Οι ψηφιακές τράπεζες δημιουργούν ένα επικίνδυνο ανταγωνιστικό κλίμα Σιγκαπούρη;

Οι τεχνολογικές εξελίξεις έχουν επιταχύνει τον μετασχηματισμό των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών, οδηγώντας στην έκρηξη των ψηφιακών τραπεζών παγκοσμίως. Στη Σιγκαπούρη, η είσοδος των ψηφιακών τραπεζών στο τοπικό χρηματοπιστωτικό σύστημα οδηγεί την οικονομική καινοτομία και ενισχύει τη χρηματοοικονομική ένταξη, σύμφωνα με ένα νέο χαρακτηριστικό με τίτλο «Financial Stability Implications of Digital Banks» που κυκλοφόρησε από την Νομισματική Αρχή της Σιγκαπούρης (MAS).

Το MAS υπήρξε ένα κρίσιμο κίνητρο της αναπτυσσόμενης σκηνής της ψηφιακής τραπεζικής της Σιγκαπούρης. Έχει χορηγήσει άδειες σε ενοποιημένους ομίλους για ψηφιακές πλήρεις τράπεζες (DFB), οι οποίες δέχονται καταθέσεις και προσφέρουν τραπεζικές υπηρεσίες για πελάτες λιανικής και μη, και ψηφιακές τράπεζες χονδρικής (DWB), οι οποίες λαμβάνουν καταθέσεις και παρέχουν τραπεζικές συναλλαγές σε ΜΜΕ και άλλες μη τμήματα λιανικής. 

Η κεντρική τράπεζα και η χρηματοπιστωτική ρυθμιστική αρχή παρείχαν προβλέψεις άδειες ψηφιακής τραπεζικής στο 2020 στο Grab and Singtel's GXS Bank (DFB), MariBank (DFB) της Sea Limited, ANEXT Bank (DWB) που υποστηρίζεται από την Ant Group και Green Link Digital Bank (DWB) με την υποστήριξη της Greenland Financial Holdings και της NTUC και της Standard Chartered's Trust Bank, η οποία λειτουργεί σύμφωνα με τη νέα κατηγοριοποίηση Significantly Rooted Foreign Bank (SFRB) του StanChart 

Αυτοί οι νεοεισερχόμενοι θέτουν προκλήσεις για τις παραδοσιακές τράπεζες που αγωνίζονται να συμβαδίσουν με τον ρυθμό της αλλαγής. Ωστόσο, καθώς οι ψηφιακές τράπεζες εξακολουθούν να είναι μια σχετικά νέα διεθνής έννοια, υπάρχουν σημαντικοί κίνδυνοι προληπτικής εποπτείας και χρηματοπιστωτικής σταθερότητας που τις συνοδεύουν.

Πώς μπορεί η ψηφιακή τραπεζική να επηρεάσει τους κινδύνους στον τραπεζικό τομέα;

Η ψηφιοποίηση του τραπεζικού τομέα, με γνώμονα τις διαρκώς μεταβαλλόμενες προσδοκίες και ανάγκες των πελατών, είχε ως αποτέλεσμα την εμφάνιση νέων παρόχων υπηρεσιών. Αυτό οδήγησε σε διάφορα οφέλη για τους καταναλωτές, αλλά δημιούργησε επίσης νέους κινδύνους για τις τράπεζες – τόσο τους κατεστημένους όσο και τους νεοεισερχόμενους. 

Το χαρακτηριστικό MAS ανέφερε ότι ο αυξημένος ανταγωνισμός θα μπορούσε να διαβρώσει την ισχύ στην αγορά, να μειώσει τα περιθώρια κέρδους και να μειώσει την αξία του franchise. Αυτό θα μπορούσε να οδηγήσει τις τράπεζες να αναλάβουν περισσότερο ρίσκο για να παραμείνουν ανταγωνιστικές. 

Ειδικότερα, θα παραδοσιακές τράπεζες δέχθηκαν πιέσεις και μπορεί να δανείσουν σε πιο ριψοκίνδυνους δανειολήπτες για να ενισχύσουν τα κέρδη και να προστατεύσουν το μερίδιο αγοράς. Αυτή η αυξημένη ανάληψη κινδύνων μπορεί να επηρεάσει αρνητικά τον τραπεζικό τομέα, συμπεριλαμβανομένων υψηλότερων επιπέδων επισφαλών χρεών και αθετήσεων, οδηγώντας σε απώλεια εμπιστοσύνης στο τραπεζικό σύστημα.

Οι ψηφιακές τράπεζες ενδέχεται επίσης να επιδίδονται σε ληστρικές πρακτικές για την οικοδόμηση μεριδίου αγοράς στα πρώτα τους χρόνια (π.χ. προσφέροντας προνομιακές τιμές και πληρώνοντας μη βιώσιμα υψηλούς τόκους για να προσελκύσουν καταθέσεις). 

Επιπλέον, οι ψηφιακές τράπεζες είναι πιο προσιτές σε νεότερα άτομα με χαμηλότερα εισοδήματα και πιστωτικά αποτελέσματα, χορηγώντας τους κυρίως δάνεια χωρίς εξασφαλίσεις. Κατά συνέπεια, η ποιότητα του ενεργητικού αυτών των αναδυόμενων παικτών μπορεί να είναι χαμηλότερη από αυτή των παραδοσιακών τραπεζών.

Εν τω μεταξύ, Έρευνα της IDC διαπίστωσε ότι το 86 τοις εκατό των χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων Ασίας-Ειρηνικού εξακολουθούν να διαθέτουν υποδομές τεχνολογίας πληρωμών που πρέπει να είναι καλύτερα εξοπλισμένες για τις συνεχιζόμενες αλλαγές στις προτιμήσεις των καταναλωτών. Αυτό θέτει σε κίνδυνο τα έσοδα πληρωμών της περιοχής αξίας 276.79 δισεκατομμυρίων SGD (201 δισεκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ) έως το 2030.

Η MAS εκτιμά ότι οι πελάτες της Σιγκαπούρης κατά πάσα πιθανότητα θα επιμείνουν στην τρέχουσα τράπεζά τους για τον κύριο λογαριασμό τους, επικαλούμενη έρευνα του 2019 από την PwC. 

«Ενώ οι κατεστημένοι φορείς και οι νεοεισερχόμενοι ενδέχεται να στοχεύουν τα ίδια τμήματα πελατών, οι ψηφιακές τράπεζες παραμένουν μια σχετικά νέα ιδέα στο τραπεζικό τοπίο της Σιγκαπούρης και οι πελάτες ενδέχεται να έχουν την τάση να υιοθετήσουν μια προσέγγιση «αναμονής και να δούμε» πριν συνάψουν πλήρως τραπεζικές συναλλαγές με μια ψηφιακή τράπεζα», είπε. MAS.

Η πιο ηλιόλουστη πλευρά της ψηφιακής τραπεζικής

Ωστόσο, η ψηφιακή τραπεζική συνεχίζει να κερδίζει δυναμική, με εκτιμώμενα 203 εκατ άτομα που χρησιμοποιούν υπηρεσίες ψηφιακής τραπεζικής το 2022 και προβλέπεται να φτάσουν τα 216.8 εκατομμύρια έως το 2025.

Η λειτουργία MAS διαπίστωσε ότι οι ψηφιακές τράπεζες μπορούν να συμπληρώσουν τις προσφορές των παραδοσιακών τραπεζών για να καλύψουν τις ανάγκες ατόμων και επιχειρήσεων που δεν εξυπηρετούνται επί του παρόντος.  

A μελέτη που βρέθηκε ότι σχεδόν τα τρία τέταρτα (74 τοις εκατό) των ενηλίκων της Νοτιοανατολικής Ασίας είναι είτε χωρίς τραπεζικό λογαριασμό είτε με χαμηλό επίπεδο τραπεζών. Οι περιφερειακές χώρες με τα υψηλότερα ποσοστά συγχώνευσης χωρίς τραπεζική και υποτραπεζική είναι το Βιετνάμ (79 τοις εκατό), οι Φιλιππίνες (78 τοις εκατό) και η Ινδονησία (77 τοις εκατό) - αστρονομικά στοιχεία για μια από τις ταχύτερα αναπτυσσόμενες περιοχές στον κόσμο.

Αυτό το τεράστιο κενό δίνει την ευκαιρία στις ψηφιακές τράπεζες να αξιοποιήσουν δεδομένα και τεχνολογία, δημιουργώντας νέες διαδικασίες και κανάλια για την παροχή χρηματοοικονομικών προϊόντων και υπηρεσιών επίλυσης προβλημάτων. Αυτή η καινοτόμος χρήση δεδομένων και τεχνολογίας μπορεί να συμβάλει στη μείωση του κόστους και στη βελτίωση της πρόσβασης των πελατών. 

Οι πολύ μικρές ΜΜΕ είναι ένα άλλο υποεξυπηρετούμενο τμήμα, όπου οι ψηφιακές τράπεζες μπορούν να διεισδύσουν και χρειάζονται πρόσβαση σε σταθερές συμβουλευτικές και τραπεζικές υπηρεσίες, οι οποίες μπορούν να τις βοηθήσουν να αναπτυχθούν. Αυτοί διαδραματίζουν ουσιαστικό ρόλο σε πολλές οικονομίες, συμβάλλοντας στο 85 τοις εκατό της απασχόλησης στη Νοτιοανατολική Ασία, σχεδόν στο μισό (44.8 τοις εκατό} του ΑΕΠ και στο 18 τοις εκατό των εθνικών εξαγωγών.

Προώθηση βιώσιμου ανταγωνισμού στη Σιγκαπούρη

Προκειμένου να διασφαλιστεί ότι ο τραπεζικός τομέας προωθεί τον βιώσιμο ανταγωνισμό, η MAS έχει θέσει σε εφαρμογή μέτρα για την αδειοδότηση ψηφιακών τραπεζών στη Σιγκαπούρη.

Ως μέρος αυτών των προσπαθειών, η MAS όρισε προηγουμένως ένα σύνολο κατευθυντήριων γραμμών σχετικά με τη διαδικασία υποβολής αιτήσεων και τις απαιτήσεις προληπτικής εποπτείας για τις ψηφιακές τράπεζες. Αυτές οι κατευθυντήριες γραμμές στοχεύουν στην εξισορρόπηση των όρων ανταγωνισμού μεταξύ των ψηφιακών και των κατεστημένων τραπεζών και στην προώθηση ενός βιώσιμου και ανταγωνιστικού τραπεζικού τομέα στη Σιγκαπούρη.

Πρώτον, οι αιτούντες ψηφιακές τράπεζες της Σιγκαπούρης πρέπει να επιδείξουν βιώσιμα επιχειρηματικά μοντέλα, έτσι ώστε ο ανταγωνισμός να μην είναι καταστροφικός για την αξία. Δεύτερον, οι ψηφιακές τράπεζες πρέπει να επιδεικνύουν τα ίδια κριτήρια προληπτικής εποπτείας (συμπεριλαμβανομένων των απαιτήσεων κεφαλαίου και ρευστότητας) με τις υπάρχουσες τράπεζες. 

Τρίτον, η MAS θα προχωρήσει σταδιακά στις επιτρεπόμενες δραστηριότητες των πλήρως ψηφιακών τραπεζών χρησιμοποιώντας μια διαδικασία τριών σταδίων που στοχεύει στην ελαχιστοποίηση των κινδύνων για τους ιδιώτες καταθέτες, ενώ ταυτόχρονα θα μετριάσει τους κινδύνους αναδυόμενων επιχειρηματικών μοντέλων που προκαλούν αναστάτωση. 

Χρησιμοποιώντας αυτά τα πρότυπα, η MAS θα αξιολογήσει την απόδοση της ψηφιακής πλήρους τράπεζας (συμπεριλαμβανομένης της ισχύος των εσωτερικών της ελέγχων, του ιστορικού συμμόρφωσης, της ικανότητας διαχείρισης πελατών και της βιωσιμότητας της επιχειρηματικής απόδοσης, μεταξύ άλλων) και θα άρει σταδιακά τους περιορισμούς ως απαιτήσεις συναντήθηκαν.

 Η απάντηση των κατεστημένων τραπεζών της Σιγκαπούρης στην ψηφιακή τραπεζική

Η αδυναμία να συμβαδίσουν με τη μεταβαλλόμενη συμπεριφορά και τις ανάγκες των πελατών ασκεί πίεση στους κατεστημένους φορείς να επανεξετάσουν τα επιχειρηματικά μοντέλα, τα μοντέλα λειτουργίας και τις στρατηγικές δέσμευσης πελατών. Πολλοί έχουν ξεκινήσει προγράμματα ψηφιακού μετασχηματισμού για να εξυπηρετήσουν καλύτερα τους πελάτες τους που είναι ψηφιακοί.

Ήταν όλο και πιο ευκίνητοι, σε συνεργασία με fintechs να προσφέρουν πιο προσαρμοσμένες λύσεις στις τοπικές τους αγορές, ενώ πολλοί ξεκινούν ψηφιακές τράπεζες και σε αγορές του εξωτερικού. Ένα παράδειγμα είναι η DBS Bank η οποία ξεκίνησε την Digibank στην Ινδία το 2016 προτού επεκταθεί στην Ινδονησία.

Αυτό περιλαμβάνει τη μόχλευση ενός μοντέλου λειτουργίας χαμηλότερου κόστους για την απόκτηση πελατών και την υιοθέτηση πιο πελατοκεντρικών προσεγγίσεων ενσωματώνοντας οικονομικές επιλογές με παραδοσιακά μη χρηματοοικονομικές ανάγκες.

Οι συνεχείς επενδύσεις σε τέτοιες πρωτοβουλίες θα επιτρέψουν στις κατεστημένες τράπεζες να ανταγωνιστούν τους ψηφιακούς ανταγωνιστές όσον αφορά την εμπειρία των πελατών και την ποιότητα των χρηματοοικονομικών προϊόντων και υπηρεσιών.

Τι ακολουθεί: Εκτίμηση του αντίκτυπου στη χρηματοπιστωτική σταθερότητα

Στη Σιγκαπούρη, η MAS παρακολουθεί στενά τις εξελίξεις των νέων ψηφιακών τραπεζών και τον αντίκτυπό τους στη χρηματοπιστωτική σταθερότητα. Διατυπώθηκε ένα πλαίσιο εκτίμησης επιπτώσεων για τη μελέτη του αντίκτυπου των νεοεισερχόμενων ψηφιακών εισερχόμενων στο τραπεζικό σύστημα και στη συνολική χρηματοπιστωτική σταθερότητα. 

Το πλαίσιο αποτελείται από δύο στάδια. Το πρώτο στάδιο αξιολογεί τα πιθανά οφέλη και τους κινδύνους μέσω δύο διαύλων επιπτώσεων στο τραπεζικό σύστημα: του ανταγωνισμού και της αποτελεσματικότητας. 

Το δεύτερο στάδιο εξετάζει τις επιπτώσεις του ανταγωνισμού και της αποτελεσματικότητας για τις οικονομικές και λειτουργικές ευπάθειες. Αυτό περιλαμβάνει κινδύνους σε πίστωση, κερδοφορία, τρίτους/εξωτερική ανάθεση, ρευστότητα και κερδοφορία. 

Ενώ οι δραστηριότητες των νέων ψηφιακών τραπεζών είναι ακόμη εκκολαπτόμενες, η MAS βλέπει ήδη κάποιους πρώιμους δείκτες των πιθανών επιπτώσεων στη χρηματοπιστωτική σταθερότητα.

Η ανάγκη για περισσότερα δεδομένα και πληροφορίες θέτει επίσης περιορισμούς. Καθώς οι νέες ψηφιακές τράπεζες αποκτούν έλξη, η MAS θα εντείνει την παρακολούθηση των δεικτών που προσδιορίζονται παραπάνω, οι οποίοι μπορούν να χρησιμοποιηθούν για μελλοντική ποσοτική ανάλυση της υγείας και της σταθερότητας του χρηματοπιστωτικού τομέα.

Προτεινόμενη πίστωση εικόνας: επεξεργασία από Freepik και Unsplash