BTO, con mandato StanChart, punta sulla serie A

BTO, con mandato StanChart, punta sulla serie A

Timestamp: 10 maggio 2023 7:38
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BetterTradeOff (noto come BTO), una startup di tecnologia patrimoniale con sede a Singapore, intende raccogliere un round di finanziamenti di rischio di serie A alla fine del 2023 o all'inizio del 2024 al fine di finanziare l'espansione geografica e supportare l'integrazione dei prodotti con i suoi partner.

La società ha recentemente ricevuto investimenti da SC Ventures, il braccio di innovazione di Standard Chartered Bank, la cui attività di gestione patrimoniale sta assumendo BTO a Singapore.

Il CEO e co-fondatore di BTO Laurent Bertrand afferma che una delle caratteristiche distintive di BTO è che le sue soluzioni di ricchezza digitale sono progettate per essere utilizzate a livello globale, con il suo software che consente una semplice localizzazione per soddisfare le normative locali o le pratiche di mercato.

"Vogliamo che BTO diventi lo standard di mercato", ha detto Scava Fin.

Altri clienti includono Zurich Malaysia, PostFinance con sede in Svizzera (il ramo dei servizi finanziari del servizio postale svizzero) e l'assicuratore olandese Achmea. Queste istituzioni sono sia investitori nella società che clienti.

La gamma di mercati in cui BTO viene implementato attesta il suo design flessibile, afferma Bertrand.

Fondazione BTO

Ha fondato BTO nel 2018, ma i partner hanno trascorso tre anni a sviluppare la tecnologia, avviando l'impresa con i propri soldi e in seguito alcuni investimenti angelici da parte di persone nel settore della ricchezza. "È stato un periodo molto difficile e solitario", ha detto.

BTO è una piattaforma digitale ibrida Software-as-a-Service che mira a servire sia il cliente di una società di gestione patrimoniale, sia i propri consulenti finanziari o gestori di relazioni. L'idea è quella di rendere disponibili tutti gli aspetti del servizio di una banca privata ad altri segmenti di mercato, dai ricchi alle masse.

Dal punto di vista del cliente, BTO ha lo scopo di fare molto di più che calcolare un obiettivo di investimento basato su un portafoglio titoli. Personalizza gli obiettivi che incorporano le attività e i debiti totali di un utente, inclusi proprietà, copertura assicurativa, tasse, regimi pensionistici e aziende familiari.

È un'analisi che i consulenti umani possono fornire solo a clienti che spendono molto. "Chi ha il tempo o il know-how per fornire questo livello di vendite e consulenza su larga scala?" disse Bertrand.

Fare ciò significava distillare il processo fino a due domande fondamentali. Di quanto ha bisogno la persona per andare in pensione? E cosa possono fare al riguardo?

Bertrand afferma che le soluzioni digitali esistenti tendono a replicare gli attuali processi cartacei che le banche e gli agenti assicurativi conducono con i clienti. Ciò significa che usano lo stesso gergo. “Quei sistemi sono ancora rivolti agli esperti. Aiutano i RM ma non cambiano i fondamenti della relazione”.

Modello ibrido

BTO non sta cercando di far fallire i consulenti umani, anche se in teoria potrebbe farlo, ma è anche progettato per aiutarli a capire i loro clienti. Bertrand afferma che non importa quanto sia buono un risultato digitale, gli investimenti e le assicurazioni sulla vita sono decisioni importanti e importanti. Le persone hanno bisogno della rassicurazione di un esperto umano.

“Il cliente vuole sapere, 'Posso farcela?' Una volta che hanno i dati e vengono indirizzati a un agente, quello specialista sa di avere a che fare con un cliente motivato”, ha affermato Bertrand.

Questo rende gli RM dei semplici intermediari? «La giuria è fuori», ammise Bertrand. “Devono fare di più che vendere prodotti. Diventano life coach”.

Sostiene, tuttavia, che se BTO può fornire un'alfabetizzazione finanziaria personalizzata, aiuta le persone a comprendere la loro situazione finanziaria, il che rende più probabile che abbiano bisogno dei servizi di un consulente finanziario.

Bertrand afferma che le informazioni aggregate di BTO (private dell'identificazione personale) gli suggeriscono che la stragrande maggioranza delle persone è troppo esposta ai contanti.

"Direi che il 90 per cento delle persone è poco investito e poco protetto", ha detto. "I robo-advisor hanno fatto un buon lavoro nel semplificare l'offerta di una banca, ma hanno effettivamente spostato le persone dal detenere contanti all'investimento e all'acquisto di assicurazioni sulla vita?"

Piani di espansione

BTO addebita ai propri clienti aziendali una tariffa di installazione e una tariffa di licenza per utente attivo. I distributori trarranno vantaggio dall'impegnarsi di più con i propri clienti, ai quali possono effettuare vendite incrociate di altri prodotti, afferma. Hanno anche accesso ai dati di BTO sui propri clienti, che offrono ai distributori una visione degli obiettivi di pensionamento di una persona e quanto sono lontani o vicini al raggiungimento di tale obiettivo.

L'azienda sta ancora lavorando con i suoi primi sostenitori per vedere quanto efficacemente la sua educazione finanziaria si traduca nel convincere le persone ad agire e ad acquistare i prodotti appropriati. La chiave, afferma Bertrand, è assicurarsi che la conversazione sia rivolta al cliente finale.

"Le persone vogliono sapere della loro vita", ha detto. "Non vogliono sapere del tuo prodotto."

Con clienti già attivi a Singapore, in Svizzera e nei Paesi Bassi, il passo successivo è entrare in più mercati. È probabile che Standard Chartered esporterà BTO oltre Singapore, anche se Bertrand ha rifiutato di fornire dettagli. Ma vuole raccogliere fondi per trasferirsi negli Stati Uniti e in Europa.

"L'Asia è il mercato in più rapida crescita e la popolazione è più digitale, ma gli Stati Uniti sono i più grandi", ha osservato.

Insieme a tale espansione è necessario integrare tramite API con i client. Più clienti e più partner richiedono più lavoro tecnico per garantire che la soluzione di BTO sia end-to-end. In definitiva, la visione di Bertrand è che SaaS di BTO crei uno standard di mercato che molte istituzioni utilizzano in tutto il mondo, con BTO che supporta le modifiche nei mercati locali.

Quelle ambizioni richiederanno denaro. Bertrand afferma che la società cercherà di raccogliere da $ 10 milioni a $ 15 milioni quando affronterà la serie A, che chiama un "round esecutivo" di finanziamento.

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