, wat leidt tot een sterkere munt. Als de economische gegevens echter zwak zijn, zal de CAD waarschijnlijk dalen.

Tijdstempel:

Meer van FX Street