নির্বাহী সারসংক্ষেপ
- 2023 ডিজিটাল সম্পদের জন্য একটি অবিশ্বাস্য বছর হয়েছে, বিটকয়েন 172%-এর বেশি, 20%-এরও কম সংশোধন করে, এবং BTC, ETH এবং Stablecoins-এ নেট মূলধনের প্রবাহ।
- এই বছর বাজারটি বেশ কয়েকটি গুরুত্বপূর্ণ প্রযুক্তিগত এবং অন-চেইন মূল্যের মডেলের উপরে ভেঙে গেছে, অক্টোবর প্রাতিষ্ঠানিক পুঁজি প্রবাহের জন্য একটি প্রধান পিভট পয়েন্ট।
- দীর্ঘমেয়াদী হোল্ডাররা বর্তমানে বিটকয়েন সরবরাহের প্রায় সর্বকালের সর্বোচ্চ ধারণ করে, এবং একটি অতি-সংখ্যাগরিষ্ঠ কয়েন এখন লাভের মধ্যে রয়েছে।
- প্রধান বাজারের কাঠামোর পরিবর্তন ঘটছে, যেমন টেথার স্টেবলকয়েনের মধ্যে আধিপত্য পুনঃপ্রত্যয়িত করে, সিএমই ফিউচার ফ্লিপিং বিনান্স, এবং বিকল্প বাজারের উল্লেখযোগ্য প্রসার।
বছরের এই শেষ সংস্করণে, আমরা এই বছর কী পরিবর্তিত হয়েছে তার একটি ঘূর্ণিঝড় সফর করব, অন-চেইন। 2023 সালে বিটকয়েন, ইথেরিয়াম, ডেরিভেটিভ, এবং স্টেবলকয়েন ল্যান্ডস্কেপগুলি কীভাবে বিবর্তিত হয়েছে এবং কীভাবে এটি সামনের একটি উত্তেজনাপূর্ণ রাস্তার জন্য স্থান নির্ধারণ করে তা আমরা অন্বেষণ করব।
2023 ডিজিটাল সম্পদের জন্য একটি ব্যতিক্রমী বছর ছিল, যেখানে বিটকয়েনের মার্কেট ক্যাপ +172% এর সর্বোচ্চ বৃদ্ধি পেয়েছে। বাকি ডিজিটাল সম্পদ ইকোসিস্টেমেরও একটি শক্তিশালী বছর রয়েছে, যেখানে Ethereum এবং বিস্তৃত altcoin বিভাগগুলি তাদের মার্কেট ক্যাপগুলিতে +90% বৃদ্ধি পেয়েছে।
এটি একটি ক্রমবর্ধমান বিটকয়েনের আধিপত্যকে হাইলাইট করে, যা প্রায়শই দেখা যায় যখন 2021-22 এর মতো দীর্ঘস্থায়ী ভালুকের বাজার থেকে বাজার পুনরুদ্ধার হয়। সাংহাই আপডেটের সফল শিপিং এবং এর L0.052 ইকোসিস্টেমের বৃদ্ধি সত্ত্বেও, ETH/BTC অনুপাত প্রায় 2-এ বহু-বছরের সর্বনিম্ন হ্রাসের সাথে, বিশেষ করে ইথেরিয়ামের একটি আপেক্ষিক ভিত্তিতে কিছুটা ধীর শুরু হয়েছে।
যদিও ডিজিটাল সম্পদগুলি সারা বছর ইক্যুইটি, বন্ড এবং মূল্যবান ধাতুর মতো ঐতিহ্যগত সম্পদগুলিকে উল্লেখযোগ্যভাবে ছাড়িয়ে গেছে, অক্টোবরের শেষের দিক থেকে সমাবেশটি লাভের সিংহভাগের জন্য দায়ী। এটি $30k এর মনস্তাত্ত্বিকভাবে গুরুত্বপূর্ণ মূল্য স্তরের উপরে একটি বিরতি দিয়ে শুরু হয়েছিল, সেইসাথে অসংখ্য গুরুত্বপূর্ণ মূল্যের স্তরগুলি।
কোনো পুলব্যাক দেওয়া হয়নি
2023 মার্কেটের একটি স্ট্যান্ডআউট বৈশিষ্ট্য হল সমস্ত মূল্য পুলব্যাক এবং সংশোধনের উল্লেখযোগ্যভাবে অগভীর গভীরতা। ঐতিহাসিকভাবে, বিয়ার মার্কেট পুনরুদ্ধারের সময়কাল, এবং BTC-এর জন্য ষাঁড়ের বাজারের উর্ধ্বগতি নিয়মিতভাবে স্থানীয় উচ্চ থেকে কমপক্ষে -25% পুলব্যাক দেখে, অনেক উদাহরণ -50% ছাড়িয়ে যায়।
যাইহোক, 2023 সালে গভীরতম সংশোধন স্থানীয় উচ্চতার থেকে মাত্র -20% নীচে বন্ধ হয়ে গেছে, যা পরামর্শ দেয় যে বাই-সাইড সমর্থন, এবং সামগ্রিক সরবরাহ এবং চাহিদার ভারসাম্য সারা বছরই অনুকূল ছিল।
ইথেরিয়াম তুলনামূলকভাবে অগভীর সংশোধনও দেখেছে, জানুয়ারির শুরুতে গভীরতম -40% পৌঁছেছে। বিটিসি-র তুলনায় আরও মন্থর কর্মক্ষমতা থাকা সত্ত্বেও, এটি একটি গঠনমূলক পটভূমিও পেইন্ট করে যেখানে একত্রিতকরণ থেকে সরবরাহ ইস্যু হ্রাস, তুলনামূলকভাবে স্থিতিস্থাপক চাহিদা প্রবাহ পূরণ করছে।
2022 ভালুকের বাজার 2018-20 ভাল্লুক চক্রের তুলনায় সামান্য কম নৃশংস ছিল, বেশিরভাগ বড় ডিজিটাল সম্পদগুলি 2023 থেকে ATH থেকে -75% ড্রডাউনে শুরু হয়েছিল। নিম্ন থেকে শক্তিশালী কর্মক্ষমতা তাদের ক্ষতির একটি বড় শতাংশ পুনরুদ্ধার. প্রধান সম্পদগুলি বর্তমানে তাদের ATH-এর থেকে -40% (BTC), -55% (ETH), -51% (Altcoin বাদ ETH এবং Stablecoins), এবং Stablecoin সরবরাহ (-24%) দ্বারা পিছিয়ে রয়েছে৷
একটি অন-চেইন দৃষ্টিকোণ থেকে, বিটিসি এবং ইটিএইচ-এর জন্য রিয়ালাইজড ক্যাপ সংশ্লিষ্ট সম্পদে মূলধন প্রবাহের পুনরুদ্ধার ট্র্যাক করার জন্য একটি দুর্দান্ত সরঞ্জাম সরবরাহ করে। 2022 বিয়ারের সময় মোট রিয়েলাইজড ক্যাপ ড্রডাউন পূর্ববর্তী চক্রের অনুরূপ স্তরে পৌঁছেছে, যা BTC-এর জন্য -18% এবং ETH-এর জন্য -30%-এর নেট মূলধনের বহিঃপ্রবাহকে প্রতিফলিত করে৷
যদিও 715 দিন আগে বিটকয়েন রিয়েলাইজড ক্যাপ ATerH হিট হওয়ার সাথে মূলধনের প্রবাহ অনেক ধীর গতিতে পুনরুদ্ধার করা হয়েছে। এটি পূর্ববর্তী চক্রে প্রায় ~550-দিন সময় নিয়ে রিয়ালাইজড ক্যাপের সম্পূর্ণ পুনরুদ্ধারের সাথে তুলনা করে।
$30k প্রতিরোধের মাধ্যমে বিরতি
বিটকয়েন বাজার এই বছর অসংখ্য প্রযুক্তিগত এবং অন-চেইন মূল্যের মডেলকে অতিক্রম করেছে, যার সবকটিই আমাদের কার্যক্ষমতা কতটা শক্তিশালী তা উপলব্ধি করতে সাহায্য করে।
বছরের শুরু হয়েছিল জানুয়ারিতে একটি সংক্ষিপ্ত চাপ দিয়ে যা বাজারকে বাস্তবায়িত মূল্যের উপরে ঠেলে দিয়েছে মার্চে.
বিটকয়েনের দাম 200D-SMA 🔵 এবং সত্যিকারের বাজার গড় মূল্য 🟢 এর মধ্যে একত্রিত হতে আগস্ট পর্যন্ত অগ্রসর হয়েছিল, যা বিটকয়েনের ইতিহাসে সবচেয়ে কম অস্থির সময়ের মধ্যে একটিতে পরিণত হয়েছিল (দেখুন WoC-32 এবং WoC-33) কিছুক্ষণ পরেই, একটি দ্রুত ডিলিভারেজিং ইভেন্ট এক দিনে দাম $29k থেকে $26k এ নিয়ে আসে এবং উল্লিখিত দীর্ঘমেয়াদী প্রযুক্তিগত মূল্য গড় উভয়ের নিচে।
এটি ছিল অক্টোবরের সমাবেশ যা সত্যিই গেমটিকে বদলে দিয়েছে, সমস্ত অবশিষ্ট মূল্য মডেলের মাধ্যমে পুনরুদ্ধার করে এবং মূল মনস্তাত্ত্বিক $30k স্তরের মধ্য দিয়ে অতিক্রম করে। বিটকয়েন এখন থেকে তার বার্ষিক সর্বোচ্চ $44.5k এ পৌঁছেছে এবং লেখার সময় প্রায় $42k একত্রিত করছে।
একটি সাধারণ থ্রেড পাঠকরা এই নিবন্ধে লক্ষ্য করতে পারেন যে অক্টোবরের শেষ থেকে পুঁজির প্রবাহ, বাজারের গতি এবং কর্মক্ষমতা কীভাবে ত্বরান্বিত হয়েছে। ভিতরে WoC-49, আমরা অন্বেষণ করেছি যে এটি কীভাবে BTC মূল্য $30k স্তরের উপরে ভাঙার সাথে যুক্ত ছিল, যেটিকে আমরা 'অনিশ্চিত পুনরুদ্ধার' পর্ব থেকে একটি 'উৎসাহী আপট্রেন্ড'-এ রূপান্তর হিসাবে চিহ্নিত করি।
উল্লেখযোগ্যভাবে, অক্টোবরের সমাবেশ দুটি গুরুত্বপূর্ণ স্তরের মধ্য দিয়ে গেছে যা পূর্ববর্তী চক্রে এই পরিবর্তনকে চিত্রিত করেছে:
- প্রযুক্তিগত বাজার মধ্যবিন্দু: প্রারম্ভিক ভালুকের সময় সমর্থন হিসাবে কাজ করে এবং দেরী ভালুকের প্রতিরোধ হিসাবে বিস্তৃত মূল্য স্তর। এই চক্র, $30k ছিল এফটিএক্স-এর পতনের সাথে শেষ পর্যন্ত ক্যাপিটুলেশন সেল-অফের সিরিজের আগে সমর্থনের শেষ প্রধান ক্ষেত্র।
- কয়েনটাইম ট্রু মার্কেট গড় মূল্য: যা সক্রিয় বিনিয়োগকারীদের খরচের ভিত্তি প্রতিফলিত করে। এই মডেল আমাদের মধ্যে বিকশিত হয়েছে Cointime অর্থনীতি গবেষণা এআরকে ইনভেস্টের সহযোগিতায়।
আমরা আমাদের বিটকয়েন বিয়ার সিগন্যাল থেকে পুনরুদ্ধার জুড়ে চরিত্রের একটি উল্লেখযোগ্য পরিবর্তন দেখতে পাচ্ছি, কারণ অক্টোবর থেকে সমস্ত আটটি সূচক ইতিবাচক অঞ্চলে প্রবেশ করেছে। 2023 সালের বেশিরভাগ সময়ে রিডিংগুলি দাগযুক্ত ছিল, যা 2019-20 সময়ের সাথে একটি খুব অনুরূপ চরিত্র প্রদর্শন করে।
আটটি সূচকের সবকটি এখন গুলি চালানোর সাথে, এটি পরামর্শ দেয় যে বিটকয়েন বাজার কাঠামোর বিভিন্ন মেট্রিক্স এবং এলাকা জুড়ে, বাজার প্রায়ই স্থিতিস্থাপক আপট্রেন্ডের সাথে যুক্ত ইতিবাচক অঞ্চলে প্রবেশ করেছে।
ভলিউম, ফি এবং শিলালিপিতে উন্নতি
এই ধারণাটিকে সমর্থন করে যে অক্টোবর কিছুটা বাজারের পর্যায়ের পরিবর্তন ছিল, আমরা দেখতে পাচ্ছি যে বিটকয়েনের লেনদেনের পরিমাণ সেই বিন্দু পর্যন্ত তুলনামূলকভাবে স্থবির ছিল। অক্টোবরের সমাবেশ বিটকয়েনের জন্য ট্রান্সফার ভলিউমকে $2.4B/দিন থেকে দ্বিগুণ করে $5.0B/দিনে উন্নীত করেছে, যা জুন 2022 থেকে সর্বোচ্চ মাত্রা।
আমরা BTC এবং ETH-এর জন্য এক্সচেঞ্জ ইনফ্লো এবং আউটফ্লো ভলিউম দেখতে পাচ্ছি সারা বছর ধরে, স্পট ট্রেডিং আগ্রহের একটি সাধারণ সম্প্রসারণের পরামর্শ দেয়। লক্ষণীয় বিষয় হল কিভাবে BTC ভলিউমগুলি ETH ভলিউমগুলির তুলনায় উল্লেখযোগ্যভাবে দ্রুত বৃদ্ধি পাচ্ছে, ক্রমবর্ধমান বিটকয়েনের আধিপত্য পর্যবেক্ষণের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ। বিটিসি-এর পক্ষে দীর্ঘ বিয়ার বাজারের পরে স্থবিরতা থেকে বিনিয়োগকারীদের আস্থার নেতৃত্ব দেওয়া সাধারণ, এবং এই চার্ট এই ঘটনাটি কল্পনা করতে সহায়তা করে।
বিটকয়েন লেনদেনের সংখ্যা এই বছর নতুন সর্বকালের উচ্চতায় পৌঁছেছে, মূলত অর্ডিনাল এবং ইনস্ক্রিপশনের অপ্রত্যাশিত বৃদ্ধির কারণে। এই লেনদেনগুলি একটি লেনদেনের স্বাক্ষর অংশের মধ্যে পাঠ্য ফাইল এবং চিত্রগুলির মতো ডেটা এম্বেড করে।
ফলস্বরূপ, আমরা এখন দুই ধরনের বিটকয়েন লেনদেন মূল্যায়ন করতে পারি:
- 🟠 মোট লেনদেনের সংখ্যা (অফিল্টার করা)
- 🔵 আর্থিক লেনদেন যা একটি নতুন বহু-বছরে পৌঁছেছে, এবং প্রায় সর্বকালের সর্বোচ্চ 372.5k/day।
- 🔴 শিলালিপি লেনদেন যা ক্লাসিক আর্থিক লেনদেনের উপরে প্রতিদিন অতিরিক্ত 175k থেকে 356k লেনদেন যোগ করেছে।
বেশিরভাগ শিলালিপি পাঠ্য ভিত্তিক হতে থাকে এবং এটি একটি নভেল টোকেন স্ট্যান্ডার্ডের সাথে যুক্ত থাকে যাকে BRC-20 🔵 বলা হয়। শীর্ষে, বিটকয়েন নেটওয়ার্ক প্রতিদিন 300k এর বেশি শিলালিপি দেখেছে, ভাল এবং সত্যই এপ্রিল মাসে চিত্র ভিত্তিক শিলালিপিগুলির জন্য 17.2k/দিনের শিখর গ্রহন করেছে (ছবিগুলি বড় এবং তাই ফি বৃদ্ধির সাথে সাথে খোদাই করা আরও ব্যয়বহুল)।
বিটকয়েন ব্লকস্পেসের এই নতুন ক্রেতার ফলে, 2023 সালে বেশ কয়েকটি ব্লকের ফি প্রদানের সাথে ফি থেকে খনিজ আয় উল্লেখযোগ্যভাবে বৃদ্ধি পেয়েছে যা এমনকি 6.25 BTC ভর্তুকিকেও ছাড়িয়ে গেছে। এই বছর দুটি প্রধান ফি স্পাইক হয়েছে, ফি এখন খনির রাজস্বের প্রায় এক চতুর্থাংশের জন্য অ্যাকাউন্টিং সহ। এটি 2017 এবং 2021 ষাঁড়ের বাজারের উচ্ছ্বাসের পর্যায়গুলির সাথে সমান।
মজার বিষয় হল, যদিও ইনস্ক্রিপশনগুলি নিশ্চিত করা লেনদেনের প্রায় 50% জন্য অ্যাকাউন্ট করে, তারা আশ্চর্যজনকভাবে ব্লকস্পেসের প্রায় 10% থেকে 15% দখল করে। এটি ছোট আকারের টেক্সট ফাইল এবং SegWit ডেটা ডিসকাউন্টের সাথে সম্পর্কিত সূক্ষ্মতা উভয়েরই ফলাফল (একটি বিষয় যা আমরা কভার করি WoC-39).
এই বছর খনি শ্রমিকদের জন্য মোট লেনদেন ফি রাজস্বের 15% এবং 30% পর্যন্ত শিলালিপিগুলি অবদান রেখেছে। এটি SegWit ডিসকাউন্টের অজ্ঞাত প্রকৃতিকে হাইলাইট করে, যেখানে শিলালিপি লেনদেনগুলি ব্লকস্পেসের একটি সংখ্যালঘু অংশ (বাইটে) ব্যবহার করে, ফিগুলির একটি অর্থপূর্ণ অনুপাত প্রদান করে, তবে সমস্ত নিশ্চিত লেনদেনের প্রায় অর্ধেক হিসাবেও দায়ী৷
প্রকৃতপক্ষে, Inscriptions এবং SegWit ডেটা ডিসকাউন্ট খনি শ্রমিকদের একই সর্বোচ্চ আকারের ব্লকে আরও বেশি লেনদেন, যা বেশি ফি প্রদান করে, ফিট করার অনুমতি দেয়। খনির রাজস্বের উপর প্রভাব শিলালিপিগুলির জন্য দাবি করা উচিত, খনির অর্থনীতিকে অর্থপূর্ণভাবে উন্নত করার সম্ভাবনা রয়েছে, বিশেষ করে চতুর্থ অর্ধেক দ্রুত এগিয়ে আসার সাথে।
ব্রিজ, স্টেকিং এবং সাংহাই
ইথেরিয়ামের জন্য, অন-চেইন কার্যকলাপ এই বছর কিছুটা মন্থর দিকে হয়েছে, অক্টোবর আবার একটি উল্লেখযোগ্য ইনফ্লেকশন পয়েন্ট।
- সক্রিয় ঠিকানাগুলি প্রায় 390k/দিনে তুলনামূলকভাবে সমতল
- লেনদেনের সংখ্যা সম্প্রতি 970k/day থেকে বেড়ে 1.11M/day হয়েছে৷
- ETH ভলিউম স্থানান্তরিত হয়েছে $1.8B/দিন থেকে $2.9B/দিনে
যদিও ETH-এর বাজার মূল্য সাধারণত বিস্তৃত ডিজিটাল সম্পদের জায়গার কম-পারফর্ম করেছে, এর ইকোসিস্টেম প্রসারিত, পরিপক্ক এবং বৃদ্ধি অব্যাহত রয়েছে। বিশেষ করে, লেয়ার-২ ব্লকচেইনের ক্রমাগত সম্প্রসারিত বহরে লক করা মোট মূল্য ৬০% বৃদ্ধি পেয়েছে, যেখানে এখন 2 বিলিয়ন ডলারেরও বেশি ব্রিজে আটকে আছে।
এই L2 চেইনগুলি Ethereum ব্লকস্পেস স্কেল এবং প্রসারিত করতে চাইছে, যখন তাদের নিরাপত্তা বজায় রাখতে Ethereum প্রধান-চেইনে তাদের ডেটা এবং চূড়ান্ততা নোঙ্গর করে।
Ethereum-এর বৃদ্ধির অন্যান্য মূল ক্ষেত্র হল নতুন প্রুফ-অফ-স্টেক কনসেনসাস মেকানিজমের মাধ্যমে ETH-এর মোট পরিমাণ। স্টেকড ইটিএইচ ভলিউম YTD-তে 119% বৃদ্ধি পেয়েছে, যা এখন 34.638M ETH-এ পৌঁছেছে সাংহাই আপডেটটি এপ্রিল মাসে সফলভাবে রোল আউট করা হয়েছিল, যা স্টেকদের প্রত্যাহার সম্পূর্ণ করতে এবং 2020 সালের ডিসেম্বরে বীকন চেইন চালু হওয়ার পর প্রথমবারের মতো তাদের স্টেকিং প্রদানকারী এবং সেটআপগুলিকে রদবদল করতে দেয়।
📰
একটি দীর্ঘমেয়াদী দৃষ্টিভঙ্গি গ্রহণ
বিটকয়েনের অবিশ্বাস্য মূল্য কার্যক্ষমতা সত্ত্বেও, বিটিসি-র একটি বড় অংশ সুপ্ত থাকে এবং বিনিয়োগকারীদের ওয়ালেটে দীর্ঘমেয়াদী হোল্ডার স্ট্যাটাসে পৌঁছায়। মোট 19.574M BTC সরবরাহের মধ্যে, 14.900M (76.1%) এক্সচেঞ্জ বন্ধ রাখা হয়েছে এবং 155k BTC YTD বৃদ্ধি পেয়ে 825-দিনেরও বেশি সময়ে সরানো হয়নি। এটি স্বল্প-মেয়াদী হোল্ডার সরবরাহকে কার্যকরভাবে 2.317M BTC-এর সর্বকালের সর্বনিম্ন পর্যায়ে রাখে।
💡
বাজারের র্যালির সাথে সাথে, বিনিয়োগকারী কয়েনের একটি সুপার-অধিকাংশ 'লাভ-অলাভ' হয়ে ফিরে এসেছে, তা হাত পরিবর্তনের কারণে হোক বা দামের ভিত্তিতে খরচের ওপরে বেড়ে যাওয়ার কারণে। নীচের চার্টটি দেখায় যে কীভাবে 'ইন-লস' কয়েনের মোট ভলিউম প্রায় 1.9M BTC-এ নেমে এসেছে, যার বেশিরভাগই দীর্ঘ-মেয়াদী হোল্ডারদের কাছে রয়েছে যারা 2021 এর উচ্চতার কাছাকাছি কিনেছিলেন।
ফ্লিপ দিক হল যে সাপ্লাই হোল্ড ‘ইন-প্রফিট’ এখন প্রচারিত সরবরাহের 90% এর বেশি, অক্টোবরের সমাবেশ এটিকে সর্বকালের গড় থেকে উপরে করে তুলেছে। প্রদত্ত 2023 50% এরও বেশি সরবরাহ পানির নিচে দিয়ে শুরু হয়েছিল, এটি ইতিহাসের দ্রুততম পুনরুদ্ধারগুলির মধ্যে একটি (2019 সালে সমাবেশের দ্বিতীয়)।
নীচের চার্টটি 2015 সাল থেকে প্রতিটি ক্যালেন্ডার বছরে লাভের শতাংশের যোগানের পরিবর্তনকে কল্পনা করে। যদিও বছরের বর্ণনাটি নিখুঁত নয়, ক্লাসিক চার বছরের বিটকয়েন চক্র আমাদের কিছু আকর্ষণীয় নিদর্শন দেখতে দেয়:
- 🟠 বিয়ার ফ্লোর/পুনরুদ্ধার লাভে সরবরাহের সবচেয়ে বড় বৃদ্ধি দেখে কারণ নিম্নমানের কাছে জমাকৃত মুদ্রা লাভজনক অঞ্চলে ফিরে আসে।
- 🔵 প্রারম্ভিক ষাঁড় বাজার যেখানে সাধারণ আপট্রেন্ড বেশির ভাগ কয়েনকে মুনাফায় রাখে এবং নতুন ATH-এ র্যালি করে।
- 🟢 ইউফোরিক লেট বুল যেখানে বাজার ATH-এ রয়েছে, ফলে ছোট ইতিবাচক, নেতিবাচক রিডিং হয়েছে যেহেতু সমস্ত কয়েন ইতিমধ্যেই লাভে রয়েছে এবং বাজার ক্লান্তির কাছাকাছি।
- ???? প্রাথমিক ভাল্লুক বাজারের শিখর অনুসরণ করে, কারণ মুদ্রার উল্লেখযোগ্য পরিমাণ ক্ষতির মধ্যে পড়ে।
নির্মাণের ক্ষেত্রে সহজ হলেও, এই কাঠামোটি সত্যিই 2015-16, 2019-20 এবং 2023 সালের অগ্রগতির মধ্যে মিলগুলিকে তুলে ধরে।
সবশেষে বিনিয়োগকারীদের লাভজনকতার বিষয়ে, 2023 দীর্ঘমেয়াদী ধারক, স্বল্প-মেয়াদী হোল্ডার এবং গড় ধারককে একটি অলাভজনক থেকে একটি মাঝারি লাভজনক অবস্থায় নিয়ে গেছে। প্রতিটি কোহর্টের জন্য NUPL মেট্রিক এখনও উচ্ছ্বসিত উচ্চতায় নয়, তবে স্বাচ্ছন্দ্যে সংশ্লিষ্ট কোহর্ট ব্রেক-ইভেন স্তরের উপরেও রয়েছে।
পরিপক্ক ডেরিভেটিভস বাজার
2020-23 চক্রের একটি সংজ্ঞায়িত বৈশিষ্ট্য হল মূল্য এক্সপোজার এবং তারল্যের জন্য পছন্দের স্থান হিসাবে ফিউচার এবং বিকল্প বাজারের উত্থান। 2023 এই পরিপক্কতার ক্ষেত্রে একটি গুরুত্বপূর্ণ বছর হিসাবে প্রমাণিত হয়েছে, কারণ বিকল্প বাজারগুলি উন্মুক্ত সুদের আকারে ফিউচার মার্কেটগুলিকে মেলে এবং এমনকি ছাড়িয়ে গেছে৷
উভয়ই এখন উন্মুক্ত চুক্তিতে $16B এবং $20B এর মধ্যে গর্ব করে, ডেরিবিট অপশন স্পেসে (90%+) আধিপত্য বজায় রাখে। এটি বিটকয়েনের প্রতি ক্রমবর্ধমান প্রাতিষ্ঠানিক আগ্রহের ইঙ্গিত দেয়, কারণ ব্যবসায়ীরা এবং অবস্থানগুলি আরও পরিশীলিত বাণিজ্য, ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা, এবং হেজিং কৌশলগুলি স্থাপন করতে বিকল্প বাজার ব্যবহার করে।
ফিউচার মার্কেটের মধ্যেও একটি উল্লেখযোগ্য আধিপত্যের পরিবর্তন হয়েছে, ইতিহাসে প্রথমবারের মতো অফশোর এক্সচেঞ্জ বিনান্সকে ছাড়িয়ে নিয়ন্ত্রিত CME এক্সচেঞ্জে খোলা আগ্রহের সাথে। আবারও, প্রাতিষ্ঠানিক পুঁজির প্রবাহের ইঙ্গিত করে, এই পর্বের পরিবর্তনের জন্য অক্টোবর একটি গুরুত্বপূর্ণ মুহূর্ত ছিল বলে মনে হচ্ছে।
BTC এবং ETH উভয়ের জন্যই ফিউচার ট্রেড ভলিউম অক্টোবরে বৃদ্ধি পেয়েছে, যার সম্মিলিত দৈনিক ভলিউম $52B/দিন। বিটকয়েন চুক্তিগুলি ইথার চুক্তির সাথে যুক্ত 67% এর তুলনায় প্রায় 33% ট্রেড ভলিউম আয়ত্ত করে।
ফিউচার মার্কেটের মধ্যে উপলব্ধ নগদ এবং বহন ফলন সারা বছর ধরে তিনটি স্বতন্ত্র পর্যায় দেখেছে যা মহাকাশে পুঁজি প্রবাহ সম্পর্কে একটি গল্পও বলে:
- জানুয়ারী থেকে আগস্ট পর্যন্ত ফলন প্রায় ~5% ওঠানামা করে। এটি মূলত স্বল্পমেয়াদী মার্কিন ট্রেজারি আয়ের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ, এবং এইভাবে বাণিজ্যের অতিরিক্ত ঝুঁকি এবং জটিলতার কারণে এটি তুলনামূলকভাবে আকর্ষণীয় নয়।
- 3% এর নিচে ফলন সহ আগস্ট থেকে অক্টোবর $26k বিক্রি বন্ধ অনুসরণ, এবং একটি আশ্চর্যজনকভাবে কম অস্থিরতা পরিবেশ.
- অক্টোবরের পর থেকে ফলন 8% এর উপরে ভেঙ্গে গেছে. ফিউচার বেসিস এখন US Treasuries-এর উপরে 300bps মাত্রা বজায় রেখে, মার্কেট মেকার ক্যাপিটাল এখন ডিজিটাল অ্যাসেট স্পেসে ফিরে যাওয়ার জন্য একটি অর্থবহ প্রণোদনা পেয়েছে।
Stablecoins সরবরাহ
শেষ চক্রের একটি অপেক্ষাকৃত নতুন ঘটনা ছিল বাজারের কাঠামোতে স্টেবলকয়েনগুলির একটি বড় ভূমিকা যা ব্যবসায়ীদের জন্য পছন্দের কোট কারেন্সি হয়ে উঠেছে এবং বাজারের তারল্যের একটি প্রাথমিক উৎস।
2022 সালের মার্চ থেকে সামগ্রিক স্থিতিশীল কয়েন সরবরাহ হ্রাস পেয়েছে, বাজারের তারল্যের জন্য একটি প্রধান হেডওয়াইন্ড হিসাবে শীর্ষ থেকে -26% কমেছে। এটি নিয়ন্ত্রক চাপের সংমিশ্রণের কারণে (একটি নিরাপত্তা হওয়ার জন্য এসইসি চার্জ করা হয়েছে BUSD), মূলধনের ঘূর্ণন (ইউএস ট্রেজারি বনাম অ-সুদ বহনকারী স্টেবলকয়েনকে পছন্দ করা), এবং ভালুকের বাজারে বিনিয়োগকারীদের আগ্রহ হ্রাস করা।
যাইহোক, অক্টোবর একটি পিভট পয়েন্ট ছিল, যেখানে মোট স্থিতিশীল কয়েন সরবরাহ $120B এর নীচে, এবং সরবরাহ প্রতি মাসে 3% পর্যন্ত হারে বৃদ্ধি পেতে শুরু করেছে। এটি 2022 সালের মার্চের পর থেকে স্থিতিশীল কয়েন সরবরাহে প্রথম সম্প্রসারণ এবং বিনিয়োগকারীদের আগ্রহ ফেরানোর সম্ভাব্য লক্ষণ।
বিভিন্ন স্টেবলকয়েনের মধ্যে আপেক্ষিক আধিপত্যও 2022 এবং 2023 সালের মধ্যে উল্লেখযোগ্য পরিবর্তন হয়েছে। পূর্বে USDC এবং BUSD-এর মতো ক্রমবর্ধমান স্টেবলকয়েনগুলি তাদের আধিপত্য উল্লেখযোগ্যভাবে সঙ্কুচিত হতে দেখেছে, BUSD শুধুমাত্র রিডেম্পশন মোডে প্রবেশ করেছে, এবং USDC প্রাধান্য 37.8% থেকে 19.6 জুন পর্যন্ত কমেছে। .
টেথার (USDT) আবারও সর্ববৃহৎ স্টেবলকয়েন হিসেবে নিজেকে জাহির করেছে, মোট সরবরাহ $90.6B-এর উপরে উঠে গেছে, এবং বাজারের শেয়ারের 72.7% নিয়ন্ত্রণ করেছে।
পরিশেষে, আমরা BTC এবং ETH-এর জন্য রিয়েলাইজড ক্যাপের 30-দিনের পরিবর্তনকে সামগ্রিক স্টেবলকয়েন সরবরাহের সাথে তুলনা করতে পারি। এই তিনটি মেট্রিক আপেক্ষিক মূলধন প্রবাহ এবং সেক্টরের মধ্যে ঘূর্ণন কল্পনা এবং পরিমাপ করতে সহায়তা করে।
আবারও, অক্টোবর একটি গুরুত্বপূর্ণ মুহূর্ত হিসাবে দাঁড়িয়েছে যেখানে তিনটি সম্পদে মূলধনের প্রবাহ ইতিবাচক হয়ে উঠেছে, বাজার মূল $30k স্তরের উপরে ভাঙার সাথে সারিবদ্ধভাবে, ডেরিভেটিভ মার্কেটে প্রাতিষ্ঠানিক আগ্রহের প্রসার এবং তিনটি প্রধান ডিজিটাল সম্পদে নেট মূলধনের প্রবাহ।
অস্ত্রোপচার
2023 প্রায় 2022-এর ধ্বংসাত্মক ডেলিভারেজিং এবং বাজারের নিম্নমুখী প্রবণতার থেকে বেশি আলাদা হতে পারে না। পরিবর্তে, এই বছরটি বিটকয়েনের উপর শিলালিপি আকারে ডিজিটাল সম্পদ, উল্লেখযোগ্য আউট-পারফরম্যান্স এবং নতুন অন-চেইন প্রত্নবস্তুর প্রতি নতুন করে আগ্রহ নিয়ে এসেছে।
বিটকয়েন সরবরাহ বর্তমানে দীর্ঘমেয়াদী হোল্ডারদের দ্বারা শক্তভাবে ধারণ করা হয়েছে, এবং বেশিরভাগ বিনিয়োগকারী এখন লাভজনক মুদ্রা ধারণ করছে। US ভিত্তিক ETF 2024 সালের শুরুর দিকে ক্রমবর্ধমান সম্ভাবনা দেখায়, এবং এপ্রিলে বিটকয়েন অর্ধেক হওয়ার কারণে, মঞ্চটি সামনের একটি উত্তেজনাপূর্ণ বছরের জন্য সেট করা হয়েছে।
গ্লাসনোড দল থেকে: দ্য উইক অন-চেইনের সকল পাঠক এবং গ্লাসনোড সদস্যদের কাছে, আমরা এই বছর আপনার সমর্থন এবং পাঠকদের জন্য আপনাকে ধন্যবাদ জানাতে চাই। আমরা আশা করি আপনি দ্য উইক অন-চেইন পড়তে এবং গ্লাসনোড সরঞ্জামগুলি ব্যবহার করে উপভোগ করেছেন, যতটা আমরা লিখতে এবং তৈরি করতে উপভোগ করি। আমরা ছুটির মরসুমে আপনাদের সকলের শুভেচ্ছা জানাই, এবং 2024-এ আরেকটি উত্তেজনাপূর্ণ বছরের জন্য অপেক্ষা করছি।
দাবিত্যাগ: এই প্রতিবেদনটি কোন বিনিয়োগ পরামর্শ প্রদান করে না। সমস্ত তথ্য শুধুমাত্র তথ্য এবং শিক্ষাগত উদ্দেশ্যে প্রদান করা হয়. এখানে প্রদত্ত তথ্যের উপর ভিত্তি করে কোন বিনিয়োগের সিদ্ধান্ত নেওয়া হবে না এবং আপনার নিজের বিনিয়োগ সিদ্ধান্তের জন্য আপনি সম্পূর্ণরূপে দায়ী।
উপস্থাপিত এক্সচেঞ্জ ব্যালেন্সগুলি গ্লাসনোডের অ্যাড্রেস লেবেলের বিস্তৃত ডাটাবেস থেকে প্রাপ্ত, যা আনুষ্ঠানিকভাবে প্রকাশিত বিনিময় তথ্য এবং মালিকানাধীন ক্লাস্টারিং অ্যালগরিদম উভয়ের মাধ্যমে সংগ্রহ করা হয়। যখন আমরা বিনিময়ের ভারসাম্য উপস্থাপনের ক্ষেত্রে সর্বোচ্চ নির্ভুলতা নিশ্চিত করার চেষ্টা করি, তখন এটা মনে রাখা গুরুত্বপূর্ণ যে এই পরিসংখ্যানগুলি সর্বদা একটি এক্সচেঞ্জের রিজার্ভের সম্পূর্ণতাকে অন্তর্ভুক্ত করতে পারে না, বিশেষ করে যখন এক্সচেঞ্জগুলি তাদের অফিসিয়াল ঠিকানা প্রকাশ করা থেকে বিরত থাকে। আমরা ব্যবহারকারীদের এই মেট্রিক্স ব্যবহার করার সময় সতর্কতা এবং বিচক্ষণতা অবলম্বন করার আহ্বান জানাই। Glassnode কোনো অসঙ্গতি বা সম্ভাব্য ভুলের জন্য দায়ী করা হবে না। এক্সচেঞ্জ ডেটা ব্যবহার করার সময় অনুগ্রহ করে আমাদের স্বচ্ছতা বিজ্ঞপ্তি পড়ুন.
- এসইও চালিত বিষয়বস্তু এবং পিআর বিতরণ। আজই পরিবর্ধিত পান।
- PlatoData.Network উল্লম্ব জেনারেটিভ Ai. নিজেকে ক্ষমতায়িত করুন। এখানে প্রবেশ করুন.
- প্লেটোএআইস্ট্রিম। Web3 ইন্টেলিজেন্স। জ্ঞান প্রসারিত. এখানে প্রবেশ করুন.
- প্লেটোইএসজি। কার্বন, ক্লিনটেক, শক্তি, পরিবেশ সৌর, বর্জ্য ব্যবস্থাপনা. এখানে প্রবেশ করুন.
- প্লেটো হেলথ। বায়োটেক এবং ক্লিনিক্যাল ট্রায়াল ইন্টেলিজেন্স। এখানে প্রবেশ করুন.
- উত্স: https://insights.glassnode.com/the-week-onchain-week-51-2023/
- : আছে
- : হয়
- :না
- :কোথায়
- $ 120B
- $ ইউপি
- 1
- 14
- 15%
- 17
- 19
- 2000
- 2015
- 2017
- 2019
- 2020
- 2021
- 2022
- 2023
- 2024
- 25
- 26
- 27
- 300K
- 72
- a
- সম্পর্কে
- উপরে
- দ্রুততর
- হিসাব
- হিসাবরক্ষণ
- সঠিকতা
- দিয়ে
- অভিনয়
- সক্রিয়
- কার্যকলাপ
- যোগ
- অতিরিক্ত
- ঠিকানা
- ঠিকানাগুলি
- পরামর্শ
- পর
- আবার
- থোক
- পূর্বে
- এগিয়ে
- আলগোরিদিম
- প্রান্তিককৃত
- সারিবদ্ধ করা
- সব
- সব সময় উচ্চ
- অনুমতি
- অনুমতি
- অনুমতি
- প্রায়
- ইতিমধ্যে
- এছাড়াও
- Altcoin
- সর্বদা
- জড়
- মধ্যে
- an
- এবং
- অন্য
- কোন
- মনে হচ্ছে,
- তারিফ করা
- সমীপবর্তী
- এপ্রিল
- রয়েছি
- এলাকায়
- এলাকার
- সিন্দুক
- সিন্দুক বিনিয়োগ
- কাছাকাছি
- প্রবন্ধ
- AS
- পরিমাপ করা
- সম্পদ
- সম্পদ
- যুক্ত
- At
- ATH
- আগস্ট
- সহজলভ্য
- গড়
- ব্যাকড্রপ
- ভারসাম্য
- ভারসাম্যকে
- ভিত্তি
- ভিত্তি
- BE
- বাতিঘর
- বীকন চেইন
- বিয়ার
- ভালুক বাজারে
- ভালুক বাজার
- মানানসই
- হয়েছে
- আগে
- হচ্ছে
- নিচে
- সর্বোত্তম
- মধ্যে
- binance
- Bitcoin
- বিটকয়েন চক্র
- বিটকয়েনের আধিপত্য
- অর্ধেক বিটকয়েন
- বিটকয়েন বাজার
- বিটকয়েন নেটওয়ার্ক
- বিটকয়েন সরবরাহ
- বিটকয়েন লেনদেন
- বাধা
- ব্লকচেইন
- ব্লক
- ডুরি
- উভয়
- কেনা
- বিরতি
- ব্রেকিং
- সেতু
- ভেঙে
- ভাঙা
- আনীত
- BTC
- বিটিসি দাম
- ভবন
- ষাঁড়
- ষাঁড় বাজার
- BUSD
- কিন্তু
- বাই-সাইড
- ক্রেতা..
- by
- ক্যালেন্ডার
- CAN
- টুপি
- রাজধানী
- আত্মসমর্পণ
- ক্যাপ
- বহন
- নগদ
- সাবধানতা
- চেন
- চেইন
- পরিবর্তন
- পরিবর্তিত
- পরিবর্তন
- চরিত্র
- অভিযুক্ত
- তালিকা
- প্রচারক
- সর্বোত্তম
- আরোহণ
- বন্ধ
- থলোথলো
- সিএমই
- cme ফিউচার
- দল
- কয়েন
- সহযোগিতা
- পতন
- সমাহার
- মিলিত
- সাধারণ
- তুলনা করা
- তুলনা
- সম্পূর্ণ
- জটিলতা
- ব্যাপক
- বিশ্বাস
- নিশ্চিত
- ঐক্য
- sensকমত্য প্রক্রিয়া
- দৃঢ় করা
- সংহত
- নির্মাণ
- গঠনমূলক
- গ্রাস করা
- চলতে
- অব্যাহত
- চুক্তি
- অবদান রেখেছে
- সংশোধণী
- মূল্য
- খরচের ভিত্তিতে
- পারে
- আবরণ
- চূড়ান্ত
- মুদ্রা
- এখন
- চক্র
- চক্র
- দৈনিক
- উপাত্ত
- ডেটাবেস
- দিন
- ডিসেম্বর
- রায়
- সিদ্ধান্ত
- পতন
- পড়ন্ত
- গভীরতম
- সংজ্ঞা
- চাহিদা
- স্থাপন
- গভীরতা
- ডেরিবিট
- অমৌলিক
- ডেরিভেটিভস
- ডেরিভেটিভস বাজার
- উদ্ভূত
- সত্ত্বেও
- বিধ্বংসী
- উন্নত
- বিভিন্ন
- ডিজিটাল
- ডিজিটাল সম্পদ
- ডিজিটাল সম্পদ
- প্রকাশ করছে
- ডিসকাউন্ট
- বিচক্ষণতা
- প্রদর্শক
- স্বতন্ত্র
- do
- না
- কর্তৃত্ব
- আয়ত্ত করা
- ডবল
- কারণে
- সময়
- প্রতি
- গোড়ার দিকে
- অর্থনীতি
- বাস্তু
- সংস্করণ
- শিক্ষাবিষয়ক
- প্রভাব
- কার্যকরীভাবে
- বসান
- উত্থান
- ভোগ
- নিশ্চিত করা
- প্রবিষ্ট
- প্রবেশন
- উদ্যমী
- সম্পূর্ণতা
- পরিবেশ
- সত্তা
- বিশেষত
- ETF
- ETH
- থার
- ethereum
- এমন কি
- ঘটনা
- কখনো
- বিবর্তিত
- উদাহরণ
- ছাড়িয়ে
- চমত্কার
- ব্যতিক্রমী
- বিনিময়
- এক্সচেঞ্জ
- উত্তেজনাপূর্ণ
- ব্যায়াম
- বিস্তৃত করা
- বিস্তৃত
- সম্প্রসারণ
- ব্যয়বহুল
- অন্বেষণ করুণ
- অন্বেষণ করা
- প্রকাশ
- পতন
- পতনশীল
- এ পর্যন্ত
- দ্রুত
- দ্রুত
- দ্রুততম
- বৈশিষ্ট্য
- বৈশিষ্ট্য
- পারিশ্রমিক
- ফি
- পরিসংখ্যান
- নথি পত্র
- উপসংহার
- অগ্নিসংযোগ
- প্রথম
- প্রথমবার
- ফিট
- ফ্ল্যাট
- ফ্লিট
- টুসকি
- প্রবাহ
- অনুসরণ
- জন্য
- ফর্ম
- অগ্রবর্তী
- চার
- চতুর্থ
- ফ্রেমওয়ার্ক
- থেকে
- FTX
- সম্পূর্ণ
- ফিউচার
- ফিউচার মার্কেট
- একেই
- খেলা
- সাধারণ
- সাধারণত
- প্রদত্ত
- গ্লাসনোড
- হত্তয়া
- ক্রমবর্ধমান
- উত্থিত
- উন্নতি
- ছিল
- অর্ধেক
- halving
- হাত
- আছে
- হেজিং
- দখলী
- সাহায্য
- সাহায্য
- এখানে
- উচ্চ
- সর্বোচ্চ
- হাইলাইট
- highs
- ঐতিহাসিকভাবে
- ইতিহাস
- আঘাত
- রাখা
- ধারক
- হোল্ডার
- অধিষ্ঠিত
- ছুটির দিন
- আশা
- কিভাবে
- যাহোক
- HTTPS দ্বারা
- ভাবমূর্তি
- চিত্র
- প্রভাব
- গুরুত্বপূর্ণ
- উন্নত করা
- in
- উদ্দীপক
- সুদ্ধ
- বৃদ্ধি
- বর্ধিত
- ক্রমবর্ধমান
- ক্রমবর্ধমানভাবে
- অবিশ্বাস্য
- সূচক
- আনতি
- আনতি বিন্দু
- আয়
- অন্ত: প্রবাহ
- তথ্য
- খোদাই করা
- পরিবর্তে
- প্রাতিষ্ঠানিক
- প্রাতিষ্ঠানিক সুদ
- স্বার্থ
- মজাদার
- মধ্যে
- বিনিয়োগ
- বিনিয়োগ
- বিনিয়োগকারীদের
- বিনিয়োগকারীদের
- আইএসএন
- ইস্যুকরণ
- IT
- এর
- নিজেই
- জানুয়ারী
- জুন
- মাত্র
- চাবি
- l2
- লেবেলগুলি
- বড়
- মূলত
- বৃহত্তর
- বৃহত্তম
- গত
- বিলম্বে
- চালু
- নেতৃত্ব
- নেতৃত্ব
- অন্তত
- কম
- 20% কম
- উচ্চতা
- মাত্রা
- মত
- সম্ভবত
- লাইন
- তারল্য
- সামান্য
- স্থানীয়
- লক
- দীর্ঘ
- দীর্ঘ মেয়াদী
- দীর্ঘমেয়াদী হোল্ডার
- দীর্ঘমেয়াদী ধারক
- দেখুন
- খুঁজছি
- ক্ষতি
- লোকসান
- কম
- lows
- বজায় রাখা
- বজায় রাখার
- মুখ্য
- সংখ্যাগুরু
- সৃষ্টিকর্তা
- মেকিং
- ব্যবস্থাপনা
- অনেক
- মার্চ
- চিহ্নিত
- বাজার
- বাজার টুপি
- মার্কেট ক্যাপস
- বাজার নির্মাতা
- মার্কেট শেয়ার
- বাজার কাঠামো
- বাজার
- ম্যাচ
- পরিণত
- সর্বাধিক
- মে..
- গড়
- অর্থপূর্ণ
- মাপ
- বলবিজ্ঞান
- পদ্ধতি
- সম্মেলন
- সাক্ষাৎ
- সদস্য
- মার্জ
- ধাতু
- ছন্দোময়
- ছন্দোবিজ্ঞান
- হতে পারে
- খনিজীবী
- miners
- নাবালকত্ব
- মোড
- মডেল
- মডেল
- মুহূর্ত
- ভরবেগ
- আর্থিক
- মাস
- অধিক
- সেতু
- উদ্দেশ্যমূলক
- সরানো হয়েছে
- অনেক
- বহু বছরের
- প্রকৃতি
- কাছাকাছি
- নেতিবাচক
- নেট
- নেটওয়ার্ক
- নতুন
- না।
- স্মরণীয়
- বিঃদ্রঃ
- লক্ষণীয়
- লক্ষ্য করুন..
- ধারণা
- উপন্যাস
- এখন
- শেড
- অনেক
- এনইউপিএল
- পর্যবেক্ষণ
- অক্টোবর
- of
- বন্ধ
- কর্মকর্তা
- সরকারী ভাবে
- প্রায়ই
- on
- অন-চেইন
- অন-চেইন কার্যকলাপ
- একদা
- ONE
- কেবল
- এরপরে
- খোলা
- উন্মুক্ত আগ্রহ
- অপশন সমূহ
- or
- অন্যান্য
- আমাদের
- বাইরে
- শেষ
- সামগ্রিক
- নিজের
- বিশেষ
- বিশেষত
- নিদর্শন
- বেতন
- পরিশোধ
- শিখর
- প্রতি
- শতাংশ
- শতকরা হার
- নির্ভুল
- কর্মক্ষমতা
- কাল
- মাসিক
- পরিপ্রেক্ষিত
- ফেজ
- পিভট
- জায়গা
- Plato
- প্লেটো ডেটা ইন্টেলিজেন্স
- প্লেটোডাটা
- অভিনীত
- বিন্দু
- অংশ
- অবস্থানের
- ধনাত্মক
- সম্ভাব্য
- বহুমূল্য
- মূল্যবান ধাতু
- পছন্দের
- উপস্থাপন
- পূর্বে
- মূল্য
- দাম
- মূল্য
- প্রাথমিক
- পূর্বে
- মুনাফা
- লাভজনকতা
- লাভজনক
- উন্নতি
- প্রুফ অফ পণ
- অনুপাত
- মালিকানা
- প্রোটোকল
- প্রমাণিত
- প্রদান
- প্রদত্ত
- প্রদানকারীর
- উপলব্ধ
- মানসিক
- প্রকাশিত
- উদ্দেশ্য
- ধাক্কা
- রাখে
- সিকি
- উদ্ধৃতি
- মিছিলে
- সমাবেশ
- সুকোমল
- হার
- অনুপাত
- পৌঁছেছে
- পৌঁছনো
- পড়া
- পাঠকদের
- পড়া
- প্রতীত
- উপলব্ধ মূল্য
- সত্যিই
- সম্প্রতি
- পুনরুদ্ধার
- recovers
- আরোগ্য
- মুক্তি
- হ্রাসপ্রাপ্ত
- উল্লেখ করা
- অনুধ্যায়ী
- প্রতিফলিত
- নিয়মিতভাবে
- নিয়ন্ত্রিত
- নিয়ন্ত্রক
- উপর
- অপেক্ষাকৃতভাবে
- অবশিষ্ট
- দেহাবশেষ
- নূতন
- রিপোর্ট
- প্রতিবেদন
- প্রতিনিধিত্বমূলক
- সংরক্ষিত
- স্থিতিস্থাপক
- সহ্য করার ক্ষমতা
- নিজ নিজ
- দায়ী
- বিশ্রাম
- ফল
- ফলে এবং
- প্রত্যাবর্তন
- ফিরতি
- রাজস্ব
- রেভিন্যুস
- এখানে ক্লিক করুন
- ওঠা
- উঠন্ত
- ঝুঁকি
- ঝুকি ব্যবস্থাপনা
- রাস্তা
- ভূমিকা
- ঘূর্ণিত
- s
- একই
- করাত
- স্কেল
- ঋতু
- এসইসি
- দ্বিতীয়
- সেক্টর
- নিরাপত্তা
- দেখ
- এইজন্য
- সচেষ্ট
- দেখা
- দেখেন
- অংশ
- SegWit
- বিক্রি বন্ধ
- ক্রম
- সেট
- সেট
- বিভিন্ন
- অগভীর
- সাংহাই
- শেয়ার
- পরিবর্তন
- শিফট
- পরিবহন
- সংক্ষিপ্ত
- সংক্ষিপ্ত সঙ্কুচিত
- স্বল্পমেয়াদী
- স্বল্পমেয়াদী ধারক
- শীঘ্র
- উচিত
- শো
- পাশ
- চিহ্ন
- সংকেত
- স্বাক্ষর
- গুরুত্বপূর্ণ
- উল্লেখযোগ্যভাবে
- অনুরূপ
- মিল
- সহজ
- থেকে
- একক
- আয়তন
- ধীর
- মন্দ
- ছোট
- কেবলমাত্র
- কিছু
- কিছুটা
- বাস্তববুদ্ধিসম্পন্ন
- উৎস
- স্থান
- স্পাইক
- অকুস্থল
- স্পট ট্রেডিং
- লুৎফর
- stablecoin
- Stablecoin সরবরাহ
- Stablecoins
- পর্যায়
- staked
- স্টেকড ETH
- স্টেকার
- ষ্টেকিং
- মান
- ব্রিদিং
- শুরু
- শুরু
- শুরু হচ্ছে
- রাষ্ট্র
- অবস্থা
- গল্প
- কৌশল
- সংগ্রাম করা
- শক্তিশালী
- গঠন
- ভর্তুকি
- সফল
- সফলভাবে
- এমন
- প্রস্তাব
- সরবরাহ
- সরবরাহ
- চাহিদা এবং যোগান
- সমর্থন
- স্যুইফ্ট
- T
- গ্রহণ করা
- ধরা
- গ্রহণ
- টীম
- কারিগরী
- বলে
- tends
- এলাকা
- Tether
- পাঠ
- চেয়ে
- ধন্যবাদ
- যে
- সার্জারির
- তথ্য
- মার্জ
- দ্য উইক অন-চেইন
- তাদের
- তাহাদিগকে
- সেখানে।
- এইগুলো
- তারা
- এই
- এই বছর
- তিন
- দ্বারা
- সর্বত্র
- এইভাবে
- আঁটসাঁটভাবে
- সময়
- থেকে
- টোকেন
- টুল
- সরঞ্জাম
- বিষয়
- মোট
- মোট মান লক করা হয়েছে
- সফর
- অনুসরণকরণ
- বাণিজ্য
- ব্যবসায়ীরা
- লেনদেন
- ঐতিহ্যগত
- লেনদেন
- লেনদেন
- হস্তান্তর
- স্থানান্তরিত
- রূপান্তর
- স্বচ্ছতা
- ভাণ্ডারে
- কোষাগার
- ট্রেজারি ফলন
- সত্য
- প্রকৃতপক্ষে
- বাঁক
- দুই
- ধরনের
- অনিশ্চিত
- অধীনে
- ঘটানো
- ডুবো
- অপ্রত্যাশিত
- অজ্ঞাত
- পর্যন্ত
- আপডেট
- আপট্রেন্ড
- us
- আমাদের কোষাগার
- মার্কিন ট্রেজারি
- মার্কিন ট্রেজারি ফলন
- USDC
- USDT
- ব্যবহারকারী
- ব্যবহার
- সদ্ব্যবহার করা
- ব্যবহার
- পরম
- মূল্য
- বিভিন্ন
- সুবিশাল
- ঘটনাসমূহ
- খুব
- মাধ্যমে
- উদ্বায়ী
- অবিশ্বাস
- আয়তন
- ভলিউম
- vs
- ওয়ালেট
- প্রয়োজন
- ছিল
- we
- সপ্তাহান্তিক কাল
- আমরা একটি
- ছিল
- কি
- কখন
- কিনা
- যে
- যখন
- যতক্ষণ
- ঘূর্ণিঝড়
- হু
- ব্যাপকতর
- ইচ্ছা
- সঙ্গে
- তোলার
- মধ্যে
- লেখা
- বছর
- বাত্সরিক
- এখনো
- উত্পাদ
- উৎপাদনের
- আপনি
- আপনার
- zephyrnet