رویکرد Popsicle Finance به بهینه‌سازی بازده ارائه‌دهنده نقدینگی DEX، DeFi را به یک…

پایان نامه سرمایه گذاری CoinFund برای تامین مالی Popsicle

مالی Popsicle با اتخاذ یک رویکرد چند زنجیره‌ای که با تز CoinFund در مورد لایه‌های غالب 1های متعدد همسو می‌شود، به نیازی عمدتاً برآورده نشده در بهینه‌سازی بازده در سراسر DEX پاسخ می‌دهد. سازندگان بازار خودکار (AMM) با ارائه تبادل توکن های بدون مجوز، همتا به همتا و غیرمتمرکز، با نقدینگی بهبودیافته بدون اصطکاک مدل های کتاب سفارش سنتی، انفجاری از نوآوری در DeFi را تسریع کردند. این نقطه عطفی برای DeFi بود و راه را برای نوآوری های بیشتر از جمله پروتکل های وام دهی، توکن های حاکمیتی، کشاورزی بازده، جمع آوری کننده های DEX، مشتقات و بهینه سازهای بازده هموار کرد. این اولیه‌های جدید دو شکل اصلی از دارایی‌های ارز دیجیتال مولد را ایجاد کرده‌اند: موقعیت‌های ارائه‌دهنده نقدینگی AMM DEX (LP) که کارمزد معاملاتی را از مبادلات به دست می‌آورند، و توکن‌های حاکمیتی DeFi سهامدار که درآمدهای پروتکلی را به دست می‌آورند. موقعیت‌های LP به‌عنوان یک طبقه دارایی خاص خود ظاهر شده‌اند، با 13.5 میلیارد دلار TVL فقط در Uniswap v2، Uniswap v3، Sushiswap و Balancer در اتریوم و میلیاردها دلار دیگر در DEX در Solana، Terra، Polygon، Fantom، BSC و Avalanche. . برای استقرار مؤثر سرمایه، ارائه‌دهندگان نقدینگی باید TVL را در یک استخر در مقابل میانگین فعالیت تجاری (بازده سرمایه)، مشوق‌های توکن حاکمیتی توسط DEX، پویایی زیان‌های دائمی و پوشش ریسک، و مدیریت محدوده برای ذخیره نقدینگی متمرکز ارزیابی کنند. Popsicle Finance در حال ایجاد یک شبکه بهینه سازی بازده چند زنجیره ای برای ارائه دهندگان نقدینگی DEX است تا بخش اعظم این پیچیدگی را از بین ببرد، که معتقدیم بازار آدرس پذیر را تا حد زیادی گسترش می دهد و بازده این طبقه دارایی را بهبود می بخشد. این پروژه در ابتدا بر روی دو محصول ارائه می‌شود، Sorbetto Fragola و Sorbetto Limone. این خدمات امکان گسترش نقدینگی را از یک پایگاه کاربری که عمدتاً از شرکت کنندگان اولیه و بسیار فنی بازار کریپتو تشکیل شده است را به مخاطبان جریان اصلی جهانی سرمایه‌گذاران بازدهی می‌دهد.

سوربتو فراگولا یک مدیر نقدینگی Uniswap V3 خودکار است. تامین نقدینگی متمرکز Uniswap V3 یک نوآوری عمده در طراحی AMM بود که به کاربران امکان می داد نقدینگی را در محدوده قیمتی خاص در مقابل کل منحنی ارائه کنند.² با این حال، این امر به نظارت قابل توجهی نیاز دارد و می تواند برای LP های کوچکتر مدیریت فعالانه هزینه بالایی داشته باشد. Sorbetto Fragola با استفاده از Popsicle، نقدینگی را به صورت برنامه‌ریزی به محدوده بهینه وابسته به عملکرد قیمت اختصاص می‌دهد و با تجمیع موقعیت‌های LP، هزینه‌های گاز را به میزان قابل توجهی کاهش می‌دهد. Uniswap V3 شماره 1 DEX از نظر حجم در اتریوم است و دارای 1.2 میلیارد دلار حجم روزانه، 2.6 میلیارد دلار در TVL و 2 میلیون دلار کارمزدی است که روزانه برای ارائه دهندگان نقدینگی آن ایجاد می شود.² از این 2.6 میلیارد دلار در TVL، کمتر از 1٪ در حال حاضر است. هدایت شده توسط پروتکل های مدیریت نقدینگی خودکار.³

سوربتو لیمون مجموعه ابزار Fragola را می گیرد و آن را cross-DEX و چند زنجیره ای می آورد. لیمون با انتقال دارایی های سپرده شده به استخرهایی با بالاترین بازدهی، بازدهی را در استخرهای نقدینگی بهینه می کند. ویژگی برجسته این است که این کار در چندین DEX و بلاک چین کار می کند و از پل هایی برای انتقال سرمایه به استخر DEX با بالاترین بازده در هر بلاک چین پشتیبانی شده استفاده می کند. لیمون از اوراکل‌های سفارشی برای فاکتورسازی کارایی سرمایه، مشوق‌های کشاورزی بازده، هزینه‌های مبادله و چندین ویژگی کلیدی دیگر استفاده می‌کند تا مشتریان بهترین بازده را داشته باشند. در حالی که سایر پروتکل‌های DeFi مانند Yearn Finance نوآوری‌های عمده‌ای را در بهینه‌سازی بازدهی سرمایه‌گذاری قابل توجهی برای پروتکل‌های وام‌دهی و DEXsswap ایجاد کرده‌اند، Popsicle نوآوری پیشرو برای بهینه‌سازی بازده در موقعیت‌های AMM DEX LP است.

تیم Popsicle روی آینده ای چند زنجیره ای برای فضای DeFi شرط بندی می کند. این شبکه به همراه توکن خود به نام $ICE در حال حاضر در سراسر اتریوم، فانتوم، آوالانچ و BSC فعال است. استقرار در Arbitrum، Moonriver، Polygon و Solana نیز برنامه ریزی شده است. Popsicle یکی از اولین پروژه‌هایی بود که حاکمیت زنجیره‌ای متقابل را پیاده‌سازی کرد و دارندگان توکن در اتریوم، فانتوم و BSC همگی می‌توانستند به پیشنهادات رای دهند. علاوه بر این، با استفاده از روش‌های اولیه توسعه‌یافته توسط پروژه خواهر Abracadabra ($SPELL) و استیبل کوین غیرمتمرکز آن $MIM، از ترکیب‌پذیری برای بهبود بیشتر محصول خود استفاده می‌کند. MIM با وثیقه دارایی‌های دارای بازده ضرب می‌شود، و در آینده، کاربران Popsicle می‌توانند با ضرب کردن MIM وثیقه‌شده در برابر موقعیت‌های ارائه‌دهنده نقدینگی تحت مدیریت Popsicle، از قرار گرفتن در معرض ذخیره نقدینگی خود استفاده کنند.

در حالی که محصول و چشم انداز برجسته هستند، چیزی که Popsicle را واقعاً متمایز می کند، تیم و جامعه است. تیم به رهبری دانیله سستاگالی و Squirrel Crypto، چشم انداز بلند مدتی دارد و در تلاش است تا محصولاتی را نه فقط برای امروز، بلکه برای 1، 2، 5 و 10 سال آینده بسازد. آنها به شدت تکراری هستند، بر اساس بازخورد کاربر و تجربیات خود به عنوان سازندگان و کاربران قدیمی DeFi. علاوه بر این، آنها امروزه یکی از پرکارترین تیم‌هایی هستند که در DeFi ساخته می‌شوند و نه تنها Popsicle Finance را توسعه می‌دهند. Abracadabra و سرزمین عجایب، هر یک با هم به عنوان قطعات پازل به سمت دید بلند مدت DeFi خود کار می کنند. علاوه بر این، آنها به توسعه یکی از منحصربه‌فردترین، فعال‌ترین و حمایت‌کننده‌ترین جوامع در حوزه ارزهای دیجیتال کمک کرده‌اند. Isvikingers (به عنوان جامعه شناخته می شود)، در پیشبرد پروژه، با نرخ مشارکت بالا در حاکمیت، هدایت بحث های استراتژیک در مورد Discord، و کمک به اطلاع رسانی نقشه راه محصول، فعال هستند. این هرگز آشکارتر از هک رخ داده در ماه اوت نبود (Popsicle دو ممیزی را قبل از هک انجام داده بود). اگرچه یک شکست قطعی بود، اما الهام بخش تیم و جامعه برای کاوش عمیق تر و ساختن بزرگتر بود. احساسات هرگز تشدید نشد و یک طرح قوی برای جبران خسارت به آسیب دیدگان تصویب شد.

همانطور که Popsicle برای راه اندازی مجدد قریب الوقوع محصول Sorbetto Fragola خود آماده می شود، دو ممیزی اضافی را نهایی کرده است، برنامه های پاداش باگ با مشخصات بالا را اجرا کرده و یک رابطه استراتژیک کلیدی با پروتکل دائمی. رویکرد Popsicle Finance برای بهینه‌سازی بازده برای سمت عرضه سرمایه به DEX، اکوسیستم را به روی کارایی‌های جدید و کاربران جدید داخلی باز می‌کند. ما نمی‌توانیم از آنچه در آینده نزدیک، میان‌مدت و بلندمدت می‌آید هیجان‌زده باشیم و مشتاقانه منتظر کار به عنوان یک حامی فعال با تیم و جامعه Isvikinger برای پیشبرد پروژه هستیم!